XML 68 R57.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.21.2
Debt (Details)
$ in Thousands
3 Months Ended 9 Months Ended 12 Months Ended 24 Months Ended 48 Months Ended 60 Months Ended
Jun. 01, 2021
USD ($)
Mar. 31, 2026
USD ($)
Dec. 31, 2025
USD ($)
Sep. 30, 2025
USD ($)
Jun. 30, 2025
USD ($)
Mar. 31, 2025
USD ($)
Dec. 31, 2024
USD ($)
Sep. 30, 2024
USD ($)
Jun. 30, 2024
USD ($)
Mar. 31, 2024
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Dec. 31, 2023
USD ($)
Sep. 30, 2023
USD ($)
Jun. 30, 2023
USD ($)
Mar. 31, 2023
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Dec. 31, 2022
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Sep. 30, 2022
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Jun. 30, 2022
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Mar. 31, 2022
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Dec. 31, 2021
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Sep. 30, 2021
USD ($)
Mar. 31, 2022
Sep. 30, 2021
USD ($)
Mar. 31, 2024
Mar. 31, 2023
Dec. 31, 2020
USD ($)
Mar. 31, 2026
Mar. 31, 2026
Jun. 01, 2026
USD ($)
Jul. 19, 2019
USD ($)
Debt instruments [Line Items]                                                          
Total principal amount                                       $ 1,796,563   $ 1,796,563     $ 840,000        
Amounts drawn on senior, secured revolving credit facility                                       180,000   180,000     840,000        
Less: unamortized discount and debt issuance costs                                       (20,396)   (20,396)     0        
Total debt, net of discount and debt issuance costs                                       1,776,167   1,776,167     840,000        
Less: current portion of long-term debt, net of debt issuance costs                                       (57,167)   (57,167)     0        
Long-term debt                                       1,719,000   1,719,000     $ 840,000        
Maturities of long-term debt                                                          
Remainder of 2021                                       14,438   14,438              
2022                                       57,750   57,750              
2023                                       72,188   72,188              
2024                                       86,625   86,625              
2025                                       101,062   101,062              
Thereafter                                       1,464,500   1,464,500              
Credit facility                                                          
Revolving credit facility, current commitment $ 500,000                                     $ 500,000   $ 500,000              
Weighted-average interest rate at period end                                       2.63%   2.63%     2.01%        
Daily average amount outstanding                                           $ 1,062,925     $ 1,016,896        
Weighted-average interest rate                                           2.35%     2.12%        
Outstanding letters of credit                                       $ (7,475)   $ (7,475)              
Net available for borrowing as of September 30, 2021                                       312,525   312,525              
Forecast [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Maximum consolidated total leverage ratio                                         5.00   4.50 4.75   4.25      
Maximum consolidated secured leverage ratio                                         4.00   3.50 3.75   3.50      
Minimum interest coverage ratio                                         2.75           3.00    
Consolidated total leverage ratio limiting permitted payments                                                       2.75  
Permitted payments                                                       $ 60,000  
Senior, secured term loan facility [Member]                                                          
Debt instruments [Line Items]                                                          
Total principal amount 1,155,000                                     1,116,563   1,116,563     $ 0        
Credit facility                                                          
Repayment amount                                       14,438                  
Senior, secured term loan facility [Member] | Forecast [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Repayment amount   $ 28,875 $ 28,875 $ 28,875 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 21,656 $ 14,438 $ 14,438 $ 14,438 $ 14,438 $ 14,438 $ 14,438 $ 14,438                    
Senior, unsecured notes [Member]                                                          
Debt instruments [Line Items]                                                          
Total principal amount $ 500,000                                     $ 500,000   $ 500,000     $ 0        
Senior, unsecured notes                                                          
Stated interest rate 8.00%                                                        
Proceeds from debt offering, net of discount and debt issuance costs $ 490,741                                                        
Effective interest rate 8.30%                                                        
Senior, secured revolving credit facility [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Credit facility term 5 years                                                        
Swingline sub-facility [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Revolving credit facility, current commitment $ 40,000                                                        
Letter of credit sub-facility [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Revolving credit facility, current commitment $ 25,000                                                        
Interest rate swap [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Interest rate swap amount                                                         $ 200,000
Minimum [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Interest rate margin on variable-rate debt                                           1.50%              
Revolving credit facility, commitment fee                                           0.25%              
Maximum [Member]                                                          
Credit facility                                                          
Interest rate margin on variable-rate debt                                           2.50%              
Revolving credit facility, commitment fee                                           0.35%