Bağımsız Denetim Görüşü
Bağımsız Denetim Kuruluşu Denetim Türü Görüş Türü
DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Sınırlı Olumlu

FFK Fon Finansal Kiralama A.Ş.
Yönetim Kurulu'na
İstanbul



1 OCAK - 30 HAZİRAN 2010 DÖNEMİNE AİT
BAĞIMSIZ SINIRLI DENETİM RAPORU


FFK Fon Finansal Kiralama A.Ş.'nin ("Şirket") 30 Haziran 2010 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançosu ile aynı tarihte sona eren döneme ait gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynak değişim tablosunu sınırlı denetime tabi tutmuş bulunuyoruz. Rapor konusu finansal tablolar Şirket yönetiminin sorumluluğundadır. Bağımsız denetimi yapan kuruluş olarak üzerimize düşen sorumluluk, gerçekleştirilen sınırlı denetime dayanarak bu finansal tablolar üzerine rapor sunmaktır.

Sınırlı denetim, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu ("BDDK") uyarınca yürürlüğe konulan hesap ve kayıt düzeni ile muhasebe ve bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak gerçekleştirilmiştir. Bu düzenlemeler, sınırlı denetimin finansal tablolarda önemli bir yanlışlığın bulunup bulunmadığına dair sınırlı bir güvence verecek şekilde planlanmasını ve yapılmasını öngörür. Sınırlı denetim, temel olarak finansal tabloların analitik yöntemler uygulanarak incelenmesi, doğruluğunun sorgulanması ve denetlenenin yönetimi ile görüşmeler yapılarak bilgi toplanması ile sınırlı olduğundan, tam kapsamlı denetime kıyasla daha az güvence sağlar. Tam kapsamlı bir denetim çalışması yürütülmemesi nedeniyle bir denetim görüşü bildirilmemektedir.

Gerçekleştirmiş olduğumuz sınırlı denetim sonucunda, ilişikteki finansal tabloların, FFK Fon Finansal Kiralama A.Ş.'nin 30 Haziran 2010 tarihi itibarıyla mali durumunu ve aynı tarihte sona eren döneme ait faaliyet sonuçlarını ve nakit akımlarını Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, tebliğ ve genelgeler ile Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu tarafından yapılan açıklamalara uygun olarak doğru bir biçimde yansıtmadığına dair önemli herhangi bir hususa rastlanmamıştır.

İncelememizin sonucunu etkilememekle birlikte aşağıdaki hususa dikkat çekmek isteriz:

2.3 No'lu dipnotta açıklandığı üzere Şirket, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu tarafından yayımlanan muhasebe ve finansal raporlama standartlarına uygun olarak cari yılda bazı açılış bakiyelerini yeniden düzenlemiştir.

İstanbul, 12 Ağustos 2010

DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU




Sibel Türker
Sorumlu Ortak, Başdenetçi, SMMM


1 SİBEL TÜRKER SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. 12.08.2010 16:36:48

Bilanço

1 MEHMET EVRENOL GENEL MÜD. YRD. FFK FON FİNANSAL KİRALAMA A.Ş. 12.08.2010 17:52:23
2 VEDAT OSMAN MİRZA MALİ VE İDARİ İŞLER MÜDÜRÜ FFK FON FİNANSAL KİRALAMA A.Ş. 12.08.2010 17:50:02
3 SİBEL TÜRKER SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. 12.08.2010 16:36:49

Bilanço
Dipnot Referansları Cari Dönem Toplam Cari Dönem TP Cari Dönem YP Önceki Dönem Toplam Önceki Dönem TP Önceki Dönem YP
Finansal Tablo Türü Konsolide Olmayan Konsolide Olmayan
Dönem 30/06/2010 31/12/2009
Raporlama Birimi Bin TL Bin TL
AKTİF KALEMLER
NAKİT DEĞERLER 4 32 06 26 29 03 26
GERÇEĞE UYGUN DEĞER FARKI K/Z'A YANSITILAN FV (Net) 5 0 0 0 0 0 0
Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 0 0 0 0 0 0
Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar/Zarara Yansıtılan O. Sınıflandırılan FV 0 0 0 0 0 0
Alım Satım Amaçlı Türev Finansal Varlıklar 0 0 0 0 0 0
BANKALAR 6 38.199 33.309 4.890 37.477 1.928 35.549
TERS REPO İŞLEMLERİNDEN ALACAKLAR 7 0 0 0 0 0 0
SATILMAYA HAZIR FİNANSAL VARLIKLAR (Net) 8 0 0 0 0 0 0
FAKTORİNG ALACAKLARI 9 0 0 0 0 0 0
İskontolu Faktoring Alacakları 0 0 0 0 0 0
Yurt İçi 0 0 0 0 0 0
Yurt Dışı 0 0 0 0 0 0
Kazanılmamış Gelirler (-) 0 0 0 0 0 0
Diğer Faktoring Alacakları 0 0 0 0 0 0
Yurt İçi 0 0 0 0 0 0
Yurt Dışı 0 0 0 0 0 0
FİNANSMAN KREDİLERİ 10 0 0 0 0 0 0
Tüketici Kredileri 0 0 0 0 0 0
Kredi Kartları 0 0 0 0 0 0
Taksitli Ticari Krediler 0 0 0 0 0 0
KİRALAMA İŞLEMLERİ 11 250.792 26.065 224.727 294.103 27.917 266.186
Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 248.728 26.022 222.706 287.416 26.477 260.939
Finansal Kiralama Alacakları 291.648 34.975 256.673 341.991 41.728 300.263
Faaliyet Kiralaması Alacakları 0 0 0 0 0 0
Diğer 0 0 0 0 0 0
Kazanılmamış Gelirler (-) 42.920 8.953 33.967 54.575 15.251 39.324
Kiralama Konusu Yapılmakta Olan Yatırımlar 1.864 43 1.821 6.101 1.160 4.941
Kiralama İşlemleri İçin Verilen Avanslar 200 0 200 586 280 306
TAKİPTEKİ ALACAKLAR 12 39.445 12.020 27.425 51.149 16.262 34.887
Takipteki Faktoring Alacakları 0 0 0 0 0 0
Takipteki Finansman Kredileri 0 0 0 0 0 0
Takipteki Kiralama İşlemlerinden Alacaklar 66.052 21.782 44.270 83.400 26.669 56.731
Özel Karşılıklar (-) 26.607 9.762 16.845 32.251 10.407 21.844
RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL VARLIKLAR 13 0 0 0 0 0 0
Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
VADEYE KADAR ELDE TUTULACAK YATIRIMLAR (Net) 14 0 0 0 0 0 0
BAĞLI ORTAKLIKLAR (Net) 15 0 0 0 0 0 0
İŞTİRAKLER (Net) 16 0 0 0 0 0 0
İŞ ORTAKLIKLARI (Net) 17 0 0 0 0 0 0
MADDİ DURAN VARLIKLAR (Net) 18 216 216 0 132 132 0
MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net) 19 29 29 0 40 40 0
Şerefiye 0 0 0 0 0 0
Diğer 29 29 0 40 40 0
ERTELENMİŞ VERGİ VARLIĞI 20 545 545 0 518 518 0
SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN VARLIKLAR (Net) 21 0 0 0 50.903 50.903 0
Satış Amaçlı 0 0 0 50.903 50.903 0
Durdurulan Faaliyetlere İlişkin 0 0 0 0 0 0
DİĞER AKTİFLER 22 7.044 5.631 1.413 8.662 6.707 1.955
AKTİF TOPLAMI 336.302 77.821 258.481 443.013 104.410 338.603
PASİF KALEMLER
ALIM SATIM AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER 23 0 0 0 0 0 0
ALINAN KREDİLER 24 242.770 0 242.770 299.695 0 299.695
FAKTORİNG BORÇLARI 25 0 0 0 0 0 0
KİRALAMA İŞLEMLERİNDEN BORÇLAR 26 0 0 0 0 0 0
Finansal Kiralama Borçları 0 0 0 0 0 0
Faaliyet Kiralaması Borçları 0 0 0 0 0 0
Diğer 0 0 0 0 0 0
Ertelenmiş Finansal Kiralama Giderleri (-) 0 0 0 0 0 0
İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER (Net) 27 0 0 0 0 0 0
Bonolar 0 0 0 0 0 0
Varlığa Dayalı Menkul Kıymetler 0 0 0 0 0 0
Tahviller 0 0 0 0 0 0
MUHTELİF BORÇLAR 28 2.412 897 1.515 4.412 991 3.421
DİĞER YABANCI KAYNAKLAR 29 2.654 2.052 602 3.616 2.542 1.074
RİSKTEN KORUNMA AMAÇLI TÜREV FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER 30 0 0 0 0 0 0
Gerçeğe Uygun Değer Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
Nakit Akış Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
Yurtdışındaki Net Yatırım Riskinden Korunma Amaçlılar 0 0 0 0 0 0
ÖDENECEK VERGİ VE YÜKÜMLÜLÜKLER 31 868 868 0 643 643 0
BORÇ GİDER VE KARŞILIKLARI 32 3.977 183 3.794 2.995 376 2.619
Yeniden Yapılandırma Karşılığı 0 0 0 0 0 0
Çalışan Hakları Yükümlülüğü Karşılığı 183 183 0 376 376 0
Diğer Karşılıklar 3.794 0 3.794 2.619 0 2.619
ERTELENMİŞ VERGİ BORCU 20 0 0 0 0 0 0
SATIŞ AMAÇLI ELDE TUTULAN VE DURDURULAN FAALİYETLERE İLİŞKİN DURAN VARLIK BORÇLARI (Net) 33 0 0 0 0 0 0
Satış Amaçlı 0 0 0 0 0 0
Durdurulan Faaliyetlere İlişkin 0 0 0 0 0 0
SERMAYE BENZERİ KREDİLER 34 0 0 0 0 0 0
ÖZKAYNAKLAR 35 83.621 83.621 0 131.652 131.652 0
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar 83.621 83.621 0 131.652 131.652 0
Ödenmiş Sermaye 46.847 46.847 0 46.847 46.847 0
Sermaye Yedekleri 6.096 6.096 0 21.776 21.776 0
Hisse Senedi İhraç Primleri 0 0 0 0 0 0
Hisse Senedi İptal Karları 0 0 0 0 0 0
Menkul Değerler Değerleme Farkları 0 0 0 15.680 15.680 0
Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Farkları 0 0 0 0 0 0
İştirakler, Bağlı Ort. Ve Birlikte Kontrol Edilen Ort. Bedelsiz Hisse Senetleri 0 0 0 0 0 0
Riskten Korunma Değerleme Farkları (Etkin kısım) 0 0 0 0 0 0
Satış Amaçlı Elde Tutulan ve Durdurulan Faaliyetlere İlişkin Duran Varlıkların Birikmiş Değerleme Farkları 0 0 0 0 0 0
Diğer Sermaye Yedekleri 6.096 6.096 0 6.096 6.096 0
Kar Yedekleri 4.249 4.249 0 4.249 4.249 0
Yasal Yedekler 3.282 3.282 0 3.282 3.282 0
Statü Yedekleri 0 0 0 0 0 0
Olağanüstü Yedekeler 967 967 0 967 967 0
Diğer Kar Yedekleri 0 0 0 0 0 0
Kar veya Zarar 26.429 26.429 0 58.780 58.780 0
Geçmiş Yıllar Karı/Zararı 23.557 23.557 0 59.361 59.361 0
Net Dönem Karı/Zararı 2.872 2.872 -581 -581 0
Ana Ortaklık Dışı Paylar 0 0 0 0 0 0
PASİF TOPLAMI 336.302 87.621 248.681 443.013 136.204 306.809