XML 100 R48.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.19.1
Financial assets at amortized cost - Securities (Tables)
 12 Months Ended
Dec. 31, 2018
Text block1 [abstract]  
Summary of Financial assets at Amortized Cost - Securities

The Financial assets at amortized cost - Securities is as follows:    

 

     12/31/2018      12/31/2017  
     Amortized
cost		      Expected
loss		     Fair Value      Amortized
cost		      Expected
loss		     Fair Value  

Brazilian government securities (1a)

      54,064        (58 )      54,006        54,875        (66 )      54,809  

Government securities – abroad (1b)

      6,700        (3 )      6,697        8,414        (3 )      8,411  

Colombia

      356        (3 )      353        836        (3 )      833  

Chile

      256        0       256        154        —         154  

Korea

      1,385        0       1,385        1,944        —         1,944  

Denmark

      0        0       0        1,951        —         1,951  

Spain

      2,411        0       2,411        2,937        —         2,937  

United States

      19        0       19        16        —         16  

Mexico

      2,258        0       2,258        559        —         559  

Paraguay

      0        0       0        4        —         4  

Uruguay

      15        0       15        13        —         13  

Corporate securities (1c)

      49,631        (3,585 )      46,046        48,135        (5,113 )      43,022  

Rural product note

      4,181        (178 )      4,003        2,899        (160 )      2,739  

Bank deposit certificates

      123        0       123        130        —         130  

Securitized real estate loans

      9,876        (361 )      9,515        13,839        (2,056 )      11,783  

Debentures

      29,001        (3,013 )      25,988        23,397        (2,857 )      20,540  

Eurobonds and others

      4,005        (2 )      4,003        3,660        (3 )      3,657  

Financial bills

      0        0       0        60        —         60  

Promissory notes

      1,069        (14 )      1,055        3,246        (23 )      3,223  

Other

      1,376        (17 )      1,359        904        (14 )      890  
  

 

 

     

 

 

    

 

 

     

 

 

     

 

 

    

 

 

  

Total (2)

      110,395        (3,646 )      106,749        111,424        (5,182 )      106,242  
  

 

 

     

 

 

    

 

 

     

 

 

     

 

 

    

 

 

  

 

(1)

Financial Assets at Amortized Cost – Securities Pledged as Collateral of Funding Transactions of Financial Institutions and Clients were: a) R$ 24,988 (R$ 26,953 at 12/31/2017), b) (R$ 479 at 12/31/2017) and c) R$ 8,860 (R$ 37 at 12/31/2017), totaling R$ 33,848 (R$ 27,469 at 12/31/2017).    
(2)

In order to reflect the risk management to the current strategy considered in business models, in the period ended 06/30/2018, ITAÚ UNIBANCO HOLDING changed the classification of Brazilian Debt Securities from Fair Value Through Profit or Loss, in the amount of R$ 3,707, and Fair Value Through Other Comprehensive Income, in the amount of R$ 8,678 to amortized cost. The fair value of these instruments at 06/30/2018 was R$ 11,880. In the event these financial assets had not been reclassified, the adjustment to fair value that would have been recognized in Other Comprehensive Income would be of R$ (282), net of tax effects.    
Summary of Amortized Cost of Financial Assets at Amortized Cost

The amortized cost of Financial assets at amortized cost - Securities by maturity is as follows:    

 

     12/31/2018      12/31/2017  
     Amortized cost      Fair Value      Amortized cost      Fair Value  

Current

      14,661        14,119        26,057        25,652  

Up to one year

      14,661        14,119        26,057        25,652  

Non-current

      95,734        92,630        85,367        80,590  

From one to five years

      51,820        50,970        53,303        50,650  

From five to ten years

      31,318        29,802        19,883        18,571  

After ten years

      12,596        11,858        12,181        11,369  
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total

      110,395        106,749        111,424        106,242  
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  
Summary of Reconciliation of Expected Loss to Financial Assets at Amortized Cost - Securities, Segregated by Stages

Reconciliation of expected loss to financial assets at amortized cost - securities, segregated by stages:     

 

Stage 1

   Expected
loss
01/01/2018		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 2		     Transfer to
Stage 3		     Cure from
Stage 2		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2018		  

Financial assets at amortized cost

     (76 )      (129 )      (28 )      14       0       0       (4 )      0       (223 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Government securities - other countries - Colombia

     (3 )      1       (2 )      0       0       0       0       0       (4 ) 

Corporate securities

     (73 )      (130 )      (26 )      14       0       0       (4 )      0       (219 ) 

Rural product note

     (9 )      5       (7 )      4       0       0       0       0       (7 ) 

Securitized real estate loans

     (9 )      5       0       2       0       0       0       0       (2 ) 

Debentures

     (52 )      (140 )      (18 )      8       0       0       (4 )      0       (206 ) 

Eurobond and others

     (2 )      0       0       0       0       0       0       0       (2 ) 

Promissory notes

     (1 )      0       (1 )      0       0       0       0       0       (2 ) 

Stage 2

   Expected
loss
01/01/2018		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 1		     Transfer to
Stage 3		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2018		  

Financial assets at amortized cost

     (368 )      (12 )      (561 )      6       51       74       (14 )      0       (824 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Brazilian government securities

     (65 )      6       0       0       0       0       0       0       (59 ) 

Corporate securities

     (303 )      (18 )      (561 )      6       51       74       (14 )      0       (765 ) 

Rural product note

     0       11       (22 )      0       0       11       0       0       0  

Securitized real estate loans

     (5 )      0       0       0       0       6       (1 )      0       0  

Debentures

     (284 )      (22 )      (539 )      1       51       36       (8 )      0       (765 ) 

Eurobond and others

     0       0       0       5       0       0       (5 )      0       0  

Other

     (14 )      (7 )      0       0       0       21       0       0       0  

Stage 3

   Expected
loss
01/01/2018		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 1		     Transfer to
Stage 2		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 2		     Expected
loss
12/31/2018		  

Financial assets at amortized cost

     (4,738 )      784       (594 )      2,065       0       0       0       (116 )      (2,599 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Corporate securities

     (4,738 )      784       (594 )      2,065       0       0       0       (116 )      (2,599 ) 

Rural product note

     (148 )      (106 )      (36 )      127       0       0       0       (10 )      (173 ) 

Securitized real estate loans

     (2,046 )      463       0       1,244       0       0       0       (22 )      (361 ) 

Debentures

     (2,522 )      432       (558 )      678       0       0       0       (67 )      (2,037 ) 

Promissory notes

     (22 )      (5 )      0       16       0       0       0       0       (11 ) 

Other

     0       0       0       0       0       0       0       (17 )      (17 ) 

 

Stage 1

   Expected
loss
01/01/2017		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 2		     Transfer to
Stage 3		     Cure from
Stage 2		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2017		  

Financial assets at amortized cost

     (82 )      (24 )      (44 )      48       —         26       —         —         (76 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Government securities - other countries - Colombia

     (3 )      —         —         —         —         —         —         —         (3 ) 

Corporate securities

     (79 )      (24 )      (44 )      48       —         26       —         —         (73 ) 

Rural product note

     (4 )      (2 )      (7 )      4       —         —         —         —         (9 ) 

Securitized real estate loans

     (17 )      (3 )      —         —         —         11       —         —         (9 ) 

Debentures

     (50 )      (20 )      (35 )      39       —         14       —         —         (52 ) 

Eurobond and others

     (5 )      1       (1 )      3       —         —         —         —         (2 ) 

Promissory notes

     (1 )      —         (1 )      1       —         —         —         —         (1 ) 

Others

     (2 )      —         —         1       —         1       —         —         —    

Stage 2

   Expected
loss
01/01/2017		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer
to Stage
1		     Transfer
to Stage
3		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2017		  

Financial assets at amortized cost

     (438 )      (73 )      (281 )      314       —         176       (66 )      —         (368 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Brazilian government securities

     (72 )      7       —         —         —         —         —         —         (65 ) 

Corporate securities

     (366 )      (80 )      (281 )      314       —         176       (66 )      —         (303 ) 

Rural product note

     (30 )      (3 )      —         33       —         —         —         —         —    

Securitized real estate loans

     (50 )      2       —         —         —         43       —         —         (5 ) 

Debentures

     (286 )      (79 )      (267 )      281       —         133       (66 )      —         (284 ) 

Others

     —         —         (14 )      —         —         —         —         —         (14 ) 

Stage 3

   Expected
loss
01/01/2017		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer
to Stage
1		     Transfer
to Stage
2		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 2		     Expected
loss
12/31/2017		  

Financial assets at amortized cost

     (3,298 )      (528 )      (1,276 )      1,221       —         —         (115 )      (742 )      (4,738 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Corporate securities

     (3,298 )      (528 )      (1,276 )      1,221       —         —         (115 )      (742 )      (4,738 ) 

Rural product note

     (56 )      (37 )      (55 )      —         —         —         —         —         (148 ) 

Securitized real estate loans

     (1,650 )      (200 )      —         125       —         —         (115 )      (206 )      (2,046 ) 

Debentures

     (1,469 )      (294 )      (1,199 )      976       —         —         —         (536 )      (2,522 ) 

Eurobond and others

     (101 )      3       —         98       —         —         —         —         —    

Promissory notes

     (22 )      —         (22 )      22       —         —         —         —         (22 ) 

 

Stage 1

   Expected
loss
01/01/2016		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 2		     Transfer to
Stage 3		     Cure from
Stage 2		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2016		  

Financial assets at amortized cost

     (199 )      31       (34 )      60       12       48       —         —         (82 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Government securities - other countries - Colombia

         (3 )            —         —         (3 ) 

Corporate securities

     (199 )      31       (31 )      60       12       48       —         —         (79 ) 

Rural product note

     (2 )      (1 )      (2 )      1       —         —         —         —         (4 ) 

Securitized real estate loans

     (54 )      1       —         1       2       33       —         —         (17 ) 

Debentures

     (109 )      27       (25 )      35       10       12       —         —         (50 ) 

Eurobond and others

     (32 )      4       (2 )      22       —         3       —         —         (5 ) 

Promissory notes

     (2 )      —         —         1       —         —         —         —         (1 ) 

Outros

     —         —         (2 )      —         —         —         —         —         (2 ) 

Stage 2

   Expected
loss
12/31/2016		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 1		     Transfer to
Stage 3		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 3		     Expected
loss
12/31/2016		  

Financial assets at amortized cost

     (385 )      21       (131 )      161       —         68       (172 )      —         (438 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Brazilian government securities

     (78 )      6       —         —         —         —         —         —         (72 ) 

Corporate securities

     (307 )      15       (131 )      161       —         68       (172 )      —         (366 ) 

Rural product note

     (26 )      11       (17 )      2       —         —         —         —         (30 ) 

Securitized real estate loans

     (6 )      —         —         —         —         6       (50 )      —         (50 ) 

Debentures

     (223 )      4       (114 )      107       —         62       (122 )      —         (286 ) 

Eurobond and others

     (13 )      —         —         13       —         —         —         —         —    

Outros

     (39 )      —         —         39       —         —         —         —         —    

Stage 3

   Expected
loss
01/01/2016		     Gains /
(Losses)		     Purchases     Settlements     Transfer to
Stage 1		     Transfer to
Stage 2		     Cure from
Stage 1		     Cure from
Stage 2		     Expected
loss
12/31/2016		  

Financial assets at amortized cost

     (425 )      (186 )      (720 )      176       —         —         (1,699 )      (444 )      (3,298 ) 
 

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Corporate securities

     (425 )      (186 )      (720 )      176       —         —         (1,699 )      (444 )      (3,298 ) 

Rural product note

     —         (56 )      —         —         —         —         —         —         (56 ) 

Securitized real estate loans

     (10 )      (1 )      (95 )      10       —         —         (1,321 )      (233 )      (1,650 ) 

Debentures

     (285 )      (149 )      (623 )      61       —         —         (262 )      (211 )      (1,469 ) 

Eurobond and others

     (52 )      20       (2 )      27       —         —         (94 )      —         (101 ) 

Promissory notes

     (78 )      —         —         78       —         —         (22 )      —         (22 )