XML 121 R44.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.6
SHORT-TERM AND LONG-TERM LOANS (Tables)
 12 Months Ended
Dec. 31, 2011
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Collateralized

       

—Split-tenor revolving credit facility (a)

      500.0        —          430.0   

—Syndicated revolving loan facility (b)

      —          —          —     

—Project finance facility (c)

      —          —          100.0   

—Preference shares (d)

      —          91.4        96.3   

—Scrip loan (e)

      —          21.4        19.0   

—Non-revolving Senior Secured Term Loan (f)

      150.0        190.0        —     

—$1 Billion Notes Issue (g)

      987.7        986.6        —     

—$1 Billion syndicated revolving credit facility (h)

      220.0        —          —     

—$60 million senior secured revolving credit facility (i)

      50.0        —          —     

Uncollateralized

       

—Domestic Medium Term Notes Program (j)

      —          108.9        475.8   

—Short-term syndicated facility (k)

      —          —          —     

—Other loans (l)

      —          —          —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
     1,907.7        1,398.3        1,121.1   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Short-term loans and current portion of long-term loans

      (547.0 )      (261.7 )      (691.1 ) 
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Total long-term loans

      1,360.7        1,136.6        430.0   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
Combined Aggregate Maturities of Short- and Long-Terms Loans

The combined aggregate maturities of short and long-term loans for each of the next five years at December 31, 2011 is tabulated below:

 

Maturity

    December 31,
2011		      December 31,
2010		      June 30,
2010		  

1

      547.0         261.7         691.1   

2

      48.0         40.0         430.0   

3

      75.0         40.0         —     

4

      30.0         40.0         —     

Thereafter

      1,207.7         1,016.6         —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  
     1,907.7         1,398.3         1,121.1   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  
Split tenor revolving credit facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

      —          430.0        498.5   

Loans advanced, net of transaction costs

      540.0        70.0        221.0   

Loan repayments

      (40.0 )      (500.0 )      (289.5 ) 
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Closing balance

      500.0        —          430.0   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
Syndicated revolving loan facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		      December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

            —                 —           72.0   

Loans advanced

      —           —           200.0   

Loan repayments

      —           —           (272.0 ) 
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Closing balance

      —           —           —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  
Project finance facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		      December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

          —           100.0        150.0   

Loan repayments

      —           (100.0 )      (50.0 ) 
  

 

 

     

 

 

    

 

 

  

Closing balance

      —           —          100.0   
  

 

 

     

 

 

    

 

 

  
Preference shares
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

      91.4        96.3        84.9   

Preference share dividend

      1.3        3.0        5.9   

Redemptions

      (90.0 )      (19.3 )      —     

Other

      (2.3 )      —          —     

Translation

      (0.4 )      11.4        5.5   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Closing balance

      —          91.4        96.3   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
Scrip Loan
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

      21.4        19.0         —     

Interest

      0.3        —           —     

Loans advanced

      18.2        —           19.5   

Loans repaid

      (39.6 )      —           —     

Translation

      (0.3 )      2.4         (0.5 ) 
  

 

 

    

 

 

     

 

 

  

Closing balance

      —          21.4         19.0   
  

 

 

    

 

 

     

 

 

  
Non-revolving Senior Secured Term Loan
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

      190.0        —          —     

Loans advanced

      —          200.0        —     

Loans repaid

      (40.0 )      (10.0 )      —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Closing balance

      150.0        190.0        —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
Dollar One Billion Notes Issue
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		      December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

      986.6         —           —     

Notes Issued, net of transaction costs

      —           986.4         —     

Unwinding of transaction costs

      1.1         0.2         —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Closing balance

      987.7         986.6         —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  
$1 billion revolving credit facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

      —          —           —     

Loans advanced

      483.0        —           —     

Repayments

      (263.0 )      —           —     
  

 

 

    

 

 

     

 

 

  

Closing balance

      220.0        —           —     
  

 

 

    

 

 

     

 

 

  
Domestic Medium Term Notes Program
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

      108.9        475.8        141.8   

Notes issued

      —          248.0        1,044.9   

Settlements

      (105.3 )      (659.6 )      (721.9 ) 

Translation

      (3.6 )      44.7        11.0   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Balance at close

      —          108.9        475.8   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
Short term syndicated facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		      December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

      —           —           20.0   

Loan advanced

      —           —           —     

Repayments

      —           —           (20.0 ) 
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Closing balance

          —               —           —     
  

 

 

     

 

 

     

 

 

  
Other loans
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		     June 30,
2010		  

Opening balance

      —          —          136.5   

Loans advanced

      56.7        39.4        134.5   

Loans repaid

      (56.7 )      (41.9 )      (284.1 ) 

Translation

      —          2.5        13.1   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  

Closing balance

      —          —          —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

  
$60 million senior secured revolving credit facility
  
Long Term Loans
     December 31,
2011		     December 31,
2010		      June 30,
2010		  

Opening balance

      —          —           —     

Loans advanced

      70.0        —           —     

Repayments

      (20.0 )      —           —     
  

 

 

    

 

 

     

 

 

  

Balance at close

      50.0        —           —