第一部 【企業情報】
第１ 【企業の概況】
１ 【主要な経営指標等の推移】
(1) 連結経営指標等
|
回次 |
第11期 |
第12期 |
第13期 |
第14期 |
第15期 |
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決算年月 |
2017年９月 |
2018年９月 |
2019年９月 |
2020年９月 |
2021年９月 |
|
売上高 |
(千円) |
3,656,420 |
5,863,720 |
6,536,525 |
7,437,424 |
8,384,968 |
|
経常利益 |
(千円) |
302,824 |
423,540 |
651,556 |
803,414 |
621,226 |
|
親会社株主に帰属する
当期純利益 |
(千円) |
218,980 |
223,913 |
306,620 |
423,120 |
177,553 |
|
包括利益 |
(千円) |
230,556 |
221,637 |
284,012 |
4,842,342 |
△2,588,060 |
|
純資産額 |
(千円) |
2,506,011 |
2,717,158 |
3,201,480 |
8,089,511 |
5,458,041 |
|
総資産額 |
(千円) |
4,216,731 |
5,873,838 |
5,496,096 |
13,131,075 |
8,487,284 |
|
１株当たり純資産額 |
(円) |
250.82 |
274.22 |
310.94 |
782.42 |
528.08 |
|
１株当たり当期純利益 |
(円) |
22.25 |
22.72 |
30.50 |
41.27 |
17.20 |
|
潜在株式調整後１株
当たり当期純利益 |
(円) |
21.20 |
22.14 |
29.26 |
40.61 |
16.37 |
|
自己資本比率 |
(％) |
58.6 |
46.0 |
58.0 |
61.5 |
64.2 |
|
自己資本利益率 |
(％) |
9.3 |
8.7 |
10.4 |
7.5 |
2.6 |
|
株価収益率 |
(倍) |
38.29 |
35.56 |
25.94 |
35.96 |
46.86 |
|
営業活動による
キャッシュ・フロー |
(千円) |
155,290 |
468,010 |
△6,607 |
788,225 |
1,125,821 |
|
投資活動による
キャッシュ・フロー |
(千円) |
△125,560 |
△222,345 |
△322,253 |
△287,410 |
△276,757 |
|
財務活動による
キャッシュ・フロー |
(千円) |
△430,739 |
818,285 |
△411,065 |
849,145 |
△456,389 |
|
現金及び現金同等物の
期末残高 |
(千円) |
1,028,960 |
2,094,725 |
1,354,496 |
2,704,994 |
3,096,874 |
|
従業員数 |
(人) |
120 |
172 |
149 |
146 |
174 |
|
(外、平均臨時雇用者数) |
(32) |
(30) |
(24) |
(－) |
(20) |
(注) １．売上高には、消費税等は含まれておりません。
２．第14期の平均臨時雇用者数は従業員数の100分の10未満のため、記載を省略しております。
(2) 提出会社の経営指標等
|
回次 |
第11期 |
第12期 |
第13期 |
第14期 |
第15期 |
|
決算年月 |
2017年９月 |
2018年９月 |
2019年９月 |
2020年９月 |
2021年９月 |
|
売上高 |
(千円) |
1,699,643 |
2,198,969 |
3,208,091 |
3,644,795 |
3,884,167 |
|
経常利益 |
(千円) |
190,375 |
358,671 |
624,825 |
428,299 |
769,822 |
|
当期純利益又は
当期純損失(△) |
(千円) |
279,023 |
275,496 |
△90,089 |
188,623 |
354,411 |
|
資本金 |
(千円) |
678,414 |
679,591 |
861,157 |
884,082 |
884,082 |
|
発行済株式総数 |
(株) |
9,907,500 |
9,915,000 |
10,469,400 |
10,539,400 |
10,539,400 |
|
純資産額 |
(千円) |
2,596,326 |
2,867,721 |
2,953,233 |
7,606,639 |
5,193,726 |
|
総資産額 |
(千円) |
3,967,197 |
5,237,967 |
4,791,910 |
12,096,934 |
7,651,005 |
|
１株当たり純資産額 |
(円) |
261.31 |
289.93 |
287.35 |
736.23 |
502.48 |
|
１株当たり配当額 |
(円) |
－ |
－ |
－ |
－ |
－ |
|
(うち１株当たり中間
配当額) |
(－) |
(－) |
(－) |
(－) |
(－) |
|
１株当たり当期純利益
又は当期純損失(△) |
(円) |
28.35 |
27.95 |
△8.96 |
18.40 |
34.33 |
|
潜在株式調整後１株
当たり当期純利益 |
(円) |
26.94 |
27.24 |
－ |
18.10 |
32.68 |
|
自己資本比率 |
(％) |
64.9 |
54.6 |
61.5 |
62.8 |
67.8 |
|
自己資本利益率 |
(％) |
11.5 |
10.1 |
△3.1 |
3.6 |
5.5 |
|
株価収益率 |
(倍) |
30.05 |
28.91 |
－ |
80.66 |
23.48 |
|
配当性向 |
(％) |
－ |
－ |
－ |
－ |
－ |
|
従業員数 |
(人) |
69 |
65 |
93 |
96 |
118 |
|
(外、平均臨時雇用者数) |
(10) |
(9) |
(－) |
(－) |
(－) |
|
株主総利回り |
(％) |
56.8 |
53.8 |
52.7 |
98.9 |
53.7 |
|
(比較指標：TOPIX) |
(％) |
(126.6) |
(137.4) |
(120.0) |
(122.9) |
(153.5) |
|
最高株価 |
(円) |
1,572 |
949 |
1,780 |
1,590 |
2,830 |
|
最低株価 |
(円) |
779 |
672 |
643 |
497 |
750 |
(注) １．売上高には、消費税等は含まれておりません。
２．第13期の潜在株式調整後１株当たり当期純利益、株価収益率については、１株当たり当期純損失であるため、記載しておりません。
３．従業員数は就業人員であり、臨時雇用者数(パートタイマー及びインターンのみ、人材会社からの派遣社員は除く。)は、年間の平均人員を( )外数で記載しております。なお、第13期、第14期及び第15期の臨時従業員数は、その総数が従業員数の100分の10未満のため記載を省略しております。
４．最高株価及び最低株価は東京証券取引所(マザーズ)におけるものであります。
２ 【沿革】
当社代表取締役社長である武永修一は、大学時代から個人事業主としてインターネットオークション(以下、「オークション」といいます。)による商品の出品販売を行っておりましたが、売上高の拡大を機に、2004年４月、当社の前身となる株式会社デファクトスタンダード(以下、「同社」といいます。)を設立いたしました。同社では、オークション事業(オークションによる商品の出品販売)を主に行っておりましたが、2006年１月に、個人からオークション統計サイト(現「aucfan.com(オークファンドットコム)」)の営業を譲り受け、メディア事業としてオークションの価格比較・相場検索サイトの運営を開始いたしました。当社は、2007年６月に同社のメディア事業を新設分割することによって設立されております。
当社設立以降の主な沿革は以下のとおりであります。
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年月 |
事項 |
|
2007年６月
|
インターネットメディア「オークファン」の運営を事業目的として、株式会社デファクトスタンダードよりメディア事業を新設分割し、東京都港区芝に株式会社オークファンを設立、純広告サービス及びネット広告サービスを開始 |
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2007年７月 |
本社を東京都渋谷区恵比寿一丁目21番８号に移転 |
|
2007年８月 |
オークファン無料会員サービスを開始 |
|
2008年４月 |
本社を東京都渋谷区広尾一丁目３番14号に移転 |
|
2008年５月 |
有料会員サービス「オークファンプレミアム」を開始 |
|
2008年12月 |
オークション専門通信講座「オークファンスクール」を開始 |
|
2009年５月 |
消費動向分析ツール「オークデータ」を開始 |
|
2010年１月 |
オークション通信講座「オークファンゼミ」を開始 |
|
2010年７月 |
本社を東京都渋谷区道玄坂一丁目21番14号に移転 |
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2011年11月 |
総合分析ツール「オークファンプロ」を開始 |
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2012年12月 |
世界のECサイトの一括検索サービス「グローバルオークファン」を開始 |
|
2013年３月 |
本社を東京都渋谷区道玄坂一丁目14番６号に移転 |
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2013年４月 |
東京証券取引所マザーズに株式を上場 |
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2015年２月 |
ネット物販ユーザー向け新サービス「最新仕入れ速報」をリリース |
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2015年７月
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株式会社ディー・エヌ・エーが運営するBtoB卸モール「DeNA BtoB market」を承継した新設会社である株式会社NETSEAの株式を100％取得 |
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2016年１月 |
株式会社リバリューの株式を100％取得 |
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2016年２月
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オークファンプレミアム会員の機能拡張と価格改定
新会員サービス「オークファンライト会員」リリース
「オークション入札予約」をYahoo!プレミアム会員特典として提供開始 |
|
2016年４月 |
株式会社スマートソーシングの株式を65％取得 |
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2016年６月 |
スマートフォンアプリリリース(iOS版、Android版) |
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2016年７月 |
EC解析ツール『Storoid(ストロイド)』をリリース |
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2016年９月 |
株式会社NETSEAと株式会社リバリューが合併し、株式会社SynaBizとして発足 |
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2016年11月
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フリマアプリ・ネットオークション・EC の総合支援サービス「オークファンプロPlus」をリリース |
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2017年12月 |
本社を東京都品川区上大崎二丁目13番30号に移転 |
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2017年12月 |
NETSEAが楽天株式会社より「楽天 B2B」事業の一部を承継 |
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2019年７月 |
Amazon セラーを支援する出品ツール「ARPAcart(アルパカート)」をリリース |
|
2019年12月 |
株式会社SynaBiz、農林中央金庫と食品ロス削減に向けて協働開始 |
|
2020年５月 |
Amazon出品ツール「オークファンコネクト」を無料提供開始 |
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2020年８月 |
株式会社オークファンがイーベイ・ジャパン株式会社と業務提携 |
|
年月 |
事項 |
|
2020年９月 |
仕入れ価格の最大２％を還元する会員サービス「NETSEA プライム」をリリース |
|
2020年12月
|
株式会社SynaBiz・ミドリ安全株式会社・佐川急便株式会社の３社連携 賞味期限の近い災害備蓄品の再流通支援を開始 |
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2021年１月 |
NETSEAが自治体と初の協業、愛媛県の特設ページ「愛媛百貨」を開設 |
|
2021年２月 |
IT専門知識不要の業務自動化ソリューション（RPA）で「オークファンロボ」を提供開始 |
|
2021年８月
|
ワケあり商品のオークション形式卸サイトReValue BtoBモールが「NETSEAオークション」に名称変更・リニューアル |
|
2021年11月 |
滞留在庫の共同仕入れプラットフォーム「NETSEAバルクモール」をリリース |
３ 【事業の内容】
(1) 事業の概要
当社グループは、当社と連結子会社４社で構成されております。当社グループは「RE-INFRA COMPANY」をコーポレートアイデンティティとし、社会の様々な「RE」を統合した唯一無二のインフラを構築していくという考えのもと、祖業である価格比較メディア（aucfan.com）の運営から、BtoBの卸プラットフォーム（NETSEA）、滞留在庫・返品・型落ち品などの流動化支援サービス（ReValue（※１））など、「RE」に関わるサービスにて事業拡大してまいりました。
近年における国内のBtoB卸売市場は300兆円（※２）規模と推定されており、海外においてもBtoB卸売分野でのユニコーン企業が誕生するなど、新たな潮流を観測しています。
また、SDGs（※３）に始まり、世界中で廃棄ロス問題が大きくクローズアップされており、国内でも年間約22兆円（※４）規模に達すると試算しております。さらにはEC化率の増加に伴い、返品市場も今後拡大すると考えられております。
これに対して、オークファングループは卸売市場におけるSMB（中小企業・個人事業主）を中心としたデジタルトランスフォーメーション（DX）化の遅れに注目し、本事業年度は廃棄ロスの削減を課題とした取り組みを進めてまいりました。
具体的には、創業来培った700億件を超える売買データとAI技術により商品の時価を可視化、価格と販路を最適化する在庫価値ソリューション、SMB（中小企業・個人事業主）を中心とした小売・流通業向けに流通を支援する商品流通プラットフォームを用いて、在庫流動化支援ソリューションを展開してまいりました。卸売市場では今後DX化が必要不可欠であることを再認するとともに、廃棄ロス市場ではリバースロジスティクス（返品物流）分野におけるリーディングカンパニーとなる絶好の機会と捉え、事業を推進しております。
※１ 2021年８月より、サービスの一部である「ReValueBtoBオークション」を「NETSEAオークション」に名称変更
※２ 経済産業省 2021年７月30日発表 電子商取引に関する市場調査より推察
※３ Sustainable Development Goals（持続可能な開発目標）。2015年に国連で採択された2030年までに達成すべき目標
※４ 平成28年度法人企業統計（財務省）などを基に当社試算
これらに事業投資活動を行うインキュベーション事業を加え、当社グループでは「在庫価値ソリューション」、「商品流通プラットフォーム」、及び「インキュベーション」の大きく３つの区分で売上及び営業利益の計上を行っております。
ａ．在庫価値ソリューション
「在庫価値ソリューション事業」は、データを基にAI技術を活用し在庫の価値を可視化することにより、企業が保有する在庫価値の可視化・最適化等を推進するソリューションを提供しております。主なサービスとしては当社が保有する流通相場データを活用した『aucfan.com（オークファンドットコム）』となり、主たる収益源は有料課金収入となります。その他、EC販売支援サービス『タテンポガイド』の提供、2021年２月には、専門知識がなくても直感的に操作できるRPAツール『オークファンロボ』の提供を新たに開始しております。なお、小売業の経営課題を解決する在庫管理AIソリューション『zaicoban（ざいこばん）』は、ターゲットとする大手企業への導入にリードタイムを要し売上見込が遅延していることを受け、当社グループの強みであるSMB（中小企業・個人事業主）向けに活用する戦略に変更し、サービスを終了しております。
なお、『aucfan.com』における対象者別の主要な機能の概要は以下の通りです。
『aucfan.com』の主要機能一覧
|
対象者 |
サービス名称及び機能 |
月額利用料
(税込) |
機能の概要 |
|
全てのユーザー |
「商品情報及び価格情報検索」 |
無料 |
商品名や特徴となるキーワードから該当する商品情報及び価格情報に関して、ECサイトを横断的に比較・検索ができます。 |
|
(無料会員)
一般会員 |
「マイページ」 |
無料 |
『aucfan.com』内に「マイページ」を開設することにより、気に入った商品情報及び価格情報を保存する機能や有料会員の機能の一部(出品テンプレートの保存、入札予約など)を制限付で利用できます。 |
|
|
「オークファン コネクト」 |
無料 |
Amazon特化の出品ツール。出品作業を簡易化し出品時間を大幅に短縮できます。 |
|
有料会員 |
「オークファン ライト」 |
330円 |
『aucfan.com』サイトにおける広告コンテンツの非表示、過去10年間分の落札相場検索、入札予約ツールなどのサービスを利用できます。 |
|
|
「オークファン プレミアム」 |
998円 |
有料会員の基本サービスであり、過去10年間の落札データ検索や出品者向け機能の利用が可能になる他、落札相場検索のハイスピード化、出品テンプレートの保存、入札予約等のサービスが利用できます。 |
|
|
「オークファン プロPlus」 |
11,000円 |
オークション出品者向けの相場検索機能及びデータ分析機能等の利用が可能になります。 |
当社は、商品情報及び価格情報についてはサイト開設から2021年９月末時点で、約700億件を超えるデータを蓄積しており、一般会員(無料会員)数は961,987人、有料会員数は36,790人に至っております。また直近３年間の一般会員数(無料会員数)、有料会員数（※１）及び有料会員１人あたりの平均月額課金額の年次推移は以下のとおりとなります
※１ オークファンプレミアム会員、オークファンプロPlus会員、オークファンライト会員の合計にて算出
『aucfan.com』関連の一般会員数(無料会員数)、有料会員数、有料会員１人あたりの平均月額課金額の推移
|
年月 |
2019年９月期末 |
2020年９月期末 |
2021年９月期末 |
|
一般会員数（無料会員数） |
870,646人 |
916,217人 |
961,987人 |
|
有料会員数 |
37,115人 |
35,818人 |
36,790人 |
|
有料会員１人あたりの平均月額課金額 |
1,710円／月 |
1,671円／月 |
1,600円／月 |
ｂ．商品流通プラットフォーム
「商品流通プラットフォーム事業」は、企業の在庫・滞留商品等の流通を支援しており、複数のマーケットプレイスの運営や流通を加速させる人材育成スクールの運営等を実施しております。主なサービスとしては、BtoB卸モール『NETSEA（ネッシー）』、滞留在庫・返品・型落ち品などの流動化支援を行う『NETSEAオークション（旧 リバリューBtoBモール）』、副業・複業として物販ビジネスを行なう事業主を対象とするスクール形式の副業支援サービス『good sellers（グッドセラーズ）』がございます。主たる収益源は、NETSEAでは流通手数料収入及び有料課金収入、NETSEAオークションでは商品販売収入となります。なお、当期より顧客ターゲットを当社グループの強みであるSMB（中小企業・個人事業主）向けに変更したことに伴い、寄付型ショッピングサイト「otameshi（オタメシ）」はサービス運営を終了いたしました。
より具体的には『NETSEA』においては、在庫を抱える大手メーカー・卸（以下、「サプライヤー」といいます。）と幅広い商品の仕入れニーズを持つ中小規模の小売店・卸（以下、「バイヤー」といいます。）をマッチングさせ、既存流通網ではアプローチできなかった新たな販路の提供を行っております。主な収益モデルは、流通金額の８～10％程度の流通手数料及び、本格的に販売強化を行うサプライヤーを対象とした有料課金メニューの提供であります。
『NETSEAオークション』においては、滞留在庫・返品・型落ち品等、サプライヤーの持つ在庫をインターネット上でのクローズドなオークションサイトにて、リユース事業者を中心とするバイヤーに販売を行っております。主な収益モデルは、商品売買における販売収益であります。
『good sellers（グッドセラーズ）』では、主に副業・複業として物販ビジネスを行なう事業主を対象として、物販ビジネスに精通した講師が直接及び遠隔でサポートするスクール形式のサービスを展開することによる受講料を収益としております。
直近３年間の『NETSEA』及び『NETSEAオークション』の流通額（※１）は以下のとおりとなります。
|
『NETSEA』及び『NETSEAオークション』の流通額の推移 |
(単位：百万円) |
|
年月 |
2019年９月期末 |
2020年９月期末 |
2021年９月期末 |
|
NETSEA |
6,441 |
7,796 |
8,907 |
|
NETSEAオークション |
141 |
284 |
525 |
※１ NETSEA流通額は注文後のキャンセルを勘案した流通額にて計算
ｃ．インキュベーション
「インキュベーション事業」は、事業投資及び投資先企業の支援を通じて、当社が中長期にわたり競合優位性を構築・維持していくための知見とネットワークを得ることを目的とした事業セグメントであります。主たる収益源は、営業投資有価証券の売却益、投資先企業へのコンサルティング収益となります。なお、当セグメントでは将来成長の基盤となる新規事業の開発等も実施しております。
(2) 事業系統図
以上述べた事項を事業系統図によって示すと次のとおりであります。
４ 【関係会社の状況】
|
名称 |
住所 |
資本金 |
主要な事業の内容 |
議決権の所有割合(％) |
関係内容 |
|
(連結子会社) |
|
|
|
|
|
|
株式会社SynaBiz
(注)１．２ |
東京都
品川区 |
25,000千円 |
BtoB・BtoCマーケットプレイス事業 |
100.0 |
役員の兼任 |
|
(連結子会社) |
|
|
|
|
|
|
株式会社オークファンインキュベート |
東京都
品川区 |
10,000千円 |
投資事業組合の組成、運用管理 |
100.0 |
役員の兼任 |
|
(連結子会社) |
|
|
|
|
|
|
オークファンインキュベートファンド１号投資事業有限責任組合
(注)１ |
東京都
品川区 |
583,000千円 |
国内外のベンチャー企業への投資 |
100.0 |
－ |
|
(連結子会社) |
|
|
|
|
|
|
株式会社オークファンパートナーズ |
愛媛県
松山市 |
16,000千円 |
マーケットプレイス出店支援事業 |
100.0 |
役員の兼任 |
(注) １．特定子会社に該当しております。
２．株式会社SynaBizについては、売上高（連結会社相互間の内部売上を除く）の連結売上収益に占める割合が10％を超えております。
主要な損益情報等は次の通りであります。
|
名称 |
売上高
(千円) |
経常損失
(千円) |
当期純損失
(千円) |
純資産額
(千円) |
総資産額
(千円) |
|
株式会社SynaBiz |
4,495,517 |
△48,107 |
△140,634 |
1,430,586 |
2,495,908 |
５ 【従業員の状況】
(1) 連結会社の状況
2021年９月30日現在
|
セグメントの名称 |
従業員数(人) |
|
|
在庫価値ソリューション |
64 |
（2） |
|
商品流通プラットフォーム |
74 |
（18） |
|
インキュベーション |
16 |
（－） |
|
報告セグメント計 |
154 |
（20） |
|
全社共通 |
20 |
（－） |
|
合計 |
174 |
（20） |
(注) １．従業員数は就業人員であります。
２．従業員数は就業人員であり、臨時従業員数（パートタイマー及びインターンのみ、人材会社からの派遣社員は除く。）は、年間の平均人員を（ ）外数で記載しております。
３．従業員数が前連結会計年度末と比べて、28名増加しましたのは、主に株式会社オークファンパートナーズが連結子会社となったためであります。
(2) 提出会社の状況
2021年９月30日現在
|
従業員数(人) |
平均年齢(歳) |
平均勤続年数(年) |
平均年間給与(千円) |
|
118 |
34.0 |
3.1 |
5,403 |
|
セグメントの名称 |
従業員数(人) |
|
在庫価値ソリューション |
64 |
|
商品流通プラットフォーム |
18 |
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インキュベーション |
16 |
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報告セグメント計 |
98 |
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全社(共通) |
20 |
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合計 |
118 |
(注) １．従業員数は、当社から他社への出向者を除き、他社から当社への出向者を含む就業人員であります。
２．臨時従業員数は、その総数が従業員数の100分の10未満のため記載を省略しております。
３．平均年間給与は、基準外賃金を含んでおります。
４．従業員数が前事業年度末と比べて、22名増加しましたのは、主に事業規模の拡大に伴う新規採用及び連結子会社であった株式会社スマートソーシングを吸収合併したためであります。
(3) 労働組合の状況
労働組合は結成されておりませんが、労使関係は円満に推移しております。
