주주총회소집공고 6.0 (주)아스트 주주총회소집공고

2026년 03월 11일
회 사 명 :	주식회사 아스트
대 표 이 사 :	김 두 일
본 점 소 재 지 :	경남 사천시 용현면 종포산단로 133
	(전 화)02-2071-2300
	(홈페이지)http://www.astk.co.kr
작 성 책 임 자 :	(직 책)부사장	(성 명)이 창 배
	(전 화)02-2071-2300

주주총회 소집공고

(제25기 정기)

주주님의 건승과 댁내의 평안을 기원합니다.

당사는 상법 제363조와 정관 제 22 조에 의거 제25기 정기주주총회를 다음과 같이 개최 하오니 참석하여 주시기 바랍니다.(상법 제542조의4에 의거하여 발행주식총수의 1% 이하 소유주주에 대하여는 이 공고로 소집통지에 갈음하오니 양지하여 주시기 바랍니다.)

- 다 음 -

1. 일 시 : 2026년 3월 26일(목) 오전 9:00

2. 장 소 : 경상남도 사천시 용현면 종포산단로 133, 2층 회의실

3. 회의 목적 사항

1) 보고사항

가. 감사의 감사보고 나. 영업보고 다. 내부회계관리제도 운영실태보고 라. 외부감사인 선임보고

2) 부의안건

①제1호 의안 : 제25기(2025.01.01 ~ 2025.12.31)재무제표

(이익잉여금처분계산서 포함) 및 연결재무제표의 승인의 건 ②제2호 의안 : 정관일부 변경의 건 ③제3호 의안 : 이사 선임의 건(사외이사 임재준 신규 선임) ④제4호 의안 : 감사 선임의 건(감사 서명원 신규 선임)

⑤제5호 의안 : 이사의 보수한도 승인의 건

⑥제6호 의안 : 감사의 보수한도 승인의 건

4. 경영참고사항

상법 제542조의 4에 의거하여 경영참고사항을 당사의 본사와 국민은행증권대행부에 비치하였고, 금융감독원(http://dart.fss.or.kr) 또는 한국거래소(http://kind.krx.co.kr)에 전자공시하여 조회가 가능하오니 참고하시기 바랍니다.

5. 전자증권제도 시행에 따른 실물증권 보유자의 권리보호에 관한 사항2019년 9월 16일부터 전자증권제도가 시행되어 실물증권은 효력을 상실되었으며, 한국예탁결제원의 특별(명부)계좌주주로 전자등록되어 권리행사 등이 제한됩니다. 따라서 보유중인 실물증권을 한국예탁결제원 증권대행부에 방문하여 전자등록주식으로 전환하시기 바랍니다.

6. 기타 사항

상법 제542조의4 및 당사 정관 제22조 (소집통지 및 공고)에 의거 의결권 있는 발행주식총수의 100분의 1이하의 주식을 소유한 주주에 대한 소집통지는 전자공시 시스템에 공고 함으로써 소집통지를 갈음하오니 양지하시기 바랍니다.7. 주주총회 참석시 준비물

- 직접행사 : 신분증

- 대리행사 : 위임장(주주와 대리인의 인적 사항 기재, 인감날인), 대리인 신분증, 인감증명서(주주)

I. 사외이사 등의 활동내역과 보수에 관한 사항

1. 사외이사 등의 활동내역

가. 이사회 출석률 및 이사회 의안에 대한 찬반여부

회차	개최일자	의안내용	가결여부	사외이사
				이수용	신동훈	전용우
				출석률	출석률	출석률
				100.00%	100.00%	100.00%
1	2025.02.13	◎ 제24년 내부회계관리제도 운영실태 보고 등	가결	찬성	찬성	사외이사 선임(03.28)
		◎ 제24기 연결 재무제표의 승인의 건	가결	찬성	찬성
		◎ 제24기 영업보고서 승인의 건	가결	찬성	찬성
		◎ 2025년 아스트 안전,보건 계획 승인의 건	가결	찬성	찬성
2	2025.03.04	◎ 제 24기 정기주주총회 상정안건 승인의 건	가결	찬성	찬성
		◎ 제 24기 정기주주총회 소집의 건	가결	찬성	찬성
		◎ 2025년도 경영계획 승인의 건	가결	찬성	찬성
3	2025.03.31	◎ 신축 창고 담보제공(근저당권 설정)의 건	가결	사외이사 임기만료(03.28)	찬성	찬성
4	2025.12.15	◎ 주주명부 폐쇄 기준일 설정의 건	가결		찬성	찬성

나. 이사회내 위원회에서의 사외이사 등의 활동내역

위원회명	구성원	활 동 내 역
		개최일자	의안내용	가결여부
-	-	-	-	-

*주) 당사는 이사회내 위원회를 운영하지 않습니다.

2. 사외이사 등의 보수현황

(단위 : 백만원)

구 분	인원수	주총승인금액	지급총액	1인당 평균 지급액	비 고
사외이사	3	2,500	93	31	사임한 등기임원 보수 포함

II. 최대주주등과의 거래내역에 관한 사항

1. 단일 거래규모가 일정규모이상인 거래

(단위 : 백만원)

거래종류	거래상대방(회사와의 관계)	거래기간	거래금액	비율(%)
-	-	-	-	-

2. 해당 사업연도중에 특정인과 해당 거래를 포함한 거래총액이 일정규모이상인 거래

(단위 : 백만원)

거래상대방(회사와의 관계)	거래종류	거래기간	거래금액	비율(%)
-	-	-	-	-

III. 경영참고사항

1. 사업의 개요

가. 업계의 현황

⑴산업의 특성㈎ 높은 진입장벽항공기는 안전성이 가장 중요한 사항으로 장기간의 거래실적 및 신뢰관계를 사전에 확보 해야만 수주가 가능하며 자본력과 기술력만으로는 단기 진입이 어려운 산업입니다.㈏ 장기계약(10년 이상)통상 대형 민항기의 경우 10-30년의 생산기간을 가지게 되며, 한번 납품 계약을 맺으면 해당 기종이 단종될 때까지 납품하는 것이 일반적입니다. 안정적인 생산 체계 확보가 중요함에 따라 원청업체가 단가인하를 요구하는 경우는 거의 없습니다.㈐ Sole Vendor(단일공급자)Boeing등은 품목별 외주처를 Sole Vendor화하고 있는 추세입니다. 이는 Dual Vendor 시스템을 활용할 경우, 생산에 소요 되는 치공구 투자비가 과다하게 되며(민항항공기 개발비 약 5조원 가운데 치공구 가격이 15-20% 수준으로 소요), 또한 2세트로 할 경우 최종 조립시 부품으로 인한 업체간 불일치가 발생할 가능성이 높습니다.㈑ 작업의 신뢰성항공기는 사소한 결함으로 인해 대형 참사가 유발될 수 있으므로, 항공산업의 최우선 관심사는 안전성입니다. 이에 따라 인증절차가 많고 까다롭습니다.(원청업체 인증, NADCAP인증, FAA인증)또한, 작업이 치공구를 활용한 수작업에 의해 대부분 이루어지므로 검증된 시스템에 의한 생산과정 인증이 필수적입니다. 따라서 원청자에 의해 인증을 받은 납품기업의 변동가능성은 거의 없습니다.㈒ Risk Share Partner(RSP) 증가신형 항공기 개발 시 Vendor들의 참여를 통해 개발 리스크를 분담하는 추세로 Boeing B787의 경우 일본이 보잉 개발사업에 참여(주익 조립사업 유치)하였으며 국내에서는 대한항공이 Wing tip 부분에 대해서 Offset 교역의 일환으로 참여하고 있습니다. 에어버스 A350의 경우 KAI가 개발사업에 참여(주익 가공사업 유치)하는 등 아웃소싱 시장이 확대되는 추세입니다.⑵ 산업의 성장성글로벌 시장조사 기관인 IATA(Industry Statistics Fact Sheet 에서 2024년 6월 발표한 보고서에 따르면 코로나가 정점을 기록한 2020년 세계 항공산업 합산매출액은 약3,840억달러 수준으로 COVID-19사태로 인하여 영향을 받았으나, 2021년 부터 성장세를 이어 2026년부터 1조 달러 이상의 규모로 성장하고 있 습니다. 이와함께 항공산업 영업이익도 2020년 적자에서 2022년 부터 턴어라운드 하여 지속적인 성장 을 기대하고 있습니다.⑶ 경기변동의 특성항공기 제조 산업은 주문에서 인도까지 평균 3~4년이 소요되고, 중장기적 투자가 실행되는 중장기 수주산업입니다. 경기변동 주기를 고려 했을 때 항공산업은 소비재나 자동차 산업에 비해 상대적으로 경기변동에 대해 덜 민감한 산업으로 인식되고 있으나, 항공 여객수송량은 무역 활동 및 지역 간 교류 또는 개인소득 증가에 따른 여행수요 및 국제 항공 유가의 영향을 받기 때문에 세계 경기변동주기와 깊은 관계가 있습니다. 2019년 Boeing社의 차세대 주력기종인 B737MAX에 조종특성향상시스템(MCAS)오작동 소프트웨어 결함이 발생하여, 두 차례 여객기의 추락 참사가 발생하였고, 그 결과 해당기종 운항이 중지되었습니다. 더불어 2020년 COVID-19사태로 도시 및 국가 간 이동이 급격하게 감소하였습니다. 두 차례의 추락 참사와 COVID-19사태로 인하여 침체된 항공시장은 2021년 코로나19 백신 보급과 운항정지 해제로 점차적으로 회복될 것으로 예상됩니다. Boeing에 따르면 향후 20년간 43,610대의 항공기 수요가 있을 것으로 전망되며, 그 중 단일통로항공기가 약 32,660대로 75%를 차지하고 있습니다. 대표적으로 B737과 A320 모델이 단일통로항공기에 해당됩니다.⑷ 자원조달의 상황항공 산업에서 원자재의 경우 대부분 알루미늄 자재가 많이 사용되며 특히 그 자재들의 특징에 따라 구분되게 됩니다. 크게 Plate, Extrusion, Sheet 등으로 구분됩니다. 원자재에 따른 주요 거래처의 경우 항공 산업의 특성상 고객사에서 인정한 업체의 제품만을 사용해야 하는 것이 특징입니다. 당사의 경우 대부분 생산품이 Boeing사나 Spirit사, 그리고 Embraer사에 납품하는 것으로 이들이 지정하는 업체 역시 외국 기업이 대부분이기 때문에 대부분을 수입하여 사용하고 있습니다.또한 항공 산업의 경우 다품종 소량생산 기반이기 때문에 유니크한 항공기 부품이 많아 대량생산이 어렵고 제품을 생산하기 위한 공정 역시 복잡하고 까다롭기 때문에 대기업이라 하더라도 모든 공정을 독자적으로 처리하기 힘든 실정입니다. 이에 다양한 업체들과 연계하여 제품 생산에 및 연구 개발을 진행하고 있으며, 일부 후공정에 대하여 외주처와 협력관계를 유지하고 있습니다.⑸ 경쟁요소세계 민항기 제조 시장은 글로벌 메이저 업체인 Boeing社, Airbus Group社가 과점하는 형태를 띄며, 민간용 중소형 여객기 제작 업체로는 브라질의 엠브라에르社와 캐나다의 봄바디어社가 있습니다. 상기 기업들은 항공기 제조 계획에 따라 자체 제조 또는 아웃소싱을 통해 모듈 및 부품을 조달 받고있습니다. SPIRIT Aerosystems, Triumph, 가와사키중공업, 미쯔비시중공업, KAI 등은 완제기 제조사를 고객으로 하는 Tier 1급 협력회사로 모듈 단위의 수주 후 자체 제조 외 부분을 아웃 소싱을 통해 부품을 조달 받고 있습니다. 당사는 현재 Boeing의 Tier 1, 2의 자격으로 Boeing 및 Boeing의 Tier 1 회사들로부터 수주를 받아 제품생산을 하고 있습니다. 항공기 제조는 기본적으로 안전성이 가장 중요한 사항으로 장기간의 거래실적 및 신뢰관계를 사전에 확보 해야만 수주가 가능하며 자본력과 기술력만으로는 단기 진입이 어려운 산업입니다. 이에 따라 항공기 생산을 위해서는 다수의 엄격하고 까다로운 인증절차를 거쳐야 하고, 고도의 기술력과 거래처와의 신뢰관계를 확보하지 못한 기업들의 진입요건이 어려운 시장입니다.또한 대형 민항기의 경우 통상 10~30년의 생산기간을 가지게 되며, 한번 납품 계약을 맺으면 해당 기종이 단종 될 때까지 납품하는 것이 일반적으로, 안정적인 생산 체계 확보가 중요하며 Boeing社와 같은 대형 완제기 제조사들은 품목별 외주처를 비용절감과 안정적 공급처 확보를 위하여 Sole Vendor화 하고 있는 추세입니다.국내 항공관련산업에 참여하고 있는 주요 국내 사업자로는 KAI(한국항공우주산업),한화테크윈(엔진), 대한항공(기체부품 및 MRO) 등 90여 업체가 있으나, 국내에서 완제기를 생산 할 수 있는 업체는 KAI가 유일하며 방위산업위주의 사업을 영위하고 있고, 대한항공의 경우 주로 MRO사업을 중점적으로 하고 있는 상황입니다. 대기업 계열을 제외한 대부분의 항공기 제조관련 업체는 KAI의 임가공 사업을 위주로 하는 영세업체들로 이루어져 있습니다. 상기와 같은 시장 특성상, 특화된 기술력과 거래실적을 보유하고 있지 않은 기업들의 시장진입은 매우 어려운 상황이며 거래처별에 따라 사업 분야가 나누어지기 때문에 당사의 주 사업 영역상에서 실질적으로 당사와 경쟁하고 있는 국내 사업자는 존재하지 않는 상황입니다.⑹ 관련법령 또는 정부의 규제 등

항공산업은 기계, 전자, IT, 소재 등의 다양한 분야의 첨단 기술이 접목된 기술집약적 산업으로 타 산업에 대한 기술적 파급효과가 크고 항공 완제기를 생산하기 위한 관련 부품수요는 자동차의 10배 수준으로 산업발전에 따른 고용창출의 기회가 큰 국가 전략산업 중 하나입니다.

정부는 1999년부터 10년 단위로 항공우주산업개발기본계획을 발표하여 항공산업에 대한 정책을 운용하고 있습니다. 2021년 정부는 3차 항공산업발전 기본계획(2021~2030)의 두 가지 목표로 기존 항공산업 고도화로 신시장을 개척, R&D선진화로 미래 항공산업 도약 기반 구축을 제시하였으며, 이를 위하여 4대 전략 (① 산업위기 극복을 위한 지원 인프라 강화 ② 시장 경쟁력 강화 및 부품산업 고도화 ③ UAM/AAM 생태계 조성 및 산업융합 촉진 ④ 항공 선진기술개발로 산업 고도화 기여)과 12개 추진과제를 함께 발표하였습니다. 이와 같은 정부 차원의 적극적인 지원 정책에 힘입어 항공기 제조 산업 내 부품제작을 수행하는 당사의 향후 성장성은 더욱 거 커질 것으로 예상됩니다.

나. 회사의 현황

(1) 영업개황 및 사업부문의 구분

(가) 영업개황

세계 민항기 제조 시장은 글로벌 메이저 업체인 보잉과 에어버스가 과점하는 형태를 띠며, 민간용 중소형 여객기 제작 업체로는 브라질의 엠브라에르와 캐나다의 봄바디어가 있습니다. 상기 기업들은 항공기 제조 계획에 따라 자체 제조 또는 아웃소싱을 통해 모듈 및 부품을 조달 받고 있습니다. 스피릿 에어로시스템, 가와사키중공업, 미쯔비시중공업, KAI 등은 완제기 제조사를 고객으로 하는 티어 1급 협력회사로 모듈 단위의 수주 후 자체 제조 외 부분을 아웃소싱을 통해 부품을 조달 받고 있습니다. 당사는 현재 보잉의 티어 1, 2의 자격으로 보잉 및 보잉의 티어 1 회사들로부터 수주를 받아 제품 생산을 하고 있습니다. 항공기 제조는 기본적으로 안전성이 가장 중요한 사항으로 장기간의 거래실적 및 신뢰관계를 사전에 확보해야만 수주가 가능하며 자본력과 기술력만으로는 단기 진입이 어려운 산업입니다. 이에 따라 항공기 생산을 위해서는 다수의 엄격하고 까다로운 인증 절차를 거쳐야 하고, 고도의 기술력과 거래처와의 신뢰관계를 확보하지 못한 기업들의 진입요건이 어려운 시장입니다. 또한 대형 민항기의 경우 통상 10~30년의 생산기간을 가지게 되며, 한번 납품 계약을 맺으면 해당 기종이 단종 될 때까지 납품하는 것이 일반적으로, 안정적인 생산 체계 확보가 중요하며 보잉과 같은 대형 완제기 제조사들은 품목별 외주처를 비용 절감과 안정적 공급 확보를 위하여 솔벤더화 하고 있는 추세입니다. 국내 항공 관련 산업에 참여하고 있는 주요 국내 사업자로는 한국항공우주산업, 한화테크윈, 대한항공 등 90여 업체가 있으나, 국내에서 완제기를 생산할 수 있는 업체는 한국항공우주가 유일하며 방위산업 위주의 사업을 영위하고 있고 대한항공의 경우 주로 MRO 사업을 중점적으로 하고 있는 상황입니다. 대기업 계열을 제외한 대부분의 항공기 제조 관련 업체는 한국항공우주의 임가공 사업을 위주로 하는 영세 업체들로 이루어져 있습니다. 상기와 같은 시장 특성상 특화된 기술력과 거래처별에 따라 사업 분야가 나누어지기 때문에 당사의 주 사업 영역상에서 실질적으로 경쟁하고 있는 국내 사업자는 존재하지 않는 상황입니다.

(나) 공시대상 사업부문의 구분

사업부문		주요제품
항공기부품제조업	민항기 제조	Section 48, Fuselage, Bulkhead, Stringer 등
	항공기 개조	MDCD 등

㈀ 민항기 제조당사는 민항기에 들어가는 부품, 구조물 및 동체를 생산하는 민항기 동체 제조를 주된 사업으로 영위하고 있습니다. 2020년 보잉의 운항정지 및 코로나19의 창궐로 인하여 실적에 영향을 주었으나, 2022년부터 보잉의 운항 재개와 코로나19 백신 보급에 따라 하늘길이 다시 열리며 민항기 시장은 빠른 속도로 회복하고 있습니다. ㈁ 항공기 개조(Conversion)항공기 개조 부문은 여객기의 화물기 개조에 필요한 화물기용 도어(MDCD : Main Deck Cargo Door) 및 관련 구조물을 제조하여 납품하고 있습니다. 글로벌 화물기 시장의 성장과 함께 화물기 공급 부족이 전망됨에 따라 항공기 개조 부문의 성장을 기대하고 있습니다.

(2) 시장점유율

항공기부품 제조업의 특성상 단기 진입장벽이 높고 제품 품목별 Sole Vendor화로 장기계약이 이뤄지기 때문에 시장점유율을 산정하기 어렵습니다.

(3) 시장의 특성

㈎ 국가전략적 산업항공산업은 국가 안보와 직결되는 핵심 방위산업으로, 항공전력은 감시정찰, 정밀유도무기등과 함께 현대전 및 미래전의 가장 중요한 핵심 무기체계로서 국가의 항공기술력의 보유 여부가 자주국방 능력을 결정 한다고 해도 과언이 아닙니다. 이와 같이 항공우주산업은 국가안전을 위하여 기본이 되는 산업으로 안보감시 체제를 확립하고, 자주적 정보의 획득 및 관리가 가능하도록 할 뿐만 아니라, 발전된 항공우주산업은 국가위상을 제고하고 전파사용, 영공사용, 항로개설, 미사일 협정 등 외교통상 분야의 주요 통로 역할을 수행하게 됩니다. 오늘날 세계 여러 국가에서 자국의 항공우주산업 발전을 위하여 각국 간의 기술, 시장, 자본 등을 분담하는 국제 공동개발이나 기술의 교류가 성행하고 있는 상황입니다. 국내 항공산업은 과거 핵심 항공전력 직도입에 의존해 왔으나, 현재는 중형 전투기와 헬기의 성공적 개발 및 진행으로 완제기 독자개발의 사업기반을 확보하고 부품산업의 동반 성장을 견인하였습니다. 소형민수헬기(LCH)와 소형무장헬기(LAH)의 개발로 글로벌 헬기시장 진품을 위한 중소형급 헬기 포트폴리오를 구성하였으며, 국제공동개발로 진행중인 KF-X사업 시제기 성공적 제작으로 중형급 전투기 독자개발 능력 및 부품 산업 기반을 확보하였습니다. 또한 KT-1, T-50 개조 및 성능개량 지원을 통해 수출을 확대하고 있습니다.㈏ 시스템 종합산업항공우주산업은 21세기 정보통신산업, 신소재 산업 등 산업분야 전반에서 첨단 부분을 이끌어갈 미래 유망산업이며 기체역학, 전자공학, 재료공학 등 분야별 최첨단 제품을 체계화 하는 시스템 종합산업(SI)의 정점에 위치합니다. 또한 항공기는 부품수가 자동차의 10배, 요구 신뢰도는 100배 수준으로 항공산업은 고도의 기술력이 요구되는 첨단산업으로서 타 첨단산업의 기술개발을 선도하는 대표적인 '선진국형 산업’으로 한 국가의 기술적 성숙도와 산업적 역량을 종합적으로 반영하는 지식기반 산업입니다. 이러한 특성에 기인하여 항공우주산업의 기술혁신은 타 산업으로의 연계효과가 매우 크며 연관산업의 발전은 곧 항공우주산업의 기술적 우위를 가져오게 합니다. 항공우주산업은 막대한 투자규모, 투자회수 기간의 장기화 및 규모와 범위의 경제가 크게 작용하는 산업이며 이에 따라 시스템종합 업체를 중심으로 통합화가 계속되고 있습니다.㈐ 연구개발 집약형 산업항공기는 사소한 결함으로 인해 대형 참사가 유발 될 수 있기 때문에 고도의 안정성을 필요로 합니다. 이에 따라 항공기 생산을 위해서는 원청업체 인증, NADCAP인증, FAA인증 등 다수의 엄격하고 까다로운 인증절차를 거쳐야 하며 생산 공정상 치공구를 활용한 수작업이 큰 비중을 차지함으로 검증된 시스템에 의한 생산과정 인증이 필수적입니다. 이와 같이 고도의 기술력을 요하는 항공우주산업은 최첨단 실용기술을 추구하는 전형적인 연구개발 집약형 산업입니다. 복잡하고 정밀한 가공과 고도의 조립작업을 필요로 하는 산업으로 항공우주산업은 부가가치가 높고 1인당 원재료 사용금액이 적은 산업인 동시에 제품의 중량당 가격이 매우 높은 특성을 가지고 있습니다.㈑ 고부가가치 산업항공기는 생산대수는 적으나 완제품이 매우 고가이며, 지식과 기술 집약 산업으로 기초원자재 투입비중이 낮아 부가가치 창출액이 큰 고부가가치 산업으로 현재 국내에서 생산중인 고등 훈련기 T-50 기종 1대의 수출 금액은 2천만원 가치의 자동차 1,250대를 수출하는 것과 같은 효과가 있습니다. 또한 중량당 가격은 자동차 기준으로 400배 수준에 이릅니다. 완제품이 최신형 기종인 경우, 대당 가격이 1억달러 이상을 넘는 등 고가인 반면 기초원자재 투입비율이 낮아 부가 가치가 매우 높게 생성되는 특징이 있습니다. 또한 항공우주산업은 높은 규모의 R&D지출을 통한 빠른 기술혁신을 통하여 타 산업을 선도하는 역할을 하게 됩니다. 항공우주산업은 전 제조업에 사용되는 대부분의 기술이 결집되어 활용되는 제조업의 핵심이라 할 수 있습니다.㈒ 파급효과가 큰 산업항공산업은 타 산업에 대한 파급효과가 큰 국가 전략산업으로 산업 파급효과 측면에서 주요 기간산업 대비 최고 수준에 이릅니다. 자동차나 조선, 기계, 소재, 전자, 정보통신 등 첨단 산업을 요소기술로 하여 다른 산업으로의 기술 확산을 유도함은 물론 다른 산업의 기술이 발전할 수 있는 계기를 제공함과 동시에 기술파급 효과를 제공하게 됩니다. 항공우주산업이 특히 기술파급효과를 크게 미칠 수 있는 것은 수백만 개의 부품이 조립되어 하나의 항공기(우주선)가 완성되는 복합체계종합산업이기 때문입니다. 따라서 항공우주산업은 기술체계가 매우 복잡함은 물론 관련된 대상 산업의 기술 분야 또한 매우 넓다는 특징을 가지고 있습니다. 타 기간 산업으로부터 기술을 흡수, 실용화하는 동시에 엄격한 품질기준 및 관리체계를 통해 기본 요소기술들의 질적 수준의 향상을 도모하고, 파생형 기술혁신을 촉진함으로써 신기술을 창조해내는 등 기술파급 효과가 큰 산업으로 전반적으로 산업구조를 고도화하는 미래형 산업이라고 할 수 있습니다.

(4) 신규사업 등의 내용 및 전망

당사의 기업부설연구소는 신설 이래 부품기술, 조립기술팀의 인원을 선발하여 운용하였습니다. 주요 연구개발 실적으로는 B747 MDCD, B737 후방동체, E-Jet E2의 중후방동체를 개발하였습니다.협력업체의 기술 지원 및 특수 공정에 대한 기술 연구를 진행하여 미래 기술에 대한 연구개발과 협력업체와의 상생의 협업을 주도하였습니다.기술개발의 축적된 기술력을 바탕으로 대형수송기 2차 국외구매 사업에 참여하여, Embraer社의 군용수송기 C390 부품 공급계약과 이스라엘 국영 방산업체인(IAI)와의 여객기 개조 사업 계약을 체결하였습니다.이스라엘 국영 방산업체인(IAI)의 화물기용 도어(MDCD : Main Deck Cargo Door)외 4종의 구조물 및 조립체의 개발이 완료되어 초도기 납품이 완료되었습니다.25년 기업부설연구소는 법인 흡수합병과 보다 많은 신규 연구개발 지원 대응을 위해20년 개설된 아스트의 연구개발연구소의 인원에 24년 흡수합병한 자회사 에이에스티지의 연구인원을 포함하여 구성원을 증원하였습니다. 기술실 산하에 부품기술, 조립기술, 연구소(기업부설 연구소)를 운영하며 신규 과제 창출 및 국제공동개발 사업 참여를 위한 핵심구조 기술의 역량 확보를 위해 노력 중입니다.당사는 '20년부터 연구개발 전담 부서를 개설하여 Embraer社의 E2 Program을 수행하고 있습니다. 이는 민간 항공기의 형식 증명/ 제작 증명 취득 이후, 제품의 성능 개선을 통해 제품 상품화 향상 및 Embraer社의 고객사인 항공사의 요청에 따른 후속 지원 업무를 수행합니다. '21년 후속 지원업무 수행을 위하여 제품수명주기관리(PLM) 시스템을 개발하였으며, 고객사로부터 형상식별 관리 체계를 승인을 획득했습니다. 부품, 조립기술의 제품개발 절차를 승인받아 고객사의 기술변경, 후속지원 업무를 수행하고 있습니다.

(5) 조직도

2025_조직도.jpg 2025_조직도

2. 주주총회 목적사항별 기재사항

□ 재무제표의 승인

가. 해당 사업연도의 영업상황의 개요

Ⅲ.경영참고사항의 1. 사업의 개요의 나. 회사의 현황 참조

나. 해당 사업연도의 대차대조표(재무상태표)ㆍ손익계산서(포괄손익계산서)ㆍ이익잉여금처분계산서(안) 또는 결손금처리계산서(안)

※ 당사 재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)으로 작성되었습니다.※ 본 재무제표는 외부감사인의 감사가 종료되기 이전의 정보이므로 외부감사인의 감사 결과 및 주주총회 결의내용에 따라 변경될 수 있습니다.※ 상세한 주석사항은 추후 전자공시시스템(http://dart.fss.or.kr)에 공시예정인 당사의 감사보고서를 참조하시기 바랍니다.

1)연결 재무제표

연 결 재 무 상 태 표
제 25 기 2025년 12월 31일 현재
제 24 기 2024년 12월 31일 현재
주식회사 아스트와 그 종속기업	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
자 산
유동자산	300,813,232,346	297,795,364,301
현금및현금성자산	25,784,553,624	11,614,576,680
단기금융상품	880,940,000	7,076,000,000
매출채권 및 기타수취채권	66,861,878,889	43,171,959,280
기타유동자산	33,590,509,234	36,994,906,997
재고자산	173,695,350,599	198,937,921,344
비유동자산	259,780,178,778	264,247,160,012
장기금융상품	2,000,000	2,000,000
공정가치측정금융자산	194,210,000	194,210,000
유형자산	146,761,841,858	150,696,991,416
무형자산	109,184,107,720	109,512,161,288
사용권자산	1,048,470,630	1,298,625,778
기타비유동자산	2,589,548,570	2,543,171,530
자 산 총 계	560,593,411,124	562,042,524,313
부 채
유동부채	173,555,114,517	60,670,387,485
매입채무및기타채무	53,901,606,784	56,756,260,235
단기차입금	-	-
유동성장기차입금	70,427,872,380	-
사채	4,498,418,623	-
전환사채	42,699,336,016	-
신주인수권부사채	-	-
리스부채	798,543,169	892,872,450
기타유동부채	1,229,337,545	3,021,254,800
비유동부채	80,179,673,517	205,244,882,376
기타비유동부채	201,824,577	87,909,890
장기차입금	-	66,370,222,995
비지배지분부채	-	-
사채	-	4,292,457,670
전환사채	54,623,782,941	110,716,661,743
리스부채	984,208,447	675,222,670
순확정급여부채	17,567,090,926	16,583,940,170
장기종업원급여부채	232,475,006	264,241,667
판매보증충당부채	33,103,444	22,143,268
이연법인세부채	6,537,188,176	6,232,082,303
부 채 총 계	253,734,788,034	265,915,269,861
자 본
지배기업지분	306,858,623,090	296,127,254,452
자본금	201,578,789,500	180,078,789,500
자본잉여금	233,513,912,980	232,058,411,139
기타자본항목	127,079,704,148	128,823,972,785
기타포괄손익누계액	18,840,302,881	18,840,302,881
이익잉여금(결손금)	(274,154,086,419)	(263,674,221,853)
비지배지분	-	-
자 본 총 계	306,858,623,090	296,127,254,452
부채와자본총계	560,593,411,124	562,042,524,313

연 결 손 익 계 산 서
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트와 그 종속기업	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
매출액	254,386,380,552	171,380,120,862
매출원가	233,480,028,304	161,215,072,204
매출총이익(손실)	20,906,352,248	10,165,048,658
판매비와관리비	13,547,782,707	16,561,789,754
영업이익(손실)	7,358,569,541	(6,396,741,096)
금융수익	4,959,211,529	5,760,662,349
금융비용	19,986,421,889	18,007,440,734
기타수익	5,274,270,683	8,516,834,225
기타비용	6,267,584,125	9,489,854,135
법인세비용차감전순이익(손실)	(8,661,954,261)	(19,616,539,391)
법인세비용(수익)	174,576,358	(2,509,525,649)
당기순이익(손실)	(8,836,530,619)	(17,107,013,742)
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업지분	(8,836,530,619)	(17,042,642,618)
비지배지분	-	(64,371,124)
주당손실
기본주당손실	(31)	(72)
희석주당손실	(31)	(72)

연 결 포 괄 손 익 계 산 서
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트와 그 종속기업	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
당기순이익(손실)	(8,836,530,619)	(17,107,013,742)
후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목	1,476,148,155	(3,047,048,508)
자산재평가손익	-	2,953,916
순확정급여부채의 재측정요소	1,476,148,155	(3,050,002,424)
기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손실	-	-
당기손익으로 재분류할 수 있는 항목	-	-
총포괄이익(손실)	(7,360,382,464)	(20,154,062,250)
총포괄손익의 귀속
지배기업지분	(7,360,382,464)	(20,089,691,126)
비지배지분	-	(64,371,124)

연 결 자 본 변 동 표
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트와 그 종속기업	(단위: 원)

구 분	지배기업 소유주 귀속분						비지배지분	총자본
	자 본 금	자본잉여금	기타자본항목	기타포괄손익누계액	이익잉여금	합 계
2024.01.01 (전기초)	21,145,196,000	226,975,836,819	2,833,589,487	18,837,348,965	(241,366,000,443)	28,425,970,828	(29,681,034)	28,396,289,794
당기순이익(손실)	-	-	-	-	(17,042,642,618)	(17,042,642,618)	(64,371,124)	(17,107,013,742)
확정급여제도의 재측정요소	-	-	-	-	(3,050,002,424)	(3,050,002,424)	-	(3,050,002,424)
복합금융상품의 발행	-	-	14,077,654,963	-	-	14,077,654,963	-	14,077,654,963
복합금융상품의 상환	-	2,286,753,799	(2,338,232,961)	-	-	(51,479,162)	-	(51,479,162)
유상증자	55,000,000,000	(284,933,727)	-	-	-	54,715,066,273	-	54,715,066,273
출자전환	79,212,000,000	(552,207,890)	-	-	-	78,659,792,110	-	78,659,792,110
무상감자	(184,475,000)	-	-	-	184,475,000	-	-	-
신주인수권 행사	24,906,068,500	2,780,569,312	(1,659,144,769)	-	-	26,027,493,043	-	26,027,493,043
신주인수권 소멸	-	962,073,481	(962,073,481)	-	-	-	-	-
신종자본증권의 발행	-	-	116,872,179,546	-	-	116,872,179,546	-	116,872,179,546
신종자본증권 이자비용	-	-	-	-	(2,400,051,368)	(2,400,051,368)	-	(2,400,051,368)
재평가잉여금	-	-	-	2,953,916	-	2,953,916	-	2,953,916
종속기업에 대한 보유지분 변동	-	(109,680,655)	-	-	-	(109,680,655)	94,052,158	(15,628,497)
2024.12.31 (전기말)	180,078,789,500	232,058,411,139	128,823,972,785	18,840,302,881	(263,674,221,853)	296,127,254,452	-	296,127,254,452
2025.01.01 (당기초)	180,078,789,500	232,058,411,139	128,823,972,785	18,840,302,881	(263,674,221,853)	296,127,254,452	-	296,127,254,452
당기순이익(손실)	-	-	-	-	(8,836,530,619)	(8,836,530,619)	-	(8,836,530,619)
전환권행사	21,500,000,000	1,455,501,841	(1,744,268,637)	-	-	21,211,233,204	-	21,211,233,204
확정급여제도의 재측정요소	-	-	-	-	1,476,148,155	1,476,148,155	-	1,476,148,155
신종자본증권의 이자비용	-	-	-	-	(3,119,482,102)	(3,119,482,102)	-	(3,119,482,102)
2025.12.31 (당기말)	201,578,789,500	233,513,912,980	127,079,704,148	18,840,302,881	(274,154,086,419)	306,858,623,090	-	306,858,623,090

연 결 현 금 흐 름 표
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트와 그 종속기업	(단위: 원)

구 분	제 25 (당)기	제 24 (전)기
영업활동현금흐름	18,761,440,877	(66,537,350,081)
영업에서 창출된 현금흐름	21,427,562,081	(62,408,131,605)
이자수취	778,510,555	1,146,007,317
이자지급	(3,675,173,379)	(5,137,346,503)
법인세납부	230,541,620	(137,879,290)
투자활동현금흐름	(3,383,943,583)	(27,252,557,180)
단기금융상품의 감소	12,536,283,618	-
유형자산의 처분	9,682,400	593,931,818
임차보증금의 감소	70,000,000	268,455,000
단기금융상품의 증가	(7,009,563,618)	(6,354,720,000)
단기대여금의 감소	600,000,000	-
장기대여금의 증가	-	(3,000,000,000)
유형자산의 취득	(8,277,398,332)	(18,628,439,298)
유형자산 취득관련 정부보조금 수령	1,206,400,000	-
무형자산의 취득	(2,662,549,350)	-
임차보증금의 증가	(5,081,110)	(230,000,000)
리스채권의 회수	148,282,809	98,215,300
재무활동현금흐름	(1,908,796,443)	92,491,266,708
장기차입금의 차입	-	82,500,000,000
전환사채의 발행	-	91,995,088,182
유상증자	-	54,715,066,273
단기차입금의 상환	-	(86,323,952,686)
장기차입금의 상환	(5,160,000)	(27,397,044,172)
주식발행비용의 지급	(90,527,571)	(734,298,300)
리스부채의 상환	(1,063,108,872)	(1,112,896,439)
신주인수권 행사	-	25,589,109,668
신주인수권부사채의 상환	-	(43,328,739,618)
비지배지분부채의 상환	-	(909,935,200)
출자전환 수수료 지급	-	(382,381,000)
신종자본증권의 이자	(750,000,000)	(2,118,750,000)
현금및현금성자산의 순증가(감소)	13,468,700,851	(1,298,640,553)
기초 현금및현금성자산	11,614,576,680	12,913,217,593
현금및현금성자산의 환율변동효과	701,276,093	(360)
기말 현금및현금성자산	25,784,553,624	11,614,576,680

2)별도 재무제표

재 무 상 태 표
제 25 기 2025년 12월 31일 현재
제 24 기 2024년 12월 31일 현재
주식회사 아스트	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
자 산
유동자산	300,716,323,695	297,722,643,750
현금및현금성자산	25,681,736,505	11,536,352,449
단기금융상품	880,940,000	7,076,000,000
매출채권과기타수취채권	66,863,797,947	43,173,475,300
재고자산	173,695,350,599	198,937,921,344
기타유동자산	33,594,498,644	36,998,894,657
비유동자산	258,126,089,825	262,637,399,459
장기금융상품	2,000,000	2,000,000
공정가치측정금융자산	194,210,000	194,210,000
유형자산	139,744,591,898	143,724,069,856
무형자산	109,184,107,720	109,512,161,288
사용권자산	1,048,470,630	1,298,625,778
종속기업투자	5,378,161,007	5,378,161,007
기타비유동자산	2,574,548,570	2,528,171,530
자 산 총 계	558,842,413,520	560,360,043,209
부 채
유동부채	173,618,013,329	60,716,146,790
매입채무및기타채무	53,995,698,736	56,815,088,280
단기차입금	-	-
유동성장기차입금	70,427,872,380	-
사채	4,498,418,623	-
전환사채	42,699,336,016	-
신주인수권부사채	-	-
리스부채	798,543,169	892,872,450
금융보증부채	-	-
기타유동부채	1,198,144,405	3,008,186,060
비유동부채	79,489,707,300	204,630,471,351
기타채무(비유동)	201,824,577	87,909,890
장기차입금	-	66,370,222,995
비지배지분부채	-	-
사채	-	4,292,457,670
리스부채	984,208,447	675,222,670
전환사채	54,623,782,941	110,716,661,743
금융보증부채	-	-
순확정급여부채	17,506,042,443	16,588,754,528
장기종업원급여부채	232,475,006	264,241,667
판매보증충당부채	33,103,444	22,143,268
이연법인세부채	5,908,270,442	5,612,856,920
부 채 총 계	253,107,720,629	265,346,618,141
자 본
자본금	201,578,789,500	180,078,789,500
자본잉여금	233,568,165,355	232,112,663,514
기타자본항목	127,079,704,148	128,823,972,785
기타포괄손익누계액	16,504,881,573	16,504,881,573
이익잉여금(결손금)	(272,996,847,685)	(262,506,882,304)
자 본 총 계	305,734,692,891	295,013,425,068
부채와자본총계	558,842,413,520	560,360,043,209

손 익 계 산 서
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2023년 12월 31일까지
주식회사 아스트	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
매출액	254,397,973,852	168,739,896,411
매출원가	234,644,338,304	158,555,409,120
매출총이익	19,753,635,548	10,184,487,291
판매비와관리비	12,436,058,419	13,944,194,633
영업이익(손실)	7,317,577,129	(3,759,707,342)
금융수익	4,959,134,797	4,407,619,988
금융비용	19,986,421,889	17,040,824,319
기타수익	5,280,729,160	8,164,674,707
기타비용	6,265,848,254	8,425,387,191
법인세비용차감전순이익(손실)	(8,694,829,057)	(16,653,624,157)
법인세비용	151,802,377	(2,511,382,635)
당기순이익(손실)	(8,846,631,434)	(14,142,241,522)
주당손익:
기본 및 희석주당순손실	(31)	(61)

포 괄 손 익 계 산 서
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트	(단위: 원)

과목	제 25 (당)기	제 24 (전)기
당기순손실	(8,846,631,434)	(14,142,241,522)
기타포괄이익(손실)	1,476,148,155	(3,050,002,424)
후속적으로 당기손익으로 재분류되지 않는 항목
순확정급여제도의 재측정요소	1,476,148,155	(3,050,002,424)
기타포괄손익-공정가치측정금융자산 평가손실	-	-
자산재평가적립금	-	-
당기총포괄손실	(7,370,483,279)	(17,192,243,946)

자 본 변 동 표
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트	(단위: 원)

과 목	자본금	자본잉여금	기타자본항목	기타포괄손익누계액	이익잉여금	총 계
2024.01.01 (전기초)	21,145,196,000	236,293,544,635	3,914,047,415	3,869,314,627	(246,273,478,106)	18,948,624,571
당기순손실	-	-	-	-	(14,142,241,522)	(14,142,241,522)
순확정급여부채의 재측정요소	-	-	-	-	(3,050,002,424)	(3,050,002,424)
전환사채의 발행	-	-	14,077,654,963	-	-	14,077,654,963
전환사채의 상환	-	1,213,525,960	(1,213,525,960)	-	-	-
출자전환	79,212,000,000	(552,207,890)	-	-	-	78,659,792,110
무상감자	(184,475,000)	-	-	-	184,475,000	-
신주인수권부사채의 상환	-	1,066,212,715	(1,066,212,715)	-	-	-
신종자본증권의 발행	-	-	116,872,179,546	-	-	116,872,179,546
신종자본증권의 이자비용	-	-	-	-	(2,400,051,368)	(2,400,051,368)
유상증자	55,000,000,000	(284,933,727)	-	-	-	54,715,066,273
신주인수권 행사	24,906,068,500	2,780,569,312	(1,659,144,769)	-	-	26,027,493,043
신주인수권 소멸	-	962,073,481	(962,073,481)	-	-	-
합병으로 인한 자본 증감	-	(9,366,120,972)	(1,138,952,214)	12,635,566,946	3,174,416,116	5,304,909,876
2024.12.31 (전기말)	180,078,789,500	232,112,663,514	128,823,972,785	16,504,881,573	(262,506,882,304)	295,013,425,068
2025.01.01(당기초)	180,078,789,500	232,112,663,514	128,823,972,785	16,504,881,573	(262,506,882,304)	295,013,425,068
당기순손실	-	-	-	-	(8,846,631,434)	(8,846,631,434)
순확정급여부채의 재측정요소	-	-	-	-	1,476,148,155	1,476,148,155
전환권행사	21,500,000,000	1,455,501,841	(1,744,268,637)	-	-	21,211,233,204
신종자본증권의 이자비용	-	-	-	-	(3,119,482,102)	(3,119,482,102)
2025.12.31(당기말)	201,578,789,500	233,568,165,355	127,079,704,148	16,504,881,573	(272,996,847,685)	305,734,692,891

현 금 흐 름 표
제 25 기 2025년 1월 1일부터 2025년 12월 31일까지
제 24 기 2024년 1월 1일부터 2024년 12월 31일까지
주식회사 아스트	(단위: 원)

구 분	제 25 (당)기	제 24 (전)기
영업활동으로 인한 현금흐름	18,685,447,989	(83,123,835,952)
영업활동에서 창출된 현금흐름	21,351,647,675	(80,091,569,223)
이자수취	778,433,823	1,143,521,522
이자지급	(3,675,173,379)	(4,023,208,471)
법인세환급(납부)	230,539,870	(152,579,780)
투자활동으로 인한 현금흐름	(3,332,543,583)	(25,591,913,801)
유형자산의 처분	9,682,400	593,931,818
임차보증금의 감소	70,000,000	255,100,000
단기금융상품의 감소	12,536,283,618	-
단기금융상품의 증가	(7,009,563,618)	(6,354,720,000)
단기대여금의 감소	600,000,000	-
장기대여금의 증가	-	(3,000,000,000)
유형자산의 취득	(8,225,998,332)	(13,952,393,595)
유형자산 취득관련 정부보조금 수령	1,206,400,000	-
무형자산의 취득	(2,662,549,350)	-
종속기업투자주식의 취득	-	(3,015,628,497)
임차보증금의 증가	(5,081,110)	(205,000,000)
리스채권의 회수	148,282,809	51,210,300
사업결합으로 인한 피합병법인 현금 증가	-	35,586,173
재무활동으로인한현금흐름	(1,908,796,443)	107,627,028,572
단기차입금의 차입	-	796,048,629
장기차입금의 차입	-	82,500,000,000
전환사채의발행	-	91,995,088,182
유상증자	-	54,715,066,273
단기차입금의 상환	-	(78,743,952,686)
장기차입금의 상환	(5,160,000)	(21,365,000,000)
주식발행비용의 지급	(90,527,571)	-
리스부채의 상환	(1,063,108,872)	(1,135,154,173)
신주인수권 행사	-	25,589,109,668
신주인수권부사채의 상환	-	(43,328,739,618)
비지배지분부채의 상환	-	(894,306,703)
출자전환 수수료 지급	-	(382,381,000)
신종자본증권의 이자	(750,000,000)	(2,118,750,000)
현금및현금성자산의 순증가(감소)	13,444,107,963	(1,088,721,181)
기초 현금및현금성자산	11,536,352,449	12,625,073,751
외화표시 현금및현금성자산의 환율변동효과	701,276,093	(121)
기말 현금및현금성자산	25,681,736,505	11,536,352,449

이익잉여금처분계산서 (결손금처리계산서)전기 결손금처리계산서는 2025년 03월 28일에 확정되었으며, 당기의 결손금처리계산서는 2026년 3월 26일 주주총회에서 처리될 예정입니다.

(단위: 원)

과 목	당 기		전 기
이익잉여금(미처리결손금)		(273,105,301,725)		(262,615,336,344)
전기이월이익잉여금(결손금)	(262,615,336,344)		(246,381,932,146)
확정급여제도의 재측정요소	1,476,148,155		(3,050,002,424)
신종자본증권의 이자	(3,119,482,102)		(2,400,051,368)
무상감자	-		184,475,000
사업결합으로 인한 증감	-		3,174,416,116
당기순이익(손실)	(8,846,631,434)		(14,142,241,522)
결손금 처리액		-		-
차기이월 이익잉여금(미처리결손금)		(273,105,301,725)		(262,615,336,344)

- 최근 2사업연도의 배당에 관한 사항

해당사항 없음

□ 정관의 변경

가. 집중투표 배제를 위한 정관의 변경 또는 그 배제된 정관의 변경

변경전 내용	변경후 내용	변경의 목적
-	-	-

나. 그 외의 정관변경에 관한 건

변경전 내용	변경후 내용	변경의 목적
제23조 (소집지) 주주총회는 본점소재지에서 개최하되 필요에 따라 이의 인접지역에서도 개최할 수 있다.	제23조 (소집지와 개최방식) ① 주주총회는 본점소재지에서 개최하되 필요에 따라 이의 인접지역에서도 개최할 수 있다. ② 회사는 이사회의 결의로 상법 제542조의14 제1항에 따라 주주의 일부가 소집지에 직접 출석하지 아니하고 원격지에서 전자적 방법에 의하여 결의에 참가할 수 있는 방식의 총회를 개최할 수 있다.	상법 제542조의14, 제542조의 15 개정에 따른 전자주주총회 도입 여부를 선택할 수 있도록 개정
제29조 (의결권의 대리행사) ① 생략 ② 제1항의 대리인은 주주총회 개시 전에 그 대리권을 증명하는 서면(위임장)을 제출하여야 한다 .	제29조 (의결권의 대리행사) ① 좌동 ② 제1항의 대리인은 주주총회 개시전에 그 대리권을 증명하는 서면 또는 전자문서를 제출하여야 한다.	대리권 증명을 서면 또는 전자 문서로 가능하게 하는 상법 제 368조의 개정
제32조 (이사의 수) 본 회사의 이사는 3인 이상으로 하고, 사외이사는 이사 총수의 4분의 1 이상으로 한다.	제32조 (이사의 수) 본 회사의 이사는 3인 이상으로 하고, 독립이사는 이사 총수의 3분의 1이상으로 하되, 관련 법령에 따라 달리 정하는 경우에는 그러지 아니하다.	사외이사의 명칭을 독립이사로 변경하고 이사회내 인원수 비율을 변경하는 상법 개정 내용을 반영
제33조 (이사의 선임) ①~③생략 ④ 이사와 사외이사는 주주총회에서 구분하여 선임하되, 주주총회에서 선임된 이사 중 사내이사와 기타비상무이사를 이사회에서 선임할 수 있다.	제33조 (이사의 선임) ①~③(좌동) ④ 이사와 독립이사는 주주총회에서 구분하여 선임하되, 주주총회에서 선임된 이사 중 독립이사와 기타비상무이사를 이사회에서 선임할 수 있다.	사외이사의 명칭을 독립이사로 변경
제36조 (이사의 의무) ① 이사는 법령과 정관의 규정에 따라 회사를 위하여 그 직무를 충실하게 수행하여야 한다. ② 이사는 선량한 관리자의 주의로서 회사를 위하여 그 직무를 수행하여야 한다. ③ 이사는 재임 중뿐만 아니라 퇴임 후에도 직무상 지득한 회사의 영업상 비밀을 누설하여서는 아니 된다. ④ 이사는 회사에 현저하게 손해를 미칠 염려가 있는 사실을 발견한 때에는 즉시 감사에게 이를 보고하여야 한다.	제36조 (이사의 의무) ① 이사는 법령과 정관의 규정에 따라 회사 및 주주를 위하여 그 직무를 충실하게 수행하여야 한다. ② 이사는 그 직무를 수행함에 있어 총주주의 이익을 보호하여야 하고,전체 주주의 이익을 공평하게 대우하여야 한다. ③ 이사는 선량한 관리자의 주의로서 회사를 위하여 그 직무를 수행하여야 한다. ④ 이사는 재임 중뿐만 아니라 퇴임 후에도 직무상 지득한 회사의 영업상 비밀을 누설하여서는 아니 된다. ⑤ 이사는 회사에 현저하게 손해를 미칠 염려가 있는 사실을 발견한 때에는 즉시 감사에게 이를 보고하여야 한다.	이사의 충실의무를 주주 에게로 확대한 상법 제382조의3개정 내용을 반영
제37조의2 (이사의 책임감경) 상법 제399조에 따른 이사의 책임을 이사가 그 행위를 한 날 이전 최근 1년 간의 보수액(상여금과 주식매수선택권의 행사로 인한 이익 등을 포함한다)의 6배(사외이사는 3배)를 초과하는 금액에 대하여 면제한다. 다만, 이사가 고의 또는 중대한 과실로 손해를 발생시킨 경우와 상법 제397조, 제397조의2 및 제398조에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.	제37조의2 (이사의 책임감경) 상법 제399조에 따른 이사의 책임을 이사가 그 행위를 한 날 이전 최근 1년 간의 보수액(상여금과 주식매수선택권의 행사로 인한 이익 등을 포함한다)의 6배(독립이사는 3배)를 초과하는 금액에 대하여 면제한다. 다만, 이사가 고의 또는 중대한 과실로 손해를 발생시킨 경우와 상법 제397조, 제397조의2 및 제398조에 해당하는 경우에는 그러하지 아니하다.	사외이사의 명칭을 독립이사로 변경
부칙 제1조~2조 생략 제3조 (시행일) 이 정관은 2025년 03월 28일부터 개정 시행한다.	부칙 제1조~2조 좌동 제3조(시행일) 이 정관은 2026년 03월 26일부터 개정 시행한다 제4조(소집지와 개최방식 및 의결권의 대리행사에 관한 적용례) 제23조, 제29조의 개정규정은 2027년 1월 1일부터 시행한다. 제5조(독립이사에 관한 적용례) ① 제32조, 제33조제4항, 제37조의2 개정규정은 2026년 7월 23일부터 시행한다. ② 독립이사를 선임하는 경우 <법률 제 20991호, 2025. 7. 22.> 부칙 제2조 단서에 따라 2027년 7월 22일 이내에 독립이사를 이사 총수의 3분의 1 이상이 되도록 하여야 한다.	상법 개정에 따른 조항의 신설과 시행시기를 부칙에 반영 전자주주총회 및 대리권 증명과 관련된 조항의 시행시기를 부칙에 반영 상법 제542조의8등 사외이사를 독립이사로 변경하는 조항의 개정 시기를 일괄적으로 규정하며(제1항), 독립이사 구성요건 강화에 대한 상법의 경과규정을 반영(제2항).

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

□ 이사의 선임

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계ㆍ사외이사후보자 등 여부

후보자성명	생년월일	사외이사후보자여부	감사위원회 위원인 이사 분리선출 여부	최대주주와의 관계	추천인
임 재 준	1963-09	사외이사 후보	해당사항 없음	해당사항 없음	이사회
총 ( 1 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명	주된직업	세부경력		해당법인과의최근3년간 거래내역
		기간	내용
임 재 준	(주)뉴엔에이아이사외이사	200520122015201620192023~20242024~ 現	- 미주리 주립대 MBA - 前 한국거래소 신사업부장 증권상품시장부장 파생상품시장본부장보(상무) 유가증권시장본부장(부이사장) 경영고문- 주식회사 뉴엔에이아이 사외이사	없음

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명	체납사실 여부	부실기업 경영진 여부	법령상 결격 사유 유무
임 재 준	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음

라. 후보자의 직무수행계획(사외이사 선임의 경우에 한함)

1. 전문성본 후보자는 오랜 기간 한국거래소에 재직함에 따라 투자시장에 대한 높은 이해도와 전문성을 바탕으로 이사회 구성원으로서 역할을 다 하고자 합니다. 또한 유가증권시장의 전문가로서 회사의 재무 및 사업 구조 개선을 위하여 객관적이고 유용한 조언을 할 수 있을 것으로 판단됩니다. 2. 독립성본 후보자는 회사 및 경영진과의 직, 간접적인 관계가 없고 대주주로부터 독립적인 위치에 있습니다. 이를 바탕으로 본 후보자는 사외이사로서 독립적인 의사결정을 수행하고 경영진을 효과적으로 모니터링 하여 회사의 기업가치를 제고시킬 수 있도록 하겠습니다.

3. 책임과 의무에 대한 인식 및 준수

본 후보자는 선관주의와 충실 의무, 보고 의무, 감시 의무, 상호 업무집행 감시 의무, 경업금지 의무, 자기거래 금지 의무, 기업비밀 준수의무 등 상법상 사외이사의 의무를 인지하고 있으며 이를 엄수할 것입니다.

마. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

사외이사 후보자 임재준은 1988년 한국거래소 입사 이후 신사업팀장, 신사업부장, 증권상품시장부장, 파생상품시장 본부장보, 경영지원본부장보, 유가증권시장본부장 및 경영고문 등을 역임하며 36년간 유가증권시장 관리 분야에서 전문성과 실무 역량을 축적해 왔으며, 특히 유가증권시장본부장 재임 시 상장심사, 상장폐지, 공시제도 운영 등 시장관리 전반에 대한 체계적인 관리·감독을 수행한 바 있으며, 이러한 경험과 전문성을 바탕으로 유가증권시장에 상장된 회사의 지배구조 개선과 경영 투명성 제고에 실질적으로 기여할 수 있을 것으로 기대됩니다.

확인서

확인서_임재준.jpg 확인서_임재준

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

□ 감사의 선임

<감사후보자가 예정되어 있는 경우>

가. 후보자의 성명ㆍ생년월일ㆍ추천인ㆍ최대주주와의 관계

후보자성명	생년월일	최대주주와의 관계	추천인
서 명 원	1962-07	해당사항 없음	이사회
총 ( 1 ) 명

나. 후보자의 주된직업ㆍ세부경력ㆍ해당법인과의 최근3년간 거래내역

후보자성명	주된직업	세부경력		해당법인과의최근3년간 거래내역
		기간	내용
서 명 원	-	198920082012201420172020	서울시립대 법학과 졸업 前 한국산업은행 재무본부 팀장 잠원지점장 충정로지점장 신용평가부 신용평가 전문위원 신산업금융실 기업금융 전문위원	없음

다. 후보자의 체납사실 여부ㆍ부실기업 경영진 여부ㆍ법령상 결격 사유 유무

후보자성명	체납사실 여부	부실기업 경영진 여부	법령상 결격 사유 유무
서 명 원	해당사항 없음	해당사항 없음	해당사항 없음

라. 후보자에 대한 이사회의 추천 사유

감사 후보자 서명원은 1989년 한국산업은행 입행 이후 분당지점 팀장, 재무본부 팀장, 개인영업추진실 팀장, 잠원지점장, 충정로지점장, 신용평가부 신용평가전문위원 및 신산업금융실 기업금융전문위원 등을 역임 하며 31년간 금융 분야에서 전문성과 실무 역량을 축적해 왔습니다. 또한 2017년 한국경영자총협회 주관 법정관리인 회생전문가 양성과정을 수료하여 기업구조조정 및 회생 분야에 대한 전문지식과 실무 이해도를 갖추고 있으며, 이와 같은 전문성을 바탕으로, 현재 공동관리절차를 진행 중인 회사의 경영 안정화 및 재무 건정성 제고에 실질적으로 기여할 수 있을 것으로 기대됩니다.

확인서

확인서_서명원.jpg 확인서_서명원

<감사후보자가 예정되지 아니한 경우>

선임 예정 감사의 수 1(명)

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

□ 이사의 보수한도 승인

가. 이사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

이사의 수 (사외이사수)	3명( 2명 )
보수총액 또는 최고한도액	2,500백만원

(전 기)

이사의 수 (사외이사수)	4명( 3명 )
실제 지급된 보수총액	93백만원
최고한도액	2,500백만원

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

□ 감사의 보수한도 승인

가. 감사의 수ㆍ보수총액 내지 최고 한도액

(당 기)

감사의 수	1명
보수총액 또는 최고한도액	200백만원

(전 기)

감사의 수	1명
실제 지급된 보수총액	92백만원
최고한도액	200백만원

※ 기타 참고사항

-해당사항 없음

IV. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

가. 제출 개요

2026.03.181주전 회사 홈페이지 게재

제출(예정)일 사업보고서 등 통지 등 방식

나. 사업보고서 및 감사보고서 첨부

상법시행령 제31조 4항 4호에 따라 당사의 사업보고서 및 감사보고서는 주주총회 1주전 회사 홈페이지 IR 공고 게시판에에 게재될 예정입니다.홈페이지 주소:www.astk.co.kr

※ 참고사항

1. 전자투표에 관한 사항 당사는 「상법」 제368조의4에 따른 전자투표제도를 이번 주주총회에서 활용하기로 결의하였고, 이 제도의 관리업무를 한국예탁결제원에 위탁하였습니다.주주님들께서는 아래에서 정한 방법에 따라 주주총회에 참석하지 아니하고 전자투표방식으로 의결권을 행사하실 수 있습니다. 가. 전자투표 관리시스템

- 인터넷 주소 : 「https://evote.ksd.or.kr」

- 모바일 주소 : 「https://evote.ksd.or.kr/m」

나. 전자투표 행사기간 : 2026년 3월 16일 9시 ~ 2026년 3월 25일 17시

- 기간 중 24시간 이용 가능

다. 인증서를 이용하여 전자투표 관리시스템에서 주주 본인 확인 후 의결권 행사

- 주주확인용 인증서의 종류 : 공동인증서 및 민간인증서 (K-VOTE에서 사용 가능한 인증서 한정)

라. 수정동의안 처리 : 주주총회에서 의안에 관하여 수정 동의가 제출되는 경우 기권으로 처리

2. 주주총회 집중일 개최 사유 - 해당 사항 없음 (코스닥협회 주총분산 자율준수프로그램 참여)

3. 기타사항

가. 상기 내용은 외부감사인의 감사가 완료되지 않은 자료이므로 향후 변동될 수 있으며, 수정된 사업보고서 및 감사보고서는 DART에 업데이트 될 예정이므로 이를 참조하시기 바랍니다.

나. 주주총회 이후 변경된 사항에 관하여는 「DART-정기공시」에 제출된 사업 보고서를 활용하여 주시기 바랍니다.

다. 주주총회 기념품은 회사경비 절감을 위하여 지급하지 않습니다.