가) 본건 주식의 보유자는 본조 나)의 C. "전환기간" 내 언제든지 회사에 자신이 보유한 본건 주식의 일부 또는 전부를 본 조에서 정하는 조건에 따라 보통주로 전환할 것을 청구할 수 있다.&cr;
나) 전 항의 따른 전환청구가 있을 경우, 본건 주식은 아래의 조건에 따라 보통주로 전환된다.&cr;
A. 전환비율
i. 본건 주식 1주는 본건 주식의 1주당 발행가액을 본건 주식의 보통주 전환 시의 기준가액(이하 "전환기준가액")으로 나누어 산정한 수의 보통주로 전환된다.
ii. "전환기준가액"은 최초에는 본건 주식의 1주당 발행가액으로 하되, 아래 'B. 전환기준가액의 조정'에 따라 조정된다.&cr;
B. 전환기준가액의 조정
i. 본건 주식의 보유자가 전환권을 행사하여 본건 주식이 보통주로 전환되기 전에 회사가 발행한 신주의 발행가액(2021년 12월 31일까지 회사가 주주 이외의 제3자에게 신주를 발행하는 경우에 한정한다)이나 회사가 발행하는 전환사채(2021년 12월 31일까지 회사가 주주 이외의 제3자에게 전환사채를 발행하는 경우에 한한다)의 전환가격, 또는 신주인수권부사채(2021년 12월 31일까지 회사가 주주 이외의 제3자에게 신주인수권부사채를 발행하는 경우에 한한다)의 행사가격(이하 발행가액, 전환가격, 행사가격을 통칭하여 "실제발행가격")이 "전환기준가액"을 하회하는 경우, "전환기준가액"은 해당 "실제발행가격"으로 조정한다.
ii. 회사가 한국증권거래소의 유가증권시장이나 코스닥시장에 이전상장 시 공모가격이 전환기준가액을 하회하는 경우, 전환기준가액은 그 상장시 공모가격으로 조정한다.
iii. 본건 주식의 보유자가 전환권을 행사하여 본건 주식이 보통주로 전환되기 전에 회사가 기발행한 주식관련사채의 전환가격(신주인수권부사채의 경우 신주인수권 행사가격, 이하 "실제전환가격")이 "전환기준가액"을 하회하도록 조정되는 경우, "전환기준가액"은 해당 "실제전환가격"으로 조정한다.
iv. 회사에 자본감소, 분할, 분할합병, 합병 등이 발생하는 경우, 당해 자본감소, 분할, 분할합병, 합병 등의 직전에 본건 주식을 전부 보통주로 전환하였다면 본건 주식의 주주에게 배정되었을 보통주의 수로 전환될 수 있도록 "전환기준가액"을 조정한다.
v. "전환기준가액"을 조정하여야 하는 사유가 수회 발생하는 경우, 각 사유별로 "전환기준가액"을 조정한다. 다만, 전환기준가액을 주식의 액면가액 미만으로 조정하여야 하는 경우에는 액면가액으로 조정한다.
vi. 회사는 "전환기준가액"의 조정 사유가 발생한 경우 이를 지체 없이 본건 주식의 주주에게 통보한다. &cr;
C. 전환기간
본건 주식은 발행일로부터 십(10)년이 되는 날까지 사이의 기간(이하 "전환기간")에 언제든지 보통주로 전환할 수 있는 권리를 갖는다. 본건 주식이 "전환기간"의 말일까지 보통주로 전환되지 않는 경우, 본건 주식은 "전환기간"의 말일 다음날에 보통주로 자동전환된다.&cr;
다) 회사는 본건 주식의 전환기간 만료 시까지 회사가 발행할 수권주식의 총수에 본건 주식의 전환으로 발행가능한 주식수를 유보해야 한다. 전환가격의 조정으로 말미암아 유보된 수권주식이 본건 주식의 전환으로 발행가능한 주식수에 미달하게 되는 경우에는 지체없이 수권자본 증가를 위한 정관 변경 절차를 밟아야 한다.&cr;
라) 전환주식의 발행, 전환의 청구, 기타 전환에 관한 사항은 상법 제346조 내지 제351조의 규정을 따른다. 다만, 전환권을 행사한 본건 주식 및 전환으로 발행된 신주의 배당에 관하여는 그 청구한 때가 속하는 사업연도의 직전 사업연도 말에 전환된 것으로 본다.