XML 66 R51.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.20.1
CONVERTIBLE NOTES - Bridge Notes (Details)
1 Months Ended 3 Months Ended 12 Months Ended
May 14, 2019
USD ($)
D
$ / shares
shares
Apr. 16, 2019
USD ($)
D
$ / shares
shares
Nov. 29, 2018
USD ($)
D
$ / shares
Sep. 17, 2018
USD ($)
$ / shares
Sep. 17, 2018
USD ($)
D
$ / shares
Sep. 17, 2018
USD ($)
$ / shares
Sep. 17, 2018
USD ($)
$ / shares
Apr. 30, 2018
USD ($)
$ / shares
Apr. 20, 2018
USD ($)
Feb. 12, 2018
USD ($)
shares
Sep. 30, 2018
USD ($)
item
$ / shares
Apr. 30, 2018
USD ($)
$ / shares
shares
Dec. 31, 2018
USD ($)
item
$ / shares
shares
Sep. 30, 2018
USD ($)
item
$ / shares
shares
Dec. 31, 2019
USD ($)
$ / shares
shares
Dec. 31, 2018
USD ($)
$ / shares
shares
Apr. 30, 2019
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Nov. 30, 2018
$ / shares
Sep. 20, 2018
$ / shares
Sep. 19, 2018
$ / shares
Aug. 31, 2018
USD ($)
$ / shares
Jul. 31, 2018
USD ($)
Dec. 31, 2017
USD ($)
Oct. 03, 2017
$ / shares
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                             $ 2,150,000 $ 3,850,000                
Number of additional drawdowns completed | item                           1                    
Total debt                         $ 516,000   519,000 516,000                
Warrant revaluation                             (416,000) (1,918,000)                
Payments of financial advisor fees                       $ 116,000                        
Loss on modification of warrants                             (1,128,000)                  
Proceeds from convertible notes                             2,150,000 3,850,000                
Derivative asset (liability)                         62,000   62,000              
Loss on extinguishment of debt                               (2,903,000)                
Warrant liability canceled due to settlement of equity instruments                               456,000                
Number of shares converted from debt instrument (in shares) | shares                   120,983                            
Conversion of convertible debt plus interest into common stock                   $ 1,900,000         $ 7,553,000 2,356,000                
Class of Warrant or Right, Number of Securities Called by Warrants or Rights | shares                             909,189                  
Wrote-off of debt discount with an offset to additional paid in capital                             $ 731,000 210,000                
Write-off debt derivative liability in conjunction with convertible note conversions                             477,000 301,000                
Long-term debt, net of current maturities                         253,000   198,000 253,000                
Gain (Loss) on Derivative Instruments Held for Trading Purposes, Net                             (415,000) 267,000                
Bridge Notes Beneficial Conversion Features                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Derivative asset (liability)                         15,000     15,000                
Bridge Notes Redemption Feature [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Derivative asset (liability)                         30,000   30,000              
Convertible Promissory Note Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                             $ 21.00                 $ 45.00
April 2018 Warrants, First Half                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Class of Warrant or Right, Term               5 years       5 years   5 years                    
April 2018 Warrants, Second Half                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Class of Warrant or Right, Term               1 year       1 year   1 year                    
April 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion price per share | $ / shares               $ 11.25       $ 11.25             $ 7.50 $ 11.25        
Proceeds from issuance of debt                       $ 1,100,000                        
Stock rights issued (in shares) | shares | shares                       243,224                        
Warrants, fair value               $ 1,100,000       $ 1,100,000                        
Conversion ratio                       150                        
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares               $ 11.25     $ 7.50 $ 11.25   $ 7.50                    
Warrant revaluation                           $ 100,000                    
Advisor fees as a percentage of proceeds                       7.00%                        
Proceeds from convertible notes                       $ 1,100,000                        
Amended Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                                 $ 5.40              
Warrants term                                 5 years              
Advisor Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Class of Warrant or Right, Term                           4 years                    
Stock rights issued (in shares) | shares | shares                       15,466                        
Warrants, fair value               $ 100,000       $ 100,000                        
Senior Secured Convertible Promissory Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount       $ 300,000 $ 300,000 $ 300,000 $ 300,000                                  
Convertible debt, threshold consecutive trading days | D         10                                      
Conversion price per share | $ / shares       $ 15.00 $ 15.00 $ 15.00 $ 15.00                                  
Debt instrument, convertible, threshold trading days | item         5   5                                  
Conversion ratio           1.65                                    
Derivative liability from debt discount                             $ 400,000                  
Conversion of convertible debt plus interest into common stock                               2,800,000                
Debt instrument, term       18 months                                        
Percentage of principal outstanding           20.00%                                    
Senior Secured Convertible Promissory Notes | Maximum                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount       $ 500,000 $ 500,000 $ 500,000 $ 500,000                                  
Quarter 3 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stock rights issued (in shares) | shares | shares                           196,340                    
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                                 $ 5.40              
Warrants term                                 5 years              
Quarter 4 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                         $ 700,000                      
Stock rights issued (in shares) | shares | shares                         300,115                      
Proceeds from convertible notes                         $ 700,000                      
2018 Note Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount                 $ 3,296,703                              
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares               $ 4.50       $ 4.50           $ 2.25            
2018 Note Agreement | April 2018 Warrants, First Half                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Class of Warrant or Right, Term                             1 year                  
2018 Note Agreement | April 2018 Warrants, Second Half                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Class of Warrant or Right, Term                             5 years                  
2018 Note Agreement | Advisor Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion price per share | $ / shares               $ 11.25       $ 11.25                        
Stock rights issued (in shares) | shares | shares                       15,466                        
Warrants, fair value               $ 100,000       $ 100,000                        
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares               $ 11.25       $ 11.25                        
Convertible Bridge Loan | Quarter 4 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Warrants, fair value                         $ 700,000     $ 700,000                
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                         $ 5.40     $ 5.40                
Class of Warrant or Right, Number of Securities Called by Warrants or Rights | shares                         300,115     300,115                
Warrants term                         5 years     5 years                
Quarter 3 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                           $ 600,000                    
Derivative liability from debt discount                     $ 100,000     100,000                    
Proceeds from convertible notes                           600,000                    
Quarter 3 2018 Bridge Notes | Quarter 3 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                           700,000                    
Proceeds from convertible notes                           700,000                    
April 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                       $ 600,000                        
Number of additional drawdowns completed | item                     3                          
Derivative liability from debt discount               $ 100,000       100,000                        
Proceeds from convertible notes                       600,000                        
April 2018 Bridge Notes | Convertible Promissory Note Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Discount percentage                 9.00%                              
May 2019 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Stock rights issued (in shares) | shares | shares 154,343                                              
Warrants, fair value $ 900,000                                              
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares $ 9.56                                              
Warrants term 5 years                                              
Quarter 4 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                         $ 400,000                      
Number of additional drawdowns completed | item                         1                      
Total debt                         $ 1,400,000     $ 1,400,000                
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt                         1,100,000     1,100,000                
Beneficial conversion feature                         1,100,000                      
Loss on issuance of convertible notes                         300,000                      
Proceeds from convertible notes                         400,000                      
Write off of debt premium with an offset to additional paid in capital                         500,000                      
Quarter 4 2018 Bridge Notes | Amendment Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                         $ 1,100,000   $ 300,000                  
Number of additional drawdowns completed | item                         2                      
Total debt                         $ 1,200,000     1,200,000                
Debt discount                         108,000     108,000                
Proceeds from convertible notes                         1,100,000   300,000                  
Quarter 4 2018 Bridge Notes | Amendment Agreement | Other current assets                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                             1,100,000                  
Proceeds from convertible notes                             1,100,000                  
Convertible Debt [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Total debt                         4,377,000   142,000 4,377,000                
Long-term debt, net of current maturities                                          
Convertible Debt [Member] | Quarter 3 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt                     $ 1,300,000     1,300,000                    
Warrants, fair value                     $ 700,000     $ 700,000                    
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                                         $ 11.25      
Warrant revaluation                               100,000                
Convertible Debt [Member] | Quarter 4 2018 Warrants                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Warrants, fair value                         $ 700,000     $ 700,000                
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares                         $ 5.40     $ 5.40                
Class of Warrant or Right, Number of Securities Called by Warrants or Rights | shares                         300,115     300,115                
Warrants term                         5 years     5 years                
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount                             1,800,000                  
Interest rate (as a percent)                     8.00%     8.00%                    
Discount percentage                           9.00%                    
Conversion threshold percentage of stock price trigger                           80.00%                    
Convertible debt, threshold consecutive trading days | item                           10                    
Conversion price per share | $ / shares                     $ 7.50     $ 7.50                    
Repayment Period                           180 days                    
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt                             1,800,000                  
Early repayment trigger, amount of gross proceeds                           $ 7,000,000                    
Debt Instrument, Period To File Registration Statement                     30 days                          
Percentage per month charged as damages if registration statement not filed by deadline                           1.00%                    
Debt discount                     $ 164,000   $ 1,111,000 $ 164,000 1,796,000 $ 1,111,000              
Debt issuance costs, net                     $ 164,000     $ 164,000                    
Beneficial conversion feature                             1,100,000                  
Net debt issuance costs and debt discounts                             2,700,000                  
Loss on issuance of convertible notes                             900,000                  
Debt premium on debt                         $ 647,000   $ 647,000              
Warrant liability canceled due to settlement of equity instruments                             $ 4,400,000                  
Number of shares converted from debt instrument (in shares) | shares                             1,900,766 93,334                
Conversion of convertible debt plus interest into common stock                               $ 200,000                
Amortization of debt discount                             $ 273,000 118,000                
Amortization of debt premium                             $ 167,000 170,000                
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Amendment Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion threshold percentage of stock price trigger     80.00%                                          
Convertible debt, threshold consecutive trading days | D     10                                          
Debt discount     $ 3,100,000                                          
Beneficial conversion feature     1,000,000                                          
Maximum borrowing amount     $ 1,318,681                                          
Conversion price above the closing bid price of common stock | $ / shares     $ 0.75                                          
Floor price | $ / shares     $ 2.25                                          
Debt, carrying amount     $ 3,300,000                                          
Fair value of convertible debt     4,200,000                                          
Debt premium on debt     900,000                                          
Loss on extinguishment of debt     2,900,000                                          
Write off of debt premium with an offset to additional paid in capital                               $ 100,000                
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Amendment Agreement | Bridge Notes Beneficial Conversion Features                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Beneficial conversion feature     0                                          
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Amendment Agreement | Bridge Notes Redemption Feature [Member]                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Derivative asset (liability)     $ 0                                          
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Debt Instrument, Redemption, Period One                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, redemption price, percentage                             105.00%                  
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Debt Instrument, Redemption, Period Two                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, redemption price, percentage                             110.00%                  
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Debt Instrument, Redemption, Period Three                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, redemption price, percentage                             115.00%                  
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Minimum                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion price per share | $ / shares                     $ 4.50     $ 4.50                    
Convertible Debt [Member] | Convertible Bridge Loan | Maximum | Amendment Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion price per share | $ / shares     $ 3.75                                          
Derivative liability from debt discount     $ 100,000                                          
Convertible Debt [Member] | Quarter 3 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt                     $ 1,300,000     $ 1,300,000                    
Debt discount                     133,000     133,000                    
Beneficial conversion feature                             $ 500,000                  
Derivative liability from debt discount                     100,000     100,000                    
Net debt issuance costs and debt discounts                     1,400,000     1,400,000                    
Loss on issuance of convertible notes                           100,000                    
Convertible Debt [Member] | July 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount                                           $ 348,104    
Total debt                                           $ 382,526    
Convertible Debt [Member] | August 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount                                         $ 495,955      
Total debt                                         $ 545,005      
Convertible Debt [Member] | September 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount                     495,941     495,941                    
Total debt                     544,990     544,990                    
Convertible Debt [Member] | April 2018 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Proceeds from issuance of debt                 $ 1,660,000                              
Total debt                 1,824,176   1,500,000     1,500,000                    
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt                     $ 1,300,000     $ 1,300,000                    
Beneficial conversion feature                       $ 1,700,000                        
Proceeds from convertible notes                 $ 1,660,000                              
Convertible Debt [Member] | April 2019 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Discount percentage   9.00%                                            
Repayment Period   180 days                                            
Proceeds from issuance of debt   $ 900,000                                            
Total debt   1,000,000                                            
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt   1,000,000                                            
Debt discount   $ 100,000                                            
Stock rights issued (in shares) | shares | shares   147,472                                            
Warrants, fair value   $ 1,000,000                                            
Exercise price (in dollars per share) | $ / shares   $ 5.40                                            
Beneficial conversion feature   $ 900,000                                            
Net debt issuance costs and debt discounts   2,000,000                                            
Loss on issuance of convertible notes                             $ 1,000,000                  
Proceeds from convertible notes   $ 900,000                                            
Warrants term   5 years                                            
Convertible Debt [Member] | April 2019 Bridge Notes | Amendment Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion threshold percentage of stock price trigger   80.00%                                            
Convertible debt, threshold consecutive trading days | D   10                                            
Conversion price per share | $ / shares   $ 0.75                                            
Floor price | $ / shares   2.25                                            
Convertible Debt [Member] | April 2019 Bridge Notes | Maximum | Amendment Agreement                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Conversion price per share | $ / shares   $ 3.75                                            
Convertible Debt [Member] | May 2019 Bridge Notes                                                
Debt Instrument [Line Items]                                                
Debt instrument, face amount $ 1,100,000                                              
Conversion threshold percentage of stock price trigger 80.00%                                              
Convertible debt, threshold consecutive trading days | D 10                                              
Conversion price per share | $ / shares $ 7.12                                              
Repayment Period 180 days                                              
Proceeds from issuance of debt $ 1,000,000                                              
Debt discount and debt issuance costs as a reduction of the related debt 1,100,000                                              
Debt discount 100,000                                              
Beneficial conversion feature 900,000                                              
Net debt issuance costs and debt discounts 2,000,000                                              
Loss on issuance of convertible notes $ 900,000                                              
Original issue discount (as a percent) 9                                              
Proceeds from convertible notes $ 1,000,000                                              
Floor price | $ / shares $ 2.25