XML 43 R23.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.5.0.2
Fair Value Measurement (Tables)
 6 Months Ended
Jun. 30, 2016
Fair Value Disclosures [Abstract]  
Financial Assets and Liabilities Measured at Fair Value

The following table presents financial assets and liabilities measured at fair value as of June 30, 2016:

 

     Fair Value Measurement
at Report Date Using		                
     Quoted Prices
in Active Markets
for
Identical Assets
(Level 1)		      Significant
Other
Observable
Inputs
(Level 2)		      Unobservable
Inputs
(Level 3)		      As of
June 30,
2016		  

Financial assets:

            

Cash equivalents:

            

Money market funds

    $ 573,239       $ —         $ —         $ 573,239   

U.S. Treasury debt obligations

      665,100         —           —           665,100   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total financial assets

    $ 1,238,339       $ —         $ —         $ 1,238,339   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Financial liabilities:

            

Warrant liabilities

      —           591,037        —           591,037  
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total financial liabilities

    $ —         $ 591,037       $ —         $ 591,037