XML 92 R77.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.20.4
STATEMENT OF CASH FLOWS (Tables)
 12 Months Ended
Dec. 31, 2020
Disclosure of cash flow statement [text block] [Abstract]  
Schedule of other inflows (outflows) of cash
   For the year ended
December 31,		 
   2020   2019   2018 
   ThUS$   ThUS$   ThUS$ 
Delta Air Lines Inc. compensation (1)   62,000    350,000    - 
Fuel hedge   (46,579)   (9,966)   77,234 
Hedging margin guarantees   14,962    (21,200)   1,573 
Currency hedge   -    -    (1,282)
Tax paid on bank transaction   (1,261)   (11,369)   318 
Fuel derivatives premiums   (3,949)   (17,102)   (13,947)
Bank commissions, taxes paid and other   (5,828)   (20,627)   (8,179)
Guarantees   (44,279)   (5,474)   14,755 
Court deposits   38,527    (22,976)   (30,860)
Total Other inflows (outflows) Operation flow   13,593    241,286    39,612 
Tax paid on bank transaction   (2,192)   (2,249)   (2,476)
Total Other inflows (outflows) Investment flow   (2,192)   (2,249)   (2,476)
Settlement of derivative contracts   (107,788)   (2,976)   (11,675)
Aircraft Financing advances   -    (55,728)   55,728 
Total Other inflows (outflows) Financing flow   (107,788)   (58,704)   44,053 
Schedule of dividends paid to minority shareholders
   For the period ended
December 31,		 
   2020   2019   2018 
   ThUS$   ThUS$   ThUS$ 
Latam Airlines Group S.A.   -    (54,580)   (46,591)
Multiplus S.A. (*)   -    -    (26,029)
Latam Airlines Perú S.A. (*)   (571)   (536)   - 
Total dividends paid   (571)   (55,116)   (72,620)
Schedule of liabilities arising from financing activities
       Cash flows   Non cash-Flow Movements     
  As of
December 31,		   Obtainment   Payment   Interest accrued       As of
December 31,		 
Obligations with financial institutions  2019   Capital   Capital   Interest   and others (*)   Reclassifications   2020 
   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$ 
                             
Loans to exporters   341,475    165,000    (359,000)   (4,140)   8,366    -    151,701 
Bank loans   217,255    265,627    (4,870)   (2,397)   49,658    -    525,273 
Guaranteed obligations   2,157,327    192,972    (48,576)   (21,163)   (823,984)   (137,720)   1,318,856 
Other guaranteed obligations   580,432    1,361,881    (42,721)   (27,744)   67,268    -    1,939,116 
Obligation with the public   2,064,934    -    (774)   (55,613)   174,860    -    2,183,407 
Financial leases   1,730,843    -    (236,744)   (52,155)   34,837    137,720    1,614,501 
Other loans   101,261    -    (101,026)   (1,151)   916    -    - 
Lease liability   3,172,157    -    (122,063)   (46,055)   116,967    -    3,121,006 
Total Obligations with financial institutions   10,365,684    1,985,480    (915,774)   (210,418)   (371,112)   -    10,853,860 
       Cash flows   Non cash-Flow Movements     
Obligations with  As of
December 31,		   Obtainment   Payment   Interest accrued       As of
December 31,		 
financial institutions  2018   Capital   Capital   Interest   and others   Reclassifications   2019 
   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$   ThUS$ 
                             
Loans to exporters   400,721    93,000    (145,505)   (12,934)   6,193    -    341,475 
Bank loans   222,741    164,095    (165,549)   (11,352)   7,320    -    217,255 
Guaranteed obligations   2,534,021    607,797    (282,721)   (93,335)   93,286    (701,721)   2,157,327 
Other guaranteed obligations   673,452    -    (92,549)   (28,417)   27,946    -    580,432 
Obligation with the public   1,553,079    1,009,836    (487,086)   (144,932)   134,037    -    2,064,934 
Financial leases   1,624,854    -    (591,861)   (72,311)   68,440    701,721    1,730,843 
Other loans   252,858    27,864    (178,777)   (9,648)   8,964    -    101,261 
Lease liability   2,858,049    -    (398,992)   (177,948)   891,048    -    3,172,157 
Total Obligations with financial institutions   10,119,775    1,902,592    (2,343,040)   (550,877)   1,237,234    -    10,365,684 
Schedule of statement of consolidated cash flow
   For the year ended
December 31,		 
   2020   2019 
   ThUS$   ThUS$ 
         
Increases (payments)   (31,803)   (86,288)
Recoveries   8,157    349,702 
Total cash flows   (23,646)   263,414 
Schedule of property, plant and equipment and intangibles
   For the year ended
At December 31,		 
   2020   2019   2018 
   ThUS$   ThUS$   ThUS$ 
Net cash flows from            
Purchases of property, plant and equipment   324,264    1,276,621    660,707 
Additions associated with maintenance   173,740    453,827    375,634 
Other additions   150,524    822,794    285,073 
Purchases of intangible assets   75,433    140,173    96,206 
Other additions   75,433    140,173    96,206 
Schedule of property, plant and equipment and intangibles
   For the year ended
December 31,		 
   2020   2019 
   ThUS$   ThUS$ 
         
Net cash flows from (used in) operating activities   18,347    118,797 
Net cash flows from (used in) investment activities   (13,872)   64,516 
Net cash flows from (used in) financing activities   -    (56,866)
Effects of variation in the exchange rate on cash and cash equivalents   (4,475)   (126,447)
Net increase (decrease) in cash and cash equivalents   -    -