|
1.経営成績等の概況 |
2 |
|
（1）当期の経営成績の概況 |
2 |
|
（2）当期のキャッシュ・フローの概況 |
4 |
|
（3）当期の財政状態の概況 |
4 |
|
（4）2026年3月期の見通し |
5 |
|
|
|
|
2.会計基準の選択に関する基本的な考え方 |
7 |
|
|
|
|
3.連結財務諸表及び主な注記 |
8 |
|
（1）連結財政状態計算書 |
8 |
|
（2）連結包括利益計算書 |
10 |
|
（3）連結持分変動計算書 |
11 |
|
（4）連結キャッシュ・フロー計算書 |
13 |
|
（5）継続企業の前提に関する注記 |
14 |
|
（6）セグメント情報 |
15 |
|
（7）1株当たり情報 |
16 |
|
（8）重要な後発事象 |
16 |
（1）当期の経営成績の概況
|
|
|
|
|
（単位：億円） |
|
|
前連結会計年度 |
当連結会計年度 |
|
増 減 |
|
収益 |
72,505 |
77,902 |
|
5,397 |
|
売上総利益 |
10,658 |
11,466 |
|
808 |
|
営業利益 |
2,763 |
2,723 |
|
△40 |
|
持分法による投資損益 |
3,114 |
2,929 |
|
△185 |
|
親会社の所有者に帰属する当期利益 |
4,714 |
5,030 |
|
316 |
（注）1. 本資料においては、特に記載がない場合、億円未満を四捨五入して表示しております。
2. 「営業利益」は、投資家の便宜を考慮し、日本の会計慣行に従った自主的な表示であり、IFRSで求められている表示ではありません。「営業利益」は、連結包括利益計算書における「売上総利益」、「販売費及び一般管理費」及び「貸倒引当金繰入額」の合計額として表示しております。
収益は前連結会計年度比（以下「前年度比」という。）5,397億円（7.4%）増収の7兆7,902億円となりました。オペレーティング・セグメント別には、主に電力、金属、エネルギーで増収となりました。
売上総利益は前年度比808億円（7.6%）増益の1兆1,466億円となりました。オペレーティング・セグメント別の主な増減は以下のとおりであります。
|
電力 |
233億円増益 |
電力卸売・小売事業の増益及び前年度に計上した台湾発電所EPC（建設請負）案件に係る工事損失引当金の反動 |
|
アグリ事業 |
227億円増益 |
Helena社、ブラジル農業資材販売事業及び米国肥料卸売事業の増益 |
|
次世代コーポレートディベロップメント |
147億円増益 |
米国ライフスタイルブランド運営会社の子会社化による増益 |
営業利益は、販売費及び一般管理費の増加により、前年度比40億円（1.5%）減益の2,723億円となりました。
持分法による投資損益は前年度比185億円（5.9%）減益の2,929億円となりました。オペレーティング・セグメント別の主な増減は以下のとおりであります。
|
金属 |
343億円減益 |
商品価格の下落に伴う豪州鉄鉱石事業及び豪州原料炭事業の減益並びに鉄鋼製品事業の減益 |
|
インフラプロジェクト |
247億円減益 |
米国石油・ガス開発関連事業投資の減損損失 |
|
金融・リース・不動産 |
320億円増益 |
みずほリース社の関連会社化に伴う増益及び航空機リース事業の増益 |
上記に加えて、エネルギーにおいてカタールLNG事業終了に伴う為替換算調整勘定の実現益457億円（税後）を認識しております。
以上の結果、親会社の所有者に帰属する当期利益は前年度比316億円（6.7%）増益の5,030億円となりました。
当連結会計年度のオペレーティング・セグメント別の業績（親会社の所有者に帰属する当期利益）は以下のとおりであります。
|
|
|
|
|
|
（単位：億円） |
|
|
前連結 会計年度 |
当連結 会計年度 |
|
増減 |
主な増減内容 |
|
ライフスタイル |
99 |
84 |
|
△15 |
・タイヤ関連事業、ゴム・産業資材事業及び衣料品等の企画・製造・販売事業の減益 |
|
フォレストプロダクツ |
△142 |
152 |
|
294 |
・前年度に計上したベトナム段ボール原紙の製造・販売及び包装資材の販売事業における固定資産の減損損失の反動 ・パルプ市況・製造原価改善及び販売数量増等に伴うムシパルプ事業の増益 |
|
情報ソリューション |
78 |
91 |
|
14 |
・国内携帯電話販売事業の増益 |
|
食料第一 |
170 |
139 |
|
△31 |
・コーヒー生豆取引での減益 |
|
食料第二 |
180 |
99 |
|
△81 |
・米国牛肉事業の減益 ・中国鶏肉事業投資の減損損失 |
|
アグリ事業 |
415 |
457 |
|
42 |
・米国肥料卸売事業の増益 |
|
化学品 |
70 |
136 |
|
66 |
・前年度に計上した飼料添加剤販売事業におけるのれんの減損損失の反動 ・豪州塩田事業における増益（資産売却益） |
|
金属 |
1,635 |
1,235 |
|
△400 |
・商品価格の下落に伴う豪州原料炭事業及び豪州鉄鉱石事業の減益 ・鉄鋼製品事業の減益 |
|
エネルギー |
392 |
693 |
|
301 |
・カタールLNG事業終了に伴う為替換算調整勘定の実現益 ・石油・ガス開発事業（米国メキシコ湾）の減損損失 ・トレーディング事業及びLNG事業の減益 |
|
電力 |
473 |
660 |
|
187 |
・海外電力IPP事業投資の売却益等 ・前年度に計上した台湾発電所EPC（建設請負）案件に係る工事損失引当金の反動 |
|
インフラプロジェクト |
169 |
△23 |
|
△193 |
・米国石油・ガス開発関連事業投資の減損損失 |
|
航空・船舶 |
264 |
396 |
|
132 |
・航空関連事業の増益 |
|
金融・リース・不動産 |
439 |
591 |
|
152 |
・みずほリース社の関連会社化に伴う増益 ・航空機リース事業の増益 ・保有方針を変更した事業投資に係る税引当 |
|
建機・産機・モビリティ |
271 |
161 |
|
△111 |
・自動車関連事業、建設機械事業及び産業設備事業の減益 |
|
次世代事業開発 |
3 |
7 |
|
3 |
・ヘルスケア事業における一過性利益 |
|
次世代コーポレートディベロップメント |
△31 |
△22 |
|
9 |
・米国ライフスタイルブランド運営会社の子会社化による増益 |
|
その他 |
227 |
173 |
|
△55 |
・金利収支の悪化 |
|
全社合計 |
4,714 |
5,030 |
|
316 |
|
（注）1.当連結会計年度より、「情報ソリューション」の一部を「インフラプロジェクト」に編入しております。この変更に伴い、前連結会計年度のオペレーティング・セグメント情報を組み替えて表示しております。
2.セグメント間取引は、通常の市場価格により行われております。
3.「その他」には、特定のオペレーティング・セグメントに配賦されない本部経費等の損益、セグメント間の内部取引消去等が含まれております。
（2）当期のキャッシュ・フローの概況
当連結会計年度末における「現金及び現金同等物」の残高は、前連結会計年度末比（以下「前年度末比」という。）629億円増加の5,691億円となりました。
（営業活動によるキャッシュ・フロー）
営業資金負担等の増加があったものの、営業収入及び配当収入により、5,979億円の収入となりました。
（投資活動によるキャッシュ・フロー）
持分法適用会社の株式取得や海外事業における資本的支出等により、3,953億円の支出となりました。
以上により、当連結会計年度のフリーキャッシュ・フローは、2,026億円の収入となりました。
（財務活動によるキャッシュ・フロー）
配当金の支払及び自己株式の取得を行った結果、1,220億円の支出となりました。
（3）当期の財政状態の概況
|
|
|
|
|
|
|
（単位：億円） |
|
|
|
前連結 会計年度末 |
当連結 会計年度末 |
|
増 減 |
|||
|
総資産 |
89,236 |
92,020 |
|
2,784 |
|||
|
ネット有利子負債 |
19,024 |
19,655 |
|
631 |
|||
|
親会社の所有者に帰属する持分合計 |
34,597 |
36,292 |
|
1,696 |
|||
|
ネットDEレシオ |
0.55 |
倍 |
0.54 |
倍 |
|
△0.01 |
ポイント |
（注）ネット有利子負債は、社債及び借入金（流動・非流動）の合計額から現金及び現金同等物、定期預金を差し
引いて算出しております。
当連結会計年度末における総資産は、持分法で会計処理される投資の増加により、前年度末比2,784億円増加の9兆2,020億円となりました。ネット有利子負債は、フリーキャッシュ・フローでの収入があったものの、支払配当や自己株式の取得等があったことにより、前年度末比631億円増加の1兆9,655億円となりました。親会社の所有者に帰属する持分合計は、円高等による在外営業活動体の換算差額の減少があったものの、純利益の積上げによる利益剰余金の増加により、前年度末比1,696億円増加の3兆6,292億円となりました。この結果、ネットDEレシオは0.54倍となりました。
（4）2026年3月期の見通し
2026年3月期の経済環境の展望は以下のとおりであります。
世界全体では、米国による保護主義的通商政策の拡大が、貿易に限らず幅広い経済活動への重しとなり、大幅な成長鈍化が見込まれます。
米国では広範な関税率の引上げが輸入価格の上昇を介したインフレを引き起こし、企業・家計の景況感悪化が経済活動を萎縮させるなかで、経済成長は大きく鈍化するとみられます。また、中国や欧州でも米国との貿易戦争が深刻化するなかで外需の落ち込みを主因として景気の減速が見込まれ、さらに、中国では不動産市場の低迷や過剰生産能力の問題も継続するとみられます。日本では賃上げが消費を下支える一方、海外経済の低迷で輸出が落ち込む見込みです。
このような世界経済の鈍化は、原油・銅等の幅広い市況商品の価格に対して下押し圧力となります。金融環境については、貿易戦争の深刻化による景気悪化が債券需要の拡大や金融当局の利下げを介して金利を低下させるとみられます。
こうした環境下、世界経済は昨年度よりも低い成長率に留まるとみられます。
以上を踏まえた、2026年3月期の通期連結業績予想及び主要指標の見通しは以下のとおりであります。
＜通期連結業績予想＞
|
|
2025年3月期 経営成績（A） |
2026年3月期 業績予想（B） |
増減額 （B-A） |
増減率 （%） |
|
親会社の所有者に帰属する当期利益 |
5,030億円 |
5,100億円 |
70億円 |
1.4% |
|
基本的1株当たり当期利益 |
302.78円 |
309.95円 |
7.17円 |
2.4% |
＜オペレーティング・セグメント別の2026年3月期通期連結業績予想＞
（単位：億円）
|
|
2025年3月期 経営成績（A） |
2026年3月期 業績予想（B） |
増減額 （B-A） |
|
ライフスタイル |
295 |
340 |
45 |
|
食料・アグリ |
689 |
850 |
161 |
|
金属 |
1,235 |
1,130 |
△105 |
|
エネルギー・化学品 |
862 |
460 |
△402 |
|
電力・インフラサービス |
611 |
640 |
29 |
|
金融・リース・不動産 |
591 |
590 |
△1 |
|
エアロスペース・モビリティ |
514 |
410 |
△104 |
|
情報ソリューション |
35 |
40 |
5 |
|
次世代事業開発 |
47 |
170 |
123 |
|
次世代コーポレートディベロップメント |
△22 |
△20 |
2 |
|
その他 |
173 |
490 |
317 |
|
全社合計 |
5,030 |
5,100 |
70 |
（注）1.2026年3月期より、「ライフスタイル」、「フォレストプロダクツ」、「情報ソリューション」、「食料第一」、「食料第二」、「アグリ事業」、「化学品」、「金属」、「エネルギー」、「電力」、「インフラプロジェクト」、「航空・船舶」、「金融・リース・不動産」、「建機・産機・モビリティ」、「次世代事業開発」及び「次世代コーポレートディベロップメント」としていたオペレーティング・セグメントを、「ライフスタイル」、「食料・アグリ」、「金属」、「エネルギー・化学品」、「電力・インフラサービス」、「金融・リース・不動産」、「エアロスペース・モビリティ」、「情報ソリューション」、「次世代事業開発」及び「次世代コーポレートディベロップメント」に再編しております。この変更に伴い、2025年3月期のオペレーティング・セグメント情報を組み替えて表示しております。
2.「その他」には、第一生命ホールディングス株式会社との国内不動産事業の統合に伴い発生する評価益の見込額約700億円を含めております。 なお、当該評価益は、事業統合の効力発生日時点（2025年7月1日予定）の公正価値評価に基づき算定するため、金額は今後増減いたします。
＜2026年3月期主要指標の見通し＞
|
|
2025年3月期 実績（A） |
2026年3月期 見通し（B） |
増減額 （B-A） |
|
原油 WTI価格（US$/バレル） |
74 |
60 |
△14 |
|
銅 LME銅価格（US$/トン） |
9,281 |
9,200 |
△81 |
|
金利 円 TIBOR 3M（%） |
0.48 |
1.0 |
0.52 |
|
金利 US$ SOFR 3M（%） |
4.81 |
4.1 |
△0.71 |
|
為替 US$/円 期中平均レート（円） |
152.58 |
140 |
△12.58 |
|
為替 A$/円 期中平均レート（円） |
99.49 |
90 |
△9.49 |
＜2026年3月期の株主還元＞
中期経営戦略「GC2027」期間（2026年3月期～2028年3月期）における株主還元については、中長期的な利益成長に合わせて増配していく累進配当を実施し、総還元性向40%程度を目安に機動的な自己株式取得を実施します。2026年3月期の配当については、年間配当予想を1株当たり100円00銭（うち、中間配当予想1株当たり50円00銭）とします。自己株式取得については、「3.連結財務諸表及び主な注記（8）重要な後発事象 ② 自己株式取得」に記載のとおりであります。
（将来に関する記述等についてのご注意）
本資料に記載されている業績予想等の将来に関する記述は、当社が現在入手している情報及び合理的であると判断する一定の前提に基づいており、実際の業績等は様々な要因により大きく異なる可能性があります。
当社グループは、資本市場における財務情報の国際的な比較可能性及び利便性の向上を図るため、IFRSを適用しております。
（1）連結財政状態計算書
|
|
|
（単位：百万円） |
||
|
|
前連結会計年度末 （2024年3月31日現在） |
当連結会計年度末 （2025年3月31日現在） |
|
増減額 |
|
資産の部 |
|
|
|
|
|
流動資産 |
|
|
|
|
|
現金及び現金同等物 |
506,254 |
569,144 |
|
62,890 |
|
定期預金 |
15 |
383 |
|
368 |
|
営業債権及び貸付金 |
1,551,091 |
1,518,734 |
|
△32,357 |
|
その他の金融資産 |
338,513 |
261,365 |
|
△77,148 |
|
棚卸資産 |
1,178,733 |
1,180,366 |
|
1,633 |
|
売却目的保有資産 |
3,484 |
91,880 |
|
88,396 |
|
その他の流動資産 |
368,193 |
399,570 |
|
31,377 |
|
流動資産合計 |
3,946,283 |
4,021,442 |
|
75,159 |
|
非流動資産 |
|
|
|
|
|
持分法で会計処理される投資 |
2,773,706 |
2,954,616 |
|
180,910 |
|
その他の投資 |
332,919 |
277,130 |
|
△55,789 |
|
長期営業債権及び長期貸付金 |
138,255 |
129,953 |
|
△8,302 |
|
その他の非流動金融資産 |
169,278 |
139,253 |
|
△30,025 |
|
有形固定資産 |
1,081,455 |
1,125,412 |
|
43,957 |
|
無形資産 |
384,090 |
443,241 |
|
59,151 |
|
繰延税金資産 |
8,356 |
6,178 |
|
△2,178 |
|
その他の非流動資産 |
89,255 |
104,749 |
|
15,494 |
|
非流動資産合計 |
4,977,314 |
5,180,532 |
|
203,218 |
|
資産合計 |
8,923,597 |
9,201,974 |
|
278,377 |
|
|
|
（単位：百万円） |
||
|
|
前連結会計年度末 （2024年3月31日現在） |
当連結会計年度末 （2025年3月31日現在） |
|
増減額 |
|
負債及び資本の部 |
|
|
|
|
|
流動負債 |
|
|
|
|
|
社債及び借入金 |
498,731 |
516,251 |
|
17,520 |
|
営業債務 |
1,371,078 |
1,339,974 |
|
△31,104 |
|
その他の金融負債 |
416,857 |
359,240 |
|
△57,617 |
|
未払法人所得税 |
24,985 |
26,628 |
|
1,643 |
|
売却目的保有資産に直接関連する負債 |
- |
20,907 |
|
20,907 |
|
その他の流動負債 |
534,623 |
559,988 |
|
25,365 |
|
流動負債合計 |
2,846,274 |
2,822,988 |
|
△23,286 |
|
非流動負債 |
|
|
|
|
|
社債及び借入金 |
1,909,933 |
2,018,759 |
|
108,826 |
|
長期営業債務 |
873 |
597 |
|
△276 |
|
その他の非流動金融負債 |
308,830 |
278,792 |
|
△30,038 |
|
退職給付に係る負債 |
28,567 |
28,238 |
|
△329 |
|
繰延税金負債 |
194,421 |
208,859 |
|
14,438 |
|
その他の非流動負債 |
71,853 |
75,108 |
|
3,255 |
|
非流動負債合計 |
2,514,477 |
2,610,353 |
|
95,876 |
|
負債合計 |
5,360,751 |
5,433,341 |
|
72,590 |
|
資本 |
|
|
|
|
|
資本金 |
263,599 |
263,711 |
|
112 |
|
資本剰余金 |
98,340 |
94,954 |
|
△3,386 |
|
自己株式 |
△4,189 |
△5,807 |
|
△1,618 |
|
利益剰余金 |
2,086,701 |
2,435,272 |
|
348,571 |
|
その他の資本の構成要素 |
|
|
|
|
|
その他の包括利益にて公正価値測定 される金融資産の評価差額 |
121,239 |
90,424 |
|
△30,815 |
|
在外営業活動体の換算差額 |
833,429 |
679,209 |
|
△154,220 |
|
キャッシュ・フロー・ヘッジの評価差額 |
60,563 |
71,473 |
|
10,910 |
|
親会社の所有者に帰属する持分合計 |
3,459,682 |
3,629,236 |
|
169,554 |
|
非支配持分 |
103,164 |
139,397 |
|
36,233 |
|
資本合計 |
3,562,846 |
3,768,633 |
|
205,787 |
|
負債及び資本合計 |
8,923,597 |
9,201,974 |
|
278,377 |
|
|
|
|
|
（単位：百万円） |
|
|
|
前連結会計年度 |
当連結会計年度 |
|
増減額 |
|
|
|
（自 2023年4月1日 至 2024年3月31日） |
（自 2024年4月1日 至 2025年3月31日） |
|
増減率 |
|
|
収益 |
|
|
|
|
|
|
商品の販売等に係る収益 |
7,101,158 |
7,640,718 |
|
539,560 |
7.6% |
|
サービスに係る手数料等 |
149,357 |
149,450 |
|
93 |
0.1% |
|
収益合計 |
7,250,515 |
7,790,168 |
|
539,653 |
7.4% |
|
商品の販売等に係る原価 |
△6,184,697 |
△6,643,583 |
|
△458,886 |
7.4% |
|
売上総利益 |
1,065,818 |
1,146,585 |
|
80,767 |
7.6% |
|
|
|
|
|
|
|
|
その他の収益・費用 |
|
|
|
|
|
|
販売費及び一般管理費 |
△781,209 |
△862,994 |
|
△81,785 |
10.5% |
|
貸倒引当金繰入額 |
△8,288 |
△11,281 |
|
△2,993 |
36.1% |
|
固定資産損益 |
|
|
|
|
|
|
固定資産評価損 |
△24,636 |
△16,601 |
|
8,035 |
△32.6% |
|
固定資産売却損益 |
4,424 |
4,916 |
|
492 |
11.1% |
|
その他の収益 |
43,479 |
116,760 |
|
73,281 |
168.5% |
|
その他の費用 |
△24,529 |
△27,913 |
|
△3,384 |
13.8% |
|
その他の収益・費用合計 |
△790,759 |
△797,113 |
|
△6,354 |
0.8% |
|
|
|
|
|
|
|
|
金融損益 |
|
|
|
|
|
|
受取利息 |
31,725 |
27,896 |
|
△3,829 |
△12.1% |
|
支払利息 |
△72,552 |
△80,370 |
|
△7,818 |
10.8% |
|
受取配当金 |
18,037 |
8,671 |
|
△9,366 |
△51.9% |
|
有価証券損益 |
3,469 |
30,658 |
|
27,189 |
783.8% |
|
金融損益合計 |
△19,321 |
△13,145 |
|
6,176 |
△32.0% |
|
|
|
|
|
|
|
|
持分法による投資損益 |
311,398 |
292,880 |
|
△18,518 |
△5.9% |
|
税引前利益 |
567,136 |
629,207 |
|
62,071 |
10.9% |
|
|
|
|
|
|
|
|
法人所得税 |
△84,588 |
△114,203 |
|
△29,615 |
35.0% |
|
当期利益 |
482,548 |
515,004 |
|
32,456 |
6.7% |
|
|
|
|
|
|
|
|
当期利益の帰属： |
|
|
|
|
|
|
親会社の所有者 |
471,412 |
502,965 |
|
31,553 |
6.7% |
|
非支配持分 |
11,136 |
12,039 |
|
903 |
8.1% |
|
|
|
|
|
|
|
|
その他の包括利益 |
|
|
|
|
|
|
純損益に振り替えられることのない項目 |
|
|
|
|
|
|
その他の包括利益にて公正価値測定される金融資産の評価差額 |
40,592 |
5,122 |
|
△35,470 |
△87.4% |
|
確定給付制度に係る再測定 |
20,619 |
5,278 |
|
△15,341 |
△74.4% |
|
持分法適用会社におけるその他の包括利益増減額 |
6,613 |
△855 |
|
△7,468 |
- |
|
純損益に振り替えられる可能性のある項目 |
|
|
|
|
|
|
在外営業活動体の換算差額 |
293,130 |
△160,931 |
|
△454,061 |
- |
|
キャッシュ・フロー・ヘッジの評価差額 |
7,214 |
△247 |
|
△7,461 |
- |
|
持分法適用会社におけるその他の包括利益増減額 |
100,773 |
19,311 |
|
△81,462 |
△80.8% |
|
税引後その他の包括利益合計 |
468,941 |
△132,322 |
|
△601,263 |
- |
|
当期包括利益合計 |
951,489 |
382,682 |
|
△568,807 |
△59.8% |
|
|
|
|
|
|
|
|
当期包括利益合計の帰属： |
|
|
|
|
|
|
親会社の所有者 |
934,442 |
376,523 |
|
△557,919 |
△59.7% |
|
非支配持分 |
17,047 |
6,159 |
|
△10,888 |
△63.9% |
前連結会計年度（自 2023年4月1日 至 2024年3月31日）
|
|
|
|
|
|
|
（単位：百万円） |
|
|
|
親会社の所有者に帰属する持分 |
||||||
|
|
資本金 -普通株式 |
資本剰余金 |
その他資本性金融商品 |
自己株式 |
利益剰余金 |
その他の資本の構成要素 |
|
|
|
その他の包括利益にて公正価値測定される金融資産の評価差額 |
在外営業活動体の換算差額 |
|||||
|
期首残高 |
263,324 |
107,261 |
145,657 |
△3,357 |
1,778,193 |
79,671 |
456,527 |
|
当期利益 |
|
|
|
|
471,412 |
|
|
|
その他の包括利益 |
|
|
|
|
|
47,357 |
376,902 |
|
株式報酬取引 |
275 |
790 |
|
|
|
|
|
|
自己株式の取得及び売却 |
|
△847 |
|
△49,135 |
|
|
|
|
自己株式の消却 |
|
△48,303 |
|
48,303 |
|
|
|
|
支払配当 |
|
|
|
|
△138,537 |
|
|
|
非支配持分との資本取引及びその他 |
|
△5,181 |
|
|
|
|
|
|
その他資本性金融商品の所有者に対する分配 |
|
|
|
|
△1,262 |
|
|
|
その他資本性金融商品の償還 |
|
△4,343 |
△145,657 |
|
|
|
|
|
利益剰余金への振替 |
|
|
|
|
25,858 |
△5,789 |
|
|
利益剰余金からの振替 |
|
48,963 |
|
|
△48,963 |
|
|
|
非金融資産等への振替 |
|
|
|
|
|
|
|
|
期末残高 |
263,599 |
98,340 |
- |
△4,189 |
2,086,701 |
121,239 |
833,429 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
親会社の所有者に帰属する持分 |
非支配持分 |
資本合計 |
|||
|
|
その他の資本の構成要素 |
親会社の所有者に帰属する持分合計 |
||||
|
|
キャッシュ・フロー・ヘッジの評価差額 |
確定給付制度に係る再測定 |
その他の資 本の構成要素合計 |
|||
|
期首残高 |
50,471 |
- |
586,669 |
2,877,747 |
104,226 |
2,981,973 |
|
当期利益 |
|
|
|
471,412 |
11,136 |
482,548 |
|
その他の包括利益 |
18,702 |
20,069 |
463,030 |
463,030 |
5,911 |
468,941 |
|
株式報酬取引 |
|
|
|
1,065 |
|
1,065 |
|
自己株式の取得及び売却 |
|
|
|
△49,982 |
|
△49,982 |
|
自己株式の消却 |
|
|
|
- |
|
- |
|
支払配当 |
|
|
|
△138,537 |
△8,460 |
△146,997 |
|
非支配持分との資本取引及びその他 |
|
|
|
△5,181 |
△9,649 |
△14,830 |
|
その他資本性金融商品の所有者に対する分配 |
|
|
|
△1,262 |
|
△1,262 |
|
その他資本性金融商品の償還 |
|
|
|
△150,000 |
|
△150,000 |
|
利益剰余金への振替 |
|
△20,069 |
△25,858 |
- |
|
- |
|
利益剰余金からの振替 |
|
|
|
- |
|
- |
|
非金融資産等への振替 |
△8,610 |
|
△8,610 |
△8,610 |
|
△8,610 |
|
期末残高 |
60,563 |
- |
1,015,231 |
3,459,682 |
103,164 |
3,562,846 |
当連結会計年度（自 2024年4月1日 至 2025年3月31日）
|
|
|
|
|
|
|
（単位：百万円） |
|
|
|
親会社の所有者に帰属する持分 |
||||||
|
|
資本金 -普通株式 |
資本剰余金 |
その他資本性金融商品 |
自己株式 |
利益剰余金 |
その他の資本の構成要素 |
|
|
|
その他の包括利益にて公正価値測定される金融資産の評価差額 |
在外営業活動体の換算差額 |
|||||
|
期首残高 |
263,599 |
98,340 |
- |
△4,189 |
2,086,701 |
121,239 |
833,429 |
|
当期利益 |
|
|
|
|
502,965 |
|
|
|
その他の包括利益 |
|
|
|
|
|
4,717 |
△154,220 |
|
株式報酬取引 |
112 |
△27 |
|
996 |
|
|
|
|
自己株式の取得及び売却 |
|
△1,525 |
|
△48,493 |
|
|
|
|
自己株式の消却 |
|
△45,879 |
|
45,879 |
|
|
|
|
支払配当 |
|
|
|
|
△147,475 |
|
|
|
非支配持分との資本取引及びその他 |
|
△3,053 |
|
|
|
|
|
|
その他資本性金融商品の所有者に対する分配 |
|
|
|
|
|
|
|
|
その他資本性金融商品の償還 |
|
|
|
|
|
|
|
|
利益剰余金への振替 |
|
|
|
|
40,179 |
△35,532 |
|
|
利益剰余金からの振替 |
|
47,098 |
|
|
△47,098 |
|
|
|
非金融資産等への振替 |
|
|
|
|
|
|
|
|
期末残高 |
263,711 |
94,954 |
- |
△5,807 |
2,435,272 |
90,424 |
679,209 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
親会社の所有者に帰属する持分 |
非支配持分 |
資本合計 |
|||
|
|
その他の資本の構成要素 |
親会社の所有者に帰属する持分合計 |
||||
|
|
キャッシュ・フロー・ヘッジの評価差額 |
確定給付制度に係る再測定 |
その他の資 本の構成要素合計 |
|||
|
期首残高 |
60,563 |
- |
1,015,231 |
3,459,682 |
103,164 |
3,562,846 |
|
当期利益 |
|
|
|
502,965 |
12,039 |
515,004 |
|
その他の包括利益 |
18,414 |
4,647 |
△126,442 |
△126,442 |
△5,880 |
△132,322 |
|
株式報酬取引 |
|
|
|
1,081 |
|
1,081 |
|
自己株式の取得及び売却 |
|
|
|
△50,018 |
|
△50,018 |
|
自己株式の消却 |
|
|
|
- |
|
- |
|
支払配当 |
|
|
|
△147,475 |
△8,202 |
△155,677 |
|
非支配持分との資本取引及びその他 |
|
|
|
△3,053 |
38,276 |
35,223 |
|
その他資本性金融商品の所有者に対する分配 |
|
|
|
- |
|
- |
|
その他資本性金融商品の償還 |
|
|
|
- |
|
- |
|
利益剰余金への振替 |
|
△4,647 |
△40,179 |
- |
|
- |
|
利益剰余金からの振替 |
|
|
|
- |
|
- |
|
非金融資産等への振替 |
△7,504 |
|
△7,504 |
△7,504 |
|
△7,504 |
|
期末残高 |
71,473 |
- |
841,106 |
3,629,236 |
139,397 |
3,768,633 |
|
|
|
（単位：百万円） |
||
|
|
前連結会計年度 （自 2023年4月1日 至 2024年3月31日） |
当連結会計年度 （自 2024年4月1日 至 2025年3月31日） |
|
増減額 |
|
営業活動によるキャッシュ・フロー |
|
|
|
|
|
当期利益 |
482,548 |
515,004 |
|
32,456 |
|
営業活動によるキャッシュ・フローへの調整 |
|
|
|
|
|
減価償却費等 |
177,666 |
199,321 |
|
21,655 |
|
固定資産損益 |
20,212 |
11,685 |
|
△8,527 |
|
金融損益 |
19,321 |
13,145 |
|
△6,176 |
|
持分法による投資損益 |
△311,398 |
△292,880 |
|
18,518 |
|
法人所得税 |
84,588 |
114,203 |
|
29,615 |
|
営業債権の増減 |
△137,900 |
24,160 |
|
162,060 |
|
棚卸資産の増減 |
101,016 |
△19,450 |
|
△120,466 |
|
営業債務の増減 |
△35,008 |
△19,302 |
|
15,706 |
|
その他-純額 |
△44,270 |
△71,605 |
|
△27,335 |
|
利息の受取額 |
27,431 |
22,857 |
|
△4,574 |
|
利息の支払額 |
△74,537 |
△81,310 |
|
△6,773 |
|
配当金の受取額 |
224,373 |
247,815 |
|
23,442 |
|
法人所得税の支払額 |
△91,573 |
△65,698 |
|
25,875 |
|
営業活動によるキャッシュ・フロー |
442,469 |
597,945 |
|
155,476 |
|
投資活動によるキャッシュ・フロー |
|
|
|
|
|
定期預金の純増減額 |
1,353 |
△367 |
|
△1,720 |
|
有形固定資産の売却による収入 |
21,688 |
12,783 |
|
△8,905 |
|
貸付金の回収による収入 |
12,556 |
6,663 |
|
△5,893 |
|
子会社の売却による収入 （処分した現金及び現金同等物控除後） |
980 |
12,167 |
|
11,187 |
|
持分法で会計処理される投資及び その他の投資等の売却による収入 |
71,957 |
127,655 |
|
55,698 |
|
有形固定資産の取得による支出 |
△153,371 |
△177,554 |
|
△24,183 |
|
貸付による支出 |
△18,144 |
△3,776 |
|
14,368 |
|
子会社の取得による支出 （取得した現金及び現金同等物控除後） |
△56,103 |
△50,197 |
|
5,906 |
|
持分法で会計処理される投資及び その他の投資等の取得による支出 |
△215,341 |
△322,677 |
|
△107,336 |
|
投資活動によるキャッシュ・フロー |
△334,425 |
△395,303 |
|
△60,878 |
|
財務活動によるキャッシュ・フロー |
|
|
|
|
|
短期借入金等の純増減額 |
66,010 |
2,883 |
|
△63,127 |
|
社債及び長期借入金等による調達 |
637,241 |
540,487 |
|
△96,754 |
|
社債及び長期借入金等の返済 |
△593,269 |
△487,983 |
|
105,286 |
|
親会社の株主に対する配当金の支払額 |
△138,537 |
△147,475 |
|
△8,938 |
|
自己株式の取得及び売却 |
△50,070 |
△50,021 |
|
49 |
|
非支配持分からの払込による収入 |
1,311 |
31,770 |
|
30,459 |
|
非支配持分からの子会社持分取得による支出 |
△17,149 |
△3,495 |
|
13,654 |
|
その他資本性金融商品の所有者に対する 分配の支払額 |
△1,262 |
- |
|
1,262 |
|
その他資本性金融商品の償還による支出 |
△150,000 |
- |
|
150,000 |
|
その他 |
△8,447 |
△8,201 |
|
246 |
|
財務活動によるキャッシュ・フロー |
△254,172 |
△122,035 |
|
132,137 |
|
為替相場の変動の現金及び現金同等物に与える影響 |
43,465 |
△15,336 |
|
△58,801 |
|
現金及び現金同等物の純増減額 |
△102,663 |
65,271 |
|
167,934 |
|
現金及び現金同等物の期首残高 |
608,917 |
506,254 |
|
△102,663 |
|
売却目的保有資産に含まれる 現金及び現金同等物の増減額 |
- |
△2,381 |
|
△2,381 |
|
現金及び現金同等物の期末残高 |
506,254 |
569,144 |
|
62,890 |
該当事項はありません。
【オペレーティング・セグメント情報】
|
前連結会計年度（2023年4月1日～2024年3月31日） |
|
|
|
（単位：百万円） |
|||||
|
|
ライフ スタイル |
フォレスト プロダクツ |
情報 ソリューション |
食料第一 |
食料第二 |
アグリ事業 |
化学品 |
金属 |
エネルギー |
|
収益 |
186,250 |
242,969 |
376,854 |
894,613 |
1,134,612 |
1,453,775 |
541,303 |
529,710 |
808,150 |
|
売上総利益 |
56,633 |
43,355 |
102,842 |
69,473 |
78,115 |
258,997 |
44,189 |
60,502 |
86,290 |
|
営業利益（損失） |
13,470 |
16,746 |
15,391 |
17,549 |
28,126 |
47,427 |
12,324 |
38,345 |
45,781 |
|
持分法による投資損益 |
329 |
2,552 |
103 |
7,064 |
1,159 |
750 |
3,946 |
138,650 |
11,028 |
|
親会社の所有者に帰属する 当期利益（損失） |
9,911 |
△14,180 |
7,758 |
16,982 |
17,997 |
41,503 |
7,019 |
163,479 |
39,233 |
|
セグメントに対応する資産 |
187,512 |
338,554 |
384,668 |
549,432 |
536,393 |
1,222,361 |
431,163 |
1,361,963 |
623,778 |
|
持分法で会計処理される 投資 |
12,493 |
46,562 |
7,617 |
64,092 |
59,672 |
9,771 |
18,728 |
941,177 |
80,404 |
|
|
電力 |
インフラ プロジェクト |
航空・船舶 |
金融・リース ・不動産 |
建機・産機 ・モビリティ |
次世代 事業開発 |
次世代コーポレートディベロップメント |
その他 |
連結 |
|
収益 |
298,868 |
31,590 |
128,568 |
57,437 |
553,560 |
22,278 |
192 |
△10,214 |
7,250,515 |
|
売上総利益 |
60,625 |
13,440 |
38,762 |
31,641 |
125,009 |
6,706 |
153 |
△10,914 |
1,065,818 |
|
営業利益（損失） |
△3,881 |
△8,288 |
23,191 |
3,828 |
33,393 |
△2,817 |
△2,973 |
△1,291 |
276,321 |
|
持分法による投資損益 |
49,195 |
20,435 |
9,973 |
50,940 |
11,987 |
2,962 |
229 |
96 |
311,398 |
|
親会社の所有者に帰属する 当期利益（損失） |
47,326 |
16,947 |
26,384 |
43,877 |
27,147 |
340 |
△3,056 |
22,745 |
471,412 |
|
セグメントに対応する資産 |
1,281,101 |
343,888 |
379,134 |
673,074 |
450,347 |
82,954 |
36,986 |
40,289 |
8,923,597 |
|
持分法で会計処理される 投資 |
583,677 |
218,139 |
124,852 |
495,195 |
64,333 |
32,572 |
19,665 |
△5,243 |
2,773,706 |
|
当連結会計年度（2024年4月1日～2025年3月31日） |
|
|
|
（単位：百万円） |
|||||
|
|
ライフ スタイル |
フォレスト プロダクツ |
情報 ソリューション |
食料第一 |
食料第二 |
アグリ事業 |
化学品 |
金属 |
エネルギー |
|
収益 |
206,532 |
245,655 |
400,818 |
949,885 |
1,060,128 |
1,438,325 |
600,921 |
659,238 |
907,253 |
|
売上総利益 |
63,706 |
50,734 |
111,173 |
74,091 |
69,991 |
281,696 |
57,403 |
53,579 |
76,037 |
|
営業利益（損失） |
13,331 |
23,391 |
19,057 |
18,542 |
19,456 |
58,549 |
12,156 |
28,960 |
36,657 |
|
持分法による投資損益 |
186 |
2,768 |
319 |
6,764 |
2,980 |
344 |
7,260 |
104,384 |
9,785 |
|
親会社の所有者に帰属する 当期利益（損失） |
8,400 |
15,241 |
9,137 |
13,875 |
9,940 |
45,687 |
13,616 |
123,497 |
69,328 |
|
セグメントに対応する資産 |
183,496 |
320,782 |
394,138 |
569,212 |
503,637 |
1,265,785 |
414,514 |
1,436,374 |
592,061 |
|
持分法で会計処理される 投資 |
12,460 |
43,307 |
9,901 |
65,264 |
55,731 |
9,922 |
17,899 |
957,130 |
77,610 |
|
|
電力 |
インフラ プロジェクト |
航空・船舶 |
金融・リース ・不動産 |
建機・産機 ・モビリティ |
次世代 事業開発 |
次世代コーポレートディベロップメント |
その他 |
連結 |
|
収益 |
479,707 |
31,771 |
157,081 |
54,230 |
555,180 |
20,124 |
32,847 |
△9,527 |
7,790,168 |
|
売上総利益 |
83,973 |
13,673 |
51,533 |
28,983 |
121,576 |
7,219 |
14,863 |
△13,645 |
1,146,585 |
|
営業利益（損失） |
8,275 |
△7,668 |
33,934 |
△1,706 |
17,955 |
△2,976 |
310 |
△5,913 |
272,310 |
|
持分法による投資損益 |
53,204 |
△4,265 |
10,417 |
82,969 |
12,408 |
2,121 |
1,141 |
95 |
292,880 |
|
親会社の所有者に帰属する 当期利益（損失） |
66,034 |
△2,311 |
39,562 |
59,125 |
16,095 |
651 |
△2,180 |
17,268 |
502,965 |
|
セグメントに対応する資産 |
1,253,776 |
328,897 |
352,344 |
914,782 |
467,331 |
81,772 |
93,282 |
29,791 |
9,201,974 |
|
持分法で会計処理される 投資 |
530,979 |
211,554 |
117,893 |
719,864 |
84,066 |
36,017 |
27,018 |
△21,999 |
2,954,616 |
（注）1.当連結会計年度より、「情報ソリューション」の一部を「インフラプロジェクト」に編入しております。この変更に伴い、前連結会計年度のオペレーティング・セグメント情報を組み替えて表示しております。
2.「営業利益（損失）」は、投資家の便宜を考慮し、日本の会計慣行に従った自主的な表示であり、IFRSで求められている表示ではありません。「営業利益（損失）」は、連結包括利益計算書における「売上総利益」、「販売費及び一般管理費」及び「貸倒引当金繰入額」の合計額として表示しております。
3.セグメント間取引は、通常の市場価格により行われております。
4.「その他」には、特定のオペレーティング・セグメントに配賦されない本部経費等の損益、セグメント間の内部取引消去、全社目的のために保有され特定のオペレーティング・セグメントに配賦されない資金調達に関連した現金及び現金同等物等の資産が含まれております。
基本的及び希薄化後1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算は以下のとおりであります。
|
|
前連結会計年度 （自 2023年4月1日 至 2024年3月31日） |
当連結会計年度 （自 2024年4月1日 至 2025年3月31日） |
|
分子項目（百万円） |
|
|
|
親会社の所有者に帰属する当期利益 |
471,412 |
502,965 |
|
基本的1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する利益調整額 |
|
|
|
親会社の株主に帰属しない金額 |
952 |
- |
|
基本的1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する当期利益 |
470,460 |
502,965 |
|
希薄化後1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する利益調整額 |
△3 |
- |
|
希薄化後1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する当期利益 |
470,457 |
502,965 |
|
分母項目（株） |
|
|
|
基本的1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する普通株式の加重平均株式数 |
1,682,516,373 |
1,661,148,239 |
|
希薄化効果の影響 |
|
|
|
新株予約権に係る調整 |
1,423,882 |
902,644 |
|
譲渡制限付株式に係る調整 |
208,709 |
- |
|
時価総額条件型譲渡制限付株式に係る調整 |
648,029 |
561,913 |
|
希薄化後1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益の計算に使用する普通株式の加重平均株式数 |
1,684,796,993 |
1,662,612,796 |
|
|
|
|
|
基本的1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益（円） |
279.62 |
302.78 |
|
希薄化後1株当たり親会社の株主に帰属する当期利益（円） |
279.24 |
302.51 |
① 社債の発行
当社は、2025年4月1日に、次のとおり米ドル建て無担保社債を発行しました。
＜第6回米ドル建て無担保社債＞
|
① |
発行総額 |
5億米ドル |
|
② |
利率 |
年5.383% |
|
③ |
発行価格 |
額面の100% |
|
④ |
払込期日 |
2025年4月1日 |
|
⑤ |
償還期限 |
2035年4月1日 |
|
⑥ |
償還方法 |
満期一括償還 |
|
⑦ |
資金の使途 |
一般運転資金に充当する予定 |
② 自己株式取得
2025年2月5日公表のとおり、機動的な資本政策の遂行及び株主還元の拡充を図るため、2025年2月6日から2025年6月30日までの期間において、300億円を上限として自己株式を取得することを決定しています。これに加え、本日、上限金額を400億円追加し700億円を上限とすること、及び取得期間を2026年1月30日まで延長することを決定しました。
詳細については、本日公表しました『「自己株式取得に係る事項の決定に関するお知らせ」の一部変更に係る事項の決定に関するお知らせ』をご参照ください。