XML 359 R129.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.24.2.u1
Debt - Long-Term Debt Narrative (Details)
 1 Months Ended 3 Months Ended 6 Months Ended 12 Months Ended
Mar. 09, 2024
USD ($)
Dec. 31, 2023
USD ($)
Dec. 27, 2023
USD ($)
shares
Oct. 31, 2023
USD ($)
Sep. 30, 2023
USD ($)
Apr. 30, 2023
USD ($)
Mar. 31, 2023
USD ($)
Aug. 31, 2020
USD ($)
Aug. 31, 2018
USD ($)
Jun. 30, 2024
USD ($)
Jun. 30, 2023
USD ($)
Jun. 30, 2024
USD ($)
loan
Jun. 30, 2023
USD ($)
Dec. 31, 2023
USD ($)
loan
Dec. 26, 2023
USD ($)
Dec. 31, 2022
USD ($)
Dec. 31, 2021
Dec. 31, 2024
Mar. 04, 2024
USD ($)
Dec. 28, 2023
USD ($)
Oct. 28, 2022
USD ($)
Oct. 17, 2022
USD ($)
Sep. 30, 2022
USD ($)
May 11, 2021
Jan. 31, 2021
USD ($)
Nov. 30, 2020
USD ($)
Aug. 31, 2019
USD ($)
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Unamortized debt issuance costs   $ 151,000               $ 271,000   $ 271,000   $ 151,000                          
Interest expense                   5,666,000 $ 5,312,000 10,321,000 $ 9,927,000 22,223,000   $ 8,291,000                      
Long-term debt   193,289,000               206,313,000   206,313,000   193,289,000                          
Outstanding debt obligations for which waiver letters were received   42,675,000               10,838,000   10,838,000   42,675,000   13,645,000                      
Derivative liability   2,508,000 $ 2,248,000             5,226,000   5,226,000   2,508,000   971,000     $ 3,746,000                
Unrealized gain (loss) related to the change in fair value of derivative liability                   0 (509,000) $ 0 107,000 (14,589,000) $ (14,589,000) 470,000                      
Derivative liability, write-off   0 (15,560,000)                     0                          
Gain on extinguishment of debt                           14,843,000   0                      
Long-term notes payable, non-current portion   166,818,000                       166,818,000   222,320,000                      
Payroll Protection Program CARES Act                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Debt, term                                                 5 years    
Principal amount                                                 $ 339,000    
Interest rate                                                 1.00%    
Percent of loan used for payroll-related expenses                                 100.00%                    
Long-term notes payable, non-current portion                               339,000                      
Loan forgiveness amount                           $ 339,000                          
Notes Payable to Banks                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Late payment, penalty fee, percent                           5.00%                          
Number of separate loan agreements | loan                       40   40                          
Unamortized debt issuance costs   151,000               271,000   $ 271,000   $ 151,000   217,000                      
Amortization of debt issuance costs                   52,000 15,000 67,000 41,000 98,000   79,000                      
Interest expense                   3,047,000 2,041,000 5,754,000 3,615,000 9,251,000   4,023,000                      
Bridge Notes                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Unamortized debt issuance costs   $ 0               $ 0   $ 0   0   $ 1,500,000                      
Long-term debt                             $ 95,503,000           $ 85,000,000            
Principal amount                                         $ 35,000,000 $ 50,000,000          
Maximum borrowing capacity                                           $ 85,000,000          
Interest rate                               10.00%           10.00%          
Derivative liability     15,560,000                                 $ 0   $ 1,441,000          
Principal balance converted     85,000,000                                                
Interest converted     10,503,000                                                
Unrealized gain (loss) related to the change in fair value of derivative liability                     $ 107,000   $ (509,000)                            
Debt issuance cost, write-off     $ 717,000                                                
Amortization of debt discount                           783,000   $ 202,000                      
Interest expense                           $ 8,687,000   $ 1,816,000                      
Effective interest rate     13.30%                         14.30%                      
Bridge Notes | Common Class A                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Debt converted, shares issued (in shares) | shares     9,550,274                                                
Other Debt Payable | EID loan                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Debt, term               30 years                                      
Proceeds from loans               $ 122,000                                      
Interest rate               3.75%                                      
Principal and interest deferral period               12 months                               24 months      
Minimum | Notes Payable to Banks                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Debt, term   2 years               2 years   2 years   2 years                          
Maximum | Notes Payable to Banks                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Debt, term                   15 years   15 years           15 years                  
Secured Debt | Line of Credit                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Late payment, penalty fee, percent                 5.00%                                    
Maximum borrowing capacity   $ 15,250,000             $ 12,255,000         $ 15,250,000                 $ 32,250,000     $ 27,250,000 $ 22,255,000
Floor rate                 0.0225                                    
Debt instrument, term                 12 years                                    
Long-term debt   13,148,000               $ 10,838,000   $ 10,838,000   13,148,000   $ 32,153,000                      
Available borrowing capacity   2,102,000               $ 4,412,000   $ 4,412,000   2,102,000   $ 97,000                      
Secured Debt | Line of Credit | Overnight LIBOR                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate                 2.25%                                    
Secured Debt | Line of Credit | LIBOR                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate                 3.00%                                    
Revolving Credit Facility | Line of Credit                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Maximum borrowing capacity $ 60,000,000           $ 60,000,000                                        
Long-term debt   $ 59,540,000                       $ 59,540,000                          
Proceeds from loans       $ 3,000,000 $ 8,713,000 $ 3,300,000 $ 44,527,000                                        
Revolving Credit Facility | Line of Credit | Prime Rate | Variable Rate Component One                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate             1.25%                                        
Revolving Credit Facility | Line of Credit | Prime Rate | Variable Rate Component Two                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate             (1.88%)                                        
Revolving Credit Facility | Line of Credit | SOFR                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate   1.25%   1.25% 1.25% 1.25% 1.25%                                        
Revolving Credit Facility | Line of Credit | SOFR | Variable Rate Component Three                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate             1.25%                                        
Revolving Credit Facility | Line of Credit | SOFR | Variable Rate Component Four                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate 1.50%                                                    
Revolving Credit Facility | Line of Credit | Daily Simple SOFR Rate | Variable Rate Component Four                                                      
Schedule of Debt [Line Items]                                                      
Basis spread on variable rate             1.25%