XML 55 R19.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.19.3
Common Shares (Tables)
9 Months Ended
Sep. 30, 2019
Common Shares  
Summary of outstanding warrants

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted

 

Weighted

 

 

 

 

 

 

 

 

average

 

average

 

 

 

 

 

 

Warrants

 

exercise price

 

remaining life

 

 

 

 

 

    

outstanding

    

per share

    

(yrs.)

    

Intrinsic value

  

As of December 31, 2017

 

6,514,625

 

$

1.92

 

1.6

 

$

 —

 

As of December 31, 2018

 

6,514,625

 

$

1.92

 

0.6

 

$

 —

 

Expired

 

(6,514,625)

 

$

1.92

 

 

 

$

 —

 

As of September 30, 2019

 

 —

 

$

 —

 

 —

 

$

 —

 

 

Summary of stock-based compensation expense

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Three Months Ended September 30, 

 

Nine Months Ended September 30, 

 

 

    

2019

    

2018

    

2019

    

2018

    

Stock options

 

$

29

 

$

107

 

$

160

 

$

307

 

Restricted stock units

 

 

119

 

 

164

 

 

246

 

 

548

 

Deferred share units

 

 

 —

 

 

 —

 

 

209

 

 

 —

 

 

 

$

148

 

$

271

 

$

615

 

$

855

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Phantom units

 

$

28

 

$

11

 

$

72

 

$

11

 

 

Summary of option activity

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted average

 

 

 

 

 

 

 

Weighted average

 

remaining

 

Aggregate

 

 

 

Number of

 

exercise price

 

contractual term

 

intrinsic

 

 

    

options

    

per option

    

(years)

    

value

 

Outstanding - December 31, 2017

 

1,144,500

    

 

0.42

 

1.15

 

$

346

 

Granted

 

1,142,000

 

 

0.71

 

 

 

 

 

 

Exercised

 

(218,600)

 

 

0.39

 

 

 

 

36

 

Cancelled/Forfeited

 

(748,751)

 

 

0.36

 

 

 

 

 —

 

Outstanding - December 31, 2018

 

1,319,149

    

$

0.71

 

3.84

 

$

 1

 

Granted

 

350,000

 

 

0.73

 

 

 

 

 

 

Exercised

 

(127,000)

 

 

0.52

 

 

 

 

29

 

Cancelled/Forfeited

 

(35,149)

 

 

0.68

 

 

 

 

 3

 

Outstanding - September 30, 2019

 

1,507,000

 

$

0.73

 

3.73

 

$

64

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Exercisable - September 30, 2019

 

992,996

 

$

0.73

 

3.64

 

$

44

 

 

Summary of the status of unvested stock options

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted

 

 

 

 

 

Weighted

 

average

 

 

 

 

 

average

 

remaining

 

 

 

 

 

grant-date

 

amortization

 

 

 

Number of

 

fair value

 

period

 

 

    

options

    

per option

    

(years)

  

Unvested - December 31, 2017

 

246,250

 

 

0.22

 

0.99

 

Granted

 

1,142,000

 

 

0.45

 

 

 

Cancelled/Forfeited

 

(246,250)

 

 

0.22

 

 

 

Vested

 

(382,331)

 

 

0.45

 

 

 

Unvested - December 31, 2018

 

759,669

 

$

0.45

 

1.14

 

Granted

 

350,000

 

 

0.30

 

 

 

Cancelled/Forfeited

 

(35,000)

 

 

0.43

 

 

 

Vested

 

(560,665)

 

 

0.41

 

 

 

Unvested - September 30, 2019

 

514,004

 

$

0.40

 

0.78

 

 

Summary of stock option assumptions

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2019

    

2018

    

Expected volatility

 

61.1

%

 

76.2

%  

 

Risk-free interest rate

 

2.0

%

 

2.7

%  

 

Expected life (years)

 

2.8

 

 

5.0

 

 

Dividend yield

 

0

%

 

0

%  

 

Forfeiture assumption

 

0

%

 

0

%  

 

 

Summary of restricted stock unit activity

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted average

 

 

 

Number

 

grant-date fair

 

 

    

of RSUs

    

value per RSU

 

Unvested - December 31, 2017

 

1,567,907

    

$

0.85

  

Granted

 

319,000

 

 

0.75

 

Cancelled/forfeited

 

(246,683)

 

 

0.90

 

Vested, net of shares withheld

 

(637,554)

 

 

0.88

 

Unvested - December 31, 2018

 

1,002,670

    

$

0.78

  

Granted

 

1,412,500

 

 

0.49

 

Cancelled/forfeited

 

(655,573)

 

 

0.76

 

Vested, net of shares withheld

 

(266,296)

 

 

0.84

 

Unvested - September 30, 2019

 

1,493,301

 

$

0.51

 

 

Summary of deferred stock units

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted average

 

 

 

Number of

 

grant-date fair

 

 

    

DSUs

    

value per DSU

 

Outstanding - December 31, 2018

 

 —

 

 —

 

Granted

 

366,000

 

0.57

 

Outstanding - September 30, 2019

 

366,000

 

0.57

 

 

Summary of phantom units

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Weighted average

 

 

 

 

 

remaining

 

 

 

Number of

 

vesting term

 

 

    

phantom units

    

(years)

 

Unvested - December 31, 2017

 

 —

    

 

 

Granted

 

265,000

 

 

 

Unvested - December 31, 2018

 

265,000

 

1.50

 

Cancelled/forfeited

 

(32,667)

 

 

 

Vested

 

(88,333)

 

 

 

Unvested - September 30, 2019

 

144,000

 

1.25