v2.4.0.8
OFFSETTING OF ASSETS AND LIABILITIES (Tables)
 9 Months Ended
Sep. 30, 2014
Offsetting of Assets and Liabilities

The following tables present the offsetting of assets and liabilities as of September 30, 2014:

 

     Gross and Net
Amounts of Assets
Presented in the
Statement of
Financial
Condition		      Gross Amounts Not Offset in
the Statement of Financial
Condition		      Net Amount  
        Financial
Instruments		      Cash Collateral
Received		     

Assets

            

Freestanding Derivatives

    $ 6,454       $ 1,236       $ 540       $ 4,678   

Reverse Repurchase Agreements

      93,538         92,968         —           570   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total

    $ 99,992       $ 94,204       $ 540       $ 5,248   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

 

     Gross and Net
Amounts of
Liabilities
Presented in  the
Statement of
Financial
Condition		      Gross Amounts Not Offset in
the Statement of Financial
Condition		      Net Amount  
        Financial
Instruments		      Cash Collateral
Pledged		     

Liabilities

            

Freestanding Derivatives

    $ 9,838       $ 1,236       $ 8,571       $ 31   

Repurchase Agreements

      122,349         121,880         469         —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total

    $ 132,187       $ 123,116       $ 9,040       $ 31   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

The following tables present the offsetting of assets and liabilities as of December 31, 2013:

 

     Gross and Net
Amounts of Assets
Presented in the
Statement of
Financial
Condition		      Gross Amounts Not Offset in
the Statement of Financial
Condition		      Net Amount  
        Financial
Instruments		      Cash Collateral
Received		     

Assets

            

Freestanding Derivatives

    $ 10,343       $ 3,025       $ 582       $ 6,736   

Reverse Repurchase Agreements

      148,984         148,394         —           590   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total

    $ 159,327       $ 151,419       $ 582       $ 7,326   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

 

     Gross and Net
Amounts of
Liabilities
Presented in  the
Statement of
Financial
Condition		      Gross Amounts Not Offset in
the Statement of Financial
Condition		      Net Amount  
        Financial
Instruments		      Cash Collateral
Pledged		     

Liabilities

            

Freestanding Derivatives

    $ 4,282       $ 3,025       $ 1,257       $ —     

Repurchase Agreements

      316,352         316,352         —           —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total

    $ 320,634       $ 319,377       $ 1,257       $ —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Components of Other Assets

The following table presents the components of Other Assets:

 

     September 30, 2014      December 31, 2013  

Furniture, Equipment and Leasehold Improvements, Net

    $ 133,999       $ 137,088   

Prepaid Expenses

      142,560         61,226   

Other Assets

      77,923         75,815   

Freestanding Derivatives

      6,454         10,343   
  

 

 

     

 

 

  
   $ 360,936       $ 284,472