XML 89 R27.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.3.0.814
Fair Value Measurements (Tables)
9 Months Ended
Sep. 30, 2015
Fair Value Disclosures [Abstract]  
Schedule of Fair Value of Assets and Liabilities Measured on Recurring Basis

Assets and liabilities of the Company are measured at fair value on a recurring basis as of September 30, 2015 and are summarized as follows:

 

            Fair Value Measurements at Reporting Date Using  

Description

   September 30, 2015      Quoted Prices in
Active Markets
for Identical
Assets
(Level 1)
     Significant
Other
Observable
Inputs
(Level 2)
     Significant
Unobservable
Inputs
(Level 3)
 

Assets:

           

Cash equivalents:

           

Money market funds

   $ 100,637       $ 100,637       $ —         $ —     

Bankers’ acceptance drafts

     90         —           90         —     

Available-for-sale investments:

           

Bankers’ acceptance drafts

     266         —           266         —     

Time deposits and certificates of deposit

     21,152         —           21,152         —     

Commercial paper

     1,446         —           1,446         —     

Asset-backed securities

     134,917         —           134,917         —     

Corporate obligations

     169,423         —           169,423         —     

Municipal bonds

     8,381         —           8,381         —     

U.S. agency obligations

     102,165         —           102,165         —     

Derivatives – currency forward contracts

     2,185         —           2,185         —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total assets

   $ 540,662       $ 100,637       $ 440,025       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Liabilities:

           

Derivatives – currency forward contracts

   $ 307       $ —         $ 307       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Reported as follows:

           

Assets:

           

Cash and cash equivalents(1)

   $ 100,727       $ 100,637       $ 90       $ —     

Short-term investments

     196,842         —           196,842         —     

Other current assets

     2,185         —           2,185         —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total current assets

   $ 299,754       $ 100,637       $ 199,117       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Long-term investments

   $ 240,908       $ —         $ 240,908       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Liabilities:

           

Other current liabilities

   $ 307       $ —         $ 307       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

(1) The cash and cash equivalent amounts presented in the table above do not include cash of $93,429 and non-negotiable time deposits of $991 as of September 30, 2015.

 

Assets and liabilities of the Company measured at fair value on a recurring basis as of December 31, 2014, are summarized as follows:

 

            Fair Value Measurements at Reporting Date Using  

Description

   December 31, 2014      Quoted Prices in
Active Markets for
Identical Assets
(Level 1)
     Significant Other
Observable
Inputs
(Level 2)
     Significant
Unobservable
Inputs
(Level 3)
 

Assets:

           

Cash equivalents:

           

Money market funds

   $ 129,092       $ 129,092       $ —         $ —     

Bankers’ acceptance drafts

     131         —           131         —     

Corporate obligations

     700         —           700         —     

Available-for-sale investments:

           

Time deposits and certificates of deposit

     20,948         —           20,948         —     

Asset-backed securities

     75,674         —           75,674         —     

Bankers’ acceptance drafts

     82         —           82         —     

Corporate obligations

     88,689         —           88,689         —     

Municipal bonds

     3,353         —           3,353         —     

U.S. agency obligations

     98,049         —           98,049         —     

Derivatives – currency forward contracts

     2,110         —           2,110         —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total assets

   $ 418,828       $ 129,092       $ 289,736       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Reported as follows:

           

Assets:

           

Cash and cash equivalents(1)

   $ 129,923       $ 129,092       $ 831       $ —     

Short-term investments

     129,594         —           129,594         —     

Other current assets

     2,110         —           2,110         —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total current assets

   $ 261,627       $ 129,092       $ 132,535       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Long-term investments

   $ 157,201       $ —         $ 157,201       $ —     
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

(1) The cash and cash equivalent amounts presented in the table above do not include cash of $167,517 and non-negotiable time deposits of $7,997 as of December 31, 2014.