목 차

분기보고서

6.5

(주)삼성출판사

1 Y 110111-2559411

분 기 보 고 서

(제 25 기)

2026.01.012026.03.31

사업연도	부터
	까지

금융위원회
한국거래소 귀중	2026년 5월 15일

주권상장법인해당사항 없음

제출대상법인 유형 :

면제사유발생 :


회 사 명 :	주식회사 삼성출판사

대 표 이 사 :	김진용

본 점 소 재 지 :	서울특별시 서초구 명달로 94(서초동)
	(전 화)02-3470-6800
	(홈페이지) company.ssbooks.com

작 성 책 임 자 :	(직 책) 이 사 (성 명) 김 민 권
	(전 화) 02-3470-6867

목 차

【 대표이사 등의 확인 】 대표이사등의확인서_25기 1분기.jpg 대표이사등의확인서_25기 1분기

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

1. 연결대상 종속회사 개황(연결재무제표를 작성하는 주권상장법인이 사업보고서, 분기ㆍ반기보고서를 제출하는 경우에 한함)연결대상 종속회사 현황(요약)

(단위 : 사)

---------------

구분	연결대상회사수				주요종속회사수
구분	기초	증가	감소	기말	주요종속회사수
상장
비상장
합계

※상세 현황은 '상세표-1. 연결대상 종속회사 현황(상세)' 참조

1-1. 연결대상회사의 변동내용

--------

구 분	자회사	사 유
신규연결
신규연결
연결제외
연결제외

2. 회사의 법적 ·상업적 명칭당사의 명칭은 주식회사 삼성출판사 라고 표기합니다. 또한 영문으로는 SAMSUNG PUBLISHING CO., LTD 라고 표기합니다.3. 설립일자 및 존속기간당사는 2002년 7월 2일 (주)엔에스에프에서 기업분할로 신설된 법인이며 2002년 8월 5일 거래소에 상장되었습니다.

4. 본사의 주소,전화번호,홈페이지 주소본사의 주소 : 서울시 서초구 명달로94(서초동)전화번호 : 02-3470-6800홈페이지 : http://company.ssbooks.com

5. 중소기업 등 해당 여부

해당미해당미해당

중소기업 해당 여부
	벤처기업 해당 여부
중견기업 해당 여부

6. 주요사업의 내용

회사는 출판사업, 임대사업으로 구성되어 있습니다. 회사의 주요 사업은 유아동 및 교육 출판의 제조 및 판매를 주축으로 영어교재(삼성영어) 및 부동산임대사업을 영위하고 있습니다. 제25기 1분기 10,696백만원의 매출을 기록하였습니다. 주요 제품 등의 가격은 다품종 소량생산으로 제품별 판매가격 추이는 비교하기 어렵습니다. 주요 제품 등의 특성 기타 세부내용은 "II. 사업의 내용"의 "2. 주요 제품 및 서비스"를 참고하여 주시기 바랍니다. 당사는 실제 제품을 생산하지 않고 모두 외주를 통해 제작하고 있으며, 생산된 주요 제품 등은 회사 직판, 지점 및 특약점 등의 다양한 판매 경로를 통하여 국내외로 판매되고 있습니다. 회사의 매출실적은 주요 제품은 출판제품인 마이리틀타이거/삼성영어교재 등으로 구성되며, 제25기 1분기 실적은 다음 표와 같습니다.<매출 실적 요약표>기준일 : 2026년 3월 31일 (단위 : 백만원)

구분	주요제품	제 25기 1분기	제 24기
출판	유아동 도서,성인교양물, 유치원,초등학원 영어교재 등	9,985	37,474
임대	사무실 및 창고 임대 등	711	2,817
합계	-	10,696	40,291

7. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정) 및 특례상장에 관한 사항

유가증권시장 상장2002.08.05해당사항 없음

주권상장(또는 등록ㆍ지정)현황	주권상장(또는 등록ㆍ지정)일자	특례상장 유형

8. 신용평가에 관한 사항

당사는 NICE디앤비(주)로부터 신용등급 평가를 받고 있습니다.

평가일	신용등급	평가회사	비고
'21.08	A+	SCI평가정보(주)	수시평가
'23.01	A+	SCI평가정보(주)	수시평가
'23.06	A0	NICE디앤비(주)	수시평가
'24.07	A0	NICE디앤비(주)	수시평가
'25.12	A0	NICE디앤비(주)	수시평가

[신용등급 정의]

구분	등 급	정 의
기업신용평가등급	AAA	전반적인 신용도가 매우 우수하며, 장래 환경변화에 대한 안정성이 매우 높은 수준임.
	AA	전반적인 신용도가 우수하며, 장래 환경변화에 대한 안전성이 높은 수준임.
	A	전반적인 신용도가 우수하나, 장래 환경변화에 대한 안정성이 상위 등급보다는 열위한 수준임.
	BBB	전반적인 신용도가 양호한 수준이나, 장래 환경변화에 대한 안정선 면에서 다소 불안한 요소가 있음.

주1) 상기 등급 중 AA부터 CCC까지는 당해 등급 내 상대적 우열에 따라 '+'또는 '-'를 부가할 수 있음.

2. 회사의 연혁

1) 회사의 본점소재지 및 그 변경- 2002년 7월 2일 : 서울시 서초구 명달로 94(서초동)2) 경영진의 중요한 변동보고서 제출일 현재 회사의 이사회는 4인의 사내이사(김진용, 김우석, 김영렬, 김민권), 3인의 사외이사(권순일, 홍용건, 박종구)로 구성되어 있습니다.

3) 경영진 및 감사의 중요한 변동

2021.03.26정기주총사내이사 김우석사외이사 권순일사외이사 홍용건사외이사 박종구사내이사 김민권사내이사 김영렬사외이사 김유석(사임)감사 이경균(임기만료)2023.03.31정기주총-대표이사 김진용-2024.03.29정기주총-사내이사 김민권사내이사 김영렬사내이사 김우석사외이사 권순일사외이사 홍용건사외이사 박종구-2026.03.27정기주총사외이사 윤형근대표이사 김진용사외이사 박종구(중도퇴임)

변동일자	주총종류	선임		임기만료또는 해임
변동일자	주총종류	신규	재선임	임기만료또는 해임

※ 당사의 대표이사 선임은 정관 제 32조에 의거하여 이사회에서 선임하고 있습니다. ※ 임기만료 또는 해임에는 일신상의 사유로 인한 사임이 포함되어 있습니다.

4) 최대주주의 변동- 해당사항없음. 5) 상호의 변경- 해당사항 없음. 6) 회사가 화의, 회사정리절차 그 밖에 이에 준하는 절차를 밟은 적이 있거나 현재 진행중인 경우 그 내용과 결과- 해당사항없음. 7) 회사가 합병등을 한 경우 그 내용- 해당사항 없음. 8) 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화- 해당사항 없음. 9) 그 밖에 경영활동과 관련된 중요한 사항의 발생 내용- (주)삼성출판사2002. 07. 02 : 2002.7.1을 분할기일로 하여 (주)엔에스에프에서 분할신설

2002. 08. 05 : (주)삼성출판사로 증권거래소에 주식 재상장(분할신설법인)2003. 10. 14 : 본사 서초동 사옥 신축 준공2006. 09. 21 : 안양 물류창고 신축 준공2016. 10. 01 : 마이리틀타이거 런칭( MY LITTLE TIGER 1호점 오픈 )

3. 자본금 변동사항

자본금 변동추이

(단위 : 원)

종류	구분	당기말(2026년 1분기말)	24기(2025년말)	23기(2024년말)
보통주	발행주식총수	10,000,000	10,000,000	10,000,000
	액면금액	500	500	500
	자본금	5,000,000,000	5,000,000,000	5,000,000,000
우선주	발행주식총수	-	-	-
	액면금액	-	-	-
	자본금	-	-	-
기타	발행주식총수	-	-	-
	액면금액	-	-	-
	자본금	-	-	-
합계	자본금	5,000,000,000	5,000,000,000	5,000,000,000

4. 주식의 총수 등

주식의 총수 현황

2026.03.31(단위 : 주, %)

(기준일 :

)

보통주-40,000,000-40,000,000-10,000,000-10,000,000---------------------10,000,000-10,000,000-----10,000,000-10,000,000-0-0-

구 분		주식의 종류	비고
구 분		합계	비고
Ⅰ. 발행할 주식의 총수
Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
	1. 감자
	2. 이익소각
	3. 상환주식의 상환
	4. 기타
Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
Ⅴ. 자기주식수
Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)
Ⅶ. 자기주식 보유비율

2) 자기주식 취득 및 처분 현황- 해당사항 없음. 3) 종류주식(우선주) 발행현황- 해당사항 없음.

5. 정관에 관한 사항

1) 사업보고서에 첨부된 정관의 최근 개정일 : 2026.03.272) 정관 변경 안건이 정기주주총회 안건에 포함되었는지 여부 - 제 25기 정기주주총회(2026년 3월 27일 개최) 안건에 '정관 일부 변경의 건'이 포함되어 있습니다. 변경사항은 3) 정관 변경 이력에서 확인 가능합니다. 3) 정관 변경 이력공시대상기간(2021년~2026년) 중 당사의 정관 변경 이력은 아래와 같습니다.

2021년 03월 26일제19기 정기주주총회제7조의2(종류주식의 수와내용), 제9조의2(신주의 배당기산일), 제9조의4(주식매수선택권) 제12조(주주명부의 폐쇄 및 기준일), 제13조의2(전환사채의 발행), 제14조(신주인권부사채의 발행 및 배정)제43조(배당금의 지급), 제44조(중간배당) : 배당기산일에 관한 상법 규정이 삭제됨에 따라 신주의 배당기산일 관련 규정을 개정제10조(명의개서대리인) : 명의개서대리인이 정한 업무규정에 따른다는 명확성 반영제11조(주주명부 작성·비치), 제14조의2(사채 및 신주인수권증권에 표시되어야 할 권리의 전자등록) :전자증권법 시행령에 따른 최신주주명부 요청 근거의 마련 및 전자등록제도 도입에 따른 주주명부폐쇄 절차의 불필요함을 개정 제16조(소집시기) : 제 12조 2항의 개정에 따른 기준일 반영제31조(이사의 보선) 제28조 제2항과 중복된 내용을 삭제제33조의3(이사의 보고의무), 제33조의4(이사·감사의 회사에 대한 책임감경), 제34조(이사회의 구성과 소집),제36조(이사회의 의사록), 제36조의2(위원회) 제36조의3(감사위원회의 구성), 제36조의4(감사위원회의 직무), 제37조(이사의 보수 및 퇴직금), 제39조(감사의 수와 선임), 제39조의1(감사의 임기) 제39조의2(감사의 보선), 제39조의3(감사의 직무 등), 제39조의4(감사록), 제39조의5(감사의 보수와 퇴직금) 제41조(재무제표와 영업보고서의 작성,비치 등),제41조의1(외부감사인의 선임) : 감사제도를 대신하여 감사위원회를 도입함에 따른 감사에게 부여되는 책임과 권한을 감사위원회로 변경.- 상법 개정(2020.12.29)에 따른 개정-'주식,사채 등의 전자등록에 관한 법률'의 개정에 따른 개정- 감사위원회 도입에 따른 개정- 상장회사 표준정관 개정(2021.01.05)에 따른 개정2025년 03월 28일제23기 정기주주총회제26조2(서면에 의한 의결권조정) : 삭제효율적인 주주총회 개최 및 진행을 위한 개정2026년 03월 27일제24기 정기주주총회

제 19 조(소집지와 개최방식) : 전자주주총회의 미도입에 따른 개최방식 조항 및 문구 추가제 24 조(의결권의 대리행사) : 대리권 증명방법을 서면외에 전자문서로 가능하도록 개정(상법 제368조 제2항)제 28 조(이사의 수) : 상장회사의 사외이사 명칭 및 이사회내 독립이사 구성요건 상향(상법 제542조의8)제 33 조의 4(이사의 회사에 대한 책임감경) : 상장회사의 사외이사 명칭 변경(상법 제542조의8)제 36 조의 3(감사위원회의 구성) : 상장회사의 사외이사 명칭 변경(상법 제542조의8), 감사위원분리선임 인원 상향(상법 제542조의 12 제2항), 감사위원의 선,해임시 최대주주는 특수관계인 등의 소유주식을 합산하여 발행주식총수의 3% 초과 주식에 대해 의결권을 제한함에 따라 이를 반영(상법 제542조의12 제 4항)

- 상법 개정(2025.12.01)에 따른 개정- 상장회사 표준정관 개정(2025.12.03)에 따른 개정

정관변경일	해당주총명	주요변경사항	변경이유

4) 사업목적 현황

1도서출판영위2출판에 관한 전문도서 및 잡지발행영위3고속도로 휴게소 운영사업영위4인터넷 관련사업영위5부동산 임대업영위6인쇄 및 제본업영위7출판자료보존사업(출판전문도서관사업)영위8학용품 생산 및 판매영위9수출입업영위10도 소매업(출판물)영위11학원 프랜차이즈업영위12교육 서비스업영위13학원 운영서비스업영위14기타 발전업영위15문구류 제조 도,소매업영위16일반잡화류 제조 도,소매업영위17사무용 비품 제조 도,소매업영위18식품류 도,소매업영위19섬유류 및 의류,액세서리 제조 도,소매업영위20음반제조 및 도,소매업영위21화장품 제조 및 도,소매업영위22음료 판매업영위23건강기능식품 판매업영위24식품소분업영위25전기각호에 관련되는 부대사업일절영위

구 분	사업목적	사업영위 여부

5) 정관상 사업목적 변경 내용-해당사항없음.

6) 정관상 사업목적 추가 현황-해당사항없음.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

회사는 출판사업, 임대사업으로 구성되어 있습니다. 회사의 주요 사업은 유아동 교육 출판의 제조 및 판매를 주축으로 영어교재(삼성영어) 및 부동산임대사업을 영위하고 있습니다.

제25기 1분기 10,696백만원의 매출을 기록하였습니다. 주요 제품 등의 가격은 다품종 소량생산으로 제품별 판매가격 추이는 비교하기 어렵습니다. 주요 제품 등의 특성 기타 세부내용은 "II. 사업의 내용"의 "2. 주요 제품 및 서비스"를 참고하여 주시기 바랍니다. 당사는 실제 제품을 생산하지 않고 모두 외주를 통해 제작하고 있으며, 생산된 주요 제품 등은 회사 직판, 지점 및 특약점 등의 다양한 판매 경로를 통하여 국내외로 판매되고 있습니다. 회사의 매출실적은 주요 제품은 출판제품인 마이리틀타이거/삼성영어교재 등으로 구성되며, 제25기 1분기 실적은 다음 표와 같습니다.<매출 실적 요약표>

기준일 : 2025년 12월 31일

(단위 : 백만원)

구분	주요제품	제 25기 1분기	제 24기
출판	유아동 도서,성인교양물, 유치원,초등학원 영어교재 등	9,985	37,474
임대	사무실 및 창고 임대 등	711	2,817
합계	-	10,696	40,291

회사는 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요위험인 시장위험, 신용위험 및 유동성위험 등을 회사의 경영진이 위험관리를 감독하고 있으며, 투기목적 파생상품거래는 수행하지 않고 있습니다.

본 사업의 개요에 요약된 내용의 세부사항 및 포함되지 않은 내용 등은 "II. 사업의 내용"의 "2. 주요 제품 및 서비스"부터 "7. 기타 참고사항"까지의 항목에 상세히 기재되어 있으며 이를 참고하여 주시기 바랍니다.

2. 주요 제품 및 서비스

당사의 주요제품, 서비스의 매출현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

사업부문	품 목	제 25기 1분기	제 24기	제 23기
출판	직영매장 도서 및 완구 등	1,958	7,891	18,820
	유아동 도서,성인교양물 등	5,333	18,505	8,126
	유치원,초등학원 영어교재 등	2,695	11,078	10,911
임대	사무실 및 창고 임대 등	710	2,817	2,709
합 계		10,696	40,291	40,566

주1) 당사의 매출은 대부분 내수에서 발생한 금액입니다. 출판부문의 경우 제품들은 라이프싸이클이 비교적 짧고 다품종 소량 생산의 경우가 많아 제품별 판매가격 추이는 비교가 어려우나 제품 가격 결정시 도서 제작원가가 결정적인 요인으로 작용합니다. 2014년 11월 도서 정가제 실시 이후 일부 도서들은 정가 현실화를 위해 재정가가 매겨지고 있습니다.

3. 원재료 및 생산설비

1. 원재료 당사의 주요 원재료는 용지이며 도서에 따라 다양한 종류와 규격의 용지를 사용하여 용지의 구매가격의 추이는 비교가 어려우나 전체적으로 2024년도 펄프가격의 상승 및 국내 인건비 및 전반적인 물가상승으로 인하여 용지가격이 지속적으로 상승하였습니다. 2025~2026년도 들어 전세계 펄프가격은 내려가고 있으나 용지가공 후 판매되는 가격은 크게 변동이 없는 상태입니다. 주요 용지 매입처는 한솔제지입니다. 미국-이란 전쟁으로 인한 세계적인 유가 및 환율의 상승으로 인하여 주요 수입원자재의 가격상승압력이 지속될 것으로 예측됩니다. 2. 생산설비

1) 제품 제조업은 실제 제품을 생산하지 않고 모두 외주를 통해 제작하므로 생산설비 및 생산실적, 생산능력을 기재할 수 없습니다. 2) 보유 토지 및 투자부동산 현황

(단위 : 백만원)

소재	회계계정	면적 (제곱미터)	장부가	제곱미터당 공시지가	공시지가총액
서울 서초구 서초동 1516-2	토지/투자부동산	895.4	3,415	12	10,467
서울 서초구 서초동 1516-7	토지/투자부동산	404.0	1,208	12	4,723
경기 안양 호계동 907-7	투자부동산	5,221.4	7,594	2	13,466
경기 부천 고강동 2-20	투자부동산	20,660.0	1,343	0.2	3,545
합 계	-	-	13,560	-	32,201

3) 보유 건물 및 투자부동산의 증감내역

(단위 : 백만원)

부문	소유 형태	소재지	구분	기초 장부가액	당기증감		당기 상각	당기말 장부가액	비고
부문	소유 형태	소재지	구분	기초 장부가액	증가	감소	당기 상각	당기말 장부가액	비고
출판	자가보유	서초동	본사사옥	2,982	-	-	42	2,940	건물/투자부동산
	자가보유	안양시	물류창고	4,373	-	-	72	4,301	건물/투자부동산
	계			7,355	-	-	114	7,241	-

4) 기타유형자산은 금액적 중요성이 없어 기재 생략합니다.

4. 매출 및 수주상황

1) 매출실적

(단위 : 백만원)

사업부문	품 목	제 25기 1분기	제 24기	제 23기
출판	직영매장 도서 및 완구 등	1,958	7,891	18,820
	유아동 도서,성인교양물 등	5,333	18,505	8,126
	유치원,초등학원 영어교재 등	2,695	11,078	10,911
임대	사무실 및 창고 임대 등	710	2,817	2,709
합 계		10,696	40,291	40,566

주1) 당사의 매출은 대부분 내수에서 발생한 금액입니다.2) 판매전략가. 다양한 유아동의 니즈를 충족시킬 수 있는 컨텐츠 개발에 역점.나. 전국의 유통망 확보다. 다양한 채널의 발굴 및 관리. 라. 시장에서의 브랜드 이미지 제고 노력 등

5. 위험관리 및 파생거래

(1) 신용위험신용위험은 고객이나 거래상대방이 계약상의 의무를 이행하지 않아 회사가 재무적 손실을 입을 위험입니다. 이러한 신용리스크를 최소화하기 위해 당사는 신용거래를 희망하는 모든 거래상대방에 대하여 신용평가를 수행함으로써 신용도가 양호한 거래상대방에 한해 거래를 수행하고 있습니다. 또한, 대손위험에 대한 노출이 중요하지 않은 수준으로 유지될 수 있도록 지속적으로 신용도를 재평가하는 등 신용위험 관리에 만전을 기하고 있습니다.당사는 자산의 장부금액을 신용위험에 대한 최대 노출금액으로 판단하고 있습니다. 회사수익의 10% 이상을 차지하는 단일고객은 없으며, 지리적으로도 신용위험이 집중되어 있지 않습니다.

보고기간 종료일 현재 발생일 기준의 대손충당금 차감전 매출채권 및 기타채권의 연령분석 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분		당분기말		전기말
구분		매출채권	기타채권	매출채권	기타채권
연체되지 않은 채권	6개월 이내	4,268,150,080	437,458,345	4,435,950,134	354,670,877
연체되었으나 손상되지 않은 채권	6개월 초과 1년 이내	149,761,210	127,000,000	132,230,027	189,000,000
	1년 초과	23,852,651	280,016,000	27,773,911	246,405,000
	소계	4,441,763,941	844,474,345	4,595,954,072	790,075,877
손상채권		1,785,376,928	25,000,000	1,785,416,960	25,000,000
합계		6,227,140,869	869,474,345	6,381,371,032	815,075,877

(*) 당사는 매출채권에 대한 기대신용손실을 측정하기 위해 각 연령별 채권에 대한 채무불이행률과 채무불이행으로 인한 손실률을 반영한 충당금설정률표를 사용하여 집합평가를 수행하고 있으며, 채무불이행률은 과거 1개년 경험을 통해 산정합니다.(*) 상기 작성된 매출채권 및 기타채권의 연령분석은 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성되었습니다. (2) 유동성위험유동성위험은 당사가 금융부채와 관련된 의무를 이행하지 못할 위험을 의미합니다. 당사는 재무적 곤경에 처하거나 평판의 손상 없이 만기일에 부채를 상환하는 데 아무런 어려움이 없도록 충분한 유동성을 관리하고 있습니다.이를 위해 장단기 자금관리계획을 수립하고, 현금유출과 현금유입을 지속적으로 분석 검토함으로써 금융자산과 금융부채의 만기구조를 대응시키고 있습니다. 당사는 금융자산에서 발생하는 현금유입으로 금융부채를 상환하는 데 차질이 없을 것으로 판단하고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 금융부채의 잔여 계약만기별 구분 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말		전기말
구분	매입채무및기타채무	기타금융부채	매입채무및기타채무	기타금융부채
6개월 이내	2,129,535,239	1,165,445,920	2,399,524,121	1,896,877,298
6개월 ~ 1년 미만	-	1,618,754,025	-	1,367,843,200
1년 ~ 2년 미만	-	1,931,455,598	-	1,193,186,986
합계	2,129,535,239	4,715,655,543	2,399,524,121	4,457,907,484

(3) 시장위험시장위험은 이자율, 환율 등의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험을 의미합니다. 당사는 시장위험을 환위험과 이자율위험 2가지 측면에서 관리하고 있습니다.① (환위험) 당사는 내수위주로 영업활동을 영위하고 있어서 환율변동위험에 따른 재무제표에 미치는 영향은 크지 않습니다. 당사의 외환위험관리 목표는 환율변동으로 인한 불확실성과 손익변동을 최소화함으로써 안정적인 사업운영과 원가 경쟁력을 확보하는데 있습니다.보고기간 종료일 현재 외화자산부채 내역은 다음과 같습니다.

<당분기말>

( 단위:USD)

구분	외화자산		외화부채
구분	현지통화	환산금액	현지통화	환산금액
USD	-	-	30,643.40	46,375,721

<전기말>

( 단위:USD)

구분	외화자산		외화부채
구분	현지통화	환산금액	현지통화	환산금액
USD	-	-	50,118.40	71,914,892

보고기간 종료일 현재 외화자산부채에 대한 민감도 분석결과는 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구 분	당분기		전기
구 분	10% 상승	10% 하락	10% 상승	10% 하락
USD	(4,637,572)	4,637,572	(7,191,489)	7,191,489

② (이자율위험) 당사는 이자발생 금융부채를 보유하고 있으므로 이자율위험에 노출되어 있습니다. 당사는 이자율위험을 정기적으로 측정하고, 이자율위험이 중요하지 않은 수준에서 관리될 수 있도록 모니터링하고 있습니다.보고기간 종료일 현재 변동이자발생 자산부채 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말	전기말
이자발생 금융자산	5,740,739,249	1,446

보고기간 종료일 현재 이자발생 자산부채의 민감도 분석결과는 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말		전기말
구분	100bp 상승	100bp 하락	100bp 상승	100bp 하락
이자수익	57,407,392	(57,407,392)	14	(14)

(4) 파생거래 당분기말 기준 파생거래 내역이 없습니다.

6. 주요계약 및 연구개발활동

보고서 작성기준일 기준으로 현재 회사의 재무상태에 중요한 영향을 미치는 중요 계약은 없습니다.

7. 기타 참고사항

1) 사업부문별 현황당사는 출판업을 주업으로 하고 임대업을 영위하고 있습니다. 2) 산업의 특성

한국의 출판 산업은 국민의 문화적 욕구충족에서 출발하는 문화사업과 전통적이고 열광적인 교육열에 부응하는 교육 산업의 특징이 혼재되어 있습니다. 다양한 문화적 정신적 수요에 대응하는 컨텐츠를 단행본 등의 형태로 서점을 통해 독자들에게 공급하고 있는 동시에 주로 교육적 수요에 대응하기 위해서는 단행본 보다는 폭 넓고 다양하고 체계적인 기획물을 종합적인 형태, 소위 전집류의 형태로 공급하고 있습니다. 서점을 통한 단행본 시장은 다시 문화적 단행본 시장과 학습 참고서 시장으로 대별하기도 합니다. 전집류 시장은 전통적인 방문판매 전집시장과 TV 홈쇼핑 전집 시장 그리고 방문학습지 시장으로 나눌 수 있습니다. 출판 시장은 국민소득증가와 학생들의 학력신장 열기 등으로 꾸준한 외형적 성장을 기록하여 왔고 정보화 산업과 결부하여 새로운 산업영역으로의 도약을 준비하고 있기도 합니다. 최근 세계화 바람으로 영어 교육에 대한 소비자의 수요에 부응하기 위해 새로운 형태의 교육 서비스 사업 시장도 크게 발전하고 있습니다. 조기 외국어 교육에 대한 관심이 폭발적으로 증가함에 따라 성인교육과는 다른 차원의 유,아동 전문 영어교육 시장이 비약적으로 발전하고 있습니다. 또한 IPTV, 모바일 등의 신규 미디어의 등장으로 새로운 형태의 컨텐츠를 다양한 방식으로 유통, 소모할 수 있는 시장이 창출되고 있습니다. 특히, 빠른 성장을 하고 있는 스마트폰 및 태블릿PC의 컨텐츠 시장은 지속적인 개발과 신규기기 보급으로 새로운 형태로 조합된 컨텐츠들이 요구될 것이라고 예상됩니다. 3) 산업의 성장성한국의 교육 출판산업은 최근 5년간 문화산업적 측면에서는 정체상태라고 할 수 있습니다. 하지만 교육산업적 측면에서는 여전히 성장 잠재력을 가지고 있다고 볼 수 있습니다. 입시제도가 수시로 변하며 다소 불안정한 모습을 보이고 있지만, 한국 사회 특유의 입시 경쟁이 여전히 강한 모습을 보이고 있으며 이에 따라 교육 수요는 변함없이 증가하고 있습니다. 동시에 외국어 교육에 대한 유아, 초등 부모들의 관심과 열기도 증가하고 있습니다. 조기교육과 적기교육을 위한 다양한 형태의 솔루션을 개발한 업체들이 시장에 등장함으로써 과거와는 다른 형태의 유, 아동 영어 교육시장이 펼쳐지고 있다고 할 수 있습니다. 외국의 교육자료를 그대로 현지의 방법으로 학습하는 방법(몰입교육법)에서부터 한국의 아이들의 인지 발달단계와 외국어 습득방법을 고려하여 독자적으로 개발한 도구와 방법 등을 사용한 교육법까지 다양하고 효율성을 추구하는 여러 방법들 현재 시도 되고 있습니다. 또한, 2010년부터 본격적으로 시작된 스마트폰 및 태블릿PC의 보급으로 각종 디지털 컨텐츠에 대한 수요가 폭발적으로 증가하고 있으며 그 중에서도 유아교육 및 도서분야에 대한 컨텐츠 수요 증가가 두드러지게 나타나고 있습니다. 4) 경기 변동의 특성문화 교육 산업이 경기 변동과의 관련성은 특별히 알려진 것은 없습니다. 다만 경기 하강국면에서 학원 등을 다니던 학생들이 가계소득 감소에 따라 학원 등록을 하지 않는 대신, 집에서 자학자습을 하기 위해 참고서 등은 계속 구매하는 경향이 일부 알려져 있습니다. 불경기라도 학습을 포기 할 수 없는 현실을 반영하는 현상이라고도 할 수 있습니다. 산업의 계절적 특성은 교육 서비스 산업적 특성에서, 신학년, 신학기가 판매활성화 기간이 되며 동기간이 다른 서적들의 판매 활성화기간과도 겹친다고 할 수 있습니다.

교육 산업적 특성에서 교육과정 개편에 따라 교과서와 참고서류가 개편되고 있으며 이 주기에 맞추어 각종 참고 자료들이 개편되고 있습니다.

또한 스마트폰 및 태블릿PC의 보급으로 새롭게 떠오른 전자책 또는 기존 종이책을 근간으로 제작된 어플리케이션(앱)의 경우, 각종 플랫폼 상황에 따라 소액결제로 구매할 수 있게 되었습니다. 어플리케이션 구매라는 생소한 개념을 소비자들이 적응해 나가고 있는 시장 상황 속에서 게임,육아 그리고 교육이라는 고관여 제품군에서 초기집중도가 우선시 나타나고 있습니다. 5) 경쟁요소일반적으로 출판 산업은 신규 시장 진입의 장벽이 거의 없다고 알려져 있습니다. 특히 서점 단행본 시장은 완전 경쟁에 가까운 형태라고도 할 수 있습니다. 또한 교육 서비스 사업 분야는, 최근에 투자의 규모와 질이 높아지고 있습니다. 단순한 서적 출판만으로는 치열한 경쟁상황에서 생존할 수 없기 때문에 차별적인 교육 솔루션을 개발해야 하고 또 그것을 유지하기 위해서는종전과는 다른 투자가 필수적으로 되고 있습니다.

6) 관련 법령 또는 정부의 규제 등국민 문화 창달을 위해 정부의 출판 문화 진흥 정책은 꾸준히 시행되고 있습니다. 특히, 출판 및 인쇄진흥법 저작권법등과 도서정가제의 시행으로 문화사업으로서의 출판산업을 보호 육성하고 있습니다.

7) 회사의 영업개황[출판부문]

삼성출판사의 영업은 출판문화사업분야에서 크게 유아동 학습부문과 유아동 교양부문으로 나눌 수 있습니다. 주로 온오프서점과 소셜쇼핑 등의 도서코너를 통해 판매되는 상품군으로 삼성출판사는 현재 유/아동 단행본 시장에서 독보적인 위치를 점하고 있습니다. 영역별 나이별로 체계화 된 인지발달 교육 프로그램(잉글리시 타이거, 핑크퐁 시리즈, 타이거스쿨 시리즈, 지능업시리즈, 12주시리즈, 토이북 시리즈, 붙여도붙여도 스티커왕시리즈, 내가만들자 시리즈 등) 취학 전 아이들의 두뇌계발, 인지능력 향상 및 외국어 능력 향상 등 거의 모든 영역의 학습능력향상을 위해 노력하고 있습니다.

취학 후 아이들을 위해서는 명작다이어리, 삼성초등세계문학시리즈, 재미있는100 시리즈, 초등백과 시리즈 등 교양과 재미와 학습을 두루 체험하면서 배울 수 있는 도서들을 공급하고 있습니다. 특히 18여년간 임산부들의 바이블 임신출산육아대백과는 자녀의 출산부터 육아 그리고 교육까지 시스템의 시작을 담당하고 있습니다.

삼성출판사의 경쟁력은 참신하고 앞서가는 기획/개발력뿐만 아니라 타사와는 다른, 서점과의 직거래에 있다고 할 수 있습니다. 통상 출판 대리점들은 총판의 형태로 여러 출판사들의 도서를 서점에 공급하는 형태를 취하고 있습니다. 여타의 총판체제와 위탁 유통구조는 소비자들의 실제 구매 자료를 출판사 차원에서는 확보할 수 없다는 문제를 갖고 있습니다. 정확한 판매 현황과 고객 데이터를 확보할 수 없다는 문제는 향후 예상도 어렵게 한다고 볼 수 있습니다. 하지만 삼성출판사의 서점 직거래 시스템은 개별 소매점을 밀착관리 함으로써, 실제의 고객구매 과정에서의 다양한 고객 니즈를 빠르게 얻을 수 있고, 이를 기초로 보다 정밀한 기획과 개발이 가능하다는 장점이 있습니다. 삼성출판사는 2016년 09월 출판사중 최초로 '마이리틀타이거'라는 브랜드로 직영점을 오픈하였고 2026년 3월 말 현재 44개의 매장을 운영하고 있습니다. '마이리틀타이거'는 출판업계 세계 최초의 SPA (제조사 유통) 교육전문 매장으로서 자사 개발 도서 및 교구, 문구, 용품과 국내외 유아동 저명 브랜드 제품로 구성되어 있습니다. 기존의 서점, 완구점, 용품점 카테고리로 구별되어 있는 각 매장을 대상연령을 중심으로 한 토털 전문점으로 구성했다는데 특징이 있습니다.

아이의 교육을 위해서는 투자를 아끼지 않는 우리나라 부모님들을 성향을 고려할 때 앞으로가 더 기대되는 사업으로 유통과 상품 공급자, 소비자들을 모두 만족시키고 있습니다. 특히 제조자가 소비자와 직접 만날 수 있는 유통 채널을 확보함으로써 소비자의 욕구와 변화를 보다 빠르게 상품 개발 및 판매전략에 도입 할 수 있고, 가격 경쟁력을 확보할 수 있는 것이 이 사업의 최대 장점이라 할 수 있습니다.

최근 트렌드인 복합 쇼핑몰 구성에 있어서 마이리틀타이거의 독특한 매력으로 유통채널의 눈길과 관심을 받고 있습니다. 유통마다 소비의 중심이 되는 30~40대 젊은 부모들의 방문을 유도하기 위해 자녀를 위한 시설 및 매장을 필수적으로 꾸미고 있는 추세에서 마이리틀타이거의 등장은 유통채널의 고민을 해결해주고 있습니다.

삼성출판사의 영어 교육사업은 초중등 학생을 대상으로 하는 영어전문학원 프랜차이즈 사업으로 구성되어 있습니다.

초중등 영어전문학원 프랜차이즈는 <삼성영어셀레나>라는 브랜드로 사업을 하고 있습니다. 삼성영어셀레나의 커리큘럼은 '300만 문장 만들기 과정'과 고학년 고레벨 학생을 위한 'PREP31 DK 원서 과정'으로 구성되어 있습니다. 자체적으로 개발하여 특허받은 최첨단 어학기 T-Box와 청크 학습법을 바탕으로 흥미와 학습 효율성을 극대화하여 영어 학습의 새로운 비전을 제시했습니다. 삼성영어셀레나는 영어전문학원 최초로 AI 원어민 셀레나 선생님을 도입하여 인공지능(AI)을 활용한 초중등 영어교육을 선도하고 있습니다. 또한 첫 학원영어를 접하는 초등 저학년 학생을 위한 프로그램, 헤이,헤이즐(Hey!Hazel)을 런칭하여 Chant, Song, Game 등 놀이 활동으로 영어 흥미를 돋구고 멀티미디어 연계 교재로 재미와 학습 효과를 제공하고 있습니다.

삼성영어셀레나의 학습법은 입시 영어에서 탈피하여 실용영어를 강조하는 최근의 교육 정책 흐름과 완전히 맞아떨어지며 사교육 억제 정책에도 불구하고 삼성영어셀레나는 탄탄하게 성장하고 있습니다. 또한 전문성 제고와 영업력 강화를 위하여 현재 서울3곳, 부산1곳에 직영학원을 운영하고 있으며, 부산과 울산, 창원지역 가맹학원의 슈퍼바이저 역할을 하는 영남본부와 광주를 비롯해 순천, 광양, 여수지역 가맹학원의 슈퍼바이저 역할을 하는 광주본부를 각각 부산과 광주에 직영으로 두고 있습니다.

[임대부문]삼성출판사의 임대부문은 서울시 서초구에 위치한 본사사옥과 경기도 안양시에 위치한 물류창고 두 부문으로 영업중에 있습니다. 본사사옥은 식당 및 사무용도로 임대중이며, 안양의 물류창고는 전 층을 물류관련 용도로 임대중에 있습니다.

8) 공시대상 사업부문의 구분가.출판부문 : 유아동서적출판, 초등 영어교재출판, 여성취미실용서적출판등 나.임대부문 : 본사사옥의 사무실 임대와 안양 물류창고 임대 사업9) 회사의 경쟁우위요소가.1960년대부터 수십년간 출판사업을 영위하면서 쌓아 온 다양하고 우수한 컨텐츠 및 유아동 출판시장에서의 브랜드 인지도나.다양한 매출 채널 확보(서점,대형마트,인터넷서점,학원,유치원,자사쇼핑몰 직영점 등)를 통한 매출의 안정성다.유아동출판시장에서의 규모의 경제를 통한 원가 절감10) 회사의 위협요소가.낮은 시장진입장벽으로 인한 경쟁 심화 우려나.낮은 출산률 등으로 인한 시장의 축소 우려 다.도서정가제 실시에 따른 소비 감소 우려

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

※ 당사의 재무제표는 한국채택국제회계기준에 의해 작성되었으며 제24기, 제23기 재무제표는 외부감사인의 감사를 받았으며, 제25기 1분기 재무제표는 외부감사인의 감사 또는 검토를 받지 않은 재무제표입니다.

(단위: 원)

구 분	제 25기 1분기	제 24기	제 23기
	(2026년 3월말)	(2025년 12월말)	(2024년 12월말)
[유동자산]	35,500,456,578	30,119,637,611	29,523,739,385
ㆍ당좌자산	22,906,463,134	17,570,920,987	17,384,762,701
ㆍ재고자산	12,140,392,939	12,180,624,417	11,818,878,562
ㆍ반품자산	295,834,818	293,525,587	304,000,511
ㆍ당기법인세자산	157,765,687	74,566,620	16,097,611
[비유동자산]	142,841,363,759	164,660,488,542	179,041,434,685
ㆍ투자자산	137,144,789,106	158,994,297,355	174,740,792,745
ㆍ유형자산	4,545,054,287	4,611,358,408	3,632,039,210
ㆍ무형자산	421,551,667	422,991,167	561,849,167
ㆍ사용권자산	456,276,148	393,450,508	82,942,129
ㆍ기타비유동자산	273,692,551	238,391,104	23,811,434
자산총계	178,341,820,337	194,780,126,153	208,565,174,070
[유동부채]	7,667,943,922	6,503,167,808	4,241,713,741
[비유동부채]	21,398,572,160	24,233,233,790	27,937,815,085
부채총계	29,066,516,082	30,736,401,598	32,179,528,826
[자본금]	5,000,000,000	5,000,000,000	5,000,000,000
[자본잉여금]	26,299,721,397	26,299,721,397	26,299,721,397
[기타포괄손익누계액]	△26,963,986,807	△10,975,480,233	3,415,683,652
[이익잉여금]	144,939,569,665	143,719,483,391	141,670,240,195
자본총계	149,275,304,255	164,043,724,555	176,385,645,244
종속·관계·공동기업 투자주식의 평가방법	지분법	지분법	지분법
	(2026.01.01 ~2026.3.31)	(2025.01.01 ~2025.12.31)	(2024.01.01 ~2024.12.31)
매출액	10,696,074,712	40,291,331,074	40,565,887,090
영업이익	△198,213,758	△795,440,193	△181,381,974
당기순이익	1,977,814,127	4,049,243,196	10,853,322,505
지배주주지분순이익	1,977,814,127	4,049,243,196	10,853,322,505
비지배주주지분순이익	-	-	-
주당순이익(원)	198	405	1,085
연결에 포함된 회사수	-	-	-

[△는 음(-)의 수치임]

2) 재무정보 이용상의 유의점

한국채택국제회계기준 하에서의 전기 대비 연결대상회사 변동내용은 아래과 같습니다.

사업연도	당기에 연결에 포함된 회사	전기대비 연결에 추가된 회사	전기대비 연결에서 제외된 회사
제25기 1분기	-	-	-
제24기	-	-	-
제23기	-	-	-

2. 연결재무제표

해당사항 없음.

3. 연결재무제표 주석

해당사항 없음.

4. 재무제표

4-1. 재무상태표 재무상태표제 25 기 1분기말 2026.03.31 현재제 24 기말 2025.12.31 현재(단위 : 원)

자산　　　유동자산35,500,456,57830,119,637,611　　현금및현금성자산6,819,710,3824,544,903,493　　단기금융상품1,000,000,0001,000,000,000　　기타포괄손익-공정가치 측정 유동금융자산6,064,890,0006,085,080,000　　유동 당기손익인식공정가치측정금융자산3,321,013,0000　　매출채권4,363,610,8604,525,941,169　　기타유동채권546,932,931527,545,584　　기타유동자산790,305,961887,450,741　　유동재고자산12,140,392,93912,180,624,417　　반품자산295,834,818293,525,587　　당기법인세자산157,765,68774,566,620　비유동자산142,841,363,759164,660,488,542　　기타포괄손익-공정가치 측정 비유동금융자산65,023,579,70389,510,878,181　　관계기업 투자자산53,870,613,48651,132,359,305　　투자부동산18,250,595,91718,351,059,869　　유형자산4,545,054,2874,611,358,408　　무형자산421,551,667422,991,167　　사용권자산456,276,148393,450,508　　기타비유동채권273,692,551238,391,104　자산총계178,341,820,337194,780,126,153부채　　　유동부채7,667,943,9226,503,167,808　　매입채무906,630,168889,401,455　　기타유동채무1,222,905,0711,510,122,666　　기타 유동부채4,818,469,2803,427,293,768　　유동반품충당부채529,384,696523,703,435　　유동 리스부채190,554,707152,646,484　　당기법인세부채00　비유동부채21,398,572,16024,233,233,790　　기타비유동채무1,773,828,688970,500,000　　비유동 리스부채247,344,389222,686,986　　비유동복구충당부채177,650,486180,964,741　　이연법인세부채19,199,748,59722,859,082,063　부채총계29,066,516,08230,736,401,598자본　　　자본금5,000,000,0005,000,000,000　자본잉여금26,299,721,39726,299,721,397　기타포괄손익누계액(26,963,986,807)(10,975,480,233)　이익잉여금(결손금)144,939,569,665143,719,483,391　자본총계149,275,304,255164,043,724,555자본과부채총계178,341,820,337194,780,126,153

	제 25 기 1분기말	제 24 기말

4-2. 포괄손익계산서 포괄손익계산서제 25 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지제 24 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지(단위 : 원)

수익(매출액)10,696,074,71210,696,074,71210,267,886,90410,267,886,904매출원가5,200,711,9265,200,711,9264,969,413,6424,969,413,642매출총이익5,495,362,7865,495,362,7865,298,473,2625,298,473,262판매비와관리비5,693,576,5445,693,576,5445,383,597,2825,383,597,282영업이익(손실)(198,213,758)(198,213,758)(85,124,020)(85,124,020)기타이익41,640,26741,640,26754,568,15054,568,150기타손실19,140,04619,140,04628,587,21328,587,213금융수익663,343,419663,343,419478,190,682478,190,682금융원가698,774,548698,774,54824,353,85324,353,853관계기업지분법이익2,738,254,1812,738,254,1811,643,638,7341,643,638,734법인세비용차감전순이익(손실)2,527,109,5152,527,109,5152,038,332,4802,038,332,480법인세비용(수익)549,295,388549,295,388420,179,110420,179,110당기순이익(손실)1,977,814,1271,977,814,1271,618,153,3701,618,153,370기타포괄손익(14,746,234,427)(14,746,234,427)(143,390,358)(143,390,358)　당기손익으로 재분류 되지않는 세후기타포괄손익(14,665,871,027)(14,665,871,027)(145,098,918)(145,098,918)　　기타포괄손익－공정가치측정 금융자산 평가손익(14,665,871,027)(14,665,871,027)(145,098,918)(145,098,918)　당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)(80,363,400)(80,363,400)1,708,5601,708,560　　기타포괄손익－공정가치측정 금융자산 평가손익(80,363,400)(80,363,400)1,708,5601,708,560총포괄손익(12,768,420,300)(12,768,420,300)1,474,763,0121,474,763,012주당이익　　　　　기본주당이익(손실) (단위 : 원)198198162162　　계속영업기본주당이익(손실) (단위 : 원)198198162162

	제 25 기 1분기		제 24 기 1분기
	3개월	누적	3개월	누적

4-3. 자본변동표 자본변동표제 25 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지제 24 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지(단위 : 원)

2025.01.01 (기초자본)5,000,000,00026,299,721,3973,415,683,652141,670,240,195176,385,645,244기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익의 잉여금대체　　　　　당기순이익(손실)　　　1,618,153,3701,618,153,370기타포괄손익　　(143,390,358)　(143,390,358)배당금지급　　　(2,000,000,000)(2,000,000,000)2025.03.31 (기말자본)5,000,000,00026,299,721,3973,272,293,294141,288,393,565175,860,408,2562026.01.01 (기초자본)5,000,000,00026,299,721,397(10,975,480,233)143,719,483,391164,043,724,555기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익의 잉여금대체　　(1,242,272,147)1,242,272,147　당기순이익(손실)　　　1,977,814,1271,977,814,127기타포괄손익　　(14,746,234,427)　(14,746,234,427)배당금지급　　　(2,000,000,000)(2,000,000,000)2026.03.31 (기말자본)5,000,000,00026,299,721,397(26,963,986,807)144,939,569,665149,275,304,255

	자본
	자본금	자본잉여금	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계

4-4. 현금흐름표 현금흐름표제 25 기 1분기 2026.01.01 부터 2026.03.31 까지제 24 기 1분기 2025.01.01 부터 2025.03.31 까지(단위 : 원)

영업활동현금흐름607,997,177786,929,967　당기순이익(손실)1,977,814,1271,618,153,370　비현금항목에 관한 기타조정(1,682,744,511)(951,030,253)　운전자본의 조정70,415,329(267,604,074)　이자수취451,149,872457,255,490　법인세환급(납부)(208,637,640)(69,844,566)투자활동현금흐름1,738,925,877(2,917,980,866)　기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 취득0(2,005,000,000)　당기손익-공정가치금융자산의취득(7,496,118,750)0　임차시설물의 취득(36,616,520)(108,792,806)　공기구비품의 취득(6,325,000)(796,845,060)　차량운반구의 취득(51,100,577)0　임차보증금의 증가(8,016,000)(27,343,000)　기타포괄손익-공정가치측정금융자산의 처분5,600,059,7240　당기손익-공정가치금융자산의처분3,737,043,0000　임차보증금의 감소020,000,000재무활동현금흐름(72,116,165)(49,800,000)　금융리스부채의 지급(72,116,165)(49,800,000)현금및현금성자산의순증가(감소)2,274,806,889(2,180,850,899)기초현금및현금성자산4,544,903,4937,663,283,408기말현금및현금성자산6,819,710,3825,482,432,509

	제 25 기 1분기	제 24 기 1분기

5. 재무제표 주석

1. 당사의 개요 및 한국채택국제회계기준 준수 사실 기재

1.1 당사의 개요주식회사 삼성출판사(이하 "당사"라 함)는 2002년 7월 1일을 기준일로 하여 주식회사에프앤에프의 출판사업부문과 고속도로 휴게소사업부문이 분할되어 설립되었습니다. 당사는 서울특별시 서초구에 본사를 두고, 출판사업 및 임대사업을 주요 사업으로 영위하고 있으며, 2002년 8월 5일에 당사의 주식을 유가증권시장에 상장하였습니다.당사는 2008년 5월 21일을 기준일로 하여 유통주식수의 확대를 통한 거래 활성화를 목적으로 10:1의 비율로 보통주주식을 액면분할하여 2008년 6월 5일자로 변경상장하였으며, 보고기간 종료일 현재 당사의 납입자본금은 50억원입니다. 당사의 주요 주주현황은 다음과 같습니다.

주주명	주식수 (단위 : 주)	지분율
김진용	4,243,790	42.44%
김민석	616,100	6.16%
김우석	519,140	5.19%
김미재	370,810	3.71%
김종규	201,230	2.01%
김진욱	97,770	0.98%
기 타	3,951,160	39.51%
합 계	10,000,000	100.00%

1.2 한국채택국제회계기준 준수 사실 기재당사의 분기재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간재무제표입니다. 동 분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석에는 직전 연차보고기간말 후 발생한 당사의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.

2. 재무재표 작성기준 및 중요한 회계정책

2.1 재무재표 작성기준1) 회계기준의 적용당사의 분기재무제표는 한국채택국제회계기준에 따라 작성되는 요약중간재무제표입니다. 동 분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며, 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 선별적 주석에는 직전 연차보고기간말 후 발생한 당사의 재무상태와 경영성과의 변동을 이해하는데 유의적인 거래나 사건에 대한 설명을 포함하고 있습니다.한편, 중간기간의 법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균연간법인세율, 즉 추정평균연간유효법인세율을 중간기간의 세전이익에 적용하여 계산합니다.2) 중요한 회계정책분기재무제표에 적용된 회계정책은 직전 연차재무제표에 적용한 회계정책과 동일합니다. 2026년 1월 1일부터 시행되는 새로운 회계기준이 있으나, 그 기준들은 당사의 재무제표에 중요한 영향을 미치지 않습니다.

3. 중요한 회계추정 및 가정

중요한 조정을 유발할 수 있는 유의한 위험이 내포된 추정 불확실성의 원천에 대한 설명　

① 경영진의 판단 및 가정과 추정의 불확실성한국채택국제회계기준에서는 중간재무제표를 작성함에 있어서 회계정책의 적용이나, 중간보고기간말 현재 자산, 부채 및 수익, 비용의 보고금액에 영향을 미치는 사항에 대하여 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정의 사용을 요구하고 있습니다. 중간보고기간말 현재 경영진의 최선의 판단을 기준으로 한 추정치와 가정이 실제 환경과 다를 경우 이러한 추정치와 실제결과는 다를 수 있습니다.

분기재무제표에서 사용된 당사의 회계정책 적용과 추정금액에 대한 경영진의 판단은법인세비용을 결정하는데 사용된 추정 방법을 제외하고는 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 동일한 회계정책과 추정의 근거를 사용하였습니다.

② 공정가치 측정당사는 공정가치평가 정책과 절차를 수립하고 있으며, 2025년 12월 31일로 종료되는 회계연도의 연차재무제표와 유의적인 변동이 없습니다.

4. 현금및현금성자산

(1) 보고기간 종료일 현재 현금및현금성자산의 구성요소는 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기말	전기말
현금	13,460,410	13,196,410
보통예금 및 현금성자산	6,806,249,972	4,531,707,083
합계	6,819,710,382	4,544,903,493

5. 금융상품

(1) 보고기간 종료일 현재 범주별 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

재무상태표 상 금융자산	당분기말		전기말
재무상태표 상 금융자산	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
상각후원가 금융자산
현금및현금성자산	6,819,710,382	6,819,710,382	4,544,903,493	4,544,903,493
장단기금융상품	1,000,000,000	1,000,000,000	1,000,000,000	1,000,000,000
매출채권	4,363,610,860	4,363,610,860	4,525,941,169	4,525,941,169
기타유동채권	546,932,931	546,932,931	527,545,584	527,545,584
기타비유동채권	273,692,551	273,692,551	238,391,104	238,391,104
당기손익-공정가치측정 금융자산	3,321,013,000	3,321,013,000	-	-
기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 지분증권	58,005,379,703	58,005,379,703	81,407,838,181	81,407,838,181
기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 채무증권	13,083,090,000	13,083,090,000	14,188,120,000	14,188,120,000
합 계	87,413,429,427	87,413,429,427	106,432,739,531	106,432,739,531

(2) 보고기간 종료일 현재 범주별 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

재무상태표 상 금융부채	당분기말		전기말
재무상태표 상 금융부채	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
상각후원가
매입채무	906,630,168	906,630,168	889,401,455	889,401,455
기타유동채무	1,222,905,071	1,222,905,071	1,510,122,666	1,510,122,666
기타유동부채	2,593,645,238	2,593,645,238	3,112,074,014	3,112,074,014
기타비유동부채	1,684,111,209	1,684,111,209	970,500,000	970,500,000
유동성리스부채	190,554,707	190,554,707	152,646,484	152,646,484
리스부채	247,344,389	247,344,389	222,686,986	222,686,986
합 계	6,845,190,782	6,845,190,782	6,857,431,605	6,857,431,605

(3) 보고기간 중 금융상품 관련 범주별 손익 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

(단위:원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	상각후원가측정 금융부채	합계
평가/처분손익	-	(438,062,750)	(14,748,234,427)	-	(15,186,297,177)
이자수익	27,179,831	-	430,222,338	-	457,402,169
이자비용	-	-	-	(25,647,515)	(25,647,515)
외환차손익	-	-	-	(7,500,706)	(7,500,706)
외화환산손익	-	-	-	(8,415,787)	(8,415,787)
대손상각비	(8,100,146)	-	-	-	(8,100,146)
합계	19,079,685	(438,062,750)	(14,318,012,089)	(41,564,008)	(14,778,559,162)

<전분기>

(단위:원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	상각후원가측정 금융부채	합계
평가/처분손익	-	-	(181,277,316)	-	(181,277,316)
이자수익	34,326,911	-	439,591,213	-	473,918,124
이자비용	-	-	-	(23,137,099)	(23,137,099)
외환차손익	-	-	-	3,055,804	3,055,804
대손상각비	(15,896,013)	-	-	-	(15,896,013)
합계	18,430,898	-	258,313,897	(20,081,295)	256,663,500

(4) 보고기간 종료일 현재 공정가치로 측정되는 금융상품을 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.공정가치로 계상되거나 공시되는 모든 금융상품은 다음의 세가지 공정가치 서열체계수준으로 분류됩니다.수준1 : 활성시장의 조정되지 않은 공시가격을 이용하여 측정한 공정가치수준2 : 직접적 또는 간접적으로 관측가능한 투입변수를 이용하여 측정한 공정가치수준3 : 관측가능하지 않은 투입변수를 이용하여 측정한 공정가치

보고기간 종료일 현재 상기 서열체계에 다른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다.

<당기>

(단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계
기타포괄손익-공정가치측정 채무상품	-	13,083,090,000	-	13,083,090,000
기타포괄손익-공정가치측정 지분상품	33,081,392,100	22,576,511,500	2,347,476,103	58,005,379,703
합계	33,081,392,100	35,659,601,500	2,347,476,103	71,088,469,703

<전기>

(단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
기타포괄손익-공정가치측정 채무상품	-	14,188,120,000	-	14,188,120,000
기타포괄손익-공정가치측정 지분상품	51,935,535,750	27,125,611,026	2,346,691,405	81,407,838,181
합계	51,935,535,750	41,313,731,026	2,346,691,405	95,595,958,181

(*) 전기 중 비상장이었던 더핑크퐁컴퍼니가 상장됨에 따라 해당 지분에 대한 공정가치는 활성시장에서 공시되는 가격을 기초로 측정 가능하게 되었으며, 이에 따라 공정가치 서열체계가 '수준 3'에서 '수준 1'로 변경되었습니다.

(6) 가치평가기법 및 투입변수당사는 공정가치 서열체계에서 '수준 2'로 분류되는 영구채 등에 대하여 미래현금흐름을 적정이자율로 할인하는 현재가치할인법을 사용하고 있습니다.당사는 공정가치 서열체계에서 '수준 3'으로 분류된 베이비샤크넥스트유니콘펀드에 대한 공정가치는 해당 펀드가 제공한 재무제표상 순자산가치를 기초로 하여 당사의 지분율을 곱하는 순자산가치법(NAV 접근법)을 사용하여 산정하였습니다.

6. 금융상품 위험관리

보고기간 종료일 현재 발생일 기준의 대손충당금 차감전 매출채권 및 기타채권의 연령분석 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분		당분기말		전기말
구분		매출채권	기타채권	매출채권	기타채권
연체되지 않은 채권	6개월 이내	4,268,150,080	437,458,345	4,435,950,134	354,670,877
연체되었으나 손상되지 않은 채권	6개월 초과 1년 이내	149,761,210	127,000,000	132,230,027	189,000,000
	1년 초과	23,852,651	280,016,000	27,773,911	246,405,000
	소계	4,441,763,941	844,474,345	4,595,954,072	790,075,877
손상채권		1,785,376,928	25,000,000	1,785,416,960	25,000,000
합계		6,227,140,869	869,474,345	6,381,371,032	815,075,877

보고기간 종료일 현재 금융부채의 잔여 계약만기별 구분 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말		전기말
구분	매입채무및기타채무	기타금융부채	매입채무및기타채무	기타금융부채
6개월 이내	2,129,535,239	1,165,445,920	2,399,524,121	1,896,877,298
6개월 ~ 1년 미만	-	1,618,754,025	-	1,367,843,200
1년 ~ 2년 미만	-	1,931,455,598	-	1,193,186,986
합계	2,129,535,239	4,715,655,543	2,399,524,121	4,457,907,484

<당분기말>

( 단위:USD)

구분	외화자산		외화부채
구분	현지통화	환산금액	현지통화	환산금액
USD	-	-	30,643.40	46,375,721

<전기말>

( 단위:USD)

구분	외화자산		외화부채
구분	현지통화	환산금액	현지통화	환산금액
USD	-	-	50,118.40	71,914,892

보고기간 종료일 현재 외화자산부채에 대한 민감도 분석결과는 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구 분	당분기		전기
구 분	10% 상승	10% 하락	10% 상승	10% 하락
USD	(4,637,572)	4,637,572	(7,191,489)	7,191,489

( 단위:원)

구분	당분기말	전기말
이자발생 금융자산	5,740,739,249	1,446

보고기간 종료일 현재 이자발생 자산부채의 민감도 분석결과는 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말		전기말
구분	100bp 상승	100bp 하락	100bp 상승	100bp 하락
이자수익	57,407,392	(57,407,392)	14	(14)

7. 매출채권 및 기타채권

(1) 보고기간 종료일 현재 매출채권 및 기타채권 내역은 다음과 같습니다.

<당분기말>

( 단위:원)

구분	계정	채권액	대손충당금	현재가치할인차금	장부금액
유동자산	매출채권	6,227,140,869	(1,863,530,009)	-	4,363,610,860
	미수금	119,810,693	(25,000,000)	-	94,810,693
	미수수익	248,647,652	-	-	248,647,652
	유동성보증금	221,000,000	-	(17,525,414)	203,474,586
	소계	6,816,599,214	(1,888,530,009)	(17,525,414)	4,910,543,791
비유동자산	보증금	280,016,000	-	(6,323,449)	273,692,551
합계		7,096,615,214	(1,888,530,009)	(23,848,863)	5,184,236,342

<전기말>

( 단위:원)

구분	계정	채권액	대손충당금	현재가치할인차금	장부금액
유동자산	매출채권	6,381,371,032	(1,855,429,863)	-	4,525,941,169
	미수금	73,632,131	(25,000,000)	-	48,632,131
	유동성보증금	246,038,746	-	-	246,038,746
	미수수익	249,000,000	-	(16,125,293)	232,874,707
	소계	6,950,041,909	(1,880,429,863)	(16,125,293)	5,053,486,753
비유동자산	보증금	246,405,000	-	(8,013,896)	238,391,104
합계		7,196,446,909	(1,880,429,863)	(24,139,189)	5,291,877,857

(2) 보고기간 중 대손충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	유동
구분	매출채권	기타채권
당기초	1,855,429,863	25,000,000
대손상각비(환입)	8,100,146	-
당분기말	1,863,530,009	25,000,000

<전분기>

( 단위:원)

구분	유동
구분	매출채권	기타채권
전기초	1,910,489,213	25,000,000
대손상각비(환입)	(15,896,013)	-
전분기말	1,894,593,200	25,000,000

8. 기타금융자산

(1) 보고기간 종료일 현재 기타금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	계정	당분기말	전기말
유동자산	단기금융자산	1,000,000,000	1,000,000,000
	당기손익-공정가치 측정 금융자산	3,321,013,000	-
	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	6,064,890,000	6,085,080,000
비유동자산	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	65,023,579,703	89,510,878,181
합계		75,409,482,703	96,595,958,181

(2) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	취득원가	당분기말	전기말
유진투자증권	147,386,898	66,225,000	51,600,000
더핑크퐁컴퍼니(*1)	67,364,196,660	33,015,167,100	51,883,935,750
베이비샤크넥스트유니콘펀드	3,000,000,000	2,347,476,103	2,346,691,405
주식혼합형 수익증권	-	-	4,282,829,526
신종자본증권	22,112,500,000	22,576,011,500	22,842,281,500
회사채(*2)	13,033,100,000	13,083,090,000	14,188,120,000
한국문구공업협동조합	500,000	500,000	500,000
합계	105,657,683,558	71,088,469,703	95,595,958,181

(*1) 당사가 보유중인 더핑크퐁컴퍼니는 전기 중 상장되었으며, 상장 당시 최대주주 등과 체결한 공동목적보유확약서에 따라 2년간 매각이 제한되어 있습니다.

동 확약서에 따르면, 당사는 상장일로부터 2년간 해당 지분증권을 의무보유 해야합니다. 이러한 매각 제한은 해당 지분증권의 유동성에 영향을 미치나, 당기말 현재 공정가치 측정에는 유의적인 영향을 미치지 않는 것으로 판단하고 있습니다.

(*2) 회사채(채무상품)의 처분(만기)시에는 관련 기타포괄손익누계액은 당기손익으로 재분류됩니다.

(3) 보고기간 중 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 변동 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구 분	당분기	전분기
기초금액	95,595,958,181	112,980,944,108
취득	-	2,005,000,000
처분	(5,602,059,724)	-
기타포괄손익-공정가치측정 지분상품 평가손익(*1)	(18,802,398,754)	(183,437,316)
기타포괄손익-공정가치측정 채무상품 평가손익(*2)	(103,030,000)	2,160,000
기말금액	71,088,469,703	114,804,666,792
유동분류	6,064,890,000	4,062,660,000
비유동분류	65,023,579,703	110,742,006,792

(*1) 지분상품의 처분시 동 평가손익(기타포괄손익누계액 분류)은 이익잉여금으로 재분류되며, 당기손익으로 재분류되지 아니합니다.(*2) 채무상품의 처분시 동 평가손익(기타포괄손익누계액 분류)은 당기손익으로 재분류됩니다.

당기에 매각된 채권(채무상품)의 공정가치는 1,000백만원이며, 처분 후 관련 처분손실 2백만원을 당기손익으로 인식하였습니다. 또한, 당기에 매각된 증권(지분상품)의 공정가치는 4,600백만원이며, 처분후 관련 기타포괄손익누계액 1,242백만원을 이익잉여금으로 재분류 되었습니다.

(4) 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익당기 및 전기 중 기타포괄손익-공정가치측정 금융자산에 대한 공정가치 평가에 따른기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당분기	전분기
기초잔액	(14,071,128,506)	4,318,184,135
이익잉여금으로재분류	(1,592,656,595)	-
평가액	(18,905,428,754)	(181,277,316)
기말잔액	(34,569,213,855)	4,136,906,819
자본에 가감되는 법인세효과	7,605,227,048	(864,613,525)
차감계	(26,963,986,807)	3,272,293,294

당기와 전기 중 기타포괄손익으로 인식한 금액은 각각 (-)18,905백만원과 (-)181백만원이며, 당기중 기타포괄손익에서 이익잉여금으로 재분류한 금액은 1,592백만원입니다

9. 재고자산

(1) 보고기간 종료일 현재 재고자산 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말			전기말
구분	평가전금액	평가충당금	장부가액	평가전금액	평가충당금	장부가액
제품	11,744,940,469	(1,039,890,366)	10,705,050,103	11,781,660,893	(1,136,060,871)	10,645,600,022
상품	801,983,474	(108,479,236)	693,504,238	769,082,545	(97,408,773)	671,673,772
재공품	655,801,314		655,801,314	765,325,063	-	765,325,063
원재료	204,473,366	(118,436,082)	86,037,284	196,126,649	(98,101,089)	98,025,560
합계	13,407,198,623	(1,266,805,684)	12,140,392,939	13,512,195,150	(1,331,570,733)	12,180,624,417

(2) 보고기간 중 재고자산과 관련 평가손실 및 환입 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기			전분기
구분	기초	평가손실(환입)	기말	기초	평가손실(환입)	기말
제품	1,136,060,871	(96,170,505)	1,039,890,366	714,465,860	225,432,916	939,898,776
상품	97,408,773	11,070,463	108,479,236	65,629,623	10,982,202	76,611,825
원재료	98,101,089	20,334,993	118,436,082	88,043,947	2,112,000	90,155,947
합계	1,331,570,733	(64,765,049)	1,266,805,684	868,139,430	238,527,118	1,106,666,548

10. 기타유동자산

보고기간 종료일 현재기타유동자산 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

계정	당분기말	전기말
선급금	777,505,887	870,275,273
선급비용	12,800,074	17,175,468
합계	790,305,961	887,450,741

11. 관계기업투자

(1) 보고기간 종료일 현재 관계기업 투자 현황은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	소재지	결산월	주요 영업활동	당분기말		전기말
구분	소재지	결산월	주요 영업활동	지분율	장부금액	지분율	장부금액
(주)아트박스	한국	12월	제조.유통업	30.16%	53,870,613,486	30.16%	51,132,359,305

(2) 보고기간 중 관계기업 투자주식의 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	당기초	지분법이익	배당	당분기말
(주)아트박스	51,132,359,305	2,738,254,181	-	53,870,613,486

<전기>

( 단위:원)

구분	전기초	지분법이익	배당	전기말
(주)아트박스	47,321,952,804	5,002,006,501	(1,191,600,000)	51,132,359,305

(3) 보고기간 중 관계기업의 요약 재무정보는 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	자산총액	부채총액	매출액	당분기순이익	포괄이익
(주)아트박스	260,302,989,746	91,412,828,191	74,073,132,147	9,352,978,774	9,352,978,774

<전기>

( 단위:원)

구분	자산총액	부채총액	매출액(*)	전기순이익	포괄이익
(주)아트박스	258,947,739,781	99,410,557,000	269,476,891,579	17,689,244,095	17,689,244,095

(4)당기의 중요한 관계기업의 재무정보금액을 관계기업 대한 지분의 장부금액으로 조정한 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분

순자산(a)

보유지분율(b)

순자산지분금액(axb)

영업권

유형자산

공정가치

무형자산

공정가치

내부거래

장부금액

(주)아트박스

168,890,161,555

30.16%

50,936,968,229

87,872,613

971,556,602

1,876,510,859

(2,294,817)

53,870,613,486

<전기>

( 단위:원)

구분

순자산(a)

보유지분율(b)

순자산지분금액(axb)

영업권

유형자산

공정가치

무형자산

공정가치

내부거래

장부금액

(주)아트박스

159,537,182,781

30.16%

48,116,126,694

87,872,613

980,341,187

1,950,583,652

(2,564,841)

51,132,359,305

12. 유형자산 및 사용권 자산

(1) 보고기간 종료일 현재 유형자산 및 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말			전기말
구분	취득가액	감가상각누계액	장부금액	취득가액	감가상각누계액	장부금액
토지	1,557,901,198	-	1,557,901,198	1,557,901,198	-	1,557,901,198
건물	2,992,811,536	(2,001,840,992)	990,970,544	2,992,811,536	(1,987,717,302)	1,005,094,234
차량운반구	540,476,032	(406,134,064)	134,341,968	489,375,455	(394,043,376)	95,332,079
임차시설물	2,098,761,200	(1,330,325,936)	768,435,264	2,133,886,156	(1,341,338,822)	792,547,334
공기구비품	2,630,741,298	(1,734,617,985)	896,123,313	2,632,022,122	(1,668,820,559)	963,201,563
기타의유형자산	197,282,000	-	197,282,000	197,282,000	-	197,282,000
사용권자산(*)	657,818,737	(201,542,589)	456,276,148	559,637,116	(166,186,608)	393,450,508
합계	10,675,792,001	(5,674,461,566)	5,001,330,435	10,562,915,583	(5,558,106,667)	5,004,808,916

(*) 사용권자산은 리스료를 증분차입이자율로 현재가치 측정한 리스부채와 임차보증금의 현재가치로 구성되어 있습니다.

(2) 보고기간 중 유형자산의 장부금액 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득	처분	감가상각비	기말장부가액
토지	1,557,901,198	-	-	-	1,557,901,198
건물	1,005,094,234	-	-	(14,123,690)	990,970,544
차량운반구	95,332,079	51,100,577	-	(12,090,688)	134,341,968
임차시설물	792,547,334	38,952,591	(2,000)	(63,062,661)	768,435,264
공기구비품	963,201,563	6,325,000	(3,000)	(73,400,250)	896,123,313
기타의유형자산	197,282,000	-	-	-	197,282,000
사용권자산	393,450,508	136,530,946	-	(73,705,306)	456,276,148
합계	5,004,808,916	232,909,114	(5,000)	(236,382,595)	5,001,330,435

<전분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득	처분	감가상각비	기말장부가액
토지	1,557,901,198	-	-	-	1,557,901,198
건물	1,061,588,996	-	-	(14,123,690)	1,047,465,306
차량운반구	141,837,462	-	-	(12,788,341)	129,049,121
임차시설물	399,303,250	111,196,386	(9,239,471)	(43,389,710)	457,870,455
공기구비품	304,126,304	796,845,060	(3,000)	(62,210,187)	1,038,758,177
기타의유형자산	167,282,000	-	-	-	167,282,000
사용권자산	82,942,129	114,322,067	-	(52,945,330)	144,318,866
합계	3,714,981,339	1,022,363,513	(9,242,471)	(185,457,258)	4,542,645,123

(3) 보고기간 중 유형자산 감가상각비의 배부내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기	전분기
제조원가	17,230,697	11,011,606
판매비와관리비	219,151,898	174,445,652
합계	236,382,595	185,457,258

(4) 보고기간 종료일 현재 토지의 공시지가는 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말	전기
서울 서초구 서초동 1516-2	10,467,226,000	10,467,226,000
서울 서초구 서초동 1516-7	4,722,760,000	4,722,760,000
경기 안양 동안구 호계동 907-7	13,465,990,600	13,465,990,600
경기 부천 고강동 2-20	3,545,256,000	3,545,256,000
합계(*)	32,201,232,600	32,201,232,600

* 공시지가의 합계는 유형자산과 투자부동산으로 각각 분류된 토지의 합계금액입니다.

13. 무형자산

(1) 보고기간 종료일 현재 무형자산의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말			전기말
구분	취득가액	상각누계액	장부금액	취득가액	상각누계액	장부금액
임차권리금	15,000,000	(15,000,000)	-	15,000,000	(15,000,000)	-
회원권	352,554,000	-	352,554,000	352,554,000	-	352,554,000
기타의무형자산	569,856,272	(560,258,605)	9,597,667	569,856,272	(558,819,105)	11,037,167
건설중인자산	59,400,000	-	59,400,000	59,400,000	-	59,400,000
합계	996,810,272	(575,258,605)	421,551,667	996,810,272	(573,819,105)	422,991,167

(2) 보고기간 중 무형자산의 장부금액 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득(처분)	무형자산상각비	기말장부가액
회원권	352,554,000	-	-	352,554,000
기타의무형자산	11,037,167	-	(1,439,500)	9,597,667
건설중인자산	59,400,000	-	-	59,400,000
합계	422,991,167	-	-	421,551,667

<전분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득(처분)	무형자산상각비	기말장부가액
회원권	352,554,000	-	-	352,554,000
기타의무형자산	16,795,167	-	(1,439,500)	15,355,667
건설중인자산	192,500,000	-	-	192,500,000
합계	561,849,167	-	-	560,409,667

(3) 보고기간 중 무형자산상각비의 배부내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기	전분기
판매비와관리비	1,439,500	1,439,500

14. 투자부동산

(1) 보고기간 종료일 현재 투자부동산의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말			전기말
구분	취득가액	감가상각누계액	장부금액	취득가액	감가상각누계액	장부금액
토지	12,001,494,683	-	12,001,494,683	12,001,494,683	-	12,001,494,683
건물	15,694,639,128	(9,445,537,894)	6,249,101,234	15,694,639,128	(9,345,073,942)	6,349,565,186
합계	27,696,133,811	(9,445,537,894)	18,250,595,917	27,696,133,811	(9,345,073,942)	18,351,059,869

(2) 보고기간 중 투자부동산의 장부금액 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득(처분)	감가상각비(*)	기말장부가액
토지	12,001,494,683	-	-	12,001,494,683
건물	6,349,565,186	-	(100,463,952)	6,249,101,234
합계	18,351,059,869	-	(100,463,952)	18,250,595,917

(*)투자부동산 감가상각비는 기타매출원가(임대원가)로 배부됩니다.

<전분기>

( 단위:원)

구분	기초장부가액	취득(처분)	감가상각비(*)	기말장부가액
토지	12,001,494,683	-	-	12,001,494,683
건물	6,512,121,150	-	(99,567,962)	6,412,553,188
합계	18,513,615,833	-	(99,567,962)	18,414,047,871

(*)투자부동산 감가상각비는 기타매출원가(임대원가)로 배부됩니다.

(3) 보고기간 중 투자부동산 관련 수익과 비용은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기	전분기
임대수익	710,810,200	696,666,010
운영/유지보수비용	(259,630,027)	(266,462,571)

(4) 보고기간 종료일 현재 투자부동산에 대한 공정가치 평가내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	가치평가방법	순임대료	자본환원율	공정가치
서초사옥	수익접근법(*1)	564,202,572	4.1%	13,761,038,341
안양창고	수익접근법	1,502,640,000	5.2%	28,896,923,077
고강동 토지	거래사례비교법(*2)	-	-	14,867,190,824

(*1) 수익접근법수익접근법에 따른 공정가치는 해당 투자부동산으로부터 기대되는 안정적인 순임대료(NOI)를 기초로 산정하였으며,구체적인 산식은 다음과 같습니다.

공정가치 = 순임대료(NOI) ÷ 자본환원율(Capitalization Rate)

이때 적용된 자본환원율은 평가대상 부동산과 유사한 지역 및 용도의 부동산 거래에서 관측되는 시장 수익률을 참고하여 결정되었습니다.

(*2) 거래사례비교법고강동 토지의 경우, 2023년 중 "공익사업을 위한 토지 등의 취득 및 보상에 관한 법률"에 의거하여 부천시청이 해당 토지의 일부를 매수한 보상 사례가 존재합니다. 해당 거래를 활성시장이 존재하지 않는 상황에서 가용한 유일하고 가장 신뢰성 있는 시장 거래정보로 판단하였으며, 이를 기초로 거래사례비교법에 따라 공정가치를 산정하였습니다.

15. 매입채무 및 기타유동채무

보고기간 종료일 현재 매입채무 및 기타유동채무의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	계정	당분기말	전기말
유동부채	매입채무	906,630,168	889,401,455
유동부채	미지급금	1,222,905,071	1,510,122,666
합계		2,129,535,239	2,399,524,121

16. 기타부채

(1) 보고기간 종료일 현재 기타부채의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	계정	당분기말	전기말
유동부채	선수금	44,130,296	78,904,431
	예수금	169,336,829	171,488,453
	미지급비용	1,010,573,926	778,754,195
	선수수익	11,356,917	12,246,689
	유동성예수보증금	1,583,071,312	2,333,319,819
	유동성장기선수수익	-	52,580,181
	미지급배당금	2,000,000,000	-
	소계	4,818,469,280	3,427,293,768
비유동부채	장기성예수보증금	1,684,111,209	970,500,000
	장기선수수익	89,717,479	-
	소계	1,773,828,688	970,500,000
합계		6,592,297,968	4,397,793,768

(2) 보고기간 중 현재 마일리지충당부채의 변동 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	기초잔액	증가액	감소액	기말잔액
당분기	12,246,689	1,462,138	(2,351,910)	11,356,917
전기	13,518,401	7,253,686	(8,525,398)	12,246,689

당사는 도서 등의 판매촉진을 위하여 구매회원에게 부여하는 마일리지에 대하여, 기간 손익의 적정화를 위해 동 적립금 부여에 따라 예상되는 부담액을 과거 사용실적에 근거하여 마일리지충당부채로 설정하고 있으며, 선수수익으로 계상하고 있습니다.

17. 종업원 급여

당사는 확정기여형 퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 확정기여제도는 고정된 금액의 기여금을 별도 기금에 지급하는 퇴직연금제도이며, 기여금은 종업원이 근무 용역을 제공했을 때 비용으로 인식됩니다. 당분기와 전분기 중 확정기여형으로 퇴직급여에 계상된 금액은 각각 217,872천원 및 205,734천원 입니다.

18. 리스부채

(1) 보고기간 종료일 현재 리스관련 자산의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기말	전기말
사용권자산 (건물)	456,276,148	393,450,508

(2) 보고기간 중 리스부채의 변동 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	당기초	취득	상환	대체	당분기말
유동리스부채	152,646,484	-	(72,116,165)	110,024,388	190,554,707
비유동리스부채	222,686,986	134,681,791	-	(110,024,388)	247,344,389
합계	375,333,470	134,681,791	(72,116,165)	-	437,899,096

<전분기>

( 단위:원)

구분	전기초	취득	상환	대체	전분기말
유동리스부채	77,880,155	-	(49,800,000)	108,676,903	136,757,058
비유동리스부채	-	108,676,903	-	(108,676,903)	-
합계	77,880,155	108,676,903	(49,800,000)	-	136,757,058

(3) 보고기간 종료일 현재 리스부채 만기구성은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	장부금액	약정 현금흐름	1년 이하	1년~2년	2년~4년
리스부채	437,899,096	454,168,362	249,480,762	152,431,600	52,256,000

(4) 보고기간 중 리스관련 비용은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기	전분기
사용권자산 감가상각비(건물)	73,705,306	52,945,330
리스부채 이자비용	3,908,910	1,342,657
소액리스료	3,003,000	3,003,000
합계	80,617,216	57,290,987

(5) 보고기간 중 리스로 인한 현금유출액은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

구분	당분기	전분기
리스부채에서 발생한 현금유출	72,116,165	49,800,000
소액리스 관련 비용	3,003,000	3,003,000
총현금유출액	75,119,165	52,803,000

19. 반품충당부채 및 복구충당부채

보고기간 중 반품충당부채 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	당기초	증가	감소	당분기말
반품충당부채	523,703,435	529,384,696	(523,703,435)	529,384,696
반품자산	293,525,587	295,834,818	(293,525,587)	295,834,818

<전기>

( 단위:원)

구분	전기초	증가	감소	전기말
반품충당부채	563,569,233	523,703,435	(563,569,233)	523,703,435
반품자산	304,000,511	293,525,587	(304,000,511)	293,525,587

당사는 판매시점에 반품이 예상되는 부분의 매출액과 매출원가를 각각 차감하고 해당 매출과 매출원가에 해당하는 금액은 반품충당부채 및 반품자산으로 설정하고 있으며, 반품과 관련하여 발생할 것으로 예상되는 비용은 관련 충당부채에 추가로 반영하고 있습니다.

보고기간 중 복구충당부채 변동내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위:원)

구분	당기초	전입	이자비용	환입	사용	당분기말
비유동성	180,964,741	2,336,071	349,674	(3,910,000)	(2,090,000)	177,650,486

<전기>

( 단위:원)

구분	전기초	전입	이자비용	환입	사용	전기말
비유동성	181,116,996	55,342,834	2,075,911	(17,322,000)	(40,249,000)	180,964,741

당사는 자산을 해체, 제거 및 부지를 복구하는 데 소요될 것으로 최초에 추정되는 유출금액을 과거복구경험과 현재 시장의 복구비용 등을 고려하여 복구충당부채로 설정하고 있으며, 실제 복구에 사용되는 비용을 사용액으로 반영하고 있습니다.

20. 우발부채 및 약정사항

(1) 보고기간 종료일 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 지급보증내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

제공자	금액	보증내용
서울보증보험	113,550,000	계약이행보증 외

(2) 보고기간 종료일 현재 당사가 타인으로부터 제공받은 담보내역은 다음과 같습니다.

( 단위:원)

제공자	금액	보증내용
영업소 등	40,000,000	영업담보

21. 자본

(1) 보고기간 종료일 현재 자본금 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:주, 원)

구분	당분기말	전기말
수권주식수	40,000,000	40,000,000
발행주식수	10,000,000	10,000,000
주당 액면가액	500	500
보통주자본금	5,000,000,000	5,000,000,000

(2) 보고기간 종료일 현재 자본잉여금 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:주, 원)

구분	당분기말	전기말
주식발행초과금	26,162,909,832	26,162,909,832
기타자본잉여금	136,811,565	136,811,565
합계	26,299,721,397	26,299,721,397

(3) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:주, 원)

구분	당분기말	전기말
기타포괄손익-공정가치측정 금융자산 평가손익	(26,963,986,807)	(10,975,480,233)

(4) 보고기간 종료일 현재 이익잉여금 내역은 다음과 같습니다.

( 단위:주, 원)

구분	당분기말	전기말
법정적립금(*)	2,500,000,000	2,500,000,000
임의적립금	138,500,000,000	137,000,000,000
미처분이익잉여금	3,939,569,665	4,219,483,391
합계	144,939,569,665	143,719,483,391

(*) 상법에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 사업년도마다 현금배당액의 10% 이상을 이익준비금으로 적립한 것으로서 결손보전 및 자본전입 이외에는 그 사용이 제한되어 있습니다.

22. 매출

(1) 보고기간 중 고객과의 계약에서 발생한 수익은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
제품매출	8,844,114,506	8,417,990,631
상품매출	950,252,186	923,920,424
기타매출	901,708,020	925,975,849
합계	10,696,074,712	10,267,886,904

(2) 보고기간 중 고객과의 계약에서 발생한 수익의 부문별 손익은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위: 원)

구분		출판부문	임대부문	합계
주요 지리적 시장	국내	9,985,264,512	710,810,200	10,696,074,712
고객의 유형	유통	9,985,264,512	710,810,200	10,696,074,712
수익인식시기	한 시점 이전	9,985,264,512	-	9,985,264,512
	기간에 걸쳐 이전	-	710,810,200	710,810,200
	소계	9,985,264,512	710,810,200	10,696,074,712

<전분기>

( 단위: 원)

구분		출판부문	임대부문	합계
주요 지리적 시장	국내	9,571,220,894	696,666,010	10,267,886,904
고객의 유형	유통	9,571,220,894	696,666,010	10,267,886,904
수익인식시기	한 시점이전	9,571,220,894	-	9,571,220,894
	기간에 걸쳐 이전	-	696,666,010	696,666,010
	소계	9,571,220,894	696,666,010	10,267,886,904

(3) 주요 고객에 대한 정보

당기 및 전기 중 매출액에는 총매출액에서 10% 이상을 차지하는 다음의 고객이 포함되어 있습니다.

(단위: 원)

구 분	당분기		전분기
구 분	매출액	비율	매출액	비율
A 사	1,852,439,640	17.3%	1,840,047,949	17.9%

(4) 당사가 고객과의 계약에서 이행하는 수행의무에 대한 정보는 다음과 같습니다.

① 당사가 고객에게 재화를 인도함으로써 수행의무의 이행이 종료되어 재화의 인도시점에 인식한 수익은 9,985,264천원(전기 9,571,220천원)이며, 재화나 용역에 대한 통제를 기간에 걸쳐 수행의무를 이행함으로써 기간에 걸쳐 인식한 수익은 710,810천원(전기 696,666천원)입니다. ② 계약에 유의적인 금융요소는 없으며, 당사의 책임으로 발생한 제품은 반품함을 원칙으로 하되 상호협의하여 반품이외의 방법으로 처리할 수 있습니다. 또한 당사의 제품이 합의된 규격에 부합하다는 확신을 고객에게 제공하고 있습니다.

23. 매출원가

보고기간 중 매출원가의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
제품매출원가	4,353,610,385	4,117,185,989
상품매출원가	587,471,514	585,765,082
기타매출원가	259,630,027	266,462,571
합계	5,200,711,926	4,969,413,642

24. 판매관리비

보고기간 중 판매비와관리비 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

계정	당분기	전분기
급여	2,378,512,270	2,297,932,212
퇴직급여	189,562,400	177,537,100
복리후생비	194,344,788	187,414,895
여비교통비	24,117,706	21,719,223
통신비	18,027,389	18,615,872
수도광열비	22,888,341	24,778,778
세금과공과	114,944,257	104,301,486
임차료	17,990,621	21,188,124
대손상각비	8,100,146	(15,896,013)
보험료	4,098,880	3,733,845
광고선전비	297,990,416	243,535,360
차량유지비	22,413,286	20,599,020
교육훈련비	16,000	4,741,815
접대비	1,487,570	1,869,550
운반비	736,986,562	722,815,434
소모품비	128,882,904	127,462,771
지급수수료	1,171,460,792	1,088,746,602
감가상각비	145,446,592	121,500,322
무형자산상각비	1,439,500	1,439,500
사용권자산상각비	73,705,306	52,945,330
도서인쇄비	1,814,907	4,449,609
수선비	-	10,740,289
행사비	21,706,308	17,832,150
판매촉진비	117,639,603	123,594,008
합계	5,693,576,544	5,383,597,282

25. 금융수익 및 금융비용

(1) 보고기간 중 금융수익의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
이자수익	457,402,169	473,918,124
외환차익	-	4,272,558
당기손익-공정가치측정 금융자산처분이익	205,941,250	-
합계	663,343,419	478,190,682

(2) 보고기간 중 금융비용의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
이자비용	25,647,515	23,137,099
외환차손	6,097,895	1,216,754
외화환산손실	2,317,892	-
기타포괄손익-공정가치측정 금융자산처분손실	2,000,000	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	644,004,000	-
기타의금융비용	18,707,246	-
합계	698,774,548	24,353,853

26. 기타수익 및 기타비용

(1) 보고기간 중 기타수익의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
수수료수익	11,585,941	29,666,914
잡이익	26,144,326	19,049,236
복구충당부채환입	3,910,000	5,852,000
합계	41,640,267	54,568,150

(2) 보고기간 중 기타비용의 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
기부금	1,650,000	8,679,988
유형자산처분손실	5,000	9,242,471
잡손실	17,485,046	5,674,754
복구공사손실	-	4,990,000
합계	19,140,046	28,587,213

27. 비용의 성격적 분류

보고기간 중 발생한 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
재고자산 변동	(53,034,416)	433,499,423
원재료의 사용	469,118,969	598,280,335
상품의 매입	616,426,803	661,843,301
개발비(원고화료비,인세)	175,300,576	256,601,839
외주가공비(인쇄 및 제본등)	3,270,084,364	2,290,539,114
종업원급여	2,944,122,420	2,858,871,712
상각비	336,846,547	285,025,220
광고 및 판촉비	415,630,019	367,129,368
지급수수료	1,298,385,688	1,204,162,266
임차료	17,990,621	21,188,124
기타비용	1,403,416,879	1,375,870,222
총 영업비용	10,894,288,470	10,353,010,924

28. 법인세비용

법인세비용은 전체 회계연도에 대해서 예상되는 최선의 가중평균법인세율의 추정에 기초하여 인식하고 있습니다. 당분기 법인세비용의 평균유효세율은 21.7%(전분기 20.6%)입니다.

29. 주당이익

(1) 보고기간 중 지배기업의 기본주당이익 산정내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
분기순이익	1,977,814,127	1,618,153,370
가중평균유통보통주식수	10,000,000	10,000,000
영업주당순이익	198	162

(2) 보고기간 중 가중평균유통보통주식수 산정내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
기초 유통보통주식수	10,000,000	10,000,000
가중평균 자기주식수 증감	-	-
가중평균유통보통주식수	10,000,000	10,000,000

(3) 희석주당이익희석주당이익은 모든 희석성 잠재적보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균 유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있으며, 잠재적 보통주가 존재하지 않으므로 희석주당이익은 기본주당이익과 동일합니다.

30. 특수관계자

(1) 보고기간 종료일 현재 회사의 특수관계자 현황은 다음과 같습니다.

구분	회사명
관계기업	(주)아트박스
그 밖의 특수관계자	더핑크퐁컴퍼니㈜, 대표이사 등

(*) 당사는 전기 중 상장된 더핑크퐁컴퍼니와 관련하여 최대주주와 공동목적보유확약서를 체결하였으며, 해당 확약서에는 상장일로부터 2년간의 보유주식 의무보유와 의무보유기간 만료 후 최대주주에게 우선매수권을 부여하는 조건이 포함되어 있습니다. 동 확약서는 당기말 현재 유효하게 존속 중입니다.(2) 보고기간 중 회사의 특수관계자와의 주요 거래내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

( 단위: 원)

회사명	매출	재고자산매입	기타수익	기타비용
(주)아트박스	-	7,296,422	1,200,000	3,536,001
더핑크퐁컴퍼니㈜	220,260,000	140,265,113	1,100,000	154,196,091
합계	220,260,000	147,561,535	2,300,000	157,732,092

<전분기>

( 단위: 원)

회사명	매출	재고자산매입	기타수익	기타비용
(주)아트박스	1,280,532	9,571,746	1,200,000	-
더핑크퐁컴퍼니㈜	215,460,000	144,331,410	900,000	98,486,271
합계	216,740,532	153,903,156	2,100,000	98,486,271

(3) 보고기간 종료일 현재 특수관계자에 대한 채권채무잔액은 다음과 같습니다.

<당분기말>

( 단위: 원)

회사명	매출채권	기타채권	매입채무	기타채무
㈜아트박스	8,934,732	-	556,425	-
더핑크퐁컴퍼니㈜	79,442,000	51,575,000	35,157,900	1,066,192,400
합계	88,376,732	51,575,000	35,714,325	1,066,192,400

<전기말>

( 단위: 원)

회사명	매출채권	기타채권	매입채무	기타채무
㈜아트박스	23,799,432	-	-	330,000
더핑크퐁컴퍼니㈜	79,332,000	-	54,011,800	1,147,020,456
합계	103,131,432	-	54,011,800	1,147,350,456

(4) 보고기간 중 주요 경영진에 대한 보상내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
급여	477,721,000	421,982,000
퇴직급여	39,060,500	34,415,500
합계	516,781,500	456,397,500

(*) 주요 경영진은 기업활동의 계획, 운영 및 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진등기임원과 미등기임원 등을 포함하고 있습니다.

31. 현금흐름표

(1) 보고기간 종료일 현재 현금및현금성자산의 구성요소는 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기말	전기말
현금	13,460,410	13,196,410
보통예금 및 현금성자산	6,806,249,972	4,531,707,083
합계	6,819,710,382	4,544,903,493

(2) 보고기간 중 영업으로부터 창출된 현금흐름의 내용은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
1. 분기순이익	1,977,814,127	1,618,153,370
2. 현금의 유출이 없는 비용등의 가산	(1,682,744,511)	(951,030,253)
법인세비용(수익)	549,295,388	420,179,110
퇴직급여	217,872,150	205,734,100
감가상각비	263,141,241	232,079,890
사용권자산상각비	73,705,306	52,945,330
무형자산상각비	1,439,500	1,439,500
대손상각비	8,100,146	(15,896,013)
재고자산평가손실	(64,765,049)	238,527,118
유형자산처분손실	5,000	9,242,471
복구공사손실	-	4,990,000
이자비용	25,647,515	23,137,099
기타포괄손익-공정가치측정금융자산처분손실	2,000,000	-
당기손익-공정가치측정금융자산평가손실	644,004,000	-
복구충당부채환입	(3,910,000)	(5,852,000)
이자수익	(457,402,169)	(473,918,124)
외화환산손실	2,317,892	-
당기손익-공정가치측정금융자산처분이익	(205,941,250)	-
지분법평가이익	(2,738,254,181)	(1,643,638,734)
3. 운전자본의조정	70,415,329	(267,604,074)
매출채권의 감소(증가)	154,230,163	65,124,231
미수금의 감소(증가)	29,825,484	(33,749,197)
선급금의 감소(증가)	92,769,386	(688,996,315)
선급비용의 감소(증가)	4,375,394	4,476,729
반품자산의 감소(증가)	(2,309,231)	(12,533,866)
재고자산의 감소(증가)	104,996,527	265,204,644
매입채무의 증가(감소)	17,228,713	96,166,064
미지급금의 증가(감소)	(289,535,487)	11,830,826
선수금의 증가(감소)	(34,774,135)	(46,052,473)
예수금의 증가(감소)	(2,151,624)	2,680,659
미지급비용의 증가(감소)	19,727,081	46,398,410
선수수익의 증가(감소)	(22,278,703)	(21,024,930)
반품충당부채의 증가(감소)	5,681,261	21,580,444
복구충당부채의 증가(감소)	(2,090,000)	(11,638,000)
장기성예수보증금의 증가(감소)	500,000	37,000,000
퇴직급여의 지급	(5,779,500)	(4,071,300)

(3) 보고기간 중 현금의 유출입이 없는 중요한 비현금거래 내역은 다음과 같습니다.

( 단위: 원)

구분	당분기	전분기
기타포괄손익-공정가치금융자산의 평가이익	(18,905,428,754)	(181,277,316)

(4) 보고기간 중 리스부채와 관련한 현금유출액은 다음과 같습니다.

(당분기)

( 단위: 원)

구분	기초	현금흐름	비현금흐름		당분기말
			이자비용	기타
리스부채	375,333,470	(72,116,165)	3,908,910	130,772,881	437,899,096

(전분기)

( 단위: 원)

구분	기초	현금흐름	비현금흐름		전분기말
			이자비용	기타
리스부채	77,880,155	(49,800,000)	1,342,657	107,334,246	136,757,058

6. 배당에 관한 사항

1. 회사의 배당정책에 관한 사항

가. 배당 목표 결정시 사용하는 재무지표 및 산출방법당사의 배당정책은 미래 성장동력 확보를 위한 투자, 경영실적, 현금흐름 상황 등 을 감안하여 전략적으로 결정하고 있으며, 배당정책은 아래 기준을 종합적으로 판단하여 운영하고 있습니다.- 회사의 경영실적에 따른 배당금 규모 결정- 향후 투자계획 경영계획에 따른 현금흐름 반영- 주요 기관주주 및 개인주주의 배당 요구사항 반영- 외부 제도 및 법률 변경으로 회사에 미치는 영향 반영- 매년 회사의 잉여현금흐름(FCF)의 30% 범위를 재원으로 검토 반영 2025년 사업년도에 대한 연간 배당금은 20억원( 주당 보통주 배당금 200원)으로, 2026년 3월 5일 이사회 결의 이후 '현금ㆍ현물배당결정'공시를 통해 안내 하였습니다. 이는 제 24기 정기주주총회에서 승인을 거쳐 확정되었습니다.

나. 향후 배당 수준의 방향성향후에도 대/내외 사업 환경 변화를 감안하여, 미래를 위한 투자재원 및 재무구조를 해치지 않는 범위 내에서 현행수준의 배당을 진행하여 주주가치를 극대화 할 예정입니다. 이는 경영실적 및 사업 환경의 변화에 따라 유동적으로 변동될 수 있습니다.

다. 배당 제한 관련 정책배당의 제한에 관한 사항은 없습니다. 당사는 최근 3개 사업연도에 차등배당ㆍ분기배당 및 중간배당을 실시 하지 않았으며 또한, 자사주 매입 및 소각을 실시하지 않았습니다. 경영상황에 따라 유동적이나 현재로서는 검토하고 있지 않습니다.

2. 배당관련 예측가능성 제공에 관한 사항

가. 정관상 배당절차 개선방안 이행 가부

주주총회-X-미정미정

구분	결산배당	분기ㆍ중간배당
정관상 배당액 결정 기관
정관상 배당기준일을 배당액 결정 이후로 정할 수 있는지 여부
배당절차 개선방안 이행 관련 향후 계획

나. 배당액 확정일 및 배당기준일 지정 현황

결산배당2025년 12월O2026년 03월 27일2025년 12월 31일X-결산배당2024년 12월O2025년 03월 28일2024년 12월 31일X-결산배당2023년 12월O2024년 03월 29일2023년 12월 31일X-

구분	결산월	배당여부	배당액확정일	배당기준일	배당 예측가능성제공여부	비고

3. 기타 참고사항(배당 관련 정관의 내용 등)

1) 제 43 조(배당금의 지급)

① 이익의 배당을 금전과 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다. 그러나, 주식에 의한 배당은 이익배당총액의 2분의 1에 상당하는 금액을 초과하지 못한다.

② 전항의 배당은 매결산기말일 현재의 주주명부에 등록된 주주 또는 질권자에게 지급한다.

③ 제1항의 배당금은 배당금지급 개시일로부터 기산하여 5년 이내에 청구가 없을 때에는 본 회사의 소득으로 한다.

2) 44 조(중간배당)

① 본 회사는 7월 1일 0시 현재의 주주에게 상법 제462조의 3에 의한 중간 배당을 할 수 있다.

② 제1항의 중간배당은 이사회의 결의로 하되, 그 결의는 제1항의 기준일 이후 45일 내에 하여야 한다.

③ 중간배당은 직전결산기의 대차대조표상의 순자산액에서 다음 각호의 금액을 공제한 액을 한도로 한다.

1. 직전결산기의 자본금의 액

2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액

3. 상법시행령에서 정하는 미실현이익

4. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당하기로 정한 금액

5. 직전결산까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 적립한 임의준비금

6. 중간배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금

④ 사업년도 개시일 이후 제1항의 기준일 이전에 신주를 발행한 경우(준비금의 자본전입, 주식배당, 전환사채의 전환청구, 신주인수권부사채의 신주인수권행사의 경우를 포함한다)에는 중간배당에 관해서는 당해 신주는 직전사업년도 말에 발행된 것으로 본다.

⑤ 중간배당을 할 때에는 제7조의 2의 우선주식에 대하여도 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다.

3) 배당의 제한에 관한 사항은 없습니다.

4) 주요배당지표

500500500---1,9784,04910,8531984051,085-2,0002,000----49.418.4보통주-1.81.3----보통주-------보통주-200200----보통주-------

구 분	주식의 종류	당기	전기	전전기
구 분	주식의 종류	제25기 1분기	제24기	제23기
주당액면가액(원)
(연결)당기순이익(백만원)
(별도)당기순이익(백만원)
(연결)주당순이익(원)
현금배당금총액(백만원)
주식배당금총액(백만원)
(연결)현금배당성향(%)
현금배당수익률(%)
현금배당수익률(%)
주식배당수익률(%)
주식배당수익률(%)
주당 현금배당금(원)
주당 현금배당금(원)
주당 주식배당(주)
주당 주식배당(주)

5) 과거 배당 이력

(단위: 회, %)

-241.41.1

연속 배당횟수		평균 배당수익률
분기(중간)배당	결산배당	최근 3년간	최근 5년간

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

증자(감자)현황

2026.03.31(단위 : 원, 주)

(기준일 :

)

------------

주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	발행(감소)한 주식의 내용
주식발행(감소)일자	발행(감소)형태	종류	수량	주당액면가액	주당발행(감소)가액	비고
-
-

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

채무증권 발행실적 2026.03.31(단위 : 원, %)

(기준일 :

)

-------------------------

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면(전자등록)총액	이자율	평가등급(평가기관)	만기일	상환여부	주관회사
합 계	-	-	-	-

기업어음증권 미상환 잔액 2026.03.31(단위 : 원)

(기준일 :

)

---------------------------

잔여만기		10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년 초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

단기사채 미상환 잔액 2026.03.31(단위 : 원)

(기준일 :

)

------------------------

잔여만기		10일 이하	10일초과30일이하	30일초과90일이하	90일초과180일이하	180일초과1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

회사채 미상환 잔액 2026.03.31(단위 : 원)

(기준일 :

)

------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

신종자본증권 미상환 잔액 2026.03.31(단위 : 원)

(기준일 :

)

------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과15년이하	15년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

조건부자본증권 미상환 잔액 2026.03.31(단위 : 원)

(기준일 :

)

------------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과2년이하	2년초과3년이하	3년초과4년이하	4년초과5년이하	5년초과10년이하	10년초과20년이하	20년초과30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

- 해당사항 없음.

8. 기타 재무에 관한 사항

1)재무제표 재작성 등 유의사항 (1) 재무제표 재작성

해당사항없음. (2) 합병, 분할, 자산양수도, 영업양수도 등 해당사항없음.

(3) 자산유동화와 관련한 자산매각의 회계처리 및 우발채무 등에 관한 사항 해당사항없음. (4) 기타 재무제표 이용에 유의하여야 할 사항 해당사항없음.

2) 대손충당금 설정 현황

가. 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 :천원)

구 분	계정과목	채권 총액	대손충당금	대손충당금설정률
제 25기1분기(당분기)	매출채권	6,227,141	1,863,530	29.5
	미수금	119,811	25,000	20.9
	합 계	6,346,952	1,888,530	29.8
제 24기(당기)	매출채권	6,381,371	1,855,430	29.1
	미수금	73,632	25,000	34.0
	합 계	6,455,003	1,880,430	29.1
제 23기(전기)	매출채권	6,205,529	1,910,489	30.8
	미수금	25,563	25,000	97.8
	합 계	6,138,046	1,927,537	31.4

나. 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 :천원 )

구 분	제 25 기 1분기	제 24 기	제 23 기
1. 기초 대손충당금 잔액합계	1,855,430	1,910,489	1,769,283
2. 순대손처리액(①－②±③)	-	-	-
① 대손처리액(상각채권액)	-	-	-
② 상각채권회수액	-	-	-
③ 기타증감액	-	-	-
3. 대손상각비 계상(환입)액	8,100	(55,059)	141,206
4. 기말 대손충당금 잔액합계 (1-2+3+4)	1,863,530	1,855,430	1,910,489

다. 매출채권관련 대손충당금 설정 및 제각방침보고기간 종료일 현재 매출채권과 기타채권 잔액에 대하여 과거의 대손경험률과 장래의 대손예상액을 고려하는기대신용손실모형을 적용하여 대손충당금 설정ㆍ 대손경험률 : 과거 3개년 평균채권잔액에 대한 실제 대손 발생액을 근거로 연령별 대손경험률을 산정하여 설정ㆍ 대손예상액 : 채무자의 파산, 강제집행, 사망, 실종 등으로 회수가 불투명한 채권의 경우 회수가능성, 담보설정여부 등과 채무자의 신용정보및 미래 전망을 고려하여 채권잔액의 1%초과~100% 범위에서 합리적인 대손예상액 설정법률적인 청구권이 소멸하거나, 회수불능으로 확정되는 요건을 갖추는 경우에 채권을 제각함.(예외) 1. 담보가 설정되어 있는 경우 : 평가한 담보가액을 초과하는 채권잔액에 대해서만 100% 설정 2. 1년이하 채권으로 거래처가 부도,혹은 폐업, 실질적으로 영업중단 및 사업주의도주 등으로 회수가 어려운 채권으로 설정된 담보가 없으며 장래 상환능력이 없다고 판단되는 채권은 추가적으로 100% 설정

라. 당해 당분기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위 :천원 )

구 분	6월 이하	6월 초과1년 이하	1년 초과3년 이하	3년 초과	계
매출채권	4,268,150	149,761	1,809,230	-	6,227,141
구성비율	69%	2%	29%	0%	100%

※ 매출채권 잔액은 현재가치할인차금 차감 후 금액입니다

3) 재고자산 현황 등가. 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 :백만원 )

계정과목	제25기 1분기	제24기	제23기	비고
제 품	10,705	10,646	9,995	-
상 품	693	672	603	-
재 공 품	656	765	1,105	-
원 재 료	86	98	116	-
소 계	12,140	12,181	11,819	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)[재고자산합계÷기말자산총계×100]	6.81%	6.25%	5.67%	-
재고자산회전율(회수)[연환산 매출원가÷{(기초재고＋기말재고)÷2}]	1.7회	1.6회	1.5회	-

나. 재고자산의 실사내역 등(1) 실사일자 당사는 제 24기 사업년도의 재고실사를 2026년 1월 2일에 실시하였으며 사업년도종료일 이후 실사일까지 재고자산 변동이 없었으므로 사업년도종료일과 실사일사이에 재고자산 차이는 없습니다. (2) 재고실사시 전문가(기관) 또는 감사인의 참여 및 입회여부 당사의 제 24기 사업년도의 재고실사시에 외부감사인인 도원회계법인 소속 공인회계사의 입회하에 실시되었습니다. (3) 장기체화재고 등의 현황불량 혹은 장기체화 재고의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위 :백만원 )

계정과목	취득원가	보유금액	평가손실	기말잔액	비고
제품	11,745	11,745	-1,039	10,706	-
상품	802	802	-108	794	-
원재료	204	204	-118	86	-
합계	12,751	12,751	-1,265	11,486	-

(3) 재고자산의 담보제공 여부 당사는 당분기말 현재 담보로 제공한 재고자산 내역이 없습니다.4) 수주계약현황 등 해당사항 없음. 5) 공정가치평가 내역(1) 보고기간종료일 현재 당사의 범주별 금융상품의 종류별 장부금액 및 공정가치는 다음과 같습니다(단위:원).

재무상태표 상 금융자산	당분기말		전기말
재무상태표 상 금융자산	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
상각후원가 금융자산
현금및현금성자산	6,819,710,382	6,819,710,382	4,544,903,493	4,544,903,493
장단기금융상품	1,000,000,000	1,000,000,000	1,000,000,000	1,000,000,000
매출채권	4,363,610,860	4,363,610,860	4,525,941,169	4,525,941,169
기타유동채권	546,932,931	546,932,931	527,545,584	527,545,584
기타비유동채권	273,692,551	273,692,551	238,391,104	238,391,104
당기손익-공정가치측정 금융자산	3,321,013,000	3,321,013,000	-	-
기타포괄손익-공정가치측정 금융자산
지분증권	58,005,379,703	58,005,379,703	81,407,838,181	81,407,838,181
채무증권	13,083,090,000	13,083,090,000	14,188,120,000	14,188,120,000
합 계	87,413,429,427	87,413,429,427	106,432,739,531	106,432,739,531

(2) 보고기간 종료일 현재 범주별 금융부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

재무상태표 상 금융부채	당분기말		전기말
재무상태표 상 금융부채	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
상각후원가
매입채무	906,630,168	906,630,168	889,401,455	889,401,455
기타유동채무	1,222,905,071	1,222,905,071	1,510,122,666	1,510,122,666
기타유동부채	2,593,645,238	2,593,645,238	3,112,074,014	3,112,074,014
기타비유동부채	1,684,111,209	1,684,111,209	970,500,000	970,500,000
유동성리스부채	190,554,707	190,554,707	152,646,484	152,646,484
리스부채	247,344,389	247,344,389	222,686,986	222,686,986
합 계	6,845,190,782	6,845,190,782	6,857,431,605	6,857,431,605

(3) 보고기간 중 금융상품 관련 범주별 손익 내역은 다음과 같습니다.

<당분기>

(단위:원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	상각후원가측정 금융부채	합계
평가/처분손익	-	(438,062,750)	(14,748,234,427)	-	(15,186,297,177)
이자수익	27,179,831	-	430,222,338	-	457,402,169
이자비용	-	-	-	(25,647,515)	(25,647,515)
외환차손익	-	-	-	(7,500,706)	(7,500,706)
외화환산손익	-	-	-	(8,415,787)	(8,415,787)
대손상각비	(8,100,146)	-	-	-	(8,100,146)
합계	19,079,685	(438,062,750)	(14,318,012,089)	(41,564,008)	(14,778,559,162)

<전분기>

(단위:원)

구분	상각후원가측정 금융자산	당기손익-공정가치 측정 금융자산	기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산	상각후원가측정 금융부채	합계
평가/처분손익	-	-	(181,277,316)	-	(181,277,316)
이자수익	34,326,911	-	439,591,213	-	473,918,124
이자비용	-	-	-	(23,137,099)	(23,137,099)
외환차손익	-	-	-	3,055,804	3,055,804
대손상각비	(15,896,013)	-	-	-	(15,896,013)
합계	18,430,898	-	258,313,897	(20,081,295)	256,663,500

보고기간 종료일 현재 상기 서열체계에 다른 공정가치 측정치는 다음과 같습니다.

<당기>

(단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합계
기타포괄손익-공정가치측정 채무상품	-	13,083,090,000	-	13,083,090,000
기타포괄손익-공정가치측정 지분상품	33,081,392,100	22,576,511,500	2,347,476,103	58,005,379,703
합계	33,081,392,100	35,659,601,500	2,347,476,103	71,088,469,703

<전기>

(단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
기타포괄손익-공정가치측정 채무상품	-	14,188,120,000	-	14,188,120,000
기타포괄손익-공정가치측정 지분상품	51,935,535,750	27,125,611,026	2,346,691,405	81,407,838,181
합계	51,935,535,750	41,313,731,026	2,346,691,405	95,595,958,181

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

1. 예측정보에 대한 주의사항