XML 34 R23.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.21.2
Investments of Insurance Subsidiaries (Tables)
 6 Months Ended
Jun. 30, 2021
Investments, Debt and Equity Securities [Abstract]  
Schedule of Investments
A summary of our insurance subsidiaries’ investments at June 30, 2021 and December 31, 2020 follows (dollars in millions):
 
    
June 30, 2021
  
    
Amortized
Cost
     
Unrealized
Amounts
     
Fair
Value
  
    
Gains
     
Losses
  
Debt securities
   
$
377
 
   
$
24
 
   
$
(1
) 
   
$
400
 
Money market funds and other
   
 
125
 
   
 
—
 
   
 
—
 
   
 
125
 
    
 
 
     
 
 
     
 
 
     
 
 
  
    
$
502
 
   
$
24
 
   
$
(1
) 
   
 
525
 
    
 
 
     
 
 
     
 
 
           
Amounts classified as current assets
                              
 
(115
) 
                               
 
 
  
Investment carrying value
                              
$
410
 
                               
 
 
  
 
    
December 31, 2020
  
    
Amortized
Cost
     
Unrealized
Amounts
     
Fair
Value
  
    
Gains
     
Losses
  
Debt securities
    $ 384      $ 32      $ —      $ 416  
Money market funds and other
      88        —        —        88  
    
 
 
     
 
 
     
 
 
     
 
 
  
     $ 472      $ 32      $ —        504  
    
 
 
     
 
 
     
 
 
           
Amounts classified as current assets
                                 (116 ) 
                               
 
 
  
Investment carrying value
                               $ 388  
                               
 
 
  
Schedule of Maturities of Investments
Scheduled maturities of investments in debt securities at June 30, 2021 were as follows (dollars in millions):
 
    
Amortized
Cost
     
Fair
Value
  
Due in one year or less
    $ —      $ —  
Due after one year through five years
      98        104  
Due after five years through ten years
      194        208  
Due after ten years
      85        88  
    
 
 
     
 
 
  
     $ 377      $ 400