AS-i Tallink Grupp 2025. majandusaasta auditeerimata konsolideeritud II kvartali tulemuste vahearuanne
Tallink Grupp AS-i 2025. aasta II kvartali tulemusi tutvustatakse täna kell
12:00 algaval inglise keelsel veebiseminaril. Veebiseminariga ühinemine
käesoleval lingil (https://teams.microsoft.com/l/meetup-
join/19%3ameeting_MWQ0MDM0ZTEtNTQ3My00MTk1LWI0NjItMWVkMTdjNmQ5NTJm%40thread.v2/0
?context=%7b%22Tid%22%3a%2286359415-f0d5-4ea5-bb32-
42128c4493be%22%2c%22Oid%22%3a%22fbc24b3a-8623-42c6-8311-65b8899e63dd%22%7d);
küsimused palume saata hiljemalt kella 11:00-ks e-kirja
teel: [email protected]
(https://www.globenewswire.com/Tracker?data=sPXC0PO4t9B-uBXRwzpCc9_urHLPH-
XBcIT5f9VgaHjBgmHJXdMG7Jg3xYPMniStxcjyWGB1jA5Xo_gPeGTNxXf9rfqgQqnrBPw6kdbTEdo=).
Täiendav info varasemalt avalikustatud börsiteates
(https://view.news.eu.nasdaq.com/view?id=1379545&lang=et).
AS Tallink Grupp ja tema tütarettevõtted (edaspidi "kontsern") vedasid 2025.
aasta teises kvartalis (1. aprill - 30. juuni) kokku 1 488 128 reisijat, mida on
2,5% võrra enam kui 2024. aasta teises kvartalis. Veetud kaubaveoühikute arv
vähenes eelmise aastaga võrreldes 22,8% võrra ning oli 67 038. Veetud
sõiduautode arv suurenes aastases võrdluses 1,4% ning oli 212 782.
Kontserni auditeerimata konsolideeritud müügitulu oli 207,0 miljonit eurot
(2024. aasta teises kvartalis 210,0 miljonit eurot). Auditeerimata kulumieelne
ärikasum (EBITDA) oli 37,4 miljonit eurot (2024. aasta teises kvartalis
kulumieelne ärikasum 46,6 miljonit eurot) ja auditeerimata puhaskahjum 2,5
miljonit eurot (2024. aasta teises kvartalis puhaskasum 6,1 miljonit eurot).
Kontserni 2025. aasta teise kvartali tulemusi ja tegevusnäitajaid mõjutasid
järgmised äritegevusega seotud tegurid:
* Nõudlust mõjutasid jätkuvalt madal tarbijate ja ettevõtete kindlustunne,
majanduskeskkonna väljakutsed kontserni põhiturgudel ning geopoliitilised
pinged.
* Kvartali lõpu seisuga opereeris kontsern 13 laeva sh 2 shuttle-laeva, 6
reisilaeva, välja oli prahitud 3 laeva, 2 laeva seisis jõude.
* 2025. aasta aprillis sõlmis ja jõustas kontsern ettevõttega Irish
Continental Group plc ostu-müügilepingu reisilaeva Star I müügiks.
* Kontsern opereeris Tallinnas 3 hotelli ja Riias 1 hotelli.
* Dividendidega seonduv tulumaks summas 11,4 miljonit eurot on kajastatud
2025. aasta teises kvartalis.
* Kontserni netovõlg ulatus kvartali lõpu seisuga 459,7 miljoni euroni (31.
märts 2025: 569,1 miljonit eurot) tuues netovõla ja EBITDA suhte 3,6-ni
seisuga 30. juuni 2025.
* Teises kvartalis moodustasid laenude tagasimaksed ja makstud intressid 53,6
miljonit eurot.
* Kontsern keskendub jätkuvalt kulude kokkuhoiule varasemalt rakendatud
meetmetega ning kasumliku tegevuse hoidmisele oma põhiliinidel.
* Kontsern jälgib pidevalt oma põhiliinide arengut, sh teenuse pakkumise
suutlikkust ning otsib jätkuvalt prahtimisvõimalusi laevadele, mis ei ole
põhiliinidel kasutuses.
Segmentide müügitulu ja tulem
2025. aasta teises kvartalis vähenes kontserni kogu müügitulu 3,1 miljoni euro
võrra 207,0 miljoni euroni võrreldes 210,0 miljoni euroga eelmise aasta samal
perioodil.
Laevaliinide opereerimise müügitulu (kontserni põhitegevus) ulatus 2025. aasta
teises kvartalis 167,8 miljoni euroni vähenedes aastases võrdluses 1,0 miljoni
euro võrra. Laevaliinide opereerimise segmendi tulem (kontserni põhitegevus)
moodustas 21,2 miljonit eurot võrreldes 25,6 miljoni euroga 2024. aasta teises
kvartalis.
Eesti-Soome vahelisel laevaliinil suurenes veetud reisijate arv võrreldes 2024.
aasta teise kvartaliga 4,9%. Veetud kaubaveoühikute maht vähenes 23,9% võrra.
Eesti-Soome liinide müügitulu püsis aastases võrdluses muutumatu ning oli 84,6
miljonit eurot. Segmendi tulem vähenes eelmise aasta sama perioodiga võrreldes
EUR 4,5 miljonit eurot ning oli 20,5 miljonit eurot. Eesti-Soome segment
kajastab kahe shuttle-laeva, MyStar ja Megastar, ning kruiisilaeva Victoria I
opereerimist. Eelmisel aastal opereeris kruiisilaev Victoria I Tallinna-
Stockholmi liinil 31. maist kuni 31. augustini 2024.
Soome-Rootsi vahelistel laevaliinidel veetud reisijate arv suurenes 2025. aasta
teises kvartalis aastases võrdluses 2,8% võrra. Transporditud kaubaveoühikute
maht vähenes 32,4% võrra. Soome-Rootsi liinide müügitulu suurenes 1,8 miljoni
euro võrra ning oli 60,4 miljonit eurot. Segmendi tulem ulatus 1,9 miljoni
euroni suurenedes eelmise aasta teise kvartaliga võrreldes 0,4 miljoni euro
võrra. Soome-Rootsi segment kajastab ühe kruiisilaeva opereerimist Turu-
Stockholmi liinil (kruiisilaev Baltic Princess) ning kahe kruiisilaeva
opereerimist Helsingi-Stockholmi liinil (kruiisilaevad Silja Serenade ja Silja
Symphony).
Eesti-Rootsi vahelistel laevaliinidel veetud reisijate arv vähenes 10,9% võrra
ning transporditud kaubaveoühikute maht vähenes 6,1% võrra eelmise aasta sama
perioodiga võrreldes. Eesti-Rootsi liinide müügitulu vähenes aastases võrdluses
2,9 miljoni euro võrra 22,9 miljoni euroni. Segmendi kahjum suurenes aastases
võrdluses 0,3 miljoni euro võrra ning ulatus 1,1 miljoni euro suuruse kahjumini.
Tallinna-Stockholmi segment kajastab Tallinna-Stockholmi ja Paldiski-Kapellskäri
laevaliinide tegevust. Tallinna-Stockholmi liinil opereeris kruiisilaev Baltic
Queen. Paldiski-Kapellskäri liinil opereeris kuni 12. aprillini 2025 reisilaev
Star I ja sealt edasi opereeris liinil reisilaev Superfast IX. Eelmisel aastal
samal ajal opereeris Paldiski-Kapellskäri liinil 2 kaubalaeva, Sailor ja Regal
Star. Samuti opereerisid Tallinna-Stockholmi liinil alates 31. maist kuni 31.
augustini 2024 kaks kruiisilaeva, Baltic Queen ja Victoria I.
Muu segmendi müügitulu vähenes kokku 2,2 miljoni euro võrra ja oli 40,7 miljonit
eurot. Segmendi tulem oli 6,3 miljonit eurot vähenedes eelmise aasta sama
perioodiga võrreldes 3,1 miljoni euro võrra. Segmendi müügitulu ja tulemi
vähenemine tulenes peamiselt väiksemast välja prahitud laevade arvust kvartali
alguses võrreldes eelmise aasta sama ajaga, kuna kruiisilaev Romantika prahiti
välja 2025. aasta mai lõpus. 2025. aasta teise kvartali lõpu seisuga prahtis
kontsern välja 3 laeva. 2024. aasta teise kvartali lõpu seisuga oli välja
prahitud 3 laeva. Kuni 2024. aasta maini oli välja prahitud 4 laeva, mil
reisilaev Superfast IX naasis Kanadast pikaajaliselt prahtimiselt.
Välja prahitud laevad 2025. aasta teise kvartali lõpu seisuga:
* Mais 2025 sõlmiti kruiisilaeva Romantika prahileping Alzheeria
riigiettevõttega Madar Maritime Company EPE / SPA 9 kuuks võimalusega
lepingut selle lõppemisel 6+6 kuu võrra pikendada.
* Septembris 2022 sõlmiti kruiisilaeva Galaxy I prahileping Hollandi Centraal
Orgaan Opvang Asielzoekersi (COA) poolt volitatud esindajaga Slaapschepen
Public BV. Prahilepingut pikendati oktoobris 2024 kaheteistkümne kuu võrra
kuni oktoobrini 2025 võimalusega lepingut selle lõppemisel pikendada 6+6 kuu
võrra.
* Augustis 2022 sõlmiti kruiisilaeva Silja Europa prahileping Hollandi
Centraal Orgaan Opvang Asielzoekersi (COA) poolt volitatud esindajaga
Slaapschepen Public BV. Uus prahileping, mis sõlmiti 2024. aasta detsembris,
jõustus 1. jaanuaril 2025 kehtivusega 6 kuud ning võimalusega lepingut selle
lõppemisel pikendada 7+6+6 kuu võrra. Pärast esialgse lepinguperioodi lõppu
pikendati lepingut 2026. aasta jaanuari lõpuni.
Kasum
Kontserni 2025. aasta teise kvartali brutokasum ulatus 39,1 miljoni euroni
vähenedes 7,8 miljoni euro võrra võrreldes 46,8 miljoni euroga 2024. aasta
teises kvartalis. Kontserni kulumieelne ärikasum (EBITDA) ulatus 37,4 miljoni
euroni. 2024. aasta teises kvartalis oli kulumieelne ärikasum (EBITDA) 46,6
miljonit eurot.
Kontserni varade amortisatsioonikulu vähenes 2025. aasta teises kvartalis 1,5
miljoni euro võrra 22,8 miljoni euroni eelmise aasta sama perioodiga võrreldes.
Amortisatsioonikulu vähenemine oli osaliselt seotud reisilaeva Star I müügiga.
Laenujäägi vähenemise ja intressimäärade alanemise tulemusel vähenesid
netofinantskulud 2025. aasta teises kvartalis eelneva aastaga võrreldes
1,4 miljoni euro võrra 5,7 miljoni euroni (teises kvartalis 2024. aastal 7,1
miljonit eurot).
Kontserni 2025. aasta teise kvartali auditeerimata puhaskahjum oli 2,5 miljonit
eurot ehk 0,003 eurot aktsia kohta. Kontserni kahjumlikkusele avaldasid olulist
mõju seisvad laevad. 2024. aasta teise kvartali puhaskasum oli 6,1 miljonit
eurot ehk 0,008 eurot aktsia kohta.
Investeeringud
2025. aasta teises kvartalis moodustasid kontserni investeeringud 8,4 miljonit
eurot (2024. aasta teises kvartalis 4,6 miljonit eurot). Suurema osa
investeeringutest moodustasid kruiisilaeva Baltic Princess hooldus- ja
remonditööd. Kontsern jätkas samuti investeeringutega oma IT süsteemide
parendamiseks.
Finantsseisund
2025. aasta teise kvartali lõpu seisuga ulatus kontserni netovõlg 459,7 miljoni
euroni, vähenedes 2025. aasta esimese kvartaliga võrreldes 89.2 miljoni euro
võrra. Netovõla ja EBITDA suhe oli teise kvartali lõpu seisuga 3,6 (31. märts
2025: 4,16).
Seisuga 30. juuni 2025 oli kontsernil raha ja raha ekvivalente kokku 36,0
miljonit eurot (15,9 miljonit eurot 31. märtsil 2025) ja kasutamata
arvelduskrediiti 92,0 miljonit eurot (54,7 miljonit eurot 31. märtsil 2025).
Kontserni likviidsed vahendid (raha ja raha ekvivalendid ning kasutamata
arvelduskrediit) moodustasid 128,0 miljonit eurot (70,5 miljonit eurot 31.
märtsil 2025).
2025. aasta teises kvartalis ulatusid kontserni laenude tagasimaksed ja
intressimaksed 53,6 miljoni euroni (24,9 miljonit eurot 2024. aasta teises
kvartalis).
Dividendid
2018. aastal kinnitas kontsern dividendipoliitika, mille kohaselt makstakse
dividende minimaalselt 0,05 eurot aktsia kohta, kui majandustulemused seda
võimaldavad.
20. mail 2025 toimunud aktsionäride üldkoosolek otsustas maksta 2025. aastal
dividende 0,06 eurot aktsia kohta kogusummas 44,6 miljonit eurot. 2025. aastal
makstakse dividendid välja kahes osas. Esimene osa, 0,03 eurot aktsia kohta
kogusummas 22,3 miljonit eurot, maksti välja 2. juulil 2025 ja teine ??osa,
0,03 eurot aktsia kohta, makstakse välja 25. novembril 2025.
Põhinäitajad
Perioodi kohta II KV 2025 II KV 2024 II KV 2023 6K 2025 6K 2024 6K 2023
Müügitulu
(miljonites
eurodes) 207,0 210,0 229,7 344,2 370,4 400,9
Brutokasum/-
kahjum
(miljonites
eurodes) 39,1 46,8 66,5 34,3 60,6 91,3
EBITDA¹
(miljonites
eurodes) 37,4 46,6 68,5 33,6 81,1 95,6
EBIT¹
(miljonites
eurodes) 14,5 22,3 43,3 -12,6 32,1 45,1
Aruandeperioodi
puhaskasum/-
kahjum
(miljonites
eurodes) -2,5 6,1 33,4 -35,7 8,7 28,0
Amortisatsioon
(miljonites
eurodes) 22,8 24,3 25,3 46,2 49,0 50,5
Investeeringud¹
² (miljonites
eurodes) 8,4 4,6 4,7 21,7 10,9 16,2
Aktsiate
kaalutud
keskmine arv 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064
Kasum/kahjum
aktsia kohta¹ -0,003 0,008 0,045 -0,048 0,012 0,038
Reisijate arv 1 488 128 1 451 768 1 541 081 2 458 487 2 554 506 2 590 858
Kaubaveoühikute
arv 67 038 86 813 85 359 124 868 171 763 172 091
Keskmine
töötajate arv 5 050 5 060 4 973 4 912 4 974 4 938
Perioodi lõpu
seisuga 30.06.2025 31.03.2025 31.12.2024 30.06.2025 30.06.2024 30.06.2023
Varad kokku
(miljonites
eurodes) 1 413,7 1 470,5 1 463,9 1 413,7 1 567,0 1 613,6
Kohustused
kokku
(miljonites
eurodes) 715,6 721,4 681,6 715,6 816,6 878,4
Intressikandvad
kohustused
(miljonites
eurodes) 495,7 584,9 556,4 495,7 619,8 722,5
Netovõlg¹
(miljonites
eurodes) 459,7 569,1 537,7 459,7 548,9 664,9
Netovõla ja
EBITDA suhe¹ 3,6 4,2 3,1 3,6 2,7 3,1
Omakapital
kokku
(miljonites
eurodes) 698,1 749,1 782,3 698,1 750,4 735,2
Omakapitali
määr¹ (%) 49% 51% 53% 49% 48% 46%
Lihtaktsiate
arv 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064 743 569 064
Omakapital
aktsia kohta¹
(eurodes) 0,94 1,01 1,05 0,94 1,01 0,99
Suhtarvud¹ 6K 6K 6K
II KV 2025 II KV 2024 II KV 2023 2025 2024 2023
Brutomarginaal
(%) 18,9% 22,3% 28,9% 10,0% 16,4% 22,8%
EBITDA
marginaal (%) 18,1% 22,2% 29,8% 9,8% 21,9% 23,8%
EBIT marginaal
(%) 7,0% 10,6% 18,8% -3,7% 8,7% 11,3%
Puhaskasumi/-
kahjumi
marginaal (%) -1,2% 2,9% 14,6% -10,4% 2,3% 7,0%
ROA (%) 2,2% 6,4% 7,0% 2,2% 6,4% 7,0%
ROE (%) -0,5% 7,7% 11,8% -0,5% 7,7% 11,8%
ROCE (%) 2,7% 7,7% 8,9% 2,7% 7,7% 8,9%
(1) ESMA juhenditele vastavad alternatiivsed tulemuslikkusnäitajad on esitatud
vahearuande osas Alternatiivsed tulemuslikkusnäitajad.
(2) Ei sisalda kasutusõiguse varade lisandumisi.
EBITDA: finantstulude ja -kulude, kapitaliosaluse meetodil kajastatud
investeeringuobjektide kasumi osa, maksu- ja kulumieelne kasum
EBIT: kasum äritegevusest
Kasum /-kahjum aktsia kohta: puhaskasum või -kahjum / kaalutud keskmine aktsiate
arv
Omakapitali määr: omakapital kokku / varad kokku
Omakapital aktsia kohta: omakapital / aktsiate arv
Brutokasumi /-kahjumi marginaal: brutokasum või -kahjum / müügitulu
EBITDA marginaal: EBITDA / müügitulu
EBIT marginaal: EBIT / müügitulu
Puhaskasumi / -kahjumi marginaal: puhaskasum või -kahjum / müügitulu
Investeeringud: materiaalse põhivara ostud ja parendused - kasutusõiguse varade
lisandumised + immateriaalse põhivara ostud ja parendused
ROA: jooksva 12 kuu finantstulude ja -kulude ning maksude eelne kasum / keskmine
koguvara
ROE: jooksva 12 kuu puhaskasum / keskmine omakapital
ROCE: jooksva 12 kuu finantstulude ja -kulude ning maksude eelne kasum /
(koguvara - lühiajalised kohustused (perioodi keskmine))
Netovõlg: intressikandvad kohustused - raha ja raha ekvivalendid
Netovõla ja EBITDA suhe: netovõlg / jooksva 12 kuu EBITDA
Konsolideeritud kasumi- ja muu koondkasumi aruanne
Auditeerimata, tuhandetes eurodes 6K 6K
II KV 2025 II KV 2024 2025 2024
Müügitulu 206 952 210 047 344 230 370 449
Müüdud kaupade ja teenuste kulud -167 902 -163 243 -309 928 -309 846
Brutokasum/-kahjum 39 050 46 804 34 302 60 603
Müügi- ja turunduskulud -11 565 -11 894 -21 864 -21 663
Üldhalduskulud -12 498 -13 494 -25 340 -26 239
Nõuete allahindlus
Muud äritulud 964 1 022 1 808 20 399
Muud ärikulud -1 405 -132 -1 494 -959
Kasum/kahjum äritegevusest 14 546 22 306 -12 588 32 141
Finantstulud 82 261 114 489
Finantskulud -5 751 -7 374 -11 850 -15 057
Kapitaliosaluse meetodil arvestatud
kasum/kahjum 0 0 0 0
Kasum/kahjum enne tulumaksu 8 877 15 193 -24 324 17 573
Tulumaks -11 363 -9 087 -11 363 -8 895
Aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum -2 486 6 106 -35 687 8 678
Emaettevõtte omanikele kuuluv
aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum -2 486 6 106 -35 687 8 678
Muu koondkasum/-kahjum
Kirjed mida võidakse edaspidi ümber
klassifitseerida kasumiaruandesse
Välismaiste äriüksuste ümberarvestusel
tekkinud valuutakursivahed 125 178 -33 369
Perioodi muu koondkasum/-kahjum kokku 125 178 -33 369
Perioodi koondkasum/-kahjum kokku -2 361 6 284 -35 720 9 047
Emaettevõtte omanikele kuuluv perioodi
koondkasum/-kahjum kokku -2 361 6 284 -35 720 9 047
Aktsiakasum (eurodes) -0,003 0,008 -0,048 0,012
Lahustatud aktsiakasum (eurodes) -0,003 0,008 -0,048 0,012
Konsolideeritud finantsseisundi aruanne
Auditeerimata, tuhandetes eurodes 30.06.2025 30.06.2024 31.12.2024
VARAD
Raha ja raha ekvivalendid 35 979 70 863 18 705
Nõuded ostjate vastu ja muud nõuded 39 815 33 915 25 268
Ettemaksed 16 528 17 046 8 764
Tulumaksu ettemakse 0 193 0
Varud 46 211 48 244 48 083
Immateriaalne käibevara 8 244 3 332 6 901
Käibevara 146 777 173 593 107 721
Muud finantsvarad ja ettemaksed 481 500 518
Edasilükkunud tulumaksu vara 21 840 21 840 21 840
Kinnisvarainvesteeringud 300 300 300
Materiaalne põhivara 1 222 569 1 345 138 1 310 000
Immateriaalne vara 21 770 25 647 23 562
Põhivara 1 266 960 1 393 425 1 356 220
VARAD KOKKU 1 413 737 1 567 018 1 463 941
KOHUSTISED JA OMAKAPITAL
Intressikandvad võlakohustised 83 174 104 582 104 549
Võlad tarnijatele ja muud võlad 111 007 97 108 95 146
Võlad omanikele 44 620 44 620 6
Tulumaksukohustis 11 417 9 211 7
Ettemakstud tulud 52 908 45 912 30 102
Lühiajalised kohustised 303 126 301 433 229 810
Intressikandvad võlakohustised 412 506 515 214 451 825
Pikaajalised kohustised 412 506 515 214 451 825
Kohustised kokku 715 632 816 647 681 635
Aktsiakapital 349 477 349 477 349 477
Ülekurss 663 663 663
Reservid 60 882 66 586 65 901
Jaotamata kasum 287 083 333 645 366 265
Emaettevõtja omanikele kuuluv omakapital 698 105 750 371 782 306
Omakapital kokku 698 105 750 371 782 306
KOHUSTUSED JA OMAKAPITAL KOKKU 1 413 737 1 567 018 1 463 941
Konsolideeritud rahavoogude aruanne
Auditeerimata, tuhandetes eurodes 6K 6K
II KV 2025 II KV 2024 2025 2024
RAHAVOOD ÄRITEGEVUSEST
Aruandeperioodi puhaskasum/-kahjum -2 486 6 106 -35 687 8 678
Korrigeerimised 40 638 40 547 70 102 54 410
Muutused:
Äritegevusega seotud nõuetes ja
ettemaksetes -6 723 2 299 -22 150 -6 909
Varudes 923 -7 903 529 -10 165
Äritegevusega seotud kohustistes 28 028 14 560 38 853 26 185
Muutused varades ja kohustistes 22 228 8 956 17 232 9 111
Äritegevusest teenitud raha 60 380 55 609 51 647 72 199
Saadud/makstud tulumaks -75 -18 -76 -25
RAHAVOOD ÄRITEGEVUSEST KOKKU 60 305 55 591 51 571 72 174
RAHAVOOD INVESTEERIMISTEGEVUSEST
Materiaalse põhivara ja immateriaalse
vara soetamine -8 415 -4 435 -21 705 -10 762
Laekumised materiaalse põhivara müügist 64 617 54 64 617 24 490
Saadud intressid 62 261 94 489
RAHAVOOD INVESTEERIMISTEGEVUSEST KOKKU 56 264 -4 120 43 006 14 217
RAHAVOOD FINANTSEERIMISTEGEVUSEST
Laenude tagasimaksed -47 535 -16 482 -63 505 -32 452
Arvelduskrediidi muutus -37 382 26 7 956 26
Rendimaksete tasumine -4 864 -4 467 -9 722 -9 136
Makstud intressid -6 048 -8 465 -11 416 -15 437
Laenudega seotud tehingukulude tasumine -616 -92 -616 -450
RAHAVOOD FINANTSEERIMISTEGEVUSEST KOKKU -96 445 -29 480 -77 303 -57 449
RAHAVOOD KOKKU 20 124 21 991 17 274 28 942
Raha ja raha ekvivalendid perioodi
alguses 15 855 48 872 18 705 41 921
Raha ja raha ekvivalentide muutus 20 124 21 991 17 274 28 942
Raha ja raha ekvivalendid perioodi lõpus 35 979 70 863 35 979 70 863
Anneli Simm
Investorsuhete juht
AS Tallink Grupp
Sadama 5
10111 Tallinn
E-mail: [email protected] (mailto:[email protected])
Tel.: +372 56157170