분기보고서 3.5 (주)에프앤에프 ◆click◆ 정정문서 작성시 『정오표』 삽입 정정신고(보고)-대표이사등의확인.LCommon 분 기 보 고 서

&cr;&cr;

(제 48 기)

2018년 01월 01일2018년 09월 30일

사업연도	부터
	까지

금융위원회
한국거래소 귀중	2018년 11월 14일

주권상장법인해당사항 없음

제출대상법인 유형 :

면제사유발생 :

회 사 명 :	(주)에프앤에프
대 표 이 사 :	김 창 수
본 점 소 재 지 :	서울시 강남구 언주로 541(역삼동, 에프앤에프빌딩)
	(전 화) 02-520-0001
	(홈페이지) http://www.fnf.co.kr
작 성 책 임 자 :	(직 책) 상무이사 (성 명) 마 정 만
	(전 화) 02-520-0027

목 차

【 대표이사 등의 확인 】	-----------------------	1
I. 회사의 개요	-----------------------	2
1. 회사의 개요	-----------------------	2
2. 회사의 연혁	-----------------------	6
3. 자본금 변동사항	-----------------------	8
4. 주식의 총수 등	-----------------------	9
5. 의결권 현황	-----------------------	10
6. 배당에 관한 사항 등	-----------------------	11
II. 사업의 내용	-----------------------	13
III. 재무에 관한 사항	-----------------------	37
1. 요약재무정보	-----------------------	37
2. 연결재무제표	-----------------------	41
3. 연결재무제표 주석	-----------------------	51
4. 재무제표	-----------------------	107
5. 재무제표 주석	-----------------------	116
6. 기타 재무에 관한 사항	-----------------------	167
IV. 감사인의 감사의견 등	-----------------------	179
V. 이사의 경영진단 및 분석의견	-----------------------	181
VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항	-----------------------	182
1. 이사회에 관한 사항	-----------------------	182
2. 감사제도에 관한 사항	-----------------------	185
3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항	-----------------------	189
VII. 주주에 관한 사항	-----------------------	190
VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항	-----------------------	194
1. 임원 및 직원의 현황	-----------------------	194
2. 임원의 보수 등	-----------------------	196
IX. 계열회사 등에 관한 사항	-----------------------	198
X. 이해관계자와의 거래내용	-----------------------	201
XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항	-----------------------	203
【 전문가의 확인 】	-----------------------	207
1. 전문가의 확인	-----------------------	207
2. 전문가와의 이해관계	-----------------------	207

【 대표이사 등의 확인 】

◆click◆ 대표이사 등이 서명한 『확인서』 그림파일 삽입 대표이사등의 확인.jpg 대표이사등의 확인

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

◆click◆『연결재무제표를작성하는주권상장법인』 삽입 11013#*연결재무제표를작성하는주권상장법인.dsl

가. 연결대상 종속회사 개황&cr; (주)에프앤에프(이하 "지배회사"라 함.)의 연결대상 종속회사는 8개사이며, 종속회사 의 개요는 다음과 같습니다.

(단위 : 백만원)

상호	설립일	주소	주요사업	최근사업연도말&cr;자산총액	지배관계 근거	주요종속&cr;회사 여부
(주)에프앤에프 상하이&cr;(중국법인)	2005.7.15	Room 807/808 Jingting Building No 1000&cr;Hongquan Rd Shanghai 201103 P.R.C	의류 생산검수&cr;대행 등	437	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
(주)에프앤에프 로지스틱스	2016.3.25	서울시 강남구 언주로 541&cr;(역삼동 에프앤에프빌딩)	종합물류&cr;서비스 등	1,888	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
FNF HONGKONG LIMITED	2017.9.18	Units 1903-6 19/F Hollywood Plaza&cr;610 Nathan Road Mongkok KL	상ㆍ제품 판매	3,942	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	2018.04.05	SAN MARCO 5369/A VENEZIA(VE) CAP 30124	의복,악세서리&cr;제조업	14,764	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
DUVETICA S.R.L	2005.12.22	SAN MARCO 5369/A VENEZIA(VE) CAP 30124	라이센스	1,371	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
DUVETICA BULGARIA EAD	2008.06.16	21 Stefan Stambolov Blvd.&cr;6400 dimitrovgrad Bulgaria	임가공 등	9,744	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
DUVETICA HR d.o.o	2010.01.29	The City of Cakovec Istarska 18 Croatia	의류제작 및&cr;디자인 등	374	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당
F&F NA LTD	2018.08.31	580 BROADWAY RM 705&cr;NEW YORK NY 10012	의류 도ㆍ소매 등	89	피투자자에 대한 지배력 보유&cr;(기업회계기준서 제1110호)	미해당

(주1) 2018.06 FNF ITALY S.R.L 은 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L로 상호변경 하였음. &cr;&cr; 나. 연결대상회사의 변동내용

구 분	자회사	사 유
신규&cr;연결	DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	당기 중 신설
	DUVETICA S.R.L	당기 중 지분취득
	DUVETICA BULGARIA EAD	당기 중 종속기업 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L이 지분취득
	DUVETICA HR d.o.o	당기 중 종속기업 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L이 지분취득
	F&F NA LTD	당기 중 신설
연결&cr;제외	-	-
	-	-

&cr; 다. 회사의 법적, 상업적 명칭&cr; 당사의 명칭은 주식회사 에프앤에프라고 표기합니다. 또한 영문으로는 F&F Co., Ltd라 표기합니다. &cr;&cr; 라. 설립일자 및 존속기간&cr; 당사는 도서출판 및 인쇄업을 주요사업내용으로 1972년 2월 24일 설립되었으며, &cr;사업부문의 확장으로 2002년 6월 30일까지 의류, 출판, 고속도로 휴게소(이천휴게소&cr;,상행선)사업부문을 영위하고 있었습니다. 당사는 2002년 7월1일을 기준일로 하여&cr;출판사업부문과 고속도로 휴게소사업부문을 인적분할하여 2002년 7월 3일자로 ㈜&cr;삼성출판사의 분할등기를 완료하였으며 동일자로 상호를 ㈜엔에스에프에서 ㈜에프&cr;앤에프로 변경하였습니다. 이에 따라 당사는 분할기준일 이후 분할사업부문을 영위&cr;하고 있지 않습니다.&cr;당사는 1984년 10월 주식이 한국거래소에 상장되어 유가증권시장에서 매매가 개시 되었습니다. &cr;&cr; 마. 본사의 주소, 전화번호 및 홈페이지&cr; 1) 주소 : 서울시 강남구 언주로 541(역삼동,외 에프앤에프빌딩)&cr;2) 전화번호 : 02-520-0027&cr;3) 홈페이지 : http://www.fnf.co.kr&cr;&cr; 바. 중소기업 해당여부&cr; 당사는 2011.12.31까지 중소기업기본법 제2조 및 동 시행령 제3조, 부칙 제1조 2호에 의거 중소기업에 해당되었으나, 조세특례제한법 시행령 제2조의 1항(자기자본ㆍ매출액이 1천억원 이상인 경우에는 중소기업으로 보지 않는다)에 의거, 2012년부터당사는 중소기업에 해당되지 않습니다.&cr;&cr; 사. 주요사업의 내용&cr; 당사는 1997년 6월 라이센스 브랜드 MLB를 런칭하여 성공을 거두었으며, 이후 MLB 브랜드의 인지도 및 고객 충성도를 바탕으로 2010년 2월 차별화 된 키즈라인인 MLB KIDS를 런칭하였습니다. 또한, 기존의 정통 아웃도어의 획일화된 디자인을 탈피하여 새로운 개념의 스포츠 아웃도어 라이프 스타일 브랜드인 DISCOVERY를 글로벌 논픽션 채널인 디스커버리 채널과 라이센스를 통해 2012년 8월에 전개하며 대한민 국 패션 시장을 주도하는 대표기업으로서의 면모를 갖추게 되었습니다. &cr; 2018.05월에는 여가와 여행 등 다양한 라이프 스타일을 추구하는 디지털 시대 소비자를 타깃으로 한 애슬래져 라이프스타일 브랜드 STRETCH ANGELS를 자체적으로 런칭하였습니다.&cr; 한편, 패션 아울렛 콜렉티드 죽전점 오픈으로 종합 패션 유통기업으로서의 기반을 다지고 있으며, 이와함께 내츄럴 모던컨셉의 컨템포러리 그린바 쟈르뎅 페르뒤(JARDIN PERDU)를 오픈하여 외식사업에도 진출하고 있습니다. &cr;&cr; 2011년 부터 당사가 도입한 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 연결대상 종속&cr;회사에 포함된 회사는 8개사입니다. (주)에프앤에프 상하이는 중국현지법인으로 의류 생산검수 대행업무 등을, (주)에프앤에프 로지스틱스는 종합 물류서비스를 주요사업으로 하고 있으며, FNF HONGKONG은 홍콩현지법인으로 아시아 비지니스를 위해 설립 하였습니다. DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L은 이태리 현지법인으로 프리미엄 패딩 브랜드 DUVETICA의 인수 및 운영을 위해 설립하였으며, DUVETICA S.R.L은 브랜드 라이센스를 통한 로열티수익을 주요사업으로 하고 있습니다. DUVETICA BULGARIA EAD는 불가리아 현지법인으로 의류생산 및 임가공등을 주요사업으로 하고 있으며, DUVETICA HR d.o.o는 크로아티아 현지법인으로 디자인업 등을 주요사업으로 하고 있습니다. F&F NA LTD는 이태리 프리미엄 패딩브랜드 DUVETICA를 포함한 글로벌 사업전개의 일환으로 미국 비즈니스를 위해 설립하였으며, 의류 도.소매업 등을 주요 사업으로 하고 있습니다. &cr; 기타 상세한 사항은 공시서류 "∥사업의 내용"을 참조하시기 바랍니다.&cr;

아. 계열회사에 관한 사항&cr; 당사는 보고서 작성기준일 현재 당사를 제외하고 12개의 계열회사를 가지고 있습니다. (자세한 내용은 "IX. 계열회사등에 관한 사항" 참고)

회 사 명	국내외 구분	사업자등록번호	주 업 종	상장여부
FNF HONGKONG LIMITED	해외법인(홍콩)	68214895-&cr;000-09-17-5	의류 도소매 및 수출입	비상장
(주)에프앤에프상하이	해외법인(중국)	1200000220&cr;1507090006	의류생산검수대행	비상장
(주)에프앤코	국내법인	214-86-49402	화장품 제조 유통	비상장
(주)에프앤코상하이	해외법인(중국)	1200000220&cr;1512160005	화장품 제조 유통	비상장
F&CO USA LTD	해외법인(뉴욕)	5182906	화장품 도매 수출입	비상장
(주)엔에스에프	국내법인	220-87-98583	물류용역	비상장
(주)에프앤에프로지스틱스	국내법인	436-87-00291	물류대행서비스	비상장
DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	해외법인(이태리)	05132970285	의류 도소매 및 수출입	비상장
DUVETICA S.R.L	해외법인(이태리)	03655390270	라이센스	비상장
DUVETICA BULGARIA EAD	해외법인(불가리아)	203002229	물류, 임가공 등	비상장
DUVETICA HR d.o.o	해외법인(크로아티아)	070091472	디자인 등	비상장
F&F NA LTD	해외법인(미국)	83-1784039	의류 도소매 등	비상장

주1) 해외법인의 경우 사업자등록번호와 유사한 국가별 증서번호를 기재함.&cr;

자. 회사의 주권상장(또는 등록ㆍ지정)여부 및 특례상장에 관한 사항

유가증권시장1984년 10월 04일해당사항없음해당사항없음

주권상장&cr;(또는 등록ㆍ지정)여부 주권상장&cr;(또는 등록ㆍ지정)일자 특례상장 등&cr;여부 특례상장 등&cr;적용법규

2. 회사의 연혁

가. 회사의 본점소재지 변경&cr; 당사는 2008년 4월 15일 회사의 본점소재지를 서울시 강남구 언주로 541 에프앤에&cr;프빌딩으로 변경등기 하였습니다. 이는 사업확장과 근무 공간의 확보 및 업무 능률 을 높이고자 새로운 본사 공간을 마련한 것입니다.&cr;&cr; 나. 회사의 업종 또는 주된 사업의 변화&cr;

[지배회사 당사]

회 사 명	주요 사업의 내용	회사의 주요연혁
(주)에프앤에프	패션 브랜드&cr;DISCOVERY&cr;MLB&cr; MLB KIDS&cr; STRETCH ANGELS &cr; 제조 및 판매	1992.08 (주)에프앤에프 설립
		1996.02 RENOMA SPORTS CLUB 브랜드 전개
		1997.06 MLB 브랜드 전개
		2002.02 죽전 COLLECTED 오픈
		2008.04 F&F 역삼동 본사사옥 준공 및 본점 소재지 이전
		2010.02 MLB KIDS 브랜드 전개
		2012.08 DISCOVERY EXPEDITION 브랜드 전개
		2014.03 이천 물류센터 준공
		2016.04 RENOMA SPORTS 브랜드 생산중단
		2017.11 MLB 아시아 판권 라이센스 체결
		2018.05 STRETCH ANGELS 브랜드 전개

당사는 2013년 3월 15일 정기주주총회에서 사업다각화와 영역확대를 위하여 '화장품제조,도소매 및 수출입업'을 사업목적에 추가하였으며, 2018년 3월 16일 정기주주총회에서 사업기회 확대를 위해 '패션, 섬유류 및 기타 전문디자인업'을 추가 하였습니다.&cr;

[종속회사]

회 사 명	주요 사업의 내용	회사의 주요연혁
(주)에프앤에프 상하이	의류 생산검수 대행	2005.07 (주)에프앤에프 상하이 설립
(주)에프앤에프 로지스틱스	종합물류서비스	2016.03 (주)에프앤에프 로지스틱스 설립
FNF HONGKONG LIMITED	의류 도소매 및 수출입	2017.09 FNF HONGKONG 설립
DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	의류 도소매 및 수출입	2018.04 FNF ITALY S.R.L 설립
		2018.05 DUVETICA 브랜드 인수
		2018.06 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L로 상호변경
DUVETICA S.R.L	라이센스	2018.06 (주)에프앤에프 종속회사 편입
DUVETICA BULGARIA EAD	물류, 임가공 등	2018.05 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L 종속회사 편입
DUVETICA HR d.o.o	디자인 등	2018.05 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L 종속회사 편입
F&F NA LTD	의류 도소매 등	2018.08 F&F NA LTD 설립

FNF HONGKONG LIMITED는 홍콩현지법인으로 아시아 비지니스를 위해 설립되었습니다. &cr; DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L은 이태리 현지법인으로 이태리 브랜드 DUVETICA 의 제조 및 유통 등 글로벌 비지니스를 위해 설립하였으며, DUVETICA S.R.L은 브랜드 라이센스를 통한 로열티수익을 주요사업으로 하고 있습니다. &cr; DUVETICA BULGARIA EAD는 불가리아 현지법인으로 의류생산 및 임가공등을 주요사업으로 하고 있으며, DUVETICA HR d.o.o는 크로아티아 현지법인으로 디자인업 등을 주요사업으로 하고 있습니다. &cr;F&F NA LTD는 미국 현지법인으로 이태리 프리미엄 패딩 브랜드 DUVETICA를 포함한 글로벌 사업전개의 일환으로 미국 비즈니스를 위해 설립하였으며, 의류 도.소매업 등을 주요사업으로 하고 있습니다. &cr; 종속회사인 (주)에프앤에프상하이는 중국 현지의 생산 검수대행을 주요사업으로 하고 있으며, (주)에프앤에프로지스틱스는 2016년 3월 25일에 종합물류서비스업을 목적으로 설립되었습니다 .&cr; &cr; 다. 그 밖에 경영활동과 관련한 중요한 사항의 발생내용&cr; 당사는 사업구조조정의 일환으로 2016년 4월 'RENOM A SPORTS'의 생산중단을 이사회에서 결의하였습니다. &cr; 2017년 9월 FNF HONGKONG을 설립하고 2017년 11월 MLB 아시아 판권을 체결하여 2017년 12월 홍콩에 MLB 1호점을 시작으로 현재 홍콩, 마카오,대만에 8개 매장을 오픈하여 MLB의 글로벌 비즈니스를 진행중에 있습니다. &cr; DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L은 2018년 5월 이태리 프리미엄 패딩 브랜드 DUVETICA를 인수하였으며, 보고서 작성 기준일 현재 글로벌 100여개의 바이어들에게 Wholesale방식으로 판매를 진행중에 있습니다. &cr;F&F NA LTD는 2018년 8월 당사의 글로벌 사업전개의 일환으로 미국 비즈니스를 위해 설립하였습니다. &cr;

3. 자본금 변동사항

◆click◆『증자(감자)현황』 삽입 11013#*증자(감자)현황.dsl 33_증자(감자)현황

증자(감자)현황

2018년 09월 30일(단위 : 원, 주)

(기준일 : )

------

주식발행&cr;(감소)일자	발행(감소)&cr;형태	발행(감소)한 주식의 내용
		주식의 종류	수량	주당&cr;액면가액	주당발행&cr;(감소)가액	비고
-

◆click◆ 『미상환 전환사채 발행현황』 삽입 11013#*미상환전환사채발행현황.dsl ◆click◆ 『미상환 신주인수권부사채 등 발행현황』 삽입 11013#*미상환신주인수권부사채등발행현황.dsl ◆click◆ 『미상환 전환형 조건부자본증권 등 발행현황』 삽입 11013#*미상환전환형조건부자본증권등발행현황.dsl

&cr;나. 전환사채 등 발행현황&cr; 당사는 최근 5사업연도 동안 전환사채, 신주인수권부사채, 신주인수권이 표시된 증&cr;서, 전환형 조건부자본증권 등 향후 자본금을 증가시키는 증권의 발행 현황은 없습니다.&cr;

4. 주식의 총수 등

&cr;당사는 2018년 9월 30일 현재 발행할 주식의 총수는 40,000,000주이며, 현재까지&cr;발행한 주식의 총수는 보통주 25,400,000주에서 2002년 7월 1일 인적분할에 따라 &cr;감소한 주식의 총수 보통주 10,000,000주를 차감하면 당사의 현재 유통주식수는 &cr;보통주 15,400,000주로 자본금은 7,700,000,000원입니다. 그 외 자기주식 및 보통&cr;주 이외의 주식은 없습니다. &cr;

주식의 총수 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 : )

보통주-40,000,000-40,000,000-25,400,000-25,400,000-10,000,000-10,000,000-------------10,000,000-10,000,000-15,400,000-15,400,000-----15,400,000-15,400,000-

구 분		주식의 종류			비고
		합계
Ⅰ. 발행할 주식의 총수
Ⅱ. 현재까지 발행한 주식의 총수
Ⅲ. 현재까지 감소한 주식의 총수
	1. 감자
	2. 이익소각
	3. 상환주식의 상환
	4. 기타
Ⅳ. 발행주식의 총수 (Ⅱ-Ⅲ)
Ⅴ. 자기주식수
Ⅵ. 유통주식수 (Ⅳ-Ⅴ)

◆click◆ 『자기주식 취득 및 처분 현황』 삽입 11013#*자기주식취득및처분현황.dsl ◆click◆ 『종류주식(명칭) 발행현황』 삽입 11013#*종류주식발행현황.dsl

5. 의결권 현황

&cr;당사가 발행한 보통주식의 총수는 15,400,000주이며, 자기주식 및 보통주 이외의 &cr;발행한 주식은 없으며, 2018년 9월 30일 현재 의결권을 행사할 수 있는 주식수는 &cr;15,400,000주 입니다.&cr;

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 : )

보통주15,400,000----보통주-----보통주-----보통주-----보통주-----보통주15,400,000----

구 분	주식의 종류	주식수	비고
발행주식총수(A)
	의결권없는 주식수(B)
정관에 의하여 의결권 행사가 배제된 주식수(C)
	기타 법률에 의하여&cr;의결권 행사가 제한된 주식수(D)
의결권이 부활된 주식수(E)
	의결권을 행사할 수 있는 주식수&cr;(F = A - B - C - D + E)

6. 배당에 관한 사항 등

당사는 당사 정관 제 43조, 44조에 의거 이사회 결의 및 주주총회의 결의를 통해 배당을 실시하고 있습니다. 당사는 기본적으로 주주가치의 시현과 당사의 안정적 경영&cr;, 재무구조 개선 등을 고려하여 배당을 실시하고 있습니다. &cr;배당에 관한 주요 정관내용을 보면 다음과 같습니다.&cr;- 당사 정관 제 43조(배당금의 지급)&cr; ① 이익의 배당을 금전, 주식 및 기타의 재산으로 할 수 있다. 그러나 주식에 의한 &cr; 배당은 이익배당총액의 2분의 1에 상당하는 금액을 초과하지 못한다.&cr; ② 제①항의 배당은 매결산기말일 현재의 주주명부에 등록된 주주 또는 질권자&cr; 에게 지급한다.&cr; ③ 제ⓛ항의 배당금은 배당금지급 개시일로부터 기산하여 5년이내에 청구가 없을&cr; 때에는 본 회사의 소득으로 한다.&cr;- 당사 정관 제 44조(중간배당)&cr; ① 본 회사는 7월 1일 0시 현재의 주주에게 상법 제462조의 3에 의한 중간배당을&cr; 할 수 있다. &cr; ② 제①항의 중간배당은 이사회의 결의로 하되, 그 결의는 제①항의 기준일 이후&cr; 45일내에 하여야 한다. &cr; ③ ~ ⑤ 기재생략&cr;

◆click◆ 『주요배당지표』 삽입 11013#*주요배당지표.dsl 34_주요배당지표

주요배당지표

50050050079,23674,88830,22875,94174,70734,9485,1454,8631,963-10,0105,390----13.3717.83보통주-1.552.04----보통주-------보통주-650350----보통주-------

구 분	주식의 종류	당기	전기	전전기
		제48기 3분기	제47기	제46기
주당액면가액(원)
(연결)당기순이익(백만원)
(별도)당기순이익(백만원)
(연결)주당순이익(원)
현금배당금총액(백만원)
주식배당금총액(백만원)
(연결)현금배당성향(%)
현금배당수익률(%)
	주식배당수익률(%)
주당 현금배당금(원)
	주당 주식배당(주)

주1) 당사는 분반기배당을 실시하지 않습니다.&cr;주2) 주당순이익의 산출내역&cr; ※제48기 3분기와 제47기 주당순이익의 계산내역은 다음과 같습니다.

구 분	제48기 3분기	제47기
보통주(연결)당기순이익	79,235,929,978	74,887,835,979원
유통보통주식수(*)	15,400,000주	15,400,000주
주당 순이익	5,145원	4,863원

※유통보통주식수의 산정내역은 다음과 같습니다.

구분	기간	주식수	일수	적수	유통보통주식수
제48기 3분기	18.01.01~18.09.30	15,400,000	273	4,204,200,000	15,400,000
제47기 연간	17.01.01~17.12.31	15,400,000	365	5,621,000,000	15,400,000

II. 사업의 내용

◆click◆『수주상황』 삽입 11013#*_수주상황.dsl

[사업부문의 구분]

구 분	회 사	주요사업의 내용
패션부문	(주)에프앤에프	패션 브랜드 DISCOVERY, MLB, MLB KIDS, STRETCH ANGELS를 제조 및 판매
해외부문	(주)에프앤에프 상하이	상ㆍ제품 수입품목의 생산검수대행 서비스
	FNF HONGKONG LIMITED	상ㆍ제품 판매
	DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	상ㆍ제품 판매 및 수출입업
	DUVETICA S.R.L	라이센스 사업
	F&F NA LTD	의류 도ㆍ소매업 등
물류부문	(주)에프앤에프 로지스틱스	상·제품의 입고, 출고, 검수등 종합물류대행 서비스

(주)에프앤에프 상하이는 생산검수 대 행수수료와 관 련하여 발생한 채권 이외에 기타자산을 포함한 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 0.09%인 4.1억원 입니다. (주)에프앤에프 로지스틱스는 물류대행수수료와 관련하여 발생한 채권 이외에 기타자산을 포함한 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 0.70%인 33.6억원이며, 매출액은 지배회사인 당사 매출액 4,063억원의 1.90%인 77억원입니다 . FNF HONGKONG은 상ㆍ제품 판매와 관련하여 발생한 채권 이외에 기타자산을 포함한 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 2.24%인 108억원이며, 매출액은 지배회사인 당사 매출액 4,063억원의 3.00%인 122억원입니다 . DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L은 상.제품 판매와 관련하여 발생한 채권 이외에 기타자산을 포함한 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 4.22%인 203억원이며, 매출액은 지배회사인 당사 매출액 4,063억원의 2.05%인 83.4억원입니다. DUVETICA S.R.L은 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 0.29%인 14억원입니다. F&F NA LTD는 총자산 규모가 지배회사인 당사 총자산액 4,811억원의 0.17%인 0.89억원입니다. &cr; &cr; 종속기업의 경우 중요성의 관점에서 주요종속회사(최근사업연도말 개별재무제표상 자산총액이 지배회사 개별재무제표상 자산총액의 10% 이상이거나 750억원 이상인 종속회사)에 해당되지 않을 뿐만 아니라 지배회사인 당사에 미치는 영향 또한 미미하므로, 종속회사에 대하여 필요한 중요사항에 대해서만 추가 기재하였습니다. &cr;

1. 사업의 개요&cr; 가. 업계의 현황

(1) 산업의 특성 &cr; 의류(패션)산업은 국내 경기변동에 대한 민감도가 높은 편입니다. GDP 성장률, 민간소비증감률 등 주요 거시지표와 유사한 흐름을 보입니다. &cr; 다년간 성장 둔화가 지속되었으나, 최근 내수경기 및 세계경제가 완만한 회복세를 보이고 있고, 정부의 소비 및 경제활성화 정책 등에 힘입어 민간소비 또한 회복될 것으로 전망됩니다. &cr; 소비 트렌드는 단순 상품 구입에서 벗어나 여행, 레저, 문화등 체험 중심으로 변화함에 따라 가치 소비 확대에 따른 애슬래져 및 라이프스타일 트렌드의 선전이 두드러지고 있습니다. SNS를 통한 체험 공유 확산과 1인 가구와 싱글족 중심으로 등장한 가치 소비 패턴로 인해 패션시장에서는 이에 적합한 변화를 지속하고 있습니다. &cr; 유통경로의 차별화가 지속되고 있어, 전통적인 의류판매 채널이었던 백화점에서의 판매는 정체되고 있고, 전문소매점의 판매는 부진을 지속하고 있습니다. 반면, 가격경쟁력을 확보한 대형아울렛에서의 판매는 증가추세에 있고 온라인/모바일, 홈쇼핑등의 무점포 유통망의 판매는 높은 증가율을 보이고 있습니다.&cr;

(2) 산업의 성장성

2017년 국내 패션시장 규모는 전년대비 2.1% 성장 한 것으로 보고있습니다. 당초 전망치와 달리 GDP성장률을 하회할 것으로 보입니다. 라이프스타일 콘텐츠 호조에 힘입어 전년보다 높은 성장세가 가능할 것으로 예측되었으나, 2016년 하반기 이후 국내 불안정한 정치 상황등으로 인해 민간소비심리가 위축되면서 의류 소비가 저조하였습니다. &cr; 스포츠 및 아웃도어 복종과 SPA 복종이 여전히 의류시장의 성장을 견인하고 있으며, 정통 아웃도어시장은 올해 부진하였으나, 라이프스타일형 스포티즘 트렌드를 중심으로 애슬레져/피트니스웨어, 스포츠웨어, 라이프스타일 아웃도어웨어 시장은 확장 되었습니다. SPA 시장의 경우 토종 브랜드들의 강세에 힘입어 전 복종 중 가장 두드러지는 성장을 보였습니다.&cr; ※출처 : 『패션관련 통계 및 연구자료』 참조 &cr;&cr;(3) 경기변동의 특성 &cr; 2018년 국내경기는 공공부문 채용 확대, 최저임금 인상등 정부 주도의 소비 및 경제활성화 정책이 민간소비 회복에 긍정적인 요인으로 작용 할 것으로 예상됩니다. &cr; 단순 상품 구매 지출이 아닌 개인의 취미활동과 연관된 체험형 소비가 확산되고, 여행, 레저, 문화, 자기계발등에 지출이 확산되면서 의류비 지출액 성장률은 민간소비 성장률을 하회할 것으로 전망하고 있습니다.&cr;&cr;(4) 경쟁요소 &cr; 전반적인 의류(패션)업체들의 매출 성장률이 둔화될 것으로 전망되는 가운데, 신규 브랜드 런칭 계획은 부재하고, 공격적인 유통망 확장보다는 점포 효율화를 통한 수익성 개선에 집중할 것으로 예상되며, 업체별 고유 브랜드력과 브랜드 관리능력을 기반으로 소비자에게 경험을 제공하여 구매를 유도하고, 다변화된 유통구조를 적절하게 활용하는지 여부에 따라 실적이 차별화 될 것으로 보입니다.&cr; 소비양극화와 가치소비 트렌드에 따라 의류시장이 더욱 세분화되면서도, 의류산업의 경계는 더욱 확장되고 있습니다. 세분화된 시장에서는 동일 복종, 동일 브랜드 일지라도 타겟 대상별 라인 분화 여부 및 아이템별 유통망 차별화 여부 등에 따라 개별 업체의 실적차별화가 이루어질 것입니다. 한편, 의류산업은 의복에만 한정되었던 경계가 무너지고 있으며, 다양한 경험을 원하는 소비자들의 라이프스타일 트렌드가 중시 되고 있습니다. 의류구매에 한정되지 않은 홈퍼니싱, 컬쳐, 뷰티, 건강 등까지 경험할수 있는 컨텐츠 확장 및 인스토어 제공등이 경쟁력 요소가 될 것입니다.&cr;&cr;(5) 조달상의 특성

기본적으로 가격에 민감한 복종일수록 보다 다양한 조달원(source)을 통해 합리적이고 경쟁력 있는 생산을 추구하며, 이에 따라 국내외 조달원을 통한 선 기획 및 원가절감을 실현하고 있으며 한편으로는 안정적인 조달원과의 협력 관계를 바탕으로 근접기획 및 조달을 통해 기획 적중율을 높여 업체 수익성의 근간인 판매율을 증진시키고있습니다. &cr;

나. 회사의 현황&cr; (1) 영업개황&cr;&cr; [의류부문 : 지배회사]&cr;① 전국 주요 백화점 및 면세점을 상대로 응집력 있는 영업력을 갖추고 있어 브랜드 별 특성에 상권 진입 및 안정적인 매출 확보를 용이하게 하고 있으며, 또한 풍부한 주요 가두 상권의 유통 전개 경험을 바탕으로 전국의 핵심 상권 및 백화점이 취약 한 중소도시를 대상으로 안정적인 대리점 영업도 병행하여 전개하고 있습니다. &cr; 대리점은 대부분 위탁 형태로 운영을 하여 대리점의 재고 부담을 줄여 주는 대신 자사가 주도적으로 상품 로테이션 등을 실시하여 판매율을 높임으로써 보다 효율 적인 매출 확보를 도모하고 있습니다.&cr;② 과시즌 상품을 대상으로 한 상설점 운영을 적극적으로 전개하여 이월상품을 효&cr; 과적으로 소진해 나가고 있습니다. 또한 대형 아울렛몰인 죽전의 콜렉티드(COL&cr; LECTED)매장 등을 운영하여 경쟁력을 겸비한 브랜드들을 선별 입점시켜 차별화 된 아울렛몰로 인식시키고 있으며 안정적인 유통 수익을 실현하고 있습니다. &cr;③ 라이센스 브랜드를 국내외 시장의 특성 및 트렌드 변화에 맞추어 기획, 생산, 판매 를 함으로써 안정적인 수익의 원천으로 활용하고 있습니다. 특히 자사의 라이센스 브랜드인 MLB는 스포츠를 근간으로 하는 볼륨 지향적 브랜드로서 탁월한 인지도 와 스포티브 라이프스타일 트렌드와 부합되는 이미지를 기반으로 국내와 아시아 시장에서 리딩 브랜드로서의 위상을 견고히 하고 있습니다. &cr;④ MLB 브랜드의 인지도를 바탕으로 메이져리그 베이스볼의 클래식함에 감성이 더 해진 새로운 키즈 스타일인 MLB KIDS를 2010년 봄부터 런칭하였습니다.&cr; 모험심과 개성이 강한 5~8세의 아동을 주요 타겟으로 하며, MLB의 시그니 처 아이템인 야구모자, 후드티, 야구점퍼 등을 적용하여 타아동 브랜드와 차별화 되고 확고한 아이덴티티를 만든다는 전략으로, 아동복 시장에서 최고의 브랜드로 자리매김하고 있습니다.&cr;⑤ 기존의 정통 아웃도어 브랜드의 획일화된 디자인을 탈피하여 캐주얼과 아웃도어

의 경계를 허물고 기능성과 트렌디함을 고루 갖춘 새로운 개념의 아웃도어 컬쳐 브랜드인 DISCOVERY를 글로벌 논픽션 채널 '디스커버리 채널'과의 라이센스 를 통해 2012년 8월부터 전개해 나가고 있습니다. 'DISCOVERY'는 글로벌 논픽 션 채널인 디스커버리 채널에서 보여지는 진정성과 리얼한 라이프스타일 컨셉을 바탕으로 세련된 디자인에 기능성이 가미된 스타일을 제안하고 있습니다. 주 타깃 으로는 다양한 아웃도어 활동에 대한 지적 호기심과 탐험심을 가진 20~40대로, 기존 아웃도어에서 보여주지 못한 차별화된 라이프스타일 아웃도어룩을 보여주고 있습니다. 한편, 가족여가문화의 확산으로 아웃도어 시장이 키즈라인으로 확장됨 에 따라, 6~10세를 주 타켓으로 샵앤샵 형태로 키즈라인을 확대하며 지속적인 신 제품 출시와 키즈 마케팅의 강화를 통해 고객층을 한층 두텁게 다지고 있습니다.&cr;⑥ 2018년 5월 가로수길 플래그쉽 스토어에서 첫선을 보인 자체 개발 브랜드 STRE TCH ANGELS는 일상 생활뿐만 아니라 여가활동에도 최적화된 아이템들이 주류 를 이루며, 기존 악세서리 브랜드들이 시도하지 못했던 테크놀러지를 접목한 소재 로 기능성을 더하였으며, 가방, 모자, 슈즈뿐만 아니라 토탈 스타일링이 가능한 의 류, 소품류까지 전개하면서 앞으로의 성장성이 기대되고 있습니다.&cr; ⑦ 내츄럴 모던 컨셉의 컨템포러리 그린바 쟈르뎅 페르뒤(JARDIN PERDU)를 본사 및 콜렉티드매장 내에 오픈하여, 낮에는 최고급 유기농으로 만든 샐러드, 파스타 등으로 스타일리시한 점심을, 밤에는 유러피안 스타일의 음식과 함께 와인을 즐 길 수 있습니다. &cr;⑧ 자사 브랜드들의 강점은 전 복종에 걸쳐 브랜드간 적정한 조화를 이루면서 스포 티즘의 강세, 마인드 에이지의 하향화, 라이프 스타일 확장으로 인한 시장 변화등 트렌드 화두를 적극 반영하고 있다는 데에 있습니다. 이 이면에는 자사가 오랫동 안 쌓아온 기술과 노하우를 통하여 급격한 시장변화를 예측하고 이에 대비한 디 지털화를 추구함으로써, 시장의 특성을 빠르게 파악하여 새로운 시장을 창출해내 는 능력, 시장분석을 통한 브랜드 전개능력, 상호 간의 시너지 효과를 내는 브 랜드 포트폴리오 구성 등이 자사의 강점입니다. &cr;

[해외부문 : 종속회사]&cr; 2017년 9월 당사가 100% 출자한 해외법인인 FNF HONGKONG LIMITED는 홍콩 몽콕에 MLB 1호점을 시작으로 중국인 등 해외 관광객 및 홍콩 현지인을 타겟으로 제품을 판매하고 있습니다. 보고서 작성일 현재 홍콩 5호점, 마카오 2호점, 대만 1호점까지 오픈을 완료하였습니다.&cr;2018년 5월에 이태리 프리미엄 패딩브랜드 DUVETICA를 인수하였으며, 최고 수준의 생산품질과 당사의 디자인, 마케팅등의 조합을 바탕으로 DUVETICA는 전세계 패션 시장중에서도 성장성이 높은 프리미엄 패딩 시장에서 글로벌 브랜드가 될 전망입니다. 현재 DUVETICA는 100여곳의 바이어를 통해 Wholesale방식으로 유럽 및 일본 등 글로벌 시장에서 판매중에 있습니다. &cr;2018년 8월 당사가 100% 출자한 F&F NA LTD는 이태리 프리미엄 패딩 브랜드 DUVETICA를 포함한 글로벌 사업전개의 일환으로 미국 비즈니스를 위해 설립하였습니다. &cr; (주)에프앤에프 상하이는 당사 등 한국에서 의뢰한 상ㆍ제품 수입품목의 생산검수 대행 및 상해 현지 공장 등에 대한 핸들링 등을 주요 사업으로 하는 해외투자법인입니다. &cr;&cr;[물류부문 : 종속회사]&cr; 당사가 100% 출자하여 2016년 3월 25일 설립한 (주)에프앤에프 로지스틱스는 당사등이 의뢰한 상ㆍ제품의 입고, 출고, 보관, 검수등 종합물류서비스를 제공하는 법인으로 향후 지속적인 매출이 기대되고 있습니다.&cr;&cr;(2) 시장점유율 등

정확한 자료를 언급하 기는 어려우나 DISCOVERY, MLB, MLB KIDS, STRETCH ANGELS, DUVETICA 각각 해당 복종의 수위를 다투고 있습니다. &cr;

(3) 시장의 특성&cr; 국내 의류 소비시장은 삶의 질적 향상 욕구 증대, 글로벌화의 진전, 상품에 대한 가치 소비 트렌드 등에 따라 소비의 고급화, 양극화 현상이 가속되고 있으며, 인터넷을 비롯한 패션잡지, 채널 등 매체의 영향이 증대되면서 소비자들의 패션 성향은 더욱 다양화, 세분화 되고 있습니다. 이러한 시장변화에 대응하고자 당사는 다양한 고객층의 라이프스타일과 욕구를 충족 시킬 수 있는 브랜드를 보유함으로써 시장에서의 안정적인 성장을 도모하며 경쟁력을 강화하고 있습니다

&cr;(4) 신규사업 등의 내용 및 전망&cr;"해당사항없음"&cr;

(5) 조직도

(주)F&F	패션부문	DISCOVERY	마케팅팀
			V M D 팀
			디자인팀
			KIDS 디자인팀
			기획 MD팀
			슈즈팀
			용품팀
			제품소싱팀
			T D 팀
			소재소싱팀
			영 업 팀
			유통 MD팀
			E-BIZ팀
		MLB	마케팅팀
			V M D 팀
			디자인팀
			기획 MD팀
			슈즈팀
			용품팀
			제품소싱팀
			T D 팀
			소재소싱팀
			영 업 팀
			E-BIZ팀
			해외사업팀
		MLB KIDS	마케팅팀
			V M D 팀
			디자인팀
			기획 MD팀
			제품소싱팀
			T D 팀
			소재소싱팀
			영 업 팀
			E-BIZ팀
		STRETCH ANGELS	마케팅팀
			VMD팀
			디자인팀
			기획MD팀
			제품소싱팀
			영 업 팀
		DUVETICA	디자인팀
	사업지원본부	경영개선팀
		총 무 팀
		법 무 팀
		H R 팀
		공간기획팀
		재무회계팀
		경영정보팀
		디지털전략팀
		경영기획팀
		영업관리팀
		고객관리팀
		콜 렉 티 드
		R & D 팀
	외식부문	조리
		서비스

&cr;2. 주요제품 &cr; 보고서 작성기준일 현재, 지배회사인 당사의 패션부문에서는 라이센스 브랜드인 DISCOVERY, MLB, MLB KIDS 및 자체브랜드인 STRETCH ANGELS를 생산 및 판매하고 있으며, 종속회사인 FNF HONGKONG에서는 국내에서 기획ㆍ생산된 MLB 브랜드 제품을 홍콩 등에서 판매하고 있습니다. DUVETICA는 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L에서 직접 기획 생산한 제품을 100여개의 바이어를 통해 Wholesale 방식으로 유럽 및 일본 등 글로벌시장에서 판매중에 있습니다.&cr; 물류부문에서는 상ㆍ제품의 물류대행수수료를 주 수입원으로 하고 있습니다. 각 제품별 매출액 및 총 매출액에서 차지하는 비율은 다음과 같습니다. &cr;의류제품의 경우 각 시즌마다 다른 스타일 제품이 생산되고 계절별로 주요제품 등의가격차이가 크기 때문에 품목별로 가격변동을 비교하기 곤란합니다.

(단위 : 백만원, %)

사업부문	매출유형	품 목	구체적용도	매출액	비율
의류부문	제(상)품	DISCOVERY	의류등	147,122	34.99
		MLB	의류등	198,302	47.17
		MLB KIDS	의류등	54,531	12.97
		STRETCH ANGELS	의류등	459	0.11
		기 타	의류등	288	0.07
	수수료	콜렉티드매장	의류등	1,454	0.3
		물류대행	-	2,528	0.60
	임대료	건물임대	-	1,569	0.37
의류부문 계		-	-	406,253	96.63
해외부문	제(상)품	MLB	의류등	12,199	2.90
		DUVETICA	의류등	8,344	1.99
	로열티	DUVETICA	-	214	0.05
해외부문 계		-	-	20,757	4.94
물류부문	용역수수료	종합물류대행	-	7,746	1.84
물류부문 계		-	-	7,746	1.84
내부거래제거		-	-	△14,346	△3.41
합 계		-	-	420,410	100

&cr; 3. 주요 원재료에 관한 사항 &cr; 당사의 주요 원재료 등의 매입액과 차지하는 비율은 다음과 같습니다.&cr; 의류 사업의 경우 각 시즌마다 다른 스타일 제품이 생산되고 계절별로 주요 제품등 의 가격차이가 많이 나기 때문에 주요 원재료등의 품목별 가격변동을 비교하기 곤 란합니다.

(단위 : 백만원, %)

사업부문	매입유형	품 목	구체적용도	매입액	비율	주요 매입처	특수관계 여부
의류	원재료	COTTON류 외	의류생산	191	0.10	세은물산외	해당없음
	상 품	모자,가방외	의류악세사리	68,734	35.06	유풍외	해당없음
	저장품	쇼핑백외	-	2,875	1.47	나우스 외	해당없음
	외주가공비	임가공외	의류생산	124,243	63.37	원도어패럴 외	해당없음
총 계			-	196,043	100	-	-

&cr; 4. 생산 및 설비에 관한 사항 &cr; 당사는 자체 생산공장 없이 전량 외주생산하고 있습니다. 생산실적은 상ㆍ제품의&cr; 외주생산실적을 기준으로 작성하였으며, 생산능력은 시장 외주가공현황의 특성을 &cr; 감안하여 산출하였습니다. 또한, 전량 외주생산하기 때문에 생산가동시간 및 가동&cr; 률을 산출하기 어렵습니다.&cr;

가. 생산능력

(단위 : 천PCS)

사업부문	품 목	사업소	제48기 3분기	제47기	제46기
의류	제(상)품	본사	14,876	12,236	9,097

나. 생산실적

(단위 : 천PCS)

사업부문	품 목	사업소	제48기 3분기	제47기	제46기
의류	제(상)품	본사	12,396	10,197	7,581

다. 생산설비의 현황&cr; 한국채택국제회계기준에 따라 당사가 보유하고 있는 생산설비(유형자산) 중 임대&cr; 수익이나 시세차익을 얻기 위하여 보유하고 있는 부동산(토지,건물)은 투자부동산&cr; 으로 분류하고 있습니다.&cr;

[자산항목 : 토지] (단위 : ㎡, 백만원)

사업소	소유형태	소재지	면적(㎡)	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고&cr;(공시지가)	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가&cr;보유	가산동	8,808	9,248	-	9,248	-	-	27,278	-	-
		용인수지	1,626	1,302	-	-	-	1,302	4,371	1,302	-
		대전월평동	2,526	2,603	-	-	-	2,603	3,499	-	2,603
		역삼동	2,229	27,092	-	-	-	27,092	28,426	22,070	5,022
		이천물류	31,359	10,738	216	-	-	10,954	9,047	10,954	-
		이천포레스트	2,215	-	3,159	-	-	3,159	1,050	3,159	-
		이탈리아	1,822	-	272	-	-	272	-	272	-
		불가리아	14,834	-	153	-	-	153	-	153	-
합 계				50,983	3,800	9,248	-	45,535	-	37,910	7,625

[자산항목 : 건물/건물부속설비 ] (단위 : ㎡, 백만원)

사업소	소유형태	소재지	면적(㎡)	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가&cr;보유	가산동	13,565	541	-	533	8	-	-	-	-
		용인수지	6,846	2,591	-	-	94	2,497	-	2,497	-
		대전월평동	7,865	2,894	-	-	77	2,817	-	-	2,817
		역삼동	16,146	15,763	-	-	590	15,173	-	12,369	2,804
		이천	33,277	31,888	169	-	920	31,137	-	31,137	-
		이탈리아	1,909	-	702	-	6	696	-	696	-
		불가리아	7,311	-	2,541	-	36	2,505	-	2,505	-
합 계				53,677	3,412	533	1,731	54,825	-	49,204	5,621

[자산항목 : 구축물] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가보유	이탈리아	-	-	122	-	4	118	-	118	-
합 계				-	122	-	4	118	-	118	-

[자산항목 : 기계장치] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가보유	이탈리아 외	-	-	149	-	9	140	-	140	-
합 계				-	149	-	9	140	-	140	-

[자산항목 : 차량운반구 ] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가보유	역삼동외	-	285	28	-	50	263	-	263	-
합 계				285	28	-	50	263	-	263	-

[자산항목 : 공기구비품 ] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가&cr;보유	역삼동외	-	5,197	3,368	217	1,328	7,020	-	7,020	-
합 계				5,197	3,368	217	1,328	7,020	-	7,020	-

[자산항목 : 임차시설물] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	기타&cr;임차	역삼동외	-	9,677	8,143	213	3,806	13,801	-	13,801	-
합 계				9,677	8,143	213	3,806	13,801	-	13,801	-

[자산항목 : 건설중인자산] (단위 : 백만원)

사업소	소유형태	소재지	구분	기초장부가액	당기증감		당기&cr;상각	당분기말&cr;장부가액	비고	계정과목
					증가	감소				유형자산	투자부동산
의류	자가보유	이천	-	370	9,478	-	-	9,848	-	9,848	-
합 계				370	9,478	-	-	9,848	-	9,848	-

&cr;라. 설비의 신설 또는 매입계획등 &cr; 보고서 작성일 현재, 지배회사는 경기도 이천시에 407억 규모의 물류센터 추가 &cr;증설 공사를 진행중에 있습니다.&cr;※[2018.01.29 신규시설투자등]공시 참조

5. 매출에 관한 사항 &cr; 보고서 작성기준일 현재, 지배회사인 당사의 패션부문 경우 상ㆍ제품 매출은 백화점, 면세점 및 대리점 등을 통해 판매되고 있으며, 기타 매출로는 당사 마진에 해당하는 판매수수료만을 매출로 인식하는 콜렉티드매장 매출 등이 있습니다. 해외부문 종속회사 중 홍콩법인의 경우는 국내에서 기획 생산한 상ㆍ제품을 수입하여 아시아 지역에 판매하고 있으며, 이태리법인의 경우 직접 기획ㆍ생산한 DUVETICA 제품을100여곳의 바이어를 통해 Wholesale방식으로 유럽 및 일본 등 글로벌 시장에서 판매중에 있습니다. &cr; 종속회사 중 물류부문의 경우 상ㆍ제품의 입고, 출고, 보관, 검수등을 대행하고 발생한 수수료를 매출로 인식하고 있습니다. 또한, 한국채택국제회계기준에 따라 건물 임대에 따른 임대료 수익을 매출로 인식하고 있습니다.&cr;

가. 매출실적

(기준일: 2018년 09월 30일) (단위 : 백만원)

사업부문	매출유형	품 목		제48기 3분기&cr;(2018.1.1~9.30)	제47기 &cr;(2017년 연간)	제46기 &cr;(2016년 연간)
패션&cr;부문	제(상)품	DISCOVERY	수 출	-	-	-
			내 수	147,122	306,491	212,017
			합 계	147,122	306,491	212,017
		MLB	수 출	5,922	666	-
			내 수	192,380	174,327	129,191
			합 계	198,302	174,993	129,191
		MLB KIDS	수 출	736	-	-
			내 수	53,795	69,625	61,581
			합 계	54,531	69,625	61,581
		STRETCH ANGELS	수 출	-	-	-
			내 수	459	-	-
			합 계	459	-	-
		RENOMA&cr;SPORTS	수 출	-	-	-
			내 수	28	-	24,419
			합 계	28	-	24,419
		기 타	수 출	-	-	-
			내 수	260	368	363
			합 계	260	368	363
	수수료	콜렉티드매장	수 출	-	-	-
			내 수	1,454	2,458	2,923
			합 계	1,454	2,458	2,923
		물류대행	수 출	-	-	-
			내 수	2,528	3,534	4,824
			합 계	2,528	3,534	4,824
	임대료	건물임대	내수	1,569	3,484	3,412
			합계	1,569	3,484	3,412
의류부문 계			수 출	6,658	666	-
			내 수	399,595	560,287	438,730
			합 계	406,253	560,953	438,730
해외부문	제(상)품외	MLB	수 출	-	-	240
			내 수	12,199	231	-
			합 계	12,199	231	240
		DUVETICA	수 출	-	-	-
			내 수	8,344	-	-
			합 계	8,344	-	-
	로열티	DUVETICA	수 출	-	-	-
			내 수	214	-	-
			합 계	214	-	-
물류부문	용역수수료	종합물류대행	수 출	-	-	-
			내 수	7,746	8,635	6,120
			합 계	7,746	8,635	6,120
내부거래제거			수 출	△6,592	△666	△138
			내 수	△7,754	△8,635	△5,972
			합 계	△14,346	△9,301	△6,110
합 계			수 출	66	-	102
			내 수	420,344	560,518	438,878
			합 계	420,410	560,518	438,980

(주) 제47기(전기) 및 제46기(전전기) 매출은 종전 기준서인 K-IFRS 1018호에 따라 작성되었습니다.&cr;

나. 판매경로 및 판매방법 등

지배회사인 당사의 주요 상ㆍ제품의 판매조직은 전국의 백화점 및 면세점, 대리점, 기타 직영점을 통해 발생하고 있습니다. 판매경로로는 당사의 외주생산을 통해 생산 된 상ㆍ제품이 백화점, 면세점, 대리점, 직영점을 통해 최종 소비자로 판매되는 형태 로, 발생된 매출은 백화점, 면세점, 대리점의 마진을 제외하고 익월 또는 익익월에 당사로 판매대금이 입금되고 있습니다. 판매전략으로는 백화점 및 면세점은 중간관 리제로 운영하여 판매효율을 극대화하고 있으며, 대리점은 회사와 상호협력하에 효 율적으로 운영하고 있습니다.

종속회사인 FNF HONGKONG은 홍콩 현지 쇼핑몰, 면세점, 가두점등에 매장을 개설하여 상ㆍ제품을 수입 판매하고 있습니다. DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L은 직접 기획ㆍ생산한 DUVETICA 제품을 100여개의 바이어를 통해 Wholesale방식으로 유럽 및 일본 등 글로벌시장에서 판매중에 있습니다. (주)에프앤에프 상하이는 상ㆍ제품 수입품목의 생산검수 대행을 통 해 매출을 발생시키고 있습니다 . ( 주)에프앤에프 로지스틱스는 상ㆍ제품 물류를 대행함으로써 지속적인 매출이 발생하고 있습니다. &cr;

6. 수주상황&cr; 당사는 자체 생산공장 없이 전량 외주생산하고 있으며, 보고서 작성 기준일 현재 장기, 대량 수주 현황은 없습니다. &cr; &cr; 7. 시장위험과 위험관리 &cr; 연결기업인 당사의 시장위험은 크게 금융상품과 관련된 금융위험과 자본구조와 관련된 자본위험이 있습니다.&cr;&cr; 당사의 위험관리는 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 통해 재무부문에서 시장위험에 대해 총괄책임을 담당하고 있습니다. 재무부문에서는 각 사업부서와의 긴밀한 공조와 투자기관 및 금융기관 등에서 제공하는 시장정보 등을 이용하여 주기적으로 모니터링, 평가 및 관리를 통해 시장위험에 대비하고 있습니다.&cr;&cr;시장위험과 위험관리에 대한 상세한 내역은 다음과 같습니다.&cr;&cr; (1) 시장위험관리&cr;시장위험은 시장가격의 변화로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 시장위험은 환율위험, 이자율위험 및 기타가격위험의 세유형의 위험으로 구성되어 있습니다. 시장위험에 영향을 받는 주요 금융상품은 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산입니다.&cr;&cr; ① 환위험관리&cr;환율변동위험은 환율변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 연결기업은 당분기말 현재 보유하고 있는 외화 자산 및 부채가 없기 때문에 환위험에 노출되어 있지 않습니다. 따라서 당분기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화 환율의 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 없습니다.&cr;&cr; ② 이자율위험관리&cr; 이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 예금과 관련된 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. 연결기업의 이자율위험 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 연결기업의 금융상품의 가치변동을 최소화 하는데 그 목적이 있습니다. &cr; &cr;당분기말과 전기말 현재 연결기업이 보유하고 있는 변동이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
차입금	10,000,000,000	-

&cr;다른 모든 변수가 일정하다고 가정할때 연결기업의 세전이익은 변동이자부차입금으로 인해 다음과 같은 영향을 받습니다.

(단위: 원)

구분	당 분 기		전 기
	1% 상승	1% 하락	1% 상승	1% 하락
이자비용	100,000,000	(100,000,000)	-	-

(주) 보고일 현재 차입금 상환 완료하여, 이자율 변동에 따른 손익변동효과는 없습니다.&cr; &cr;③ 상품가격위험&cr;연결기업은 특정상품의 변동성에 영향을 받습니다. 연결기업은 의류부문내 의류생산을 위해 원재료인 원단을 지속적으로 구매하고 있습니다. 따라서 기초자산위험이 변동할 가능성이 있으나 변동가능성이 미미하다고 판단하여 위험회피를 하고 있지 않습니다. 다만 주기적으로 원단 가격의 변동현황을 분석하는 등 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결기업의 경영관리부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 또한, 연결기업의 경영진은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다.&cr; &cr; ④ 지분상품가격변동위험 &cr;연결기업의 비상장지분상품은 미래가치 불확실성으로 인해 발생하는 시장가격위험에 노출되어 있습니다. 연결기업은 투자의 다양화 및 개별투자와 전체지분 상품투자에 한도를 설정하여 지분상품가격위험을 관리하고 있습니다. 지분상품포트폴리오에 관하여 경영진에게 정기적으로 보고가 이루어지고 있습니다. 연결기업의 이사회는 모든 지분상품투자에 대하여 검토 및 승인을 하고 있습니다.&cr;

(2) 신용위험관리&cr;신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 못하여 손실이 발생할 위험입니다. 연결기업은 매출채권, 미수금 및 보증금 등 영업활동 및 금융기관 예금, 기타 금융상품 등재무활동으로 인한 신용위험에 노출되어 있습니다&cr; &cr; ① 매출채권&cr;당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

당분기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

	당분기	전기(*)
당기초 기준서 제1039호	1,396,476,461	1,059,151,842
기초 이익잉여금의 조정	-	-
최초적용일 손실충당금- 기준서 제1109호	1,396,476,461	1,059,151,842
당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가	-	337,324,619
회수가 불가능하여 당기중 제각된 금액	-	-
환입된 미사용 금액	(225,947,350)	-
환율차이	(10,392)	-
당분기말 손실충당금(전기-기준서 제1039호 금액임)(*)	1,170,518,719	1,396,476,461

(*) 전기에 매출채권 손상은 발생손실 모형에 따라 평가되었고 회수불가능한 개별 채권은 장부금액을 직접 차감하여 제각하였습니다. 기타 채권은 손상이 발생하였지만 식별되지 않았다는 객관적인 증거가 있는지를 결정하기 위해 집합적으 로 평가하였습니다. 이러한 채권들의 손상차손 추정금액은 대손충당금 계정으로 차감표시되었습니다. &cr;

② 금융상품 및 예치금 &cr;금융기관에 대한 신용위험은 연결기업의 정책에 따라 관리하고 있습니다. 잉여자금투자는 각 거래상대방에 배분된 신용한도 안에서 승인된 거래상대방에 대하여 이루어지고 있습니다. 거래상대방의 신용한도는 이사회에서 연단위로 검토하고 있습니다. 신용한도는 신용집중을 최소화하고 잠재적인 거래상대방 부도에 따른 재무손실을 경감시키도록 설정되고 있습니다.&cr;

&cr;금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분		당 분 기	전 기
유동	매출채권	61,165,306,517	90,264,945,425
	기타채권	7,055,341,943	5,348,506,699
소계		68,220,648,460	95,613,452,124
비유동	기타채권	9,930,053,399	5,576,849,280
	장기대여금	100,000,000	100,000,000
소계		10,030,053,399	5,676,849,280
합계		78,250,701,859	101,290,301,404

&cr;또한, 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 당분기의 매출채권 및 기타채권의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매출채권	60,640,854,829	516,215,745	8,235,943	61,165,306,517
기타유동채권	5,524,988,423	1,530,353,520	-	7,055,341,943
기타비유동채권	-	-	9,930,053,399	9,930,053,399
장기대여금	-	-	100,000,000	100,000,000

&cr;( 3) 유동성위험관리&cr;유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결기업은 당좌차월, 은행차입금 등을 사용하여 자금조달의 연속성과 유연성간의 조화를 유지하는 것을 목적으로 하고 있습니다. 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보는 다음과 같습니다.&cr;

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매입채무	70,311,743,986	-	-	70,311,743,986
단기차입금	10,000,000,000	-	-	10,000,000,000
기타유동채무	19,121,459,922	7,371,990,000	-	26,493,449,922
기타유동부채	1,781,334,208	-	-	1,781,334,208

&cr; (4) 자본관리&cr;자본은 연결기업의 지분보유자에게 귀속되는 지분을 포함하고 있습니다.&cr;자본관리의 주목적은 연결기업의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.&cr;&cr;연결기업은 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 또는 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다. &cr;

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있으며, 순부채는 이자부차입금, 매입채무 및 미지급금의 합에서 현금 및 단기금융상품 등을 차감하여 산정하고 있습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
이자부 차입금	10,000,000,000	-
매입채무 및 미지급금	86,788,203,908	67,452,229,579
차감: 현금 및 단기금융상품 등	(53,907,412,655)	(53,075,301,652)
순부채	42,880,791,253	14,376,927,927
자기자본	365,194,071,369	295,955,406,828
자기자본 및 순부채	408,074,862,622	310,332,334,755
부채비율	10.51%	4.63%

&cr;

&cr; 8. 경영상의 주요계약 등&cr; [지배회사의 주요계약 내용]

계약내용	계약상대방	계약체결시기	계약금액(VAT제외)	대금수수기준
유형자산 양도	(주)컴퓨존	2018.03.14	54,620,610,000원	2018.03.14 계약금: 45,462,061,000원(현금)&cr;2018.03.30 잔 금: 49,158,549,000원(현금)

지배기업인 (주)에프앤에프는 (주)컴퓨존과 2018년 3월 14일 서울시 금천구 가산동에 위치한 보유 토지 및 건물을 양도하는 계약을 체결하였습니다. 동 계약에 따라 2018.03.14 계약금 및 2018.03.30 잔금 입금 및 양도절차가 완료 되었습니다. &cr;※참조: 2018.03.13 [주요사항보고서(유형자산양도결정)]&cr;&cr; 9. 파생상품거래 현황 &cr; (1) 통화선도거래&cr; 연결기업은 환율변동위험을 회피할 목적으로 통화선도거래계약을 체결하고 있습니다. 단, 당분기말 현재 만기 미도래된 계약은 없습니다.&cr; &cr; (2) 당분기말 현재 파생상품계약과 관련된 세전손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	기타포괄손익누계액	금융수익(비용)	합계
파생상품평가이익	-	-	-
파생상품거래손익	-	-	-

10. 연구개발활동&cr; 보고서 작성기준일 현재, 연구개발활동은 없습니다.&cr;

11. 그 밖에 투자의사결정에 필요한 사항&cr; 가. 외부자금조달 요약표&cr; 당사의 대출약정 한도금액을 기준으로 작성한 외부 자금조달 현황은 다음과 같습 니다.&cr; 2018년 9월 30일 현재 연결실체의 실차입금은 10,000,000,000원입니다. &cr; (보고일 현재, 해당 차입금 상환완료하여, 실 차입금은 없습니다.)

[국내조달] (단위 : 백만원)

조 달 원 천	기초잔액	신규조달	상환등감소	기말잔액	비고
은 행	26,000	14,000	-	40,000	-
보 험 회 사	-	-	-	-	-
기타금융기관	-	-	-	-	-
금융기관 합계	26,000	14,000	-	40,000	-
회사채 (공모)	-	-	-	-	-
회사채 (사모)	-	-	-	-	-
회사채 합계	-	-	-	-	-
기 타	-	-	-	-	-
총 계	26,000	14,000	-	40,000	-

(주) B2B, 외상매출채권담보대출 약정한도 증액임 .

(참 고) 작성기준일 현재 회사채 총 발행액	공모 :	-	백만원
	사모 :	-	백만원

[해외조달] (단위 : EUR)

조 달 원 천	기초잔액	신규조달	상환등감소	기말잔액	비고
은 행	-	1,781,342	1,781,342	-	-
보 험 회 사	-	-	-	-	-
기 타	-	-	-	-	-
총 계	-	1,781,342	1,781,342	-	-

나. 기타 사항 &cr; 보고서 작성기준일 현재, 당사는 패션사업과 관련하여 라이센스 브랜드 DISCOV ERY(2012년 8월 런칭), MLB(1997년 6월 런칭), MLB KIDS(2010년 2월 런칭) 및 자체 브랜드 DUVETICA(2018년 5월 인수), STRETCH ANGELS(2018년 5월 런칭)가있습니다. 국내 및 해외에서 제품의 독점적 제조ㆍ 판매 권한이 있는 라이센스 브랜드들은 주기적 재갱신을 통해 상표권을 유지, 사용하고 있습니다. &cr;한편, 당사는 2016년 4월 4일에 구조조정의 일환으로 라이센스 브랜드 'RENOMA SPORTS'의 생산중단을 결정하였습니다. &cr;

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약연결재무정보

(단위 : 백만원)

구 분	제48기 3분기&cr;(2018년 9월말)	제47기&cr;(2017년 12월말)	제46기&cr;(2016년 12월말)
[유동자산]	309,411	254,647	163,067
ㆍ현금및현금성자산	16,606	32,275	9,980
ㆍ기타유동금융자산	37,301	20,800	-
ㆍ유동당기손익인식금융자산	1,998	-	1
ㆍ매출채권및기타유동채권	68,221	95,614	62,107
ㆍ기타유동자산	5,527	1,630	497
ㆍ재고자산	179,511	104,328	90,482
ㆍ반품자산	247	-	-
[비유동자산]	181,333	145,448	142,508
ㆍ비유동당기손익인식금융자산	24,913	-	-
ㆍ매도가능금융자산	-	-	740
ㆍ장기매출채권및기타채권	10,030	5,677	4,224
ㆍ투자부동산	13,246	37,977	40,142
ㆍ유형자산	118,304	82,214	77,271
ㆍ무형자산	9,247	3,338	1,005
ㆍ기타비유동자산	2,168	1,467	980
ㆍ이연법인세자산	3,425	14,775	18,146
자산총계	490,744	400,095	305,575
[유동부채]	122,660	103,934	64,887
[비유동부채]	2,434	205	13,983
부채총계	125,094	104,139	78,870
[자본금]	7,700	7,700	7,700
[기타자본구성요소]	2,582	2,467	2,633
[이익잉여금]	354,912	285,789	216,372
[소수주주지분]	456	-	-
자본총계	365,650	295,956	226,705

구분	제48기 3분기&cr;(2018.1.1~18.9.30)	제47기&cr;(2017.1.1~17.12.31)	제46기&cr;(2016.1.1~16.12.31)
매출액	420,410	560,518	438,980
영업이익	54,483	98,115	45,621
연결당기순이익	79,404	74,888	30,228
지배회사지분순이익	79,236	74,888	30,228
기타포괄손익	13	(248)	(81)
총포괄이익	79,417	74,640	30,147
기본주당이익	5,145	4,863	1,963
연결에 포함된 회사수	8	3	2

[괄호안의 수치는 음(-)의 수치임]&cr; ※상기 요약연결재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다. &cr; 제48기 3분기 요약연결재무제표는 감사(또는 검토) 받지 아니한 재무제표이며, 제47기 및 제46기 요약연결재무제표는 외부감사인의 감사 또는 검토를 받은 재무제표 입니다.&cr; 제47기(전기) 및 제46기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1039호, 1018호에 따라 작성 되었습니다. &cr;

나. 요약재무정보 (단위 : 백만원)

구 분	제48기 3분기&cr;(2018년 9월말)	제47기&cr;(2017년 12월말)	제46기&cr;(2016년 12월말)
[유동자산]	298,233	253,241	161,761
ㆍ현금및현금성자산	9,157	31,100	8,765
ㆍ기타유동금융자산	36,001	20,000	-
ㆍ유동당기손익인식금융자산	1,998	-	1
ㆍ매출채권및기타유동채권	76,247	96,975	62,020
ㆍ기타유동자산	4,447	1,113	493
ㆍ재고자산	170,136	104,053	90,482
ㆍ반품자산	247	-	-
[비유동자산]	182,896	146,128	142,674
ㆍ종속기업투자주식	13,000	3,115	227
ㆍ비유동당기손익인식금융자산	24,912	-	-
ㆍ매도가능금융자산	-	-	740
ㆍ장기매출채권및기타채권	12,074	3,507	4,175
ㆍ투자부동산	13,246	37,977	40,142
ㆍ유형자산	110,853	82,029	77,267
ㆍ무형자산	3,654	3,338	1,005
ㆍ기타비유동자산	2,168	1,467	972
ㆍ이연법인세자산	2,989	14,695	18,146
자산총계	481,129	399,369	304,435
[유동부채]	118,339	104,077	64,687
[비유동부채]	1,852	196	13,983
부채총계	120,191	104,273	78,670
[자본금]	7,700	7,700	7,700
[기타자본구성요소]	2,634	2,634	2,634
[이익잉여금]	350,604	284,762	215,431
자본총계	360,938	295,096	225,765
종속관계 공동기업 투자주식의 평가방법	원가법	원가법	원가법

	제48기 3분기&cr;(2018.1.1~18.9.30)	제47기&cr;(2017.1.1~17.12.31)	제46기&cr;(2016.1.1~16.12.31)
매출액	406,253	560,952	438,730
영업이익	53,174	97,887	44,935
당기순이익	75,941	74,707	34,948
기타포괄손익	(89)	15	(66)
총포괄이익	75,852	74,722	34,881
기본주당이익	4,931	4,851	2,269

[괄호안의 수치는 음(-)의 수치임]&cr; ※상기 요약재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다. &cr; 제48기 3분기 요약재무제표는 감사(또는 검토) 받지 아니한 재무제표이며, 제47기 및 제46기 요약재무제표는 외부감사인의 감사 또는 검토를 받은 재무제표 입니다.&cr; 제47기(전기) 및 제46기(전전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1039호, 1018호에 따라 작성 되었습니다.

※ 아래 『재무제표』단위서식을 클릭하여 해당사항을 선택하면,&cr; 2.연결재무제표 ~ 5.재무제표주석 항목을 삽입할 수 있습니다. ◆click◆『재무제표』 삽입 11013#*재무제표_*.* 제48기_3분기보고서_181114.ixd

2. 연결재무제표

연결재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다. &cr;제48기 3분기 연결재무제표는 감사(또는 검토) 받지 아니한 재무제표이며, 제47기 연결재무제표는 외부감사인의 감사(또는 검토)를 받은 재무제표입니다. &cr;제47기(전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1039호, 1018호에 따라 작성되었습니다.

연결 재무상태표

제 48 기 3분기말 2018.09.30 현재

제 47 기말 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기말	제 47 기말
자산
유동자산	309,410,520,779	254,646,956,941
현금및현금성자산	16,605,982,655	32,275,301,652
유동 당기손익-공정가치 의무 측정 금융자산	1,997,812,809
단기금융상품	37,301,430,000	20,800,000,000
매출채권 및 기타유동채권	73,747,470,272	97,243,731,976
매출채권	62,335,825,236	91,661,421,886
대손충당금	(1,170,518,719)	(1,396,476,461)
단기미수금	3,082,785,407	2,063,573,007
대손충당금	(31,405,115)	(21,826,790)
단기미수수익	338,999,845	55,911,986
단기보증금자산	4,000,131,267	3,302,930,098
단기선급금	3,138,302,988	556,570,761
단기선급비용	2,049,518,979	1,017,797,105
유동회생채권	3,830,384	3,830,384
재고자산	179,510,962,719	104,327,923,313
상품	40,600,832,211	26,347,422,669
평가충당금	(714,109,106)	(866,808,483)
제품	137,986,992,249	83,167,653,931
평가충당금	(4,833,157,358)	(5,344,307,354)
재공품	336,315,335	357,733,678
원재료	5,708,690,613	60,408,600
평가충당금	(1,078,276,202)	(57,388,170)
저장품	817,937,364	663,208,442
미착품	685,737,613
반품자산	246,862,324
비유동자산	181,333,070,233	145,447,887,747
비유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산	24,912,936,260
장기매출채권 및 기타비유동채권	10,030,053,399	5,676,849,280
장기매출채권	508,215,195	3,332,895
장기대여금	100,000,000	100,000,000
장기임차보증금	9,909,202,250	5,708,673,883
현재가치할인차금	(487,364,046)	(135,157,498)
투자부동산	16,072,030,053	43,937,917,199
감가상각누계액	(2,826,074,490)	(5,961,297,173)
유형자산	118,303,788,733	82,214,426,868
토지	37,910,278,296	29,230,816,890
건물	57,653,250,003	43,782,041,976
감가상각누계액	(14,576,818,302)	(10,916,033,886)
건물부대설비	7,303,804,320	5,318,368,458
감가상각누계액	(1,176,476,524)	(730,456,272)
구축물	121,649,552
감가상각누계액	(3,801,544)
기계장치	800,172,888
감가상각누계액	(660,548,206)
차량운반구	443,497,422	323,541,258
감가상각누계액	(180,073,369)	(38,257,913)
임차구축물	30,077,574,263	23,450,111,938
감가상각누계액	(16,276,700,102)	(13,773,511,123)
건설중인자산	9,847,920,330	370,475,940
기타유형자산	18,349,580,004	15,011,765,732
감가상각누계액	(11,329,520,298)	(9,814,436,130)
영업권 이외의 무형자산	9,246,767,591	3,337,619,286
기타무형자산	9,246,767,591	3,337,619,286
기타비유동자산	2,168,282,016	1,466,962,207
이연법인세자산	3,425,286,671	14,775,410,080
자산총계	490,743,591,012	400,094,844,688
부채
유동부채	122,659,309,949	103,934,249,200
매입채무 및 기타유동채무	113,304,729,298	83,773,575,117
단기매입채무	70,311,743,986	44,421,470,401
단기미지급금	16,476,459,922	23,030,759,178
단기미지급비용	1,804,518,789	750,951,380
단기예수금	281,702,745	174,795,533
단기예수보증금	10,016,990,000	11,947,313,067
단기선수금	595,919,712	86,741,915
단기선수수익	3,817,394,144	3,361,543,643
단기차입금	10,000,000,000
유동반품충당부채	688,402,179	382,824,395
미지급법인세	8,666,178,472	19,777,849,688
비유동부채	2,434,247,640	205,188,660
퇴직급여부채	2,434,247,640	205,188,660
확정급여채무의현재가치	10,399,579,805	8,615,640,544
사외적립자산의공정가치	(7,965,332,165)	(8,410,451,884)
부채총계	125,093,557,589	104,139,437,860
자본
지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본	365,194,071,369	295,955,406,828
자본금	7,700,000,000	7,700,000,000
보통주자본금	7,700,000,000	7,700,000,000
자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609
기타포괄손익누계액	(51,833,456)	(166,994,408)
이익잉여금(결손금)	354,912,267,216	285,788,763,627
비지배지분	455,962,054
자본총계	365,650,033,423	295,955,406,828
자본과부채총계	490,743,591,012	400,094,844,688

연결 포괄손익계산서

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기		제 47 기 3분기
	3개월	누적	3개월	누적
수익(매출액)	139,738,079,984	420,409,578,012	102,646,855,404	317,826,750,146
제품매출액	86,088,224,244	231,046,673,777	68,409,418,590	201,157,276,441
상품매출액	52,089,668,853	183,577,254,771	32,022,361,178	109,608,943,977
수수료매출	487,274,746	1,560,119,254	487,139,753	1,745,532,255
임대수익	255,942,425	1,569,202,468	837,191,067	2,659,559,870
물류매출액	582,477,798	2,421,835,824	890,744,816	2,655,437,603
로열티수익(매출액)	234,491,918	234,491,918
매출원가	47,090,783,493	140,627,499,110	35,235,805,197	113,508,599,394
제품매출원가	35,308,634,640	91,151,331,020	24,689,989,078	77,383,845,353
상품매출원가	11,012,099,151	46,348,285,985	9,392,101,095	32,371,991,063
임대매출원가/임대수익원가	138,352,168	851,723,879	393,969,439	1,475,259,390
물류매출원가/유통매출원가	611,618,068	2,256,078,760	759,745,585	2,277,503,588
로열티수익(매출액)에 대한 매출원가	20,079,466	20,079,466
매출총이익	92,647,296,491	279,782,078,902	67,411,050,207	204,318,150,752
판매비와관리비	75,469,935,416	225,299,556,430	52,680,190,914	160,334,857,318
급여	4,224,948,500	11,168,225,499	2,674,773,957	7,609,177,914
퇴직급여	463,950,668	1,401,061,481	466,615,475	1,130,849,807
복리후생비	682,222,246	1,801,381,649	476,769,493	1,440,121,197
여비교통비	357,376,888	857,583,986	159,747,232	391,482,374
차량유지비	86,826,951	265,386,076	56,994,369	166,547,573
통신비	126,129,564	314,658,002	86,434,577	237,671,369
수도광열비	378,391,971	859,133,814	269,689,855	700,091,647
소모품비	965,019,612	2,653,200,303	857,252,451	2,660,932,123
세금과공과	232,058,430	954,382,258	128,409,063	713,773,188
도서인쇄비	28,415,435	151,568,712	44,964,474	163,619,970
광고선전비	2,428,394,224	10,313,785,469	2,180,797,277	9,248,007,190
접대비	10,321,376	34,910,676	18,405,500	114,390,500
지급수수료	55,959,644,448	171,324,555,183	40,265,551,835	122,709,535,717
운반비	141,802,005	150,175,080
임차료	6,579,055,604	16,221,775,902	3,136,777,740	7,706,994,304
감가상각비	2,367,228,477	6,210,390,783	1,743,872,363	4,860,532,940
보험료	92,938,928	215,904,538	41,026,403	111,660,442
수선비	151,239,513	559,336,991	54,695,000	309,224,800
대손상각비(대손충당금환입)	163,371,320	(225,947,350)
무형자산상각비	30,173,602	67,661,724	17,413,850	59,747,663
교육훈련비	425,654	425,654		496,600
영업이익(손실)	17,177,361,075	54,482,522,472	14,730,859,293	43,983,293,434
기타이익	625,565,082	48,379,415,116	90,073,109	1,647,412,492
유형자산처분이익	14,000	14,000
무형자산처분이익		8,359,486		14,161,037
투자부동산처분이익		44,839,670,354
기타대손충당금환입			(102,657,993)	205,739,444
수입수수료	140,407,901	416,129,855	72,876,174	304,852,536
잡이익	113,048,317	444,152,707	119,854,928	1,122,659,475
채무면제이익	326,970,551	326,970,551
염가매수차익	45,124,313	2,344,118,163
기타손실	571,490,636	857,521,620	41,179,676	282,812,962
유형자산처분손실	157,947,750	412,325,747	39,736,280	247,291,677
기타의대손상각비	6,949,986	9,578,325
기부금		7,174,457		303,352
잡손실	406,592,900	428,443,091	1,443,396	35,217,933
금융수익	683,538,544	1,623,707,881	151,285,085	496,020,782
이자수익	396,001,373	1,061,601,213	140,592,827	353,307,718
외환차익(금융수익)	37,116,193	63,796,750	10,692,132	142,712,938
외화환산이익(금융수익)	(17,651,832)	126,646,780	126	126
당기손익인식금융자산평가이익(금융수익)	268,072,810	371,663,138
금융원가	406,155,602	697,102,981	8,287,953	885,791,679
이자비용	10,672,550	15,959,483	7,031,852	28,460,111
외환차손(금융원가)	20,677,033	105,842,376	1,234,336	16,901,432
외화환산손실(금융원가)	97,952,048	113,287,342	21,765	3,376,991
당기손익인식금융자산평가손실(금융원가)	276,853,971	462,013,780
파생상품거래손실(금융원가)				97,053,145
매도가능금융자산손상차손(금융원가)				740,000,000
법인세비용차감전순이익(손실)	17,508,818,463	102,931,020,868	14,922,749,858	44,958,122,067
법인세비용	4,148,090,295	23,527,179,346	4,156,006,927	11,148,499,232
당기순이익(손실)	13,360,728,168	79,403,841,522	10,766,742,931	33,809,622,835
기타포괄손익	492,237,574	13,344,527	7,450,383	(50,538,201)
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세전기타포괄손익)	(85,816,298)	115,770,916	27,748,515	11,968,056
해외사업장환산외환차이 세전재분류조정	(85,816,298)	115,770,916	27,748,515	11,968,056
당기손익으로 재분류되지 않는 항목(세전기타포괄손익)	578,053,872	(102,426,389)	(20,298,132)	(62,506,257)
확정급여제도의 재측정손익(세전기타포괄손익)	745,525,141	(132,051,578)	(26,191,138)	(80,653,235)
당기손익으로 재분류되지 않는 항목과 관련된 법인세	(167,471,269)	29,625,189	5,893,006	18,146,978
총포괄손익	13,852,965,742	79,417,186,049	10,774,193,314	33,759,084,634
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	13,289,604,619	79,235,929,978	10,766,742,931	33,809,622,835
비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	71,123,549	167,911,544
총 포괄손익의 귀속
총 포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	13,784,970,505	79,248,664,541	10,774,193,314	33,759,084,634
총 포괄손익, 비지배지분	67,995,237	168,521,508
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원)	863	5,145	699	2,195

연결 자본변동표

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	자본
	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본					비지배지분	자본 합계
	자본금	자본잉여금	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 자본 합계
2017.01.01 (기초자본)	7,700,000,000	2,633,637,609	(777,932)	216,372,656,334	226,705,516,011		226,705,516,011
당기순이익(손실)				33,809,622,835	33,809,622,835		33,809,622,835
기타포괄손익			11,968,056	(62,506,257)	(50,538,201)		(50,538,201)
종속기업취득
배당금지급				(5,390,000,000)	(5,390,000,000)		(5,390,000,000)
2017.09.30 (기말자본)	7,700,000,000	2,633,637,609	11,190,124	244,729,772,912	255,074,600,645		255,074,600,645
2018.01.01 (기초자본)	7,700,000,000	2,633,637,609	(166,994,408)	285,788,763,627	295,955,406,828		295,955,406,828
당기순이익(손실)				79,235,929,978	79,235,929,978	167,911,544	79,403,841,522
기타포괄손익			115,160,952	(102,426,389)	12,734,563	609,964	13,344,527
종속기업취득						287,440,546	287,440,546
배당금지급				(10,010,000,000)	(10,010,000,000)		(10,010,000,000)
2018.09.30 (기말자본)	7,700,000,000	2,633,637,609	(51,833,456)	354,912,267,216	365,194,071,369	455,962,054	365,650,033,423

연결 현금흐름표

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기	제 47 기 3분기
영업활동현금흐름	10,851,327,366	43,522,690,848
당기순이익(손실)	79,403,841,522	33,809,622,835
당기순이익조정을 위한 가감	(16,592,189,426)	14,064,480,556
법인세비용	23,527,179,346	11,148,499,232
감가상각비	6,928,013,958	5,652,046,489
무형자산상각비	67,661,724	59,747,663
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
매도가능금융자산손상차손		740,000,000
퇴직급여	1,848,019,685	1,496,944,089
이자비용	15,959,483	28,460,111
대손상각비	(225,947,350)
기타의 대손상각비	9,578,325
재고자산평가손실	(671,237,781)	(4,832,353,651)
외화환산손실	113,287,342
당기손익인식금융자산평가손실	462,013,780
파생금융자산거래손실		97,053,145
대손충당금환입		(205,739,444)
이자수익	(1,061,601,213)	(353,307,718)
외화환산이익	(126,646,780)
투자부동산처분이익	(44,839,670,354)
유형자산처분이익	(14,000)
당기손익인식금융자산평가이익	(371,663,138)
무형자산처분이익	(8,359,486)	(14,161,037)
채무조정이익	(326,970,551)
염가매수차익	(2,344,118,163)
영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동	(29,491,985,056)	7,460,172,820
매출채권의 감소(증가)	20,188,515,570	9,575,968,499
미수금의 감소(증가)	(1,206,399,405)	2,737,957,602
선급금의 감소(증가)	(1,864,518,576)	(43,755,673)
선급비용의 감소(증가)	(284,741,537)	(570,139,512)
장기선급비용의 감소(증가)	(643,196,058)	(447,600,000)
재고자산의 감소(증가)	(67,129,430,763)	(25,584,281,944)
미수수익의 감소(증가)	27,693,490
매입채무의 증가(감소)	30,599,137,652	28,987,956,329
미지급금의 증가(감소)	(7,049,798,948)	(6,166,878,038)
선수수익의 증가(감소)	455,850,501	316,022,260
선수금의 증가(감소)	(1,511,574,999)	2,044,855
예수금의 증가(감소)	83,779,232	(331,866,507)
미지급비용의 증가(감소)	881,597,750	987,706,632
유동반품충당부채의 증가(감소)	305,577,784
파생상품자산의 감소(증가)		(96,688,673)
퇴직급여채무의 증가(감소)	(108,338,620)	200,048,200
사외적립자산의공정가치의 감소(증가)	(53,665,805)	(1,162,821,210)
장기예수금의 증가(감소)	(1,935,610,000)	(943,500,000)
반품자산의 감소(증가)	(246,862,324)
이자수취(영업)	714,727,811	219,780,085
이자지급(영업)		(145,369)
법인세납부(환급)	(23,183,067,485)	(12,031,220,079)
투자활동현금흐름	(27,462,437,876)	(36,976,147,285)
단기금융상품의 취득	(16,501,430,000)	(23,500,000,000)
유동당기손익인식금융자산의 취득	(2,000,000,000)
비유동당기손익인식금융자산의 취득	(25,000,000,000)
단기대여금및수취채권의 취득	(1,165,113,000)
장기대여금및수취채권의 취득	(2,313,071,635)
토지의 취득	(3,647,162,740)
건물의 취득	(873,409,234)
임차구축물의 취득	(8,084,070,516)	(6,189,737,640)
기타유형자산의 취득	(2,926,896,936)	(2,734,272,285)
건설중인자산의 취득	(9,477,444,390)
영업권 이외의 무형자산의 취득	(412,710,758)	(2,061,695,920)
종속기업과 기타 사업의 지배력 획득에 따른 현금흐름	(4,920,042,997)
임차보증금의 증가	(4,791,126,805)	(2,666,350,531)
토지의 처분	51,185,810,218
건물의 처분	3,434,776,000
임차보증금의 감소		150,000,000
임차구축물의 처분	16,007,176
기타유형자산의 처분	2,285,282	10,909,091
영업권 이외의 무형자산의 처분	11,162,459	15,000,000
재무활동현금흐름	(2,033,930,522)	(5,390,000,000)
단기차입금의 증가	10,000,000,000	300,000,000
단기차입금의 상환	(2,304,664,653)	(300,000,000)
배당금지급	(10,010,000,000)	(5,390,000,000)
종속기업의 설립(비지배지분증가)	280,734,131
환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	(18,645,041,032)	1,156,543,563
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	100,524,726	12,059,410
현금및현금성자산의순증가(감소)	(18,544,516,306)	1,168,602,973
연결범위변동	2,875,197,309
기초현금및현금성자산	32,275,301,652	9,980,439,968
기말현금및현금성자산	16,605,982,655	11,149,042,941

3. 연결재무제표 주석

제48기 3분기 (2018년 01월 01일부터 2018년 09월 30일까지)

제47기 3분기 (2017년 01월 01일부터 2017년 09월 30일까지)

제47기 (2017년 01월 01일부터 2017년 12월 31일까지)

주식회사 에프앤에프와 그 종속기업

1. 회사의 개요&cr;&cr;1.1 지배기업의 개요&cr;

주식회사 에프앤에프(이하 "지배기업")는 1972년 2월 24일에 설립되어 1984년 10월에 한국증권거래소에 주식을 상장하였습니다. 지배기업의 주요사업은 의류제품의 제조 및 판매업이며 본사는 서울특별시 강남구 언주로 541에 소재해 있습니다.&cr;&cr;지배기업은 설립 당시 도서출판 및 인쇄업을 주요사업내용으로 하였으며, 이후 고속도로 휴게소(이천휴게소,상행선)와 의류제품의 제조 및 판매 등 사업부문을 다각화하였고, 2002년 7월 1일에 출판 및 고속도로휴게소 사업부문을 인적 분할함으로써 현재는 의류제품의 제조 및 판매업을 주요사업으로 하고 있습니다.&cr;&cr;지배기업은 분할 후 존속법인으로서 2002년 7월 3일에 상호를 (주)엔에스에프에서 (주)에프앤에프로 변경하였으며 분할 후 자본금은 77억원입니다.&cr;&cr;당분기말 현재 지배기업이 발행할 주식의 총수는 40,000,000주, 주식 1주의 금액은 500원 및 발행한 보통주식의 수는 15,400,000주이며, 당분기말 현재 지배기업의 주요주주 현황은 다음과 같습니다.&cr;

주주명	주식수(주)	지분율
김창수	6,930,311	45.01%
홍수정	549,509	3.57%
김승범	431,096	2.79%
김태영	400,730	2.60%
김진욱	319,821	2.08%
기타특수관계인	426,994	2.77%
소 계	9,058,461	58.82%

1.2 종속기업에 대한 지분&cr;

1.2.1 보고기간종료일 현재 연결대상 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

종속기업명	소유지분율		소재지	결산월	지배기업	업종
	당분기말	전기말
에프앤에프 상하이	100.00%	100.00%	중국	12월	에프앤에프	생산검수 대행업
에프앤에프 로지스틱스	100.00%	100.00%	대한민국	12월	에프앤에프	종합물류서비스업
에프앤에프 홍콩	100.00%	100.00%	홍콩	12월	에프앤에프	도,소매업
듀베디카인터내셔널(*)	94.56%	-	이탈리아	12월	에프앤에프	의복,액세서리 제조업
듀베디카 SRL(*)	94.55%	-	이탈리아	12월	에프앤에프	라이센스
에프앤에프NA(*)	100.00%	-	미국	12월	에프앤에프	도,소매업
듀베디카 불가리아(**)	100.00%	-	불가리아	12월	듀베디카인터내셔널	의복,액세서리 임가공
듀베디카 크로아티아(**)	76.00%	-	크로아티아	12월	듀베디카인터내셔널	의류제작,임가공,디자인

(*)당분기 중 듀베디카인터내셔널, 에프앤에프NA를 설립하였고 듀베디카SRL을 취득하였습니다. &cr;(**)듀베디카불가리아와 듀베디카크로아티아는 듀베디카인터내셔널의 자회사입니다. &cr;

&cr;1.2.2 연결대상 종속기업의 요약재무현황은 다음과 같습니다

(당분기)

(단위: 원)

기업명	자산	부채	자본	매출	영업손익	당기손익	총포괄손익
에프앤에프 상하이	411,703,074	-	411,703,074	-	(21,944,363)	(20,987,990)	(25,255,852)
에프앤에프 로지스틱스	3,360,495,076	1,155,598,127	2,204,896,949	7,746,222,478	1,226,728,932	1,017,838,607	1,004,357,798
에프앤에프 홍콩	10,825,914,712	8,136,779,022	2,689,135,690	12,198,680,440	116,838,299	61,972,585	161,167,689
듀베디카인터내셔널(*)	20,346,901,023	12,347,521,030	7,999,379,993	8,344,099,078	337,781,271	2,787,688,280	2,809,525,618
듀베디카 SRL	1,370,861,573	1,721,197,123	(350,335,550)	213,507,104	146,037,313	151,810,240	151,645,599
에프앤에프 NA	88,678,951	-	88,678,951	-	(340,026)	(340,026)	(1,169,049)
듀베디카불가리아	9,743,822,683	6,572,705,363	3,171,117,320	4,869,271,181	677,486,693	862,262,207	852,395,755
듀베디카크로아티아	373,834,233	199,898,438	173,935,795	168,683,890	28,315,538	34,860,585	32,105,361

(*)듀베디카인터내셔널은 연결재무제표 재무현황입니다.&cr;

(전기)

(단위: 원)

기업명	자산	부채	자본	매출	영업손익	당기손익	총포괄손익
에프앤에프 상하이	436,958,926	-	436,958,926	-	(29,582,102)	(31,751,282)	(58,506,557)
에프앤에프 로지스틱스	1,888,112,055	687,572,904	1,200,539,151	8,634,660,922	723,994,610	625,019,118	528,461,531
에프앤에프 홍콩	3,942,056,763	1,414,088,763	2,527,968,000	231,477,915	(220,150,445)	(221,170,798)	(360,631,999)

&cr;

2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책&cr;&cr; 분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며연차연결재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 당분기연결재무제표는 보고기간말 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 당분기연 결재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는 한 전기 연차연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다. &cr; &cr;분기연결재무제표 작성을 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음과 같습니다. &cr;

&cr; (1) 회계정책의 변경과 공시&cr;&cr; 1) 연결기업이 채택한 제ㆍ개정 기준서&cr; &cr; 연결기업이 201 8년 1월 1일 이후 개시하는 회계기간부터 적용한 제ㆍ개정 기준서 및해석서 는 다음과 같습니다. &cr;

(가) 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 &cr;&cr;벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다 . 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 해당 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다 . &cr;

(나) 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

&cr;현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. &cr;

(다) 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급·선수취 대가' 제정 &cr;&cr;제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

&cr; (라) 기준 서 제1109호 '금융상품' &cr;&cr; 연결기업은 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 없습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 30 에서 설명하고 있습니다.

&cr; (마) 기준 서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'&cr;&cr; 연결기업은 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 기준서 제1115호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며 최초 적용 누적효과는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)에 인식되도록 소급하여 적용하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 30 에서 설명하고 있습니다.

(2) 금융자산&cr;&cr;1) 분류&cr;2018년 1월 1일부터 연결기업은 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.&cr;- 재고자산의 매출에 따른 매출채권&cr;- 공정가치 측정 금융자산 (기타포괄손익 또는 당기손익에 공정가치 변동 인식)&cr;- 상각후원가 측정 금융자산&cr;&cr;금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.&cr;&cr;공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 연결기업는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.&cr;&cr;단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.&cr;&cr;2) 측정&cr;연결기업은 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로 비용처리합니다.&cr;&cr;내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.&cr;&cr;(가) 채무상품&cr;금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 연결기업은 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.&cr;&cr;① 상각후원가 측정 금융자산&cr;계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.&cr;&cr;② 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산&cr;계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.&cr;&cr;③ 당기손익-공정가치측정 금융자산&cr;상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 손익계산서에 '기타수익' 또는 '기타비용'으로 표시합니다.&cr;&cr;(나) 지분상품&cr;연결기업은 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 연결기업이 배당을 받을 권리가 확정된 때에 손익계산서에 '기타수익'으로 인식합니다.&cr;&cr;당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '기타수익' 또는'기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.&cr;&cr;3) 손상&cr;연결기업은 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 연결기업은 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.&cr;

(3) 금융부채&cr;&cr;1) 분류 및 측정&cr;모든 금융부채는 다음을 제외하고는 후속적으로 상각후원가로 측정되도록 분류합니다.&cr;&cr;ㆍ당기손익-공정가치 측정 금융부채. 파생상품부채를 포함한 이러한 부채는 후속적&cr;으로 공정가치로 측정합니다.&cr;ㆍ금융자산의 양도가 제거 조건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되&cr;는 경우에 생기는 금융부채. 이러한 금융부채는 금융상품의 내용을 적용하여 측정합니다.&cr;ㆍ금융보증계약. 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 이후에 이러한 계약의 발행자는&cr;해당 계약을 후속적으로 다음 중 큰 금액으로 측정합니다.&cr;- 기대신용손실에 따라 산정한 손실충당금&cr;- 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액&cr;ㆍ시장이자율보다 낮은 이자율로 대출하기로 한 약정. 최초 인식 후에 이러한 약정의&cr;발행자는 후속적으로 해당 약정을 다음 중 큰 금액으로 측정합니다.&cr;- 기대신용손실에 따라 산정한 손실충당금&cr;- 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액&cr;ㆍ기업회계기준서 제1103호를 적용하는 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부대가. 이러한 조건부 대가는 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다.&cr;&cr;(4) 수익인식&cr;&cr;연결기업은 2018년 1월 1일부터 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 →⑤ 수행의무 이행시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.&cr;

1) 수행의무의 식별&cr;연결기업이 만약 무역조건 CIF 등에 따라 다양한 제품 및 상품을 수출하고 있다면 고객에게 통제가 이전된 이후 매도인이 운송서비스를 제공하므로 해당 운송서비스(보험 포함)를 별도의 수행의무로 인식하게 됩니다. 현재 연결기업의 수출 방식을 검토한 결과 당사에 미치는 영향은 없습니다.&cr;&cr;2) 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무&cr;기업회계기준서 제1115호에 따르면 기업이 수행하여 만들어지거나 가치가 높아지는대로 고객이 통제하는 자산을 기업이 만들거나 그 자산가치를 높이는 경우 진행기준을 적용하여 수익을 인식하여야 합니다. 현재 연결기업의 경우 진행기준으로 인식할 수익은 없습니다.&cr;&cr;3) 변동대가&cr;연결기업은 받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 반품기한이 경과할 때 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다. 기업이 받았거나 받을 대가 중에서 권리를 갖게 될 것으로 예상하지 않는 금액은 환불부채로 인식하고, 고객이 반품 권리를 행사할 때 고객으로부터 제품을 회수할 권리를가지므로 그 자산을 환불자산으로 인식하고 해당 금액만큼 매출원가를 조정합니다. 제품을 회수할 권리는 제품의 과거 장부금액에서 제품을 회수하는데 드는 원가를 차감하여 측정합니다. 현재 연결기업에 미치는 영향은 없습니다.&cr; &cr;4) 거래가격의 배분&cr;연결기업은 하나의 계약에서 식별된 여러 수행의무에 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분합니다. 각 수행의무의 개별 판매가격을 추정하기 위하여 '시장평가 조정 접근법' 등을 사용합니다. 현재 연결기업에 미치는 영향은 없습니다.&cr;&cr;5) 반품&cr;&cr;연결기업은 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 계약부채(환불부채)로 인식하고 수익을 조정하며, 고객이 반품 권리를 행사할 때 고객으로부터 제품을 회수할 권리를 가지므로 그 자산을 인식하고 해당 금액만큼 매출원가를 조정합니다. 제품을 회수할 권리는 제품의 과거장부금액에서 제품을 회수하는데 드는 원가를 차감하여 측정합니다.&cr;

3. 중요한 회계적 판단, 추정 및 가정&cr;&cr;연결기업의 경영자는 연결재무제표 작성시 보고기간말 현재 수익, 비용, 자산 및 부채에 대한 보고금액과 우발부채에 대한 주석공시사항에 영향을 미칠 수 있는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 그러나 이러한 추정 및 가정의 불확실성은 향후 영향을 받을 자산 및 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있습니다.&cr;

다음 회계연도내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있는 중요한 위험을 내포한 보고기간말 현재의 미래에 대한 중요한 가정 및 추정의 불확실성에 대한 기타 주요 원천은 다음과 같습니다. 가정 및 추정은 연결재무제표를 작성하는 시점에 입수가능한 변수에 근거하고 있습니다. 현재의 상황과 미래에 대한 가정은 시장의 변화나 당사의 통제에서 벗어난 상황으로 인해 변화할 수 있습니다. 그러한 변화가 발생시 이를 가정에 반영하고 있습니다.

비금융자산의 손상&cr;연결기업은 매 보고일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가합니다. 영업권과 비한정 내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행하며 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.&cr; &cr; 이연법인세자산&cr;세무상결손금이 사용될 수 있는 미래과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 미사용 세무상결손금에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 연결기업의 경영자는 향후 세금전략과 세무이익의 발생시기 및 수준에 근거하여 인식가능한 이연법인세자산 금액을 결정하기 위하여 주요한 판단을 수행합니다.&cr;

퇴직급여제도&cr;확정급여퇴직연금제도의 원가와 퇴직연금채무의 현재가치는 보험수리적평가방법을통해 결정됩니다. 보험수리적평가방법의 적용을 위해서는 다양한 가정을 세우는 것이 필요합니다. 이러한 가정의 설정은 할인율, 미래임금상승율, 사망률 및 미래연금상승률의 결정 등을 포함합니다. 평가방법의 복잡성과 기본 가정 및 장기적인 성격으로 인해 확정급여채무는 이러한 가정들에 따라 민감하게 변동됩니다. 모든 가정은 매보고기간말마다 검토됩니다.&cr;적절한 할인율을 결정하기 위하여 경영진은 AA등급 이상의 회사채의 이자율을 참조하고 있습니다. 사망률은 공개적으로 활용가능한 표에 기초하고 있으며 미래임금상승률은 기대인플레이션율에 기초하고 있습니다.&cr;

금융상품의 공정가치&cr;활성시장이 없는 금융상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 포함한 평가기법을 적용하여 산정하였습니다. 이러한 평가기법에 사용된 입력요소에 관측가능한 시장의 정보를 이용할 수 없는 경우, 공정가치의 산정에 상당한 추정이 요구됩니다. 이러한 판단에는 유동성 위험, 신용위험, 변동성 등에 대한 입력변수의 고려가 포함됩니다. 이러한 요소들에 대한 변화는 금융상품의 공정가치에 영향을 줄 수 있습니다.

&cr;투자상생협력촉진세제&cr;연결기업는 '투자상생협력촉진세제'에 따라 2018년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 계산된 법인세를 추가로 부담하게 됩니다. 이에 따라 연결기업은 동 기간의 법인세를측정할 때 투자상생협력촉진세제에 따른 세효과를 반영하고 있는 바, 연결기업이 향후 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라질 수 있습니다.&cr;&cr;

4. 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 &cr; &cr;보고기간말 현재 제정ㆍ공표되었으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계기간에 시행일이 도래하지 아니하였고, 연결기업이 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기업회계기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. &cr; &cr; (가) 기준서 제1116호 '리스'&cr;&cr;2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체할 예정입니다. 연결기업은 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다. &cr;&cr;새로운 기준서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를인식해야 합니다.&cr; &cr;연결기업은 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 보고기간말 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 연결기업이 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를제공하는 것이 실무상 어렵습니다. &cr; &cr;

5. 현금및현금성자산과 기타금융자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 현금및현금성자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
현금및현금성자산	현 금	160,746,514	86,257,960
	보통예금 등	16,445,236,141	32,189,043,692
소 계		16,605,982,655	32,275,301,652
기타유동금융자산	정기예금	37,301,430,000	20,800,000,000
당기손익-공정가치측정 금융자산	펀드상품	1,997,812,809	-
합 계		55,905,225,464	53,075,301,652

6. 매출채권&cr;&cr;6.1 보고기간종료일 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
매 출 채 권	62,335,825,236	91,661,421,886
대손충당금	(1,170,518,719)	(1,396,476,461)
합 계	61,165,306,517	90,264,945,425

6.2 매출채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과목	당 분 기	전 기
6개월이내	61,314,168,347	91,153,957,969
6~12개월	516,732,477	5,539,145
1 년 초 과	504,924,412	501,924,772
소 계	62,335,825,236	91,661,421,886
대손충당금	(1,170,518,719)	(1,396,476,461)
합 계	61,165,306,517	90,264,945,425

6.3 매출채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초금액	1,396,476,461	1,059,151,842
손상차손인식 및 환입	(225,947,350)	337,324,619
환율차이	(10,392)	-
기말금액(*)	1,170,518,719	1,396,476,461

(*) 연결기업은 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. (주석 29 참조)&cr;&cr;

7. 기타채권&cr;&cr;7.1 보고기간종료일 현재 기타채권의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
유동	미수금	3,082,785,407	2,063,573,007
	대손충당금	(31,405,115)	(21,826,790)
	유동성 보증금	4,008,993,000	3,328,000,000
	현재가치할인차금	(8,861,733)	(25,069,902)
	유동성 장기매출채권	3,830,384	3,830,384
	소 계	7,055,341,943	5,348,506,699
비유동	보증금	9,909,202,250	5,708,673,883
	현재가치할인차금	(487,364,046)	(135,157,498)
	장기매출채권	508,215,195	3,332,895
	장기대여금	100,000,000	100,000,000
	소 계	10,030,053,399	5,676,849,280
합 계		17,085,395,342	11,025,355,979

7.2 기타채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	미수금
	당 분 기	전 기
기초금액	21,826,790	48,884,731
손상차손인식 및 환입	9,578,325	(27,057,941)
기말금액	31,405,115	21,826,790

&cr;7.3 보고기간종료일 현재 기타채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	장부금액	6개월 미만	6~12개월	1년 초과
당 분 기	17,085,395,342	5,524,988,423	1,530,353,520	10,030,053,399
전 기	11,025,355,979	2,838,566,582	2,509,940,117	5,676,849,280

&cr;

8. 재고자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
상품	40,600,832,211	26,347,422,669
상품평가충당금	(714,109,106)	(866,808,483)
제품	137,986,992,249	83,167,653,931
제품평가충당금	(4,833,157,358)	(5,344,307,354)
재공품	336,315,335	357,733,678
원재료	5,708,690,613	60,408,600
원재료평가충당금	(1,078,276,202)	(57,388,170)
저장품	817,937,364	663,208,442
미착상품	685,737,613	-
순실현가능가치와 취득원가 중 낮은가액으로 측정한 총 재고자산	179,510,962,719	104,327,923,313

한편 당분기 중 매출원가로 인식한 재고자산평가손실(환입)은 (-)671,237,781원 ( 전기 : (-)5,691,281,210원)입니다 .&cr;

9. 기타자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
유동	미수수익	338,999,845	55,911,986
	선급금	3,138,302,988	556,570,761
	선급비용	2,049,518,979	1,017,797,105
유동 계		5,526,821,812	1,630,279,852
비유동	장기선급비용	2,168,282,016	1,466,962,207
합 계		7,695,103,828	3,097,242,059

10. 당기손익-공정가치측정 금융자산

보고기간종료일 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	회사명	지분율	당 분 기			전 기(*2)
			취득원가	공정가치	장부금액	장부금액
유동	펀드상품	-	2,000,000,000	1,997,812,809	1,997,812,809	-
비유동	펀드상품	-	25,000,000,000	24,911,836,549	24,911,836,549	-
	듀베디카재팬	10%	1,101,793	1,099,711	1,099,711	-
	한국패션유통물류(주)(*1)	3.89%	740,000,000	-	-	-
	소 계		25,741,101,793	24,912,936,260	24,912,936,260	-
합 계			27,741,101,793	26,910,749,069	26,910,749,069

(*1) 전기에 매도가능금융자산 손상차손 740,000천원 전액을 반영하였습니다.

(*2) 전기에는 매도가능증권금융자산으로 분류하였습니다. &cr;&cr;당분기에 당기손익-공정가치측정 금융자산 27,000,000천원을 신규로 취득하였습니다. 당기손익-공정가치측정 금융자산에 대하여, 각각 평가손실 462,014천원 및 평가이익 371,663천원을 당기손익에 반영하였습니다.&cr;&cr;

11. 금융상품의 구분 및 공정가치&cr;

11.1 보고기간종료일 현재 연결기업의 재무제표에 계상된 금융상품의 장부금액과 공정가치의 비교내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		장부금액		공정가치
		당 분 기	전 기	당 분 기	전 기
금융자산
상각후원가측정&cr;금융자산	현금및현금성자산	16,605,982,655	32,275,301,652	16,605,982,655	32,275,301,652
	단기금융상품자산	37,301,430,000	20,800,000,000	37,301,430,000	20,800,000,000
	매출채권	61,165,306,517	90,264,945,425	61,165,306,517	90,264,945,425
	기타유동채권	7,055,341,943	5,348,506,699	7,055,341,943	5,348,506,699
	기타유동자산	338,999,845	55,911,986	338,999,845	55,911,986
	기타비유동채권	10,030,053,399	5,676,849,280	10,030,053,399	5,676,849,280
	소 계	132,497,114,359	154,421,515,042	132,497,114,359	154,421,515,042
당기손익-공정가치측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	26,910,749,069	-	26,910,749,069	-
합 계		159,407,863,428	154,421,515,042	159,407,863,428	154,421,515,042
금융부채
상각후원가측정&cr;금융부채	매입채무	70,311,743,986	44,421,470,401	70,311,743,986	44,421,470,401
	단기차입금	10,000,000,000	-	10,000,000,000	-
	기타유동채무	26,493,449,922	34,978,072,245	26,493,449,922	34,978,072,245
	기타유동부채	1,781,334,208	750,951,380	1,781,334,208	750,951,380
합 계		108,586,528,116	80,150,494,026	108,586,528,116	80,150,494,026

&cr;상기의 금융자산과 부채의 공정가치는 해당 금융상품을 강제매각이나 청산이 아닌 거래의사가 있는 당사자간의 정상거래를 통해 거래되는 금액으로 계상되었습니다. 상기의 공정가치 추정에 사용된 방법 및 가정은 다음과 같습니다. &cr; - 현금및현금성자산, 기타유동금융자산, 매출채권, 기타유동채권, 기타유동자산, 매 입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채는 만기가 단기이므로 장부금액이 공정가 치와 유사하다고 판단하였습니다.&cr; - 연결기업은 이자율, 고객의 개인신용도등의 변수에 기초하여 고정이자부 및 변동 이자부 대여금 및 차입금을 평가하였습니다. 이 평가에 기초하여 대여금에 예상되 는 손실에 대비한 충당금을 적립하였습니다.&cr; - 상장된 채무상품의 공정가치는 보고기간말 현재 공시가격에 기초하고 있습니다. 공시가격이 없는 금융상품, 은행차입금 및 기타금융부채, 금융리스부채 및 기타비 유동적 금융부채의 공정가치는 미래현금흐름을 이와 유사한 조건, 신용위험 및 잔 여만기를 가진 차입금의 할인률로 할인하여 추정된 금액입니다.&cr; - 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정가치는 활성시장에서 이용가능한 시장가 격에 기초하여 산정되었습니다. 비상장 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정 가치는 적절한 평가기법을 활용하여 측정되었습니다. 공정가치 평가는 경영진에 게 예상 현금흐름, 할인율, 신용위험 및 변동성과 같은 평가모형의 투입변수에 대 한 가정을 하도록 요구하고 있습니다. 일정한 범위내의 다양한 추정치에 대한 확 률은 합리적으로 평가될 수 있으며 비상장 지분증권의 공정가치에 대한 경영진의 추정에 사용될 수 있습니다.&cr; - 연결기업은 투자등급의 신용도를 보유한 금융기관 등과 파생상품계약을 체결하였 습니다. 파생상품은 시장에서 관측가능한 투입변수에 기초한 평가기법으로 평가 되었습니다. 가장 많이 적용된 평가기법은 현재가치 계산을 활용한 선도가격산정 과 스왑모델등입니다. 동 모델에는 계약당사자의 신용도, 외환현물환율과 선도환 율, 이자율곡선과 기초상품의 선도금리곡선 등의 다양한 투입변수가 반영되었습 니다.&cr; - 연결기업의 이자부 차입금의 공정가치는 보고기간말 현재 발행자의 차입이자율을 고려한 할인율을 적용한 현금흐름할인법을 이용하여 결정하고 있습니다. 당분기 말 현재의 자기불이행위험은 유의적이지 않은것으로 판단하고 있습니다.&cr;

11.2 공정가치 측정

공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 연결기업은 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.&cr;&cr;연결기업은 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.&cr; - 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.&cr; - 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공 정가치는 수준2로 분류됩니다.&cr; - 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다.&cr;

당분기 중 공정가치 서열체계의 수준1과 수준2 사이의 유의적인 이동은 없었습니다.&cr;

11.3 공정가치 서열체계 수준2의 가치평가기법 및 투입변수 설명&cr;&cr;보고기간종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위 : 원)

구분	공정가치 금액	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치측정 금융자산	26,910,749,069	자산가치접근법 등	편입자산의 공정가치 등

11.4 당분기 및 전분기의 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기			전 분 기
	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가측정 금융자산	합계	당기손익인식&cr;금융자산(부채)	대여금및&cr;수취채권&cr;(기타금융부채)	매도가능&cr;금융자산	합계
(금융수익)
이자수익	-	1,061,601,213	1,061,601,213	-	353,307,718	-	353,307,718
외환차익	-	63,796,750	63,796,750	-	142,712,938	-	142,712,938
외화환산이익	-	126,646,780	126,646,780	-	126	-	126
당기손익-공정가치측정 금융자 산평가이익	371,663,138	-	371,663,138	-	-	-	-
합 계	371,663,138	1,252,044,743	1,623,707,881	-	496,020,782	-	496,020,782
(금융비용)
이자비용	-	15,959,483	15,959,483	-	28,460,111	-	28,460,111
외환차손	-	105,842,376	105,842,376	-	16,901,432	-	16,901,432
외화환산손실	-	113,287,342	113,287,342	-	3,376,991	-	3,376,991
파생상품거래손실	-	-	-	97,053,145	-	-	97,053,145
당기손익-공정가치측정 금융자 산평가손실	462,013,780	-	462,013,780	-	-	-	-
매도가능금융자산손상차손	-	-	-	-	-	740,000,000	740,000,000
합 계	462,013,780	235,089,201	697,102,981	97,053,145	48,738,534	740,000,000	885,791,679

&cr;

12. 유형자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
취득원가
전 기 초	28,314,305,916	42,988,900,934	5,318,368,458	-	-	32,878,299	18,643,235,212	11,487,574,938	256,475,940	107,041,739,697
기중 취득	-	-	-	-	-	306,106,533	6,859,439,840	3,526,339,718	114,000,000	10,805,886,091
기중 처분	-	-	-	-	-	(15,443,574)	(2,040,220,527)	-	-	(2,055,664,101)
대체(주1)	916,510,974	793,141,042	-	-	-	-	-	-	-	1,709,652,016
환율변동	-	-	-	-	-	-	(12,342,587)	(2,148,924)	-	(14,491,511)
전 기 말	29,230,816,890	43,782,041,976	5,318,368,458	-	-	323,541,258	23,450,111,938	15,011,765,732	370,475,940	117,487,122,192
기중 취득	3,647,162,740	873,409,234	-	121,575,316	117,211,759	27,398,392	8,084,070,516	2,660,711,469	9,477,444,390	25,008,983,816
기중 처분	-	-	-	-	-	-	(1,523,713,310)	(840,620,850)	-	(2,364,334,160)
대체(주1)	4,879,383,863	9,776,154,464	1,985,435,862	-	-	-	-	-	-	16,640,974,189
연결범위변동(주2)	153,037,984	3,227,310,015	-	-	684,460,801	92,716,178	-	1,515,283,822	-	5,672,808,800
환율변동	(123,181)	(5,665,686)	-	74,236	(1,499,672)	(158,406)	67,105,119	2,439,831	-	62,172,241
당분기말	37,910,278,296	57,653,250,003	7,303,804,320	121,649,552	800,172,888	443,497,422	30,077,574,263	18,349,580,004	9,847,920,330	162,507,727,078

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
감가상각누계액
전 기 초	-	9,262,670,380	548,292,027	-	-	14,197,056	11,409,188,039	8,535,978,498	-	29,770,326,000
감가상각비	-	1,407,814,883	182,164,245	-	-	27,921,737	4,126,033,424	1,281,175,736	-	7,025,110,025
기중 처분	-	-	-	-	-	(3,860,880)	(1,749,825,112)	-	-	(1,753,685,992)
대체(주1)	-	245,548,623	-	-	-	-	-	-	-	245,548,623
환율변동	-	-	-	-	-	-	(11,885,228)	(2,718,104)	-	(14,603,332)
전 기 말	-	10,916,033,886	730,456,272	-	-	38,257,913	13,773,511,123	9,814,436,130	-	35,272,695,324
감가상각비	-	1,186,821,332	153,499,387	3,799,224	9,368,597	50,005,530	3,805,659,719	1,328,194,650	-	6,537,348,439
기중 처분	-	-	-	-	-	-	(1,310,602,671)	(623,151,066)	-	(1,933,753,737)
대체(주1)	-	1,789,394,027	292,520,865	-	-	-	-	-	-	2,081,914,892
연결범위변동(주2)	-	685,839,533	-	-	652,685,107	91,982,064	-	750,803,374	-	2,181,310,078
환율변동	-	(1,270,476)	-	2,320	(1,505,498)	(172,138)	8,131,931	59,237,210	-	64,423,349
당분기말	-	14,576,818,302	1,176,476,524	3,801,544	660,548,206	180,073,369	16,276,700,102	11,329,520,298	-	44,203,938,345

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	구축물	기계장치	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
순장부금액
당분기말	37,910,278,296	43,076,431,701	6,127,327,796	117,848,008	139,624,682	263,424,053	13,800,874,161	7,020,059,706	9,847,920,330	118,303,788,733
전 기 말	29,230,816,890	32,866,008,090	4,587,912,186	-	-	285,283,345	9,676,600,815	5,197,329,602	370,475,940	82,214,426,868

(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.&cr;(주2) 당분기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다.&cr;

13. 투자부동산&cr;&cr;13.1 보고기간종료일 현재 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
취득원가
전 기 초	22,668,981,152	20,531,766,139	2,446,821,924	45,647,569,215
기중 취득	-	-	-	-
기중 처분	-	-	-	-
대체(주1)	(916,510,974)	(793,141,042)	-	(1,709,652,016)
전 기 말	21,752,470,178	19,738,625,097	2,446,821,924	43,937,917,199
기중 취득	-	-	-	-
기중 처분	(9,248,400,000)	(1,524,726,895)	(451,786,062)	(11,224,912,957)
대체(주1)	(4,879,383,863)	(9,776,154,464)	(1,985,435,862)	(16,640,974,189)
당분기말	7,624,686,315	8,437,743,738	9,600,000	16,072,030,053

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
감가상각누계액
전 기 초	-	4,852,579,262	652,624,922	5,505,204,184
감가상각비	-	634,136,797	67,504,815	701,641,612
기중 처분	-	-	-	-
대체(주1)	-	(245,548,623)	-	(245,548,623)
전 기 말	-	5,241,167,436	720,129,737	5,961,297,173
감가상각비	-	356,913,112	33,752,408	390,665,520
기중 처분	-	(992,211,031)	(451,762,280)	(1,443,973,311)
대체(주1)	-	(1,789,394,027)	(292,520,865)	(2,081,914,892)
당분기말	-	2,816,475,490	9,599,000	2,826,074,490

(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.&cr;

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
순장부금액
당분기말	7,624,686,315	5,621,268,248	1,000	13,245,955,563
전 기 말	21,752,470,178	14,497,457,661	1,726,692,187	37,976,620,026

13.2 당분기 및 전분기 중 투자부동산과 관련한 수익과 비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
투자부동산으로부터의 임대수익	1,569,202,468	2,659,559,870
임대수익 발생 직접 운영비용	(851,723,879)	(1,475,259,390)
투자부동산으로부터의 임대손익	717,478,589	1,184,300,480

투자부동산은 상각후 취득원가로 표시되어 있으며, 정액법(내용연수 20~40년)에 의해 상각하고 있습니다.&cr;

13.3 보고기간종료일 현재 투자부동산의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	장부금액	공정가치
토지	7,624,686,315	9,020,737,913
건물	5,621,268,248	5,621,268,248
건물부속설비	1,000	1,000
합계	13,245,955,563	14,642,007,161

투자부동산 중 토지는 국토해양부에서 고시한 표준지공시지가를 기준으로 측정하였으나, 건물은 비교될만한 시장거래 발생빈도가 낮고 신뢰성 있는 공정가치의 대체적 추정이 가능하지 않아 장부금액을 공정가치로 측정하였습니다.&cr;&cr;

14. 무형자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계
취득원가
전 기 초	690,000,000	62,912,450	851,037,380	-	-	-	1,603,949,830
기중 취득	-	25,332,181	2,385,957,247	-	-	-	2,411,289,428
기중 처분	-	(1,360,480)	-	-	-	-	(1,360,480)
전 기 말	690,000,000	86,884,151	3,236,994,627	-	-	-	4,013,878,778
기중 취득	-	34,123,360	340,632,600	35,026,739	-	2,928,059	412,710,758
기중 처분	-	(3,686,325)	-	-	-	-	(3,686,325)
연결범위변동(주1)	-	-	-	103,847,203	5,394,691,257	68,661,826	5,567,200,286
환율변동	-	-	-	(174,812)	-	(151,163)	(325,975)
당분기말	690,000,000	117,321,186	3,577,627,227	138,699,130	5,394,691,257	71,438,722	9,989,777,522

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계
상각비 및 손상차손
전 기 초	587,500,000	11,680,138	-	-	-	-	599,180,138
무형자산상각비	62,000,000	15,600,871	-	-	-	-	77,600,871
기중 처분	-	(521,517)	-	-	-	-	(521,517)
전 기 말	649,500,000	26,759,492	-	-	-	-	676,259,492
무형자산상각비	40,500,000	15,511,543	-	7,236,875	-	4,413,306	67,661,724
환율변동	-	-	-	4,419	-	(32,352)	(32,352)
기중 처분	-	(883,352)	-	-	-	-	(878,933)
당분기말	690,000,000	41,387,683	-	7,241,294	-	4,380,954	743,009,931

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	소프트웨어	영업권	기타무형자산	합계
순장부금액
당분기말	-	75,933,503	3,577,627,227	131,457,836	5,394,691,257	67,057,768	9,246,767,591
전 기 말	40,500,000	60,124,659	3,236,994,627	-	-	-	3,337,619,286

(주1) 당분기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다. (주석 31 참조)&cr;

비한정 내용연수를 가진 회원권에 대한 손상검사를 위해 영업부문이자 보고부문인 3개의 현금창출단위(의류부문, 임대부문 및 물류부문)에 배분되었습니다. 또한, 연결기업은 당분기말 및 전기말 시점에 수행하는 손상검사를 실시하였습니다. 연결기업은 자산손상을 시사하는 징후를 검토하면서 여러 다른 징후들과 함께 자산손상 징후를 검토였으나 자산손상을 시사하는 징후를 발견하지 못하였습니다. 따라서 비한정 내용연수를 가진 회원권에 대해서 자산손상을 인식하지 않았습니다. 또한, 영업권에 대하여는 매년, 상각대상 자산에 대하여는 자산손상을 시사하는 징후가 있을 때 손상검사를 수행하고 있습니다. 손상차손은 회수가능액(사용가치 또는 처분부대원가를 차감한 공정가치 중 높은 금액)을 초과하는 장부금액만큼 인식되고 영업권 이외의 회원권에 대한 손상차손은 매 보고기간말에 환입가능성이 검토됩니다. &cr;&cr;

15. 매입채무, 기타채무 및 기타부채&cr;&cr;15.1 보고기간종료일 현재 매입채무, 기타채무 및 기타부채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
매입채무	70,311,743,986	44,421,470,401
기타유동채무
- 미지급금	16,476,459,922	23,030,759,178
- 유동성장기예수보증금	10,016,990,000	11,952,600,000
- 현재가치할인차금	-	(5,286,933)
기타유동채무 계	26,493,449,922	34,978,072,245
기타유동부채
- 선수금	595,919,712	86,741,915
- 예수금	281,702,745	174,795,533
- 미지급비용	1,771,936,707	750,951,380
- 선수수익	3,817,394,144	3,361,543,643
기타유동부채 계	6,466,953,308	4,374,032,471

15.2 마일리지충당부채&cr;&cr;당분기 및 전기 중 마일리지충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기				전 기
	기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말
마일리지충당부채	3,356,256,712	2,538,220,462	(2,077,083,030)	3,817,394,144	2,491,203,902	3,757,786,531	(2,892,733,721)	3,356,256,712

연결기업은 의류 등의 판매촉진을 위하여 구매회원에게 부여하는 마일리지에 대하여기간 손익의 적정화를 위해 동 적립금 부여에 따라 예상되는 부담액을 과거 사용실적에 근거하여 마일리지충당부채로 설정하고 있습니다. 마일리지충당부채는 선수수익으로 계상하고 있습니다.

&cr;&cr;16. 단기차입금

(단위 : 원)

차입금의 종류	차입처	이자율	만기	당 분 기	전 기
운영자금	산업은행	2.20%	2018-10-02	10,000,000,000	-

17. 반품충당부채&cr;

당기 및 전기 중 반품충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기				전 기
	기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말
반품충당부채	382,824,395	688,402,179	382,824,395	688,402,179	-	382,824,395	-	382,824,395
반품자산	-	246,862,324	-	246,862,324	-	-	-	-

연결기업은 판매시점에 반품이 예상되는 부분의 매출액과 매출원가를 각각 차감하고해당 매출과 매출원가에 해당하는 금액은 반품충당부채 및 반품자산으로 설정하고 있으며, 반품과 관련하여 발생할 것으로 예상되는 비용은 관련 충당부채에 추가로 반영하고 있습니다. &cr;&cr;

18. 퇴직급여&cr;&cr;연결기업은 확정급여퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 연결기업은 근로자퇴직급여보장법에 따라 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 동 제도하에서 최종급여지급액은은퇴 후 급여 지급시 소비자 물가지수를 반영하여 조정되어야 합니다. 제공되는 급여의 수준은 퇴직시 종업원의 근무기간 및 급여에 따라 산정됩니다. 확정급여연금제도는 별도로 관리되는 기금에 기여금을 적립할 것을 요구하고 있습니다.&cr;연금부채는 소비자물가지수에 따라 조정되므로, 퇴직급여제도는 국내의 물가상승율,이자율위험 변동에 노출되어 있습니다.&cr;

18.1 당분기와 전기 중 확정급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
당기근무원가	1,894,413,593	1,958,637,494
이자원가	149,801,686	173,814,450
사외적립자산의 기대수익	(196,195,594)	(222,666,601)
합 계	1,848,019,685	1,909,785,343

18.2 연결기업의 퇴직급여부채는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
확정급여채무	10,399,579,805	8,615,640,544
사외적립자산	(7,965,332,165)	(8,410,451,884)
퇴직급여부채	2,434,247,640	205,188,660

18.3 기중 연결기업의 확정급여채무의 현재가치 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초	8,615,640,544	8,748,236,615
관계회사 전입	16,577,500	271,113,840
연결범위변동(주1)	430,125,282	-
환율차이	(19,133,140)	-
당기근무원가	1,894,413,593	1,958,637,494
이자원가	149,801,686	173,814,450
확정급여부채의 재측정요소	-	(38,692,945)
급여지급액	(687,845,660)	(2,497,468,910)
기말	10,399,579,805	8,615,640,544

(주1) 당분기 중 사업결합에 따른 연결범위변동분 입니다. (주석 31 참조)&cr;

18.4 기중 연결기업의 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초	8,410,451,884	7,869,969,340
관계회사 전입	16,577,500	271,113,840
사외적립자산 납부액	37,088,305	2,087,916,670
기대수익	196,195,594	222,666,601
확정급여부채의 재측정요소	(132,051,578)	(143,350,657)
급여지급액	(562,929,540)	(1,897,863,910)
기말	7,965,332,165	8,410,451,884

18.5 연결기업의 사외적립자산의 구성내역 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기		전 기
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
단기금융상품	7,965,332,165	7,965,332,165	8,410,451,884	8,410,451,884

18.6 당분기와 전기 중 확정급여부채를 산정하기 위해 적용한 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분	당 분 기	전 기
할인율	3.48%	3.43%
사외적립자산 기대수익율	3.48%	3.43%
임금상승율	4.00%	4.00%

&cr;

19. 자본&cr;&cr;20.1 당분기말 현재 지배기업이 발행할 주식의 총수는 40,000,000주(전기 : 40,000,000주)이며, 발행한 주식의 수 및 1주당 금액은 각각 15,400,000주(전기 : 15,400,000주) 및 500원(전기 : 500원)입니다.&cr;

19.2 연결기업의 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기타자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609

19.3 연결기업의 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
법정적립금(주1)	3,850,000,000	3,850,000,000
임의적립금	269,489,159,374	204,372,800,000
미처분이익잉여금	81,573,107,842	77,565,963,627
합 계	354,912,267,216	285,788,763,627

(주1) 연결기업은 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으나 당당분기말 현재 연결기업의 이익준비금이 자본금의 50%에 달하였으므로 추가 적립할 의무는 없습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다.&cr;

19.4 연결기업의 기타포괄손익누계액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
해외사업장환산차이	(51,833,456)	(166,994,408)

19.5 연결기업의 비지배지분의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	비지배지분율	당 분 기	전 기
듀베디카인터내셔널	5.44%	433,293,248	-
듀베디카 SRL	5.45%	(19,075,782)	-
듀베디카 크로아티아	24.00%	41,744,588	-
합계		455,962,054	-

&cr;

20. 배당금&cr;&cr; 지배기업의 현금배당금의 지급내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
보통주 최종 배당 : 주당 전기 650원(전전기 350원)	10,010,000,000	5,390,000,000

&cr;

21. 매출 및 매출원가

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
매출
제품매출	231,046,673,777	201,157,276,441
상품매출	183,577,254,771	109,608,943,977
수수료매출	1,560,119,254	1,745,532,255
임대매출	1,569,202,468	2,659,559,870
물류매출	2,421,835,824	2,655,437,603
기타매출	234,491,918	-
합 계	420,409,578,012	317,826,750,146
매출원가
제품매출원가	91,151,331,020	77,383,845,353
상품매출원가	46,348,285,985	32,371,991,063
임대매출원가	851,723,879	1,475,259,390
물류매출원가	2,256,078,760	2,277,503,588
기타매출원가	20,079,466	-
합 계	140,627,499,110	113,508,599,394

22. 영업이익 및 영업외손익&cr;&cr;22.1 판매비와관리비

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
급여	11,168,225,499	7,609,177,914
퇴직급여	1,401,061,481	1,130,849,807
복리후생비	1,801,381,649	1,440,121,197
여비교통비	857,583,986	391,482,374
차량유지비	265,386,076	166,547,573
통신비	314,658,002	237,671,369
수도광열비	859,133,814	700,091,647
소모품비	2,653,200,303	2,660,932,123
세금과공과	954,382,258	713,773,188
도서인쇄비	151,568,712	163,619,970
광고선전비	10,313,785,469	9,248,007,190
접대비	34,910,676	114,390,500
지급수수료	171,324,555,183	122,709,535,717
운반비	150,175,080	-
임차료	16,221,775,902	7,706,994,304
감가상각비	6,210,390,783	4,860,532,940
보험료	215,904,538	111,660,442
수선비	559,336,991	309,224,800
대손상각비	(225,947,350)	-
교육훈련비	425,654	496,600
무형자산상각비	67,661,724	59,747,663
합 계	225,299,556,430	160,334,857,318

22.2 기타손익

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
기타수익
수수료수익	416,129,855	304,852,536
대손충당금환입	-	205,739,444
투자부동산처분이익	44,839,670,354	-
유형자산처분이익	14,000	-
무형자산처분이익	8,359,486	14,161,037
채무면제이익	326,970,551	-
잡이익	444,152,707	1,122,659,475
염가매수차익	2,344,118,163	-
합 계	48,379,415,116	1,647,412,492
기타비용
기부금	7,174,457	303,352
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
기타의대손상각비	9,578,325	-
잡손실	428,443,091	35,217,933
합 계	857,521,620	282,812,962

22.3 금융손익

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
금융수익
이자수익	1,061,601,213	353,307,718
외환차익	63,796,750	142,712,938
외화환산이익	126,646,780	126
당기손익-공정가치측정 금융자산 평가이익	371,663,138	-
합 계	1,623,707,881	496,020,782
금융비용
이자비용	15,959,483	28,460,111
외환차손	105,842,376	16,901,432
외화환산손실	113,287,342	3,376,991
파생상품거래손실	-	97,053,145
당기손익-공정가치측정 금융자산 평가손실	462,013,780	-
매도가능금융자산손상차손	-	740,000,000
합 계	697,102,981	885,791,679

연결기업은 외화 거래 및 환산으로 발생한 외환차이를 금융수익 및 금융비용으로 인식하고 있습니다.&cr;

22.4 비용의 성격별 분류

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
재고자산의 변동	(67,871,766,116)	(30,216,996,105)
원재료의사용 및 상품매입	61,589,743,349	38,321,749,066
외주가공비	124,242,676,628	91,204,693,532
종업원급여	19,604,387,211	14,342,391,769
상각비	6,995,675,682	5,711,794,152
광고 및 판촉비	10,313,785,469	9,248,007,190
기타비용	211,052,553,317	145,231,817,108
합계	365,927,055,540	273,843,456,712

&cr;

23. 법인세&cr;&cr;23.1 당분기 및 전분기의 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
당기법인세부담액(추납액 및 환급액 포함)	12,206,681,126	10,367,065,335
일시적 차이로 인한 이연법인세 변동액	11,350,123,409	763,286,919
총법인세비용	23,556,804,535	11,130,352,254
자본에 직접 반영된 법인세비용	(29,625,189)	(18,146,978)
법인세비용	23,527,179,346	11,148,499,232

23.2 자본에 직접 반영된 법인세비용

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
확정급여채무의 재측정요소	(29,625,189)	(18,146,978)

23.3 당분기와 전분기 중 회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액과 법인세비용의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
1. 법인세비용차감전순이익	102,931,020,868	44,958,122,067
2. 적용세율에 따른 법인세	24,562,807,050	10,417,865,540
3. 조정사항
비공제비용	1,192,500	7,945,308
법인세추납액(환급액)	(563,647,442)	235,655,320
기업소득 환류세제에 따른 추가납부액	1,268,936,399	630,020,653
세액공제	(249,233,563)	(214,413,398)
기타(세율차이 등)	(1,492,875,598)	71,425,809
계	(1,035,627,704)	730,633,692
4. 법인세비용(2+3)	23,527,179,346	11,148,499,232

23.4 이연법인세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	재무상태표		손익계산서
	당 분 기	전 기	당 분 기	전 기
감가상각비(건물)	275,052,134	115,162,929	(159,889,205)	3,663,185
감가상각비(건물부속설비)	5,399,089	26,323,281	20,924,192	4,236,583
감가상각비(공기구비품)	-	(11,730,276)	(11,730,276)	(26,379,591)
감가상각비(임차시설물)	-	-	-	(31,611,116)
감가상각비(차량운반구)	11,340,723	2,614,987	(8,725,736)	(2,614,987)
감가상각비(업무용승용차)	20,344,357	12,596,624	(7,747,733)	(7,871,729)
건설자금이자(토지분)	11,522,201	11,522,201	-	-
토지원가	18,670,995	18,670,995	-	-
재고평가손실	1,234,768,083	1,410,413,402	175,645,319	1,280,538,272
미판매재고이익	210,739,554	14,005,008,546	13,794,268,992	2,581,179,049
반품충당부채	99,346,467	86,135,489	(13,210,978)	(86,135,489)
대손충당금	126,448,622	-	(126,448,622)	-
퇴직급여충당부채	2,058,647,466	1,599,982,947	(458,664,519)	(106,494,149)
퇴직보험(사외적립자산)	(1,782,712,729)	(1,706,033,706)	76,679,023	148,207,475
마일리지충당금	858,913,682	755,157,760	(103,755,922)	(194,636,882)
압축기장충당금	-	(1,852,983,000)	(1,852,983,000)	-
미지급비용_급여	202,970,411	148,855,803	(54,114,608)	(36,997,260)
미수수익	(112,993,279)	(12,787,902)	100,205,377	11,604,096
매도가능금융자산손상차손	166,500,000	166,500,000	-	(166,500,000)
파생상품평가이익	-	-	-	(82,006)
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	103,953,101	-	(103,953,101)	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	(83,624,206)	-	83,624,206	-
이연법인세비용(수익)			11,350,123,409	3,370,105,451
이연법인세자산(부채)	3,425,286,671	14,775,410,080

연결기업은 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련되어 있는 경우 법인세자산과 부채를 상계하고 있습니다.&cr;당분기말 현재 연결기업은 특정 종속기업 및 관계기업의 법인세와 관련하여 발생한 일시적차이에 대해 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다.&cr;당분기말 현재 상기 이연법인세자산(부채)가 인식되지 않은 종속기업 및 관계기업투자와 관련된 일시적차이의 총액은 (-)3,835,741,869(전기 : 207,799,934원)입니다. 만약 연결기업이 미인식한 이연법인세자산(부채)를 모두 인식할 경우 순이익이 (-)863,041,921원(전기 : 46,754,985원)만큼 변동할 것입니다.

24. 주당이익&cr;&cr;기본주당이익은 지배기업의 보통주소유주에게 귀속되는 당분기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 계산합니다. 기본주당이익 계산에 사용된 이익 및 주식관련 정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

내 역	당분기	당3분기	전분기	전3분기
지배기업 보통주소유주 귀속 당분기순이익	79,235,929,978	13,289,604,619	33,809,622,835	10,766,742,931
가중평균유통보통주식수	15,400,000	15,400,000	15,400,000	15,400,000
기본주당순이익	5,145	863	2,195	699

지배기업의 발행주식수와 가중평균유통보통주식수는 동일하며, 보고기간말일과 재무제표 발행일간의 기간동안 보통주나 잠재적보통주와 관련한 거래는 없었습니다.&cr;

25. 특수관계자&cr;&cr;연결기업의 종속기업에 대한 정보는 주석 1 에 기술하고 있으며, 기중 특수관계자간 거래내역과 기말 현재 특수관계자간에 대한 채권 및 채무의 내역은 다음과 같습니다.&cr;&cr;25.1 당분기말 현재 연결기업의 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다.

구 분	특수관계자의 명칭	업종
기타특수관계자	(주)에프앤코	화장품 제조
	(주)엔에스에프	종합물류서비스

25.2 기중 연결기업간 주요 거래내역 및 채권과 채무 잔액과 담보 및 보증의 내역&cr;&cr;(1) 거래내역

(단위: 원)

특수관계자		매출	매입	기타수익	기타비용
에프앤에프 로지스틱스	당분기	7,786,308	7,640,443,548	31,500,000	105,778,930
	전분기	-	6,300,486,997	-	-
에프앤에프 홍콩	당분기	6,592,124,721	-	222,819,437	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카인터내셔널	당분기	-	-	95,347,043	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카불가리아	당분기	-	-	39,614,291	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카SRL	당분기	-	-	9,397,501	-
	전분기	-	-	-	-

&cr;( 2) 채권채무 잔액

(단위: 원)

특수관계자			채권				채무
채권회사	채무회사		매출채권	미수금 등	단기대여금	장기대여금	미지급금	장기예수보증금
에프앤에프	에프앤에프&cr;로지스틱스	당분기	-	3,850,000	-	-	1,022,514,050	-
		전 기	1,163,800	-	-	-	821,182,821	-
에프앤에프	에프앤에프 홍콩	당분기	5,552,124,126	125,131,379	2,035,891,000	-	-	-
		전 기	631,345,928	781,299,000	-	-	-	-
에프앤에프	듀베디카인터내셔널	당분기	-	111,987,044	2,071,312,000	5,178,280,000
		전 기	-	-	-	-	-	-
에프앤에프	듀베디카불가리아	당분기		22,890,126	1,165,113,000	-	-	-
		전 기	-	-	-	-	-	-
에프앤에프	듀베디카SRL	당분기		9,397,501	1,165,113,000	-	-	-
		전 기	-	-	-	-	-	-
듀베디카인터내셔널	듀베디카불가리아	당분기	-	-	-	2,314,484,029		-
		전 기	-	-	-	-	-	-

&cr;연결기업 간 매출과 매입거래는 독립된 거래당사자 사이의 거래조건에 따라 이루어지고 있으며, 보고기간말 현재 채권 및 채무는 무담보조건으로 현금으로 결제되고 있습니다. 또한 연결기업 간 채권 및 채무와 관련하여는 어떠한 지급보증도 제공하고 있지 아니합니다. 한편 연결기업은 기중 채권에 대하여 손상차손을 인식하지 아니하였으며 채권에 대한 평가는 연결기업의 재무상황과 시장상황에 대한 검토를 통해 매 회계기간마다 수행되고 있습니다.&cr;

(3) 당분기 중 연결기업 간 자금거래

(단위: 원)

구분		자금대여 거래		현금출자
대여기업	차입기업	대여(*)	회수
에프앤에프	에프앤에프 홍콩	1,177,600,000	-	-
에프앤에프	듀베디카인터내셔널	7,218,000,000	-	4,875,080,940
에프앤에프	듀베디카불가리아	1,170,970,000	-	-
에프앤에프	듀베디카SRL	1,179,810,000	-	-
에프앤에프	에프앤에프 NA	-	-	89,848,000
듀베디카인터내셔널	듀베디카불가리아	2,273,203,772	-	-
합 계		13,019,583,772	-	4,964,928,940

(*)당분기 중 지배기업은 에프앤에프 홍콩법인에 HKD 8,600,000, 듀베티카인터내셔널에 EUR 5,600,000, 듀베디카불가리아에 EUR 900,000, 듀베디카SRL에 EUR 900,000 을 대여하였으며, 듀베티카인터내셔날은 EUR 1,788,515.95를 듀베티카불가리아에 대여하였습니다.&cr;&cr; (4) 당분기말 현재 연결기업 간 제공하거나 제공받은 담보 및 보증내역은 없습니다.&cr;&cr;25.3 연결기업과 특수관계자와의 주요 거래내역 및 채권과 채무 잔액과 담보 및 보증 의 내역&cr; &cr;(1) 거래내역

(단위: 원)

특수관계자		매출	매입	기타수익	기타비용
(주)에프앤코	당분기	1,440,723,314	-	112,755,671	151,956,338
	전분기	1,785,155,714	-	58,051,357	11,503,175

&cr;( 2) 채권채무 잔액

(단위: 원)

특수관계자		채권		채무
		매출채권	미수금 등	미지급금	장기예수보증금
(주)에프앤코	당분기	6,670,600	13,033,200	-	2,640,000,000
	전 기	1,500,100	93,000,155	2,685,699	3,386,280,000

&cr;특수관계자와 매출과 매입거래는 독립된 거래당사자 사이의 거래조건에 따라 이루어지고 있으며, 보고기간말 현재 채권 및 채무는 무담보 및 무이자조건으로 현금으로 결제되고 있습니다. 또한 특수관계자간 채권 및 채무와 관련하여는 어떠한 지급보증도 제공하고 있지 아니합니다. 한편 연결기업은 기중 특수관계자 채권에 대하여 손상차손을 인식하지 아니하였으며 특수관계자 채권에 대한 평가는 특수관계자의 재무상황과 시장상황에 대한 검토를 통해 매 회계기간마다 수행되고 있습니다.&cr;&cr; (3) 당분기말 현재 연결기업이 특수관계자를 위하여 제공하거나 제공받은 담보 및 보증내역은 없습니다.&cr;

25.4 주요 경영진과의 거래&cr; 지배기업은 등기임원 및 회사 기업활동의 계획, 운영 및 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 미등기임원을 주요 경영진에 포함하고 있으며, 당분기 및 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상금액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
급 여	1,737,914,750	1,654,314,770
퇴직급여	871,737,250	621,934,880
합 계	2,609,652,000	2,276,249,650

&cr;

26. 약정사항과 우발사항&cr;&cr;26.1 당분기말 현재 연결기업이 금융기관 및 특수관계자와 체결하고 있는 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, US$, EUR)

금융기관	종류	약정금액
신한은행	전자방식외담대	15,000,000,000
국민은행	신용장	US$ 1,500,000.00
우리은행	B2B대출	15,000,000,000
산업은행	일반대출	10,000,000,000
합 계		40,000,000,000
		US$ 1,500,000.00

26.2 당분기말 현재 연결기업의 차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공한 자산은 없습니다.&cr;

26.3 당분기말 현재 연결기업의 보험가입내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

보험종류	부보자산	부보금액	비고
화재보험	건물, 집기, 재고자산	172,054,068,000	메리츠화재 등

&cr;

27. 영업부문정보&cr;&cr;27.1 연결기업은 제공하는 재화나 용역에 근거하여 영업부문을 구분하고 각 부문의 재무정보를 내부관리목적으로 활용하고 있는바, 3개의 보고영업부문은 다음과 같습니다.

부 문	영업의 성격
의류부문	의류 제조 및 판매
임대부문	임대수입
물류부문	종합물류서비스업

27.2 당분기 및 전분기 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계	내부거래조정	조정후 합계
부문별 손익
매출액	416,312,760,790	1,569,202,468	16,873,748,261	434,755,711,519	(14,346,133,507)	420,409,578,012
영업이익	53,493,507,889	717,478,589	767,819,768	54,978,806,246	(496,283,774)	54,482,522,472
분기순이익	78,886,810,164	402,936,470	648,778,575	79,938,525,209	(534,683,687)	79,403,841,522
부문별 자산 및 부채
자산	460,295,257,011	13,379,204,421	43,859,614,272	517,534,075,704	(26,781,087,191)	490,752,988,513
부채	139,604,829,477	2,742,075,610	1,205,828,856	143,552,733,943	(18,449,778,853)	125,102,955,090

(전분기)

(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계	내부거래조정	조정후 합계
부문별 손익
매출액	312,511,752,673	2,659,559,870	8,955,924,600	324,127,237,143	(6,300,486,997)	317,826,750,146
영업이익	42,421,058,939	1,184,300,480	377,934,015	43,983,293,434	-	43,983,293,434
분기순이익	32,642,877,781	884,487,401	282,257,654	33,809,622,835	-	33,809,622,835
부문별 자산 및 부채
자산	285,047,915,561	38,437,235,401	35,016,112,956	358,501,263,918	(2,734,735,392)	355,766,528,526
부채	96,224,417,867	5,054,551,232	468,547,204	101,747,516,303	(1,055,588,422)	100,691,927,881

27.3 연결기업의 매출은 대부분 국내에서 발생하고 있으며, 연결기업 수익의 10% 이상을 차지하는 단일 고객은 없습니다. 또한, 연결기업의 비유동자산(유형자산, 투자부동산 및 무형자산)은 대부분 국내에 위치하고 있습니다.&cr;&cr;

28. 현금흐름표&cr; &cr;당분기 및 전분기 중 현금흐름표에 관한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
비현금항목의조정
법인세비용	23,527,179,346	11,148,499,232
감가상각비	6,928,013,958	5,652,046,489
염가매수차익	(2,344,118,163)	-
무형자산상각비	67,661,724	59,747,663
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr; 평가손실	462,013,780	-
매도가능증권손상차손	-	740,000,000
파생상품거래손실	-	97,053,145
외화환산손실	113,287,342	-
대손상각비	(225,947,350)	-
기타의대손상각비	9,578,325	-
퇴직급여	1,848,019,685	1,496,944,089
이자비용	15,959,483	28,460,111
대손충당금환입	-	(205,739,444)
재고자산평가손실(환입)	(671,237,781)	(4,832,353,651)
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr; 평가이익	(371,663,138)	-
외화환산이익	(126,646,780)	-
이자수익	(1,061,601,213)	(353,307,718)
투자부동산처분이익	(44,839,670,354)	-
유형자산처분이익	(14,000)	-
무형자산처분이익	(8,359,486)	(14,161,037)
채무면제이익	(326,970,551)	-
합 계	(16,592,189,426)	14,064,480,556
운전자본의조정
매출채권의 감소	20,188,515,570	9,575,968,499
미수금의 감소(증가)	(1,206,399,405)	2,737,957,602
미수수익의 증가	27,693,490	-
선급금의 감소(증가)	(1,864,518,576)	(43,755,673)
선급비용의 증가	(284,741,537)	(570,139,512)
재고자산의 감소(증가)	(67,129,430,763)	(25,584,281,944)
반품자산의 증가	(246,862,324)	-
장기선급비용의 증가	(643,196,058)	(447,600,000)
파생상품자산의 증가	-	(96,688,673)
매입채무의 증가(감소)	30,599,137,652	28,987,956,329
미지급금의 감소	(7,049,798,948)	(6,166,878,038)
선수수익의 증가	455,850,501	316,022,260
선수금의 증가	(1,511,574,999)	2,044,855
예수금의 증가(감소)	83,779,232	(331,866,507)
미지급비용의 증가	881,597,750	987,706,632
반품충당부채의 감소	305,577,784	-
퇴직금의 지급	(124,916,120)	(71,065,640)
관계기업 퇴직금 전입	16,577,500	271,113,840
퇴직연금운용자산의 감소(증가)	(53,665,805)	(1,164,030,510)
국민연금전환금의 감소	-	1,209,300
장기성예수보증금의 감소	(1,935,610,000)	(943,500,000)
합 계	(29,491,985,056)	7,460,172,820

&cr;

29. 재무위험관리의 목적 및 정책&cr;&cr;연결기업의 주요 금융부채는 매입채무, 단기차입금, 기타채무 및 장기차입금으로 구성되어 있으며 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위해 발생하였습니다. 또한 연결기업은 영업활동에서 발생하는 대여금 및 수취채권, 매출채권 및 기타채권, 현금 및 단기예치금을 보유하고 있습니다. 또한 당기손익-공정가치측정 금융자산을 보유하고 있습니다. &cr;&cr;연결기업의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요위험은 시장위험, 신용위험 및 유동성위험이며, 연결기업의 경영진은 위험관리를 감독하고 있습니다. 투기목적 파생상품거래는 수행하지 않는 것이 연결기업의 정책이며, 이러한 각각의 위험들을 관리하기 위하여 이사회에서 검토되고 승인된 원칙은 다음과 같습니다.&cr;

29.1 시장위험&cr;&cr;시장위험은 시장가격의 변화로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 시장위험은 환율위험, 이자율위험 및 기타가격위험의 세유형의 위험으로 구성되어 있습니다. 시장위험에 영향을 받는 주요 금융상품은 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산입니다.&cr;&cr;환율변동위험&cr;환율변동위험은 환율변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 연결기업은 당분기말 현재 보유하고 있는 외화 자산 및 부채가 없기 때문에 환위험에 노출되어 있지 않습니다. 따라서 당분기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화 환율의 10% 변동시 당기손익에 미치는 영향은 없습니다.&cr;

이자율위험&cr;이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 연결기업은 변동이자부 예금과 관련된 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. 연결기업의 이자율위험 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 연결기업의 금융상품의 가치변동을 최소화 하는데 그 목적이 있습니다. 연결기업은 당분기말 현재 보유하고있는 변동이자부 차입금은 없습니다. 따라서 이자율이 변동함에 따른 손익효과는 없습니다.

상품가격위험&cr;연결기업은 특정상품의 변동성에 영향을 받습니다. 연결기업은 의류부문내 의류생산을 위해 원재료인 원단을 지속적으로 구매하고 있습니다. 따라서 기초자산위험이 변동할 가능성이 있으나 변동가능성이 미미하다고 판단하여 위험회피를 하고 있지 않습니다. 다만 주기적으로 원단 가격의 변동현황을 분석하는 등 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 연결기업의 경영관리부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 또한, 연결기업의 경영진은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다.

지분상품가격변동위험 &cr;연결기업의 비상장지분상품은 미래가치 불확실성으로 인해 발생하는 시장가격위험에 노출되어 있습니다. 연결기업은 투자의 다양화 및 개별투자와 전체지분 상품투자에 한도를 설정하여 지분상품가격위험을 관리하고 있습니다. 지분상품포트폴리오에 관하여 경영진에게 정기적으로 보고가 이루어지고 있습니다. 연결기업의 이사회는 모든 지분상품투자에 대하여 검토 및 승인을 하고 있습니다.&cr;

29.2 신용위험&cr;&cr;신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 못하여 손실이 발생할 위험입니다. 연결기업은 매출채권, 미수금 및 보증금 등 영업활동 및 금융기관 예금, 기타 금융상품 등재무활동으로 인한 신용위험에 노출되어 있습니다&cr;

매출채권&cr;

당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

당분기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

	당분기	전기(*)
당기초 기준서 제1039호	1,396,476,461	1,059,151,842
기초 이익잉여금의 조정	-	-
최초적용일 손실충당금- 기준서 제1109호	1,396,476,461	1,059,151,842
당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가	-	337,324,619
회수가 불가능하여 당기중 제각된 금액	-	-
환입된 미사용 금액	(225,947,350)	-
환율차이	(10,392)	-
당분기말 손실충당금(전기-기준서 제1039호 금액임)(*)	1,170,518,719	1,396,476,461

(*) 전기에 매출채권 손상은 발생손실 모형에 따라 평가되었고 회수불가능한 개별 채권은 장부금액을 직접 차감하여 제각하였습니다. 기타 채권은 손상이 발생하였지만 식별되지 않았다는 객관적인 증거가 있는지를 결정하기 위해 집합적으 로 평가하였습니다. 이러한 채권들의 손상차손 추정금액은 대손충당금 계정으로 차감표시되었습니다. &cr;

금융상품 및 예치금 &cr;금융기관에 대한 신용위험은 연결기업의 정책에 따라 관리하고 있습니다. 잉여자금투자는 각 거래상대방에 배분된 신용한도 안에서 승인된 거래상대방에 대하여 이루어지고 있습니다. 거래상대방의 신용한도는 이사회에서 연단위로 검토하고 있습니다. 신용한도는 신용집중을 최소화하고 잠재적인 거래상대방 부도에 따른 재무손실을 경감시키도록 설정되고 있습니다.&cr;&cr;금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분		당 분 기	전 기
유동	매출채권	61,165,306,517	90,264,945,425
	기타채권	7,055,341,943	5,348,506,699
소계		68,220,648,460	95,613,452,124
비유동	기타채권	9,930,053,399	5,576,849,280
	장기대여금	100,000,000	100,000,000
소계		10,030,053,399	5,676,849,280
합계		78,250,701,859	101,290,301,404

또한, 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 당분기의 매출채권 및 기타채권의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매출채권	60,640,854,829	516,215,745	8,235,943	61,165,306,517
기타유동채권	5,524,988,423	1,530,353,520	-	7,055,341,943
기타비유동채권	-	-	9,930,053,399	9,930,053,399
장기대여금	-	-	100,000,000	100,000,000

29.3 유동성위험&cr;&cr;유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 연결기업은 당좌차월, 은행차입금 등을 사용하여 자금조달의 연속성과 유연성간의 조화를 유지하는 것을 목적으로 하고 있습니다. 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매입채무	70,311,743,986	-	-	70,311,743,986
단기차입금	10,000,000,000	-	-	10,000,000,000
기타유동채무	19,121,459,922	7,371,990,000	-	26,493,449,922
기타유동부채	1,781,334,208	-	-	1,781,334,208

29.4 자본관리&cr;&cr;자본은 연결기업의 지분보유자에게 귀속되는 지분을 포함하고 있습니다.&cr;&cr;자본관리의 주목적은 연결기업의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.&cr;&cr;연결기업은 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 또는 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다. &cr;

연결기업은 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있으며, 순부채는 이자부차입금, 매입채무 및 미지급금의 합에서 현금 및 단기금융상품 등을 차감하여 산정하고 있습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
이자부 차입금	10,000,000,000	-
매입채무 및 미지급금	86,788,203,908	67,452,229,579
차감: 현금 및 단기금융상품 등	(53,907,412,655)	(53,075,301,652)
순부채	42,880,791,253	14,376,927,927
자기자본	365,194,071,369	295,955,406,828
자기자본 및 순부채	408,074,862,622	310,332,334,755
부채비율	10.51%	4.63%

&cr;

30. 회계정책변경

&cr;30.1 기준서 제1109호'금융상품'의 적용&cr;주석 2에 기재된 것처럼 연결기업은 당기부터 기준서 제1109호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 연결재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. &cr;&cr;30.1.1 &cr;최초적용일인 2018년 1월 1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융상품 계정별 재분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	측정범주		장부금액
	K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호	K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호
금융자산
현금및현금성자산	대여금및수취채권	상각후원가	32,275,301,652	32,275,301,652
단기금융상품	대여금및수취채권	상각후원가	20,800,000,000	20,800,000,000
매출채권	대여금및수취채권	상각후원가	90,264,945,425	90,264,945,425
매도가능금융자산	매도가능금융자산	기타포괄손익-공정가치	-	-
		당기손익-공정가치	-	-
기타	대여금및수취채권	상각후원가	11,081,267,965	11,081,267,965
합 계			154,421,515,042	154,421,515,042

&cr;금융부채의 경우 상각후원가 측정 금융부채는 상각후원가로 분류하였습니다.&cr;&cr;30.1.2 당기초 현재 금융상품의 재분류로 인해 자본에 미치는 영향은 없습니다. &cr; &cr; 30.1.3 금융자산의 손상&cr;연결기업은 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였습니다. 매출채권의 손상 시 간편법을 적용하고 있어 전체 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 사용합니다. 기준서 제 1109호의 도입에 따라 기대신용위험모형의 적용으로 인한 조정금액은 없습니다 . (주석 29.2 신용위험 참조)&cr;

30.2 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 적용

주석 2에 기재된 것처럼 연결기업은 당기부터 기준서 제1115호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 연결재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 연결재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. &cr;&cr;30.2.1 최초 적용일(당기초) 현재 연결재무상태표에 반영한 수정금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과 목	제47 기말 수정전	조정	제47 기말 수정후
자산
Ⅰ.유동자산	254,646,956,941		254,858,420,668
현금및현금성자산	32,275,301,652		32,275,301,652
기타유동금융자산	20,800,000,000		20,800,000,000
매출채권	90,264,945,425		90,264,945,425
기타유동채권	5,348,506,699		5,348,506,699
기타유동자산	1,630,279,852		1,630,279,852
재고자산	104,327,923,313		104,327,923,313
반품자산(주1)	-	211,463,727	211,463,727
Ⅱ.비유동자산	145,447,887,747		145,447,887,747
유형자산	82,214,426,868		82,214,426,868
투자부동산	37,976,620,026		37,976,620,026
무형자산	3,337,619,286		3,337,619,286
기타비유동채권	5,676,849,280		5,676,849,280
기타비유동자산	1,466,962,207		1,466,962,207
이연법인세자산	14,775,410,080		14,775,410,080
자산 총계	400,094,844,688		400,306,308,415
부채 및 자본
부채
Ⅰ.유동부채	103,934,249,200		104,145,712,927
매입채무	44,421,470,401		44,421,470,401
기타유동채무	34,978,072,245		34,978,072,245
기타유동부채	4,374,032,471		4,374,032,471
반품충당부채(주1)	382,824,395	211,463,727	594,288,122
당기법인세부채	19,777,849,688		19,777,849,688
Ⅱ.비유동부채	205,188,660		205,188,660
퇴직급여부채	205,188,660		205,188,660
부채 총계	104,139,437,860		104,350,901,587
자본
자본금	7,700,000,000		7,700,000,000
자본잉여금	2,633,637,609		2,633,637,609
기타포괄손익누계액	(166,994,408)		(166,994,408)
이익잉여금	285,788,763,627		285,788,763,627
자본 총계	295,955,406,828		295,955,406,828
부채와 자본 총계	400,094,844,688		400,306,308,415

&cr;(주1) 반품,환불 회계처리&cr;이전 기준에서는 고객이 정해진 기간 안에 제품을 반환할 권리를 가진 경우 매출총이익에 기초한 순액 기준으로 측정하여 반품충당부채를 인식하였습니다.&cr;기준서 제1115호에서는 고객이 제품을 반품하는 경우 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 반품충당부채(계약부채)로 인식하고, 동시에 고객이 반품 권리를 행사할때 제품을 회수할 권리를 반품자산(계약자산)으로 인식합니다.&cr;이러한 기준의 변경으로 당기초 반품충당부채 383백만원이 각각 반품충당부채 594 백만원과 반품자산 211백만원으로 재분류됐습니다.&cr;&cr;30.2.2 기준서 제1115호의 적용으로 인한 연결포괄손익계산서의 영향은 없으며, 연결현금흐름은 과거회계기준에 따른 연결현금흐름보다 계약자산 211,464천원 증가, 반품충당부채 211,464천원 감소 하였으나 영업활동으로 인한 총 연결현금흐름은 동일합니다. &cr;&cr;

31. 사업결합&cr;

연결기업은 당분기 중 듀베티카불가리아의 지분을 2018년 5월 100%, 듀베티카크로아티아의 지분을 2018년 5월 76%, 듀베티카SRL의 지분을 2018년 6월 94.55%를 각각 취득하여 지배력을 획득하였습니다.&cr;&cr;신규취득한 종속기업에 대하여 지불한 이전대가와 취득일의 인수한 자산, 부채의 가액 및 신규취득한 종속기업에 대한 취득일의 비지배지분의 공정가치는 아래와 같습니다.

(단위:원)

구 분	듀베티카불가리아	듀베티카크로아티아	듀베티카SRL
<이전대가>
현금	31,775,000	44,098,680	4,920,042,997
합 계	31,775,000	44,098,680	4,920,042,997
<취득한 자산과 인수한 부채의 계상액>
유동자산	11,089,198,042	76,193,440	527,699,734
비유동자산	3,349,302,528	209,890,261	575,601,419
유동부채	(12,087,265,308)	(144,253,267)	(1,605,282,302)
비유동부채	(32,513,697)	-	-
식별가능 순자산의 공정가치 합계	2,318,721,565	141,830,434	(501,981,149)
비지배지분	-	(34,039,304)	27,332,889
영업권	-	-	5,394,691,257
염가매수차익	(2,280,584,819)	(63,533,344)	-
환율차이	(6,361,746)	(159,106)	-
합 계	31,775,000	44,098,680	4,920,042,997

&cr;상기 사업결합과 관련한 조건부대가는 없습니다.

4. 재무제표

재무제표는 한국채택국제회계기준(K-IFRS)에 따라 작성되었습니다. &cr;제48기 3분기 재무제표는 감사(또는 검토) 받지 아니한 재무제표이며, 제47기 재무제표는 외부감사인의 감사(또는 검토)를 받은 재무제표입니다.&cr;제47기(전기)는 종전 기준서인 K-IFRS 1039호, 1018호에 따라 작성되었습니다.

재무상태표

제 48 기 3분기말 2018.09.30 현재

제 47 기말 2017.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기말	제 47 기말
자산
유동자산	298,233,368,812	253,241,323,659
현금및현금성자산	9,157,300,103	31,099,897,467
유동 당기손익-공정가치 의무 측정 금융자산	1,997,812,809
단기금융상품	36,001,430,000	20,000,000,000
매출채권 및 기타유동채권	80,693,618,066	98,088,555,968
매출채권	63,998,297,402	92,292,867,814
대손충당금	(1,131,622,199)	(1,396,476,461)
단기미수금	2,970,182,051	2,012,349,518
대손충당금	(31,405,115)	(21,826,790)
단기미수수익	490,731,728	54,128,405
단기보증금자산	4,000,131,267	3,302,930,098
단기선급금	2,771,131,892	556,570,761
단기선급비용	1,184,911,656	502,883,239
유동회생채권	3,830,384	3,830,384
단기대여금	6,437,429,000	781,299,000
재고자산	170,136,345,510	104,052,870,224
상품	39,112,808,145	26,072,369,580
평가충당금	(714,109,106)	(866,808,483)
제품	135,317,253,913	83,167,653,931
평가충당금	(4,746,799,441)	(5,344,307,354)
재공품	336,315,335	357,733,678
원재료	39,888,900	60,408,600
평가충당금	(26,949,600)	(57,388,170)
저장품	817,937,364	663,208,442
반품자산	246,862,324
비유동자산	182,896,152,483	146,127,649,655
비유동 당기손익-공정가치 측정 지정 금융자산	24,911,836,549
종속기업에 대한 투자자산	13,000,118,907	3,115,146,970
장기매출채권 및 기타비유동채권	12,074,441,619	3,507,546,607
장기매출채권	3,332,895	3,332,895
장기대여금	5,278,280,000	100,000,000
장기임차보증금	7,280,192,770	3,539,371,210
현재가치할인차금	(487,364,046)	(135,157,498)
투자부동산	16,072,030,053	43,937,917,199
감가상각누계액	(2,826,074,490)	(5,961,297,173)
유형자산	110,852,507,738	82,028,902,511
토지	37,485,669,693	29,230,816,890
건물	53,726,535,190	43,782,041,976
감가상각누계액	(13,851,244,026)	(10,916,033,886)
건물부대설비	7,303,804,320	5,318,368,458
감가상각누계액	(1,176,476,524)	(730,456,272)
차량운반구	323,541,258	323,541,258
감가상각누계액	(85,625,801)	(38,257,913)
임차구축물	26,902,194,842	23,122,048,152
감가상각누계액	(15,611,919,273)	(13,556,550,188)
건설중인자산	9,847,920,330	370,475,940
기타유형자산	16,390,685,089	14,902,062,109
감가상각누계액	(10,402,577,360)	(9,779,154,013)
영업권 이외의 무형자산	3,653,560,730	3,337,619,286
기타무형자산	3,653,560,730	3,337,619,286
기타비유동자산	2,168,282,016	1,466,962,207
이연법인세자산	2,989,449,361	14,694,852,048
자산총계	481,129,521,295	399,368,973,314
부채
유동부채	118,338,714,742	104,077,341,334
매입채무 및 기타유동채무	109,393,168,479	83,983,655,202
단기매입채무	67,945,003,925	44,421,570,402
단기미지급금	16,241,954,066	23,349,409,057
단기미지급비용	1,063,112,513	644,491,520
단기예수금	184,117,462	173,245,598
단기예수보증금	10,016,990,000	11,947,313,067
단기선수금	124,596,369	86,081,915
단기선수수익	3,817,394,144	3,361,543,643
단기차입금	10,000,000,000
유동반품충당부채	688,402,179	382,824,395
미지급법인세	8,257,144,084	19,710,861,737
비유동부채	1,852,923,899	195,347,259
퇴직급여부채	1,852,923,899	195,347,259
확정급여채무의현재가치	8,827,721,319	7,529,840,823
사외적립자산의공정가치	(6,974,797,420)	(7,334,493,564)
부채총계	120,191,638,641	104,272,688,593
자본
자본금	7,700,000,000	7,700,000,000
보통주자본금	7,700,000,000	7,700,000,000
자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609
이익잉여금(결손금)	350,604,245,045	284,762,647,112
자본총계	360,937,882,654	295,096,284,721
자본과부채총계	481,129,521,295	399,368,973,314

포괄손익계산서

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기		제 47 기 3분기
	3개월	누적	3개월	누적
수익(매출액)	130,764,581,181	406,253,202,419	102,646,855,404	317,826,750,146
제품매출액	79,782,672,502	225,880,206,793	68,409,418,590	201,157,276,441
상품매출액	49,656,213,710	174,821,838,080	32,022,361,178	109,608,943,977
수수료매출	381,495,816	1,454,340,324	487,139,753	1,745,532,255
임대수익	255,942,425	1,569,202,468	837,191,067	2,659,559,870
물류매출액	688,256,728	2,527,614,754	890,744,816	2,655,437,603
매출원가	43,543,946,146	135,292,379,998	35,235,805,197	113,508,599,394
제품매출원가	28,979,432,153	84,822,128,533	24,689,989,078	77,383,845,353
상품매출원가	13,814,543,757	47,362,448,826	9,392,101,095	32,371,991,063
임대매출원가/임대수익원가	138,352,168	851,723,879	393,969,439	1,475,259,390
물류매출원가/유통매출원가	611,618,068	2,256,078,760	759,745,585	2,277,503,588
매출총이익	87,220,635,035	270,960,822,421	67,411,050,207	204,318,150,752
판매비와관리비	70,924,851,470	217,787,117,601	53,007,720,793	160,980,497,094
급여	2,797,030,277	8,739,865,910	2,567,519,037	7,276,575,244
퇴직급여	396,828,260	1,236,715,971	365,420,895	941,040,607
복리후생비	452,888,642	1,249,603,441	353,582,858	1,041,653,866
여비교통비	285,464,484	761,329,793	155,508,968	381,542,811
차량유지비	67,543,731	228,549,633	50,383,464	145,907,061
통신비	110,641,791	291,799,724	85,582,891	234,954,761
수도광열비	342,710,423	809,635,002	268,368,188	697,110,116
소모품비	935,571,374	2,576,088,946	841,432,698	2,610,200,178
세금과공과	147,771,452	807,614,630	97,673,087	631,575,922
도서인쇄비	28,415,435	151,064,712	44,964,474	163,559,970
광고선전비	2,378,508,721	10,035,663,176	2,180,797,277	9,248,007,190
접대비	9,534,000	34,123,300	18,405,500	113,890,500
지급수수료	56,086,703,832	172,825,190,181	40,990,689,276	124,463,060,113
임차료	4,567,714,795	11,975,878,779	3,131,212,510	7,691,783,975
감가상각비	2,005,971,079	5,632,271,902	1,743,853,276	4,860,413,127
보험료	62,375,267	170,005,120	40,217,544	109,752,590
수선비	105,072,500	470,560,100	54,695,000	309,224,800
교육훈련비				496,600
대손상각비(대손충당금환입)	124,464,408	(264,854,262)
무형자산상각비	19,640,999	56,011,543	17,413,850	59,747,663
영업이익(손실)	16,295,783,565	53,173,704,820	14,403,329,414	43,337,653,658
기타이익	307,198,579	45,841,550,013	76,785,698	1,624,055,496
유형자산처분이익	14,000	14,000
무형자산처분이익		8,359,486		14,161,037
투자부동산처분이익		44,839,670,354
기타대손충당금환입			(102,657,993)	205,739,444
수입수수료	198,619,626	588,530,865	72,876,174	304,852,536
잡이익	108,564,953	404,975,308	106,567,517	1,099,302,479
기타손실	567,547,195	853,578,179	41,179,676	282,812,962
유형자산처분손실	157,947,750	412,325,747	39,736,280	247,291,677
기타의대손상각비	6,949,986	9,578,325
기부금		7,174,457		303,352
잡손실	402,649,459	424,499,650	1,443,396	35,217,933
금융수익	774,754,909	1,775,440,760	149,055,782	488,359,418
이자수익	500,593,256	1,226,710,765	138,363,650	345,646,480
외환차익(금융수익)	23,741,365	50,421,922	10,692,132	142,712,938
외화환산이익(금융수익)	(17,652,522)	126,644,935
당기손익인식금융자산평가이익(금융수익)	268,072,810	371,663,138
금융원가	394,311,819	685,258,333	8,265,512	882,413,647
이자비용	1,205,479	6,492,412	7,031,852	28,460,111
외환차손(금융원가)	19,995,211	105,160,554	1,233,660	16,900,391
외화환산손실(금융원가)	96,257,158	111,591,587
당기손익인식금융자산평가손실(금융원가)	276,853,971	462,013,780
파생상품거래손실(금융원가)				97,053,145
매도가능금융자산손상차손(금융원가)				740,000,000
법인세비용차감전순이익(손실)	16,415,878,039	99,251,859,081	14,579,725,706	44,284,841,963
법인세비용	4,049,488,821	23,311,315,568	4,044,351,492	10,971,198,277
당기순이익(손실)	12,366,389,218	75,940,543,513	10,535,374,214	33,313,643,686
기타포괄손익	535,639,305	(88,945,580)	(20,298,132)	(62,506,257)
당기손익으로 재분류되지 않는 항목(세전기타포괄손익)	535,639,305	(88,945,580)	(20,298,132)	(62,506,257)
확정급여제도의 재측정손익(세전기타포괄손익)	691,147,491	(114,768,490)	(26,191,138)	(80,653,235)
당기손익으로 재분류되지 않는 항목과 관련된 법인세	(155,508,186)	25,822,910	5,893,006	18,146,978
총포괄손익	12,902,028,523	75,851,597,933	10,515,076,082	33,251,137,429
주당이익
기본주당이익(손실) (단위 : 원)	803	4,931	684	2,163

자본변동표

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	자본
	자본금	자본잉여금	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계
2017.01.01 (기초자본)	7,700,000,000	2,633,637,609		215,430,882,269	225,764,519,878
당기순이익(손실)				33,313,643,686	33,313,643,686
기타포괄손익				(62,506,257)	(62,506,257)
배당금지급				(5,390,000,000)	(5,390,000,000)
2017.09.30 (기말자본)	7,700,000,000	2,633,637,609		243,292,019,698	253,625,657,307
2018.01.01 (기초자본)	7,700,000,000	2,633,637,609		284,762,647,112	295,096,284,721
당기순이익(손실)				75,940,543,513	75,940,543,513
기타포괄손익				(88,945,580)	(88,945,580)
배당금지급				(10,010,000,000)	(10,010,000,000)
2018.09.30 (기말자본)	7,700,000,000	2,633,637,609		350,604,245,045	360,937,882,654

현금흐름표

제 48 기 3분기 2018.01.01 부터 2018.09.30 까지

제 47 기 3분기 2017.01.01 부터 2017.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 48 기 3분기	제 47 기 3분기
영업활동현금흐름	12,504,880,576	43,609,879,485
당기순이익(손실)	75,940,543,513	33,313,643,686
당기순이익조정을 위한 가감	(15,215,664,586)	13,704,911,826
법인세비용	23,311,315,568	10,971,198,277
감가상각비	6,349,895,077	5,651,926,676
무형자산상각비	56,011,543	59,747,663
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
매도가능금융자산손상차손		740,000,000
퇴직급여	1,683,674,175	1,307,134,889
이자비용	6,492,412	28,460,111
대손상각비	(264,854,262)
기타의 대손상각비	9,578,325
재고자산평가손실	(780,645,860)	(4,832,353,651)
당기손익인식금융자산평가손실	462,013,780
파생금융자산거래손실		97,053,145
대손충당금환입		(205,739,444)
외화환산손실	111,591,587
이자수익	(1,226,710,765)	(345,646,480)
외화환산이익	(126,644,935)
투자부동산처분이익	(44,839,670,354)
유형자산처분이익	(14,000)
무형자산처분이익	(8,359,486)	(14,161,037)
당기손익인식금융자산평가이익	(371,663,138)
영업활동으로인한자산ㆍ부채의변동	(25,888,947,028)	8,191,861,412
매출채권의 감소(증가)	28,220,073,718	9,489,027,919
미수금의 감소(증가)	(952,417,618)	2,745,158,654
선급금의 감소(증가)	(2,214,561,131)	135,328,127
선급비용의 감소(증가)	(316,886,813)	(569,759,394)
유동반품충당부채의 증가(감소)	305,577,784
재고자산의 감소(증가)	(65,302,829,426)	(25,584,281,944)
장기선급비용의 감소(증가)	(643,196,058)	(447,600,000)
매입채무의 증가(감소)	23,523,433,523	28,987,956,329
미지급금의 증가(감소)	(7,107,454,991)	(5,554,282,984)
선수수익의 증가(감소)	455,850,501	316,022,260
선수금의 증가(감소)	38,514,454	2,044,855
예수금의 증가(감소)	10,871,864	(312,497,359)
미지급비용의 증가(감소)	417,415,514	987,706,632
파생상품자산의 감소(증가)		(96,688,673)
퇴직급여채무의 증가(감소)	(87,200,220)	200,048,200
사외적립자산의공정가치의 감소(증가)	(53,665,805)	(1,162,821,210)
장기예수금의 증가(감소)	(1,935,610,000)	(943,500,000)
반품자산의 감소(증가)	(246,862,324)
이자수취(영업)	702,756,301	214,305,029
이자지급(영업)		(145,369)
법인세납부(환급)	(23,033,807,624)	(11,814,697,099)
투자활동현금흐름	(34,433,667,232)	(37,922,896,485)
토지의 취득	(3,375,468,940)
건물의 취득	(168,338,750)
임차구축물의 취득	(5,303,860,000)	(6,189,737,640)
기타유형자산의 취득	(2,329,243,830)	(2,734,272,285)
건설중인자산의 취득	(9,477,444,390)
영업권 이외의 무형자산의 취득	(374,755,960)	(2,061,695,920)
임차보증금의 증가	(4,421,814,560)	(2,660,499,731)
임차보증금의 감소		150,000,000
토지의 처분	51,185,810,218
건물의 처분	3,434,776,000
임차구축물의 처분	16,007,176
기타유형자산의 처분	2,285,282	10,909,091
영업권 이외의 무형자산의 처분	11,162,459	15,000,000
단기금융상품의 취득	(16,001,430,000)	(23,000,000,000)
유동당기손익인식금융자산의 취득	(2,000,000,000)
비유동당기손익인식금융자산의 취득	(25,000,000,000)
단기대여금및수취채권의 취득	(5,609,980,000)
장기대여금및수취채권의 취득	(5,136,400,000)
종속기업과 기타 사업의 지배력 획득에 따른 현금흐름	(9,884,971,937)	(1,452,600,000)
재무활동현금흐름	(10,000,000)	(5,390,000,000)
단기차입금의 증가	10,000,000,000	300,000,000
단기차입금의 상환		(300,000,000)
배당금지급	(10,010,000,000)	(5,390,000,000)
환율변동효과 반영전 현금및현금성자산의 순증가(감소)	(21,938,786,656)	296,983,000
현금및현금성자산에 대한 환율변동효과	(3,810,708)
현금및현금성자산의순증가(감소)	(21,942,597,364)	296,983,000
기초현금및현금성자산	31,099,897,467	8,764,650,762
기말현금및현금성자산	9,157,300,103	9,061,633,762

5. 재무제표 주석

제48기 3분기 (2018년 01월 01일부터 2018년 09월 30일까지)

제47기 3분기 (2017년 01월 01일부터 2017년 09월 30일까지)

제47기 (2017년 01월 01일부터 2017년 12월 31일까지)

주식회사 에프앤에프

1. 회사의 개요&cr;&cr;주식회사 에프앤에프(이하 "당사")는 1972년 2월 24일에 설립되어 1984년 10월에 한국증권거래소에 주식을 상장하였습니다. 당사의 주요사업은 의류제품의 제조 및 판매업이며 본사는 서울특별시 강남구 언주로 541에 소재해 있습니다.&cr;&cr;당사는 설립 당시 도서출판 및 인쇄업을 주요사업내용으로 하였으며, 이후 고속도로 휴게소(이천휴게소,상행선)와 의류제품의 제조 및 판매 등 사업부문을 다각화하였고, 2002년 7월 1일에 출판 및 고속도로휴게소 사업부문을 인적 분할함으로써 현재는 의류제품의 제조 및 판매업을 주요사업으로 하고 있습니다.&cr;&cr;당사는 분할 후 존속법인으로서 2002년 7월 3일에 상호를 (주)엔에스에프에서 (주)에프앤에프로 변경하였으며 분할 후 당사의 자본금은 77억원입니다.&cr;

&cr;당분기말 현재 당사가 발행할 주식의 총수는 40,000,000주, 주식 1주의 금액은 500원 및 발행한 보통주식의 수는 15,400,000주이며, 당분기말 현재 당사의 주요주주 현황은다음과 같습니다.

주주명	주식수(주)	지분율
김창수	6,930,311	45.01%
홍수정	549,509	3.57%
김승범	431,096	2.79%
김태영	400,730	2.60%
김진욱	319,821	2.08%
기타특수관계인	426,994	2.77%
소 계	9,058,461	58.82%

&cr;&cr;2. 재무제표 작성기준 및 중요한 회계정책&cr;&cr; 당분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 당분기재무제표는 보고기간말 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 당분기 재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는 한 전기 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다. &cr; &cr;당분기재무제표 작성을 위하여 채택한 중요한 회계정책은 다음과 같습니다. &cr; &cr; (1) 회계정책의 변경과 공시&cr;

1) 당사가 채택한 제ㆍ개정 기준서&cr; &cr; 당사는 2 01 8 년 1월 1일로 개시하는 회계기간부터 다음의 개정 기준서를 신규로 적용하였습니다. &cr; &cr; (가) 기준서 제1028호 '관계기업과 공동기업에 대한 투자' 개정 &cr;&cr;벤처캐피탈 투자기구, 뮤추얼펀드 등이 보유하는 관계기업이나 공동기업에 대한 투자지분을 지분법이 아닌 공정가치로 평가할 경우, 각각의 지분별로 선택 적용할 수 있음을 명확히 하였습니다 . 벤처캐피탈 투자기구 등에 해당하지 않아 상기 면제규정을 적용하지 않으므로, 해당 개정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다 . &cr;

(나) 기준서 제1102호 '주식기준보상' 개정

&cr;현금결제형에서 주식결제형으로 분류변경 시 조건변경 회계처리와 현금결제형 주식기준보상거래의 공정가치 측정방법이 주식결제형 주식기준보상거래와 동일함을 명확히 하였습니다. 동 개정으로 인해 재무제표에 중요한 영향은 없습니다. &cr;

(다) 해석서 제2122호 '외화 거래와 선지급·선수취 대가' 제정 &cr;&cr;제정된 해석서에 따르면, 관련 자산, 비용, 수익(또는 그 일부)의 최초 인식에 적용할 환율을 결정하기 위한 거래일은 대가를 선지급하거나 선수취하여 비화폐성자산이나 비화폐성부채를 최초로 인식하는 날입니다. 해당 해석서의 제정이 재무제표에 미치는 중요한 영향은 없습니다.

&cr; (라) 기준 서 제1109호 '금융상품' &cr;&cr; 당사는 2018년 1월 1일을 최초적용일로 하여 기준서 제1109호 '금융상품'을 적용하였습니다. 기준서 제1109호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며, 종전 장부금액과 최초적용일의 장부금액의 차이는 없습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 31 에서 설명하고 있습니다.

&cr; (마) 기준 서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'&cr;&cr; 당사는 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 기준서 제1115호의 경과규정에 따라 비교 표시된 재무제표는 재작성되지 않았으며 최초적용 누적효과는 2018년 1월 1일에 이익잉여금(또는 자본)에 인식되도록 소급하여 적용하였습니다. 동 기준서의 적용으로 인한 영향의 상세 정보는 주석 31 에서 설명하고 있습니다.

&cr;(2) 금융자산&cr;&cr;1) 분류&cr;2018년 1월 1일부터 당사는 다음의 측정 범주로 금융자산을 분류합니다.&cr;- 재고자산의 매출에 따른 매출채권&cr;- 공정가치 측정 금융자산 (기타포괄손익 또는 당기손익에 공정가치 변동 인식)&cr;- 상각후원가 측정 금융자산&cr;&cr;금융자산은 금융자산의 관리를 위한 사업모형과 금융자산의 계약상 현금흐름 특성에근거하여 분류합니다.&cr;&cr;공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 채무상품에 대한 투자는 해당 자산을 보유하는 사업모형에 따라 당기손익 또는 기타포괄손익으로 인식합니다. 당사는 금융자산을 관리하는 사업모형을 변경하는 경우에만 채무상품을 재분류합니다.&cr;&cr;단기매매항목이 아닌 지분상품에 대한 투자는 최초 인식시점에 후속적인 공정가치 변동을기타포괄손익으로 표시할 것을 지정하는 취소불가능한 선택을 할 수 있습니다지정되지 않은 지분상품에 대한 투자의 공정가치 변동은 당기손익으로 인식합니다.&cr;&cr;2) 측정&cr;당사는 최초 인식시점에 금융자산을 공정가치로 측정하며, 당기손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 경우에 해당 금융자산의 취득이나 해당 금융부채의 발행과 직접 관련되는 거래원가는 공정가치에 가산합니다. 당기손익-공정가치 측정 금융자산의 거래원가는 당기손익으로비용처리합니다.&cr;&cr;내재파생상품을 포함하는 복합계약은 계약상 현금흐름이 원금과 이자로만 구성되어 있는지를 결정할 때 해당 복합계약 전체를 고려합니다.&cr;&cr;(가) 채무상품&cr;금융자산의 후속적인 측정은 금융자산의 계약상 현금흐름 특성과 그 금융자산을 관리하는 사업모형에 근거합니다. 당사는 채무상품을 다음의 세 범주로 분류합니다.&cr;&cr;① 상각후원가 측정 금융자산&cr;계약상 현금흐름을 수취하기 위해 보유하는 것이 목적인 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 자산은 상각후원가로 측정합니다. 상각후원가로 측정하는 금융자산으로서 위험회피관계의 적용 대상이 아닌 금융자산의 손익은해당 금융자산을 제거하거나 손상할 때 당기손익으로 인식합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다.&cr;&cr;② 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산&cr;계약상 현금흐름의 수취와 금융자산의 매도 둘 다를 통해 목적을 이루는 사업모형 하에서 금융자산을 보유하고, 계약상 현금흐름이 원리금만으로 구성되어 있는 금융자산은 기타포괄손익-공정가치로 측정합니다. 손상차손(환입)과 이자수익 및 외환손익을 제외하고는, 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 손익은 기타포괄손익으로 인식합니다. 금융자산을 제거할 때에는 인식한 기타포괄손익누계액을 자본에서 당기손익으로 재분류합니다. 유효이자율법에 따라 인식하는 금융자산의 이자수익은 '금융수익'에 포함됩니다. 외환손익은 '금융수익' 또는 '금융비용'으로 표시하고 손상차손은 '기타비용'으로 표시합니다.&cr;&cr;③ 당기손익-공정가치측정 금융자산&cr;상각후원가 측정이나 기타포괄손익-공정가치 측정 금융자산이 아닌 채무상품은 당기손익-공정가치로 측정됩니다. 위험회피관계가 적용되지 않는 당기손익-공정가치 측정 채무상품의 손익은 당기손익으로 인식하고 발생한 기간에 손익계산서에 '기타수익' 또는 '기타비용'으로 표시합니다.&cr;&cr;(나) 지분상품&cr;당사는 모든 지분상품에 대한 투자를 후속적으로 공정가치로 측정합니다. 공정가치 변동을 기타포괄손익으로 표시할 것을 선택한 지분상품에 대해 기타포괄손익으로 인식한 금액은 해당 지분상품을 제거할 때에도 당기손익으로 재분류하지 않습니다. 이러한 지분상품에 대한 배당수익은 회사가 배당을 받을 권리가 확정된 때에 손익계산서에 '기타수익'으로 인식합니다.&cr;&cr;당기손익-공정가치로 측정하는 금융자산의 공정가치 변동은 손익계산서에 '기타수익' 또는'기타비용'으로 표시합니다. 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 지분상품에대한 손상차손(환입)은 별도로 구분하여 인식하지 않습니다.&cr;&cr;3) 손상&cr;당사는 미래전망정보에 근거하여 상각후원가로 측정하거나 기타포괄손익-공정가치로 측정하는 채무상품에 대한 기대신용손실을 평가합니다. 손상 방식은 신용위험의 유의적인 증가여부에 따라 결정됩니다. 단, 매출채권에 대해 당사는 채권의 최초 인식시점부터 전체기간 기대신용손실을 인식하는 간편법을 적용합니다.&cr;

(3) 금융부채&cr;&cr;1) 분류 및 측정&cr;모든 금융부채는 다음을 제외하고는 후속적으로 상각후원가로 측정되도록 분류합니다.&cr;&cr;ㆍ당기손익-공정가치 측정 금융부채. 파생상품부채를 포함한 이러한 부채는 후속적&cr;으로 공정가치로 측정합니다.&cr;ㆍ금융자산의 양도가 제거 조건을 충족하지 못하거나 지속적 관여 접근법이 적용되&cr;는 경우에 생기는 금융부채. 이러한 금융부채는 금융상품의 내용을 적용하여 측정합니다.&cr;ㆍ금융보증계약. 최초 인식시 공정가치로 측정되며, 이후에 이러한 계약의 발행자는&cr;해당 계약을 후속적으로 다음 중 큰 금액으로 측정합니다.&cr;- 기대신용손실에 따라 산정한 손실충당금&cr;- 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액&cr;ㆍ시장이자율보다 낮은 이자율로 대출하기로 한 약정. 최초 인식 후에 이러한 약정의&cr;발행자는 후속적으로 해당 약정을 다음 중 큰 금액으로 측정합니다.&cr;- 기대신용손실에 따라 산정한 손실충당금&cr;- 최초 인식금액에서 기업회계기준서 제1115호에 따라 인식한 이익누계액을 차감한 금액&cr;ㆍ기업회계기준서 제1103호를 적용하는 사업결합에서 취득자가 인식하는 조건부대가. 이러한 조건부 대가는 후속적으로 당기손익-공정가치로 측정합니다.&cr;&cr;(4) 수익인식&cr;&cr;당사는 2018년 1월 1일부터 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익'을 적용하였습니다. 제1115호에 따르면 모든 유형의 계약에 5단계 수익인식모형(① 계약 식별 → ② 수행의무 식별 → ③ 거래가격 산정 → ④ 거래가격을 수행의무에 배분 →⑤ 수행의무 이행시 수익 인식)을 적용하여 수익을 인식합니다.&cr;&cr;&cr;1) 수행의무의 식별&cr;당사가 만약 무역조건 CIF 등에 따라 다양한 제품 및 상품을 수출하고 있다면 고객에게 통제가 이전된 이후 매도인이 운송서비스를 제공하므로 해당 운송서비스(보험 포함)를 별도의 수행의무로 인식하게 됩니다. 현재 당사의 수출 방식을 검토한 결과 당사에 미치는 영향은 없습니다.&cr;&cr;2) 기간에 걸쳐 이행하는 수행의무&cr;기업회계기준서 제1115호에 따르면 기업이 수행하여 만들어지거나 가치가 높아지는대로 고객이 통제하는 자산을 기업이 만들거나 그 자산가치를 높이는 경우 진행기준을 적용하여 수익을 인식하여야 합니다. 현재 당사의 경우 진행기준으로 인식할 수익은 없습니다.&cr;&cr;3) 변동대가&cr;당사는 받을 권리를 갖게 될 대가를 더 잘 예측할 것으로 예상하는 기댓값 방법을 사용하여 변동 대가를 추정하고, 반품기한이 경과할 때 이미 인식한 누적 수익금액 중 유의적인 부분을 되돌리지 않을 가능성이 매우 높은 금액까지만 변동대가를 거래가격에 포함하여 수익을 인식합니다. 기업이 받았거나 받을 대가 중에서 권리를 갖게 될 것으로 예상하지 않는 금액은 환불부채로 인식하고, 고객이 반품 권리를 행사할 때 고객으로부터 제품을 회수할 권리를가지므로 그 자산을 환불자산으로 인식하고 해당 금액만큼 매출원가를 조정합니다. 제품을 회수할 권리는 제품의 과거 장부금액에서 제품을 회수하는데 드는 원가를 차감하여 측정합니다. 현재 당사에 미치는 영향은 없습니다.&cr; &cr;4) 거래가격의 배분&cr;당사는 하나의 계약에서 식별된 여러 수행의무에 상대적 개별 판매가격을 기초로 거래가격을 배분합니다. 각 수행의무의 개별 판매가격을 추정하기 위하여 '시장평가 조정 접근법' 등을 사용합니다. 현재 당사에 미치는 영향은 없습니다.&cr;&cr;5) 반품&cr;&cr;당사는 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 계약부채(환불부채)로 인식하고 수익을 조정하며, 고객이 반품 권리를 행사할 때 고객으로부터 제품을 회수할 권리를 가지므로 그 자산을 인식하고 해당 금액만큼 매출원가를 조정합니다. 제품을 회수할 권리는 제품의 과거장부금액에서 제품을 회수하는데 드는 원가를 차감하여 측정합니다.&cr;&cr;

3. 중요한 회계적 판단, 추정 및 가정&cr;&cr;당사의 경영자는 재무제표 작성시 보고기간말 현재 수익, 비용, 자산 및 부채에 대한 보고금액과 우발부채에 대한 주석공시사항에 영향을 미칠 수 있는 판단, 추정 및 가정을 하여야 합니다. 그러나 이러한 추정 및 가정의 불확실성은 향후 영향을 받을 자산 및 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있습니다.&cr;

다음 회계연도내에 자산과 부채의 장부금액에 중요한 조정을 유발할 수 있는 중요한 위험을 내포한 보고기간말 현재의 미래에 대한 중요한 가정 및 추정의 불확실성에 대한 기타 주요 원천은 다음과 같습니다. 가정 및 추정은 재무제표를 작성하는 시점에입수가능한 변수에 근거하고 있습니다. 현재의 상황과 미래에 대한 가정은 시장의 변화나 당사의 통제에서 벗어난 상황으로 인해 변화할 수 있습니다. 그러한 변화가 발생시 이를 가정에 반영하고 있습니다.

비금융자산의 손상&cr;당사는 매 보고일에 모든 비금융자산에 대하여 손상징후의 존재 여부를 평가합니다. 영업권과 비한정 내용연수의 무형자산에 대해서는 매년 또는 손상징후가 있는 경우에 손상검사를 수행하며 기타 비금융자산에 대해서는 장부금액이 회수가능하지 않을것이라는 징후가 있을 때 손상검사를 수행합니다. 사용가치를 계산하기 위하여 경영자는 해당 자산이나 현금창출단위로부터 발생하는 미래기대현금흐름을 추정하고 동 미래기대현금흐름의 현재가치를 계산하기 위한 적절한 할인율을 선택하여야 합니다.&cr; &cr; 이연법인세자산&cr;세무상결손금이 사용될 수 있는 미래과세소득의 발생가능성이 높은 경우 그 범위 안에서 미사용 세무상결손금에 대하여 이연법인세자산을 인식합니다. 당사의 경영자는향후 세금전략과 세무이익의 발생시기 및 수준에 근거하여 인식가능한 이연법인세자산 금액을 결정하기 위하여 주요한 판단을 수행합니다.&cr;

퇴직급여제도&cr;확정급여퇴직연금제도의 원가와 퇴직연금채무의 현재가치는 보험수리적평가방법을통해 결정됩니다. 보험수리적평가방법의 적용을 위해서는 다양한 가정을 세우는 것이 필요합니다. 이러한 가정의 설정은 할인율, 미래임금상승율, 사망률 및 미래연금상승률의 결정 등을 포함합니다. 평가방법의 복잡성과 기본 가정 및 장기적인 성격으로 인해 확정급여채무는 이러한 가정들에 따라 민감하게 변동됩니다. 모든 가정은 매보고기간말마다 검토됩니다.&cr;적절한 할인율을 결정하기 위하여 경영진은 AA등급 이상의 회사채의 이자율을 참조하고 있습니다. 사망률은 공개적으로 활용가능한 표에 기초하고 있으며 미래임금상승률은 기대인플레이션율에 기초하고 있습니다.&cr;

금융상품의 공정가치&cr;활성시장이 없는 금융상품의 공정가치는 현금흐름할인법을 포함한 평가기법을 적용하여 산정하였습니다. 이러한 평가기법에 사용된 입력요소에 관측가능한 시장의 정보를 이용할 수 없는 경우, 공정가치의 산정에 상당한 추정이 요구됩니다. 이러한 판단에는 유동성 위험, 신용위험, 변동성 등에 대한 입력변수의 고려가 포함됩니다. 이러한 요소들에 대한 변화는 금융상품의 공정가치에 영향을 줄 수 있습니다.

&cr;투자상생협력촉진세제&cr;당사는 '투자상생협력촉진세제'에 따라 2018년부터 3년간 당기 과세소득의 일정 금액을투자, 임금증가 등에 사용하지 않았을 때 세법에서 정하는 방법에 따라 계산된 법인세를 추가로 부담하게 됩니다. 이에 따라 당사는 동 기간의 법인세를 측정할 때 투자상생협력촉진세제에 따른 세효과를 반영하고 있는 바, 당사가 향후 부담할 법인세는 각 연도의 투자, 임금증가 등의 수준에 따라 달라질 수 있습니다.&cr;&cr; 4. 공표되었으나 아직 시행되지 않은 제ㆍ개정 기준서 및 해석서 &cr;&cr; 보고기간말 현재 제정ㆍ공표되었으나 2018년 1월 1일 이후 시작하는 회계기간에 시행일이 도래하지 아니하였고, 당사가 조기 적용하지 아니한 제ㆍ개정 기업회계기준서 및 해석서는 다음과 같습니다. &cr; &cr; (가) 기준서 제1116호 '리스'&cr;&cr;2017년 5월 22일 제정된 기업회계기준서 제1116호 '리스'는 2019년 1월 1일 이후 최초로 시작되는 회계연도부터 적용하되 조기 적용할 수도 있습니다. 동 기준서는 현행 기업회계기준서 제1017호 '리스'를 대체할 예정입니다. 당사는 기업회계기준서 제1116호를 2019년 1월 1일 이후 시작되는 회계연도부터 적용할 예정입니다. &cr;&cr;새로운 기준서는 단일 리스이용자 모형을 도입하여 리스기간이 12개월을 초과하고 기초자산이 소액이 아닌 모든 리스에 대하여 리스이용자가 자산과 부채를 인식하도록 요구합니다. 리스이용자는 사용권자산과 리스료 지급의무를 나타내는 리스부채를인식해야 합니다.&cr;&cr;당사는 기업회계기준서 제1116호의 최초 적용에 따른 재무적 영향을 평가하기 위하여 보고기간말 현재 상황 및 입수 가능한 정보에 기초하여 2018년 재무제표에 미치는 영향을 분석 중에 있으나, 당사가 이러한 분석을 완료하기 전까지는 재무적 영향에 대한 합리적 추정치를제공하는 것이 실무상 어렵습니다. &cr;&cr;

5. 현금및현금성자산과 기타유동금융자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 현금및현금성자산의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
현금및현금성자산	현 금	160,746,514	86,257,960
	보통예금 등	8,996,553,589	31,013,639,507
소 계		9,157,300,103	31,099,897,467
기타유동금융자산	정기예금	36,001,430,000	20,000,000,000
당기손익-공정가치측정 금융자산	펀드상품	1,997,812,809	-
합 계		47,156,542,912	51,099,897,467

&cr;

6. 매출채권&cr;&cr;6.1 보고기간종료일 현재 매출채권의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
매 출 채 권	63,998,297,402	92,292,867,814
대손충당금	(1,131,622,199)	(1,396,476,461)
합 계	62,866,675,203	90,896,391,353

6.2 매출채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과목	당 분 기	전 기
6개월이내	62,976,640,513	91,785,403,897
6~12개월	516,732,477	5,539,145
1 년 초 과	504,924,412	501,924,772
소 계	63,998,297,402	92,292,867,814
대손충당금	(1,131,622,199)	(1,396,476,461)
합 계	62,866,675,203	90,896,391,353

6.3 매출채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초금액	1,396,476,461	1,059,151,842
손상차손인식 및 환입	(264,854,262)	337,324,619
기말금액	1,131,622,199	1,396,476,461

(*) 당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. (주석 30 참조)&cr;&cr;

7. 기타채권&cr;&cr;7.1 보고기간종료일 현재 기타채권의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
유동	미수금	2,970,182,051	2,012,349,518
	대손충당금	(31,405,115)	(21,826,790)
	단기대여금	6,437,429,000	781,299,000
	유동성 보증금	4,008,993,000	3,328,000,000
	현재가치할인차금	(8,861,733)	(25,069,902)
	유동성 장기매출채권	3,830,384	3,830,384
	소 계	13,380,167,587	6,078,582,210
비유동	보증금	7,280,192,770	3,539,371,210
	현재가치할인차금	(487,364,046)	(135,157,498)
	장기매출채권	3,332,895	3,332,895
	장기대여금	5,278,280,000	100,000,000
	소 계	12,074,441,619	3,507,546,607
합 계		25,454,609,206	9,586,128,817

7.2 기타채권에 대한 대손충당금의 변동은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	미수금
	당 분 기	전 기
기초금액	21,826,790	48,884,731
손상차손인식 및 환입	9,578,325	(27,057,941)
기말금액	31,405,115	21,826,790

&cr;7.3 보고기간종료일 현재 기타채권의 연령분석은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	장부금액	6개월 미만	6~12개월	1년 초과
당 분 기	25,454,609,206	5,412,385,067	7,967,782,520	12,074,441,619
전 기	9,586,128,817	3,568,642,093	2,509,940,117	3,507,546,607

8. 재고자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 재고자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
상품	39,112,808,145	26,072,369,580
상품평가충당금	(714,109,106)	(866,808,483)
제품	135,317,253,913	83,167,653,931
제품평가충당금	(4,746,799,441)	(5,344,307,354)
재공품	336,315,335	357,733,678
원재료	39,888,900	60,408,600
원재료평가충당금	(26,949,600)	(57,388,170)
저장품	817,937,364	663,208,442
순실현가능가치와 취득원가 중 낮은가액으로 측정한 총 재고자산	170,136,345,510	104,052,870,224

한편 당분기 중 매출원가로 인식한 재고자산평가손실(환입)은 (-)780,645,860원(전기 : (-)5,691,281,210원)입니다 .

9. 기타자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 기타자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		당 분 기	전 기
유동	미수수익	490,731,728	54,128,405
	선급금	2,771,131,892	556,570,761
	선급비용	1,184,911,656	502,883,239
유동 계		4,446,775,276	1,113,582,405
비유동	장기선급비용	2,168,282,016	1,466,962,207
합 계		6,615,057,292	2,580,544,612

&cr;

10. 당기손익-공정가치측정 금융자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 당기손익-공정가치측정 금융자산의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	회사명	지분율	당 분 기			전 기(*2)
			취득원가	공정가치	장부금액	장부금액
유동	펀드상품	-	2,000,000,000	1,997,812,809	1,997,812,809	-
비유동	펀드상품	-	25,000,000,000	24,911,836,549	24,911,836,549	-
	한국패션유통물류(주) (*1)	3.89%	740,000,000	-	-	-
	소계		25,740,000,000	24,911,836,549	24,911,836,549	-
합계			27,740,000,000	26,909,649,358	26,909,649,358	-

(*1) 전기에 매도가능금융자산의 손상차손 740,000천원 전액을 반영하였습니다.

(*2) 전기에는 매도가능금융자산으로 분류되었습니다. &cr;

당분기에 당기손익-공정가치측정 금융자산 27,000,000,000원을 신규로 취득하였습니다. 당기손익-공정가치측정 금융자산에 대하여 각각 평가손실 462,013,780원 및 평가이익 371,663,138원을 당기손익에 반영하였습니다.

&cr;

11. 금융상품의 구분 및 공정가치&cr;

11.1 보고기간종료일 현재 당사의 재무제표에 계상된 금융상품의 장부금액과 공정가치의 비교내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분		장부금액		공정가치
		당 분 기	전 기	당 분 기	전 기
금융자산
상각후원가측정 &cr;금융자산	현금및현금성자산	9,157,300,103	31,099,897,467	9,157,300,103	31,099,897,467
	단기금융상품자산	36,001,430,000	20,000,000,000	36,001,430,000	20,000,000,000
	매출채권	62,866,675,203	90,896,391,353	62,866,675,203	90,896,391,353
	기타유동채권	13,380,167,587	6,078,582,210	13,380,167,587	6,078,582,210
	기타유동자산	490,731,728	54,128,405	490,731,728	54,128,405
	기타비유동채권	12,074,441,619	3,507,546,607	12,074,441,619	3,507,546,607
	소 계	133,970,746,240	151,636,546,042	133,970,746,240	151,636,546,042
당기손익-공정가치측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	26,909,649,358	-	26,909,649,358	-
합 계		160,880,395,598	151,636,546,042	160,880,395,598	151,636,546,042
금융부채
상각후원가측정 &cr;금융부채	매입채무	67,945,003,925	44,421,570,402	67,945,003,925	44,421,570,402
	기타유동채무	26,258,944,066	35,296,722,124	26,258,944,066	35,296,722,124
	기타유동부채	1,063,112,513	644,491,520	1,063,112,513	644,491,520
합 계		95,267,060,504	80,362,784,046	95,267,060,504	80,362,784,046

&cr;상기의 금융자산과 부채의 공정가치는 해당 금융상품을 강제매각이나 청산이 아닌 거래의사가 있는 당사자간의 정상거래를 통해 거래되는 금액으로 계상되었습니다. 상기의 공정가치 추정에 사용된 방법 및 가정은 다음과 같습니다. &cr; - 현금및현금성자산, 기타유동금융자산, 매출채권, 기타유동채권, 기타유동자산, 매 입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채는 만기가 단기이므로 장부금액이 공정가 치와 유사하다고 판단하였습니다.&cr; - 당사는 이자율, 고객의 개인신용도등의 변수에 기초하여 고정이자부 및 변동이자 부 대여금 및 차입금을 평가하였습니다. 이 평가에 기초하여 대여금에 예상되는 손실에 대비한 충당금을 적립하였습니다.&cr; - 상장된 채무상품의 공정가치는 보고기간말 현재 공시가격에 기초하고 있습니다. 공시가격이 없는 금융상품, 은행차입금 및 기타금융부채, 금융리스부채 및 기타비 유동적 금융부채의 공정가치는 미래현금흐름을 이와 유사한 조건, 신용위험 및 잔 여만기를 가진 차입금의 할인률로 할인하여 추정된 금액입니다.&cr; - 당기손익-공정가치측정 금융자산의 공정가치는 활성시장에서 이용가능한 시장가 격에 기초하여 산정되었습니다. 공정가치 평가는 경영진에게 예상 현금흐름, 할인 율, 신용위험 및 변동성과 같은 평가모형의 투입변수에 대한 가정을 하도록 요구 하고 있습니다. 일정한 범위내의 다양한 추정치에 대한 확률은 합리적으로 평가될 수 있으며 비상장 지분증권의 공정가치에 대한 경영진의추정에 사용될 수 있습니 다.&cr; - 당사는 투자등급의 신용도를 보유한 금융기관 등과 파생상품계약을 체결하였습니 다. 파생상품은 시장에서 관측가능한 투입변수에 기초한 평가기법으로 평가되었 습니다. 가장 많이 적용된 평가기법은 현재가치 계산을 활용한 선도가격산정과 스 왑모델등입니다. 동 모델에는 계약당사자의 신용도, 외환현물환율과 선도환율, 이 자율곡선과 기초상품의 선도금리곡선 등의 다양한 투입변수가 반영되었습니다.&cr; - 당사의 이자부 차입금의 공정가치는 보고기간말 현재 발행자의 차입이자율을 고 려한 할인율을 적용한 현금흐름할인법을 이용하여 결정하고 있습니다. 당분기말 현재의 자기불이행위험은 유의적이지 않은것으로 판단하고 있습니다.&cr;

11.2 공정가치 측정

공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 당사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.&cr;&cr;당사는 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.&cr;&cr; - 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.&cr; - 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공 정가치는 수준2로 분류됩니다.&cr; - 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다.&cr;

당분기 중 공정가치 서열체계의 수준1과 수준2 사이의 유의적인 이동은 없었습니다.&cr;

11.3 공정가치 서열체계 수준2의 가치평가기법 및 투입변수 설명&cr;&cr;보고기간종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위 : 원)

구분	공정가치 금액	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치측정 금융자산	26,909,649,358	자산가치접근법 등	편입자산의 공정가치 등

11.4 당분기 및 전분기의 금융상품 범주별 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기			전 분 기
	상각후원가측정 금융자산(부채)	당기손익-공정가치측정 &cr;금융자산	합계	당기손익인식&cr;금융자산(부채)	대여금및&cr;수취채권&cr;(기타금융부채)	매도가능&cr;금융자산	합계
(금융수익)
이자수익	1,226,710,765	-	1,226,710,765	-	345,646,480	-	345,646,480
외환차익	50,421,922	-	50,421,922	-	142,712,938	-	142,712,938
외화환산이익	126,644,935	-	126,644,935	-	-	-	-
당기손익-공정가치측정 금융자 산평가이익	-	371,663,138	371,663,138	-	-	-	-
합 계	1,403,777,622	371,663,138	1,775,440,760	-	488,359,418	-	488,359,418
(금융비용)
이자비용	6,492,412	-	6,492,412	-	28,460,111	-	28,460,111
외환차손	105,160,554	-	105,160,554	-	16,900,391	-	16,900,391
외화환산손실	111,591,587	-	111,591,587	-	-	-	-
파생상품거래손실	-	-	-	97,053,145	-	-	97,053,145
당기손익-공정가치측정 금융자 산평가손실	-	462,013,780	462,013,780	-	-	-	-
매도가능금융자산손상차손	-	-	-	-	-	740,000,000	740,000,000
합 계	223,244,553	462,013,780	685,258,333	97,053,145	45,360,502	740,000,000	882,413,647

12. 관계기업 및 종속기업 투자&cr;&cr;12.1 보고기간종료일 현재 관계기업 및 종속기업 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

회사명	소유지분율	소재지	당 분 기		전 기
			취득원가	장부금액	취득원가	장부금액
종속기업
에프앤에프 상하이	100.00%	중국	1,120,845,000	126,546,970	1,120,845,000	126,546,970
에프앤에프 로지스틱스	100.00%	대한민국	100,000,000	100,000,000	100,000,000	100,000,000
에프앤에프 홍콩	100.00%	홍콩	2,888,600,000	2,888,600,000	2,888,600,000	2,888,600,000
듀베디카인터내셔널(*)	94.56%	이탈리아	4,875,080,940	4,875,080,940	-	-
듀베디카 SRL(*)	94.55%	이탈리아	4,920,042,997	4,920,042,997	-	-
에프앤에프 NA(*)	100.00%	미국	89,848,000	89,848,000	-	-
합 계			13,994,416,937	13,000,118,907	4,109,445,000	3,115,146,970

(*)당분기 중 듀베디카인터내셔널, 에프앤에프 NA를 설립하였고 듀베디카SRL을 취득하였습니다. &cr;

12.2 보고기간종료일 현재 관계기업 및 종속기업의 요약재무정보는 다음과 같습니다

(당분기)

(단위: 원)

회사명 (**)	자산	부채	자본	매출액	영업이익(손실)	당기손익
에프앤에프 상하이	411,703,074	-	411,703,074	-	(21,944,363)	(20,987,990)
에프앤에프 로지스틱스	3,360,495,076	1,155,598,127	2,204,896,949	7,746,222,478	1,226,728,932	1,017,838,607
에프앤에프 홍콩	10,825,914,712	8,136,779,022	2,689,135,690	12,198,680,440	116,838,299	61,972,585
듀베디카인터내셔널(*)	20,346,901,023	12,347,521,030	7,999,379,993	8,344,099,078	337,781,271	2,787,688,280
듀베디카 SRL	1,370,861,573	1,721,197,123	(350,335,550)	213,507,104	146,037,313	151,810,240
에프앤에프 NA	88,678,951	-	88,678,951	-	(340,026)	(340,026)

(*)듀베디카인터내셔널의 요약재무정보는 연결재무정보입니다. &cr;(**) 상기 종속기업의 요약재무정보는 가결산 재무제표를 이용하였습니다. &cr;

(전기)

(단위: 원)

회사명	자산	부채	자본	매출액	영업이익	당기손익
에프앤에프 상하이	436,958,926	-	436,958,926	-	(29,582,102)	(31,751,282)
에프앤에프 로지스틱스	1,888,112,055	687,572,904	1,200,539,151	8,634,660,922	723,994,610	625,019,118
에프앤에프 홍콩	3,942,056,763	1,414,088,763	2,527,968,000	231,477,915	(220,150,445)	(221,170,798)

13. 유형자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
취득원가
전 기 초	28,314,305,916	42,988,900,934	5,318,368,458	32,878,299	18,420,709,039	11,448,831,691	256,475,940	106,780,470,277
기중 취득	-	-	-	306,106,533	6,741,559,640	3,453,230,418	114,000,000	10,614,896,591
기중 처분	-	-	-	(15,443,574)	(2,040,220,527)	-	-	(2,055,664,101)
대체(주1)	916,510,974	793,141,042	-	-	-	-	-	1,709,652,016
전 기 말	29,230,816,890	43,782,041,976	5,318,368,458	323,541,258	23,122,048,152	14,902,062,109	370,475,940	117,049,354,783
기중 취득	3,375,468,940	168,338,750	-	-	5,303,860,000	2,329,243,830	9,477,444,390	20,654,355,910
기중 처분	-	-	-	-	(1,523,713,310)	(840,620,850)	-	(2,364,334,160)
대체(주1)	4,879,383,863	9,776,154,464	1,985,435,862	-	-	-	-	16,640,974,189
당분기말	37,485,669,693	53,726,535,190	7,303,804,320	323,541,258	26,902,194,842	16,390,685,089	9,847,920,330	151,980,350,722

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
감가상각누계액
전 기 초	-	9,262,670,380	548,292,027	14,197,056	11,186,661,866	8,501,233,447	-	29,513,054,776
감가상각비	-	1,407,814,883	182,164,245	27,921,737	4,119,713,434	1,277,920,566	-	7,015,534,865
기중 처분	-	-	-	(3,860,880)	(1,749,825,112)	-	-	(1,753,685,992)
대체(주1)	-	245,548,623	-	-	-	-	-	245,548,623
전 기 말	-	10,916,033,886	730,456,272	38,257,913	13,556,550,188	9,779,154,013	-	35,020,452,272
감가상각비	-	1,145,816,113	153,499,387	47,367,888	3,365,971,756	1,246,574,413	-	5,959,229,557
기중 처분	-	-	-	-	(1,310,602,671)	(623,151,066)	-	(1,933,753,737)
대체(주1)	-	1,789,394,027	292,520,865	-	-	-	-	2,081,914,892
당분기말	-	13,851,244,026	1,176,476,524	85,625,801	15,611,919,273	10,402,577,360	-	41,127,842,984

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	차량운반구	임차시설물	공기구비품	건설중인자산	합계
순장부금액
당분기말	37,485,669,693	39,875,291,164	6,127,327,796	237,915,457	11,290,275,569	5,988,107,729	9,847,920,330	110,852,507,738
전 기 말	29,230,816,890	32,866,008,090	4,587,912,186	285,283,345	9,565,497,964	5,122,908,096	370,475,940	82,028,902,511

&cr;(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.&cr;&cr;

14. 투자부동산&cr;&cr;14.1 보고기간종료일 현재 투자부동산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
취득원가
전 기 초	22,668,981,152	20,531,766,139	2,446,821,924	45,647,569,215
기중 취득	-	-	-	-
기중 처분	-	-	-	-
대체(주1)	(916,510,974)	(793,141,042)	-	(1,709,652,016)
전 기 말	21,752,470,178	19,738,625,097	2,446,821,924	43,937,917,199
기중 취득	-	-	-	-
기중 처분	(9,248,400,000)	(1,524,726,895)	(451,786,062)	(11,224,912,957)
대체(주1)	(4,879,383,863)	(9,776,154,464)	(1,985,435,862)	(16,640,974,189)
당분기말	7,624,686,315	8,437,743,738	9,600,000	16,072,030,053

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
감가상각누계액
전 기 초	-	4,852,579,262	652,624,922	5,505,204,184
감가상각비	-	634,136,797	67,504,815	701,641,612
기중 처분	-	-	-	-
대체(주1)	-	(245,548,623)	-	(245,548,623)
전 기 말	-	5,241,167,436	720,129,737	5,961,297,173
감가상각비	-	356,913,112	33,752,408	390,665,520
기중 처분	-	(992,211,031)	(451,762,280)	(1,443,973,311)
대체(주1)	-	(1,789,394,027)	(292,520,865)	(2,081,914,892)
당분기말	-	2,816,475,490	9,599,000	2,826,074,490

(단위: 원)

구분	토지	건물	건물부속설비	합계
순장부금액
당분기말	7,624,686,315	5,621,268,248	1,000	13,245,955,563
전 기 말	21,752,470,178	14,497,457,661	1,726,692,187	37,976,620,026

(주1) 대체금액은 유형자산과 투자부동산의 대체입니다.&cr;

14.2 당분기 및 전분기 중 투자부동산과 관련한 수익과 비용의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
투자부동산으로부터의 임대수익	1,569,202,468	2,659,559,870
임대수익 발생 직접 운영비용	(851,723,879)	(1,475,259,390)
투자부동산으로부터의 임대손익	717,478,589	1,184,300,480

투자부동산은 상각후 취득원가로 표시되어 있으며, 정액법(내용연수 20~40년)에 의해 상각하고 있습니다.&cr;

14.3 보고기간종료일 현재 투자부동산의 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	장부금액	공정가치
토지	7,624,686,315	9,020,737,913
건물	5,621,268,248	5,621,268,248
건물부속설비	1,000	1,000
합계	13,245,955,563	14,642,007,161

투자부동산 중 토지는 국토해양부에서 고시한 표준지공시지가를 기준으로 측정하였으나, 건물은 비교될만한 시장거래 발생빈도가 낮고 신뢰성 있는 공정가치의 대체적 추정이 가능하지 않아 장부금액을 공정가치로 측정하였습니다.&cr;&cr;

15. 무형자산&cr;&cr;보고기간종료일 현재 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	합계
취득원가
전 기 초	690,000,000	62,912,450	851,037,380	1,603,949,830
기중 취득	-	25,332,181	2,385,957,247	2,411,289,428
기중 처분	-	(1,360,480)	-	(1,360,480)
전 기 말	690,000,000	86,884,151	3,236,994,627	4,013,878,778
기중 취득	-	34,123,360	340,632,600	374,755,960
기중 처분	-	(3,686,325)	-	(3,686,325)
당분기말	690,000,000	117,321,186	3,577,627,227	4,384,948,413

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	합계
상각비 및 손상차손
전 기 초	587,500,000	11,680,138	-	599,180,138
무형자산상각비	62,000,000	15,600,871	-	77,600,871
기중 처분	-	(521,517)	-	(521,517)
전 기 말	649,500,000	26,759,492	-	676,259,492
무형자산상각비	40,500,000	15,511,543	-	56,011,543
기중 처분	-	(883,352)	-	(883,352)
당분기말	690,000,000	41,387,683	-	731,387,683

(단위: 원)

구분	임차권리금	상표권	회원권	합계
순장부금액
당분기말	-	75,933,503	3,577,627,227	3,653,560,730
전 기 말	40,500,000	60,124,659	3,236,994,627	3,337,619,286

비한정 내용연수를 가진 회원권에 대한 손상검사를 위해 영업부문이자 보고부문인 3개의 현금창출단위(의류부문, 임대부문 및 물류부문)에 배분되었습니다.

&cr;

16. 매입채무, 기타채무 및 기타부채&cr;&cr;16.1 보고기간종료일 현재 매입채무, 기타채무 및 기타부채 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
매입채무	67,945,003,925	44,421,570,402
기타유동채무
- 미지급금	16,241,954,066	23,349,409,057
- 유동성장기예수보증금	10,016,990,000	11,952,600,000
- 현재가치할인차금	-	(5,286,933)
기타유동채무 계	26,258,944,066	35,296,722,124
기타유동부채
- 선수금	124,596,369	86,081,915
- 예수금	184,117,462	173,245,598
- 미지급비용	1,063,112,513	644,491,520
- 선수수익	3,817,394,144	3,361,543,643
기타유동부채 계	5,189,220,488	4,265,362,676

16.2 마일리지충당부채&cr;&cr;당븐기 및 전기 중 마일리지충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기				전 기
	기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말
마일리지충당부채	3,356,256,712	2,538,220,462	(2,077,083,030)	3,817,394,144	2,491,203,902	3,757,786,531	(2,892,733,721)	3,356,256,712

당사는 의류 등의 판매촉진을 위하여 구매회원에게 부여하는 마일리지에 대하여, 기간 손익의 적정화를 위해 동 적립금 부여에 따라 예상되는 부담액을 과거 사용실적에근거하여 마일리지충당부채로 설정하고 있습니다. 마일리지충당부채는 선수수익으로 계상하고 있습니다.&cr;&cr;

17. 단기차입금

(단위 : 원)

차입금의 종류	차입처	이자율	만기	당 분 기	전 기
운영자금	산업은행	2.20%	2018-10-02	10,000,000,000	-

&cr;

18. 반품충당부채&cr;

당분기 및 전기 중 반품충당부채의 증감내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기				전 기
	기초	증가	감소	기말	기초	증가	감소	기말
반품충당부채	382,824,395	688,402,179	382,824,395	688,402,179	-	382,824,395	-	382,824,395
반품자산	-	246,862,324	-	246,862,324	-	-	-	-

&cr;당사는 판매시점에 반품이 예상되는 부분의 매출액과 매출원가를 각각 차감하고 해당매출과 매출원가에 해당하는 금액은 반품충당부채 및 반품자산으로 설정하고 있으며, 반품과 관련하여 발생할 것으로 예상되는 비용은 관련 충당부채에 추가로 반영하고 있습니다.

19. 퇴직급여&cr;&cr;당사는 확정급여퇴직연금제도를 운영하고 있습니다. 당사는 근로자퇴직급여보장법에 따라 퇴직급여제도를 운영하고 있으며, 동 제도하에서 최종급여지급액은 은퇴 후 급여 지급시 소비자 물가지수를 반영하여 조정되어야 합니다. 제공되는 급여의 수준은 퇴직시 종업원의 근무기간 및 급여에 따라 산정됩니다. 확정급여연금제도는 별도로 관리되는 기금에 기여금을 적립할 것을 요구하고 있습니다.&cr;연금부채는 소비자물가지수에 따라 조정되므로, 퇴직급여제도는 국내의 물가상승율,이자율위험 변동에 노출되어 있습니다.&cr;

19.1 당분기와 전기 중 확정급여제도와 관련하여 인식된 손익은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
당기근무원가	1,728,189,979	1,765,406,125
이자원가	123,719,647	145,396,442
사외적립자산의 기대수익	(168,235,451)	(194,362,262)
합 계	1,683,674,175	1,716,440,305

19.2 당사의 퇴직급여부채는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
확정급여채무	8,827,721,319	7,529,840,823
사외적립자산	(6,974,797,420)	(7,334,493,564)
퇴직급여부채	1,852,923,899	195,347,259

19.3 기중 당사의 확정급여채무의 현재가치 변동 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초	7,529,840,823	7,847,090,495
관계회사 전입	16,577,500	271,113,840
당기근무원가	1,728,189,979	1,765,406,125
이자원가	123,719,647	145,396,442
확정급여부채의 재측정요소	-	(141,774,139)
급여지급액	(570,606,630)	(2,357,391,940)
기말	8,827,721,319	7,529,840,823

19.4 기중 당사의 사외적립자산의 공정가치 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기초	7,334,493,564	6,960,331,605
관계회사 전입	16,577,500	271,113,840
사외적립자산 납부액	37,088,305	1,792,916,670
기대수익	168,235,451	194,362,262
확정급여부채의 재측정요소	(114,768,490)	(122,640,073)
급여지급액	(466,828,910)	(1,761,590,740)
기말	6,974,797,420	7,334,493,564

19.5 당사의 사외적립자산의 구성내역 및 공정가치는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기		전 기
	장부금액	공정가치	장부금액	공정가치
단기금융상품	6,974,797,420	6,974,797,420	7,334,493,564	7,334,493,564

19.6 당분기와 전기 중 확정급여부채를 산정하기 위해 적용한 주요 가정은 다음과 같습니다.

구 분	당 분 기	전 기
할인율	3.48%	3.43%
사외적립자산 기대수익율	3.48%	3.43%
임금상승율	4.00%	4.00%

&cr;

20. 자본&cr;&cr;20.1 당분기말 현재 당사가 발행할 주식의 총수는 40,000,000주(전기 : 40,000,000주)이며, 발행한 주식의 수 및 1주당 금액은 각각 15,400,000주(전기 : 15,400,000주) 및 500원(전기 : 500원)입니다.&cr;&cr;20.2 당사의 자본잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
기타자본잉여금	2,633,637,609	2,633,637,609

20.3 당사의 이익잉여금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
법정적립금(주1)	3,850,000,000	3,850,000,000
임의적립금	269,372,800,000	204,372,800,000
미처분이익잉여금	77,381,445,045	76,539,847,112
합 계	350,604,245,045	284,762,647,112

(주1) 당사는 상법상의 규정에 따라 자본금의 50%에 달할 때까지 매 결산기마다 금전에 의한 이익배당액의 10%이상을 이익준비금으로 적립하도록 되어 있으나 당분기말 현재 당사의 이익준비금이 자본금의 50%에 달하였으므로 추가 적립할 의무는 없습니다. 동 이익준비금은 현금으로 배당할 수 없으나 자본전입 또는 결손보전을 위해서는 사용될 수 있습니다.&cr;&cr;

21. 배당금&cr;&cr;당사의 현금배당금의 지급내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
보통주 최종 배당 : 주당 전기 650원(전전기 350원)	10,010,000,000	5,390,000,000

&cr;

22. 매출 및 매출원가

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
매출
제품매출	225,880,206,793	201,157,276,441
상품매출	174,821,838,080	109,608,943,977
수수료매출	1,454,340,324	1,745,532,255
임대매출	1,569,202,468	2,659,559,870
물류매출	2,527,614,754	2,655,437,603
합 계	406,253,202,419	317,826,750,146
매출원가
제품매출원가	84,822,128,533	77,383,845,353
상품매출원가	47,362,448,826	32,371,991,063
임대매출원가	851,723,879	1,475,259,390
물류매출원가	2,256,078,760	2,277,503,588
합 계	135,292,379,998	113,508,599,394

&cr;

23. 영업이익 및 영업외손익&cr;&cr;23.1 판매비와관리비

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
급여	8,739,865,910	7,276,575,244
퇴직급여	1,236,715,971	941,040,607
복리후생비	1,249,603,441	1,041,653,866
여비교통비	761,329,793	381,542,811
차량유지비	228,549,633	145,907,061
통신비	291,799,724	234,954,761
수도광열비	809,635,002	697,110,116
소모품비	2,576,088,946	2,610,200,178
세금과공과	807,614,630	631,575,922
도서인쇄비	151,064,712	163,559,970
광고선전비	10,035,663,176	9,248,007,190
접대비	34,123,300	113,890,500
지급수수료	172,825,190,181	124,463,060,113
임차료	11,975,878,779	7,691,783,975
감가상각비	5,632,271,902	4,860,413,127
보험료	170,005,120	109,752,590
수선비	470,560,100	309,224,800
교육훈련비	-	496,600
대손상각비	(264,854,262)	-
무형자산상각비	56,011,543	59,747,663
합 계	217,787,117,601	160,980,497,094

23.2 기타손익

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
기타수익
수수료수익	588,530,865	304,852,536
대손충당금환입	-	205,739,445
투자부동산처분이익	44,839,670,354	-
유형자산처분이익	14,000	-
무형자산처분이익	8,359,486	14,161,037
잡이익	404,975,308	1,099,302,479
합 계	45,841,550,013	1,624,055,497
기타비용
기부금	7,174,457	303,352
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
기타의대손상각비	9,578,325	-
잡손실	424,499,650	35,217,933
합 계	853,578,179	282,812,962

23.3 금융손익

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
금융수익
이자수익	1,226,710,765	345,646,480
외환차익	50,421,922	142,712,938
외화환산이익	126,644,935	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가이익	371,663,138	-
합 계	1,775,440,760	488,359,418
금융비용
이자비용	6,492,412	28,460,111
외환차손	105,160,554	16,900,391
외화환산손실	111,591,587	-
당기손익-공정가치측정 금융자산평가손실	462,013,780	-
파생상품거래손실	-	97,053,145
매도가능금융자산손상차손	-	740,000,000
합 계	685,258,333	882,413,647

당사는 외화 거래 및 환산으로 발생한 외환차이를 금융수익 및 금융비용으로 인식하고 있습니다.&cr;

23.4 비용의 성격별 분류

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
재고자산의 변동	(66,032,114,419)	(30,216,996,105)
원재료의사용 및 상품매입	60,764,254,493	38,321,749,066
외주가공비	124,242,676,628	91,204,693,532
종업원급여	17,011,682,112	13,819,979,899
상각비	6,405,906,620	5,711,674,339
광고 및 판촉비	10,035,663,176	9,248,007,190
기타비용	200,651,428,989	146,399,988,567
합계	353,079,497,599	274,489,096,488

24. 법인세&cr;&cr;24.1 당분기 및 전분기의 법인세비용의 구성요소는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
당기법인세부담액(추납액 및 환급액 포함)	11,580,089,971	10,189,764,380
일시적 차이로 인한 이연법인세 변동액	11,705,402,687	763,286,919
총법인세비용	23,285,492,658	10,953,051,299
자본에 직접 반영된 법인세비용	(25,822,910)	(18,146,978)
법인세비용	23,311,315,568	10,971,198,277

24.2 자본에 직접 반영된 법인세비용

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
확정급여채무의 재측정요소	(25,822,910)	(18,146,978)

24.3 당분기와 전분기 중 회계이익에 적용세율을 곱하여 산출한 금액과 법인세비용의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
1. 법인세비용차감전순이익	99,251,859,081	44,284,841,963
2. 적용세율에 따른 법인세	23,672,449,897	10,370,431,755
3. 조정사항
비공제비용	1,192,500	7,945,308
법인세추납액(환급액)	-	235,655,320
기업소득 환류세제에 따른 추가납부액	705,288,957	630,020,653
세액공제	(249,233,563)	(214,413,398)
기타(세율차이 등)	(818,382,223)	(58,441,361)
계	(361,134,329)	600,766,522
4. 법인세비용(2+3)	23,311,315,568	10,971,198,277

24.4 이연법인세내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	재무상태표		손익계산서
	당 분 기	전 기	당 분 기	전 기
감가상각비(건물)	112,283,260	115,162,929	2,879,669	3,663,185
감가상각비(건물부속설비)	5,399,089	26,323,281	20,924,192	4,236,583
감가상각비(공기구비품)	-	(11,730,276)	(11,730,276)	(26,379,591)
감가상각비(임차시설물)	-	-	-	(31,611,116)
감가상각비(차량운반구)	11,340,723	2,614,987	(8,725,736)	(2,614,987)
감가상각비(업무용승용차)	20,290,388	12,524,666	(7,765,722)	(7,799,771)
건설자금이자(토지분)	11,522,201	11,522,201	-	-
토지원가	18,670,995	18,670,995	-	-
재고평가손실	1,234,768,083	1,410,413,402	175,645,319	1,280,538,272
미판매재고이익	-	13,949,499,739	13,949,499,739	2,636,687,856
반품충당부채	99,346,467	86,135,489	(13,210,978)	(86,135,489)
대손충당금	126,448,622	-	(126,448,622)	-
퇴직급여충당부채	1,807,077,532	1,495,434,371	(311,643,161)	(1,945,573)
퇴직보험(사외적립자산)	(1,564,795,085)	(1,603,650,239)	(38,855,154)	45,824,008
마일리지충당금	858,913,682	755,157,760	(103,755,922)	(194,636,882)
압축기장충당금	-	(1,852,983,000)	(1,852,983,000)	0
미지급비용_급여	171,769,148	125,434,634	(46,334,514)	(13,576,091)
미수수익	(110,414,639)	(12,178,891)	98,235,748	10,995,085
파생상품평가이익	-	-	-	(82,006)
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr;평가이익	(83,624,206)	-	83,624,206	-
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr;평가손실	103,953,101	-	(103,953,101)	-
매도가능금융자산손상차손	166,500,000	166,500,000	-	(166,500,000)
이연법인세비용(수익)			11,705,402,687	3,450,663,483
이연법인세자산(부채)	2,989,449,361	14,694,852,048

당사는 당기법인세자산과 당기법인세부채를 상계할 수 있는 법적으로 집행가능한 권리를 가지고 있고 이연법인세자산과 이연법인세부채가 동일한 과세당국에 의해서 부과되는 법인세와 관련되어 있는 경우 법인세자산과 부채를 상계하고 있습니다.&cr;당분기말 현재 당사는 특정 종속기업 및 관계기업의 법인세와 관련하여 발생한 일시적차이에 대해 동 일시적차이가 예측가능한 미래에 소멸할 가능성이 높지 않다고 판단하여 이연법인세자산을 인식하지 아니하였습니다.&cr;당분기말 현재 상기 이연법인세자산이 인식되지 않은 종속기업 및 관계기업투자와 관련된 일시적차이의 총액은 1,154,584,641원(전기 : 1,154,584,641원)입니다. 만약당사가 미인식한 이연법인세자산을 모두 인식할 경우 순이익이 259,781,544원(전기 : 259,781,544원) 만큼 증가할 것입니다.

&cr;

25. 주당이익&cr;&cr;기본주당이익은 보통주소유주에게 귀속되는 당분기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 계산합니다. 기본주당이익 계산에 사용된 이익 및 주식관련 정보는 다음과같습니다.

(단위: 원)

내 역	당분기	당3분기	전분기	전3분기
보통주 당분기순이익	75,940,543,513	12,366,389,218	33,313,643,686	10,535,374,214
가중평균유통보통주식수	15,400,000	15,400,000	15,400,000	15,400,000
기본주당순이익	4,931	803	2,163	684

당사의 발행주식수와 가중평균유통보통주식수는 동일하며, 보고기간말일과 재무제표발행일간의 기간동안 보통주나 잠재적보통주와 관련한 거래는 없었습니다.&cr;&cr;

26. 특수관계자&cr;&cr;26.1 당분기말 현재 당사의 특수관계자의 현황은 다음과 같습니다.

구 분	특수관계자의 명칭	업종
종속기업	에프앤에프 상하이	유통업, 생산검수대행
	에프앤에프 로지스틱스	종합물류서비스업
	에프앤에프 홍콩	도, 소매업
	듀베디카인터내셔널	의복,액세서리 제조업
	듀베디카SRL	라이센스
	듀베디카 불가리아(*)	의복,액세서리 임가공
	듀베디카 크로아티아(*)	의류제작,임가공,디자인
	에프앤에프 NA	도, 소매업
기타특수관계자	(주)에프앤코	화장품 제조 판매업
	(주)엔에스에프	종합물류서비스업

(*)듀베디카인터내셔널의 종속기업입니다. &cr;

26.2 특수관계자와의 주요 거래내역 및 채권과 채무 잔액과 담보 및 보증의 내역&cr;&cr;(1) 거래내역

(단위: 원)

특수관계자		매출	매입	기타수익	기타비용
에프앤에프 로지스틱스	당분기	7,786,308	7,640,443,548	31,500,000	105,778,930
	전분기	-	6,300,486,997	-	-
(주)에프앤코	당분기	1,440,723,314	-	112,755,671	151,956,338
	전분기	1,785,155,714	-	58,051,357	11,503,175
에프앤에프 홍콩	당분기	6,592,124,721	-	222,819,437	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카인터내셔널	당분기	-	-	95,347,043	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카불가리아	당분기	-	-	39,614,291	-
	전분기	-	-	-	-
듀베디카SRL	당분기	-	-	9,397,501	-
	전분기	-	-	-	-

(2) 채권채무 잔액

(단위: 원)

특수관계자		채권				채무
		매출채권	미수금 등	단기대여금	장기대여금	미지급금	예수보증금
에프앤에프 로지스틱스	당분기	-	3,850,000	-	-	1,022,514,050	-
	전 기	1,163,800	-	-	-	821,182,821	-
(주)에프앤코	당분기	6,670,600	13,033,200	-	-	-	2,640,000,000
	전 기	1,500,100	93,000,155	-	-	2,685,699	3,386,280,000
에프앤에프 홍콩	당분기	5,552,124,126	125,131,379	2,035,891,000	-	-	-
	전 기	631,345,928	-	781,299,000	-	-	-
듀베디카인터내셔널	당분기	-	111,987,044	2,071,312,000	5,178,280,000
	전 기	-	-	-	-	-	-
듀베디카불가리아	당분기		22,890,126	1,165,113,000	-	-	-
	전 기	-	-	-	-	-	-
듀베디카SRL	당분기		9,397,501	1,165,113,000	-	-	-
	전 기	-	-	-	-	-	-

특수관계자와 매출과 매입거래는 독립된 거래당사자 사이의 거래조건에 따라 이루어지고 있으며, 보고기간말 현재 채권 및 채무는 무담보조건으로 현금으로 결제되고 있습니다. 또한 특수관계자간 채권 및 채무와 관련하여는 어떠한 지급보증도 제공하고 있지 아니합니다. 한편 당사는 기중 특수관계자 채권에 대하여 손상차손을 인식하지 아니하였으며 특수관계자 채권에 대한 평가는 특수관계자의 재무상황과 시장상황에 대한 검토를 통해 매 회계기간마다 수행되고 있습니다.&cr;&cr;(3) 당분기 중 특수관계자와의 자금거래

(단위: 원)

회사명	기초	당분기 증감			당분기말	현금출자
		증가	감소	환율변동
에프앤에프 홍콩	781,299,000	1,177,600,000	-	76,992,000	2,035,891,000	-
듀베디카인터내셔널	-	7,218,000,000	-	31,592,000	7,249,592,000	4,875,080,940
듀베디카불가리아	-	1,170,970,000	-	(5,857,000)	1,165,113,000	-
듀베디카SRL	-	1,179,810,000	-	(14,697,000)	1,165,113,000	-
에프앤에프 NA	-	-	-	-	-	89,848,000
합 계	781,299,000	10,746,380,000	-	88,030,000	11,615,709,000	4,964,928,940

(*)당분기 중 당사는 에프앤에프 홍콩법인에 HKD 8,600,000 , 듀베티카인터내셔널에 EUR 5,600,000 , 듀베디카불가리아에 EUR 900,000 , 듀베디카SRL에 EUR 900,000 을 각각 대여하였습니다.&cr;

(4) 당분기말 현재 특수관계자를 위하여 제공하거나 제공받은 담보 및 보증내역은 없습니다.

26.3 주요 경영진과의 거래&cr;당사는 등기임원 및 회사 기업활동의 계획, 운영 및 통제에 대한 중요한 권한과 책임을 가진 미등기임원을 주요 경영진에 포함하고 있으며, 당분기 및 전분기 중 주요 경영진에 대한 보상금액의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
급 여	1,737,914,750	1,654,314,770
퇴직급여	871,737,250	621,934,880
합 계	2,609,652,000	2,276,249,650

27. 약정사항과 우발사항&cr;&cr;27.1 당분기말 현재 당사가 금융기관 및 특수관계자와 체결하고 있는 약정사항은 다음과 같습니다.

(단위 : 원, US$ )

금융기관	종류	약정금액
신한은행	전자방식외담대	15,000,000,000
국민은행	신용장	US$ 1,500,000.00
우리은행	B2B대출	15,000,000,000
산업은행	일반대출	10,000,000,000
합 계		40,000,000,000
		US$ 1,500,000.00

27.2 당분기말 현재 당사의 차입금 등과 관련하여 금융기관 등에 담보로 제공한 자산은 없습니다.&cr;

27.3 당분기말 현재 당사의 보험가입내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

보험종류	부보자산	부보금액	비고
화재보험	건물, 집기, 재고자산	172,054,068,000	메리츠화재 등

&cr;

28. 영업부문정보&cr;&cr;28.1 당사는 제공하는 재화나 용역에 근거하여 영업부문을 구분하고 각 부문의 재무정보를 내부관리목적으로 활용하고 있는바, 3개의 보고영업부문은 다음과 같습니다.

부 문	영업의 성격
의류부문	의류 제조 및 판매
임대부문	임대수입
물류부문	종합물류서비스업

28.2 당분기 및 전분기 영업부문별 재무현황은 다음과 같습니다 .

(당분기)

(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계
부문별 손익
매출액	402,156,385,197	1,569,202,468	2,527,614,754	406,253,202,419
영업이익	52,184,690,237	717,478,589	271,535,994	53,173,704,820
당기순이익	75,385,112,242	402,936,470	152,494,801	75,940,543,513
부문별 자산 및 부채
자산	423,890,702,602	13,379,204,421	43,859,614,272	481,129,521,295
부채	116,243,734,175	2,742,075,610	1,205,828,856	120,191,638,641

(전분기)

(단위: 원)

구 분	의류부문	임대부문	물류부문	합계
부문별 손익
매출액	312,511,752,673	2,659,559,870	2,655,437,603	317,826,750,146
영업이익	41,775,419,163	1,184,300,480	377,934,015	43,337,653,658
당기순이익	32,146,898,632	884,487,401	282,257,654	33,313,643,686
부문별 자산 및 부채
자산	281,154,444,659	38,437,235,401	35,016,112,956	354,607,793,016
부채	95,459,037,273	5,054,551,232	468,547,204	100,982,135,709

28.3 당사의 매출은 대부분 국내에서 발생하고 있으며, 당사 수익의 10% 이상을 차지하는 단일 고객은 없습니다. 또한, 당사의 비유동자산(유형자산, 투자부동산 및 무형자산)은 전부 국내에 위치하고 있습니다.&cr;&cr;

29. 현금흐름표&cr;&cr;당분기 및 전분기 중 현금흐름표에 관한 사항은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 분 기
비현금항목의조정
법인세비용	23,311,315,568	10,971,198,277
감가상각비	6,349,895,077	5,651,926,676
무형자산상각비	56,011,543	59,747,663
유형자산폐기손실	401,675,614	246,618,074
유형자산처분손실	10,650,133	673,603
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr; 평가손실	462,013,780	-
매도가능금융자산손상차손	-	740,000,000
퇴직급여	1,683,674,175	1,307,134,889
이자비용	6,492,412	28,460,111
대손상각비	(264,854,262)	-
기타의대손상각비	9,578,325	-
재고자산평가손실(환입)	(780,645,860)	(4,832,353,651)
외화환산손실	111,591,587	-
파생상품거래손실	-	97,053,145
대손충당금환입	-	(205,739,444)
당기손익-공정가치측정 금융자산&cr; 평가이익	(371,663,138)	-
외화환산이익	(126,644,935)	-
이자수익	(1,226,710,765)	(345,646,480)
투자부동산처분이익	(44,839,670,354)	-
유형자산처분이익	(14,000)	-
무형자산처분이익	(8,359,486)	(14,161,037)
합 계	(15,215,664,586)	13,704,911,826
운전자본의조정
매출채권의 감소	28,220,073,718	9,489,027,919
미수금의 감소(증가)	(952,417,618)	2,745,158,654
선급금의 감소(증가)	(2,214,561,131)	135,328,127
선급비용의 증가	(316,886,813)	(569,759,394)
재고자산의 감소(증가)	(65,302,829,426)	(25,584,281,944)
반품자산의 증가	(246,862,324)	-
장기선급비용의 증가	(643,196,058)	(447,600,000)
매입채무의 감소	23,523,433,523	28,987,956,329
미지급금의 감소	(7,107,454,991)	(5,554,282,984)
선수수익의 증가	455,850,501	316,022,260
선수금의 증가	38,514,454	2,044,855
예수금의 증가(감소)	10,871,864	(312,497,359)
미지급비용의 증가	417,415,514	987,706,632
반품충당부채의 증가	305,577,784	-
파생상품자산의 증가	-	(96,688,673)
퇴직금의 지급	(103,777,720)	(71,065,640)
관계기업 퇴직금전입	16,577,500	271,113,840
퇴직연금운용자산의 증가	(53,665,805)	(1,164,030,510)
국민연금전환금의 감소	-	1,209,300
장기성예수보증금의 감소	(1,935,610,000)	(943,500,000)
합 계	(25,888,947,028)	8,191,861,412

30. 재무위험관리의 목적 및 정책&cr;&cr;당사의 주요 금융부채는 매입채무, 단기차입금, 기타채무 및 장기차입금으로 구성되어 있으며 이러한 금융부채는 영업활동을 위한 자금을 조달하기 위해 발생하였습니다. 또한 당사는 영업활동에서 발생하는 대여금 및 수취채권, 매출채권 및 기타채권, 현금 및 단기예치금을 보유하고 있습니다. 또한 당기손익-공정가치측정 금융자산을 보유하고 있습니다. &cr;&cr;당사의 금융자산 및 금융부채에서 발생할 수 있는 주요위험은 시장위험, 신용위험 및유동성위험이며, 당사의 경영진은 위험관리를 감독하고 있습니다. 투기목적파생상품거래는 수행하지 않는 것이 당사의 정책이며, 이러한 각각의 위험들을 관리하기 위하여 이사회에서 검토되고 승인된 원칙은 다음과 같습니다.&cr;

30.1 시장위험&cr;&cr;시장위험은 시장가격의 변화로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 시장위험은 환율위험, 이자율위험 및 기타가격위험의 세유형의 위험으로 구성되어 있습니다. 시장위험에 영향을 받는 주요 금융상품은 예금, 당기손익-공정가치측정 금융자산입니다.&cr;&cr;환율변동위험&cr;환율변동위험은 환율변동으로 인하여 금융상품의 미래현금흐름에 대한 공정가치가 변동될 위험입니다. 당사는 당분기말 현재 보유하고 있는 외화 자산 및 부채가 없기 때문에 환위험에 노출되어 있지 않습니다. 따라서 당분기말 현재 다른 변수가 모두 동일하다고 가정할 경우, 각 외화에 대한 기능통화 환율의 10% 변동시 당분기손익에미치는 유의적인 영향은 없습니다.&cr;

이자율위험&cr;이자율위험은 시장이자율의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 당사는 변동이자부 예금과 관련된 시장이자율 변동위험에 노출되어 있습니다. 당사의 이자율위험 관리는 이자율이 변동함으로써 발생하는 불확실성으로 인하여 당사의 금융상품의 가치변동을 최소화 하는데 그 목적이 있습니다. &cr;

상품가격위험&cr;당사는 특정상품의 변동성에 영향을 받습니다. 당사는 의류부문내 의류생산을 위해 원재료인 원단을 지속적으로 구매하고 있습니다. 따라서 기초자산위험이 변동할 가능성이 있으나 변동가능성이 미미하다고 판단하여 위험회피를 하고 있지 않습니다. 다만 주기적으로 원단 가격의 변동현황을 분석하는 등 전사적인 수준의 위험관리 정책 및 절차를 마련하여 운영하고 있으며, 당사의 경영관리부문에서 위험관리에 대한 총괄책임을 담당하고 있습니다. 또한, 당사의 경영진은 위험관리 정책 및 절차의 준수 여부와 위험노출 한도를 지속적으로 검토하고 있습니다.

지분상품가격변동위험 &cr;당사의 비상장지분상품은 미래가치 불확실성으로 인해 발생하는 시장가격위험에 노출되어 있습니다. 당사는 투자의 다양화 및 개별투자와 전체지분 상품투자에 한도를 설정하여 지분상품가격위험을 관리하고 있습니다. 지분상품포트폴리오에 관하여 경영진에게 정기적으로 보고가 이루어지고 있습니다. 당사의 이사회는 모든 지분상품투자에 대하여 검토 및 승인을 하고 있습니다.&cr;&cr;30.2 신용위험&cr;&cr;신용위험은 거래상대방이 의무를 이행하지 못하여 손실이 발생할 위험입니다. 당사는 매출채권, 미수금 및 보증금 등 영업활동 및 금융기관 예금, 기타 금융상품 등 재무활동으로 인한 신용위험에 노출되어 있습니다&cr;

매출채권&cr;당사는 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 손실충당금으로 인식하는 간편법을 적용합니다. 기대신용손실을 측정하기 위해 매출채권은 신용위험 특성과 연체일을 기준으로 구분하였습니다.

당분기와 전기 중 매출채권의 손실충당금 변동내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

	당분기	전기(*)
당기초 기준서 제1039호	1,396,476,461	1,059,151,842
기초 이익잉여금의 조정	-	-
최초적용일 손실충당금- 기준서 제1109호	1,396,476,461	1,059,151,842
당기 중 당기손익으로 인식된 손실충당금의 증가	-	337,324,619
회수가 불가능하여 당기중 제각된 금액	-	-
환입된 미사용 금액	(264,854,262)	-
당분기말 손실충당금(전기-기준서 제1039호 금액임)(*)	1,131,622,199	1,396,476,461

(*) 전기에 매출채권 손상은 발생손실 모형에 따라 평가되었고 회수불가능한 개별 채권은 장부금액을 직접 차감하여 제각하였습니다. 기타 채권은 손상이 발생하였지만 식별되지 않았다는 객관적인 증거가 있는지를 결정하기 위해 집합적으 로 평가하였습니다. 이러한 채권들의 손상차손 추정금액은 대손충당금 계정으로 차감표시되었습니다. &cr;

금융상품 및 예치금 &cr;금융기관에 대한 신용위험은 당사의 정책에 따라 관리하고 있습니다. 잉여자금투자는 각 거래상대방에 배분된 신용한도 안에서 승인된 거래상대방에 대하여 이루어지고 있습니다. 거래상대방의 신용한도는 이사회에서 연단위로 검토하고 있습니다. 신용한도는 신용집중을 최소화하고 잠재적인 거래상대방 부도에 따른 재무손실을 경감시키도록 설정되고 있습니다.&cr;&cr;금융자산의 장부금액은 신용위험에 대한 최대노출정도를 표시하고 있습니다. 당분기말과 전기말 현재 신용위험에 대한 최대노출정도는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분		당 분 기	전 기
유동	매출채권	62,866,675,203	90,896,391,353
	기타채권	6,942,738,587	5,297,283,210
	단기대여금	6,437,429,000	781,299,000
소계		76,246,842,790	96,974,973,563
비유동	기타채권	6,796,161,619	3,407,546,607
	장기대여금	5,278,280,000	100,000,000
소계		12,074,441,619	3,507,546,607
합계		88,321,284,409	100,482,520,170

또한, 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 당분기의 매출채권 및 기타채권의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매출채권	62,342,223,515	516,215,745	8,235,943	62,866,675,203
기타유동채권	5,412,385,067	1,530,353,520	-	6,942,738,587
단기대여금	-	6,437,429,000	-	6,437,429,000
기타비유동채권	-	-	6,796,161,619	6,796,161,619
장기대여금	-	-	5,278,280,000	5,278,280,000

30.3 유동성위험&cr;&cr;유동성위험은 만기까지 모든 금융계약상의 약정사항들을 이행할 수 있도록 자금을 조달하지 못할 위험입니다. 당사는 당좌차월, 은행차입금 등을 사용하여 자금조달의 연속성과 유연성간의 조화를 유지하는 것을 목적으로 하고 있습니다. 할인되지 않은 계약상 현금흐름에 근거하여 작성된 금융부채의 만기정보는 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구 분	6개월	6개월 ~ 1년	1년 초과	합 계
매입채무	67,945,003,925	-	-	67,945,003,925
단기차입금	10,000,000,000	-	-	10,000,000,000
기타유동채무	18,886,954,066	7,371,990,000	-	26,258,944,066
기타유동부채	1,063,112,513	-	-	1,063,112,513

30.4 자본관리&cr;&cr;자본은 당사의 지분보유자에게 귀속되는 지분을 포함하고 있습니다.&cr;&cr;자본관리의 주목적은 당사의 영업활동을 유지하고 주주가치를 극대화하기 위하여 높은 신용등급과 건전한 자본비율을 유지하기 위한 것입니다.&cr;&cr;당사는 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 수정하고 있으며, 이를 위하여 배당정책을 수정하거나 자본감소 또는 신주발행을 검토하도록 하고 있습니다. 한편, 기중 자본관리의 목적, 정책 및 절차에 대한 어떠한 사항도 변경되지 않았습니다. &cr;

당사는 순부채를 총자본, 즉 자기자본과 순부채를 합한 총자본으로 나눈 부채비율을 사용하여 감독하고 있으며, 순부채는 이자부차입금, 매입채무 및 미지급금의 합에서 현금 및 단기금융상품 등을 차감하여 산정하고 있습니다.

(단위: 원)

구 분	당 분 기	전 기
이자부 차입금	10,000,000,000	-
매입채무 및 미지급금	84,186,957,991	67,770,979,459
차감: 현금 및 단기금융상품 등	(45,158,730,103)	(51,099,897,467)
순부채	49,028,227,888	16,671,081,992
자기자본	360,937,882,654	295,096,284,721
자기자본 및 순부채	409,966,110,542	311,767,366,713
부채비율	11.96%	5.35%

31. 회계정책변경

&cr;31.1 기준서 제1109호'금융상품'의 적용&cr;주석 2에 기재된 것처럼 당사는 당기부터 기준서 제1109호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. &cr;&cr;31.1.1 &cr;최초적용일인 2018년1월1일 현재 기준서 제1109호의 도입으로 인한 금융상품 계정별 재분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

구분	측정범주		장부금액
	K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호	K-IFRS 제1039호	K-IFRS 제1109호
금융자산
현금및현금성자산	대여금및수취채권	상각후원가	31,099,897,467	31,099,897,467
단기금융상품	대여금및수취채권	상각후원가	20,000,000,000	20,000,000,000
매출채권	대여금및수취채권	상각후원가	90,896,391,353	90,896,391,353
매도가능금융자산	매도가능금융자산	기타포괄손익-공정가치	-	-
		당기손익-공정가치	-	-
기타	대여금및수취채권	상각후원가	9,640,257,222	9,640,257,222
합 계			151,636,546,042	151,636,546,042

&cr;금융부채의 경우 상각후원가 측정 금융부채는 상각후원가로 분류하였습니다.&cr;&cr;31.1.2 당기초 현재 금융상품의 재분류로 인해 자본에 미치는 영향은 없습니다. &cr; &cr; 31.1.3 금융자산의 손상&cr;당사는 기준서 제1109호의 도입으로 손상차손의 인식 관련 정책을 변경하였습니다.&cr;매출채권의 손상 시 간편법을 적용하고 있어 전체 매출채권에 대해 전체 기간 기대신용손실을 사용합니다. 기준서 제 1109호의 도입에 따라 기대신용위험모형의 적용으로 인한 조정금액은 없습니다 . (주석 30.2 신용위험 참조)&cr; &cr;31.2 기준서 제1115호 '고객과의 계약에서 생기는 수익' 적용

주석 2에 기재된 것처럼 당사는 당기부터 기준서 제1115호를 적용하였으며, 경과규정에 따라 비교표시된 전기 재무제표는 재작성되지 않았습니다. 동 기준서의 적용이 재무제표에 미치는 영향은 다음과 같습니다. &cr;&cr;31.2.1 최초 적용일(당기초) 현재 재무상태표에 반영한 수정금액은 다음과 같습니다.

(단위: 원)

과 목	제47 기말 수정전	조정	제47 기말 수정후
자산
Ⅰ.유동자산	253,241,323,659		253,452,787,386
현금및현금성자산	31,099,897,467		31,099,897,467
기타유동금융자산	20,000,000,000		20,000,000,000
매출채권	90,896,391,353		90,896,391,353
기타유동채권	6,078,582,210		6,078,582,210
기타유동자산	1,113,582,405		1,113,582,405
재고자산	104,052,870,224		104,052,870,224
반품자산(주1)	-	211,463,727	211,463,727
Ⅱ.비유동자산	146,127,649,655		146,127,649,655
관계기업 및 종속기업 투자	3,115,146,970		3,115,146,970
유형자산	82,028,902,511		82,028,902,511
투자부동산	37,976,620,026		37,976,620,026
무형자산	3,337,619,286		3,337,619,286
기타비유동채권	3,507,546,607		3,507,546,607
기타비유동자산	1,466,962,207		1,466,962,207
이연법인세자산	14,694,852,048		14,694,852,048
자산 총계	399,368,973,314		399,580,437,041
부채 및 자본
부채
Ⅰ.유동부채	104,077,341,334		104,077,341,334
매입채무	44,421,570,402		44,421,570,402
기타유동채무	35,296,722,124		35,296,722,124
기타유동부채	4,265,362,676		4,265,362,676
반품충당부채(주1)	382,824,395	211,463,727	594,288,122
당기법인세부채	19,710,861,737		19,710,861,737
Ⅱ.비유동부채	195,347,259		195,347,259
퇴직급여부채	195,347,259		195,347,259
부채 총계	104,272,688,593		104,484,152,320
자본
자본금	7,700,000,000		7,700,000,000
자본잉여금	2,633,637,609		2,633,637,609
이익잉여금	284,762,647,112		284,762,647,112
자본 총계	295,096,284,721		295,096,284,721
부채와 자본 총계	399,368,973,314		399,580,437,041

&cr;(주1) 반품,환불 회계처리&cr;이전 기준에서는 고객이 정해진 기간 안에 제품을 반환할 권리를 가진 경우 매출총이익에 기초한 순액 기준으로 측정하여 반품충당부채를 인식하였습니다.&cr;기준서 제1115호에서는 고객이 제품을 반품하는 경우 고객에게 환불할 것으로 예상되는 총액을 반품충당부채(계약부채)로 인식하고, 동시에 고객이 반품 권리를 행사할 때 제품을 회수할 권리를 반품자산(계약자산)으로 인식합니다.&cr;이러한 기준의 변경으로 당기초 반품충당부채 383백만원이 각각 반품충당부채 594 백만원과 반품자산 211백만원으로 재분류됐습니다.&cr;&cr;31.2.2 기준서 제1115호의 적용으로 인한 포괄손익계산서의 영향은 없으며, 현금흐름은 과거회계기준에 따른 현금흐름보다 계약자산 211,464천원 증가, 반품충당부채 211,464천원 감소 하였으나 영업활동으로 인한 총 현금흐름은 동일합니다. &cr;

6. 기타 재무에 관한 사항

가. 재무제표 재작성 등 유의사항(연결기준) &cr; &cr;● 자산양수도에 관한 사항&cr; (1) 유형자산 매각&cr; [관련 공시 서류 : 2018.03.13. 주요사항보고서(유형자산양도결정)]&cr; 지배회사인 당사는 유형자산 매각을 통해 자산운용 효율성을 강화하기 위하여 &cr; 2018년 03월 14일 가산동 부 동 산에 대한 양도계약을 체결하였습니다. &cr;&cr; <매각내역>&cr; (단위 : 백만원)

매각대상	거래상대방	계약일	장부가액	매각가액	관련손익(*)
가산동 토지/건물	(주)컴퓨존	2018.03.14	9,789	54,621	44,832

주1) (*) 당사는 유형자산 매각 차액을 2018년도에 처분손익으로 처리하였습니다.&cr; &cr; (2) (주)베네통 코리아 지분 처분&cr; [관련 공시 서류 : 2016.04.01. 타법인 주식 및 출자증권 처분결정]&cr; 지배회사인 당사는 베네통 그룹과의 합작회사 계약기간 만료에 따라 2016년 4월 1 일 보유지분 전량을 처분하였습니다.&cr;

<처분내역>&cr; (단위 : 백만원)

처분대상	거래상대방	계약일	장부가액	매각가액	손실보전액	관련손익(*)
(주)베네통 코리아 &cr;(지분 40%)	베네통 그룹&cr;(Benetton Group SRL)	2016.04.01	24,794	18,960	2,405	(3,429)

주1) (*) 당사는 지분 처분으로 인한 관련 손익을 2016년 1분기에 손상차손으로 기인식하 였으며, 이를 2016년 2분기에 처분손실로 대체 하였습니다.&cr;주2) 처분금액(장부가액)은 공시기준 사업년도 자산총액(2015년 연결제무제표기준: 3,334억)의 10% 이하로 주요사항보고서(자산양수도) 제출대상에 해당되지 않습니다.&cr;

&cr; 나. 대손충당금 설정현황(연결기준)

(1) 최근 3사업연도의 계정과목별 대손충당금 설정내역

(단위 : 백만원,%)

구 분	계정과목	채권총액	대손충당금	대손충당금&cr;설정률
제48기 3분기	매출채권	62,336	1,171	1.9
	미수금	3,083	31	1.0
	합 계	65,419	1,202	1.8
제47기	매출채권	91,661	1,396	1.5
	미수금	2,064	22	1.1
	합 계	93,725	1,418	1.5
제46기	매출채권	58,497	1,059	1.8
	미수금	4,718	49	1.0
	합 계	63,215	1,108	1.8

( 2) 최근 3사업연도의 대손충당금 변동현황

(단위 : 백만원)

구 분	제48기 3분기	제47기	제46기
1. 기초 대손충당금 잔액합계	1,418	1,108	1,044
2. 순대손처리액(①－②±③)	-	-	-
① 대손처리액(상각채권액)	-	-	-
② 상각채권회수액	-	-	-
③ 기타증감액	-	-	-
3. 대손상각비 계상(환입)액	(216)	310	64
4. 기말 대손충당금 잔액합계	1,202	1,418	1,108

(3) 매출채권 관련 대손충당금 설정방침

1) 매출채권 및 미수금&cr; ①일반채권 &cr; - 지 배회사인 당사는 법인세법 제34조에 정한 매출채권금액 중 정상채권(63,49 3백만원)의 1%를, 1년이 초과한 장기 정상채권(9백만원)의 10%를 대손충당 금으로 설정하였으며, 종속회사인 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L(3,4 63백만원), DUVETICA S.R.L(427백만원)은 매출채권금액 중 정상채권의 1 %를 대손충당금으로 설정하였으며, (주)에프앤에프로지스틱스(1,023백만원) 의 정상채권에 대해서는 대손충당금을 설정하지 않았습니다. &cr; ②부실채권&cr; - 지배회사인 당사는 미회수채권으로 부도 또는 그에 준하는 상태에 있으며 설&cr; 정된 담보가 없고 장래에 상환능력이 없는 것으로 판단된 채권( 496백만원)은 &cr; 100% 대손 설정 하였습니다. &cr; ③미수금&cr; - 지배회사인 당사는 미수금 중 회수가 확실한 신용카드미수금 ( 1,806 백만원)은 &cr; 1% 대손 설정 하 였습니다.&cr; - 지배회사인 당사는 미수금 중 회수가 확실한 일반 미수금 ( 1,162백만원)은 1% &cr; 대손 설정하였습니다. &cr; - 지배회사인 당사는 미수금 중 회수가 불확실한 미수채권 ( 2 백만원)은 100% &cr; 대손 설정하였습니다.. &cr; - 종속회사인 FNF HONGKONG은 미수금 중 회수가 확실한 신용카드미수금(21 2백만원)에 대하여 대손충당금을 설정하지 않았습니다.&cr; - 종속회사인 F&F NA LTD의 미수금 중 회수가 확실한 일반미수금(1백 만원)에 대하여 대손충당금을 설정하지 않았습니다. &cr; - 종속회사인 (주)에프앤에프로지스틱스의 미수금 중 회수가 확실한 일반미수금 (4백만원)에 대하여 대손충당금을 설정하지 않았습니다.&cr;&cr; 2) 장기성매출채권&cr; 회사는 법정관리 및 화의진행중으로 인하여 회수기간이 장기로 재조정된 매출채&cr; 권은 장기성매출채권 계정과목으로 처리하고 동 채권의 재조정된 회수기간에 대&cr; 하여 재조정시점에서 현재가치로 평가하여 원금과 현재가치평가액과의 차이를 &cr; 현재가치할인차금으로 계상하고 유효이자율법을 적용하여 환입하고 있습니다. &cr; 이러한 현재가치 평가와 관련하여 현재가치할인차금 발생액은 대손상각비로 처 &cr; 리하고 있으며, 동 현재가치할인차금의 환입액은 이자수익으로 처리하고 있습니&cr; 다.&cr;

(4) 당분기말 현재 경과기간별 매출채권잔액 현황

(단위 : 백만원,%)

구 분		6월 이하	6월 초과&cr;1년 이하	1년 초과&cr;3년 이하	3년 초과	계
금&cr;액	일반	61,314	517	9	496	62,336
	특수관계자	-	-	-	-	-
	계	61,314	517	9	496	62,336
구성비율		98.36%	0.83%	0.01%	0.80%	100%

다. 재고자산의 보유 및 실사내역 등(연결기준)

(1) 최근 3사업연도의 재고자산의 사업부문별 보유현황

(단위 : 천원)

사업부문	계정과목	제48기 3분기	제47기	제46기	비고
의류부문	상 품	38,398,699	25,205,561	18,271,893	-
	제 품	130,570,454	77,823,347	71,281,135	-
	재공품	336,315	357,734	304,800	-
	원재료	12,940	3,020	14,107	-
	저장품	817,937	663,208	610,365	-
	소 계	170,136,345	104,052,870	90,482,300	-
해외부문&cr;(종속기업)	상 품	1,488,024	275,053	-	-
	제 품	2,583,380	-	-	-
	원재료	4,617,475	-	-
	미착품	685,738	-	-
	소 계	9,374,617	275,053	-	-
물류부문&cr;(종속기업)	상 품	-	-	-	-
	소 계	-	-	-	-
합 계	상 품	39,886,723	25,480,614	18,271,893	-
	제 품	133,153,834	77,823,347	71,281,135	-
	재공품	336,315	357,734	304,800	-
	원재료	4,630,415	3,020	14,107	-
	저장품	817,937	663,208	610,365	-
	미착품	685,738	-	-	-
	합 계	179,510,962	104,327,923	90,482,300	-
총자산대비 재고자산 구성비율(%)&cr;[재고자산합계÷기말자산총계×&cr;100]		36.57%	26.07%	29.61%	-
재고자산회전율(회수)&cr;[연환산 매출원가÷{(기초재고＋&cr;기말재고)÷2}]		1.3회	2.0회	1.8회	-

&cr;(2) 재고자산의 실사내역 등

① 실사일자&cr; 당사는 2018사업연도 재무제표를 작성함에 있어서 2018. 10.1 종료시점 재고를 기준으로 재고실사를 실시하였습니다. 한편, 당사는 재무상태표일(18.9.30)과 실사일 사이에 변동된 재고에 대하여는 출고증 또는 입고증을 대사하여 확인 하였으므로 재무상태표일 현재 자산은 출고증과 입고증을 감안한 재고자산과 일치 하는것으로 간주하였습니다.&cr;&cr; ② 재고실사시 전문가의 참여 또는 감사인의 입회여부 등&cr; 당사의 2018. 10.1일 재고실사시에는 외부감사인인 대성삼경회계법인 소속 공인회계사의 입회없이 실시하였습니다.&cr;

③ 장기체화재고등 현황&cr; 당사는 시즌경과 상·제품에 대하여 상설대리점 및 행사판매 등으로 소진하고 있&cr; 습니다. &cr; 재고자산의 시가가 취득원가보다 하락한 경우에는 시가를 재무상태표가액으로 하고 있으며, 보고서 작성기준일 현재 재고자산에 대한 평가내역은 다음과 같습니 다.&cr; (단위 : 천원)

계정과목	취득원가	보유금액	당기평가손실	기말잔액
상 품	40,600,832	40,600,832	714,109	39,886,723
제 품	137,986,992	137,986,992	4,833,158	133,153,834
원재료	5,708,691	5,708,691	1,078,276	4,630,415
재공품	336,315	336,315	-	336,315
저장품	817,937	817,937	-	817,937
미착품	685,738	685,738	-	685,738
합 계	186,136,505	186,136,505	6,625,543	179,510,962

&cr; 라. 공정가치 평가 내역(연결기준) &cr;&cr; (1) 금융상품의 종류별 장부금액과 공정가치

(단위: 원)

구 분		장부금액		공정가치
		당 분 기	전 기	당 분 기	전 기
금융자산
상각후원가측정&cr;금융자산	현금및현금성자산	16,605,982,655	32,275,301,652	16,605,982,655	32,275,301,652
	단기금융상품자산	37,301,430,000	20,800,000,000	37,301,430,000	20,800,000,000
	매출채권	61,165,306,517	90,264,945,425	61,165,306,517	90,264,945,425
	기타유동채권	7,055,341,943	5,348,506,699	7,055,341,943	5,348,506,699
	기타유동자산	348,397,346	55,911,986	348,397,346	55,911,986
	기타비유동채권	10,030,053,399	5,676,849,280	10,030,053,399	5,676,849,280
	소 계	132,506,511,860	154,421,515,042	132,506,511,860	154,421,515,042
당기손익-공정가치측정 금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	26,910,749,069	-	26,910,749,069	-
합 계		159,417,260,929	154,421,515,042	159,417,260,929	154,421,515,042
금융부채
상각후원가측정&cr;금융부채	매입채무	70,311,743,986	44,421,470,401	70,311,743,986	44,421,470,401
	단기차입금	10,000,000,000	-	10,000,000,000	-
	기타유동채무	26,493,449,922	34,978,072,245	26,493,449,922	34,978,072,245
	기타유동부채	1,781,334,208	750,951,380	1,781,334,208	750,951,380
합 계		108,586,528,116	80,150,494,026	108,586,528,116	80,150,494,026

&cr;(2) 공정가치 서열체계

(단위: 원)

구 분	수준 1	수준 2	수준 3	합 계
당분기말 :
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	26,910,749,069	-	26,910,749,069
전기말 :
당기손익인식금융자산	-	-	-	-

&cr;공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 연결기업은 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.&cr;&cr;연결기업은 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.&cr; - 수준1 : 활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산ㆍ부채의 경우 동 자산ㆍ부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다.&cr; - 수준2 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산ㆍ부채의 공 정가치는 수준2로 분류됩니다.&cr; - 수준3 : 가치평가기법을 사용하여 자산ㆍ부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다.&cr;

당분기 중 공정가치 서열체계의 수준1과 수준2 사이의 유의적인 이동은 없었습니다.&cr;&cr;보고기간종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정되는 자산ㆍ부채 중 공정가치 서열체계 수준2로 분류된 항목의 가치평가기법과 투입변수는 다음과 같습니다.

(당분기)

(단위 : 원)

구분	공정가치 금액	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치측정 금융자산	26,910,749,069	자산가치접근법 등	편입자산의 공정가치 등

(전기)

(단위 : 원)

구분	공정가치 금액	가치평가기법	투입변수
당기손익인식금융자산	-	-	-

&cr; (3) 공정가치 평가방법과 가정&cr;&cr;상기의 금융자산과 부채의 공정가치는 해당 금융상품을 강제매각이나 청산이 아닌 거래의사가 있는 당사자간의 정상거래를 통해 거래되는 금액으로 계상되었습니다. 상기의 공정가치 추정에 사용된 방법 및 가정은 다음과 같습니다. &cr; - 현금및현금성자산, 기타유동금융자산, 매출채권, 기타유동채권, 기타유동자산, 매 입채무, 기타유동채무 및 기타유동부채는 만기가 단기이므로 장부금액이 공정가 치와 유사하다고 판단하였습니다.&cr; - 연결기업은 이자율, 고객의 개인신용도등의 변수에 기초하여 고정이자부 및 변동 이자부 대여금 및 차입금을 평가하였습니다. 이 평가에 기초하여 대여금에 예상되 는 손실에 대비한 충당금을 적립하였습니다.&cr; - 상장된 채무상품의 공정가치는 보고기간말 현재 공시가격에 기초하고 있습니다. 공시가격이 없는 금융상품, 은행차입금 및 기타금융부채, 금융리스부채 및 기타비 유동적 금융부채의 공정가치는 미래현금흐름을 이와 유사한 조건, 신용위험 및 잔 여만기를 가진 차입금의 할인률로 할인하여 추정된 금액입니다.&cr; - 당기손익인식금융자산의 공정가치는 활성시장에서 이용가능한 시장가격에 기초 하여 산정되었습니다. 비상장 매도가능금융자산의 공정가치는 적절한 평가기법을 활용하여 측정되었습니다. 공정가치 평가는 경영진에게 예상 현금흐름, 할인율, 신용위험 및 변동성과 같은 평가모형의 투입변수에 대한 가정을 하도록 요구하고 있습니다. 일정한 범위내의 다양한 추정치에 대한 확률은 합리적으로 평가될 수 있으며 비상장 지분증권의 공정가치에 대한 경영진의 추정에 사용될 수 있습니다.&cr; - 연결기업은 투자등급의 신용도를 보유한 금융기관 등과 파생상품계약을 체결하였 습니다. 파생상품은 시장에서 관측가능한 투입변수에 기초한 평가기법으로 평가 되었습니다. 가장 많이 적용된 평가기법은 현재가치 계산을 활용한 선도가격산정 과 스왑모델등입니다. 동 모델에는 계약당사자의 신용도, 외환현물환율과 선도환 율, 이자율곡선과 기초상품의 선도금리곡선 등의 다양한 투입변수가 반영되었습 니다.&cr; - 연결기업의 이자부 차입금의 공정가치는 보고기간말 현재 발행자의 차입이자율을 고려한 할인율을 적용한 현금흐름할인법을 이용하여 결정하고 있습니다. 당분기 말 현재의 자기불이행위험은 유의적이지 않은것으로 판단하고 있습니다.&cr;&cr; 마. 진행률적용 수주계약 현황

"해당사항 없음."&cr;

◆click◆『진행률적용 수주계약 현황』 삽입 11013#*진행률적용수주계약현황*.dsl

채무증권 발행실적

2018년 09월 30일(단위 : 원, %)

(기준일 : )

-------------------------

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면&cr;총액	이자율	평가등급&cr;(평가기관)	만기일	상환&cr;여부	주관회사
합 계	-	-	-	-

◆click◆ 『사채관리계약 주요내용 및 충족여부 등』 삽입 11013#*사채관리계약주요내용.dsl

기업어음증권 미상환 잔액

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 : )

---------------------------

잔여만기		10일 이하	10일초과&cr;30일이하	30일초과&cr;90일이하	90일초과&cr;180일이하	180일초과&cr;1년이하	1년초과&cr;2년이하	2년초과&cr;3년이하	3년 초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

전자단기사채 미상환 잔액

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 : )

------------------------

잔여만기		10일 이하	10일초과&cr;30일이하	30일초과&cr;90일이하	90일초과&cr;180일이하	180일초과&cr;1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

회사채 미상환 잔액

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 : )

------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과&cr;2년이하	2년초과&cr;3년이하	3년초과&cr;4년이하	4년초과&cr;5년이하	5년초과&cr;10년이하	10년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

신종자본증권 미상환 잔액

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 : )

------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과&cr;5년이하	5년초과&cr;10년이하	10년초과&cr;15년이하	15년초과&cr;20년이하	20년초과&cr;30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

조건부자본증권 미상환 잔액

2018년 09월 30일(단위 : 원)

(기준일 : )

------------------------------

잔여만기		1년 이하	1년초과&cr;2년이하	2년초과&cr;3년이하	3년초과&cr;4년이하	4년초과&cr;5년이하	5년초과&cr;10년이하	10년초과&cr;20년이하	20년초과&cr;30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모
	사모
	합계

IV. 감사인의 감사의견 등

※ 회계감사인의 감사(검토)의견, 회계감사인과의 감사/비감사 용역 체결현황이 있을 경우&cr; 아래 『회계감사인의 감사의견』단위서식을 클릭하여 삽입하신 후 입력하세요. ◆click◆『회계감사인의 감사의견』 삽입 11013#*회계감사인의감사의견.dsl 25_회계감사인의감사의견

1. 회계감사인의 명칭 및 감사의견

제48기 3분기(당분기)대성삼경회계법인--제47기(전기)대성삼경회계법인적 정해당사항 없음제46기(전전기)대성삼경회계법인적 정해당사항 없음

사업연도 감사인 감사의견 감사보고서 특기사항

2. 감사용역 체결현황

제48기 3분기(당분기)대성삼경회계법인개별 재무제표 감사&cr;연결 재무제표 감사&cr;중간재무제표 검토 (18.07.25 ~ 18.07.27)150,000,000약 548시간제47기(전기)대성삼경회계법인개별 재무제표 감사&cr;(17.09.12~17.09.14/18.01.30~18.02.02)&cr;연결 재무제표 감사(18.01.30~18.02.02)&cr;중간 재무제표 검토 (17.07.27~17.08.01) 150,000,000약 1,181시간제46기(전전기)대성삼경회계법인 개별 재무제표 감사&cr;(16.10.28~16.11.01/17.02.02~17.02.07)&cr;연결 재무제표 감사(17.02.02~17.02.07)&cr;중간 재무제표 검토 (16.07.29~16.08.02) 120,000,000약 1,175시간

사업연도 감사인 내 용 보수 총소요시간

3. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

제48기 3분기(당분기)-----제47기(전기)-----제46기(전전기)-----

사업연도 계약체결일 용역내용 용역수행기간 용역보수 비고

4. 회계감사인의 변경 &cr; 당사는 주식회사의 외부감사에 관한 법률 제4조의 2 및 동법 시행령 제4조의 3의 규정에 의하여 3개 사업년도 외부감사인이었던 대성삼경회계법인과의 감사계약이 만료됨에 따라, 2017.2.24 개최된 감사인 선임위원회에서 대성삼경회계법인을 제47기~49기사업연도(2017.1.1~2019.12.31)에 대한 외부감사인으로 재선임하는 것을 승인하였습니다. &cr; &cr;5. 내부회계관리제도&cr; 제47기 회계감사인 대성삼경회계법인의 내부회계관리제도 운영실태보고서에 대한검토 결과 경영자의 운영실태보고 내용이 중요성의 관점에서 내부회계관리제도 모범규준의 규정에 따라 작성되지 않았다고 판단하게 하는 점이 발견되지 아니하였다는 의견을 기술하였습니다. 당해연도 제48기 3분기는 감사인 대성삼경회계법인의 내부회계관리제도에 대한 검토의견 표명은 없으나, 보고서 제출일 현재 내부회계관리제도는 정상적으로 운영되고 있습니다.

V. 이사의 경영진단 및 분석의견

▷ 당사는 기업공시서식 작성기준에 따라 분, 반기보고서의 본 항목을 기재하지 않&cr;습니다.

VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

&cr;가. 이사회 구성개요 및 운영에 관한 사항 &cr; ① 당사의 이사회는 보고서 제출일 현재 3명의 상근이사와 1인의 사외이사로 총&cr; 4인의 이사로 구성되어 있습니다. 당사 이사회는 법령 또는 정관에 정해진 사항, &cr; 주총으로부터 위임받은 사항, 회사 경영의 기본방침 및 업무집행에 관한 중요사&cr; 항을 의결하고 이사의 직무 집행 등을 감독하고 있습니다. &cr;② 이사회는 대표이사 사장이 회일 전일까지 각 이사 및 감사에게 통지하여 소집하&cr; 고, 이사 및 감사의 전원동의시 소집절차를 생략하고 있습니다. 결의사항은 이&cr; 사 과반수의 출석과 출석이사 과반수의 찬성으로 결의하고 있습니다. 다만, 2012&cr; 년 4월 15일부터 시행되는 개정상법에 따라 상법 제397조의 2(회사기회유용금지) 및 제398조(자기거래금지)에 해당하는 사안에 대한 이사회 결의는 이사 3분의 2&cr; 이상의 수로 결의합니다.&cr; 각 이사의 주요경력 및 업무현황은 "Ⅷ 임원 및 직원 등에 관한 사항"을 참조하시 기 바랍니다.&cr;

나. 주요 의결사항

회 차	개최일자	의 안 내 용	가결여부	사외이사 의결여부
				안희성&cr;(출석률:100%)
-	18.01.02	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ MLB KIDS 롯데월드몰점	가결	찬성
-	18.01.19	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ MLB 홍대점	가결	찬성
-	18.01.29	-제47기 재무제표(연결/별도) 및 영업보고 승인의 건&cr;-내부회계관리제도 운영실태,평가보고의 건 &cr;-이천물류센터 B동 신축공사의 건&cr; ▷ 계약금액 : 40,722백만원, 계약업체 : (주)KCC건설)	가결	찬성
-	18.02.01.	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : FNF HONGKONG Limited&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 8,600,000 HKD&cr;-임대차 보증의 건 &cr; ▷ 보증상대방 : KIMRICH DEVELOPMENT LIMITED &cr; LAPRAIRIE LIMITED &cr; LUCKY VIEW DEVELOPMENT LIMITED &cr; 보증내용 : FNF HONGKONG MLB H Queen's Central점 임대차계약 &cr; 지급보증	가결	찬성
-	18.02.12	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 신세계사이먼 파주점	가결	찬성
-	18.02.21	-제47기 재무제표(연결/별도) 및 영업보고 재승인의 건 &cr;-제47기 정기주주총회 소집의 건 (1주당배당예정액 : 650원)&cr;-Duvetica 인수 진행의 건 &cr; ▷ 인수대상 : Duvetica 인수 3개법인&cr; 입찰금액 : ?6.95mil (약 92억원)	가결	찬성
-	18.03.05	-이탈리아 법인설립 투자의 건 &cr; ▷ 법인명 : FNF Italy S.R.L&cr; 설립자본금 : 726,000 EUR	가결	찬성
-	18.03.09	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 롯데아울렛 군산점, DISCOVERY 현대아울렛 가산점	가결	찬성
-	18.03.13	-가산동 토지,건물 매각의 건 &cr; ▷ 매수인 : (주)컴퓨존&cr; 매각금액 : 54,620,610,000원 (VAT제외) &cr; 매각면적 : 토지 8,808㎡ , 건물 13,371㎡	가결	찬성
-	18.04.09	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica Bulgaria&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 400,000 EUR	가결	찬성
-	18.04.30	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica Bulgaria&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 500,000 EUR	가결	찬성
-	18.05.04	-지분투자의 건&cr; ▷ 법인명 : FnF Italy S.R.L &cr; 출자금액 : 3,274,000 EUR (액면가 주당 1EUR) &cr; 지분율 : 94.6%&cr;-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : FnF Italy S.R.L&cr; 약정기간 : 5년 &cr; 약정금액 : 4,000,000 EUR	가결	찬성
-	18.06.05	-기채에 관한 건 &cr; ▷ 한국산업은행 산업운영자금대출 기한연장&cr; - 산업운영자금대출(단기한도대출) 100억원	가결	찬성
-	18.06.08	-Duvetica S.R.L 지분 인수의 건 &cr; ▷ 인수대상 : Duvetica S.R.L 지분 94.55% &cr; 인수금액 : 3,881,997 EUR	가결	찬성
-	18.07.20	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 가로수길점&cr; ▷ DISCOVERY 현대아울렛 김포점	가결	찬성
-	18.07.25	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica International S.R.L&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 1,600,000 EUR	가결	찬성
-	18.07.27	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica S.R.L&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 900,000 EUR	가결	찬성
-	18.08.17	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ Stretch Angels 홍대점	가결	찬성
-	18.08.27	-미주법인 설립 투자의 건 &cr; ▷ 법인명 : F&F NA LTD&cr; 설립자본금 : USD 80,000	가결	찬성
-	18.09.14	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 롯데아울렛 율하점	가결	찬성

다. 이사의 독립성&cr; 당사는 이사선출시 독립성기준에 대한 명확한 규정을 운영하고 있진 않고 있으나, 이사회에서 관계법령상의 자격요건 및 적합성을 심의한 후 이사후보자를 추천하고 있습니다. 또한, 관계법령에 의거 이사후보자의 성명ㆍ약력 ㆍ추천인ㆍ후보자와 최대주주와의 관계ㆍ후보자와 당해 법인과의 거래내역 등을 주총 전 소집통지 또는 공고를 하고 있습니다. &cr;각 이사의 추천인, 선임배경, 활동분야, 회사와의 거래 등의 사항은 다음과 같습니다.

성 명	추천인	선임일	선임배경	활동분야	회사와의 거래	최대주주와의 관계
김창수	이사회	2017.03.17	임기 만료에 따른 재선임	대표이사	-보통주 6,930,311주 보유	최대주주 본인
마정만	이사회	2018.03.16	신규선임	재무	-	-
홍수정	이사회	2016.03.18	임기 만료에 따른 재선임	상품기획	-보통주 549,509주 보유	최대주주의 친인척
안희성	이사회	2018.03.16	임기 만료에 따른 재선임	사외이사	-	-

※당사는 사외이사 선출을 위한 별도의 위원회를 설치하고 있지 않으나, 상법 및 관련 법 령 규정에 근거하여 최대주주 및 특수관계인과의 최근 3년간의 거래사실이 없는 후보 중에 사외이사로서의 독립성, 전문성 등 이사의 직무수행에 있어서 적합성을 이사회에 서 심의한 후 선출하고 있습니다.&cr;※사내이사 최동섭은 2018.3.16 정기주주총회에서 일신상의 사유로 사임함.&cr;

2. 감사제도에 관한 사항

&cr; 가. 감사기구에 관한 사항 &cr; 보고서 제출일 현재 당사는 현재 감사위원회를 별도로 설치하고 있지 않았으며, 주&cr; 주총회 결의에 의하여 선임된 상근감사 1명이 정기ㆍ수시ㆍ일상감사 업무를 수행&cr; 하고 있습니다. 감사는 이사회, 경영분석회의 등 주요회의에 참석하여 의견을 진술&cr; 할 수 있으며, 직무와 관련하여서는 회계 및 업무감사, 관계법령, 정관 및 기타 규정&cr; 에 정하는 사항 등에 대해 감사를 하고 있습니다. 또한, 필요시에는 자회사에 대한 &cr; 영업보고를 요구할 수 있으며, 이에 회사가 지체없이 보고하지 않을 때나 보고 내용&cr; 을 확인할 필요가 있을 경우 회사의 업무와 재산상태를 조사할 수 있습니다.

&cr; 나. 감사의 인적사항

성 명	주 요 경 력	재임기간	겸직현황	계열회사&cr; 근무경력	비 고
김 종 석	- 서울대학교 자연대학 졸업 &cr;- (주)한국시스맥스 전무이사 역임&cr;- 태평양감정평가법인 이사 역임	11년 7개월	해당없음	해당없음	2016.03.18&cr;재선임

※기타 감사의 인적사항에 대해서는 'Ⅷ.임원 및 직원 등에 관한 사항의 임원 현황'을 참조 하시기 바랍니다.&cr;

다. 감사의 독립성 &cr; 감사후보자는 이사회에서 상법 제542조의10에 의거 관계법령상의 자격요건 및 적합성을 검토한 후, 감사로서의 독립성, 전문성등을 심의하여 감사후보자로 추천하고 있습니다. 상법 제542조의4에 의거 감사후보자의 성명ㆍ약력ㆍ추천인ㆍ후보자와 최대주주와의 관계ㆍ후보자와 당해 법인과의 거래내역 등을 주총 전 소집통지 또는 공고를 하고, 상법 제409조에 의거 주주총회에서 적법하게 선임하고 있습니다. 또한, 상법 제411조에 따라 감사는 회사 및 자회사의 이사 또는 지배인 기타의 사용인의 직무를 겸하고 있지 않습니다.&cr; &cr; 감사의 추천인, 선임배경, 회사와의 거래 등의 사항은 다음과 같습니다.

성 명	추천인	선임일	선임배경	회사와의 거래	최대주주와의 관계
김종석&cr;(상근감사)	이사회	2016.03.18	임기만료에 따른&cr;재선임	-	-

※당사는 법에서 정한것 이외에 별도의 감사 선출기준을 운영하고 있지 않습니다.&cr;&cr;감사는 이사회에 참석하여 독립적으로 이사의 업무를 감독할 수 있으며, 제반 업무와 관련하여 관련장부 및 관계서류를 해당부서에 제출을 요구할 수 있습니다. 또한, 필요시 회사로부터 영업에 관한 사항을 보고 받을 수 있으며, 적절한 방법으로 경영정보에 접근할 수 있습니다. 이러한 감사의 업무에 관한 사항은 당사의 정관에 다음과 같이 명시되어 있습니다.&cr;

정 관&cr;제38조의3 (감사의 직무등) ① 감사는 이 회사의 회계와 업무를 감사한다. ② 감사는 이사회에 출석하여 의견을 진술할 수 있다. ③ 감사는 필요하면 회의의 목적사항과 소집이유를 서면에 적어 이사(소집권자가 있는 경우에는 소집권자를 말한다. 이하같다) 에게 제출하여 이사회 소집을 청구할 수 있다. ④ 제3항의 청구를 하였는데도 이사가 지체 없이 이사회를 소집하 지 아니하면 그 청구한 감사가 이사회를 소집할 수 있다. ⑤ 감사는 이 회의의 목적사항과 소집의 이유를 기재한 서면을 이사회에 제출하고 임시총회의 소집을 청구할 수 있다. ⑥ 감사는 그 직무를 수행하기 위하여 필요한 때에는 자회사에 대하여 영업의 보고를 요구할 수 있다. 이 경우 자회사가 지체없 이 보고하지 않을 때 또는 그 보고의 내용을 확인할 필요가 있는 때에는 자회사의 업무와 재산상태를 조사 할 수 있다. ⑦ 감사는 회사의 비용으로 전문가의 도움을 구할 수 있다.

라. 감사의 주요활동내역&cr;

회 차	개최일자	의 안 내 용	가결여부
-	18.01.02	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ MLB KIDS 롯데월드몰점	가결
-	18.01.19	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ MLB 홍대점	가결
-	18.01.29	-제47기 재무제표(연결/별도) 및 영업보고 승인의 건&cr;-내부회계관리제도 운영실태,평가보고의 건 &cr;-이천물류센터 B동 신축공사의 건&cr; ▷ 계약금액 : 40,722백만원, 계약업체 : (주)KCC건설)	가결
-	18.02.01.	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : FNF HONGKONG Limited&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 8,600,000 HKD &cr;-임대차 보증의 건 &cr; ▷ 보증상대방 : KIMRICH DEVELOPMENT LIMITED &cr; LAPRAIRIE LIMITED &cr; LUCKY VIEW DEVELOPMENT LIMITED &cr; 보증내용 : FnF HONGKONG MLB H Queen's Central점 임대차계약 &cr; 지급보증	가결
-	18.02.12	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 신세계사이먼 파주점	가결
-	18.02.21	-제47기 재무제표(연결/별도) 및 영업보고 재승인의 건 &cr;-제47기 정기주주총회 소집의 건 (1주당배당예정액 : 650원)&cr;-Duvetica 인수 진행의 건 &cr; ▷ 인수대상 : Duvetica 인수 3개법인 &cr; 입찰금액 : ?6.95mil (약 92억원)	가결
-	18.03.05	-이탈리아 법인설립 투자의 건 &cr; ▷ 법인명 : FNF Italy S.R.L&cr; 설립자본금 : 726,000 EUR	가결
-	18.03.09	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 롯데아울렛 군산점, DISCOVERY 현대아울렛 가산점	가결
-	18.03.13	-가산동 토지,건물 매각의 건 &cr; ▷ 매수인 : (주)컴퓨존&cr; 매각금액 : 54,620,610,000원 (VAT제외) &cr; 매각면적 : 토지 8,808㎡ , 건물 13,371㎡	가결
-	18.04.09	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica Bulgaria&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 400,000 EUR	가결
-	18.04.30	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica Bulgaria&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 500,000 EUR	가결
-	18.05.04	-지분투자의 건&cr; ▷ 법인명 : FnF Italy S.R.L &cr; 출자금액 : 3,274,000 EUR (액면가 주당 1EUR) &cr;-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : FnF Italy S.R.L&cr; 약정기간 : 5년 &cr; 약정금액 : 4,000,000 EUR	가결
-	18.06.05	-기채에 관한 건 &cr; ▷ 한국산업은행 산업운영자금대출 기한연장&cr; - 산업운영자금대출(단기한도대출) 100억원	가결
-	18.06.08	-Duvetica S.R.L 지분 인수의 건 &cr; ▷ 인수대상 : Duvetica S.R.L 지분 94.55% &cr; 인수금액 : 3,881,997 EUR	가결
-	18.07.20	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 가로수길점&cr; ▷ DISCOVERY 현대아울렛 김포점	가결
-	18.07.25	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica International S.R.L&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 1,600,000 EUR	가결
-	18.07.27	-차입 약정의 건 &cr; ▷ 대여인 : (주)에프앤에프 / 차입인 : Duvetica S.R.L&cr; 약정기간 : 1년&cr; 약정금액 : 900,000 EUR	가결
-	18.08.17	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ Stretch Angels 홍대점	가결
-	18.08.27	-미주법인 설립 투자의 건 &cr; ▷ 법인명 : F&F NA LTD&cr; 설립자본금 : USD 80,000	가결
-	18.09.14	-지점 설치에 관한 건&cr; ▷ DISCOVERY 롯데아울렛 율하점	가결

3. 주주의 의결권 행사에 관한 사항

가. 집중투표제도 &cr; 당사는 정관에 집중투표제를 도입하지 않기로 한 정함이 없으므로 집중투표제를 채&cr; 택하고 있습니다.&cr; &cr;나. 서면투표제 및 전자투표제의 채택여부 &cr; 당사는 정관 제21조의 2(서면에 의한 의결권행사) 에 따라 주주총회의 소집을 결정&cr; 하기 위한 이사회의 결의에서 서면결의를 하기로 결정하는 경우에는 회사는 총회의&cr; 소집통지서에 주주의 의결권행사에 필요한 서면과 참고자료를 첨부하여 안내하도&cr; 록 되어있습니다. 이 경우 서면에 의하여 의결권을 행사하고자 하는 주주는 소집통&cr; 지서에 첨부된 서면에 필요한 사항을 기재하여 총회 전일까지 회사에 제출하는 방&cr; 식으로 의결권을 행사할 수 있습니다. &cr; 당사는 보고서 작성기준일 현재 전자투표제를 채택하고 있지 않습니다.

VII. 주주에 관한 사항

1. 최대주주 및 그 특수관계인의 주식소유 현황&cr; 2018년 9월 30일 현재 당사의 최대주주 및 그 특수관계인의 주식을 포함한 주식&cr;총수는 9,058,461주 (지분율 58.82%)입니다. &cr; 당사의 최대주주 및 그 특수관계인의 주식소유 변동현황은 다음과 같습니다 .&cr;&cr; 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

2018년 09월 30일(단위 : 주, %)

(기준일 : )

김창수본 인보통주6,930,31145.016,930,31145.01-홍수정친인척보통주549,5093.57549,5093.57-김승범친인척보통주431,0962.79431,0962.79-김태영친인척보통주400,7302.60400,7302.60-김진욱친인척보통주319,8212.08319,8212.08-김진희친인척보통주168,0001.09168,0001.09-김영아친인척보통주168,0001.09168,0001.09-

김명언

친인척보통주56,8750.3756,8750.37-김진나친인척보통주34,1190.2234,1190.22-보통주9,058,46158.829,058,46158.82-------

성 명	관 계	주식의&cr;종류	소유주식수 및 지분율				비고
			기 초		기 말
			주식수	지분율	주식수	지분율
계

주1) 당사의 최대주주는 대표이사인 김창수 본인이며, 주요경력은 다음과 같습니다.&cr;

○ 최대주주 주요경력

최대주주 성명	직 위	주요경력(최근5년간)
		기 간	경력사항	겸임현황
김창수	대표이사	1998.12 ~ 2016.04&cr;2002.03 ~ 현재&cr;2004.06 ~ 현재&cr;2014.02 ~ 현재&cr;2016.03 ~ 현재&cr;2017.08 ~ 현재&cr;2017.09 ~ 현재&cr;2018.05 ~ 현재	(주)베네통코리아 대표이사 역임&cr;(주)에프앤에프 대표이사&cr;(주)에프앤코 대표이사&cr;(주)엔에스에프 대표이사&cr;(주)에프앤에프 로지스틱스 대표이사&cr;F&CO USA, LTD 대표이사&cr;FNF HONGKONG LTD 대표이사&cr;DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L 대표이사	(주)에프앤코 대표이사&cr;(주)엔에스에프 대표이사&cr;(주)에프앤에프 로지스틱스 대표이사&cr;F&CO USA, LTD 대표이사&cr;FnF HONGKONG LTD 대표이사&cr;DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L 대표이사&cr;

주2) 최근 3사업년도 이내 최대주주의 변동사항은 없습니다.

◆click◆『최대주주가 법인 또는 투자조합 등 단체인 경우』 삽입 11013#*최대주주가단체인경우.dsl ◆click◆『최대주주 변동내역』 삽입 11013#*최대주주변동내역.dsl

&cr; 2. 주식의 분포현황 &cr; 가 . 5 %이상 주주의 주식소유 현황&cr; 보고서 작성기준일 현재 5%이상 지분을 보유하고 있는 주주는 아래와 같습니다.&cr; 당사 우리사주조합의 보유주식수는 없습니다.

◆click◆『주식 소유현황』 삽입 11013#*주식소유현황.dsl 35_주식소유현황 2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 : )

김 창 수 6,930,31145.01%-----

구분	주주명	소유주식수	지분율	비고
5% 이상 주주	보통주
	-
우리사주조합		-

나. 소액주주현황

◆click◆『소액주주현황』 삽입 11013#*소액주주현황.dsl 10_소액주주현황 2017년 12월 31일(단위 : 주)

(기준일 : )

3,65399.61%5,025,52032.62%

구 분	주주		보유주식		비 고
	주주수	비율	주식수	비율
소액주주	-

주) 당사의 총 주주수는 3,667명이며, 소액주주는 발행주식 총수의 100분의 1에 미달하는 주식을 소유한 주주를 기재하였으며, 2017.12.31 주주 명부 기준으로 작성하였습니다.

3. 주식사무&cr;

정관상 신주인수권의 내용 ① 본 회사의 주주는 신주발행에 있어서 그가 소유한 주식수&cr;에 비례하여 신주의 배정을 받을 권리를 가진다. ② 이사회는 제1항 규정에도 불구하고 다음 각호의 어느 하&cr;나에 해당하는 경우에는 이사회의 결의로 주주외의 자에게 신&cr;주를 배정할 수 있다. 1. 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 7의 규 &cr; 정에 의하여 우리사주조합원에게 신주를 우선 배정하는 &cr; 경우 2. 발행주식총수의 100분의 40을 초과하지 않는 범위내에&cr; 서 일반공모의 방식으로 신주를 발행하는 경우 3. 상법 제 340조의 2 및 제 542조의 3의 규정에 의하여 주&cr; 식매수선택권의 행사로 인하여 신주를 발행하는 경우 4. 발행주식총수의 100분의 40을 초과하지 않는 범위내에&cr; 서 주식예탁증서(DR) 발행에 따라 신주를 발행하는 경우&cr; 5. (삭제2009.3.20) 6. 발행주식총수의 100분의 40을 초과하지 않는 범위내에&cr; 서 긴급한 자금의 조달을 위하여 국내외 금융기관 또는 &cr; 기관투자자에게 신주를 발행하는 경우 7. 발행주식총수의 100분의 40을 초과하지 않는 범위내에&cr; 서 사업상 중요한 기술도입, 연구개발, 생산ㆍ판매ㆍ자본&cr; 제휴를 위하여 그 상대방에게 신주를 발행하는 경우 8. 발행주식총수의 100분의 40을 초과하지 않는 범위내에&cr; 서 경영상 필요로 해외에서 외국투자자에게 신주를 발행&cr; 하는 경우 9. 주주우선공모의 방식으로 신주를 발행하는 경우

&cr; 4. 주가 및 주식거래실적

당사의 최근 6개월간의 주가 및 거래량은 다음과 같습니다. (단위 : 원, 주)

종 류			18년04월	18년05월	18년06월	18년07월	18년08월	18년09월
보통주	주가	최고가격	46,550	63,900	84,800	86,300	100,500	103,500
		최저가격	42,150	43,300	60,500	71,000	72,700	83,900
		평균주가	43,995	51,288	72,137	77,705	84,927	94,300
	거래량	최고 일거래량	122,850	377,511	278,082	134,260	155,763	252,782
		최저 일거래량	17,483	20,946	38,169	27,018	29,387	32,234
		월간 거래량	922,593	1,749,542	1,614,389	1,460,196	1,619,564	1,367,042

주) 보통주 최고/최저가격은 종가 기준으로 작성하였으며, 평균주가는 월간 종가의 단순 산술평균주가입니다. &cr;

VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원의 현황

가. 임원현황 &cr; 당사의 2018년 9월 30일 현재 임원은 총 11명으로 등기임원은 5명, 미등기임원은 6명입니다. 등기임원 중 대표이사 김창수 는 보고서 기준일 현재 (주)에프앤코(대표이사), (주)엔에스에프(대표이사), (주)에프앤에프 로지스틱스(대표이사), FNF HONGKONG(대표이사), F&CO USA LTD(대표이사), DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L (대표이사)을 겸임하고 있습니다. 이 사 홍 수정은 (주)엔에스에프(등기이사) 를 겸임 하고 있습니다.

2018년 09월 30일(단위 : 주)

(기준일 : )

김창수남1961년 04월대 표&cr;이 사등기임원상근 총괄

연세대학교 경영학과 졸업&cr;(주)아트박스 대표이사 역임&cr;(주)에프앤에프유통 대표이사 역임&cr;(주)베네통코리아 대표이사 역임&cr;현 (주)에프앤코 대표이사&cr;현 (주)엔에스에프 대표이사&cr;현 (주)에프앤에프로지스틱스 대표이사&cr;현 F&CO USA 대표이사&cr;현 FNF HONGKONG 대표이사&cr;현 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L 대표이사

현 (주)에프앤에프 대표이사

6,930,311-32년 11개월2020년 03월 17일홍수정여1963년 11월이 사등기임원상근기획&cr;정보연세대학교 졸업&cr;현 (주)에프앤에프 이사 549,509-6년 8개월2019년 03월 18일마정만남1966년 12월 상무&cr; 이사등기임원상근재무

고려대학교 무역학과 졸업

CJ제일제당 상무이사 역임&cr;현 (주)에프앤에프 상무이사

--10개월2021년 03월 16일안희성남1954년 06월사외&cr;이사등기임원비상근사외&cr;이사연세대학교 경영학과 졸업&cr;증권감독원/금융감독원 근무&cr;현 원일기공(주) 이사&cr;현 (주)에프앤에프 사외이사--2018.3.16&cr;(중임)2021년 03월 16일김종석남1948년 09월감 사등기임원상근감사서울대학교 졸업 &cr;(주)한국시스맥스 전무이사 역임&cr;태평양감정평가법인 이사 역임&cr;현 (주)에프앤에프 감사--11년 7개월2019년 03월 18일이종훈남1967년 09월전 무&cr;이 사미등기임원상근

사업

부장

한양대학교 섬유공학과 졸업&cr;코오롱인더스트리(주) 패션본부장 역임&cr;현 DISCOVERY 사업부 총괄--2년 3개월-권순욱남1968년 01월상 무&cr;이 사미등기임원상근경영&cr;기획홍익대학교 경영학과 졸업&cr;(주)에프앤에프 영업부 근무&cr;현 (주)에프앤에프 영업기획 총괄--25년 6개월-권창범남1972년 04월이 사미등기임원상근기획&cr;MD성균관대학교 의상학과 졸업&cr;현 MLB 사업부 기획MD 총괄 --14년 6개월-김성국남1969년 12월상 무&cr;이 사미등기임원상근영업상지대학교 경제학과 졸업&cr;현 MLB 사업부 영업 총괄--9년 9개월-최성진남1969년 12월이 사미등기임원상근IT명지대학교 재료공학과 졸업&cr;현 (주)에프앤에프 IT 총괄--23년 4개월-정민호남1975년 04월이 사미등기임원상근HR서울대학교 사회학과 졸업&cr;Aon Hewitt 전무이사 역임&cr;현 에프앤에프 HR 총괄--5개월-

성명	성별	출생년월	직위	등기임원&cr;여부	상근&cr;여부	담당&cr;업무	주요경력	소유주식수		재직기간	임기&cr;만료일
								의결권&cr;있는 주식	의결권&cr;없는 주식

주1) 상기 임원 중 2018.03.16 임기만료 사외이사 안희성과 신규 사내이사 마정만은 제47기 정기주주총회(2018.03.16)를 통해 등기임원으로 선임됨. &cr; 동 주주총회에서 기존 등기임원 최동섭은 일신상의 사유로 사임함.&cr;주2) 미등기임원인 김평안 이사(2018.05.03) 정승기 상무이사(2018.05.11)는 일신상의 사 유로 사임함. &cr;주3) 미등기임원인 정민호 이사(2018.05.15)는 신규로 선임됨.&cr; &cr; 나. 직원 현황

2018년 09월 30일(단위 : 천원)

(기준일 : )

의류부문남119-1271313년7개월6,298,50948,080-의류부문여194-2982232년5개월7,755,58734,778-313-4115354-14,054,09639,701정규직 평균 급여액: 43,729천원(연환산: 58,305천원)

사업부문	성별	직 원 수					평 균&cr;근속연수	연간급여&cr;총 액	1인평균&cr;급여액	비고
		기간의&cr;정함이 없는&cr;근로자		기간제&cr;근로자		합 계
		전체	(단시간&cr;근로자)	전체	(단시간&cr;근로자)
합 계

주1) 연간급여총액(임원제외)은 근로소득지급명세서의 근로소득 기준임 .&cr;주2) 연간급여총액 및 1인평균 급여액은 9개월(2018.1.1~9.30)에 해당하는 금액이며, 평균 근속연수 계산시 변동가능성이 큰 단시간근로자 인원은 산출에서 제외하였음.&cr; 주3) 단시간근로자의 경우 변동성이 커 연환산 근무일수를 적용하여 인원을 산출하였음.

2. 임원의 보수 등

<이사ㆍ감사 전체의 보수현황>&cr; &cr;가. 주주총회 승인금액

(단위 : 천원) 등기이사/사외이사4명1,400,000사외이사1명 포함감 사1명300,000-

구 분 인원수 주주총회 승인금액 비고

주) 주주총회 승인금액은 당사 정기주주총회에서 의안별로 승인받은 금액을 기재하였습 니다.&cr;

나. 보수지급금액&cr; 나-1. 이사ㆍ감사 전체

(단위 : 천원) 5893,208178,642-

인원수 보수총액 1인당 평균보수액 비고

나-2. 유형별

(단위 : 천원) 3853,258284,419-127,00027,000-----112,95012,950-

구 분	인원수	보수총액	1인당&cr;평균보수액	비고
등기이사&cr;(사외이사, 감사위원회 위원 제외)
사외이사&cr;(감사위원회 위원 제외)
감사위원회 위원
감사

다. 이사ㆍ감사의 개인별 보수현황&cr;다-1. 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름	직위	보수총액	보수총액에 포함되지 않는 보수
-	-	-	-

주) 당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률" 제159조 2항 및 제160조에 따라 분기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다. &cr;&cr;다-2. 산정기준 및 방법

- 당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률" 제159조 2항 및 제160조에 따라 분기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다. &cr; &cr;라. 주식매수선택권의 부여 및 행사현황&cr;보고서 작성 기준일 현재 주식매수선택권의 부여 및 행사에 대한 해당사항이 없습니다.

◆click◆『보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황』 삽입 11013#*보수지급금액5억원개인별보수현황.dsl 39_보수지급금액5억원개인별보수현황

&cr;마. 보수지급금액 5억원 이상 중 상위 5명의 개인별 보수현황

마-1. 개인별 보수지급금액

(단위 : 천원)

이름	직위	보수총액	보수총액에 포함되지 않는 보수
-	-	-	-

주) 당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률" 제159조 2항 및 제160조에 따라 분기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다. &cr;

마-2 산정기준 및 방법

- 당사는 "자본시장과 금융투자업에 관한 법률" 제159조 2항 및 제160조에 따라 분기보고서의 본 항목을 기재하지 않습니다.

◆click◆『주식매수선택권의 부여 및 행사현황』 삽입 11013#*주식매수선택권의부여및행사현황.dsl

IX. 계열회사 등에 관한 사항

1. 계열회사의 현황&cr; 당사는 2018년 9월 30일 현재 당사를 제외하고 12개의 계열회사를 가지고 있습니다.

계열회사명	사업자등록번호	당사 &cr;지분율	회사 내용
(주)에프앤에프상하이&cr;(해외법인-비상장)	1200000220&cr;1507090006	100%	당사가 해외(중국)직접투자하여 설립한 회사로 의류 생산검수대행 등을 주요사업으로 하고 있음.
(주)에프앤코&cr;(비상장)	214-86-49402	-	화장품의 제조, 유통등의 영업을 하는 회사로, 당사의 대표이사가 동회사의 대표이사임.
(주)에프앤코상하이&cr;(해외법인-비상장)	1200000220&cr;1512160005	-	당사의 계열회사인 (주)에프앤코가 중국 해외직접투자로 화장품 제조, 판매를 목적으로 설립한 회사임.
F&CO USA, LTD	5182906	-	당사의 계열회사인 (주)에프앤코가 미국 해외직접투자로 화장품 도매, 수출입을 목적으로 설립한 회사임
(주)엔에스에프&cr;(비상장)	220-87-98583	-	물류용역등을 목적으로 설립한 회사로, 당사의 대표이사 및 특수관계인이 100% 지분을 보유하고 있음.
(주)에프앤에프로지스틱스&cr;(비상장)	436-87-00291	100%	당사가 직접투자하여 설립한 회사로 물류대행서비스등을 주요사업으로 하고 있음.
FNF HONGKONG LTD&cr;(해외법인-비상장)	68214895-000-09-17-5	100%	당사가 해외(홍콩)직접투자하여 설립한 회사로 의류 도ㆍ소매업 및 수출입업 등을 주요사업으로 하고 있음.
DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	5132970285	94.55%	당사가 해외(이태리)직접투자하여 설립한 회사로 상.제품 판매 및 수출입업 등을 주요사업으로 하고 있음.
DUVETICA S.R.L	3655390270	94.55%	당사가 DUVETICA 사업을 전개하고자 인수한 회사로 브랜드 라이센스를 통한 로열티수익을 주요사업으로 하고 있음.
DUVETICA BULGARIA EAD	203002229	-	당사의 종속회사인 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L의 자회사로 임가공 등을 주요사업으로 하고 있음.
DUVETICA HR d.o.o	70091472	-	당사의 종속회사인 DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L의 자회사로 의류제작 및 디자인등을 주요사업으로 하고 있음.
F&F NA LTD	83-1784039	100%	당사가 직접투자하여 설립한 회사로 의류 도.소매업 및 디자인컨설팅 등을 주요사업으로 하고 있음.

주1) 해외법인의 경우 사업자등록번호와 유사한 국가별 증서번호를 기재함.&cr;&cr; 2 . 계열회사간 상호 지 분관계 &cr; [2018년 9월 30일 현재]

계열회사명	당사&cr;지분율&cr;(%)	계열회사간 지분율(%)
		(주)에프앤에프&cr;상하이	(주)에프앤코	(주)에프앤코&cr;상하이	F&CO&cr;USA&cr;LTD	(주)엔에스에프	(주)에프앤에프&cr;로지스틱스	FNF&cr;HONGKONG&cr;LTD	DUVETICA&cr; INTERNATIONAL&cr;S.R.L	DUVETICA&cr; SRL	DUVETICA&cr;BULGARIA&cr;EAD	DUVETICA&cr;HR&cr;d.o.o
(주)에프앤에프상하이	100%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)에프앤코	0%	-	-	100%	100%	-	-	-	-	-	-	-
(주)에프앤코상하이	0%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
F&CO USA, LTD	0%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)엔에스에프	0%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
(주)에프앤에프로지스틱스	100%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
FNF HONGKONG LTD	100%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	94.55%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	100%	76%
DUVETICA S.R.L	94.55%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
DUVETICA BULGARIA EAD	0%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
DUVETICA HR d.o.o	0%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
F&F NA LTD	100%	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

&cr; 3. 계열회사간 임원 겸직 현황

성 명	회사명	직 책	상근/비상근	선임시기
김 창 수	(주)에프앤코&cr;(주)엔에스에프&cr;(주)에프앤에프로지스틱스&cr;FNF HONGKONG LTD&cr;F&CO USA LTD&cr;DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L	대표이사&cr;대표이사&cr;대표이사&cr;대표이사&cr;대표이사&cr;대표이사	상 근&cr;상 근&cr;상 근&cr;비상근&cr;비상근&cr;비상근	2016년 03월 &cr; 2018년 03월&cr;2016년 03월&cr;2017년 09월&cr;2017년 08월&cr;2018년 05월
홍 수 정	(주)엔에스에프	이 사	상 근	2018년 03월

◆click◆『타법인출자 현황』 삽입 11013#*타법인출자현황.dsl 6_타법인출자현황

&cr;4. 타법인출자 현황

2018년 09월 30일(단위 : 백만원, 천주, %)

(기준일 : )

(주)에프앤에프상하이&cr;(비상장)2005년 05월 02일중국진출1,121-100.0127----100.0127412-21(주)에프앤에프로지스틱스&cr;(비상장)2016년 03월 25일자회사설립10020100.0100---20100.01003,3601,018

FNF HONGKONG LTD&cr; (비상장)

2017년 09월 22일아시아진출2,88820,000100.02,888---20,000100.02,88810,82662한국패션유통물류(주)&cr;(비상장)2005년 05월 02일단순투자5001,4003.9----1,4003.9-62,319-5,294DUVETICA INTERNATIONAL &cr;S.R.L(비상장)2018년 04월 02일글로벌시장&cr;진출4,875---3,7824,875-3,78294.554,87520,3472,788DUVETICA S.R.L&cr;(비상장)2018년 06월 29일글로벌시장&cr;진출4,920---94,920-994.554,9201,371152F&F NA LTD2018년 08월 31일글로벌시장&cr;진출90---1090-10100.09089-121,420-3,1153,8019,885-25,211-13,000--

법인명	최초취득일자	출자&cr;목적	최초취득금액	기초잔액			증가(감소)			기말잔액			최근사업연도&cr;재무현황
				수량	지분율	장부&cr;가액	취득(처분)		평가&cr;손익	수량	지분율	장부&cr;가액	총자산	당기&cr;순손익
							수량	금액
합 계

주1) (주)에프앤에프상하이,(주)에프앤에프로지스틱스, FNF HONGKONG, DUVETICA INTERNATIONAL S.R.L, DUVETICA S.R.L, F&F NA LTD의 '최근사업연도 재무현황'은 18.9.30 기준 결산 재무정보(연결기준)이며, 한국패션유통물류(주) 의 '최근사업연도 재무현황'은 17.12.31 기준 결산 재무정보 입니다. &cr;

X. 이해관계자와의 거래내용

&cr;1. 대주주에 대한 신용공여 등 &cr; 당사는 보고서 작성기준일 현재 대주주에 대한 신용공여등에 관한 사항은 없습니 다.&cr;

2. 대주주와의 자산양수도 등 &cr; 당사는 보고서 작성기준일 현재 대주주와의 자산양수도 등에 관한 사항은 없습니다.&cr; &cr;3. 대주주와의 영업거래 &cr; 당사는 보고서 작성기준일 현재 대주주와의 영업거래에 관한 사항은 없습니다.&cr;&cr; 4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래 &cr; 보고서 작성기준일 현재 당사의 계열회사 대부투자로 인한 차입거래 내역은 다음과 같습니다.&cr;

(단위 : 홍콩달러)

법인명	관 계	약정금액&cr;(HKD)	약정기간	계정과목	실차입거래내역(HKD)	이자율&cr;(당좌대출 이자율)
FNF&cr;HONGKONG	계열회사	5,700,000	2,017.12.20~&cr;2,018.12.19	단기대여금	5,700,000	4.6%
		8,600,000	2018.02.01~&cr;2019.01.31		1차지급 : 5,000,000 (18/02/01)&cr;2차지급 : 3,600,000 (18/04/02)

주1) 상기 대출약정은 당사가 100% 출자한 FNF HONGKONG에 대한 대부 투자로써 당사 이사회에서 MLB의 원활한 아시아 진출을 위하여 14,300,000HKD 을 대여 하기로 결 정하였으며, 3분기말 기준(외화환산반영)14,300,000HKD의 장부가액은 단기대 여금 2,036백만원입니다.&cr;주2) 이자율 연 4.6%은 법인세법 시행령에 따른 당좌대출이자율을 적용하였습니다.

(단위 : 유로)

법인명	관 계	약정금액&cr;(EUR)	약정기간	계정과목	실차입거래내역 (EUR)	이자율&cr;(당좌대출 이자율)
Duvetica International S.R.L	계열회사	4,000,000	2018.05.08~&cr;2023.05.07	장기대여금	4,000,000	4.6%
		1,600,000	2018.07.27~ 2019.07.26	단기대여금	1,600,000
Duvetica&cr;Bulgaria&cr;EAD	계열회사	400,000	2018.04.23~&cr;2019.04.22	단기대여금	400,000
		500,000	2018.05.04~&cr;2019.05.03		500,000
Duvetica S.R.L	계열회사	900,000	2018.07.27~&cr;2019.07.26	단기대여금	900,000

주1) Duvetica 브랜드의 초기 안정적인 운영을 위하여 이사회에서 Duvetica international S.R.L에 대한 4,000,000EUR의 대부투자를 결의하였으며, 3분기말 기준(외화환산반영) 4,000,000EUR의 장부가액은 장기대여금 5,178백만원입니다.&cr; 주2) Duvetica International S.R.L의 운영자금을 위해 1,600,000EUR의 차입약정을 이사회에서 결의하였으며, 3분기말 기준(외화환산반영) 1,600,000EUR의 장부가액은 단기대여금 2,071백만원입니다. &cr; 주3) Duvetica Bulgaria의 의류생산에 필요한 원재료 발주를 위해 총 900,000EUR의 차입약정을 이사회에서 결의하였으며, 3분기말 기준(외화환산반영) 900,000EUR의 장부가액은 단기대여금 1,165백만원입니다.&cr;주4) Duvetica S.R.L의 운영자금을 위해 900,000EUR의 차입약정을 이사회에서 결의하였으며, 3분기말 기준(외화환산반영) 900,000EUR의 장부가액은 단기대여금 1,165백만원입니다. &cr;주5) 이자율 연 4.6%은 법인세법 시행령에 따른 당좌대출이자율을 적용하였습니다.&cr;

XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

&cr; 1. 공시사항의 진행ㆍ변경상황 &cr; ▷ 기공시한 주요경영사항의 진행상황(2018년)

신고일자	제 목	신 고 내 용	신고사항의 진행상황
18.01.29	신규시설투자등	-물류센터 증설 투자&cr;1. 투자금액 : 40,722,000,000원(VAT포함)&cr;2. 투자기간 : 2018.01.31~2018.12.24	-해당 투자를 위하여 (주)KCC건설과 2018.02.05에 공사계약을 체결하였음.&cr;-보고서 작성일 현재 공사 진행중에 있음.&cr; ※ 공사기성금 집행내역&cr; - 1차 공사기성금 (누적진행률 2.33%) - 950,400,000원(VAT포함) (5/31 집행완료)&cr; - 2차 공사기성금 (누적진행률 11.53%) - 3,745,500,000원(VAT포함) (6/29 집행완료)&cr; - 3차 공사기성금 (누적진행률 23.69%) - 4,950,000,000원(VAT포함) (8/31 집행완료)
18.02.21	주주총회개최결의	제47기 정기주총 소집결의&cr;(정기주총일 : 2018.3.16)	-진행완료
18.02.21	현금배당결정	제47기 현금배당(안) 실시&cr;-1주당배당예정액 : 650원&cr;-시가배당율 : 1.55%	-제47기 정기주주총회에서 확정&cr;-배당금지급완료일 : 2,018년3월29일
18.02.28	주주총회소집통지&cr;및 공고사항	제47기 정기주총 소집통지 및 공고	-진행완료
18.03.13	주요사항보고서 (유형자산양도결정)	-가산동 토지 및 건물 양도 결정&cr;1. 양도금액 : 54,620,610,000원(VAT제외)&cr;2. 양 수 인 : (주)컴퓨존	-2,018.03.14 : 계약 체결 및 계약금 5,496,408,760원(VAT포함) 입금 완료.&cr;-2,018.03.30 : 잔금 49,467,678,840원(VAT포함) 입금 및 양도 완료.
18.03.16	정기주주총회 결과	-부의안건&cr;1. 재무제표(연결재무제표 포함) 승인의 건&cr;2. 정관일부 변경의 건&cr;3. 이사 선임의 건&cr;4. 이사보수한도액 승인의 건&cr;5. 감사보수한도액 승인의 건	-원안대로 승인

&cr; 2. 주주총회 의사록 요약

주총일자	안 건	결 의 내 용	비 고
제 47 기&cr;주주총회&cr;(18.3.16)	제1호의안:제47기(2017.1.1~2017.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의건	원안대로 승인
	제2호의안:정관일부 변경의 건	원안대로 승인	사업목적 추가 : 패션, 섬유류 및 기타 전문 디자인업&cr;공고방법 변경 : 신문공고→홈페이지 공고
	제3호의안:이사 선임의 건	원안대로 승인	사내이사 : 마정만(신규선임)&cr;사외이사 : 안희성(재선임)
	제4호의안:이사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	14억원
	제5호의안:감사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	3억원
제 46 기&cr;주주총회&cr;(17.3.17)	제1호의안:제46기(2016.1.1~2016.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의건	원안대로 승인
	제2호의안:이사 선임의 건	원안대로 승인	사내이사 : 김창수, 최동섭(재선임)
	제3호의안:이사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	14억원
	제4호의안:감사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	3억원
제 45 기&cr;주주총회&cr;(16.3.18)	제1호의안:제45기(2015.1.1~2015.12.31) 재무제표 및 연결재무제표 승인의건	원안대로 승인
	제2호의안:이사 선임의 건	원안대로 승인	사내이사 : 홍수정(재선임)
	제3호의안:감사 선임의 건	원안대로 승인	감사 : 김종석(재선임)
	제4호의안:이사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	14억원
	제5호의안:감사 보수한도 승인의 건	원안대로 승인	3억원

&cr; 3. 우발채무 등 &cr; &cr; 가. 중요한 소송사건&cr; 보고서 작성기준일 현재 연결실체의 영업에 중대한 영향을 미칠 가능성이 있는 중 요한 소송사건에 관한 사항은 없습니다. &cr;

&cr; 나. 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표 현황&cr; 보고서 작성기준일 현재 연결실체가 제공한 견질 또는 담보용 어음ㆍ수표등은 없 습니다.

(기준일 : 2018년 9월 30일) (단위 : 원)

제 출 처	매 수	금 액	비 고
은 행	-	-	-
금융기관(은행제외)	-	-	-
법 인	-	-	-
기타(개인)	-	-	-

다. 채무보증 현황 &cr; 당분기말 현재 당사가 제공하고 있는 지급보증 내역은 다음과 같습니다.

보증채권자	보증채무자	보증수혜자	보증기간	보증내용	금 액
KIMRICH DEVELOPMENT LIMITED	(주)에프앤에프	FNF HONGKONG Limited	2018.10.01&cr; ~ 2020.12.27	FNF HONGKONG MLB H Queen's Central점&cr; 임대차계약 지급보증	HKD 30,457,563.3
LAPRAIRIE LIMITED
LUCKY VIEW DEVELOPMENT LIMITED

주1) 보증금액 산출근거 : 잔여보증이행기간인 27개월에 대한 월간발생비용의 총합계&cr;&cr; 라. 채무인수약정 현황&cr; 보고서 작성기준일 현재 연결실체의 채무인수약정 현황에 관한 사항은 없습니다.&cr; &cr; 마. 그 밖의 우발채무 등&cr; 그밖의 우발채무 등은 ' Ⅲ. 재무에 관한 사항/3. 연결재무제표 주석/26. 약정사항 과 우발사항' 을 참조 바랍니다.&cr;&cr; 4. 제재현황 &cr; 보고서 작성기준일 현재 연결실체의 제재현황에 관한 사항은 없습니다.&cr;

5. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 &cr; 보고서 작성기준일 현재 연결실체의 공시서류작성기준일 이후 발생한 주요사항 은 없 습니다 .

◆click◆『신용보강 제공 현황』 삽입 11013#*신용보강제공현황.dsl ◆click◆『장래매출채권 유동화 현황 및 채무비중』 삽입 11013#*장래매출채권유동화현황및채무비중.dsl ◆click◆『단기매매차익 미환수 현황』 삽입 11013#*단기매매차익미환수현황.dsl ◆click◆『공모자금의 사용내역』 삽입 11013#*공모자금의사용내역.dsl ◆click◆『사모자금의 사용내역』 삽입 11013#*사모자금의사용내역.dsl ◆click◆『합병등 전후의 재무사항 비교표』 삽입 11013#*합병등전후의재무사항비교표.dsl ◆click◆『보호예수 현황』 삽입 11013#*보호예수현황.dsl

【 전문가의 확인 】

1. 전문가의 확인

해당사항없음.&cr;

2. 전문가와의 이해관계

해당사항없음.