IDM Spółka Akcyjna
z siedzibą w Krakowie
Sprawozdanie Zarządu
z działalności Spółki za rok 2022
Kraków, 24 kwietnia 2023 r.
SPIS TREŚCI
Podstawa sporządzenia sprawozdania Zarządu z działalności Spółki…………………………………………………………………..1
1. Informacje ogólne o Emitencie ....................................................................................................................... 1
2. Informacja o sytuacji finansowo-ekonomicznej Emitenta…………………………………………………………...1
2.1. Wybrane dane finansowe - podstawowe wielkości ekonomiczno-finansowych, ujawnione w rocznym
sprawozdaniu finansowym ..................................................................................................................................... 1
2.2. Wskaźniki finansowe na podstawie danych wykazanych w sprawozdaniu finansowym ............................... 2
2.3. Komentarz Zarządu do aktualnej i przewidywanej sytuacji finansowej ......................................................... 2
2.4. Opis i ocena czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, które miały istotny wpływ na
osiągnięty wynik finansowy / Wykaz najważniejszych wydarzeń dotyczących działalności Emitenta w tym po dniu
bilansowym ............................................................................................................................................................. 3
2.5 Informacja o podstawowych produktach, towarach lub usługach……………………………………………....3
2.6. Informacje o rynkach zbytu ............................................................................................................................ 4
2.7. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń, z określeniem, w jakim stopniu Emitent jest na nie narażony . 4
2.8. Informacje o przewidywanym rozwoju jednostki ........................................................................................... 6
3. Informacje o ważniejszych osiągnięciach w dziedzinie badań i rozwoju ........................................................ 7
4. Informacje o nabyciu akcji własnych .............................................................................................................. 7
5. Informacja o posiadanych przez jednostkę oddziałach (zakładach) ............................................................... 7
6. Informacja o instrumentach finansowych w zakresie ryzyka: zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń
przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej, na jakie narażona jest jednostka ............... 7
7. Informacja o instrumentach finansowych w zakresie: przyjętych przez jednostkę celów i metod zarządzania
ryzykiem finansowym, łącznie z metodami zabezpieczenia istotnych rodzajów planowanych Transakcji, dla
których stosowana jest rachunkowość zabezpieczeń ............................................................................................. 7
8. Wykaz postępowań sądowych ....................................................................................................................... 8
9. Informacje o znaczących umowach ................................................................................................................ 8
10. Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych ...................................................................... 8
11. Informacje o istotnych transakcjach zawartych przez emitenta z podmiotami powiązanymi na innych
warunkach niż rynkowe .......................................................................................................................................... 8
12. Informacje o zaciągniętych i wypowiedzianych w danym roku obrotowym umowach kredytów i pożyczek 8
13. Informacje o udzielonych pożyczkach ............................................................................................................ 8
14. Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach ............... 8
15. Opis wykorzystania przez emitenta wpływów z emisji papierów .................................................................. 9
16. Objaśnianie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej
publikowanymi prognozami wyników na dany rok ................................................................................................. 9
17. Ocena dotycząca zarządzania zasobami finansowymi .................................................................................... 9
18. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych ................................................................................. 9
19. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy ........... 9
20. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa
emitenta oraz opis perspektywy rozwoju ............................................................................................................... 9
21. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem Emitenta ........................................... 10
22. Umowy pomiędzy Emitentem a osobami zarządzającymi ........................................................................... 10
23. Wynagrodzenie kadry zarządzającej ............................................................................................................. 10
24. Akcje w posiadaniu kadry zarządzającej ....................................................................................................... 10
25. Informacje o umowach zawartych pomiędzy akcjonariuszami i obligatariuszami ....................................... 11
26. Informacja o systemie kontroli programów akcji pracowniczych ................................................................ 11
27. Informacje o umowie z biegłym rewidentem ............................................................................................... 11
28. Informacje/oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego ........................................................... 11
29. Podpisy osób sporządzających i zatwierdzających sprawozdanie zarządu z działalności Spółki….12
1 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
INFORMACJE O PODSTAWIE SPORZĄDZENIA SPRAWOZDANIA ZARZĄDU Z DZIAŁALNOSCI IDM SA ZA 2022 ROK
Na podstawie art. 55 ust. 2a zd. 2, art. 55 ust. 2b oraz art. 49b ust. 1 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o
rachunkowości oraz §70 ust. 1 pkt 4 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 r. w sprawie
informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków
uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem
członkowskim, sprawozdanie Zarządu z działalności IDM SA („Emitent”, „Spółka”) sporządzone zostało w formie
jednego dokumentu.
1. INFORMACJE PODSTAWOWE O EMITENCIE
Emitent działa pod firmą IDM S.A. z siedzibą w Krakowie, adres: ul. Józefitów 7 lok. 2, 30-039 Kraków.
IDM SA działa na podstawie statutu Spółki sporządzonego w formie aktu notarialnego z dnia 10
września 1998 rok. W dniu 28 marca 2001 roku Spółka wpisana została do Krajowego Rejestru
Sądowego w Sądzie Rejonowym dla Krakowa – XI Wydział Gospodarczy pod numerem: KRS
00000044483, NIP 6762070700, REGON 351528670.
Spółka utworzona została na czas nieokreślony.
IDM SA jest notowana na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie od 2005 roku.
Podstawowym przedmiotem działalności Spółki są „Usługi doradcze w zakresie inwestycji w nieruchomości i
wierzytelności” w ramach PKD 7022Z „Pozostałe doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i
zarządzania”.
2. INFORMACJA O SYTUACJI FINANSOWO-EKONOMICZNEJ EMITENTA
2.1. Wybrane dane finansowe - podstawowe wielkości ekonomiczno-finansowych, ujawnione w rocznym
sprawozdaniu finansowym
WYBRANE DANE FINANSOWE
01.01.2022
31.12.2022
01.01.2021
31.12.2021
1
Przychody z działalności podstawowej 246 1 368
2
Zysk (strata) z działalności operacyjnej 198- 554
3
Zysk (strata) przed opodatkowaniem 99 1 748-
4
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 1 644- 495-
5
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 138- 787
6
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 19- 1 294
7
Przepływy pieniężne netto razem 1 801- 1 586
8
Zysk (strata) netto 99 1 748-
9
Średnia ważona liczba akcji w szt. 45 422 882 44 392 388
10
Zysk (strata) na 1 akcję (w PLN i EUR) 0,002 zł -0,04 zł
Dane wynikowe
2 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
2.2. Wskaźniki finansowe na podstawie danych wykazanych w sprawozdaniu finansowym
Podstawowe wskaźniki charakteryzujące działalność IDMSA w ostatnich 3 latach przedstawiono
w tabelach.
WSKAŹNIKI EFEKTYWNOŚCI DZIAŁANIA:
2022
2021
2020
2,38%
-30,43%
138,32%
-4,76%
9,47%
82,78%
15,73%
-365,69%
337,63%
WSKAŹNIK PŁYNNOŚCI:
Rodzaj wskaźnika
2022
2021
2020
Wskaźnik Aktywa bieżące
bieżącej płynności =
Zobowiązania krótkoterminowe
1,09
1,39
2,04
WSKAŹNIK WYPŁACALNOŚCI:
Rodzaj wskaźnika
2021
2021
2020
Wskaźnik Kapitał własny
wypłacalności = * 100%
Aktywa ogółem
15,11%
8,32%
41,0%
2.3. Komentarz Zarządu do aktualnej i przewidywanej sytuacji finansowej
Spółka zakończyła rok obrotowy wynikiem netto w kwocie 99 tys. zł.
W Spółce nie występują okoliczności wskazujące na zagrożenia kontynuacji działalności. W podstawowym
zakresie działalności IDM S.A. angażuje się w projekty nieruchomościowe. Przedmiotowe zaangażowanie jest
realizowane we współpracy z partnerami branżowymi i finansowymi w spółkach celowych. Należy mieć na
uwadze, że inwestycje nieruchomościowe mają zwykle horyzont dłuższy niż dwunastomiesięczny, a przychody i
zyski materializują się po rozliczeniu inwestycji. IDM S.A. nie prowadzi bezpośrednio projektów
3 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
nieruchomościowych, stąd w roku obrotowym nie odnotowano jeszcze spodziewanych w przyszłości przychodów
operacyjnych z tego tytułu w raportowanym okresie.
Spółka spodziewa się wzrostu przychodów operacyjnych w roku 2023 z tytułu z tytułu prowadzonej działalności
w ramach realizowanych projektów.
2.4. Opis i ocena czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, które miały istotny wpływ
na osiągnięty wynik finansowy / Wykaz najważniejszych wydarzeń dotyczących działalności Emitenta w tym
po dniu bilansowym
W dniu 10 stycznia 2022 r. Sąd Apelacyjny w Krakowie (sąd II Instancji) wydał wyrok, na mocy którego podtrzymał
wyrok Sądu Okręgowego w Krakowie (sąd I instancji) zasądzający od IDMSA na rzecz PHU Temar Sp. z o.o. Sp.k.
kwotę 1.191.775,54 zł w sprawie o zapłatę. Roszczenie PHU Temar sp. z o.o. sp.k. było roszczeniem powstałym
przed dniem 22 lipca 2014 r. tj. przed dniem ogłoszenia upadłości z możliwością zawarcia układu w związku z
czym przedmiotowa wierzytelność została objęta zawartym układem w drodze konwersji wierzytelności na
kapitał zakładowy.
W dniu 2 czerwca 2022 r. Sąd Rejonowy dla Krakowa - Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy
Krajowego Rejestru Sądowego w dniu 02.06.2022 r. dokonał wpisu do rejestru przedsiębiorców KRS zmiany
statutu Spółki oraz zmiany wysokości i struktury kapitału zakładowego IDMSA w związku z podwyższeniem
kapitału zakładowego na skutek konwersji wierzytelności na akcje Spółki w wyniku zawartego w dniu 24.09.2019
r. układu na skutek ustalenia w sposób niesporny i konkretny wierzytelności spornej po dniu zawarcia układu, o
której Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 1/2022 z dnia 10 stycznia 2022 r. Zarejestrowany przez sąd
kapitał zakładowy wynosi 2.271.144,10 zł.
Do najważniejszych zdarzeń raportowanego okresu należy zaliczyć wykonanie - w całości układu wobec
wierzycieli we wszystkich grupach, tj. w grupie I, w grupie II oraz w grupie III. Spółka w dniu 30 czerwca 2022 r.
spłaciła ostatnią ratę układową.
W dniu 30 grudnia 2022 r. pomiędzy IDM S.A. oraz Glad Energia sp. z o.o. zawarty został aneks do umowy
pożyczki, strony zmieniły termin zwrotu pożyczki z 31 grudnia 2022 r. na dzień 30 czerwca 2023 r.
Efekt epidemii COVID
W odniesieniu do epidemii COVID Emitent nie odnotował w raportowanym roku istotnego wpływu na swoją
wyniki działalności.
Wpływu konfliktu zbrojnego na terenie Ukrainy
Emitent nie odnotował bezpośredniego, negatywnego wpływu na swoją działalność. Spółka nie współpracuje z
dostawcami, ani klientami, oraz nie prowadzi sprzedaży swoich usług na terytoria zaangażowane w konflikt.
Spółka na bieżąco analizuje wpływ przedmiotowego konfliktu na projekty realizowane na terytorium Polski.
2.5. Informacja o podstawowych produktach, towarach lub usługach Emitenta
Podstawowym rodzajem działalności Emitenta jest działalność doradcza w zakresie prowadzenia działalności
gospodarczej i zarządzania a także działalność realizowana o przyjętą strategię.
Zgodnie z przyjętą strategią Spółka koncentruje się na 2 podstawowych filarach działalności:
1. Doradztwie i usługach pośrednictwa na rynku nieruchomości, wierzytelności oraz doradztwie prawno-
korporacyjnym
oraz
2. Inwestycje w zakresie nieruchomości i wierzytelności
Ad 1.
Doradztwo w zakresie nieruchomości opiera się głównie na pozyskaniu oraz analizie gruntu pod budowę,
przygotowaniu wstępnej koncepcji zabudowy w odniesieniu do nieruchomości gruntowych oraz w przypadku
nieruchomości zabudowanych budynkami komercyjnymi na poszukiwaniu finansowania oraz ewentualnej
dalszej odsprzedaży nieruchomości po wykonaniu modernizacji (w przypadku nieruchomości wcześniej
użytkowanych).
Doradztwo w zakresie wierzytelności dotyczy przed wszystkim wyszukiwania na zlecenie klienta wierzytelności
zabezpieczonych hipotecznie, współpracy z instytucjami dokonującymi sprzedaży, a także obsłudze prawnej
4 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
dotyczącej nabycia wierzytelności na rzecz klienta. Usługi doradcze prowadzone w tym zakresie mają na celu
doprowadzenie do wygaśnięcia wierzytelności oraz przejęcia przez klienta zlecającego nieruchomości
stanowiącej zabezpieczenie.
Doradztwo prawne i korporacyjne dotyczy kompleksowego doradztwa w zakresie strategii rozwoju
przedsiębiorstw, finansowania projektów inwestycyjnych, restrukturyzacji przedsiębiorstw oraz usług w zakresie
prawa handlowego, tworzenia i funkcjonowania spółek, prawa cywilnego oraz rynku papierów wartościowych.
Ad 2.
Inwestycje w zakresie nieruchomości dotyczą:
a) budownictwa wielorodzinnego - z dużym naciskiem na budownictwo ekonomiczne z prefabrykacji. Inwestycje
takie powinny być zlokalizowane w aglomeracjach miejskich w maksymalnym oddaleniu kilkunastu kilometrów
od centrów dużych miast,
b) nieruchomości komercyjnych - parki i galerie handlowe zlokalizowane tylko w dużych miastach. W przypadku
tego segmentu możliwe jest nabywanie nieruchomości wymagających remontów i modernizacji, a także
ponownej komercjalizacji,
c) nieruchomości biurowych - zlokalizowane w dużych miastach zapewniające stały dochód, wymagające prac
modernizacyjnych.
Inwestycje w wierzytelności zakładają nabywanie z dużym dyskontem wierzytelności zabezpieczonych
hipotecznie, gdzie Spółka po uprzedniej analizie będzie dostrzegała możliwość stania się jej właścicielem
doprowadzając do jednoczesnego wygaszenia wierzytelności obciążających hipotekę nieruchomości.
Inwestycje w którykolwiek z powyższych segmentów (nieruchomości, wierzytelności) planowane są w oparciu o
spółki celowe, w których w organie właścicielskim Spółka będzie dysponowała udziałem od 10% do 50%. Celem
posiadania części udziałów jest dążenie do dywersyfikacji ryzyka oraz współpracy przy inwestycjach z partnerami
branżowymi cechującymi się doświadczeniem w przeprowadzaniu inwestycji nieruchomościowych.
Działalność Spółki nie jest uzależniona od jednego odbiorcy ani od jednego dostawcy
2.6. Informacje o rynkach zbytu
Wszystkie projekty Emitenta realizowane są na terenie Polski. Mając na uwadze charakter prowadzonej
działalności, Spółka nie wyodrębnia rynków zbytu według kryteriów geograficznych. Działalności Spółki nie jest
uzależniona od jednego lub więcej dostawców bądź odbiorców, Emitent nie posiada dostawców lub odbiorców,
których udział sięga co najmniej 10% wartości przychodów lub kosztów.
2.7. Opis istotnych czynników ryzyka i zagrożeń, z określeniem, w jakim stopniu Emitent jest na nie
narażony
2.7.1. ryzyko związane z konkurencją
Spółka świadczy usługi doradcze w sektorze wierzytelności oraz nieruchomości. Doradztwo dotyczące rynku
nieruchomości opiera się głównie na pozyskaniu oraz analizie gruntu pod budowę, przygotowaniu wstępnej
koncepcji zabudowy, a w przypadku nieruchomości gruntowych oraz w przypadku nieruchomości zabudowanych
budynkami komercyjnymi na poszukiwaniu pojedynczych lub pakietów nieruchomości, analizie stanu prawnego
i technicznego, pozyskaniu finansowania oraz ewentualnej dalszej odsprzedaży nieruchomości po wykonaniu
modernizacji (w przypadku nieruchomości wcześniej użytkowanych).
IDM S.A. rozwija nowy profil aktywności, którego przedmiot stanowi działalność doradcza opisana w strategii
Spółki (raport bieżący nr 5/2020 z dnia 7 maja 2020 r.). W branży w której IDM S.A. rozwija swoją działalność
panuje bardzo duża konkurencja związana z różnorodnością podmiotów świadczących tożsame usługi. W tym
względzie kluczową przewagą Spółki jest dotychczas wypracowane know-how, które ulega modyfikacjom i
korektom w związku z dostosowaniem rodzaju i poziomu świadczonych usług do sytuacji na rynku oraz oczekiwań
klientów.
2.7.2. ryzyko związane ze strukturą akcjonariatu
Akcjonariat Spółki jest rozproszony, a w Spółce brak jest inwestora strategicznego. Z tego względu istnieje ryzyko
braku porozumienia pomiędzy akcjonariuszami w istotnych dla Spółki kwestiach, a także Spółka może stać się
łatwym obiektem przejęcia przez inny podmiot. Dodatkowo w związku z zawartym układem w ramach którego
5 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
nastąpiła konwersja znacznej części wierzytelności na kapitał zakładowy może dojść w przyszłości do znacznych
różnic zarówno w liczbie jak i strukturze akcjonariuszy.
Zarząd Spółki ocenia, że w/w ryzyko cechuje niski poziom.
2.7.3. ryzyko związane z utratą kluczowych pracowników
Dalszy rozwój Spółki zależy od wiedzy i doświadczenia wysoko wykwalifikowanych pracowników i kadry
zarządzającej. Istnieje ryzyko, że strata kluczowych pracowników w krótkim terminie może znaleźć przełożenie
na spadek efektywności działania Spółki oraz na jej wynik finansowy.
Zarząd Spółki ocenia, że w/w ryzyko cechuje się niskim poziomem.
2.7.4. ryzyko związane z realizowanymi umowami
Istotna część działalności Spółki związana jest z realizacją konkretnych zleceń. Z tego też powodu IDM S.A. ponosi
ryzyko niewykonania zlecenia z różnych względów, w tym niezależnych od Spółki. Taki stan rzeczy może
spowodować zmniejszenie poziomu przychodów i tym samym osiągniętych zysków. Charakter zlecenia związany
jest również z nienależytym wykonaniem powierzonych czynności co może znaleźć odzwierciedlenie w postaniu
roszczeń odszkodowawczych. IDM S.A. dokłada wszelkich starań aby realizowane przez Spółkę zlecenia zostały
należycie zrealizowane, w szczególności poprzez monitoring formalno-prawny realizowanych projektów.
2.7.5. ryzyko związane z płynnością finansową oraz ryzyko kredytowe
Zarząd IDM S.A. realizując nowe projekty biznesowe podejmuje starania w celu zapewnienia odpowiedniego
bilansowania wpływów i wydatków. Spółka monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia
okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia terminy wymagalności/ zapadalności zarówno
inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz
prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej. Spółka zawiera transakcje przede wszystkim z
renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów
należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. W Spółce nie występują istotne
koncentracje ryzyka kredytowego.
Działaniem mającym na celu ograniczenie ww. ryzyka i poprawę sytuacji finansowej w ocenie Spółki jest rozwój
profilu działalności w oparciu o przyjętą strategię, w szczególności w drodze pozyskiwania nowych zleceń.
2.7.6. ryzyko związane z posiadaniem instrumentów finansowych
Środki, które nie są niezbędne z perspektywy bieżącej płynności są przechowywane w formie instrumentów
finansowych. Istnieje ryzyko, że w przypadku niekorzystnego rozwoju sytuacji zajdzie konieczność uaktualnienia
wyceny i wystąpi negatywny wpływ na wynik finansowy. Istnieje również ryzyko, że otwarte pozycje będzie
trzeba zamknąć mimo braku sprzyjających warunków co spowoduje poniesienie straty na danych instrumentach.
2.7.7. ryzyko związane z zadłużeniem emitenta
Spółka na bieżąco reguluje zobowiązania. Zarząd ocenia to ryzyko jako niskie. W celu uniknięcia negatywnych
aspektów przedmiotowego ryzyka Spółka podejmuje w tym zakresie działania opisane w innych miejscach
niniejszego sprawozdania, w szczególności w odniesieniu do kwestii płynności.
2.7.8. ryzyko związane z toczącymi się sprawami sądowymi
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania nie występują sprawy, w których Spółka byłaby stroną lub
uczestnikiem postępowania sądowego.
Spółka na bieżąco monitoruje sytuację pod względem możliwości wystąpienia przedmiotowego ryzyka.
2.7.9. Ryzyko Związane Z Koniunkturą Na Rynku Kapitałowym Oraz Rynku Nieruchomości:
Działalność IDM S.A. powiązana jest z panującą koniunkturą na rynku kapitałowym oraz rynku nieruchomości.
Zarząd podejmuje działania związane z rozwojem profilu działalności Spółki w oparciu o przyjętą strategię Spółki.
Dekoniunktura w obszarze aktywności rynkowej IDM S.A. może doprowadzić do sytuacji, w której przedsiębiorcy
ograniczają procesy inwestycyjne co znajdzie przedłożenie na spadek zapotrzebowania na usługi świadczone
przez IDM S.A., a taka sytuacja spowoduje ryzyko spadku przychodów osiąganych przez Spółkę.
Spółka w oparciu o przyjętą strategię stara się dywersyfikować źródła przychodów.
2.7.10. Ryzyko związane ze zmianami regulacji prawnych
Regulacje prawne zmieniają się w Polsce bardzo często, w szczególności w zakresie uregulowań i interpretacji
przepisów podatkowych oraz uregulowań dotyczących działalności rynków kapitałowych i prowadzenia
6 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
działalności gospodarczej. Każda ze wspomnianych zmian przepisów może spowodować wzrost kosztów
działalności Spółki i wpłynąć tym samym na wyniki finansowe oraz powodować trudności w ocenie skutków
przyszłych zdarzeń czy decyzji.
2.7.11. Ryzyko związane z nadzorem nad rynkiem kapitałowym
Wyemitowane przez IDM papiery wartościowe (akcje) znajdują się w obrocie na rynku regulowanym.
Z tego też względu Spółka podlega obowiązkowemu urzędowemu nadzorowi nad rynkiem kapitałowym
sprawowanym przez Komisję Nadzoru Finansowego. Udział Spółki w publicznym obrocie papierami
wartościowymi wiąże się z ryzykiem sankcji administracyjnych, w tym kar finansowych za naruszenie przepisów
ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu
obrotu oraz o spółkach publicznych lub ustawy o obrocie instrumentami finansowymi.
2.7.12. Ryzyko Zawieszenia Notowań:
Zarząd Giełdy Papierów wartościowych w Warszawie S.A. może zawiesić na mocy § 30 Regulaminu GPW obrót
akcjami, których jest IDMSA na okres trzech miesięcy:
▪ na wniosek IDM S.A.
▪ jeżeli uzna, że wymaga tego interes i bezpieczeństwo uczestników obrotu
▪ jeżeli emitent narusza przepisy obowiązujące na GPW.
2.7.13. Ryzyko Związane Z Wykluczeniem Papierów Wartościowych Z Obrotu Giełdowego:
Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. wyklucza na mocy § 31 ust. 1 Regulaminu GPW
instrumenty finansowe z obrotu giełdowego:
▪ jeżeli ich zbywalność stała się ograniczona
▪ na żądanie Komisji Nadzory Finansowego
▪ w przypadku zniesienia dematerializacji
▪ w przypadku wykluczenia instrumentów finansowych z obrotu na rynku regulowanym przez właściwy
organ nadzoru.
Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. może wykluczyć na mocy § 31 ust. 2 Regulaminu GPW
instrumenty finansowe z obrotu giełdowego:
▪ jeżeli instrumenty finansowe przestały spełniać inne niż określony w § 30 ust. 1 pkt. 1 Regulaminu GPW
warunek dopuszczenia do obrotu giełdowego na danym rynku
▪ jeżeli emitent uporczywie narusza przepisy obowiązujące na giełdzie
▪ na wniosek emitenta
▪ wskutek ogłoszenia upadłości emitenta albo w przypadku oddalenia przez sąd wniosku o ogłoszenie
upadłości z powodu braku środków w majątku emitenta na zaspokojenie kosztów postępowania
▪ jeżeli uzna, że wymaga tego interes i bezpieczeństwo uczestników obrotu
▪ wskutek podjęcia decyzji o połączeniu emitenta z innym podmiotem, jego podziale lub przekształceniu
▪ jeżeli w ciągu 3 miesięcy nie dokonano żadnych transakcji giełdowych na danym instrumencie
finansowym
▪ wskutek podjęcia przez emitenta działalności, zakazanej przez obowiązujące przepisy prawa
▪ wskutek otwarcia likwidacji emitenta
Dodatkowo zgodnie z art. 20 ust. 3 Ustawy z dnia 29 lipca 2015 r. o obrocie instrumentami finansowymi, spółka
prowadząca rynek regulowany wyklucza z obrotu wskazane przez Komisję Nadzoru Finansowego papiery
wartościowe lub instrumenty finansowe, w przypadku gdy obrót nimi zagraża w sposób istotny prawidłowemu
funkcjonowaniu rynku regulowanego lub bezpieczeństwa obrotu na tym rynku albo powoduje naruszenie
interesów inwestorów.
2.8. Informacje o przewidywanym rozwoju jednostki
Zarząd stale podejmuje działania mające na celu systematyczną poprawę standingu oraz płynności finansowej
Spółki.
W okresie sprawozdawczym spółka kontynuowała proces, którego zadaniem jest rozwój nowego profilu
działalności.
W ocenie Zarządu, zasadniczą rolę w rozwoju i kształtowaniu przyszłej sytuacji finansowej Spółki odgrywać będą
zapewnienie nowych źródeł przychodów, konsekwentna kontynuacja reorganizacji działania przedsiębiorstwa, a
7 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
także rozwój działalności zgodnie z przyjętą strategią, o której Spółka informowała raportem bieżącym nr 5/2020
z dnia 7 maja 2020 r.
W sytuacji, gdy rozpoczęcie aktywności w jakimkolwiek z obszarów wskazanych powyżej wymagałoby uzyskania
zezwolenia, licencji, zapewnienia szczególnej struktury organizacyjnoprawnej lub spełnienia jakichkolwiek
dodatkowych wymogów przewidzianych przepisami prawa Spółka podejmie działalność w tym zakresie, po
uprzednim spełnieniu warunków formalnoprawnych uprawniających do wykonywania lub rozpoczęcia danego
rodzaju działalności.
Spółka zakłada okres inwestycji wynoszący do 5 lat.
W każdym przypadku Spółka dopuszcza również przeprowadzenie inwestycji na zasadzie zakupu nieruchomości
gruntowej, przygotowania projektu lub koncepcji zabudowy, a następnie sprzedaż gotowego projektu do
realizacji do inwestora docelowego.
Zarząd IDM S.A. pozytywnie ocenia stabilny rozwój i realizację przyjętej strategii działalności oraz dostrzega
potencjał wzrostu w przyszłości.
Jednym z kluczowych czynników, mających wpływ sytuację finansową Spółki w przyszłości będzie, koniunktura
gospodarcza w szczególności na rynku nieruchomości oraz na rynku finansowym.
3. Informacje o ważniejszych osiągnięciach w dziedzinie badań i rozwoju
IDM S.A. nie prowadzi działalności badawczo-rozwojowej.
4. Informacje o nabyciu akcji własnych
W roku obrotowym 2022 spółka IDM S.A. nie nabywała ani nie dokonywała zbycia akcji własnych.
5. Informacja o posiadanych przez jednostkę oddziałach (zakładach)
Na dzień 31 grudnia 2022 r. spółka IDM S.A. nie posiadała oddziałów ani innych zakładów. Spółka prowadziła
działalność w swojej siedzibie tj. w Krakowie przy ul. Józefitów 7/2 oraz w Warszawie przy ul. S. Okrzei 1A w
budynku Dominanty Praskiej (wyodrębnione miejsce prowadzenia działalności gospodarczej).
6. Informacja o instrumentach finansowych w zakresie ryzyka: zmiany cen, kredytowego, istotnych zakłóceń
przepływów środków pieniężnych oraz utraty płynności finansowej, na jakie narażona jest jednostka
Na poziomie strategicznym za ustalenie i monitorowanie polityki zarządzania ryzykiem odpowiedzialny jest
Zarząd. Spółka stara się ograniczyć poszczególne rodzaje ryzyka, które uznaje za istotne, poprzez monitorowanie
stanu posiadanych instrumentów finansowych. Wszystkie zidentyfikowane typy ryzyka są monitorowane i
kontrolowane w odniesieniu do dochodowości prowadzonej przez Spółkę działalności oraz poziomu kapitału
niezbędnego do zapewnienia bezpieczeństwa operacji.
W Spółce nie występują aktywa, zobowiązania, uprawdopodobnione przyszłe zobowiązania lub wysoce
prawdopodobne planowane transakcje wynikające z umów zawartych ze stronami zewnętrznymi, które zostały
zakwalifikowane do pozycji wymagających zabezpieczenia.
7. Informacja o instrumentach finansowych w zakresie: przyjętych przez jednostkę celów i metod zarządzania
ryzykiem finansowym, łącznie z metodami zabezpieczenia istotnych rodzajów planowanych Transakcji, dla
których stosowana jest rachunkowość zabezpieczeń
Za ustalenie i bieżące monitorowanie polityki zarządzania ryzykiem odpowiedzialny jest Zarząd Jednostki.
Zidentyfikowane typy ryzyka monitorowane i kontrolowane są pod kątem wpływu na kapitał obrotowy,
dochodowość działalności oraz zapewnienie bezpieczeństwa operacji. W Spółce obecnie nie występują aktywa,
zobowiązania, przyszłe zobowiązania lub wysoce prawdopodobne planowane transakcje wynikające z zawartych
umów, które wymagałyby zakwalifikowania ich jako pozycje wymagające zabezpieczenia.
Na dzień 31 grudnia 2022 r. spółka IDM S.A. zatrudniała 10 pracowników.
8 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
Istotne wielkości charakteryzujące działalność IDM S.A., w szczególności istotne popozycje aktywów i pasywów
oraz strukturę wyniku finansowego omówiono w sprawozdaniu finansowym.
8. Wykaz postępowań sądowych
Na dzień bilansowy oraz do dnia publikacji niniejszego raportu rocznego Spółka nie jest stroną żadnego
postępowania sądowego.
9. Informacje o znaczących umowach
Do znaczących umów na dzień bilansowy umów Spółka zalicza:
- umowę pożyczki od Glad Energia Sp. z o.o. Przedmiotem umowy jest pożyczka pieniężna w kwocie 1.000.000,00
zł., oprocentowana 6% w skali roku. Pożyczka została pozyskana w celu zwiększenia kapitału obrotowego Spółki.
Termin zwrotu pożyczki przypada na dzień 30 czerwca 2023 r.
10. Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych
Stan na dzień 31 grudnia 2022 r.
Nazwa spółki
Liczba
posiadanych
akcji/udziałó
w
Udział % w kapitale
zakładowym i
głosach na walnym
zgromadzeniu
Przedstawiciel
IDMSA w
Zarządzie
Przedstawiciel
IDMSA w
Radzie
Nadzorczej
PL 11 sp. z o.o.
20
10%
brak
brak
Solum S.A.
4.000.000
41,62%
brak
Brak
Aphelios sp. z o.o.
25
25%
brak
Brak
K6 sp. z o.o.
15
15%
brak
brak
Glad Energia Sp. z o.o.
355
11,8%
brak
brak
11. Informacje o istotnych transakcjach zawartych przez emitenta z podmiotami powiązanymi na innych
warunkach niż rynkowe
W okresie sprawozdawczym zarówno Spółka nie zawierała istotnych transakcji z podmiotami powiązanymi na
innych warunkach niż rynkowe.
12. Informacje o zaciągniętych i wypowiedzianych w danym roku obrotowym umowach kredytów i pożyczek
Spółka nie zaciągała ani nie wypowiadała w okresie sprawozdawczym umów kredytowych ani pożyczek innych
niż wymienione poniżej:
1. Kredyt na prowadzenie działalności gospodarczej (limit w rachunku bieżącym) do kwoty 300.000,00 zł,
oprocentowany na poziomie WIBOR3M + 4,8 % z terminem wymagalności na dzień 28 lipca 2024 r.
2. Pożyczka pieniężna w kwocie 1.000.000,00 zł, oprocentowana na poziomie 6% w skali roku z terminem
wymagalności na dzień 30 czerwca 2023 r.
3. Pożyczka otrzymana z Państwowego Funduszu Rozwoju w 2021 roku w kwocie 324.000,00 zł
13. Informacje o udzielonych pożyczkach
W okresie sprawozdawczym Spółka nie udzielała pożyczek, które spełniałyby kryterium istotności.
14. Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach
W okresie sprawozdawczym zarówno Spółka nie udzielała ani nie otrzymywała poręczeń lub gwarancji.
Struktura zatrudnienia w Spółce
Wyszczególnienie 31.12.2022 31.12.2021 31.12.2020
Zarząd Spółki
1
1 1
Pozostali pracownicy 9 10 8
Osoby zatrudnione Razem 10 11 9
9 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
15. Opis wykorzystania przez emitenta wpływów z emisji papierów
W okresie sprawozdawczym Spółka nie dokonywała emisji zarówno dłużnych jak i udziałowych instrumentów
finansowych.
16. Objaśnianie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej
publikowanymi prognozami wyników na dany rok
Emitent nie publikował prognoz dotyczących wyników na 2022 rok.
17. Ocena dotycząca zarządzania zasobami finansowymi
W okresie sprawozdawczym obejmującym rok obrotowy 2022 Spółka nie zaciągała zobowiązań finansowych, za
wyjątkiem pożyczki opisanej w pkt. 7 powyżej (aneksowanie umowy). Spółka na bieżąco reguluje swoje
zobowiązania. Środki, które nie są niezbędne z perspektywy bieżącej płynności są przechowywane w formie
instrumentów finansowych.
18. Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych
W obecnej sytuacji prawno-gospodarczej Spółka podejmuje działania związane z bezpośrednim zaangażowaniem
finansowym w ramach realizowanej strategii Spółki. Oceniając stan posiadanych przez Spółkę środków
pieniężnych oraz wielkość przewidywanych wpływów i wydatków w ocenie Zarządu środki te pozwolą Spółce na
sfinansowanie planowanych na 2023 rok zamierzeń inwestycyjnych bez narażania Spółki na zachwianie płynności
finansowej.
19. Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy
W okresie sprawozdawczym nie miały miejsca zdarzenia o charakterze nietypowym, które miałyby bezpośredni
wpływ na wynik finansowy z działalności za rok obrotowy 2022.
20. Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa
emitenta oraz opis perspektywy rozwoju
Do najistotniejszych czynników warunkujących perspektywę rozwoju IDMSA należy zaliczyć:
1. koniunktura na rynku kapitałowym oraz rynku nieruchomości
2. zawarte i negocjowane umowy
3. pozycja rynkowa Spółki
4. posiadane doświadczenie i kontakty Emitent
5. otoczenie prawno-podatkowe
Koniunktura na rynku kapitałowym oraz na runku nieruchomości
Działalność IDMSA bezpośrednio powiązana jest z koniunkturą na rynku kapitałowym ora na rynku
nieruchomości. Zarząd podejmuje działania związane z rozwojem profilu działalności Spółki. Dodatkowo Spółka
świadczy usługi doradcze w sektorze wierzytelności oraz nieruchomości. Doradztwo dotyczące rynku
nieruchomości opiera się głównie na pozyskaniu oraz analizie gruntu pod budowę, przygotowaniu wstępnej
koncepcji zabudowy, a w przypadku nieruchomości gruntowych oraz w przypadku nieruchomości zabudowanych
budynkami komercyjnymi na poszukiwaniu pojedynczych lub pakietów nieruchomości, analizie stanu prawnego
i technicznego, pozyskaniu finansowania oraz ewentualnej dalszej odsprzedaży nieruchomości po wykonaniu
modernizacji (w przypadku nieruchomości wcześniej użytkowanych).
Zawarte i negocjowane umowy
Działalność Spółki jest skoncentrowana w obszarze doradztwa dla przedsiębiorstw. Dodatkowo Spółka świadczy
usługi doradcze w sektorze wierzytelności oraz nieruchomości. Doradztwo dotyczące rynku nieruchomości opiera
się głównie na pozyskaniu oraz analizie gruntu pod budowę, przygotowaniu wstępnej koncepcji zabudowy, a w
przypadku nieruchomości gruntowych oraz w przypadku nieruchomości zabudowanych budynkami
komercyjnymi na poszukiwaniu pojedynczych lub pakietów nieruchomości, analizie stanu prawnego i
technicznego, pozyskaniu finansowania oraz ewentualnej dalszej odsprzedaży nieruchomości po wykonaniu
modernizacji (w przypadku nieruchomości wcześniej użytkowanych).
Zarząd Spółki bardzo pozytywnie ocenia prowadzone dotychczas działania w w/w zakresie.
Pozycja rynkowa IDMSA
10 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
IDMSA stopniowo odbudowuje swoją pozycję i odzyskuje zaufanie klientów oraz stabilizację wizerunku, po tym
kiedy narastające problemy związane z trudną sytuacją finansową spółki w przeszłości doprowadziły do
odebrania licencji na prowadzenie działalności maklerskiej w konsekwencji czego prowadzone było
postepowanie upadłościowe zakończone zrealizowanym układem z wierzycielami.
Posiadane doświadczenie i kontakty
IDMSA działając na polskim rynku wypracował swoiste know-how poparte doświadczeniem szeregu lat
działalności i wielu zrealizowanych projektów.
Otoczenie prawno-podatkowe
Otoczenie prawno-podatkowe może mieć istotny wpływ na wyniki finansowe Spółki. Sytuacja polityczna, jak i
inne czynniki o podobnym charakterze mogą stymulować nastroje w gospodarce wpływając tym samym na
skłonność przedsiębiorców do inwestowania, co znajduje z kolei przełożenie w zapotrzebowaniu na kapitał.
Wspomniane wyżej czynniki są trudne do przewidzenia i oszacowania, jednakże należy pamiętać, że jakiekolwiek
zmiany w tym zakresie dotyczyć będą również innych uczestników rynku.
21. Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem Emitenta
Od ostatniego okresu sprawozdawczego nie wystąpiły zmiany w podstawowych zasadach zarządzaniem
przedsiębiorstwem IDM S.A.
22. Umowy pomiędzy Emitentem a osobami zarządzającymi
W okresie sprawozdawczym Spółka nie zawierała umów spełniających powyższe kryteria.
23. Wynagrodzenie kadry zarządzającej
Tabela – Wynagrodzenie członków zarządu IDM SA w 2022 roku
Imię i Nazwisko
Stanowisko
Wynagrodzenie
należne brutto
Należne w roku
2022 a nie
wypłacone
Grzegorz Leszczyński
Prezes Zarządu
98.385 zł
0,00 zł
Tabela – Wynagrodzenie członków rady nadzorczej w 2022 roku
Imię i Nazwisko
Stanowisko
Wynagrodzenie
należne brutto
Należne w roku
20202 a nie
wypłacone
Konopka Adam
Przewodniczący RN
6 000,00 zł
0,00 zł
Przybylski Krzysztof
Wiceprzewodniczący
RN
6 000,00 zł
0,00 zł
Kompowski Adam
Przewodniczący RN
6 000,00 zł
0,00 zł
Łaszkiewicz Andrzej
Członek RN
6 000,00 zł
0,00 zł
Szostek Andrzej
Członek RN
6 000,00 zł
0,00 zł
Wierzbowski Mirosław
Członek RN
6 000,00 zł
0,00 zł
24. Akcje w posiadaniu kadry zarządzającej
Tabela – Akcje w posiadaniu członków zarządu
Osoba nadzorująca
Liczba
posiadanych
akcji
% udział w
kapitale
zakładowym
Liczba
przysługujących
głosów
% udział w liczbie
głosów
Grzegorz Leszczyński
Prezes Zarządu
206 459
0,45%
206 459
0,45%
11 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
Do dnia publikacji niniejszego raportu rocznego nie nastąpiły zmiany w strukturze posiadanych przez Pana
Grzegorza Leszczyńskiego akcji IDM Spółka Akcyjna.
Tabela – Akcje w posiadaniu członków rady nadzorczej
Osoba nadzorująca
Liczba
posiadanych
akcji
% udział w
kapitale
zakładowym
Liczba
przysługujących
głosów
% udział w
liczbie głosów
Adam Konopka
Przewodniczący RN
155 664
0,34%
155 664
0,34%
Krzysztof Przybylski
Wiceprzewodniczący RN
308 640
0,68%
308 640
0,68%
Andrzej Szostek
Członek RN
617 280
1,36%
617 280
1,36%
Do dnia publikacji niniejszego raportu rocznego nie nastąpiły zmiany w strukturze posiadanych przez członków
Rady Nadzorczej Spółki akcji IDM Spółka Akcyjna.
25. Informacje o umowach zawartych pomiędzy akcjonariuszami i obligatariuszami
Spółka nie posiada informacji o umowach (w tym zawartych po dniu bilansowym), w wyniku których mogą w
przyszłości wystąpić zmiany w posiadaniu akcji Emitenta przez dotychczasowych akcjonariuszy.
26. Informacja o systemie kontroli programów akcji pracowniczych
W okresie sprawozdawczym nie był prowadzony system kontroli akcji pracowniczych.
27. Informacje o umowie z biegłym rewidentem
Badanie sprawozdania finansowych Spółki za 2021 i 2022 rok przeprowadziła KPW Audyt sp. z o.o. z siedzibą w
Łodzi, przy ul. Tymienieckiego 25c/410, KRS: 0000658344, NIP: 7282813024, REGON: 366332218, wpisana na
listę Krajowej Rady Biegłych Rewidentów pod nr 4116.
Badanie za 2021 oraz 2022 rok zostało przeprowadzone na podstawie umowy z dnia 10 września 2021 r. zawartej
pomiędzy IDMSA a KPW Audyt Sp. z o.o. Umowa zawarta została na okres wykonywania zadania polegającego
na:
(i) przeglądzie śródrocznych sprawozdań finansowych za I półrocze 2021 oraz 2022
(ii) badaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok obrotowy 2021 oraz 2022
Tabela - Wynagrodzenie biegłego rewidenta
Wyszczególnienie
01.01.2022
31.12.2022
01.01.2021
31.12.2021
Badanie i przegląd sprawozdań finansowych
21.000,00 zł
21 000,00 zł
Usługi doradztwa podatkowego
0,00 zł
0,00 zł
Wynagrodzenie biegłego rewidenta razem
21.000,00 zł
21 000,00 zł
Przedstawione wynagrodzenie obejmuje kwoty należne za lata 2021 oraz 2022 ujęte w sprawozdaniu
finansowym na podstawie otrzymanych faktur i oszacowanych rezerw, zgodnie z postanowieniami umowy o
badanie sprawozdań finansowych.
28. Informacje/oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego
Oświadczenie Zarządu IDMSA o stosowaniu przez Spółkę w 2022 roku zasad ładu korporacyjnego stanowi
załącznik do niniejszego sprawozdania zarządu działalności Spółki.
12 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
13 | S t r o n a
IDM S.A.
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok
29. Podpisy osób sporządzających i zatwierdzających sprawozdanie zarządu z działalności Spółki
Sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok zostało sporządzone i zatwierdzone przez
Zarząd Spółki w dniu 24 kwietnia 2023 roku
_________________________ ________________________
Grzegorz Leszczyński Andrzej Łaszkiewicz
Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu