Raport

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

GRUPA KAPITAŁOWA NEUCA

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZARZĄDU

ZA ROK OD 1 STYCZNIA 2022 ROKU

DO 31 GRUDNIA 2022 ROKU

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

WSTĘP

• W 2022 roku wartość rynku hurtu aptecznego wyniosła 38,5 mld PLN i wzrosła wobec

analogicznego okresu 2021 roku o blisko 14%. W każdym kwartale minionego roku dynamika

wzrostu była wysoka osiągając w grudniu ponad 20%.

Był to wynik zwiększonych sezonowych

zachorowań na choroby wirusowe. Na dynamikę wartości rynku hurtowego wpływa rynek

detaliczny. W pierwszym półroczu rosła liczba pacjentów co mocno stymulowało wzrost,

natomiast w III kw. istotnym, a w IV kw. głównym czynnikiem wzrostu była zmiana ceny

opakowania

• W minionym roku udziały rynkowe NEUCA utrzymywały się na stabilnym poziomie,

przekraczając w każdym kwartale poziom 31%, w tym w IV kwartale wyniosły 31,6%

W obszarze aptek niezależnych w okresie październik-grudzień wyniosły 38,4%, osiągając

najwyższy w historii Grupy poziom

• Wartość sprzedaży Grupy w 2022 roku wyniosła 11,2 mld PLN przy dynamice zbliżonej do

wzrostu rynku hurtowego. Przychody IV kwartału osiągnęły poziom ponad 2,9 mld PLN (+10,1%

r/r).

• Grupa zachowuje niezmiennie pozycję lidera w rankingu satysfakcji klienta opracowywanym

przez Monitor Apteczny. NEUCA uzyskuje przez cały rok najwyższe odczyty wskaźnika

polecalności Net Promoter Score, systematycznie podnosząc jego notowania. W IV kwartale

2022 wyniósł on 70 pkt., był to wynik lepszy od tego sprzed roku o 2 pkt. NEUCA od kilku lat

prowadzi w rankingu satysfakcji we wszystkich kategoriach dystansując największe i wygrywając

ze średnimi i małymi hurtowniami na rynku.

• Rosnące zaufanie do spółki wpływa na sukces programów partnerskich. Liczba uczestników

wszystkich programów partnerskich: IPRA, Partner/Świat Zdrowia stale się zwiększa. Na koniec

2022 roku. notowaliśmy odpowiednio 2250 i 1708 uczestników ww. programów. Różnorodność

oferty w programach, daje aptekom niezależnym możliwość dostosowania ich swoich

indywidualnych potrzeb.

• Obszar produkcji farmaceutyków w Grupie w 2022 roku zanotował dalszy istotny wzrost skali

biznesu, co owocowało 316 mln PLN przychodów (wobec 201,1 mln PLN w 2021 roku) i zyskiem

EBIT w wysokości 61,5 mln PLN (wobec 49,6 mln PLN r/r).

• W segmentach biznesów pacjenckich i badań klinicznych wartość sprzedaży w 2022 roku to

niemal 0,5 mld PLN, co stanowi roczny wzrost o 64,8%. Zysk operacyjny wzrósł w 2022 roku do

51,3 mln PLN (dynamika 44,4% r/r).

• Działając w wymagającym otoczeniu rynkowym NEUCA w 2022 roku wypracowała pozytywne

wyniki sprzedażowe i finansowe. Przychody Grupy w tym okresie wyniosły 11,2 mld PLN przy

zysku netto bez zdarzeń jednorazowych w wys. 162,3 mln PLN, tj. zbliżonym do rezultatów z lat

2020-2021. W III i IV kwartale 2022 roku zgodnie z oczekiwaniami Grupa odnotowała istotny

wzrost kosztów operacyjnych i finansowych, mających wpływ na osiągane wyniki.

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Źródło: PHARMASCOPE (IQVIA) – opracowanie własne ODOKA

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Obliczenia własne spółki na bazie miesięcznych danych IQVIA Pharmascope (dane Sell-out) oraz

bazy IQVIA OneKey (informacje o aptekach)

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu  
Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku 
 
 

 
Spis treści  
 PODSTAWOWE INFORMACJE O GRUPIE NEUCA .................................................................................. 5 
 MISJA, STRATEGIA I WARTOŚCI GRUPY NEUCA ................................................................................... 5 
1.  MISJA GRUPY NEUCA ............................................................................................................................... 5 
2.  STRATEGIA GRUPY NEUCA ...................................................................................................................... 6 
3.  KLUCZOWE WARTOŚCI GRUPY NEUCA ................................................................................................. 8 
4.  POLITYKA PERSONALNA .......................................................................................................................... 9 
 OBSZARY DZIAŁALNOŚCI – INFORMACJE O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I 
USŁUGACH ............................................................................................................................................... 12 
1.  DYSTRYBUCJA FARMACEUTYKÓW ....................................................................................................... 12 
1.1.  ZARZĄDZANIE KATEGORIĄ..................................................................................................................... 13 
1.2.  WSPARCIE APTEK NIEZALEŻNYCH ....................................................................................................... 14 
1.3.  ŁAŃCUCH DOSTAW ................................................................................................................................. 19 
1.4.  USŁUGI DLA PRODUCENTA .................................................................................................................... 21 
1.5.  EDUKACJA PROZDROWOTNA ................................................................................................................ 23 
1.6.  DZIAŁALNOŚĆ WYDAWNICZA................................................................................................................. 23 
2.  SEGMENT PRODUKCJI FARMACEUTYKÓW .......................................................................................... 23 
3.  OPIEKA MEDYCZNA NAD PACJENTAMI ................................................................................................. 26 
3.1.  UBEZPIECZENIA - TU ZDROWIE ............................................................................................................. 27 
3.2.  ORGANIZACJA USŁUG ZDROWOTNYCH PRZEZ OPERATORA MEDYCZNEGO ŚWIAT ZDROWIA .. 27 
3.2.1.  INFOLINIA MEDYCZNA .......................................................................................................................... 28 
3.2.2.  SIEĆ WSPÓŁPRACUJĄCYCH PLACÓWEK MEDYCZNYCH ................................................................ 28 
3.2.3.  SIEĆ WŁASNYCH PLACÓWEK MEDYCZNYCH ŚWIAT ZDROWIA ..................................................... 28 
3.2.4.  CYFROWA PRZYCHODNIA ŚWIAT ZDROWIA ..................................................................................... 30 
3.3.  E-COMMERCE – APTELINE.PL, ORTOPEDIO.PL ................................................................................... 30 
3.  BADANIA KLINICZNE ................................................................................................................................ 31 
 RYNKI ZBYTU I ŹRÓDŁA ZAOPATRZENIA .............................................................................................. 34 
 PERSPEKTYWY ROZWOJU DZIAŁALNOŚCI EMITENTA Z UWZGLĘDNIENIEM ELEMENTÓW 
STRATEGII RYNKOWEJ ........................................................................................................................... 34 
 OMÓWIENIE PODSTAWOWYCH WIELKOŚCI EKONOMICZNO-FINANSOWYCH ................................ 37 
1.  OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH 
ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE ................................................................ 40 
2.  SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI .................................................................................................................... 40 
3.  ROTACJA KAPITAŁU OBROTOWEGO I WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA ....................................................... 43 
 OBJAŚNIENIE RÓŻNIC POMIĘDZY WYNIKAMI FINANSOWYMI OSIĄGNIĘTYMI W 2022 ROKU A 
WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYMI PROGNOZAMI WYNIKÓW ................................................................... 44 
 OCENA ZARZĄDZANIA ZASOBAMI FINANSOWYMI ............................................................................... 44 
 OCENA MOŻLIWOŚCI REALIZACJI PLANÓW INWESTYCYJNYCH ....................................................... 44 
 CZYNNIKI ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA ................................................................. 45 
1.  CZYNNIKI WEWNĘTRZNE ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA ...................................... 45 
2.  CZYNNIKI ZEWNĘTRZNE ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA ....................................... 46 
3.  OTOCZENIE RYNKOWE ........................................................................................................................... 47 
 OPIS ISTOTNYCH CZYNNIKÓW RYZYKA I ZAGROŻEŃ ........................................................................ 48 
 ISTOTNE POSTĘPOWANIA TOCZĄCE SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA 
POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ ....................... 51 
 INFORMACJA O ZAWARTYCH ZNACZĄCYCH UMOWACH I ISTOTNYCH ZDARZENIACH ................. 52 
1.  UMOWY FAKTORINGOWE ....................................................................................................................... 52 
2.  ZAWIESZENIE DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ SPÓŁKI PRATIA UKRAINE LLC ORAZ PRATIA CLINIC 
UKRAINE LLC ............................................................................................................................................ 53 
 POWIĄZANIA ORGANIZACYJNE I KAPITAŁOWE ................................................................................... 53 
 OPIS TRANSAKCJI Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI ZAWARTYCH NA INNYCH WARUNKACH NIŻ 
RYNKOWE ................................................................................................................................................. 58 
 ZACIĄGNIĘTE I WYPOWIEDZIANE UMOWY KREDYTÓW I POŻYCZEK ............................................... 58 
 UDZIELONE POŻYCZKI ............................................................................................................................ 59 
 PORĘCZENIA I GWARANCJE .................................................................................................................. 59 
 EMISJA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH ................................................................................................ 60 
1.  OBLIGACJE ............................................................................................................................................... 60 
2.  KAPITAŁ AKCYJNY ................................................................................................................................... 60 
 ZMIANY W PODSTAWOWYCH ZASADACH ZARZĄDZANIA PRZEDSIĘBIORSTWEM ......................... 62 
 UMOWY ZAWARTE MIĘDZY GRUPĄ NEUCA A OSOBAMI ZARZĄDZAJĄCYMI ................................... 62 
 WYNAGRODZENIA OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH ................................................... 62 
 AKCJE I UDZIAŁY W POSIADANIU OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH .......................... 63 
 UMOWY, W WYNIKU KTÓRYCH MOGĄ NASTĄPIĆ ZMIANY W PROPORCJACH POSIADANYCH 
AKCJI ......................................................................................................................................................... 63 
 INFORMACJE O SYSTEMIE KONTROLI PROGRAMÓW AKCJI PRACOWNICZYCH ............................ 64 

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu  
Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku 
 
 
4 
 
26.  INFORMACJA O UMOWIE Z PODMIOTEM UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDANIA 
FINANSOWEGO ........................................................................................................................................ 64 
27.  INFORMACJA NA TEMAT STOSOWANIA DOBRYCH PRAKTYK W 2022 ROKU................................... 65 
27.1.  Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego, któremu podlega Emitent, oraz miejsca, gdzie tekst zbioru 
zasad jest publicznie dostępny ................................................................................................................... 65 
27.2.  Wskazanie tych postanowień zbioru zasad ładu korporacyjnego, od których Emitent odstąpił, oraz 
wyjaśnienie przyczyn tego odstąpienia ...................................................................................................... 65 
27.3.  Opis podstawowych cech stosowanych u Emitenta systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania ryzykiem 
w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań 
finansowych ............................................................................................................................................... 67 
27.3.1. System kontroli wewnętrznej ...................................................................................................................... 68 
27.3.2. System zarządzania ryzykiem istotnym dla spółki ...................................................................................... 68 
27.4.  Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio znaczne pakiety akcji wraz ze 
wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale 
zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na 
walnym zgromadzeniu ................................................................................................................................ 68 
27.5.  Wskazanie posiadaczy wszelkich papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne, 
wraz z opisem tych uprawnień ................................................................................................................... 68 
27.6.  Wskazanie wszelkich ograniczeń odnośnie do wykonywania prawa głosu, takich jak ograniczenie 
wykonywania prawa głosu przez posiadaczy określonej części lub liczby głosów, ograniczenia czasowe 
dotyczące wykonywania prawa głosu lub zapisy, zgodnie z którymi, przy współpracy spółki, prawa 
kapitałowe związane z papierami wartościowymi są oddzielone od posiadania papierów wartościowych . 69 
27.7.  Wskazanie wszelkich ograniczeń dotyczących przenoszenia prawa własności papierów wartościowych 
Emitenta ..................................................................................................................................................... 69 
27.8.  Opis zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich uprawnień, w 
szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji .......................................................... 69 
27.9.  Opis zasad zmiany statutu lub umowy spółki Emitenta .............................................................................. 70 
27.10. Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz opis praw akcjonariuszy i 
sposobu ich wykonywania, w szczególności zasady wynikające z regulaminu walnego zgromadzenia, 
jeżeli taki regulamin został uchwalony, o ile informacje w tym zakresie nie wynikają wprost z przepisów 
prawa ......................................................................................................................................................... 70 
27.11. Skład osobowy i zmiany, które w nim zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego, oraz opis działania 
organów zarządzających, nadzorujących lub administrujących Emitenta oraz ich komitetów .................... 73 
27.12. Komitet Audytu ........................................................................................................................................... 79 
27.13. System wynagradzania osób zarządzających i kluczowych menedżerów ................................................. 81 
27.14. System wynagradzania członków Rady Nadzorczej .................................................................................. 81 
27.15. Polityka różnorodności ............................................................................................................................... 81 
28.  LIST PRZEWODNICZĄCEGO RADY NADZORCZEJ DO AKCJONARIUSZY .......................................... 81 
29.  SPRAWOZDANIE NA TEMAT INFORMACJI NIEFINANSOWYCH ........................................................... 82 
30.  OCENA WPŁYWU WOJNY W UKRAINIE NA DZIAŁALNOŚĆ GRUPY NEUCA ...................................... 83 
 
 
   

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

1. PODSTAWOWE INFORMACJE O GRUPIE NEUCA

Grupa NEUCA od ponad 30 lat działa w obszarze ochrony zdrowia, łącząc synergicznie potrzeby

farmaceutów, producentów i pacjentów. Jest liderem rynku hurtowej dystrybucji farmaceutyków w kraju.

NEUCA nie posiada własnych aptek, dzięki czemu nie konkuruje ze swoimi klientami. Strategia NEUCA

opiera się na satysfakcji każdego klienta, co powoduje silne zindywidualizowanie oferty.

Dążąc do utrzymania równowagi rynkowej pomiędzy aptekami niezależnymi i sieciowymi, Grupa

NEUCA tworzy narzędzia i programy partnerskie bezpośrednio wspierające konkurencyjność

i rentowność aptek niezależnych. Współpraca z aptekami sieciowymi rozwija się dzięki najlepszemu

serwisowi oraz odpowiednio dobranym elementom oferty. NEUCA utrzymuje pozycję lidera rynku przez

osiągnięcie najwyższej satysfakcji klientów, także sieciowych.

Grupa NEUCA jest liderem rynku hurtowej sprzedaży leków. Pozostała działalność obejmuje:

− własne programy partnerskie dla aptek,

− produkcję leków Rx, OTC, suplementów diety, wyrobów medycznych i dermokosmetyków,

− badania kliniczne,

− podstawową opiekę zdrowotną w ramach prowadzonych przychodni lekarskich,

− ubezpieczenia zdrowotne,

− zdalną opiekę medyczną,

− sprzedaż hurtową farmaceutyków skierowaną do szpitali,

− usługi reklamowe i marketingowe oferowane podmiotom rynku farmaceutycznego.

− serwis logistyczny dla producentów farmaceutycznych

Na dzień 31 grudnia 2022 roku w skład Grupy wchodziły 62 spółki (NEUCA S.A., 60 spółek zależnych

od NEUCA S.A. i 1 spółka stowarzyszona), które zatrudniały ponad 3,9 tys. osób na umowę o pracę.

2. MISJA, STRATEGIA I WARTOŚCI GRUPY NEUCA

2.1. MISJA GRUPY NEUCA

Zapewniamy lepszą przyszłość wszystkim niezależnym aptekom w Polsce.

Powyższa misja Grupy NEUCA odnosi się do obszaru rynku hurtu aptecznego, na którym NEUCA od

początku skupiała swoją działalność. Kierując się swoją misją, Grupa NEUCA uznaje niezależnych

farmaceutów za filar rynku farmaceutycznego w Polsce.

NEUCA wspiera swoich klientów strategicznych w codziennym prowadzeniu aptek, dostarczając im

narzędzia do budowania konkurencyjności i rentowności. Wierzy, że zapewniając aptekarzom

niezależnym wsparcie w konkurowaniu, przyczynia się do zachowania równowagi rynkowej pomiędzy

segmentem sieciowym i niezależnym. NEUCA zapewnia niezależnym aptekom długofalowe

bezpieczeństwo współpracy, budując bliskie i trwałe relacje. Dlatego Grupa nie ma i nie będzie mieć

własnych aptek, ponieważ nie zamierza konkurować ze swoimi klientami. Taką postawę NEUCA uznaje

za fundament uczciwych relacji biznesowych.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W wyniku rozwoju Grupy NEUCA powstał i rozwija się obszar pacjencki, którego misja brzmi: Ułatwiamy

dostęp do ochrony zdrowia, podnosimy jakość życia i poczucie bezpieczeństwa pacjentów. NEUCA

dzięki wykorzystaniu zaawansowanych form przekazywania pacjentom profesjonalnych informacji na

temat zdrowia oraz oferowaniu wysokiej jakości produktów i usług wpływa na podnoszenie poziomu

jakości życia. Grupa koncentruje się na stałym wdrażaniu innowacji, które włącza w ten obszar w celu

ułatwiania pacjentom dostępu do ochrony zdrowia. Umożliwia szybki dostęp do wiedzy i lekarzy

specjalistów, stawiając na kompleksową i budującą poczucie bezpieczeństwa opiekę zdrowotną.

2.2. STRATEGIA GRUPY NEUCA

NEUCA zapewnia wsparcie w postaci zaawansowanych programów i rozwiązań. Podstawową

działalnością Grupy NEUCA jest hurtowa dystrybucja farmaceutyków. Potrzeba rozszerzania i

wzmacniania wsparcia oferowanego niezależnym aptekom spowodowała rozwój Grupy w obszarach

synergicznych z handlem hurtowym. Każdy z komplementarnych biznesów Grupy na rynku zdrowia ma

swoją misję i cele. Wszystkie jednak wspierają realizację misji Grupy NEUCA: Zapewniamy lepszą

przyszłość wszystkim niezależnym aptekom w Polsce.

Klientami strategicznymi Grupy są niezależni farmaceuci, którym NEUCA zapewnia pomoc w postaci

zaawansowanych programów i rozwiązań wspierających umiejętności konkurowania, produktów

Synoptis Pharma i serwisu na najwyższym rynkowym poziomie – oferty dającej najwyższą sumę

korzyści na rynku. NEUCA buduje partnerstwo rozumiane jako niekonkurowanie dzięki nieposiadaniu

własnych aptek i wspieranie interesów niezależnych aptekarzy w instytucjach i organizacjach.

Zapewniając im pomoc, Grupa wspiera powrót do równowagi rynkowej pomiędzy segmentami aptek

sieciowych i niezależnych.

NEUCA rozwija własne portfolio produktów (poprzez produkcję farmaceutyków), które wspomagają

apteki niezależne w budowie marży. Rozwój tego segmentu spowodował, że Grupa stała się liczącym

producentem farmaceutycznym. NEUCA buduje także relacje z pacjentem, aby zdobywać wiedzę o

jego potrzebach oraz rozwijać portfolio produktów i usług. W ten sposób daje niezależnym aptekom

możliwość podnoszenia konkurencyjności i rentowności. Inwestuje w te biznesy pacjenckie, które dzięki

synergiom mają pozytywny wpływ na możliwości rozwoju, pozycję i kondycję finansową aptek

niezależnych, a więc wspierają działalność podstawową Grupy.

Realizacja strategii jest ciągiem działań przyczynowo-skutkowych. Każde z tych działań ma swoje

mierniki strategiczne, które pozwalają monitorować postępy we wdrażaniu strategii. Myślą przewodnią

strategii rynkowej Grupy jest budowa pozycji lidera satysfakcji klienta. Jest to doskonale widoczne w

obszarze serwisu, oferty i wsparcia klienta. Wspomniane działania są mierzone przez wewnętrzny

Barometr Satysfakcji Farmaceutów oraz niezależne badanie w ramach Monitora Aptecznego

przygotowywanego przez firmę IQVIA.

NEUCA jest liderem satysfakcji klienta. Zapewnia najlepszy serwis, konkurencyjną ofertę oraz

bezpieczeństwo współpracy, co tworzy najwyższą sumę korzyści. Grupa od lat utrzymuje pozycję lidera

w rankingu satysfakcji klienta we wszystkich badanych kategoriach (ciągłość zaopatrzenia, szerokość

asortymentu, oferta promocyjna, warunki handlowe, serwis logistyczny, serwis transportowy, serwis

reklamacyjny, serwis telemarketingowy). Satysfakcja klienta ma wpływ na jego zaufanie, które Grupa

mierzy za pomocą wskaźnika Net Promoter Score. Z kolei zaufanie klienta przekłada się na

zaangażowanie przejawiające się m.in. liczbą aptek uczestniczących w programach partnerskich i

aktywnościach rynkowych Grupy. To natomiast oddziałuje na udziały Grupy w rynku hurtu aptecznego,

co ma bezpośrednie przełożenie na poziom przychodów, a w konsekwencji wyniki finansowe i wartość

Grupy NEUCA.

Pozostałe elementy strategii mają charakter operacyjny. Wytyczona została droga realizacji strategii,

określone są mierniki postępów realizacji, kluczowe czynniki i zmienne. Co roku NEUCA aktualizuje i

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

udoskonala mapy strategii, aby jak najlepiej opisywały działania będące reakcją na zmieniające się

warunki zewnętrzne. Grupa doprecyzowuje przekaz, opierając się na pogłębionej wiedzy, rozbudowuje

informacje z kolejnych map i ulepsza stosowane mierniki.

NEUCA zgodnie z mapą strategii wydziela następujące najważniejsze obszary aktywności:

APTEKI NIEZALEŻNE

Grupa analizuje potrzeby klientów i dopasowuje do nich swoją ofertę w sposób najlepiej odpowiadający

ich indywidualnym wymaganiom. Łączy elementy oferty, serwisu i wsparcia tak, by suma oferowanych

korzyści była oceniana przez klienta jako najwyższa na rynku. Tworzy narzędzia i programy partnerskie

bezpośrednio wpływające na konkurencyjność i rentowność aptek niezależnych. Zarządza cyklem życia

klienta (pozyskanie, rozwój, utrzymanie) oraz buduje mechanizmy doskonalące ofertę, co wymaga

współpracy wszystkich obszarów organizacji. W sposób bezpośredni realizują one misję: Zapewniamy

lepszą przyszłość wszystkim niezależnym aptekom w Polsce. Grupa kieruje się zasadą partnerstwa

rozumianego jako niekonkurowanie z klientami dzięki nieposiadaniu własnych aptek oraz wspieranie

interesów aptekarzy niezależnych w instytucjach i organizacjach. NEUCA wspiera także działania

służące budowie społecznej pozycji zawodu farmaceuty, by tą drogą wspierać znaczenie i rolę aptek

niezależnych w systemie ochrony zdrowia. Niezwykle istotną kwestią dla właścicieli aptek oraz

farmaceutów jest dostęp do aktualnej oraz sprawdzonej wiedzy przekazywanej przez ekspertów. Grupa

od wielu lat podejmuje działania w tym zakresie w ramach Aptekarskiej Szkoły Zarządzania.

Skuteczność wszystkich działań NEUCA mierzy poprzez wskaźniki satysfakcji klienta oraz pozycję na

rynku. Monitoruje również procesy wewnętrzne, żeby mieć pewność, że oferuje klientowi największą

wartość.

PACJENCI

Obszar pacjencki w Grupie dynamicznie się rozwija, co daje jej perspektywy ugruntowania swojej

obecności na rynku zdrowia. NEUCA koncentruje się na przedsięwzięciach gwarantujących synergie z

podstawową działalnością, aby dać niezależnym aptekom możliwość podnoszenia poziomu

konkurencyjności i rentowności. Poszukuje innowacji i start-upów, które może włączyć w ten obszar,

aby ułatwiać pacjentom dostęp do ochrony zdrowia. Poprzez przekazywanie pacjentom profesjonalnych

informacji na temat zdrowia oraz oferowanie wysokiej jakości produktów i usług, wpływa na podnoszenie

jakości ich życia. Systematycznie rozwija się sieć przychodni POZ, a także obszar badań klinicznych.

Obecnie oferta Pratii, wchodzącej w skład Grupy NEUCA, obejmuje ponad 90 dedykowanych i

szpitalnych ośrodków badawczych w sześciu krajach, co czyni ją największą niezależną siecią

ośrodków badawczych w Europie, realizującą ponad 500 badań klinicznych rocznie. NEUCA poszerza

swoją ofertę produktów i usług zdrowotnych poprzez inwestycję w specjalizujące się w ubezpieczeniach

zdrowotnych Towarzystwo Ubezpieczeń Zdrowie.

Pozwala to na oferowanie wszystkich posiadanych usług zdrowotnych szerszej grupie pacjentów oraz

rozszerzenie oferty B2B.

Dynamicznie rozwija się Cyfrowa Przychodna Świat Zdrowia i obszar e-commerce.

Dzięki tym zaawansowanym rozwiązaniom Grupa rozwija wiedzę o potrzebach pacjentów i obejmuje

ich skoordynowaną opieką. NEUCA stale monitoruje satysfakcję pacjentów, ponieważ jest świadoma,

że to stanowi klucz do rozwoju biznesu i pozyskiwania nowych osób zainteresowanych ofertą.

W ramach kolejnych kroków wdrażania przyjętej strategii rozpoczęliśmy budowę pionierskiego modelu

opieki zdrowotnej, który łączy i rozwija dotychczas tworzone komponenty w Grupie NEUCA. Model

będzie składać się z kompleksowej oferty produktów i usług zdrowotnych. Naszym celem jest otoczenie

opieką pacjenta w każdej potrzebie zdrowotnej, oferując edukację, profilaktykę, diagnostykę i leczenie.

Kluczową rolę odgrywają: infolinia medyczna, sieć placówek własnych, sieć placówek współpracujących

oraz oczywiście apteki, a każdy z tych elementów połączy technologia.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

APTEKI SIECIOWE

Apteki sieciowe są wymagającym, dobrze zorganizowanym i silnym segmentem rynku aptecznego.

Grupa opiera współpracę z nimi na zasadzie wzajemnych korzyści. Jest dla nich rzetelnym i

przewidywalnym partnerem. Grupa nie konkuruje ze swoimi klientami. Podkreśla swoją

przewidywalność i uczciwość, tak aby klient widział w niej stabilnego kontrahenta, z którym warto

związać się na dłużej. Przewagę na rynku osiąga dzięki najlepszemu serwisowi oraz odpowiednio

dobranej ofercie. NEUCA utrzymuje pozycję lidera rynku przez osiągnięcie najwyższej satysfakcji także

klientów sieciowych. Grupa jest świadoma, że musi być w tym segmencie równie doskonała, jak w

segmencie aptek niezależnych, dlatego stale monitoruje i poprawia wyniki w obszarach oferty i serwisu.

LECZNICTWO OTWARTE I ZAMKNIĘTE

Ważnym segmentem rynku farmaceutycznego jest również zaopatrzenie szpitali, przychodni i

gabinetów lekarskich. Celem w tym obszarze jest wzrost udziałów rynkowych Grupy. Dlatego też

NEUCA wzbogaca ofertę produktów dzięki nawiązaniu współpracy ze wszystkimi najważniejszymi

producentami. Zabiega także o posiadanie oferty towarów na wyłączność, co daje jej przewagę przy

zawieraniu kontraktów, a także wspiera sprzedaż produktów własnych. Korzystając z wiedzy zdobytej

w segmencie aptek niezależnych, stale doskonali jakość serwisu dla klientów. Grupa dba o zapewnienie

klientowi obsługi zgodnie z jego indywidualnymi potrzebami, aby zwiększać jego satysfakcję ze

współpracy. Rynek lecznictwa otwartego i zamkniętego jest bardzo wymagający pod względem

transparentności działań. Dlatego Grupa, budując relacje z klientami i dostawcami, dostarcza im

pełnych informacji o swoich procesach i zasadach biznesowych, aby kontrahenci widzieli w niej

stabilnego i wiarygodnego partnera.

SYNERGIE

W strategii rozwoju działalności synergicznej NEUCA prowadzi dwie grupy działań. Pierwsza to

budujące siłę finansową Grupy działania w segmentach rynku związanych z dystrybucją leków: rynek

aptek sieciowych, zaopatrzenie szpitali, współpraca z innymi hurtowniami, import równoległy, usługi

logistyczne i marketingowe. Druga grupa działań synergicznych obejmuje działania skierowane

bezpośrednio do pacjenta w ramach portali internetowych, sieci przychodni, badań klinicznych,

telemedycyny, dystrybucji sprzętu ortopedycznego czy produktów leczniczych. Niezależnie od

przedmiotu usług zawsze mają one związek z niezależnymi aptekami, wzmacniając możliwości ich

wsparcia w podnoszeniu poziomu konkurencyjności i rentowności. Szereg działań umacnia również

pozycję Grupy na rynku zdrowia, ponieważ dzięki wzajemnemu wspieraniu się poszczególnych

biznesów NEUCA stwarza unikatowe kompetencje i możliwości.

PERSPEKTYWA UCZENIA SIĘ I ROZWOJU

Dla prawidłowego wdrożenia strategii Grupa potrzebuje odpowiednich zdolności. NEUCA buduje,

rozwija i mierzy je w sposób systemowy. Realizacja kierunków strategicznych oraz inicjatyw

zaplanowanych w perspektywie procesów wewnętrznych wymaga umiejętnego wyznaczania i

kaskadowania celów organizacji, ciągłego doskonalenia i wdrażania zmian. Ponadto istotne jest

pozyskanie i angażowanie pracowników oraz zapewnienie im możliwości rozwoju, dopasowanie

środowiska informatycznego, zarządzanie bezpieczeństwem i danymi oraz silnea marka NEUCA. Są to

czynniki niezbędne do zbudowania organizacyjnych i zasobowych podstaw, które pozwolą Grupie

sprawnie wdrażać plany i realizować ambitne cele.

2.3. KLUCZOWE WARTOŚCI GRUPY NEUCA

Wartości określają tożsamość Grupy NEUCA. Grupa opiera na nich wszystkie swoje działania.

Przestrzeganie wartości pozwala Grupie NEUCA działać efektywnie i jednocześnie etycznie.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

UCZCIWOŚĆ

Uczciwość – postępujemy sumiennie i odpowiedzialnie, zgodnie z ogólnie przyjętymi zasadami

moralnymi (współżycia społecznego). Działanie Grupy opiera się na regułach odpowiedzialnego

biznesu zarówno wobec współpracowników, jak i na zewnątrz Grupy NEUCA.

SZACUNEK

Szacunek – uznajemy odrębność oraz indywidualność każdego współpracownika i klienta. W swoim

postępowaniu uwzględniamy wyjątkowość każdej osoby i nie naruszamy niczyjej godności. Poprzez

szacunek u innych budujemy swój autorytet i wartość.

SATYSFAKCJA KLIENTA

Satysfakcja klienta – działamy w sposób jak najbardziej zadowalający klienta, poprzez aktywne

rozpoznawanie i zaspokajanie jego potrzeb, pielęgnowanie dobrych relacji oraz ustawiczne wspieranie

jego działalności. Satysfakcja klienta ze współpracy z Grupą NEUCA jest najważniejszą z naszych

wartości. Podporządkowujemy jej wszystkie działania Grupy.

Normy postępowania i dobrych praktyk biznesowych, które stosujemy w naszych codziennych relacjach

i na których opieramy kulturę organizacyjną całej Grupy NEUCA, szczegółowo opisuje Kodeks

Postępowania Grupy NEUCA.

2.4. POLITYKA PERSONALNA

Głównym celem polityki personalnej jest pozyskiwanie personelu i budowa angażującego środowiska

pracy w celu sprawnej realizacji strategii rynkowej Grupy NEUCA. To konsekwentnie wdrażany koncept

na tworzenie takiego środowiska pracy i pozytywnych doświadczeń pracowników z nim związanych, w

którym są bezpieczni, dobrze się czują, rozwijają się oraz wiążą z Grupą swoją przyszłość zawodową.

Robią to z wyboru, nie konieczności.

Jednocześnie dla Grupy NEUCA – organizacji odpowiedzialnej społecznie – troska o pracowników ma

wymiar ponadbiznesowy. NEUCA ma szereg aspiracji w obszarze dbania o zdrowie pracowników oraz

uwalniania potencjału wynikającego z jej różnorodności.

W ubiegłym roku Grupa zrealizowała bez zakłóceń wszystkie procesy tzw. cyklu życia pracownika.

Prowadziła ponad 1 tys. procesów rekrutacyjnych, rozwijając pracowników w programach

szkoleniowych i realizując procesy regulacji wynagrodzeń. Wdrożone procedury i komunikacja

związana z bezpieczeństwem i ochroną zdrowia ograniczyły do zera ryzyka związane z ciągłością

procesów biznesowych. Tam, gdzie z uwagi na specyfikę realizowanych procesów było to możliwe,

NEUCA kontynuowała pracę w systemie hybrydowym, dając pracownikom możliwość elastycznego

łączenia pracy z życiem prywatnym. NEUCA angażowała pracowników do udziału w nowym programie,

zachęcając ich do aktywności sportowo-zdrowotnych oraz prowadząc działania edukacyjne.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W 2022 roku na podstawie przeprowadzonego audytu oraz badań Grupa uzyskała

kolejny certyfikat Great Place to Work® przyznawany wyłącznie organizacjom o wysokim

indeksie zaufania i satysfakcji pracowników. Znalazła się również w gronie najlepszych

pracodawców w Polsce w zakresie budowy angażującego miejsca pracy na podstawie

badań i benchmarków firmy Kincentric.

Inwestycje oraz prowadzone przez Grupę działania skupiają się na rozwijaniu zdolności

całej organizacji w przyciąganiu i pozyskaniu odpowiednich kandydatów, angażowaniu i utrzymaniu

pracowników.

POZYSKANIE

NEUCA pracuje nad zwiększaniem świadomości i atrakcyjności marki

pracodawcy, budując zaangażowanie w zdywersyfikowanych grupach

docelowych na rynku pracy. W prowadzonych badaniach na ogólnopolskim rynku

pracy Grupa uzyskała 10-procentowy poziom świadomości marki i 35-procentowy

poziom atrakcyjności. Wszystkie procesy rekrutacyjne zostały zrealizowane z 88-

procentową trafnością i średnim czasem trwania wynoszącym 42 dni

kalendarzowe. Doświadczenia kandydatów (również tych odrzuconych w

procesie) są wyjątkowo pozytywne – średni NPS wyniósł 65 punktów.

Utrzymujemy bardzo wysoki CMS (content marketing score) na największym na świecie portalu dla

profesjonalistów LinkedIn.

Grupa rozwija z powodzeniem program staży i praktyk dla młodych talentów.

ANGAŻOWANIE

W październiku ubiegłego roku NEUCA przeprowadziła kolejne Badanie Opinii Pracowników i

Współpracowników. Ten cykliczny pomiar satysfakcji ze wszystkich parametrów środowiska pracy to

dla Grupy bezcenna wiedza o percepcji jej pracowników i baza do stałego doskonalenia.

Ostatnie lata na rynku pracy są wyjątkowo trudne dla pracodawców. Pomimo spadających wyników na

rynku, ocena zdolności NEUCA do angażowania pracowników rośnie względem 2021 roku o 2 p.p. i

wynosi 63%. To bardzo dobry wynik i powód do dumy.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

UTRZYMANIE

Ostatni rok to znaczące pogorszenie się nastrojów i satysfakcji pracowników zarówno w Polsce, jak i

poza jej granicami. Globalne zjawisko big resignation przechodzi w quiet quitting. Zmiany na rynku pracy

w bezpośredni sposób wpływają na wnętrze każdej organizacji. W 2022 roku zanotowaliśmy wzrost

poziomu niechcianej fluktuacji z 8,9% w 2021 roku do poziomu 9,5% (2020 -6,2%, 2019 -11,1%).

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

3. OBSZARY DZIAŁALNOŚCI – INFORMACJE O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH,

TOWARACH I USŁUGACH

3.1. DYSTRYBUCJA FARMACEUTYKÓW

Podstawową działalnością Grupy NEUCA jest hurtowa dystrybucja farmaceutyków. W tym obszarze od

wielu lat Grupa utrzymuje pozycję lidera. Podobnie było również w IV kwartale 2022 roku, w którym

NEUCA osiągnęła udziały w rynku aptecznym na poziomie 31,6%.

Głównym celem działania Grupy NEUCA jest bezpośrednia realizacja misji Grupy, czyli zapewnienie

lepszej przyszłości wszystkim niezależnym aptekom w Polsce. Kluczem do utrzymania niezależności

aptek na rynku jest ich rentowność, którą Grupa NEUCA wspiera we wszystkich obszarach

funkcjonowania apteki.

W relacjach z klientami szczególną wagę Grupa przywiązuje do budowy długofalowej współpracy i

satysfakcji klientów. NEUCA ciągle poszukuje nowych rozwiązań, które są odpowiedzią na realne

potrzeby farmaceutów, dlatego poszerza ofertę wsparcia i wdraża narzędzia budujące rentowność i

konkurencyjność aptek niezależnych na rynku.

W 2022 roku do zaawansowanych programów wsparcia Grupy dołączyło kolejnych 516 aptek (+165

aptek Partner+/Świat Zdrowia, Partner i +351 aptek IPRA), czyli ponad 15% więcej niż w poprzednim

roku.

Praca Grupy NEUCA została doceniona przez klientów, czego dowodem były bardzo dobre wyniki

badania satysfakcji ze wsparcia i jakości pracy służb mobilnych.

Ciągłe podnoszenie satysfakcji klienta przełożyło się na kolejne historycznie rekordowe udziały rynkowe

w segmencie aptek niezależnych. W IV kwartale 2022 roku udziały wyniosły 38,4% (wzrost o 0,1 pp.

rok do roku).

W II kwartale 2022 roku Grupa zbudowała i wdrożyła nową strukturę mobilną spółki Synoptis Pharma –

zespół Przedstawicieli Farmaceutycznych, który dzięki skuteczniejszej implementacji oferty

producenckiej u swoich klientów wspiera rozwój oferty oraz buduje pozycję aptek niezależnych poprzez

wzrost odsprzedaży do pacjentów.

W 2023 roku NEUCA ma przed sobą kolejne ambitne plany związane z dalszym pozyskiwaniem aptek

do uczestnictwa w programach partnerskich. Stałym celem jest doskonalenie działań w zakresie

budowania rentowności i konkurencyjności aptek niezależnych na rynku.

W obszarze lecznictwa zamkniętego w 2022 roku NEUCA osiągnęła znaczące wzrosty sprzedaży,

poziomu marży brutto oraz zysków. Rozwinęła strukturę sprzedaży terenowej, przetargów i

telemarketingu szpitalnego.

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Źródło: Obliczenia własne spółki na bazie miesięcznych danych IQVIA Pharmascope (dane Sell-out)

oraz bazy IQVIA OneKey (informacje o aptekach)

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Znacząco wzrosły również wartości wygranych przetargów szpitalnych oraz skuteczność w tym

obszarze. Grupa nieustannie pozyskuje do współpracy nowych producentów oraz rozwija portfolio

leków oferowanych w przetargach szpitalnych.

W obszarze lecznictwa otwartego w 2022 roku NEUCA wprowadziła i rozwijała nowoczesne

rozwiązania technologiczne wykorzystujące inteligentną automatyzację w celu zapewnienia wyższej

efektywności w realizacji zamówień i obsłudze klientów. Ponadto rozwijała stworzoną przez Synoptis

Pharma dla podmiotów leczniczych linię asortymentu marki NurseaMED, gwarantując klientom produkty

dopasowane do ich potrzeb, niezawodnej jakości i w korzystnej cenie. Dzięki rozwijaniu funkcjonalności

platformy Medlink w ciągu ostatniego roku liczba korzystających z niej klientów wzrosła o ponad 26%,

a roczna wartość zamówień złożonych na platformie przekroczyła 22 mln.

Działania w obszarze telemarketingu i obsługi klienta w 2022 roku skoncentrowane były wokół „serwisu

w zasięgu ręki”. Został wdrożony szereg funkcjonalności, które ułatwiają klientom Grupy korzystanie ze

zdalnych kanałów komunikacji. NEUCA zaprojektowała i przekazała im unikatowe na rynku

farmaceutycznym rozwiązanie usprawniające pracę farmaceuty z preparatami trudno dostępnymi. Za

pomocą powiadomień/ notyfikacji Grupa informuje o ważnych zdarzeniach związanych z obsługą

zamówień. Z jej aplikacji mobilnej korzysta już ponad 2 tys. Użytkowników. Rozwija ten kanał

komunikacji, jednocześnie zapewniając dostępność serwisu telefonicznego na bardzo wysokim

poziomie. Wszystkie wskaźniki operacyjne potwierdzają, że serwis ten NEUCA świadczy na

najwyższym poziomie rynkowym. Grupa wdrożyła także nowe technologie wykorzystujące sztuczną

inteligencję, aby móc zagwarantować najwyższą możliwą jakość obsługi zamówień, usprawnić proces

reklamacyjny oraz zwiększyć dostępność w obszarze umawiania wizyt pacjentów. Efektywność,

bezpieczeństwo współpracy i satysfakcja klienta były i są priorytetem w działaniach Grupy NEUCA.

3.1.1. ZARZĄDZANIE KATEGORIĄ

W 2022 roku Grupa NEUCA zarządzała asortymentem składającym się z 17 tys. Produktów. To poziom

stabilny od wielu lat, uznany przez środowisko aptekarskie za optymalny i zaspokajający potrzeby

terapeutyczne. Jednocześnie uwaga Grupy skupia się na ciągłym doskonaleniu oferty poprzez aktywne

wprowadzanie nowości zastępujących wycofywane produkty.

Miarą efektywności NEUCA jest miernik "Szerokość asortymentu, który prowadzi hurtownia" z

Barometru Satysfakcji Farmaceutów, który w grudniu 2022 roku wyniósł 4,30/5.

Poza aptekami NEUCA obsługuje również inne kanały sprzedaży. Należą do nich szpitale, placówki

NZOZ oraz sklepy medyczne. Szczególnie ten ostatni kanał sprzedaży był w 2022 roku priorytetowy

pod względem rozwoju asortymentu. NEUCA rozwinęła bezpośredni import wyrobów medycznych oraz

zawarła umowę na wyłączną dystrybucję produktów z kategorii inkontynencja na terenie Polski.

Relacje z producentami farmaceutycznymi są dla Grupy kluczowe. W ramach bieżących prac w Grupie

NEUCA tworzone jest nie tylko środowisko korzystne dla dystrybucji leków, suplementów diety i

wyrobów medycznych, ale również kompleksowa infrastruktura wspierająca producentów na każdym

etapie ich działalności. Zakres usług obejmuje wsparcie logistyczne, importowe, konsygnacyjne, a także

pełen wachlarz aktywności komercyjnych na poziomie rynku detalicznego oraz konsumenckiego.

Szeroki zakres naszych usług sprawia, że NEUCA zajmuje wyjątkową pozycję na rynku ochrony

zdrowia.

NEUCA współpracuje z niemal 500 producentami. W 2022 roku zaprosiła partnerów do wyrażenia opinii

na temat współpracy i osiągnęła wskaźnik NPS na poziomie 46 pkt, co potwierdza wysoką jakość

świadczonych usług na tle konkurencji.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

3.1.2. WSPARCIE APTEK NIEZALEŻNYCH

Zgodnie ze swoją misją Grupa NEUCA niezmiennie od lat koncentruje się na konsekwentnym

budowaniu pozycji aptek niezależnych na polskim rynku. Robi to w sposób systematyczny, dbając o ich

rozwój oraz wysoką ocenę w oczach pacjentów. Dzięki strategii Grupy apteki niezależne otrzymują

wsparcie, które sprawia, że mogą z sukcesem konkurować na rynku.

Rosnąca rola farmaceutów i aptek w systemie ochrony zdrowia.

W świetle aktualizowanych przepisów i systematycznych działań na rzecz umacniania profesjonalnego

wizerunku zawodu farmaceuty apteka staje się coraz ważniejszym ogniwem w systemie ochrony

zdrowia. Ustawa o zawodzie farmaceuty (oraz dodatkowe zmiany w prawie) dookreśliły obszary

działalności farmaceuty.

NEUCA systematycznie wspiera rozwój opieki farmaceutycznej oraz wdrażanie kolejnych usług i

świadczeń dla pacjentów, wpisując ww. działania w swój długoterminowy plan i kierunek rozwoju aptek.

NEUCA to lider w wyznaczaniu trendów i niezbędnych rozwiązań do wdrażania opieki farmaceutycznej

w aptekach. Promuje ideę opieki farmaceutycznej i związane z nią rozwiązania we wszystkich aptekach

niezależnych. Od wielu lat Grupa towarzyszy farmaceutom w zmieniających się realiach opieki nad

pacjentem. Prowadzi edukację przy współpracy środowisk praktyków i akademików, organizuje

szkolenia dla medyków oraz na bieżąco monitoruje potrzeby farmaceutów w zakresie poszerzania ich

kompetencji.

NEUCA kompleksowo wspiera apteki w otwieraniu stref opieki farmaceutycznej.

Grupa zapewnia całościowe wsparcie we wdrożeniu opieki farmaceutycznej w aptekach – od

formalnych aspektów prawidłowego wykonywania procedur świadczonych w aptece po przygotowanie

przestrzeni do świadczenia usług opieki farmaceutycznej.

Kompleksowa opieka farmaceutyczna nad pacjentem w procesie leczenia na przykładzie realizowanego

projektu Apteki Diabetologiczeja.

Jednym z elementów w ramach działań na rzecz rozwoju opieki farmaceutycznej jest prężnie rozwijany

z pomocą ekspertów Grupy NEUCA projekt Apteki Diabetologicznej, który zakłada holistyczne podejście

farmaceuty do pacjenta chorującego na cukrzycę. Grupa wspiera farmaceutów i daje im narzędzia do

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

profesjonalnej opieki nad pacjentem diabetologicznym, dzięki czemu chory ma większe możliwości

zadbania o swoje zdrowie przy pomocy ekspertów z pobliskiej apteki.

W ramach projektu pacjent diabetologiczny otrzymuje pełne wsparcie. Polega ono na:

− informacjach na temat profilaktyki, leczenia i powikłań,

− edukacji w zakresie obsługi np. glukometru i ciśnieniomierza,

− szerokiej ofercie leków, suplementów, żywności, sprzętu medycznego,

− dostępności osprzętu do pomp insulinowych i nowoczesnych urządzeń do pomiaru glikemii,

− możliwości skorzystania z przysługujących świadczeń opieki farmaceutycznej.

ROZWÓJ PROGRAMÓW PARTNERSKICH

Program Partner+ zmienia nazwę na Świat Zdrowia

Po wprowadzeniu marki produktów Świat Zdrowia i nowej identyfikacji wizualnej aptek, wykorzystującej

elementy graficzne z dobrze znanego w środowisku nie tylko farmaceutów, ale także pacjentów symbolu

zielonego krzyża, przyszedł czas na zmianę nazwy programu. Marka Świat Zdrowia jest od lat

nierozerwalnie związana z uczestnictwem w programie Partner+, to faktyczny symbol współpracy

NEUCA z aptekami. To partnerstwo na najwyższym poziomie – współtworzenie i

współodpowiedzialność. Natomiast sam program Świat Zdrowia to doskonała przestrzeń dla biznesu

aptek, gdzie w centrum zainteresowania znajduje się pacjent.

Łączymy środowisko medyczne – lekarzy i farmaceutów.

Kompleksowe podejście do terapii pacjenta wymaga efektywnej współpracy środowisk medycznego i

farmaceutycznego, dlatego też Grupa NEUCA podejmuje działania na rzecz integracji tych dwóch

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

obszarów. Ważnym wydarzeniem, które przyciągnęło aż 600 uczestników, była I Ogólnopolska

Konferencja Naukowa zorganizowana przez Aptekarską Szkołę Zarządzania 26- 27 października 2022

roku. Prelekcje w całości zostały poświęcone opiece nad pacjentem diabetologicznym i

kardiologicznym.

Rosnąca rola farmaceuty oraz integrowanie środowisk lekarskiego i farmaceutycznego poprzez

budowanie między nimi dialogu otwiera wiele nowych możliwości, których wspólnym mianownikiem jest

działanie dla dobra pacjenta.

Naturalną konsekwencją powyższej zmiany jest nowa Mapa Programów Partnerskich Grupy NEUCA,

która jeszcze lepiej odpowiada obecnym potrzebom naszych klientów.

Znaczący wzrost liczby aptek uczestniczących w programach świadczy o ich skuteczności.

W programach o najbardziej kompleksowym poziomie wsparcia (Świat Zdrowia i Partner) uczestniczyło

na koniec 2022 roku 1708 aptek, natomiast w programie IPRA, charakteryzującym się wyższym

poziomem elastyczności współpracy, uczestniczyło 2250 aptek.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Kontynuacja wzrostów liczby uczestników programów IPRA, Świat Zdrowia i Partner

Świat Zdrowia i Partner to najbardziej zaawansowane i najszybciej rozwijające się programy na rynku.

W 2022 roku liczba aptek w tych programach zwiększyła się o 165, w tym czasie top 5 franczyz

aptecznych osiągnęło w sumie dynamikę +18 aptek

ROZWÓJ MARKI PRODUKTÓW ŚWIAT ZDROWIA

Wprowadzona w 2021 roku marka produktów Świat Zdrowia efektywnie się rozwija, staje się coraz

bardziej rozpoznawalna i spotyka się z zainteresowaniem pacjentów, którzy doceniają jej jakość.

Sprzedaż produktów Świat Zdrowia w 2022 roku stanowiła już ponad 27% sprzedaży w rodzinach, do

których należą.

Marka Świat Zdrowia to już blisko 90 jakościowych preparatów, które są obecne w najpopularniejszych

kategoriach.

Źródło: Szacunki własne na podstawie danych rynkowych, danych własnych oraz feedbacku od

mobilnych sił sprzedaży.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

NEUCA efektywnie zbudowała unikalną jakość, skalę i rozpoznawalność swoich produktów w całej

Polsce. Konsekwentnie rozwija portfolio, bazując na przyjętych założeniach.

Z każdym miesiącem dynamicznie wzrasta liczba pacjentów wybierających produkty marki Świat

Zdrowia, a właściciele aptek wysoko oceniają ich jakość.

REBRANDING APTEK W PROGRAMIE ŚWIAT ZDROWIA

Analizując potrzeby pacjentów oraz aktualne trendy rynkowe, wypracowany został koncept apteki

odpowiadającej rosnącym oczekiwaniom pacjentów i zmieniającej się roli apteki w systemie ochrony

zdrowia.

Z końcem ubiegłego roku rozpoczął się proces rebrandingu aptek uczestniczących w programie Świat

Zdrowia.

Cały proces rebrandingu przebiega w trzech obszarach:

− identyfikacja zewnętrzna, która wykorzystując znany i rozpoznawalny na rynku symbol krzyża,

na nowo buduje komunikację apteki z pacjentami,

− wnętrze apteki – tworzy nowoczesną i jednocześnie dającą poczucie zaufania przestrzeń,

odpowiednią do świadczenia usług opieki farmaceutycznej.

− zmiana modelu działania, dzięki której apteka będzie mogła najlepiej odpowiadać na potrzeby

pacjentów i budować ich pozytywne doświadczenia w trakcie wizyty.

NEUCA chce sukcesywnie realizować proces rebrandingu aptek uczestniczących w programie Świat

Zdrowia, aby placówki te były aptekami pierwszego wyboru dla pacjentów. Będzie to możliwe dzięki

konsekwentnej realizacji na nowo zdefiniowanej strategii aptek uczestniczących w programie.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

APTEKARSKA SZKOŁA ZARZĄDZANIA

Warsztaty, szkolenia i webinary Aptekarskiej Szkoły Zarządzania (ASZ) prowadzone przez ekspertów

z zakresu medycyny i farmacji są integralną częścią kompleksowego wsparcia oferowanego aptekom

przez Grupę NEUCA.

W jego ramach od 13 lat dostarczana jest technikom farmacji, farmaceutom i kierownikom aptek

niezbędna wiedza oraz pomoc w rozwijaniu umiejętności niezbędnych do efektywnego zarządzania

biznesem i prowadzenia kompleksowej opieki nad pacjentami. Aptekarska Szkoła Zarządzania buduje

świadomość oraz kreuje potrzeby rozwojowe aptekarzy.

O dużej popularności działań szkoleniowych ASZ świadczy liczba ponad 70 tys. uczestników, którzy z

nich skorzystali w minionym roku.

W 2022 roku na platformie szkoleniowej aptekarska.pl zostało założonych ponad 3,2 tys. nowych kont,

a łącznie na platformie znajduje się ponad 20 tys. kont użytkowników. Świadczy to o dużym

zainteresowaniu środowiska farmaceutycznego ofertą Aptekarskiej Szkoły Zarządzania.

Działania Aptekarskiej Szkoły Zarządzania zostały ocenione w NPS na poziomie 90.

Tematyka szkoleń i webinarów zawsze wynika z aktualnych potrzeb i oczekiwań farmaceutów.

Aptekarska Szkoła Zarządzania dba o sprawy bieżące związane ze zmianami w prawie, dostarcza

opracowania i rozwiązania wymagane w nowych przepisach, zabiera głos w sprawach ważnych dla

całego środowiska. Zespół ASZ na bieżąco śledzi procesy legislacyjne i zgłasza swoje uwagi podczas

konsultacji publicznych.

Nowe kierunki rozwoju ASZ będą zdeterminowane rosnącą potrzebą angażowania wszystkich zawodów

medycznych w proces opieki nad pacjentem.

PERSPEKTYWA ROZWOJU

2022 rok pokazał bezpośredni wpływ Grupy NEUCA na zwiększenie efektywności biznesowej i

zadowolenia aptek niezależnych.

Grupa konsekwentnie realizuje misję budowania silnej i wpływowej pozycji aptek niezależnych w

Polsce, a w kolejnym roku planuje kontynuować kompleksowe wspieranie aptek w świadczeniu usług

opieki farmaceutycznej. Dzięki budowaniu relacji z farmaceutami opartych na dialogu i zrozumieniu

NEUCA zamierza sukcesywnie rozszerzać portfolio produktów marki Świat Zdrowia, budować

konkurencyjną ofertę, a także wdrażać nowoczesny i komfortowy dla pacjenta wizerunek apteki.

Wykorzystane rozwiązania oraz narzędzia pozwolą na zwiększenie korzyści i satysfakcji aptek

niezależnych ze współpracy z Grupą NEUCA, a także na budowanie konkurencyjności aptek

niezależnych na rynku i wspieranie ich rozwoju.

3.1.3. ŁAŃCUCH DOSTAW

W 2022 roku Grupa NEUCA dostarczyła ponad 610 mln sztuk farmaceutyków do ponad 12,4 tys. aptek

i ponad 4,5 tys. placówek lecznictwa zamkniętego (szpitale itp.), oraz prywatnych podmiotów

leczniczych (szpitale prywatne, przychodnie i gabinety lekarskie, hospicja, zakłady opiekuńczo-

lecznicze itp.). Do realizacji dostaw wykorzystano strukturę logistyczną składającą się z 5 centrów

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

dystrybucji, 10 magazynów lokalnych, 20 komór przeładunkowych oraz floty 705 samochodów

dostawczych.

W 2022 roku w obszarze logistyki nadrzędnym celem było utrzymanie wysokiej jakości serwisu w obliczu

wyzwań związanych z agresją Rosji na Ukrainę oraz gwałtownym wzrostem zachorowań na grypę w IV

kwartale roku. Wzrost wolumenu oraz zmiany na rynku pracy wymagały od Grupy najwyższej mobilizacji

w celu efektywnej obsługi klientów. Niewątpliwie pomogła w tym rozbudowa infrastruktury w magazynie

Kielce i siedmiokrotne zwiększenie jego potencjału przetwórczego.

Od lutego 2022 roku NEUCA wraz z partnerem biznesowym dokładała wszelkich starań, by jak najlepiej

zabezpieczyć rodziny pracowników pochodzących z Ukrainy. Wsparcie obejmowało organizację oraz

finansowanie transferu członków rodzin z terytorium Ukrainy do Polski, zapewnienie bazy noclegowej,

możliwość pracy m.in. w magazynach NEUCA czy pomoc finansową i żywnościową.

Grupa rozwinęła współpracę z Rządową Agencją Rezerw Strategicznych. Oprócz kontynuowania

dystrybucji szczepionek przeciwko COVID-19 wspierała obsługę logistyczną pomocy humanitarnej dla

Ukrainy, organizując platformę tranzytową dla międzynarodowych darczyńców, konsolidując dostawy

lekarstw i sprzętu medycznego i przygotowując je do wysyłki na terytorium Ukrainy.

Zespół NEUCA intensywnie pracował nad optymalizacją struktury organizacyjnej, szukając synergii w

rozwoju struktur regionalnych i scentralizowanych obszarów wsparcia i rozwijając kompetencje w

zakresie zarządzania zmianami procesowymi i systemowymi. Grupa zbudowała efektywny model

wdrażania inicjatyw projektowych w oparciu o optymalną kombinację wiedzy eksperckiej na szczeblu

centralnym oraz praktyczne doświadczenie specjalistów lokalnych.

Prace nad stałym doskonaleniem wskaźników jakościowych oraz efektywnościowych wsparte zostały

szeregiem inicjatyw o charakterze technologicznym, które zostały sfinalizowane w obszarze

infrastruktury magazynowej:

− stacje robotycznej paletyzacji wraz ze strefami buforowymi i sortowania pojemników

kompletacyjnych w centrach dystrybucji Gądki, Ołtarzew i Katowice,

− rozbudowa strefy kompletacji w centrum dystrybucji Wrocław,

− rozbudowa sieci przenośników w Gądkach i Ołtarzewie,

− aktualizacja systemów WCS w magazynach Ołtarzew i Gądki.

Ważnym aspektem wszystkich podejmowanych inicjatyw i działań jest ich integralność ze Strategią

Odpowiedzialnego Biznesu przyjętą przez Grupę. Oprócz zwiększenia efektywności wdrożenie robotów

paletyzujących z automatycznymi bindownicami pozwoliło na redukcję zużycia folii paletowej o 80%.

Dodatkowo wprowadzenie zdigitalizowanego listu przewozowego pozwoliło na zmniejszenie liczby

papierowych dokumentów oraz usprawnienie procesu przekazywania towaru pomiędzy działem

logistyki a działem transportu.

W 2022 roku dzięki uszczelnieniu systemu obrotu opakowaniami zwrotnymi NEUCA ograniczyła zakupy

nowych pojemników o blisko 50% w porównaniu z latami poprzednimi. Poprawienie rotacji opakowań

zwrotnych dodatkowo pozwoliło na wzrost wskaźnika częstotliwości odbioru pojemników o 30% rok do

roku. Grupa zrezygnowała z użycia wypełniaczy z tworzyw sztucznych oraz utrzymała wysoki odsetek

wykorzystania certyfikowanych toreb papierowych pochodzących z recyklingu (zamiast worków

foliowych).

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W minionym roku prowadzone były stałe prace optymalizacyjne poprawiające jakość obsługi klientów w

ramach oczekiwanych godzin dostaw. Prace reorganizacyjne miały również bezpośredni wpływ na

poprawę efektywności transportu. W badaniu poziomu satysfakcji w 2022 roku klienci bardzo wysoko

ocenili jakość pracy kierowców i terminowość dostaw.

W bieżącym roku NEUCA skupia się na zwiększeniu wydajności sieci logistycznej zarówno pod

względem przepustowości, jak i pojemności. Grupa zwiększa dostępną powierzchnię pod składowanie,

optymalizuje metodykę zarządzania zapasem, a także planuje dalsze inwestycje w automaty i roboty.

NEUCA niezmiennie koncentruje się na odpowiednim szkoleniu pracowników i utrzymaniu ich

wysokiego zaangażowania.

W 2023 roku Grupa zakończy tworzenie bazy wiedzy dotyczącej serwisu transportowego dla kierowców.

Narzędzie to wpłynie na poprawę efektywności pracy kierowców oraz na utrzymanie serwisu dla klienta

na najwyższym poziomie. W odpowiedzi na potrzeby klienta w najbliższym roku planowane jest

wdrożenie systemu automatycznego i niezwłocznego informowania klientów o ewentualnych

opóźnieniach i brakach w dostawie. NEUCA nieprzerwanie koncentruje się na zapewnieniu najlepszego

serwisu poprzez prowadzenie systematycznych prac optymalizacyjnych.

3.1.4. USŁUGI DLA PRODUCENTA

Dzięki zasobom, wiedzy oraz doświadczeniu w wielu obszarach rynku farmaceutycznego Grupa

NEUCA świadczy profesjonalne usługi z zakresu całego łańcucha dostaw dla producentów

farmaceutycznych i podmiotów odpowiedzialnych. Grupa zapewnia pełen serwis end2end lub realizuje

wybrane przez partnera usługi ze swojego szerokiego portfolio.

W tym celu w strukturach Grupy został wydzielony Obszar Produkcji i Usług dla Producenta. Obszar

realizuje swoje zadania, wykorzystując kompetencje oraz zasoby całej Grupy NEUCA, w szczególności

spółek o profilu GMP (Synoptis Industrial Sp. z o.o.) oraz GDP (NEUCA S.A., Farmada Transport Sp. z

o.o.).

Grupa świadczy usługi w wielu lokalizacjach na terenie całej Polski, będąc centrum importowym dla

podmiotów spoza Unii Europejskiej oraz centrum serwisu pakowania, badań laboratoryjnych oraz

certyfikacji serii dla producentów i podmiotów odpowiedzialnych działających na terenie całej Unii

Europejskiej.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W 2022 roku największym zainteresowaniem wśród zleceniodawców cieszyły się usługi:

− importu interwencyjnego – wsparcie dla partnerów mających problemy z dostępnością

produktów leczniczych,

− Late Pack Customization – usługa pakowania i wykonania nadruków na opakowaniach

bezpośrednich oraz zewnętrznych produktu na późnym etapie produkcji, bezpośrednio przed

zwolnieniem serii i dostawą produktu na rynek docelowy,

− magazynowania i konsygnacji substancji czynnych (API) oraz surowców farmaceutycznych.

W zakres realizowanych usług wchodzą także serwisy związane z logistyką badań klinicznych.

Obejmują one m.in. import badanego produktu, etykietowanie/zaślepienie, dostarczenie placebo,

dystrybucję, odbiór i utylizację niewykorzystanych produktów z ośrodków po zakończeniu badania.

Obecnie Grupa świadczy usługi dla partnerów z Azji, Kanady, Bliskiego Wschodu oraz klientów z całej

Europy. Zaufało nam ponad 70 podmiotów: wytwórców API oraz leków, producentów

farmaceutycznych, dystrybutorów, CRO, uniwersytetów i ośrodków badawczych z rynku badań

klinicznych, którzy powierzyli nam kluczowe dla ich biznesu projekty.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Wśród firm korzystających z usług łańcucha dostaw znajdują się rynkowi liderzy, m.in.: AstraZeneca,

Catalent, Intas, Accord, Glenmark, Macleods, Menarini, Novartis, Novo Nordisk, Shilpa, Fisher Clinical.

3.1.5. EDUKACJA PROZDROWOTNA

Grupa NEUCA jest zaangażowana w działania edukacyjne i prozdrowotne wraz z Fundacją NEUCA dla

Zdrowia oraz za pośrednictwem portali pacjenckich.

Fundacja NEUCA dla Zdrowia prowadzi całoroczne, bezpłatne akcje badań profilaktyczno-

diagnostycznych w całej Polsce, organizuje także cykliczne wydarzenia aktywizujące i zwiększające

świadomość w zakresie zdrowia, m.in. Narodowe Badanie Poziomu Cukru, Walkathon NEUCA dla

Zdrowia czy Senioriadę. Portale dla pacjentów, na których znajdują oni zweryfikowane przez ekspertów

medycznych artykuły dotyczące zdrowia, odgrywają istotną rolę w edukacji prozdrowotnej.

3.1.6. DZIAŁALNOŚĆ WYDAWNICZA

Grupa NEUCA jest wydawcą mediów tradycyjnych (magazyny dla pacjentów i magazyn dla

farmaceutów) oraz internetowych (portal dla farmaceutów Aptekarski.com).

Za ich pośrednictwem angażuje się w edukację prozdrowotną oraz wspiera swoich klientów w

codziennej pracy.

„Świat Zdrowia”, „Moje Zdrowie” i „Zdrowa Wiedza” to czasopisma skierowane do pacjentów aptek. Ich

rolą jest edukacja pacjentów, wsparcie w walce z chorobą i inspirowanie do zdrowego stylu życia.

Magazyny informują pacjentów aptek o możliwych usługach świadczonych w ramach opieki

farmaceutycznej i budują wizerunek aptek jako placówek ochrony zdrowia. Na łamach wspomnianych

magazynów pacjenci znajdują informacje o najczęstszych chorobach, nowych metodach terapii, a także

wywiady ze specjalistami (w tym z farmaceutami) na temat profilaktyki i leczenia.

„Magazyn Aptekarski” to miesięcznik wydawany przez Grupę NEUCA nieprzerwanie od 1999 roku.

Pismo jest skierowane do farmaceutów, którym dostarcza wiedzy na temat branży farmaceutycznej, w

tym opieki farmaceutycznej i zmian prawnych mających wpływ na funkcjonowanie aptek (w 2022 roku

była to m.in. nowelizacja rozporządzenia ministra zdrowia w sprawie podstawowych warunków

prowadzenia apteki).

Aptekarski.com to jedyne miejsce w sieci, gdzie farmaceuci prowadzą swoje mikroblogi. Jest więc

miejscem wymiany opinii i doświadczeń pracowników branży aptecznej. Profil „Magazynu

Aptekarskiego” na Facebooku jest jednym z największych profili farmaceutycznych w polskim

internecie. Zarówno „Magazyn Aptekarski”, jak i portal Aptekarski.com ściśle współpracują z Aptekarską

Szkołą Zarządzania (ASZ), promując prowadzone przez nią szkolenia dla farmaceutów i działania

wspierające apteki niezależne.

3.2. SEGMENT PRODUKCJI FARMACEUTYKÓW

SYNOPTIS PHARMA

Synoptis Pharma jest dynamicznie rozwijającym się producentem farmaceutycznym, który w swej

ofercie ma leki Rx, OTC, suplementy diety, kosmetyki, wyroby medyczne, artykuły higieniczne, środki

ochrony indywidualnej oraz materiały diagnostyczne i opatrunkowe. Misją spółki jest oferowanie

farmaceutom, lekarzom i pacjentom produktów niosących za sobą wartość dla zdrowia.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Według raportu PEX PharmaSequence w 2022 roku firma Synoptis Pharma zajmowała 11 miejsce

wśród firm farmaceutycznych pod względem ilości sprzedanych opakowań i osiągnęła największą

dynamikę wśród producentów farmaceutycznych wynoszącą 17,6% w porównaniu z rokiem 2021. W

rankingu Non-Rx sprzedaży ilościowej w 2022 roku spółka zanotowała dynamikę 18,7% względem roku

2021 i zajęła 6 miejsce wśród top 20 koncernów

ŚWIAT ZDROWIA

Marka produktów Świat Zdrowia została stworzona przez ekspertów farmaceutów gwarantujących

najwyższą ich jakość. Została wprowadzona w 2021 roku i jest stale z sukcesem rozwijana. Wysoką

jakość produktów doceniają pacjenci, a właściciele aptek potwierdzają pozytywny wpływ marki na

wizerunek i poprawę konkurencyjności apteki. Marka Świat Zdrowia to już blisko 90 produktów o statusie

suplementów diety, wyrobów medycznych i kosmetyków, które wyróżniają się wysoką jakością,

bogatym składem oraz atrakcyjnymi opakowaniami. Sukces marki odzwierciedla dynamicznie rosnąca

w każdym miesiącu liczba pacjentów wybierających produkty Świat Zdrowia.

APTEO®

APTEO® to marka stworzona z myślą o farmaceutach i odpowiadająca ich najważniejszym potrzebom.

Dostępna wyłącznie w aptekach. Jej bogate portfolio obejmuje leki OTC, wyroby medyczne, suplementy

diety, środki ogólnego spożycia, artykuły higieniczne oraz materiały diagnostyczne i opatrunkowe, a

także produkty biobójcze – łącznie 392 SKU. Jakość produktów APTEO® jest dla Synoptis Pharma

najważniejsza, a bezpieczeństwo pacjentów to najwyższy priorytet. Dlatego spółka wypracowała

wewnętrzne procedury zgodne z wymaganiami ISO i GMP, a wszystkie wytwarzane przez nią produkty

podlegają rygorystycznej kontroli jakości.

GENOPTIM®

Od ponad 10 lat Synoptis Pharma rozwija kompleksową ofertę leków Rx. Oferta ta umożliwia

farmaceutom połączenie wypełnienia misji zawodu z prowadzeniem stabilnego biznesu, pacjentom zaś

skuteczną, bezpieczną oraz dostępną cenowo terapię. Marka GENOPTIM® oraz inne leki Rx firmy

Synoptis Pharma to 121 produktów w najpopularniejszych na rynku kategoriach terapeutycznych, takich

jak: układ sercowo-naczyniowy, pokarmowy, moczowy oraz psychiatria i diabetologia. 48 leków znajduje

się na liście bezpłatnych leków dla seniora (75+) w następujących obszarach terapeutycznych:

kardiologia, diabetologia, okulistyka, urologia, reumatologia. Oferta leków Rx Synoptis Pharma to także

antybiotyki przeznaczone zarówno dla lecznictwa otwartego, jak i zamkniętego.

CERA+ SOLUTIONS

CERA+ Solutions to marka specjalistycznych kosmetyków przeznaczonych do pielęgnacji skóry

problematycznej. Na koniec 2022 roku pod tą marką dostępne były dwie linie produktów: emolientowa

(4 SKU) przeznaczona do skóry wrażliwej oraz linia do ochrony przeciwsłonecznej (8 SKU). Dbając o

najwyższą jakość, ich produkcję Synoptis Pharma powierza cenionym, działającym według wysokich

standardów laboratoriom kosmetycznym w Polsce, które opracowały dla spółki receptury produktów.

Wysoką jakość produktów, ich skuteczność i bezpieczeństwo docenili farmaceuci i pacjenci, czego

dowodem są produkty z wysoką ochroną przeciwsłoneczną (są liderami sprzedaży do pacjenta w

aptekach w całej Polsce).

KIC KIC

Marka Kic Kic na co dzień wspiera rodziców w dbaniu o zdrowie dzieci. Produkty tej marki zawierają

ważne dla najmłodszych składniki: witaminy, minerały i kwasy omega-3. Kic Kic to suplementy diety

Źródło: Opracowanie PEX PharmaSequence (nie uwzględnia aptecznych marek własnych)

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

tworzone z wysokiej jakości składników w formie atrakcyjnej dla maluchów. Obecnie Synoptis Pharma

oferuje 4 produkty marki Kic Kic.

PERSPEKTYWA ROZWOJU

W obszarze produkcji farmaceutyków Grupa planuje dalszy rozwój portfela produktów. NEUCA stawia

na produkty o statusie leków, kontynuując strategię medykalizacji portfela produktowego. W odpowiedzi

na oczekiwania rynku, farmaceutów i pacjentów spółka Synoptis Pharma dokonała systemowej oceny

rynku i określiła strategiczne kategorie terapeutyczne, w których koncentruje rozwój i pozyskiwanie

nowych produktów. Jednocześnie dokonywany jest cykliczny przegląd istniejącego portfolio

produktowego w celu jego dostosowania do aktualnych warunków rynkowych.

Wzrost spółki Synoptis Pharma w 2023 roku będzie bazował na trzech elementach: dalszym rozwoju

kategorii produktowych i ich komunikacji kluczowym grupom docelowym, rozszerzaniu portfolio

produktowego nowej marki Świat Zdrowia oraz rozszerzeniu dystrybucji i edukacji produktowej, dzięki

prowadzeniu promocji medycznej i powołaniu nowego zespołu promocji farmaceutycznej.

GLOBAL PHARMA CM

Global Pharma CM to innowacyjna spółka z sektora farmaceutycznego, wchodząca w skład segmentu

produkcji farmaceutyków w Grupie NEUCA, której działalność skupiona jest na dwóch obszarach:

prowadzeniu prac badawczo-rozwojowych (B+R) w zakresie opracowywania, badania i rejestrowania

nowych suplementów diety i wyrobów medycznych, a także na usłudze kontraktowej produkcji

suplementów diety oraz wyrobów medycznych klasy I i II.

Global Pharma CM ma w swojej ofercie 12 form produkcyjnych, m.in. kapsułki miękkie, kapsułki twarde,

tabletki powlekane i niepowlekane, pastylki miękkie, pastylki karmelowe, lizaki, płyny, krople, spraye,

produkty w technologii BOV, i stale pracuje nad rozszerzeniem swojej oferty. Dzięki szerokiemu

wachlarzowi możliwości produkcyjnych oraz doświadczonemu zespołowi badań i rozwoju, w skład

którego wchodzi samodzielny dział jakości, firma jest w stanie dostosować się do oczekiwań klienta i

udzielić mu wsparcia na każdym etapie zamówienia – od opracowania receptury produktu, przez jego

produkcję, druk opakowań, przygotowanie potrzebnej dokumentacji, aż do otrzymania gotowego do

transportu towaru.

Wszystkie produkty wytwarzane są w dwóch zakładach produkcyjnych o powierzchni blisko 3 tys. m

Obydwa zakłady znajdują się w Polsce i wyposażone są w urządzenia i linie produkcyjne pochodzące

od czołowych producentów, takich jak Sejong, IMA, Wonsen, Marchesini, Unilogo czy Ziegler. Tak

różnorodny park maszynowy pozwala firmie na elastyczne podejście do klienta i obsługę każdego

zlecenia produkcyjnego – od usługi konfekcjonowania, przez produkcję suplementów diety, aż po

skomplikowane i wymagające eksperckiej wiedzy wyroby medyczne. Zakłady produkcyjne posiadają

certyfikowane systemy zarządzania jakością ISO 13485 oraz ISO 22000.

W 2022 roku Global Pharma CM wyprodukowała prawie 16 mln opakowań produktów, co w porównaniu

z rokiem 2021 (10,5 mln wyprodukowanych opakowań) oznacza wzrost o 52%. Pod względem

przychodów wzrost wynosi 84%.

Spółka nie posiada marek własnych i zrealizowała do tej pory ponad 1200 różnych projektów dla

klientów z 56 krajów na całym świecie. Oferta Global Pharma CM skierowana jest zarówno do dużych

koncernów farmaceutycznych, jak i do firm stawiających pierwsze kroki w branży farmaceutycznej.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

3.3. OPIEKA MEDYCZNA NAD PACJENTAMI

Obszar Pacjenta Grupy NEUCA konsekwentnie realizuje przyjętą strategię, dynamicznie się rozwijając,

budując wyróżniający się na rynku model opieki nad pacjentem oraz integrując się w ramach jednego

podmiotu medycznego. Misją Grupy w tym obszarze jest ułatwianie dostępu do ochrony zdrowia,

podniesienie jakości życia i poczucie bezpieczeństwa pacjentów.

Przez ostatnie lata w Obszarze Pacjenta rozwijano komplementarne linie biznesowe oraz wdrażano

projekty cyfrowe. Wszystkie te elementy w kolejnych krokach będą podlegać doskonaleniu i integracji,

umożliwiając dostarczenie pełnej i skoordynowanej opieki nad zdrowiem pacjentów. Aktualnie kluczowe

elementy Obszaru to:

− sieć Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia, która jest jednym z pionierów wdrażania modelu

opieki koordynowanej w Polsce,

− Towarzystwo Ubezpieczeń Zdrowie (TU Zdrowie), które jako jedyne na polskim rynku

specjalizuje się w ubezpieczeniach zdrowotnych,

− operator medyczny zapewniający współpracę z szeroką siecią partnerskich placówek

medycznych w całej Polsce,

− platformy e-commerce – na czele z Apteline.pl – platformą do rezerwacji leków w modelu click

& collect,

− usługi telemedyczne oraz profilaktyczne.

Wizją Grupy NEUCA jest zbudowanie zintegrowanej opieki medycznej w wyniku połączenia kompetencji

dystrybutora produktów zdrowotnych i operatora medycznego. Głównymi założeniami są:

− kompleksowa oferta w zakresie opieki zdrowotnej obejmująca profilaktykę, diagnostykę,

leczenie oraz usługi komplementarne,

− dostępność wszystkich form finansowania (ubezpieczenia, abonamenty, medycyna pracy,

programy profilaktyczne, programy lekowe, FFS, NFZ),

− model opieki dostosowany do potrzeb pacjenta analogowego oraz cyfrowego,

− dostępność usług zdrowotnych dzięki szerokiej sieci medycznej (fizyczna i zdalna, własna i

współpracująca) zintegrowanej informatycznie, z wdrożonymi mechanizmami kontroli kosztów

medycznych i jakości obsługi,

− jedna marka w obszarze opieki zdrowotnej.

W celu zwiększenia efektywności obszaru rozpoczęto proces integracji struktur, uspójnienia procesów

i narzędzi. Postawiono na wprowadzenie zwinnego modelu operacyjnego, ujednolicenie modelu

wyznaczania i rozliczania celów oraz integrację kluczowych działów.

Wychodząc od przyjętej strategii dalszego rozwoju biznesu, Grupa opracowała koncepcję modelu

obsługowego i rozpoczęła budowę innowacyjnego ekosystemu zdrowotnego dla jej wszystkich

pacjentów.

Frontem ekosystemu będzie portal pacjenta łączący funkcjonalności z zakresu diagnostyki i leczenia,

profilaktyki i wellbeingu. Dopełnieniem będzie marketplace zdrowotny. Kluczowym wyróżnikiem

ekosystemu NEUCA będzie model spersonalizowanej, proaktywnej i skoordynowanej opieki

zdrowotnej. Na back office ekosystemu Grupy składa się szereg już wdrożonych komponentów, takich

jak: system produktowy, narzędzia do obsługi infolinii medycznej i koordynacji opieki zdrowotnej,

zintegrowane grafiki lekarskie kluczowych podmiotów medycznych, z których korzystają pacjenci

NEUCA, system do konsultacji stacjonarnych oraz zdalnych i platformy e-commerce.

Budując nowe rozwiązania i udoskonalając procesy, NEUCA pamięta nie tylko o pacjencie cyfrowym,

ale także analogowym, oferując mu wsparcie opiekunów pacjenta przez infolinię medyczną. Zalety

nowego ekosystemu pacjenci Grupy poznają jeszcze w 2023 roku.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Kamieniem milowym był wybór marki. NEUCA podjęła decyzję o stworzeniu marki parasolowej Świat

Zdrowia, która obejmie operatora medycznego, sieć placówek medycznych, centra diagnostyki

obrazowej, narzędzia cyfrowe na portalu pacjenta, produkty, program partnerski dla aptek oraz inne

działania Grupy skierowane do pacjentów.

Naszym celem jest otoczenie opieką pacjenta w każdej potrzebie zdrowotnej, oferując edukację,

profilaktykę, diagnostykę i leczenie. Chcemy budować wspólną obietnicę wartości dla pacjentów

szukających rzetelnych porad medycznych, udających się do lekarza lub farmaceuty czy po leki do

apteki. Te wartości to przede wszystkim nakierowanie na zapewnienie dostępu do szerokiej i

wiarygodnej bazy wiedzy o zdrowiu oraz proaktywna, koordynowana i kompleksowa opieka nad

zdrowiem pacjenta obejmująca profilaktykę, opiekę zdrowotną i farmaceutyczną. każdy z tych

elementów połączy technologia oraz jedna, wspólna marka.

3.3.1. UBEZPIECZENIA - TU ZDROWIE

Towarzystwo Ubezpieczeń Zdrowie (TU Zdrowie) działa na polskim rynku od ponad 12 lat. W 2022 roku

TU Zdrowie po raz pierwszy osiągnęło przychody powyżej 100 mln zł.

Wynika to m.in. z wdrożonego w 2021 roku i ciągle doskonalonego procesu algorytmii sprzedaży oraz

dbałości o satysfakcję klienta. Priorytetem jest wyróżniający się model obsługowy – to dzięki stałemu

podwyższaniu jakości powiększa się grono klientów i przedłużana jest współpraca z dotychczasowymi.

W związku z tym spółka z powodzeniem przeprowadziła zmianę operatora medycznego, co przełożyło

się na podniesienie jakości obsługi ubezpieczonych.

Docelowo spółka w ramach Grupy NEUCA korzysta z najlepszej infolinii w Polsce i dąży do tego by

większość spraw ubezpieczonych związanych z ich potrzebami zdrowotnymi była rozwiązana już

podczas pierwszego kontaktu z opiekunem pacjenta lub medykiem.

W badaniu i ocenie nadzorczej (BIONB) TU Zdrowie uzyskało po raz kolejny ocenę w najwyższym

przedziale w czterostopniowej skali (1,71).

Obecnie TU Zdrowie realizuje świadczenia dla ponad 193 tys. ubezpieczonych, objętych polisą zdrowie,

polisą telerefundacyjną oraz programami zdrowotnymi Mój Onkolog, Mój Ortopeda, Leczenie po

wypadku komunikacyjnym czy Mój Dietetyk. Ponadto TU Zdrowie jako ekspert w zakresie oferty

zdrowotnej współpracuje z innymi towarzystwami ubezpieczeniowymi, realizując na ich rzecz likwidację

świadczeń zdrowotnych.

W 2023 roku TU Zdrowie planuje dalszy wzrost skali biznesu, który możliwy będzie m.in. dzięki

dalszemu udoskonalaniu algorytmii w procesie sprzedaży, powiększaniu zespołu oraz zacieśnianiu

współpracy z wybranymi pośrednikami. Towarzystwo Ubezpieczeń Zdrowie planuje także

wprowadzenie na rynek nowego programu zdrowotnego – Mój Kardiolog. Od II półrocza 2023 roku w

planach jest również większa aktywność w postępowaniach przetargowych, głównie w obszarze

medycyny pracy.

3.3.2. ORGANIZACJA USŁUG ZDROWOTNYCH PRZEZ OPERATORA MEDYCZNEGO

ŚWIAT ZDROWIA

W 2022 roku uruchomiono funkcjonowanie operatora medycznego w zakresie medycznej obsługi

pacjentów firm ubezpieczeniowych oraz podmiotów medycznych. Operator medyczny oferuje model

obsługowy dopasowany do produktów zdrowotnych klienta, dostęp do szerokiej, stale rozbudowywanej

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

sieci placówek medycznych, wysokie standardy obsługi pacjenta, standardy współpracy z placówkami

(koszt medyczny i jakość), infolinię medyczną, narzędzia IT, takie jak: portal pacjenta i pracodawcy,

zintegrowane kalendarze, rozliczenia (płatnicy, placówki), organizację medycyny pracy wraz z

technologicznym wsparciem pracodawcy.

3.3.2.1. INFOLINIA MEDYCZNA

Kluczowym elementem operatora medycznego jest infolinia medyczna, która dostarcza dopasowane

usługi zdrowotne dla każdego pacjenta, niezależnie od formy finansowania usługi (ubezpieczenie,

abonament, medycyna pracy, FFS, program zdrowotny). Infolinia medyczna korzysta z procedury

triage'u medycznego i koordynuje proces leczenia pacjentów.

Obsługa pacjentów przebiega wielokanałowo. Kontakty telefoniczne obsługiwane są przez ponad 140-

osobowy zespół opiekunów pacjenta oraz zespół ratowników medycznych stanowiących drugą linię

wsparcia. Pacjent ma również możliwość wyboru kontaktu przez voicebot lub może samodzielnie

skorzystać z aplikacji mobilnej oraz Panelu Ubezpieczonego.

Nowy biznesowy model obsługowy bazuje na elastycznym angażowaniu pracowników oraz

synergicznym wykorzystaniu zasobów Telemarketingu Hurtowej Sprzedaży Leków.

Docelowo ubezpieczeni będą mogli samodzielnie umawiać wizyty, korzystając z grafików lekarzy online

lub pomocy asystenta głosowego. Jednym z celów jest zapewnienie szybkiego odbioru i obsługi

połączeń – będzie to możliwe dzięki wdrożeniu nowoczesnych systemów obsługowych. W przypadku

bardziej złożonych zgłoszeń ubezpieczony zawsze będzie mógł skorzystać z pomocy zespołu infolinii

medycznej i omówić swój przypadek z wyspecjalizowanym konsultantem. Planowane na rok 2023

działania związane są z budowaniem kompetencji medycznych infolinii i koncentracją na dostarczeniu

pacjentowi rozwiązania problemu medycznego.

Zdalną opiekę medyczną świadczy Cyfrowa Przychodnia, natomiast stacjonarną - sieć własnych

placówek medycznych Świat Zdrowia oraz sieć placówek współpracujących. Pierwszym klientem

operatora medycznego jest TU Zdrowie wraz z portfelem wszystkich pacjentów.

3.3.2.2. SIEĆ WSPÓŁPRACUJĄCYCH PLACÓWEK MEDYCZNYCH

Operator oferuje pacjentom dostęp do Centrów Medycznych Świat Zdrowia oraz ponad 3 tys. placówek

partnerskich: podstawowej opieki zdrowotnej, ambulatoryjnej opieki specjalistycznej, punktów pobrań i

pracowni diagnostycznych w ponad 600 lokalizacjach na terenie kraju. Sprawnie i terminowo

przeprowadza badania profilaktyczne dla pracowników swoich klientów na terenie całego kraju w ponad

450 poradniach medycyny pracy.

3.3.2.3. SIEĆ WŁASNYCH PLACÓWEK MEDYCZNYCH ŚWIAT ZDROWIA

W wyniku przeprowadzonych akwizycji oraz rozwoju organicznego pod koniec 2022 roku sieć

Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia liczyła 83 placówki zlokalizowane w 9 województwach,

zapewniając opiekę zdrowotną ponad 235 tys. pacjentów w ramach POZ.

Przychodnie Lekarskie Świat Zdrowia są w Polsce pionierami modelu opieki koordynowanej, ważnego

elementu strategii Grupy NEUCA.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Model ten opiera się na światowych standardach opieki nad pacjentem przewlekle chorym – zespół

profesjonalistów medycznych koncentruje się na rzeczywistych potrzebach zdrowotnych pacjentów.

Opieka jest prowadzona w sposób kompleksowy, planowany, ciągły i zintegrowany. Dzięki temu pacjent

leczony jest holistycznie – według Indywidualnego Planu Opieki Medycznej.

Działania Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia promujące model opieki koordynowanej

niezaprzeczalnie przyczyniły się do wdrożenia tego modelu opieki nad pacjentem w Polsce. Aktualnie

w sieci przychodni modelem tym objęto pacjentów z najczęstszymi schorzeniami cywilizacyjnymi, które

stanowią istotny problem w opiece medycznej (pacjenci z chorobami układu krążenia, tarczycy i

cukrzycą).

W Centrach Medycznych Świat Zdrowia już ponad 36 tys. pacjentów korzysta z Indywidualnego Planu

Opieki Medycznej. Grupa ta systematycznie się powiększa, a dzięki widocznym korzyściom w każdym

kolejnym miesiącu dołączają do niej nowi pacjenci.

Sieć Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia kładzie istotny nacisk na rozwój działań profilaktycznych. W

2022 roku zostało wykonanych ponad 30 tys. takich badań. Dzięki skoordynowanej i kompleksowej

opiece pacjenci są szybko diagnozowani, co przekłada się na ich szybszy powrót do zdrowia.

Dodatkowo połączenie tych działań z edukacją daje realne korzyści i utrzymuje pacjenta w zdrowiu.

Dodatkowo w 2022 roku w ramach zwiększenia skali działań profilaktycznych sieć przychodni

rozpoczęła współpracę z korporacjami w zakresie przeprowadzania badań profilaktycznych dla

pracowników na terenach zakładów pracy. Programy tworzone są wspólnie z pracodawcami, by

sprostać ich potrzebom wynikającym ze specyfiki danej firmy. Dotąd zrealizowano programy profilaktyki

zdrowia w 23 firmach, badając 2642 pracowników, z czego średnio 22% przebadanych otrzymało

zalecenia do dalszej diagnostyki. W kolejnych latach Grupa będzie koncentrować się na jeszcze

większym dotarciu do firm i poszerzeniu oferty.

W 2022 roku w Przychodniach Lekarskich Świat Zdrowia zintensyfikowano działania mające na celu

rozwój usług FFS. Znacznie poszerzono wachlarz usług oraz ich dostęp dla pacjenta komercyjnego.

Kluczowym czynnikiem jest standard obsługi pacjenta, aby jakość świadczonych usług była na jak

najwyższym poziomie. W placówkach stale monitorowany jest poziom satysfakcji pacjentów i na

bieżąco wdrażane są działania mające wpływ na jego wzrost.

Kolejnym obszarem rozwoju w Przychodniach Lekarskich Świat Zdrowia jest cyfryzacja usług i

wdrażanie narzędzi usprawniających proces obsługi. W 2022 roku ujednolicono system medyczny

wykorzystywany w placówkach i wdrożono nowe funkcjonalności pozwalające na efektywną obsługę

opieki koordynowanej.

W 2022 roku Przychodnie Lekarskie Świat Zdrowia kontynuowały działania inwestycyjne. Mając na celu

zapewnienie wysokiej jakości opieki w POZ, sieć powiększyła się o 25 tys. pacjentów obsługiwanych w

przychodniach Lekarze Domowi w Olsztynie oraz Clinica Medica w Gdyni. Dotychczasowa strategia

inwestycyjna przynosi korzyści, a do Grupy dołączyły podmioty lecznicze z Trójmiasta – Endomed z

Gdańska oraz wspomniana Clinica Medica z Gdyni. Rozwój nowego regionu działalności ma na celu

zwiększenie zakresu oferty usług komercyjnych oraz zabezpieczenie dostępu do usług dla pacjentów

operatora medycznego. Kompleksowa oferta oraz kolejne projekty inwestycyjne sprawiają, że sieć dąży

do zdobycia pozycji lidera rynku usług medycznych w Trójmieście.

W minionym roku Przychodnie Lekarskie Świat Zdrowia zrealizowały również inwestycję w nowym

obszarze działalności, tj. leczenia uzależnień, a dzięki dołączeniu do Grupy Ośrodka Terapii

Uzależnienia i Współuzależnienia Radzimowice sieć będzie stopniowo rozwijać się w tym ważnym – z

perspektywy rosnącego problemu społecznego – kierunku.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W 2023 roku planowane jest udostępnienie usług cyfrowych dla pacjentów w ramach opieki POZ.

Ponadto Przychodnie Lekarskie Świat Zdrowia będą kontynuować działania profilaktyczne i rozwijać

ścieżki terapeutyczne w ramach nowego modelu opieki koordynowanej, w którym dodatkowo

Indywidualnym Planem Opieki Medycznej objęci zostaną również pacjenci z chorobami

pulmonologicznymi. Stałym celem pozostaje podnoszenie standardu świadczonych usług i działania

mające na celu wzrost satysfakcji pacjentów.

3.3.2.4. CYFROWA PRZYCHODNIA ŚWIAT ZDROWIA

W 2022 roku obszar zdalnej opieki medycznej świadczący usługi w zakresie opieki diabetologicznej i

wielospecjalistycznych zdalnych porad przez telefon, wideo i czat nadal się rozwijał.

Działająca w modelu B2B Cyfrowa Przychodnia jest podwykonawcą dla wielu kluczowych podmiotów

rynku ochrony zdrowia. Świadczy zarówno usługi zdalnych konsultacji lekarskich, których w 2022 roku

wykonała przeszło 200 tys., jak i zdalne usługi świadczone przez tzw. personel średni (np. całodobowe

zabezpieczenie infolinii medycznej). Oferuje również podwykonawstwo w zakresie systemów IT i

urządzeń zdalnego monitoringu.

W 2023 roku działalność Cyfrowej Przychodni ma na celu utrzymanie wysokiego udziału rynkowego w

realizacji zdalnych konsultacji medycznych POZ oraz wzrost skali zdalnych konsultacji AOS. Kluczowym

elementem będzie rozwój specjalistycznej kadry medycznej w celu zachowania płynności procesu

realizacji zdalnych porad i szybka dostępność specjalistów.

3.3.3. E-COMMERCE – APTELINE.PL, ORTOPEDIO.PL

Rok 2022 to okres dalszego intensywnego rozwoju platformy do zamawiania leków Apteline.pl. Serwis

zanotował 28-procentowy wzrost wartości sprzedaży, liczba zamówień zwiększyła się o 25%.

Aktualnie z platformą współpracuje ponad 2 tys. aptek niezależnych, a z racji rosnącej skali zamówień

niniejsze narzędzie staje się dla wielu z nich znaczącym źródłem pozyskiwania nowych pacjentów.

Dzięki tej usłudze oferta każdej, nawet najmniejszej apteki, automatycznie poszerza się do ponad 17

tys. produktów, które obecnie znajdują się na Apteline.pl. Serwis oferuje szeroki wybór leków (w tym

tych na receptę), produktów leczniczych, suplementów diety, kosmetyków oraz sprzętu medycznego.

Ważnym celem Apteline.pl jest fachowe doradztwo farmaceutyczne – specjaliści doradzają pacjentom

na darmowym czacie. W ubiegłym roku przeprowadzili blisko 20 tys. konsultacji. Zostały pozytywnie

ocenione aż przez 95% pacjentów.

Apteline.pl utrzymuje wysoki w skali rynku e-commerce odsetek lojalnych pacjentów (ok. 43%). Na tle

konkurencji rozumianej jako apteki wysyłkowe oraz apteki działające w modelu click & collect Apteline.pl

wyróżnia się szybką i zawsze darmową dostawą (niezależnie od wartości zamówienia).

By ułatwić pacjentom korzystanie z serwisu, Apteline.pl sukcesywnie się rozwija i dodaje nowe funkcje

na stronie. W 2022 roku wprowadzono szereg istotnych zmian pod kątem UX oraz SEO, np. filtry

produktowe ułatwiające nawigację i odnalezienie produktów w ramach kategorii.

Apteline.pl gwarantuje bezpieczeństwo dostawy – platforma korzysta z logistyki hurtowni, zamówienia

złożone na stronie trafiają do apteki na takich samych zasadach jak inne dostawy apteczne.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W kolejnych latach planowane jest zwiększenie liczby aptek współpracujących oraz poszerzanie

asortymentu. Zespół będzie pracował nad poprawą doświadczenia pacjentów, bazując na cyklicznych

badaniach ich satysfakcji. Serwis będzie dalej rozwijany pod kątem UX i SEO, ze szczególnym

zwróceniem uwagi na zwiększenie poziomu satysfakcji pacjentów, ruchu na stronie oraz współczynnika

konwersji.

W 2022 roku zmieniono strategię rozwoju Ortopedio.pl. Aktualnie Ortopedio.pl pełni rolę wsparcia

sprzedaży stacjonarnej marek własnych – Ortopedio by Synoptis – oraz tych, dla których NEUCA

posiada wyłączność dystrybucyjną, jak np. marka Dailee. Celem jest maksymalne wsparcie sklepów

medycznych i przekierowanie ruchu z online do sklepów stacjonarnych. W ten sposób Ortopedio.pl

wspiera swoich klientów strategicznych w codziennym prowadzeniu biznesu, dostarczając im narzędzia

do budowania konkurencyjności i rentowności.

3.3. BADANIA KLINICZNE

Głównym celem długoterminowej strategii rozwoju Obszaru Badań Klinicznych w Grupie NEUCA jest

dostarczanie innowacyjnych terapii w ramach badań klinicznych możliwie największej grupie pacjentów.

Grupa stara się realizować swoją misję poprzez integrację i spójność danych dostarczanych jej klientom

(sponsorom badań klinicznych), dzięki czemu można szybciej zweryfikować potencjał terapeutyczny

nowoczesnych leków. Wszystkie działania, jakie NEUCA podejmowała w 2022 roku, związane są z

poprawą efektywności w tym zakresie.

W 2022 roku poprzez sieć Ośrodków Badań Klinicznych Pratia ponad 4 tys. pacjentów zostało

zakwalifikowanych do udziału w przeszło 230 projektach klinicznych w Bułgarii, Czechach, Niemczech,

Polsce oraz Hiszpanii. W tym okresie udało się ostatecznie włączyć aktywną terapię u przeszło 3 tys.

chorych. Pratia prowadziła terapie, począwszy od szczepień przeciwko grypie, RSV, COVID-19,

poprzez skomplikowane, wczesnofazowe projekty onkologiczne, leczenia białaczek, guzów litych czy

choroby Leśniowskiego- Crohna. Spółka Pratia w 2022 roku zrealizowała łącznie ponad 34 tys. wizyt

pacjenckich.

Pratii udało się z sukcesem relokować wielu pacjentów z ośrodków w Ukrainie i kontynuować ich terapię

w Polsce. Pracownicy, którzy zarządzali biznesem Pratii na terenach objętych wojną, nadal są w

strukturach Grupy, wspierając rozwój jej międzynarodowych struktur.

Pratia w minionym roku świętowała otwarcie najnowocześniejszego w Europie Ośrodka Badań

Klinicznych faz wczesnych. To nowo powstałe centrum badawcze umiejscowione w Warszawie posiada

własną pracownię cytostatyczną, punkt przygotowania nawet najbardziej zaawansowanych terapii,

ponad 40 łóżek oraz pełną infrastrukturę umożliwiającą przeprowadzenie najtrudniejszych projektów od

wskazań ogólnospecjalistycznych do onkologicznych.

SPÓJNOŚĆ TECHNOLOGICZNA I PROCESOWA SIECI OŚRODKÓW BADAŃ KLINICZNYCH

PRATIA

W 2022 roku Pratia kontynuowała prace nad integracją przejmowanych podmiotów. Równolegle

prowadziła wdrożenia platformy Hyggio, która standaryzuje procesy związane z prowadzeniem badania

klinicznego, ujednolica raportowanie oraz zabezpiecza porównywalny standard na poziomie całej sieci.

W mijającym roku Pratia objęła kolejne 20% udziałów w spółce KFGN (Niemcy), osiągając

większościowy pakiet kontrolny 80%. Przejęła również pozostałe 50% udziałów w dwóch podmiotach w

Czechach, obejmując tym samym 100% w ośrodkach w Pardubicach oraz Brnie.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Pratia zakończyła rok, kontraktując 315 badań we wszystkich krajach, w których jest obecna. Całkowita

wartość projektów wynosiła 232 mln PLN. Szczególnie cieszy kilkukrotny wzrost wartości kontraktów w

Niemczech. Efekt osiągniętej dynamiki wzrostu był możliwy dzięki strategii podwójnego pozyskiwania

projektów klinicznych oraz budowie relacji z klientami na poziomie lokalnym oraz centralnym. Dzięki

silnemu zespołowi sprzedażowemu udało się osiągnąć wzrost na takim poziomie.

Spółka Clinscience kontynuowała rozwój serwisów CRO (Clinical Research Organization), skupiając się

na rozbudowie i pozyskaniu kompetencji niezbędnych do osiągnięcia skali umożliwiającej prowadzenie

kompleksowych projektów w Europie i Stanach Zjednoczonych.

W 2022 roku z sukcesem została rozwinięta struktura Biometrics, w ramach której spółka zależna od

Grupy NEUCA Clinscience LLC z USA przejęła 51% udziałów w firmie zajmującej się analizą danych i

tworzeniem technologii na potrzeby badań klinicznych – Agati Clinical. Dzięki tej transakcji Clinscience

rozszerzyła kompetencje o zespół 150 osób w Indiach (Bangalore i Chennai) oraz USA. W minionym

roku spółka została także partnerem SAS Institute, CDISC oraz uzyskała akredytację wiodącego

vendora systemów do analizy danych – Medidata. W przeciągu ostatnich 16 miesięcy Clinscience

zbudowała kompetencje, dzięki którym już dziś prowadzi globalne projekty zarządzania danymi

medycznymi i jest w stanie oferować kompleksowe usługi nawet dla najbardziej wymagających

projektów.

Równolegle powołana została struktura Medical Advisory (Doradztwa Medycznego) oraz zespół

Regulatory, dzięki któremu Grupa jest gotowa do rejestracji projektów klinicznych w ramach nowego,

obowiązującego od stycznia 2023 roku unijnego systemu CTIS. Ponadto zespół Regulatory posiada

szerokie kompetencje związane z doradztwem oraz przygotowywaniem i rejestracją projektów

klinicznych na terenie Europy.

W Obszarze CRO rok zakończył się przejęciem większościowych udziałów w amerykańskiej firmie typu

CRO – OncoBay Clinical. Transakcja jest zwieńczeniem ponad dwuletniej współpracy i stanowi dla

Obszaru Badań Klinicznych strategiczne połączenie obu kontynentów. OncoBay to wyspecjalizowane

CRO, oferujące kompleksowe i elastyczne rozwiązania dla firm biotechnologicznych, które rozwijają

swoje innowacyjne terapie w immunoonkologii. Prowadzi operacje kliniczne, czyli monitoring i nadzór

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

nad badaniami klinicznymi, na terenie Stanów Zjednoczonych, gdzie zatrudnia zespół ponad stu

doświadczonych ekspertów onkologicznych.

PERSPEKTYWA NA 2023 ROK

Grupa NEUCA w Obszarze Badań Klinicznych w bieżącym roku będzie skupiać się na integracji

globalnej struktury CRO wraz z uspójnieniem strategii sprzedaży oraz komunikacji oferty połączonych

organizacji. Oczekiwane są synergie szczególnie na poziomie technologii, zarządzania danymi i

wykorzystania infrastruktury ośrodków badawczych w zakresie onkologii. Spodziewane jest

uruchomienie pierwszych tego typu kompleksowych projektów już w pierwszym kwartale tego roku.

Rok 2023 to także duże zaangażowanie zespołów technologicznych Grupy w dalszy rozwój

zintegrowanej platformy, która łączy w sobie obszary od pacjenta (perspektywa SMO) poprzez analizę

danych i raport końcowy (perspektywa CRO).

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

4. RYNKI ZBYTU I ŹRÓDŁA ZAOPATRZENIA

Grupa NEUCA jako podmiot obsługujący szeroko rozumianą branżę farmaceutyczną współpracuje z

niemal 500 producentami.

Oferta handlowa obejmuje około 17,5 tys. produktów dostępnych w obrocie farmaceutycznym,

dobranych zgodnie z zapotrzebowaniem rynkowym.

Oferta obejmuje m.in.:

− produkty lecznicze,

− suplementy diety,

− wyroby medyczne,

− kosmetyki,

− środki spożywcze specjalnego przeznaczenia żywieniowego,

− sprzęt ortopedyczny.

Produkty i usługi zawarte w tak bogatej ofercie sprzedawane są do blisko 12,4 tys. aptek. W ramach

segmentu sprzedaży pozaaptecznej Grupa NEUCA dociera do ponad 900 placówek lecznictwa

zamkniętego (m.in szpitale), oraz ponad 3,6 tys. prywatnych podmiotów leczniczych (szpitale prywatne,

przychodnie i gabinety lekarskie, hospicja, zakłady opiekuńczo-lecznicze itp.). Grupa NEUCA poprawia

jakość obsługi i dostosowuje ofertę handlową do szybko zmieniającego się rynku.

W ramach rynku tradycyjnego Grupa buduje trwałe i bezpieczne relacje z aptekami, dbając o ich

niezależność. Do aptek niezależnych Grupa NEUCA kieruje przygotowaną specjalnie dla nich ofertę,

wykorzystując liczne programy partnerskie, pomagając budować ich pozycję konkurencyjną, oferując

wsparcie w zakresie doboru asortymentu, zarządzania stanem magazynowym i personelem.

Grupa NEUCA zaopatruje się u licznej grupy dostawców, co gwarantuje niezależność dostaw od

poszczególnych kontrahentów oraz szeroki zakres asortymentowy oferty handlowej. Wśród

współpracujących podmiotów znajdują się:

− producenci krajowi,

− producenci zagraniczni,

− przedstawicielstwa producentów zagranicznych,

− dystrybutorzy farmaceutyczni.

Poziom współpracy z partnerami biznesowymi nie powoduje sytuacji uzależnienia od pojedynczego

dostawcy czy odbiorcy.

5. PERSPEKTYWY ROZWOJU DZIAŁALNOŚCI EMITENTA Z UWZGLĘDNIENIEM ELEMENTÓW

STRATEGII RYNKOWEJ

Grupa NEUCA będzie rozwijać swoją działalność w sześciu głównych obszarach biznesowych:

− hurt (hurtowa sprzedaż farmaceutyków do aptek),

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

− produkcja leków Rx, OTC, suplementów diety, wyrobów medycznych i dermokosmetyków

(Synoptis Pharma Sp. z o.o.),

− usługi dla pacjentów na rynku ochrony zdrowia (rozwój modelu obsługowego i budowa

innowacyjnego ekosystemu zdrowotnego dla wszystkich pacjentów pod marką parasolową

Świat Zdrowia, która obejmie operatora medycznego, placówki medyczne, centra diagnostyki

obrazowej, narzędzia cyfrowe na portalu pacjenta oraz inne działania Grupy do pacjenta),

− usługi na rynku zdrowia (agencja reklamowa NEKK Sp. z o.o., spółka transportowa Farmada

Transport Sp. z o.o.),

− ubezpieczenia zdrowotne (Towarzystwo Ubezpieczeń Zdrowie),

− badania kliniczne.

Kluczowym długoterminowym źródłem wzrostu Grupy NEUCA jest realizacja strategii skupiona na

kliencie strategicznym – aptece niezależnej. Efektywność realizacji strategii jest mierzona poziomem

satysfakcji klienta z oferty handlowej, serwisu i wsparcia oferowanego przez Grupę NEUCA. Drugim

czynnikiem wynikającym ze strategii Grupy NEUCA jest silna pozycja lidera, umożliwiająca budowanie

najwyższej sumy korzyści dla klientów Grupy.

Na wzrost w 2023 roku wpływać będzie dalszy rozwój programów partnerskich i rynkowych aktywności,

które pozwalają Grupie systematycznie poprawiać wskaźniki retencji klientów, pozytywnie wpływają na

sprzedaż marek własnych oraz powodują, że NEUCA ma status pierwszego dostawcy w rosnącej liczbie

aptek. Receptą na udaną współpracę Grupy z niezależnymi farmaceutami jest także najwyższa jakość

serwisu dostosowana do indywidualnych potrzeb i rozbudowane wsparcie poprzez programy apteczne,

których zakres i zasięg NEUCA sukcesywnie powiększa. W 2023 roku w ramach rozwoju programów

partnerskich Grupa będzie koncentrować się na pogłębianiu wiedzy o pacjencie i jego potrzebach, aby

jeszcze skuteczniej wspierać rozwój aptek, cały czas doskonaląc narzędzia i rozwiązania dostarczane

do aptek niezależnych.

Dodatkowo NEUCA planuje w dalszym ciągu koncentrować swoją uwagę na rozwoju kompetencji

farmaceutów wszystkich aptek niezależnych i wsparciu klientów w zarządzaniu biznesem apteki. Istotną

rolę odegrają tu także działania wspomagające świadczenie opieki farmaceutycznej w aptekach. Grupa

zapewnia aptekarzom wsparcie merytoryczne w postaci licznych szkoleń i materiałowe, wyposażając

apteki w niezbędny sprzęt oraz rozwiązania pozwalające na organizację przestrzeni umożliwiającej

pracę z pacjentem.

Celem NEUCA pozostaje utrzymanie równowagi rynkowej między segmentami aptek niezależnych i

sieciowych. Współpraca z aptekami sieciowymi rozwija się dzięki oferowaniu najlepszych parametrów

na rynku w zakresie oferty, serwisu i wsparcia. Efektem tej współpracy jest coraz większa satysfakcja

także klientów sieciowych.

W obszarze produkcji farmaceutyków Grupa planuje dalszy rozwój portfela produktów. W odpowiedzi

na oczekiwania rynku, farmaceutów i pacjentów spółka Synoptis Pharma dokonała systemowej oceny

rynku i określiła strategiczne kategorie terapeutyczne, w których zamierza się rozwijać i pozyskiwać

nowe produkty. Spółka stawia na produkty o statusie leków, kontynuując strategię medykalizacji portfela

produktowego. W wyniku analizy aktualnych wytycznych naukowych opracowany został portfel

produktów na receptę, który zostanie wprowadzony do sprzedaży w ciągu najbliższych trzech lat.

W segmencie produktów bez recepty spółka koncentruje się wokół kategorii odpowiadających

aktualnym potrzebom zdrowotnym pacjentów, głównie produktów przeciwalergicznych,

gastroenterologicznych i przeciwbólowych. Stale dokonywany jest przegląd istniejącego portfolio

produktowego w celu jego dostosowania do aktualnych potrzeb rynkowych.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Rozwój spółki Synoptis Pharma w 2023 roku będzie bazował na trzech elementach: dalszej rozbudowie

kategorii produktowych i ich komunikacji kluczowym grupom docelowym, rozszerzaniu portfolio

produktowego nowej marki Świat Zdrowia oraz rozszerzeniu dystrybucji i edukacji produktowej dzięki

prowadzeniu promocji medycznej i powołaniu nowego zespołu promocji farmaceutycznej.

W segmencie Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia w 2023 roku Grupa będzie kontynuować działania

promujące model opieki koordynowanej. Wszystkie przychodnie przystąpiły do realizacji opieki

koordynowanej w czterech możliwych ścieżkach terapeutycznych: kardiologicznej, endokrynologicznej,

diabetologicznej i pulmonologicznej. W każdej z tych ścieżek pacjent prowadzony jest według

Indywidualnego Planu Opieki Medycznej. W dalszym ciągu sieć przychodni kładzie ogromny nacisk na

rozwijanie działań profilaktycznych. W 2023 roku działania będą koncentrować się wokół rozwoju

ścieżek terapeutycznych w ramach nowego modelu opieki koordynowanej oraz profilaktyki. Wiele uwagi

zostanie poświęconej podnoszeniu standardu świadczonych usług i działaniom mającym na celu wzrost

satysfakcji pacjentów.

W minionym roku NEUCA kontynuowała cyfryzację usług oferowanych w przychodniach. Ujednolicono

system medyczny wykorzystywany w placówkach sieci i wdrożono nowe funkcjonalności pozwalające

na efektywną obsługę opieki koordynowanej. Powstała również nowa strona internetowa sieci

Przychodni Lekarskich Świat Zdrowia. W 2023 roku planowane jest także udostępnienie usług

cyfrowych dla pacjentów w ramach opieki POZ.

Obszar Pacjenta to jeden z kluczowych kierunków rozwoju Grupy, która działa zgodnie z misją:

ułatwiamy dostęp do ochrony zdrowia, podnosimy jakość życia i poczucie bezpieczeństwa. Strategia w

obszarze jest konsekwentnie realizowana i opiera się na zapewnieniu wiarygodnej wiedzy i informacji

na tematy zdrowotne, kompetentnej i pełnej troski opieki nad pacjentem oraz na zadbaniu o powszechny

dostęp do leczenia i profilaktyki.

Do 2022 roku NEUCA zbudowała szereg komponentów, które docelowo stworzą proaktywną opiekę

zdrowotną dopasowaną do indywidualnych potrzeb pacjenta. Ambicją Grupy jest profilaktyka i

skuteczne rozwiązywanie problemów zdrowotnych pacjentów na każdym etapie życia Wyróżnikiem

NEUCA będzie model obsługowy: stawianie na koordynację, proaktywność i hiperpersonalizację.

Działania w 2023 roku skupią się na wzmocnieniu pozycji ubezpieczeń zdrowotnych oraz udoskonalaniu

modelu opieki nad pacjentem. Rozpoczął się już proces integracji opieki nad pacjentem w ramach

jednego operatora medycznego. Dotychczas rozwijane niezależnie biznesy zostaną zintegrowane

procesowo, narzędziowo i obsługowo, tworząc kompleksową opiekę wspierającą zarówno proces

diagnostyki, leczenia, jak i utrzymania pacjentów zdrowiu.

Trwa budowa kompleksowego ekosystemu zdrowotnego, który zapewni najszerszy zakres obsługi

pacjentom oraz wzmocni synergie z obszarem hurtu Grupy NEUCA, wspierając apteki i producentów.

Ekosystem ten będzie miał komponenty z zakresu diagnostyki, leczenia, profilaktyki, wellbeingu, ale

również platformy sprzedażowej, gdzie dużą rolę odegrają partnerstwa.

Aby zabezpieczyć problemy zdrowotne pacjentów w miastach, w których Grupa nie posiada placówek

własnych, tworzona jest partnerska sieć przychodni w ramach operatora medycznego Świat Zdrowia.

Sieć placówek partnerskich zwiększa się zgodnie z przyjętym harmonogramem – na koniec 2023 roku

ma ona objąć, ponad 3,5 tys. placówek, które będą obsługiwały klientów posiadających ubezpieczenia

zdrowotne i abonamenty medyczne. Sieć jest stale rozwijana o kolejne podmioty oraz integrowana w

ramach nowoczesnego narzędzia IT umożliwiającego sprawne umawianie i realizację konsultacji

lekarskich.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Ofertę usług zdrowotnych uzupełniają platformy e-commerce na czele z Apteline.pl – platformą do

rezerwacji leków w aptekach współpracujących w formie click & collect. W serwisie dostępnych jest

ponad 17 tys. produktów.

Za kreowanie oferty oraz sprzedaż produktów ubezpieczeniowych odpowiada Towarzystwo

Ubezpieczeń Zdrowie (TU zdrowie), które jako jedyne na polskim rynku specjalizuje się w

ubezpieczeniach zdrowotnych.

W ramach Cyfrowej Przychodni Świat Zdrowiaspółka Diabdis będzie kontynuować rozwój usługi

telekonsultacji lekarskich wśród ubezpieczycieli i pacjentów indywidualnych.

W 2023 roku Grupa NEUCA zamierza kontynuować działania przyczyniające się do rozwoju segmentu

badań klinicznych. Jest to biznes globalny o szacowanej wartości ok 100 mld dolarów rocznie. Na

światowym rynku badań klinicznych Grupa jest początkującym graczem, lecz tempo i skala jego wzrostu

sprzyjają inwestycjom. Konsekwentnie realizowana jest długoterminowa strategia rozwoju Obszaru

Badań Klinicznych obejmująca cały proces badawczy – od pacjenta po końcowy raport rejestracyjny. Z

tego powodu strategia skupia się na trzech zasadniczych elementach. Pierwszym jest wzmacnianie

pozycji oraz skali ośrodków badań klinicznych, co poszerza dostęp i możliwości dotarcia do pacjentów.

Drugim jest rozwój kompetencji z zakresu zarządzania i doradztwa w organizacji projektów klinicznych.

Trzeci element strategii stanowi zarządzanie danymi i technologia, które łączą w całość proces od

pacjenta po końcowe wyniki badania klinicznego. Grupa rozwija obecnie kilkadziesiąt własnych

podsystemów, które w przyszłości całkowicie zmienią model prowadzenia badań klinicznych. Dzięki

unikatowej strukturze Grupa posiada zarówno wiedzę z obszaru prowadzenia badania klinicznego na

poziomie ośrodka/lekarza, jak i wiedzę o zarządzaniu projektami klinicznymi w ramach CRO oraz pełnej

analizie danych. Pozwala to na realizację planu uzyskania pozycji globalnego lidera transformacji

cyfrowej sektora badań klinicznych. Zdecydowana większość globalnego rynku farmaceutycznego

ulokowana jest w Stanach Zjednoczonych. Kreowało to rynek badań klinicznych, w którym Polska

odgrywała rolę podwykonawcy. Dzięki globalnym trendom, napędzanym przez technologie, nadchodzi

nowe rozdanie, w którym przewagę zyskuje ten, kto inwestuje w kompetencje i model przyszłości.

6. OMÓWIENIE PODSTAWOWYCH WIELKOŚCI EKONOMICZNO-FINANSOWYCH

Przychody ze sprzedaży Grupy NEUCA w 2022 roku wyniosły 11,2 mld PLN, co stanowi wzrost o 14%

w stosunku do 2021 roku. W IV kwartale 2022 roku przychody ze sprzedaży Grupy NEUCA osiągnęły

poziom prawie 3 mld PLN, co stanowi wzrost o 270,5 mln PLN w stosunku do analogicznego okresu

roku poprzedniego. Grupa NEUCA w IV kwartale 2022 roku odnotowała wzrost przychodów ze

sprzedaży o 10%.

Przychody ze sprzedaży w tys. PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Grupa NEUCA

11 232 540

9 864 258

14%

2 951 933

2 681 460

10%

NEUCA S.A.

10 549 174

9 446 772

12%

2 764 700

2 552 651

W 2022 roku rentowność sprzedaży brutto wyniosła 11,1% (wzrost o 0,7 pp. w stosunku do

analogicznego okresu roku ubiegłego). W IV kwartale 2022 roku rentowność sprzedaży brutto wyniosła

11% i była wyższa o 0,6 pp. w porównaniu z analogicznym okresem roku 2021. Rentowność brutto na

sprzedaży polepszyła się głównie z powodu wzrostu segmentu produkcja farmaceutyków, rozwoju

segmentu badań klinicznych oraz segmentu ubezpieczeń.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Podstawowe dane finansowe w tys.

PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw.2022

IV kw.2021

zmiana %

Przychody ze sprzedaży

11 232 540

9 864 258

14%

2 951 933

2 681 460

10%

Zysk brutto ze sprzedaży

1 243 134

1 022 697

22%

323 521

279 340

16%

Rentowność sprzedaży brutto

11,1%

10,4%

11,0%

10,4%

Koszty sprzedaży

(648 345)

(530 195)

22%

(163 560)

(152 295)

Koszty ogólnego zarządu

(363 889)

(240 502)

51%

(123 999)

(76 264)

63%

Pozostałe przychody operacyjne

39 047

18 681

109%

5 932

7 564

-22%

Pozostałe koszty operacyjne

(29 898)

(65 712)

-55%

(10 475)

(19 010)

-45%

Zmiana stanu odpisów aktualizujących

należności i pożyczki

1 279

(6 780)

-119%

313

(1 324)

Zysk z działalności operacyjnej

241 328

198 189

22%

31 732

38 011

-17%

Rentowność działalności operacyjnej

2,1%

2,0%

1,1%

1,4%

EBITDA

339 245

277 721

22%

60 424

60 061

Rentowność EBITDA

3,02%

2,82%

2,05%

2,24%

Przychody finansowe

17 325

21 166

-18%

3 520

2 039

73%

Koszty finansowe

(56 533)

(17 292)

227%

(11 349)

(3 418)

232%

Udział w zyskach/stratach jednostek

stowarzyszonych

(169)

170

-199%

(174)

1 486

-112%

Zysk brutto

201 951

202 233

23 729

38 118

-38%

Zysk netto

147 592

152 550

-3%

15 555

25 553

-39%

Rentowność netto

1,3%

1,5%

0,5%

1,0%

Koszty sprzedaży w 2022 roku wyniosły 648,3 mln PLN i były wyższe od kosztów sprzedaży w roku

poprzednim o 22%. Koszty ogólnego zarządu w 2022 roku wzrosły do poziomu 363,9 mln PLN (wzrost

o 51% rok do roku). Łączne koszty sprzedaży i ogólnego zarządu w IV kwartale 2022 roku kształtowały

się na poziomie 287,6 mln PLN (wzrost o 59 mln PLN w stosunku do analogicznego okresu 2021 roku).

W 2022 roku nastąpił wzrost pozostałych przychodów operacyjnych do poziomu 39 mln PLN (wzrost o

109%). W IV kwartale 2022 roku pozostałe przychody operacyjne wyniosły 5,9 mln PLN (spadek o 1,6

mln PLN). Główna pozycja wpływająca na wzrost pozostałych przychodów to przeszacowanie

zobowiązań warunkowych z tytułu płatności za udziały spółek zależnych. Pozostałe koszty operacyjne

w 2022 roku spadły w porównaniu z 2021 rokiem o 36 mln PLN do poziomu 29,9 mln PLN, natomiast w

IV kwartale 2022 roku w porównaniu z analogicznym okresem roku poprzedniego spadły o 45% do

poziomu 10,5 mln PLN. Główna pozycja wpływająca na spadek pozostałych kosztów operacyjnych w

2022 roku to zmniejszenie wartości odpisów aktualizujących wartość zapasów (spadek o 28,3 mln PLN).

Zysk z działalności operacyjnej w 2022 roku wyniósł 241,3 mln PLN i był wyższy od zysku osiągniętego

w 2021 roku o 22%, co przełożyło się na wzrost rentowności działalności operacyjnej o 0,1 pp. Zysk z

działalności operacyjnej w IV kwartale 2022 roku osiągnął poziom 31,7 mln PLN i był niższy od zysku

osiągniętego w analogicznym okresie roku poprzedniego o 17%.

W 2022 roku przychody finansowe wyniosły 17,3 mln PLN (spadek o 18%). W IV kwartale 2022 roku

przychody finansowe wyniosły 3,5 mln PLN, wzrost o 73% w stosunku do analogicznego okresu 2021

roku. Główna pozycja wpływająca na spadek przychodów finansowych to zdarzenie jednorazowe w

postaci aktualizacji wartości inwestycji w II kw. 2022 roku. Koszty finansowe w 2022 roku wzrosły w

porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego o 227% i wyniosły 56,5 mln PLN, natomiast w IV

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

kwartale 2022 roku wyniosły 11,3 mln PLN (wzrost o 232%). Główną przyczyną wzrostu kosztów

finansowych w 2022 roku był wzrost odsetek (wzrost o 38,1 mln PLN w stosunku do 2021 roku).

Po dwunastu miesiącach 2022 roku Grupa NEUCA zanotowała spadek zysku netto o 3% do poziomu

147,6 mln PLN oraz spadek zysku netto w IV kwartale 2022 roku do poziomu 15,6 mln PLN (spadek o

10 mln PLN).

Wpływ zdarzeń jednorazowych na

EBIT, EBITDA oraz zysk netto w tys.

PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw.2022

IV kw.2021

zmiana %

EBIT

241 328

198 189

22%

31 732

38 011

-17%

EBITDA

339 245

277 721

22%

60 424

60 061

Zdarzenia jednorazowe (brutto)

4 100

32 873

4 100

3 100

odpis aktualizujący wartość zapasów

26 773

spisanie zaliczki na dostawę maseczek

3 000

rezerwa na karę UOKiK

3 100

koszty akwizycji OncoBay Clinical INC

4 100

Skorygowany EBIT

245 428

231 062

35 832

41 111

-13%

Skorygowany EBITDA

343 345

310 594

11%

64 524

63 161

Zdarzenia jednorazowe (netto)

6 999

18 924

3 321

3 100

odpis aktualizujący wartość zapasów

21 686

spisanie zaliczki na dostawę maseczek

3 000

zysk na zbyciu udziałów Spółki SensDx

S.A.

(8 862)

rezerwa na karę UOKiK

3 100

przeksięgowanie odsetek w związku z

otrzymanym wyrokiem NSA

3 678

koszty akwizycji OncoBay Clinical INC

3 321

Zysk netto

147 592

152 550

-3%

15 555

25 553

-39%

Korekta podatku dochodowego

7 723

Skorygowany zysk netto

162 314

171 474

-5%

18 876

28 653

-34%

W dniu 28 grudnia 2022 roku NEUCA Clinical Trials INC, jednostka zależna od NEUCA S.A., podpisała

warunkową umowę o nabycie 72,6% udziałów w spółce OncoBay Clinical INC z siedzibą w Deleware

(Stany Zjednoczone). Nabycie OncoBay jest elementem realizacji długoterminowej strategii rozwoju w

obszarze badań klinicznych, który istotnie poszerzy zasięg geograficzny i ofertę produktową tego

segmentu. Koszty akwizycji spółki OncoBay Clinical INC wyniosły 4,1 mln PLN.

W dniu 8 czerwca 2022 roku Naczelny Sąd Administracyjny oddalił skargę kasacyjną Spółki od wyroku

Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Bydgoszczy z dnia 1 kwietnia 2019 roku oddalającego

skargę Spółki na decyzję Naczelnika Urzędu Celno-Skarbowego w Toruniu z dnia 20 listopada 2018

roku określającą zobowiązanie podatkowe w podatku dochodowym od osób prawnych za 2012 rok w

kwocie wyższej od zadeklarowanej w wysokości 7,7 mln PLN plus odsetki od zaległości podatkowych

w wysokości 3,7 mln PLN (zobowiązanie zostało uregulowane przez Spółkę w 2018 roku).

W I półroczu 2021 roku Grupa NEUCA dokonała aktualizacji wartości zakupionych w związku z

pandemią COVID-19 towarów, tworząc odpis aktualizujący ich wartość do ceny sprzedaży możliwej do

uzyskania w wysokości 26,8 mln PLN (wpływ na wynik netto dokonanego odpisu wynosi 21,7 mln PLN),

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

oraz utworzyła odpis aktualizujący wartość przekazanych zaliczek na poczet dostawy towarów

zamówionych w związku z pandemią COVID-19 w wysokości 3 mln PLN.

W I półroczu 2021 roku Grupa dokonała inwestycji w udziały spółki nienotowanej. Objęcie udziałów w

podwyższonym kapitale spółki zostało pokryte wkładem niepieniężnym w postaci należności z tytułu

pożyczek i obligacji oraz posiadanych akcji jednostki stowarzyszonej. Na transakcji wniesienia aportem

ww. aktywów Spółka rozpoznała zysk w wysokości 10,9 mln PLN (wpływ transakcji na wynik netto

wynosi 8,86 mln PLN).

W IV kwartale 2021 roku została utworzona rezerwa na karę administracyjną nałożoną przez Urząd

Ochrony Konkurencji i Konsumentów. W pozostałych kosztach operacyjnych wykazano kwotę 3,1 mln

PLN. W dniu 9 lutego 2022 roku NEUCA S.A. otrzymała decyzję UOKiK z 7 lutego 2022 roku

stwierdzającą nadmierne opóźnienia w płatnościach w okresie luty, marzec, kwiecień 2020 roku i

nakładającą na Spółkę administracyjną karę pieniężną w wysokości 3,1 mln PLN. Spółka zapłaciła ww.

karę, ale ze względu na fakt, że nie zgadza się z zarzutami postawionymi w przedmiotowej decyzji,

złożyła 10 marca 2022 roku skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie –

postępowanie jest w toku

Dynamika spadku zysku netto Grupy NEUCA bez zdarzeń jednorazowych w 2022 roku wyniosła 9%,

co daje skorygowany zysk netto na poziomie 155,4 mln PLN. Skorygowany zysk netto w IV kwartale

2022 roku wyniósł 19,7 mln PLN.

6.1. OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE,

MAJĄCYCH ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE

W 2022 roku poza zdarzeniami opisanymi powyżej nie wystąpiły nietypowe zdarzenia mające istotny

wpływ na wynik finansowy Grupy NEUCA.

6.2. SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI

HURT APTECZNY

Podstawowym obszarem działalności Grupy NEUCA jest hurtowa sprzedaż produktów

farmaceutycznych do aptek. W 2022 roku Grupa NEUCA skupiała się na podstawowej aktywności –

podnoszeniu jakości oferty, serwisu i wsparcia. Grupa NEUCA jest liderem satysfakcji klienta. Zapewnia

najlepszy serwis, konkurencyjną ofertę oraz bezpieczeństwo współpracy, co tworzy najwyższą sumę

korzyści. Satysfakcja klienta ma wpływ na jego zaufanie, które Grupa mierzy za pomocą wskaźnika Net

Promoter Score. Wskaźnik Net Promoter Score w IV kwartale 2022 roku wyniósł 70 pkt. W stosunku do

IV kwartału 2021 roku odnotowano wzrost wskaźnika NPS o 2 pkt. Wysokie zaangażowanie klientów

jest przyczyną wzrostu udziałów NEUCA w rynku hurtu aptecznego. Grupa NEUCA zachowała pozycję

lidera rynku, osiągając w 2022 roku 31,6%

udziałów w rynku hurtu aptecznego, czyli o 0,1 pp. mniej

niż przed rokiem. W obszarze aptek niezależnych udziały wyniosły 38,4%

. Wysoki poziom zaufania

do Grupy NEUCA budowany w oparciu o oferowane aptekom wsparcie ma bezpośredni wpływ na

sukces programów partnerskich Partner+, Partner i IPRA. Na koniec 2022 roku w programach

partnerskich Partner, Świat Zdrowia/Partner+ i IPRA uczestniczyło 3958 aptek, co oznacza wzrost o

516 rok do roku.

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Źródło: Obliczenia własne spółki na bazie miesięcznych danych IQVIA Pharmascope (dane Sell-out) oraz bazy IQVIA

OneKey (informacje o aptekach)

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Przychody ze sprzedaży w segmencie Hurtu aptecznego w 2022 roku wyniosły 10,7 mld PLN, co

stanowi wzrost o 12% w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego. W IV kwartale 2022

roku przychody ze sprzedaży w segmencie Hurtu aptecznego osiągnęły poziom 2,8 mld PLN. Dynamika

przychodów Grupy NEUCA w segmencie Hurtu aptecznego w IV kwartale 2022 roku wyniosła 8%.

Rynek hurtu aptecznego odnotował w IV kwartale 2022 roku wzrost wartości o 9,7%

. Wartość rynku

hurtu aptecznego po 12 miesiącach 2022 roku zwiększyła się o 13,9%

rok do roku.

W 2022 roku segment Hurtu aptecznego osiągnął zysk z działalności operacyjnej w wysokości 128,5

mln PLN (wzrost o 14% w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego). W IV kwartale 2022

roku segment Hurtu aptecznego wypracował 18,8 mln PLN zysku z działalności operacyjnej, o 18%

więcej niż w analogicznym okresie roku ubiegłego. Segment Hurtu aptecznego wygenerował w 2022

roku 53,3% zysku operacyjnego Grupy NEUCA.

Hurt apteczny w tys. PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Przychody ogółem

10 745 088

9 599 878

12%

2 805 434

2 587 309

EBITDA

202 280

178 759

13%

37 971

33 245

14%

Zysk z działalności operacyjnej

128 530

113 130

14%

18 806

15 987

18%

PRODUKCJA FARMACEUTYKÓW

W 2022 roku przychody ze sprzedaży marek własnych zrealizowane przez segment Hurtu aptecznego

osiągnęły poziom 277,5 mln PLN, co stanowi wzrost o 42% w stosunku do analogicznego okresu roku

poprzedniego. W IV kwartale 2022 roku przychody ze sprzedaży marek własnych zrealizowane przez

segment Hurtu aptecznego wzrosły o 20% do poziomu 70,2 mln PLN. Głównymi czynnikami wzrostu

przychodów ze sprzedaży były nowości wprowadzane w marce Świat Zdrowia oraz portfelu APTEO w

kategorii suplementów diety. Na koniec 2022 roku marka Świat Zdrowia miała już 87 produktów na

rynku. Dzięki rozwojowi programów partnerskich kierowanych do aptek rośnie sprzedaż produktów

własnych, które znacząco kontrybuują do zysku. Segment Produkcji farmaceutyków wygenerował w

2022 roku 25,5% zysku operacyjnego Grupy NEUCA. W 2022 roku segment Produkcji farmaceutyków

osiągnął zysk z działalności operacyjnej w wysokości 61,5 mln PLN (wzrost o 24% w stosunku do

analogicznego okresu roku poprzedniego). Czynnikiem, który również wpłynął na wzrosty, jest

poszerzenie udziałów rynkowych w kanale sieciowym. W IV kwartale 2022 roku segment Produkcji

farmaceutyków wypracował 8,7 mln PLN zysku operacyjnego, czyli o 22% mniej niż przed rokiem.

Produkcja farmaceutyków w tys. PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Przychody ze sprzedaży marek

własnych zrealizowane przez

segment Hurtu aptecznego

277 503

194 921

42%

70 261

58 337

20%

Przychody ze sprzedaży

315 992

201 057

57%

80 201

58 053

38%

EBITDA

64 825

50 457

28%

9 764

11 378

−14%

Zysk z działalności operacyjnej

61 532

49 565

24%

8 735

11 157

−22%

BADANIA KLINICZNE

Grupa NEUCA sukcesywnie zwiększa skalę działalności w biznesach skierowanych do pacjenta.

Międzynarodowa ekspansja Grupy NEUCA w obszarze badań klinicznych spowodowała, że spółka

Pratia S.A. jest obecnie największą niezależną siecią ośrodków badań klinicznych w Europie. Segment

badań klinicznych w 2022 roku wypracował 196 mln PLN przychodów ze sprzedaży, o 47% więcej niż

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

w 2021 roku. Przychody ze sprzedaży w segmencie Badań klinicznych w IV kwartale 2022 roku wzrosły

o 52% w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego i wyniosły 59,9 mln PLN. Wzrost

przychodów ze sprzedaży związany jest ze wzrostem skali ośrodków badań klinicznych oraz kontraktów

w nich prowadzonych. Poszerzona oferta ośrodków jest efektem rozwoju organicznego segmentu

Biometrics w spółce Clinscience. Na poziomie zysku operacyjnego po 12 miesiącach 2022 roku

segment Badań klinicznych wypracował 29 mln PLN, wzrost o 48% w stosunku do analogicznego

okresu roku ubiegłego. W IV kwartale segment Badań klinicznych osiągnął 0,9 mln PLN zysku z

działalności operacyjnej, spadek o 83%. Spadek zysku z działalności operacyjnej związany jest z

rosnącymi kosztami rozwoju technologii.

Badania kliniczne w tys. PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Przychody ze sprzedaży

196 051

133 555

47%

59 864

39 453

52%

EBITDA

38 209

23 614

62%

5 378

7 281

−26%

Zysk z działalności operacyjnej

28 992

19 585

48%

893

5 271

−83%

PRZYCHODNIE MEDYCZNE

Segment Przychodni medycznych wypracował w IV kwartale 2022 roku 59,4 mln PLN przychodów ze

sprzedaży, co stanowi wzrost o 38% w porównaniu z analogicznym okresem roku poprzedniego.

Przychody ze sprzedaży w segmencie Przychodni medycznych po czterech kwartałach 2022 roku

wzrosły o 37% w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego i wyniosły 198,4 mln PLN. Wzrost

przychodów wynika ze zwiększenia wolumenu usług prywatnych oraz wzrostu wartości kontraktów NFZ.

Segment Przychodni medycznych w IV kwartale 2022 roku osiągnął 3,4 mln PLN zysku z działalności

operacyjnej, o 9% mniej niż w IV kwartale 2021 roku. Po IV kwartałach 2022 roku zysk z działalności

operacyjnej w segmencie Przychodni medycznych wyniósł 11,2 mln PLN, spadek o 21% w stosunku do

analogicznego okresu roku ubiegłego. Spadek wyniku operacyjnego jest efektem wzrostu kosztów

utrzymania administracji (w tym: energia, ogrzewanie i pozostałe media), znaczącego wzrostu kosztów

personelu medycznego (wzrost wynagrodzeń oraz zwiększenie zatrudnienia w związku z planowanym

wzrostem dostępności usług medycznych w kolejnych okresach) oraz słabnącego zainteresowania

pacjentów szczepieniami przeciwko COVID-19.

Przychodnie medyczne w tys. PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Przychody ze sprzedaży

198 417

144 775

37%

59 377

43 017

38%

EBITDA

21 976

22 752

−3%

7 094

6 018

18%

Zysk z działalności operacyjnej

11 190

14 121

−21%

3 447

3 808

−9%

DZIAŁALNOŚĆ UBEZPIECZENIOWA

Podstawową aktywnością segmentu jest działalność ubezpieczeniowa w zakresie oferowania

produktów ubezpieczenia zdrowotnego z działu II grupy 2 (ubezpieczenia choroby) określona w

załączniku do ustawy z dnia 11 września 2015 roku o działalności ubezpieczeniowej i prowadzona na

podstawie wydanej licencji dla jednostki zależnej TU Zdrowie S.A. oraz pośrednictwo w likwidacji szkód

na zlecenie innych zakładów ubezpieczeń – prowadzona na podstawie art. 4 ust. 10 ustawy z dnia 11

września 2015 roku o działalności ubezpieczeniowej.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Działalność ubezpieczeniowa w tys.

PLN

2022

2021

zmiana %

IV kw. 2022

IV kw. 2021

zmiana %

Przychody ze sprzedaży

104 904

24 676

325%

27 891

24 676

13%

EBITDA

11 955

2 139

459%

217

2 139

−90%

Zysk z działalności operacyjnej

11 084

1 788

520%

(149)

1 788

−108%

Przychody ze sprzedaży w segmencie Działalność ubezpieczeniowa w 2022 roku wyniosły 104,9 mln

PLN, co stanowi wzrost o 325% w stosunku do 2021 roku. Wzrost wartości wynika z ciągłej poprawy

efektywności sprzedaży, w tym wprowadzenia metodyki algorytmu sprzedaży. W 2022 roku segment

Działalność ubezpieczeniowa wypracował 11,1 mln PLN zysku operacyjnego, co stanowi wzrost o 520%

w stosunku do 2021 roku. Spadek zysku z działalności operacyjnej w IV kwartale 2022 roku w stosunku

do analogicznego okresu roku ubiegłego wynika z wdrożenia nowego operatora medycznego do obsługi

ubezpieczonych. W początkowym okresie spowodowało to wzrost kosztów. Ponadto w IV kwartale 2022

roku odnotowano większą skłonność pacjentów do korzystania z usług medycznych w związku z wyższą

falą zachorowań.

6.3. ROTACJA KAPITAŁU OBROTOWEGO I WSKAŹNIKI ZADŁUŻENIA

W 2022 roku cykl rotacji zobowiązań wyniósł 93 dni, a cykl operacyjny wyniósł 89 dni. Oba wskaźniki

pozostały na niezmienionym poziomie w stosunku do 2021 roku. Wskaźnik cyklu konwersji gotówki

osiągnął poziom −4 dni.

Rotacja kapitału obrotowego

2022

2021

Cykl rotacji zapasów (1)

Cykl rotacji należności (2)

Cykl rotacji zobowiązań (3)

Cykl operacyjny (1+2)

Cykl konwersji gotówki (4-3)

(4)

Wskaźniki zadłużenia

31.12.2022

31.12.2021

Wskaźnik ogólnego zadłużenia

0,81

0,79

Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych

4,20

3,68

Wskaźnik pokrycia aktywów trwałych kapitałami

stałymi

0,81

0,85

Wskaźnik zadłużenia krótkoterminowego

0,74

0,69

Wskaźnik zadłużenia długoterminowego

0,07

0,09

Struktura bilansu w tys. PLN

31.12.2022

31.12.2021

Aktywa trwałe

1 573 989

33%

1 496 708

36%

Aktywa obrotowe

3 265 631

67%

2 620 460

64%

Aktywa razem

4 839 620

4 117 168

Kapitał własny

930 542

19%

879 684

21%

Zobowiązania długoterminowe

341 265

389 929

Zobowiązania krótkoterminowe

3 567 813

74%

2 847 555

69%

Pasywa razem

4 839 620

4 117 168

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Zasady wyliczania wskaźników:

rentowność sprzedaży brutto = zysk brutto na sprzedaży / przychody ze sprzedaży

rentowność działalności operacyjnej (EBIT) = zysk z działalności operacyjnej okresu / przychody ze sprzedaży

rentowność EBITDA = EBITDA okresu / przychody ze sprzedaży

rentowność netto = zysk netto okresu / przychody ze sprzedaży

cykl rotacji zapasów (stan zapasów na koniec okresu / przychody ze sprzedaży) x liczba dni w okresie

cykl rotacji należności (stan należności z tytułu dostaw i usług na koniec okresu / przychody ze sprzedaży) x liczba dni w

okresie

cykl rotacji zobowiązań (stan zobowiązań z tytułu dostaw i usług na koniec roku / przychody ze sprzedaży) x liczba dni w

okresie

wskaźnik ogólnego zadłużenia = (zobowiązania długo- i krótkoterminowe + rezerwy na zobowiązania) / pasywa ogółem

wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych = (zobowiązania długo- i krótkoterminowe) / kapitały własne

wskaźnik pokrycia aktywów trwałych kapitałami stałymi = (kapitały własne + zobowiązania długoterminowe) / aktywa trwałe

wskaźnik zadłużenia krótkoterminowego = zobowiązania krótkoterminowe / pasywa ogółem

wskaźnik zadłużenia długoterminowego = zobowiązania długoterminowe / pasywa ogółem

7. OBJAŚNIENIE RÓŻNIC POMIĘDZY WYNIKAMI FINANSOWYMI OSIĄGNIĘTYMI W

2022 ROKU A WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYMI PROGNOZAMI WYNIKÓW

Zarząd NEUCA S.A. nie podał do publicznej wiadomości prognoz podstawowych wyników finansowych

na 2022 rok.

8. OCENA ZARZĄDZANIA ZASOBAMI FINANSOWYMI

W 2022 roku Grupa NEUCA wypracowała wynik EBITDA +339,2 mln PLN i uzyskała dodatnie przepływy

z działalności operacyjnej w wysokości +335 mln PLN. Środki te zostały przeznaczone m.in. na nabycie

wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych −81,8 mln PLN oraz na nabycie udziałów

w jednostkach zależnych −97,6 mln PLN. Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych oraz

rzeczowych aktywów trwałych wyniosły +2,3 mln PLN. W toku działalności finansowej Grupa

zanotowała ujemne przepływy w wysokości −6,6 mln PLN. Przepływy pieniężne związane ze spłatą

kredytów i pożyczek wyniosły −8,2 mln PLN, spłata zobowiązań z tytułu leasingu −28,3 mln PLN, spłata

odsetek −40 mln PLN. Dodatkowo Grupa przeznaczyła −73,8 mln PLN na nabycie akcji własnych i

−51,6 mln PLN na wypłatę dywidendy. Wpływy z tytułu zaciągniętych kredytów i pożyczek wyniosły

+175,3 mln PLN. W 2022 roku nie występowały zagrożenia związane ze zdolnością Grupy NEUCA do

wywiązywania się ze swoich zobowiązań.

9. OCENA MOŻLIWOŚCI REALIZACJI PLANÓW INWESTYCYJNYCH

Grupa NEUCA na bieżąco obserwuje i analizuje rynek ochrony zdrowia. W 2023 roku Grupa NEUCA

nie wyklucza kolejnych inwestycji możliwych w każdym z obszarów działalności grupy. W 2022 roku

zainwestowaliśmy m.in. w podmioty z rynku badań klinicznych (m.in. OncoBay, Agati).

Grupa NEUCA zakłada, że w 2023 roku przeznaczy na inwestycje mniejszą kwotę niż w roku 2022.

Skupi się głównie na inwestycjach odtworzeniowych, które będą zbliżone do ubiegłorocznych. Grupa

znajduje się w dobrej sytuacji gotówkowej i zakłada dalsze finansowanie poprzez środki własne, z

ewentualnym wsparciem środków bankowych.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Obecnie Grupa NEUCA nie dostrzega zagrożeń, które mogą przyczynić się do niezrealizowania planu

inwestycyjnego.

10. CZYNNIKI ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA

10.1. CZYNNIKI WEWNĘTRZNE ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA

UMIEJĘTNOŚĆ UTRZYMANIA UDZIAŁÓW RYNKOWYCH

Strategia Grupy NEUCA nie przewiduje posiadania własnych aptek w celu niekonkurowania ze swoimi

klientami i utrzymania ich zaangażowania. Działania w tym zakresie ukierunkowane są na ciągłą

kontrolę i polepszanie jakości serwisu i oferty kierowanej do aptek. Istotnym elementem tego obszaru

aktywności jest rozwój programów partnerskich kierowanych do aptek niezależnych, w szczególności

programów Partner+/Świat Zdrowia, Partner oraz IPRA.

EFEKTYWNOŚĆ OPERACYJNA

Efektywność operacyjna Grupy NEUCA. Ze względu na fakt, że działalność Grupy charakteryzuje się

uzyskiwaniem niskiej marży brutto, ścisła kontrola kosztów oraz skuteczne zarządzanie rentownością

klientów ma kluczowe znaczenie dla osiąganych wyników ekonomicznych.

ROZWÓJ NOWYCH SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI

Grupa intensywnie rozwija segmenty działalności inne niż hurt apteczny, w szczególności: produkty

lecznicze Synoptis Pharma, przychodnie lekarskie, badania kliniczne, cyfrowe usługi zdrowotne dla

pacjentów i usługi ubezpieczeniowe na rynku zdrowia. Rozwój nowych obszarów biznesowych może

mieć istotny wpływ na uzyskiwane w przyszłości przez Grupę wyniki finansowe.

KLIENTOCENTRYCZNOŚĆ

W strategii Grupy NEUCA zapewnianie klientom najwyższej satysfakcji stanowi priorytet. W 2022 roku

najwyższa jakość współpracy w obszarze oferty, serwisu i wsparcia została doceniona przez klientów i

przyczyniła się do dalszego wzrostu ich zaufania do Grupy, a w konsekwencji osiągnięcia wyższych w

strategicznym segmencie aptek niezależnych i utrzymania stabilnych wysokich udziałów w rynku.

Oferowanie kompleksowego wsparcia niezależnym farmaceutom w czasie pandemii, kryzysu

energetycznego, podwyższonej inflacji i pośredniego zaangażowania kraju w wojnę w Ukrainie znalazło

uznanie i zostało docenione. W 2022 roku NEUCA umocniła pozycję lidera w rankingu satysfakcji

klienta, powiększając przewagę nad dużymi i wygrywając jednocześnie z większością średnich i małych

hurtowni. Grupa jest nadal aktywna w działaniach przeciw COVID-19 i pozostaje liderem dystrybucji

szczepionek. NEUCA prowadzi także działania wspierające pomoc dla Ukrainy. Grupa konsekwentnie

kontynuuje realizację misji zapewnienia lepszej przyszłości wszystkim niezależnym aptekom w Polsce.

SPOŁECZNA ODPOWIEDZIALNOŚĆ BIZNESU

Grupa realizuje Strategię Odpowiedzialnego Biznesu obejmującą szereg inicjatyw w obszarze zdrowia,

troski o pracowników, współpracy w realizacji inicjatyw z dostawcami i partnerami biznesowymi oraz

dbałości o środowisko naturalne. Prowadzone działania są opomiarowane, co pozwala raportować ich

wpływ na postawione cele. Szczegółowe wyniki są publikowane w Raporcie o Zdarzeniach

Niefinansowych dostępnym na neuca.pl.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

10.2. CZYNNIKI ZEWNĘTRZNE ISTOTNE DLA ROZWOJU PRZEDSIĘBIORSTWA

CZYNNIKI SPOŁECZNO-EKONOMICZNE

Wzrost rynku farmaceutycznego przekładający się bezpośrednio na wzrost sprzedaży Grupy NEUCA

jest pochodną szeregu czynników w gospodarce i społeczeństwie. Jednym z nich są długoterminowe

trendy związane ze zjawiskiem systematycznej zmiany struktury wiekowej i procesem starzenia się

społeczeństwa. Prognozy demograficzne zakładają w kolejnych dziesięcioleciach systematyczny

wzrost liczby i udziału osób powyżej 60. roku życia. Czynnik ten determinuje m.in. organiczny wzrost

popytu na farmaceutyki oraz usługi lecznicze świadczone m.in. przez przychodnie lekarskie. W

ostatnich kwartałach dodatkowym aspektem mogącym mieć wpływ na polski system ochrony zdrowia

jest panująca sytuacja epidemiczna i jej potencjalne skutki w obszarze wzrostu świadomości zdrowotnej

oraz dbałości o kondycję fizyczną, stan zdrowia i jego profilaktykę.

Trzeci determinant mający znaczenie dla rynku działalności Grupy NEUCA stanowią wieloletnie procesy

w obszarze wzrostu zamożności społeczeństwa. Zwiększony poziom środków finansowych będących

w dyspozycji pacjentów będzie wpływać na wzrost konsumpcji farmaceutyków, w tym zjawisko leczenia

lekami OTC we własnym zakresie oraz zwiększone zainteresowanie usługami medycznymi.

Nowym w stosunku do okresu sprzed 2020 roku aspektem, który ma wpływ na działalność Spółki w

perspektywie krótko- i średnioterminowej, jest sytuacja epidemiczna wywołana przez COVID-19.

Sytuacja związana z rozprzestrzenianiem się koronawirusa skutkowała wygenerowaniem istotnych

wahań popytu w latach 2020- 2021. W obszarze operacyjnym – wprowadzeniem obostrzeń sanitarnych

i zaleceń związanych z dystansem społecznym i zasadami dezynfekcji. Powstałe zjawiska warunkowały

mniejszą mobilność społeczną, wpływającą m.in. na ograniczenie skali wizyt pacjentów w

przychodniach (obawy pacjentów przed zakażeniem, zmiany priorytetów ochrony zdrowia w kierunku

leczenia COVID-19 itd.). Sytuacja związana z pandemią istotnie przyczyniła się również do zmiany

świadomości decydentów politycznych na temat bezpieczeństwa zaopatrzenia w leki w kontekście

uzależnienia Europy od producentów substancji czynnych z Azji. Ujawniły się również zagrożenia w

dostępie do leków spowodowane zakłóceniami w łańcuchu logistycznym lub produkcji, które mogą

wystąpić również poza Europą, a mają dla jej bezpieczeństwa lekowego kluczowe znaczenie. Oba te

czynniki powinny mieć w wymiarze długofalowym pozytywny wpływ na rynek hurtu.

Miniony rok przyniósł wzrost napięcia geopolitycznego w Europie spowodowany niesprowokowaną

agresją Rosji na Ukrainę. Z uwagi na skalę i reperkusje w postaci sankcji wydarzenie to w znaczący

sposób zmienia gospodarki nie tylko regionu, ale też kontynentu i świata. Polska z uwagi na sąsiedztwo

z Ukrainą odczuwa szereg negatywnych skutków, począwszy od napięć w warstwie politycznej, poprzez

spowolnienie wzrostu gospodarczego, aż po obawy o bezpieczeństwo kraju.

W warstwie makroekonomicznej widoczny jest gwałtowny wzrost kosztów energii i transportu, co

wzmacnia zjawisko inflacji i wzrost kosztów finansowania. Nastąpił także wzrost cen niektórych

surowców, a także wzrost obaw o inwestycje ze strony banków finansujących przedsiębiorstwa z

regionu CEE. Z uwagi na dynamicznie zmieniającą się sytuację jej długoterminowe skutki nie są znane,

jednakże w ocenie Grupy NEUCA nie powinny mieć one bezpośredniego wpływu na sektor ochrony

zdrowia w Polsce, wyłączywszy wspomniane wydarzenia ogólnogospodarcze.

ZMIANY W PRAWIE

Zmiany w prawie w zakresie obrotu lekami refundowanymi. Rynek farmaceutyczny jest rynkiem ściśle

regulowanym, dlatego Grupa podatna jest na potencjalne zmiany w otoczeniu prawnym, w

szczególności dotyczące systemu finansowania leków refundowanych oraz uzyskiwanych

maksymalnych marż hurtowych i detalicznych. Wśród czynników prawnych pośrednio wpływających na

sytuację Grupy NEUCA poprzez oddziaływanie na otoczenie rynkowe należy wymienić nowelizację

ustawy refundacyjnej. Prace nad zamianami w tej ustawie trwają od połowy 2022 roku. Jej zapisy

prowadzą do zwiększenia marży hurtowej, jednak prace nadal się toczą i nie należy jeszcze wskazywać

wszystkich konsekwencji znowelizowanej ustawy.

Drugim aktem prawnym pośrednio mającym wpływ na działalność Grupy jest ustawa o zawodzie

farmaceuty (Ustawa z dnia 10 grudnia 2020 roku o zawodzie farmaceuty), która zaczęła obowiązywać

16 kwietnia 2021 roku. Reguluje ona wykonywanie zawodu, ze szczególnym uwzględnieniem

rozszerzenia zakresu świadczeń realizowanych przez farmaceutów związanych z profilaktyką, promocją

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

zdrowia i farmakoterapią. Celem regulacji ma być także efektywniejsze wykorzystanie potencjału około

30 tys. farmaceutów oraz aptek jako placówek ochrony zdrowia.

W minionym roku zostały wprowadzone istotne zmiany w zakresie umożliwienia farmaceutom

wykonywania szczepień. 21 stycznia 2021 roku przyjęto ustawę o zmianie ustawy o szczególnych

rozwiązaniach związanych z zapobieganiem, przeciwdziałaniem i zwalczaniem COVID-19, innych

chorób zakaźnych oraz wywołanych nimi sytuacji kryzysowych oraz niektórych innych ustaw. Akt

prawny wprowadził zapisy umożliwiające farmaceutom wykonywanie szczepień przeciw COVID-19.

Oczekiwany w zawiązku z ustawą dynamiczny rozwój opieki farmaceutycznej nie nastąpił, a usługi

świadczone w aptekach wciąż znajdują się w fazie testów.

10.3. OTOCZENIE RYNKOWE

W 2022 roku rynek hurtu aptecznego w Polsce osiągnął wartość 38,49 mld PLN (+13,9%)

. W obszarze

aptek niezależnych sprzedaż wyniosła 17,52 mld PLN, tj. o 9,9 % więcej niż w 2021 roku. Segment

aptek sieciowych wzrósł o 17,4% do wartości 20,96 mld PLN

Korzystnie na wzrost rynku aptecznego wpływa wdrożenie e-recepty. Jej pilotaże były prowadzone od

maja 2018 roku, od 8 stycznia 2020 roku stosowanie recepty elektronicznej stało się obowiązkowe dla

wszystkich podmiotów działających na rynku ochrony zdrowia. Po ponad dwóch latach powszechnego

korzystania z systemu e-recepty należy ocenić wprowadzone zmiany pozytywnie. Szczególnie w

okresie pandemii COVID-19 i związanego z nią utrudnionego dostępu do ochrony zdrowia system

recepty elektronicznej stanowił użyteczną zmianę pozwalającą ograniczyć wizyty lekarskie pacjentów.

E-recepta ułatwia także kontynuowanie terapii osobom chorującym przewlekle.

Sytuacja na rynku ochrony zdrowia wynikająca z rozprzestrzeniania się wirusa SARS-CoV-2 i

związanych z tym zaleceń sanitarnych wpłynęła na zmianę modelu świadczenia szeregu usług

zdrowotnych na tryb cyfrowy lub warunkowała decyzje pacjentów dotyczące ograniczenia korzystania

z wybranych planowych świadczeń. Część obserwowanych zjawisk miała pozytywny wpływ na rynek

ochrony zdrowia (np. system e-recepty ograniczający konieczność stacjonarnej wizyty lekarskiej i w

Źródło: IQVIA, dane Sell-In

Obliczenia własne spółki na bazie miesięcznych danych IQVIA Pharmascope (dane Sell-out) oraz

bazy IQVIA OneKey (informacje o aptekach)

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

związku z tym ryzyko zakażenia koronawirusem). Mimo zalet wirtualnego kontaktu z lekarzem (tzw.

teleporady) część pacjentów nadal oczekuje stacjonarnej formy wizyty lekarskiej i bezpośredniej

rozmowy z medykiem. Innym aspektem jest podobnie jak w 2020 roku niekorzystny wpływ pandemii

COVID-19 na inne sektory ochrony zdrowia (m.in. onkologię i kardiologię), wynikający ze zmiany

priorytetów w lecznictwie (m.in. ukierunkowanie szpitali na walkę z koronawirusem), jak też niepewności

i obaw pacjentów przed realizacją wcześniej planowanych zabiegów i terapii. Prowadzą one do

narastania tzw. długu zdrowotnego, negatywnie rzutującego na zdrowie Polaków. Powrót

funkcjonowania społeczeństw na świecie do zasad sprzed pojawienia się pandemii COVID-19 może

wpłynąć także na oczekiwane przywrócenie dotychczasowego modelu funkcjonowania systemu

ochrony zdrowia, z utrzymaniem części wprowadzonych innowacji. W kolejnych latach na popularności

mogą także zyskiwać ubezpieczenia zdrowotne. W tym kierunku chce także rozwijać się NEUCA

poprzez rozwój spółki zależnej TU Zdrowie. Strategią Grupy jest rozwój biznesów pacjenckich zarówno

w obszarze online (m.in. Cyfrowy Świat Zdrowia), jak i tradycyjnym, tj. m.in. w obszarze dalszej budowy

sieci przychodni lekarskich bądź wspomnianej inwestycji w TU Zdrowie, która umożliwi Grupie

oferowanie ubezpieczeniowej gwarancji dostępności usług medycznych i stanowi szansę na dotarcie

do szerszej grupy pacjentów oraz wzmocnienie oferty dla B2B oraz partnerów ubezpieczeniowych.

NEUCA w 2023 roku spodziewa się dynamiki wzrostu wartości rynku w wysokości 3-4%, czyli zbliżonej

do notowanej w minionych latach poprzedzających pandemię COVID-19. Mimo kolejnych fal pandemii

na rynek w rosnącym stopniu mogą wpływać czynniki obecne w latach poprzednich, m.in. związane z

sezonowymi okresami grypowymi i ogólnym wzrostem konsumpcji leków, suplementów diety i wyrobów

medycznych wynikającym z coraz większej dbałości Polaków o zdrowie oraz wzrostu zamożności.

Jednak następujące cyklicznie okresy większej liczby zachorowań na COVID-19 wskazują w coraz

większym stopniu na to, że będzie to stały element polskiego i światowego systemu ochrony zdrowia.

Rozwój zjawiska samoleczenia i ograniczanie wizyt w przychodniach mogą mieć długoterminowy wpływ

na rynek konsumpcji farmaceutyków i bezpośrednio z nim związany rynek hurtu aptecznego.

11. OPIS ISTOTNYCH CZYNNIKÓW RYZYKA I ZAGROŻEŃ

RYZYKO ZWIĄZANE Z SYTUACJĄ MAKROEKONOMICZNĄ

Spadek tempa wzrostu gospodarczego w Polsce nie wpływa na obniżenie tempa rozwoju rynku

farmaceutycznego. Poziom sprzedaży nieznacznie rośnie i jest związany z bieżącymi potrzebami

zdrowotnymi społeczeństwa. Spadek tempa sprzedaży może jednak wystąpić w segmencie leków

sprzedawanych bez recepty, na których Grupa realizuje wyższą marżę brutto, co mogłoby spowodować

spadek skonsolidowanej marży brutto na sprzedaży, a w konsekwencji pogorszenie wyników

finansowych. Grupa na bieżąco monitoruje poziom rynku aptecznego oraz perspektywy jego rozwoju i

podejmuje odpowiednie działania dostosowawcze do spodziewanego popytu na sprzedawany towar,

produkty i usługi.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

RYZYKO ZWIĄZANE ZE WZROSTEM KONKURENCJI

Ewentualny spadek średnich marż realizowanych na rynku hurtu aptecznego może mieć negatywny

wpływ na wyniki finansowe grupy. Spójna struktura sprzedaży w całej Grupie oraz centralizacja

zarządzania warunkami handlowymi powinny pozwolić na aktywne zarządzanie poziomem

realizowanych marż we wszystkich spółkach Grupy.

KOSZT OBSŁUGI KREDYTÓW BANKOWYCH

Zadłużenie finansowe naraża Grupę na ryzyko stóp procentowych. Od IV kwartału 2021 roku Rada

Polityki Pieniężnej podnosiła stopy procentowe, co bezpośrednio przekłada się na poziom kosztów

odsetkowych przedsiębiorstw. NEUCA posiada niewielką ekspozycję w zakresie zadłużenia

finansowego, jednakże wzrost kosztu pozyskania kredytów bankowych w wyniku ww. wzrostu stóp

procentowych lub wzrostu marż bankowych może negatywnie wpłynąć na wyniki finansowe, co jest

widoczne w poziomie kosztów odsetkowych w ostatnich kwartałach na poziomie Grupy. NEUCA

aktywnie monitoruje sytuację na rynkach finansowych, analizuje dostępne instrumenty zabezpieczające

przed wzrostem stóp procentowych i w przypadku oceny tego ryzyka jako istotnego ma możliwość ich

zastosowania. NEUCA posiada zdywersyfikowane źródła finansowania z terminami zapadalności

rozłożonymi w czasie.

RYZYKO PŁYNNOŚCI

Wsparcie finansowania działalności operacyjnej za pomocą faktoringu i kredytów bankowych eksponuje

grupę na ryzyko płynności w przypadku utraty finansowania zewnętrznego. Grupa na bieżąco

optymalizuje rotację kapitału obrotowego, utrzymuje znaczne rezerwy płynnościowe w postaci

niewykorzystanych limitów kredytowych. NEUCA nie odnotowała także problemów z pozyskiwaniem i

utrzymaniem limitów kredytowych.

SYTUACJA FINANSOWA APTEK

Zbyt duża konkurencja na rynku aptecznym (rosnąca liczba aptek sieciowych), pogorszenie dostępu do

finansowania związane m.in. z wyższym poziomem stóp procentowych bądź kondycją finansową aptek,

niewielkie zwiększenie tempa wzrostu gospodarczego oraz zmiany wprowadzone przez ustawę o

refundacji leków mogą pogorszyć sytuację finansową aptek oraz ograniczyć ich zdolność do obsługi

swoich zobowiązań, co może wpłynąć negatywnie na działalność Grupy. NEUCA aktywnie monitoruje

sytuację finansową swoich klientów i udziela im niezbędnego wsparcia finansowego, informatycznego i

marketingowego.

ZMIANY PRAWNE W ZAKRESIE MARŻ URZĘDOWYCH, W TYM NORM I REGULACJI

STOSOWANYCH NA TERYTORIUM UNII EUROPEJSKIEJ

Ustawa o refundacji leków (Ustawa z dnia 12 maja 2011 roku o refundacji leków, środków spożywczych

specjalnego przeznaczenia żywieniowego oraz wyrobów medycznych) wprowadziła znaczące zmiany

w otoczeniu prawnym Grupy. Ustawa wprowadziła m.in. zmniejszenie marży hurtowej na leki

refundowane do 5,66% w 2013 roku i do 4,76% w 2014 roku oraz nowe marże detaliczne, a także

całkowity zakaz stosowania wszelkich zachęt przy sprzedaży leków refundowanych. Wprowadzenie

tych zmian prawnych może w dalszym ciągu oddziaływać na sytuację finansową aptek oraz

dystrybutorów farmaceutycznych. Spadek marż negatywnie wpływa na funkcjonowanie całej branży

farmaceutycznej, w szczególności na kondycję mniejszych, niezależnych aptek. Spadek marż

hurtowych na leki refundowane drastycznie ogranicza rentowność tego segmentu działalności grupy.

Zmiany prawne dotyczą wszystkich podmiotów na rynku, tak więc nie pogarszają pozycji konkurencyjnej

grupy. Ewentualne kolejne zmiany prawne mogą istotnie wpłynąć na działalność Grupy NEUCA.

ZMIANY W PRAWIE FARMACEUTYCZNYM

Zgodnie z nowelizacją ustawy Prawo Farmaceutyczne podmiot nie otrzyma zezwolenia na otwarcie

apteki, jeżeli w gminie przypada nie więcej niż 3 tys. osób na już działające punkty tego typu. Nowe

apteki mogą być otwierane w odległości co najmniej kilometra od już istniejących. Apteki mogą otwierać

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

tylko farmaceuci prowadzący działalność gospodarczą lub poprzez spółki osobowe. Jeden właściciel

może posiadać nie więcej niż cztery apteki. Zmiany prawne nie wpływają bezpośrednio na Grupę

NEUCA, która nie posiada własnych aptek. Pośrednio w dłuższej perspektywie czasowej mogą być one

korzystne dla Grupy NEUCA, co wiąże się z faktem, że główną grupę odbiorców stanowią apteki

niezależne, dla których ww. zmiany przepisów są neutralne.

W 2022 roku do konsultacji publicznych został skierowany projekt nowelizacji ustawy prawo

farmaceutyczne. Proponowane zmiany obejmują m.in.: a) pionizację struktur Głównej Inspekcji

Farmaceutycznej, b) wprowadzenie zasad nadzoru nad medycznymi laboratoriami diagnostycznymi, c)

zmiany w przepisach dotyczących kontroli prowadzonych przez Główny Inspektorat Farmaceutyczny,

d) wprowadzenie modelu współfinansowania organów nadzoru farmaceutycznego przez uczestników

tego rynku (0,02% rocznego obrotu). Przyjęcie zmian w proponowanym kształcie może wpłynąć

niekorzystnie na sytuację finansową Grupy.

W procedowaniu jest projekt ustawy refundacyjnej, która wprowadza szereg istotnych zmian w całym

systemie refundacji. Z punktu widzenia Grupy najważniejsze zmiany już zawarte w projekcie to

podniesienie urzędowej marży na leki refundowane o 1%. Ta zmiana nie jest krytykowana przez

żadnych uczestników rynku. Pozostałe zmiany budzą kontrowersje, jednak ich oddziaływanie na

przychody grupy jest w większości neutralne lub pozytywne.

OGRANICZONA DOSTĘPNOŚĆ LEKÓW

W ostatnich kwartałach na rynku farmaceutycznym notuje się wzrost liczby deficytowych preparatów,

jednocześnie zwiększa się różnica między potrzebami rynku, a wielkością dostaw od producentów.

Problem ten występuje w całej Europie i jest wynikiem uzależnienia produkcji farmaceutycznej od

substancji aktywnych wytwarzanych w Azji. Wystąpiły tam zakłócenia produkcyjne związane z kryzysem

energetycznym, gwałtownym wzrostem kosztów logistycznych, sytuacją epidemiczną oraz

zawirowaniami geopolitycznymi. Polska znajduje się w stosunkowo dobrej sytuacji, ponieważ na jej

terenie wciąż działają wytwórnie farmaceutyczne będące w stanie podjąć produkcję najczęściej

stosowanych leków. Problemy jednak występują i ten stan utrzyma się także w kolejnych latach mimo

rozpoczętych już na poziomie europejskim prac zmierzających do powrotu produkcji substancji

czynnych do Europy.

ATAK ROSJI NA UKRAINĘ

Rozpoczęta w I kwartale 2022 roku agresja zbrojna Rosji na Ukrainę skutkuje szeregiem ryzyk

związanych z sytuacją społeczną i gospodarczą w Polsce. Eskalacja konfliktu nie ma bezpośredniego

wpływu na działalność Grupy NEUCA, jednakże oddziałuje na otoczenie makroekonomiczne w Polsce.

Nastąpił wzrost cen energii i paliw oraz wzrost kosztów surowców. Czynniki te przyczyniają się do

wzrostu inflacji i kosztów finansowania wywołanych wyższymi stopami procentowymi, niestabilności

rynków finansowych oraz wahań kursów walut (szczególnie osłabienie złotego do euro).

RYZYKO WZROSTU KOSZTÓW OPERACYJNYCH

Grupa w ostatnich kwartałach odnotowuje podwyższony poziom kosztów działalności i spodziewa się,

że trend ten utrzyma się w kolejnych okresach sprawozdawczych. Dotyczy to w szczególności:

− kosztów działalności związanych z rynkowym wzrostem cen nośników energii (energia

elektryczna i gaz),

− wzrostu kosztów paliw,

− wzrostu kosztów wynagrodzeń związanych z presją płac na rynku pracy.

Grupa na bieżąco monitoruje poziom kosztów i stara się ograniczyć ich wzrost, optymalizując poziom

zużycia energii oraz wprowadzając zielone rozwiązania, optymalizując trasy kierowców i poziom

wypełnienia pojemników w transporcie oraz poprawiając pozapłacowe elementy wpływające na

satysfakcję pracowników.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

12. ISTOTNE POSTĘPOWANIA TOCZĄCE SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA

POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ

Względem jednostki dominującej przed sądami toczą się następujące istotne postępowania dotyczące

zobowiązań lub wierzytelności jednostki dominującej:

POSTĘPOWANIA ADMINISTRACYJNE

Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów postanowieniem z dnia 17 czerwca 2020 roku na

podstawie art. 13c ust. 2, art. 13e ust. 2 w zw. z art. 13b ustawy o przeciwdziałaniu nadmiernym

opóźnieniom w transakcjach handlowych wszczął postępowanie w sprawie opóźniania się ze

spełnianiem świadczeń pieniężnych przez NEUCA S.A. w miesiącach: luty, marzec, kwiecień 2020 roku.

W trakcie postępowania Spółka odpowiadała na wezwania UOKiK i przedstawiała żądane dane i

informacje. W dniu 9 lutego 2022 roku Spółka otrzymała decyzję UOKiK z 7 lutego 2022 roku

stwierdzającą nadmierne opóźnienia w płatnościach w okresie: luty, marzec, kwiecień 2020 roku i

nakładającą na Spółkę administracyjną karę pieniężną w wysokości 3 098,2 tys. PLN. Spółka zapłaciła

ww. karę, ale ze względu na fakt, że nie zgadza się z zarzutami postawionymi w przedmiotowej decyzji,

złożyła 10 marca 2022 roku skargę do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie.W dniu

14 marca 2023 roku Wojewódzki Sąd Administracyjny w Warszawie wydał wyrok, w którym oddalił

skargę NEUCA S.A. – wyrok nie jest prawomocny. Spółka złożyła wniosek o uzasadnienie wyroku.

Prezes UOKiK wszczął przeciwko Spółce postanowieniem z 15 lutego 2022 roku postępowanie

antymonopolowe w związku z podejrzeniem zawarcia porozumienia w rozumieniu art. 4 pkt 5 ustawy o

ochronie konkurencji i konsumentów i zarazem zastosowania praktyki uzgodnionej w rozumieniu art.

101 ust. 1 Traktatu o funkcjonowaniu Unii Europejskiej polegających na wymianie mających wartość

gospodarczą informacji handlowych pomiędzy hurtowniami farmaceutycznymi – postępowanie jest w

toku. Zarzuty przedstawione w ww. postanowieniu są bezpodstawne, działania Spółki są zgodne z

przepisami.

POSTĘPOWANIA W ZAKRESIE ROZLICZEŃ PODATKOWYCH

W wyniku przeprowadzonego postępowania podatkowego Mazowiecki Urząd Celno-Skarbowy w

Warszawie wydał w dniu 6 lipca 2018 roku decyzję określającą zobowiązanie podatkowe spółki zależnej

Prosper S.A. w podatku dochodowym od osób prawnych za 2012 rok w kwocie 5 864 tys. PLN plus

odsetki od zaległości podatkowych. W dniu 1 sierpnia 2018 roku spółka Prosper S.A. złożyła odwołanie

od powyższej decyzji. W dniu 27 września 2018 roku, w wyniku otrzymania nadania rygoru

natychmiastowej wykonalności nieostatecznej decyzji, Prosper S.A. uregulowała powyższą płatność w

całości (5 864 tys. PLN z tytułu podatku oraz 2 769 tys. PLN odsetek od zaległości podatkowych). W

dniu 6 listopada 2018 roku spółka Prosper S.A. otrzymała ostateczną w administracyjnym toku instancji

decyzję Naczelnika Mazowieckiego UCS w Warszawie, która została zaskarżona przez Prosper S.A.

do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego. W dniu 6 września 2019 roku Wojewódzki Sąd

Administracyjny w Warszawie oddalił skargę Prosper S.A. na decyzję Naczelnika Mazowieckiego

Urzędu Celno-Skarbowego w Warszawie, utrzymującą w mocy decyzję Naczelnika Mazowieckiego

Urzędu Celno-Skarbowego, określającą zobowiązanie podatkowe Prosper S.A. w podatku

dochodowym od osób prawnych za 2012 rok. W dniu 13 grudnia 2019 roku Prosper S.A. złożyła skargę

kasacyjną od wydanego wyroku do Naczelnego Sądu Administracyjnego. W dniu 3 marca 2023 roku

Naczelny Sąd Administracyjny wydał wyrok, w którym oddalił skargę NEUCA S.A. – wyrok jest

prawomocny.

W wyniku przeprowadzonego postępowania podatkowego Mazowiecki Urząd Kontroli Skarbowej w

Warszawie wydał w dniu 23 października 2017 roku decyzję określającą zobowiązanie podatkowe

spółki Prosper S.A w podatku dochodowym od osób prawnych za 2011 rok w kwocie 4 445 tys. PLN

plus odsetki od zaległości podatkowych. Od niniejszej decyzji spółka Prosper S.A. złożyła odwołanie do

Izby Administracji Skarbowej w Bydgoszczy. W dniu 6 kwietnia 2018 roku Dyrektor Izby Administracji

Skarbowej w Bydgoszczy uchylił w całości decyzję organu pierwszej instancji i przekazał sprawę do

ponownego rozstrzygnięcia przez ten organ. W dniu 10 maja 2018 roku spółka Prosper S.A. zaskarżyła

decyzję Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Bydgoszczy do Wojewódzkiego Sądu

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Administracyjnego w Bydgoszczy. W dniu 24 października 2018 roku. Wojewódzki Sąd Administracyjny

oddalił skargę. W dniu 25 czerwca 2019 roku Naczelnik Mazowieckiego Urzędu Celno-Skarbowego w

Warszawie wydał decyzję określającą zobowiązanie podatkowe Prosper S.A. w podatku dochodowym

od osób prawnych za rok 2011 w kwocie 2 857 tys. PLN. W dniu 23 lipca 2019 roku Prosper S.A. złożyła

odwołanie od tej decyzji do Dyrektora Izby Administracji Skarbowej w Warszawie. W dniu 14

października 2019 roku Prosper S.A. otrzymała decyzję Dyrektora Izby Skarbowej w Bydgoszczy

określającą zobowiązanie podatkowe w podatku od osób prawnych dla Prosper S.A. za rok 2011 w

wysokości 2 851,7 tys. PLN. W dniu 16 października 2019 roku Prosper S.A. uregulowała całość

płatności (łącznie z odsetkami w wysokości 4 832,5 tys. PLN). W dniu 12 listopada 2019 roku Prosper

S.A. zaskarżyła decyzję Dyrektora Izby Skarbowej do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego. W dniu

18 marca 2020 roku skarga została oddalona przez Wojewódzki Sąd Administracyjny. W dniu 26

czerwca 2020 roku spółka Prosper S.A. złożyła skargę kasacyjną od wydanego wyroku do Naczelnego

Sądu Administracyjnego. W dniu 3 marca 2023 roku Naczelny Sąd Administracyjny wydał wyrok, w

którym oddalił skargę NEUCA S.A. – wyrok jest prawomocny.

W dniu 1 lipca 2020 roku Sąd Rejonowy w Toruniu zarejestrował połączenie NEUCA S.A. z Prosper

S.A. Połączenie nastąpiło w trybie art. 492 par. 1 pkt 1 oraz art. 516 par. 1 Kodeksu spółek handlowych

poprzez przeniesienie całego majątku spółki Prosper S.A. na jedynego właściciela, tj. NEUCA S.A.

Przed połączeniem spółka NEUCA posiadała 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki Prosper

S.A.

W wyniku przeprowadzonego postępowania podatkowego Naczelnik Kujawsko-Pomorskiego Urzędu

Celno-Skarbowego w Toruniu wydał w dniu 19 marca 2018 roku decyzję określającą zobowiązanie

podatkowe NEUCA S.A. w podatku od towarów i usług za miesiąc styczeń 2012 roku w kwocie 9 443

tys. PLN. W świetle otrzymanych przez Grupę indywidualnych interpretacji przepisów prawa

podatkowego oraz analiz prawnych przygotowanych przez zewnętrznych ekspertów Grupa nie zgadza

się z ustaleniami postępowań podatkowych. Dodatkowo w opinii NEUCA S.A. ewentualne zobowiązania

z tytułu podatku VAT uległy przedawnieniu. W dniu 5 kwietnia 2018 roku Spółka złożyła odwołanie od

powyższej decyzji. W dniu 30 sierpnia jednostka dominująca otrzymała decyzję Naczelnika Kujawsko-

Pomorskiego Urzędu Celno-Skarbowego w Toruniu określającą zobowiązanie z tytułu podatku od

towarów i usług za styczeń 2012 roku w kwocie wyższej od zadeklarowanej o wartość 9 355 tys. PLN

plus odsetki od zaległości podatkowych w wysokości 5 258 tys. PLN. W dniu 3 września 2018 roku

jednostka dominująca uregulowała powyższą płatność. W dniu 27 września 2018 roku NEUCA S.A.

zaskarżyła decyzję do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Bydgoszczy. W dniu 5 marca 2019

roku Wojewódzki Sąd Administracyjny w Bydgoszczy uchylił decyzję Naczelnika Kujawsko-

Pomorskiego Urzędu Celno-Skarbowego otrzymaną dnia 30 sierpnia 2018 roku (decyzja organu drugiej

instancji) oraz decyzję Naczelnika Kujawsko-Pomorskiego Urzędu Celno-Skarbowego otrzymaną dnia

22 marca 2018 roku (decyzja pierwszej instancji). Zgodnie z wyrokiem Wojewódzkiego Sądu

Administracyjnego przedmiotowe zobowiązanie jest przedawnione. W dniu 23 kwietnia 2019 roku

organy kontrolujące złożyły skargę od ww. wyroku do Naczelnego Sądu Administracyjnego. W dniu 16

grudnia 2022 roku NSA wydał wyrok, w którym w całości oddalił skargę organów kontrolujących i

uwzględnił stanowisko prezentowane przez NEUCA S.A.

Poza wyżej wymienionymi postępowaniami w stosunku do Grupy nie zostały wytoczone inne istotne

powództwa o zapłatę. Poza opisanymi powyżej przed organami administracji publicznej nie toczą się

istotne postępowania dotyczące zobowiązań lub wierzytelności Grupy.

13. INFORMACJA O ZAWARTYCH ZNACZĄCYCH UMOWACH I ISTOTNYCH ZDARZENIACH

13.1. UMOWY FAKTORINGOWE

W dniu 10 stycznia 2022 roku pomiędzy NEUCA S.A. a ING Commercial Finance Polska S.A. z siedzibą

w Warszawie został zawarty aneks do umowy faktoringu odwrotnego. Na mocy aneksu zwiększono

dostępny limit do wysokości 60 000 000 PLN. Pozostałe parametry umowy nie uległy zmianie.

W dniu 15 czerwca 2022 roku pomiędzy NEUCA S.A. a CaixaBank S.A. Oddział w Polsce z siedzibą w

Warszawie został zawarty aneks nr 3 do umowy o świadczenie usług płatniczych i finansowanie

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

(faktoring odwrotny). Na mocy aneksu wydłużono możliwość wykorzystywania limitu w wysokości

20 000 000 PLN do dnia 15 czerwca 2023 roku. Pozostałe parametry umowy nie uległy zmianie.

W dniu 29 czerwca 2022 roku pomiędzy NEUCA S.A. a Santander Factoring Sp. z o.o. z siedzibą w

Warszawie został zawarty aneks do umowy faktoringu odwrotnego. Na mocy aneksu wydłużono

możliwość wykorzystywania limitu w wysokości 45 000 000 PLN do dnia 30 czerwca 2023 roku.

Pozostałe parametry umowy nie uległy zmianie.

W dniu 29 lipca 2022 roku pomiędzy NEUCA S.A. a BNP Paribas Faktoring Sp. z o.o. z siedzibą w

Warszawie została zawarta umowa faktoringu odwrotnego. Na mocy umowy Faktor (BNP Paribas

Faktoring Sp. z o.o.) zobowiązał się do obsługi płatności wybranych zobowiązań spółki NEUCA S.A.

wobec jej dostawców, a także umożliwił finansowanie dostawcom spółki NEUCA S.A. Zapisy umowy

określają wartość przyznanego na czas nieokreślony limitu faktoringowego w wysokości 65 000 000

PLN.

W dniu 26 sierpnia 2022 roku NEUCA S.A. zawarła z Bankiem Millennium S.A. z siedzibą w Warszawie

aneks do umowy klasycznego faktoringu pełnego z limitem w kwocie 165 000 000 PLN. Na mocy

aneksu wydłużono datę wygaśnięcia limitu w kwocie 165 000 000 PLN do 31 sierpnia 2023 roku.

Pozostałe parametry umowy nie uległy zmianie.

W dniu 26 sierpnia 2022 roku NEUCA S.A. zawarła z Bankiem Millennium S.A. z siedzibą w Warszawie

aneks do umowy klasycznego faktoringu niepełnego (finansowanie faktur wybranych odbiorców NEUCA

S.A.). Zapisy aneksu regulują wydłużenie przyznanego w ramach tej formy finansowania limitu dla

NEUCA S.A. o wartości 65 000 000 PLN do 31 sierpnia 2023 roku. Pozostałe parametry umowy nie

uległy zmianie.

13.2. ZAWIESZENIE DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ SPÓŁKI PRATIA UKRAINE LLC ORAZ

PRATIA CLINIC UKRAINE LLC

W wyniku rozpoczęcia przez Federację Rosyjską w dniu 24 lutego 2022 roku inwazji na terytorium

Ukrainy nastąpiło zawieszenie działalności operacyjnej spółek Pratia Ukraine LLC oraz Pratia Clinic

Ukraine LLC z siedzibą w Charkowie, w których Grupa posiada 100% udziałów. Zarząd Grupy na

bieżąco monitoruje sytuację w Ukrainie. Czasowe zawieszenie działalności spółek ukraińskich nie miało

istotnego wpływu na wynik finansowy Grupy w 2022 roku.

14. POWIĄZANIA ORGANIZACYJNE I KAPITAŁOWE

W skład Grupy NEUCA na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodziły następujące podmioty:

Nazwa jednostki

Siedziba

Zakres działalności

Metoda

konsolidacji

Procentowy

udział Grupy

w kapitale

spółki na

dzień

31.12.2022

Procentowy

udział

Grupy w

kapitale

spółki na

dzień

31.12.2021

Segment: Hurt apteczny

Pretium Farm Sp. z o.o.

Toruń

Usługi przedstawicielskie

pełna

100%

Świat Zdrowia S.A.

Toruń

Usługi marketingowe

pełna

96%

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

NEUCA Clinical Trials

Investments Sp. z o.o.

Toruń

Pozostała finansowa działalność

usługowa

pełna

100%

Farmada Transport Sp. z o.o.

Toruń

Transport drogowy towarów

pełna

100%

PFM.PL S.A.

Toruń

Działalność informatyczna

pełna

74%

NEKK Sp. z o.o.

Poznań

Agencja reklamowa

pełna

100%

Brand Management 2 Sp. z o.o.

Toruń

Dzierżawa własności intelektualnej i

podobnych produktów

pełna

100%

Martinique Investment Sp. z

o.o.

Toruń

Wynajem i zarządzanie

nieruchomościami własnymi lub

dzierżawionymi

pełna

100%

Fundacja NEUCA dla Zdrowia

Toruń

Poprawa zdrowia i związanej z nim

jakości życia ludności

pełna

Inkoma Sp. z o.o.

Toruń

Działalność holdingów finansowych

pełna

100%

Ortopedio.pl Sp. z o.o.

Toruń

Sprzedaż detaliczna wyrobów

medycznych, włączając

ortopedyczne, prowadzona w

wyspecjalizowanych sklepach

pełna

100%

Synoptis Industrial Sp. z o.o.

Toruń

Produkcja leków i pozostałych

wyrobów farmaceutycznych

pełna

100%

Aliant Sp. z o.o.

Warszawa

Pozostała działalność usługowa w

zakresie technologii informatycznych i

komputerowych

pełna

100%

Diabdis Sp. z o.o.

Katowice

Badania naukowe i prace rozwojowe

pełna

100%

Segment: Produkcja farmaceutyków

Synoptis Pharma Sp. z o.o.

Warszawa

Produkcja leków i pozostałych

wyrobów farmaceutycznych

pełna

100%

Global Pharma CM S.A.

Suchedniów

Pozostała działalność usługowa,

gdzie indziej niesklasyfikowana

pełna

50%

Segment: Badania kliniczne

NEUCA Clinical Trials

Investments Sp. z o.o. SKA

Toruń

Pozostała finansowa działalność

usługowa

pełna

100%

Pratia S.A.

Katowice

Praktyka lekarska specjalistyczna

pełna

100%

Clinscience Sp. z o.o.

Warszawa

Badania naukowe i prace rozwojowe

w dziedzinie pozostałych nauk

przyrodniczych i technicznych

pełna

100%

Pratia Hematologia Sp. z o.o.

Katowice

Praktyka lekarska specjalistyczna

pełna

85%

Hyggio Sp. z o.o.

Katowice

Działalność związana z

oprogramowaniem

pełna

90%

Pratia Clinic Ukraine LLC

Charków,

Ukraina

Działalność szpitali

pełna

100%

Pratia Ukraine LLC

Charków,

Ukraina

Badania i rozwój eksperymentalny w

dziedzinie biotechnologii

pełna

100%

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Clinscience Spain S.L. (przed

zmianą nazwy Experior S.L.)

Walencja,

Hiszpania

Badania kliniczne

pełna

100%

CCR Czech a.s.

Praga,

Czechy

Badania kliniczne

pełna

100%

51%

CCR Brno s.r.o.

Brno, Czechy

Badania kliniczne

pełna

100%

51%

Clinical Research Union JSCo

Sofia,

Bułgaria

Badania kliniczne

pełna

75%

70%

Medical Center Leo Clinic Ltd.

Sofia,

Bułgaria

Badania kliniczne

pełna

70%

SMO Bulgaria Ltd.

Sofia,

Bułgaria

Badania kliniczne

pełna

70%

CCR Prague s.r.o.

Praga,

Czechy

Badania kliniczne

pełna

76%

51%

Exom Group S.r.l.

Mediolan,

Włochy

Badania kliniczne

pełna

60%

Exom Deutschland GmbH

Ulm, Niemcy

Badania kliniczne

pełna

60%

Clinscience USA LLC

Wilmington,

Delaware,

Stany

Zjednoczone

Badania kliniczne

pełna

100%

Pratia Spain S.L.

Walencja,

Hiszpania

Badania kliniczne

pełna

100%

kfgnPratia GmbH

Hamburg,

Niemcy

Zarządzanie majątkiem własnym i

posiadanie udziałów

pełna

80%

40%

kfgn | Site Operations &

Services GmbH

Hamburg,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Klinische Forschung Hamburg

GmbH

Hamburg,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Klinische Forschung Berlin-

Mitte GmbH

Berlin,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Klinische Forschung Schwerin

GmbH

Kilonia,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Klinische Forschung Hannover-

Mitte GmbH

Hanower,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Klinische Forschung Dresden

GmbH

Drezno,

Niemcy

Wdrażanie i prowadzenie krajowych i

międzynarodowych badań

terapeutycznych dla nowych

opracowań leków i produktów

medycznych

pełna

80%

Klinische Forschung Karlsruhe

GmbH

Karlsruhe,

Niemcy

Badania kliniczne

pełna

80%

Clinytics GmbH

Hamburg,

Niemcy

Rozwój, produkcja i sprzedaż

oprogramowania oraz usług

informatycznych dla badań

klinicznych w zakresie standardowej

opieki medycznej i w pokrewnych

obszarach biznesowych

pełna

80%

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Agati Systems LLC

Frisco,

Teksas, Stany

Zjednoczone

Badania kliniczne

pełna

51%

Agati Clinical Informatics LLP

Ćennaj Indie

Badania kliniczne

pełna

51%

NEUCA Clinical Trials INC

Stany

Zjednoczone

Zarządzanie majątkiem

pełna

100%

Segment: Przychodnie medyczne

NEUCA MED Sp. z o.o.

Toruń

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

PLR „Ognik” Sp. z o.o.

Poznań

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Unipolimed Sp. z o.o.

Łódź

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Centrum Medyczne Remedium

Sp. z o.o.

Łódź

Praktyka lekarska specjalistyczna

pełna

100%

Salus Sp. z o.o.

Wola

Gołkowska

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Zespół Lekarza Rodzinnego

Pro Familia Sp. z o.o.

Czerwonak

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Ośrodek Terapii Uzależnień i

Współuzależnień

„Radzimowice” Sp. z o.o.

Szklarska

Poręba

Pozostała działalność w zakresie

opieki zdrowotnej, gdzie indziej

niesklasyfikowana

pełna

100%

Clinica Medica Sp. z o.o.

Gdynia

Działalność szpitali

pełna

100%

Lekarze Domowi Sp. z o.o.

Olsztyn

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Centrum Diagnostyki

Medycznej ENDOMED Sp. z

o.o.

Gdańsk

Praktyka lekarska specjalistyczna

pełna

100%

Diagnostyka Sp. z o.o.

Kutno

Pozostała działalność w zakresie

opieki zdrowotnej, gdzie indziej

niesklasyfikowana

pełna

74%

Unimedi Sp. z o.o.

Toruń

Praktyka lekarska ogólna

pełna

100%

Segment: Działalność ubezpieczeniowa

Pomerania Investment S.A.

Gdynia

Działalność firm centralnych (head

offices) i holdingów, z wyłączeniem

holdingów finansowych

pełna

50%

Towarzystwo Ubezpieczeń

Zdrowie S.A.

Gdynia

Pozostałe ubezpieczenia osobowe

oraz ubezpieczenia majątkowe

pełna

50%

Jednostki stowarzyszone niekontrolowane

Telemedycyna Polska S.A.

Katowice

Praktyka lekarska specjalistyczna

praw

własności

26%

Pełny wykaz jednostek wchodzących w skład Grupy NEUCA wraz z informacją o metodzie konsolidacji

zamieszczony został w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej NEUCA w

punkcie „Skład Grupy”.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W dniu 10 stycznia 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 100% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Best-Med Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie. Podstawowym przedmiotem

działalności nabytej spółki jest praktyka lekarska specjalistyczna. Przedsiębiorstwo zostało zakupione

w celu realizacji strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie przychodni medycznych.

W dniu 7 marca 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 100% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Ośrodek Terapii Uzależnień i Współuzależnień „Radzimowice” Sp. z o.o.

Przedsiębiorstwo zostało zakupione w celu realizacji strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie

przychodni lekarskich.

W dniu 20 maja 2022 roku NEUCA Clinical Trials Investments Sp. z o.o. SKA, jednostka zależna od

NEUCA S.A., nabyła kolejne 40% udziałów w spółce kfgnPratia GmbH. Po przeprowadzeniu transakcji

NEUCA Clinical Trials Investments Sp. z o.o. SKA posiada 80% udziałów w spółce kfgnPratia GmbH.

Spółka kfgnPratia GmbH posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym spółek: kfgn | Site Operations

& Services GmbH z siedzibą w Hamburgu (Niemcy), Klinische Forschung Hamburg GmbH z siedzibą

w Hamburgu (Niemcy), Klinische Forschung Berlin-Mitte GmbH z siedzibą w Berlinie (Niemcy),

Klinische Forschung Schwerin GmbH z siedzibą w Kilonii (Niemcy), Klinische Forschung Hannover-

Mitte GmbH z siedzibą w Hanowerze (Niemcy), Klinische Forschung Dresden GmbH z siedzibą w

Dreźnie (Niemcy), Klinische Forschung Karlsruhe GmbH z siedzibą w Karlsruhe (Niemcy), Clinytics

GmbH z siedzibą w Hamburgu (Niemcy).

W dniu 10 czerwca 2022 roku Clinscience USA LLC, jednostka zależna od NEUCA S.A., nabyła 50%

udziałów w spółce Agati Systems LLC z siedzibą we Frisco, Teksas (Stany Zjednoczone). Spółka Agati

Systems LLC posiada 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki Agati Clinical Informatics LLP z

siedzibą w Ćennaju (Indie). Spółka specjalizuje się w przetwarzaniu danych klinicznych, usługach w

zakresie rejestracji badań oraz projektowaniu służącego do tych celów oprogramowania.

Przedsiębiorstwo zostało zakupione w celu realizacji strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie

badań klinicznych. Dzięki inwestycji spółki należące do Grupy NEUCA zyskują dostęp do technologii

RWD (Real World Data) docelowo umożliwiającej lepsze rozumienie danych medycznych, ich

analizowanie, organizowanie oraz budowanie większej wartości dla pacjenta na bazie ww. kompetencji.

W dniu 7 lipca 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 100% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Clinica Medica Sp. z o.o. Przedsiębiorstwo zostało zakupione w celu realizacji

strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie przychodni lekarskich.

W dniu 1 września 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 100% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Lekarze Domowi Sp. z o.o. Przedsiębiorstwo zostało zakupione w celu realizacji

strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie przychodni lekarskich.

W dniu 5 września 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 100% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Centrum Diagnostyki Medycznej ENDOMED Sp. z o.o. Przedsiębiorstwo zostało

zakupione w celu realizacji strategii obejmującej rozwój Grupy w segmencie przychodni lekarskich.

W dniu 10 października 2022 roku jednostka zależna od NEUCA S.A. nabyła 74% udziałów w kapitale

zakładowym spółki Diagnostyka Sp. z o.o. Przedsiębiorstwo zostało zakupione w celu realizacji strategii

obejmującej rozwój Grupy w segmencie przychodni lekarskich.

W 2022 roku miały miejsce następujące połączenia spółek wchodzących w skład Grupy NEUCA:

- w dniu 1 lipca 2022 roku połączenie przez przejęcie spółek NEUCA MED Sp. z o.o. (spółka

przejmująca) i Best-Med Sp. z o.o. (spółka przejmowana),

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

- w dniu 1 lipca 2022 roku połączenie przez przejęcie spółek Pratia S.A. (spółka przejmująca) i

MTZ Clinical Research Sp. z o.o. (spółka przejmowana),

- w dniu 1 września 2022 roku połączenie przez przejęcie spółek NEUCA MED Sp. z o.o. (spółka

przejmująca) i Elmed Szczytno Sp. z o.o. (spółka przejmowana),

- w dniu 1 września 2022 roku połączenie przez przejęcie spółek NEUCA MED Sp. z o.o. (spółka

przejmująca) i „Eskulap” Sp. z o.o. (spółka przejmowana),

- w dniu 2 listopada 2022 roku połączenie przez przejęcie spółek NEUCA MED Sp. z o.o. (spółka

przejmująca) i Niepubliczny Zakład Opieki Zdrowotnej Centrum Medyczne „Omega” Sp. z o.o.

(spółka przejmowana).

15. OPIS TRANSAKCJI Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI ZAWARTYCH NA INNYCH

WARUNKACH NIŻ RYNKOWE

W 2022 roku nie wystąpiły transakcje z podmiotami powiązanymi Grupy NEUCA niebędące

transakcjami typowymi i rutynowymi, wynikającymi z bieżącej działalności operacyjnej prowadzonej

przez jednostkę dominującą lub jednostkę od niej zależną.

Wszystkie transakcje z podmiotami powiązanymi zostały zawarte na warunkach rynkowych.

16. ZACIĄGNIĘTE I WYPOWIEDZIANE UMOWY KREDYTÓW I POŻYCZEK

W dniu 8 marca 2022 roku NEUCA S.A. podpisała aneks nr 27 do umowy kredytu w rachunku bieżącym

z dnia 1 września 2006 roku udzielonego przez Bank Millennium S.A. z siedzibą w Warszawie. Zapisy

aneksu regulują kwestię zmniejszenia limitu kredytowego do 30 000 000 PLN. Pozostałe parametry

kredytu nie uległy zmianie.

W dniu 15 czerwca 2022 roku zawarty został aneks nr 6 do umowy kredytu w rachunku bieżącym

pomiędzy NEUCA S.A. a CaixaBank S.A. Oddział w Polsce z siedzibą w Warszawie. Na mocy aneksu

ustalono termin spłaty kredytu na dzień 15 czerwca 2023 roku. Pozostałe parametry kredytu nie uległy

zmianie.

W dniu 28 czerwca 2022 roku NEUCA S.A. podpisała aneks nr 27 do umowy o Multilinię z dnia 27

czerwca 2003 roku zawartej z Santander Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie. Na mocy aneksu

wydłużono termin spłaty kredytu w kwocie 135 000 000 PLN do dnia 30 czerwca 2023 roku. Pozostałe

parametry kredytu nie uległy zmianie.

W dniu 29 sierpnia 2022 roku NEUCA S.A. podpisała aneks nr 28 do umowy kredytu w rachunku

bieżącym z dnia 1 września 2006 roku udzielonego przez Bank Millennium S.A. z siedzibą w Warszawie.

Zapisy aneksu regulują zmianę terminu spłaty kredytu na dzień 31 sierpnia 2023 roku oraz zwiększenie

limitu kredytowego do 40 000 000 PLN. Pozostałe parametry kredytu nie uległy zmianie.

W dniu 27 września 2022 roku NEUCA S.A. podpisała aneks nr 29 do umowy kredytu w rachunku

bieżącym z dnia 13 maja 2004 roku udzielonego przez Bank Polska Kasa Opieki S.A. z siedzibą w

Warszawie. Na mocy aneksu ustalono termin spłaty kredytu w wysokości 50 000 000 PLN na dzień 30

września 2023 roku. Pozostałe parametry kredytu nie uległy zmianie.

W dniu 31 października 2022 roku została zawarta umowa kredytu w rachunku bieżącym pomiędzy

NEUCA S.A. a BNP Paribas Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie. Umowa przewiduje

udostępnienie limitu kredytowego w wysokości 50 000 000 PLN z terminem spłaty kredytu na dzień 31

października 2024 roku.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

17. UDZIELONE POŻYCZKI

Należności z tytułu udzielonych pożyczek stanowią głównie pożyczki udzielone odbiorcom aptecznym

na rozwój działalności gospodarczej. W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku Grupa udzieliła

łącznie pożyczek na kwotę 20 540 tys. PLN.

Podstawowe warunki udzielanych pożyczek:

- na kwotę od 16 tys. PLN do 12 mln PLN, średnio 300 tys. PLN,

- na okres od 3 do 60 miesięcy, średnio 26 miesięcy,

- oprocentowanie stałe, w sporadycznych przypadkach oprocentowanie zmienne (WIBOR +

marża), średnio 9,2%,

- spłata odbywa się głównie w ratach stałych.

Ryzyko kredytowe związane z pożyczkami uznawane jest za niskie. Wynika to ze znacznej

dywersyfikacji pożyczek, ustanowionych zabezpieczeń oraz ciągłego procesu monitoringu spłat.

Dotychczasowa historia spłat pożyczek potwierdza tę pozytywną ocenę.

18. PORĘCZENIA I GWARANCJE

Poręczenie dla

Tytułem

Waluta

Kwota

poręczenia

(tys.) na

31.12.2022

Kwota

poręczenia

(tys.) na

31.12.2021

Data ważności

poręczenia

Przewoźnicy współpracujący

z Farmada Transport Sp. z

o.o.

Poręczenie zobowiązań z

tytułu umowy „BP Plus

umowa o korzystanie z kart

paliwowych”

PLN

907

498

Poręczenia tracą

ważność do dnia

11.07.2027

Razem w PLN

907

498

Gwarancja dla

Tytułem

Waluta

Kwota

gwarancji

(tys.) na

31.12.2022

Kwota

gwarancji

(tys.) na

31.12.2021

Data ważności

gwarancji

Kontrahenci pozyskani w

ramach zamówień

publicznych zgodnie z ustawą

Prawo zamówień publicznych

Gwarancja kontraktowa

(przetargowa, należytego

wykonania kontraktu)

PLN

1 425

2 415

Gwarancje tracą

ważność do dnia

31.12.2023

Agencja Rezerw

Materiałowych

Zabezpieczenie umowy na

przechowywanie rezerw

strategicznych

PLN

30.05.2022

Agencja Rezerw

Materiałowych

Zabezpieczenie umowy na

przechowywanie rezerw

strategicznych

PLN

30.05.2022

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Agencja Rezerw

Materiałowych

Zabezpieczenie umowy na

przechowywanie rezerw

strategicznych

PLN

31.03.2023

FIRMA – Fabbrica Italiana

Ritrovati Medicinali ed Affini

S.p.A.

Zabezpieczenie umowy na

zakup, import,

etykietowanie oraz

dystrybucję produktów

medycznych

EUR

1 000

13.03.2023

Istituto Luso Farmaco d’Italia

S.p.A.

Zabezpieczenie umowy na

zakup, import,

etykietowanie oraz

dystrybucję produktów

medycznych

EUR

1 000

13.03.2023

Dyrektor Izby Administracji

Skarbowej w Gdańsku

Zabezpieczenie loterii

promocyjnej

PLN

3 632

31.01.2024

Rządowa Agencja Rezerw

Strategicznych

Zabezpieczenie umowy na

przechowywanie rezerw

strategicznych

PLN

170

31.03.2025

Rządowa Agencja Rezerw

Strategicznych

Zabezpieczenie umowy na

przechowywanie rezerw

strategicznych

PLN

28.11.2025

Suma

PLN

5 232

2 460

EUR

2 000

19. EMISJA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH

19.1. OBLIGACJE

W 2022 roku nie wystąpiły emisje obligacji.

19.2. KAPITAŁ AKCYJNY

W okresie pomiędzy 1 stycznia 2022 roku a 31 grudnia 2022 roku wyemitowano 78 250 akcji z tytułu

realizacji praw do akcji przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych serii H.

W okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku Grupa nabyła 95 000 akcji własnych w celu umorzenia.

W dniu 30 maja 2022 roku Zarząd NEUCA S.A. ogłosił ofertę zakupu nie więcej niż 95 000 akcji Spółki,

stanowiących na dzień ogłoszenia oferty łącznie nie więcej niż 2,13% kapitału zakładowego Spółki.

Oferowana cena zakupu akcji wynosi 770 PLN za jedną akcję. Podmiotem pośredniczącym w

przeprowadzeniu i rozliczeniu oferty był mBank S.A. z siedzibą w Warszawie, prowadzący działalność

maklerską w ramach wyodrębnionej jednostki organizacyjnej pod nazwą Biuro maklerskie mBanku.

Przyjmowanie ofert sprzedaży akcji od akcjonariuszy Spółki rozpoczęło się w dniu 31 maja 2022 roku,

a zakończyło w dniu 8 czerwca 2022 roku. W wyniku wykonania ogłoszonej oferty zakupu akcji Spółka

nabyła, w dniu 13 czerwca 2022 roku, 95 000 akcji własnych po cenie 770 PLN za jedną akcję,

stanowiących 2,13% kapitału zakładowego i uprawniających do 2,13% głosów na Walnym

Zgromadzeniu Spółki. Nabycie ww. akcji nastąpiło poza rynkiem regulowanym.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Przed rozliczeniem transakcji Spółka posiadała 65 263 akcje własne. Po rozliczeniu transakcji Spółka

posiadała 160 263 akcje własne, stanowiące 3,59% kapitału zakładowego i uprawniające do 3,59%

głosów na Walnym Zgromadzeniu Spółki. W wyniku ogłoszonej oferty zakupu akcji mBank S.A. przyjął

zapisy na sprzedaż 97 694 akcji. Średnia stopa redukcji wyniosła 2,7576%.

W dniu 28 kwietnia 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki podjęło uchwałę o

umorzeniu 65 263 akcji własnych. Umorzenie nastąpiło 9 czerwca 2022 roku z chwilą zarejestrowania

przez Sąd obniżenia kapitału zakładowego Spółki. Na dzień 30 czerwca 2022 roku liczba akcji własnych

skupionych w celu umorzenia wynosiła 95 000.

W dniu 14 stycznia 2022 roku nastąpiło zapisanie 36 325 nowych akcji serii M na rachunkach papierów

wartościowych osób uprawnionych z warrantów subskrypcyjnych serii H wyemitowanych przez

jednostkę dominującą, co zgodnie z art. 451 par. 2 oraz art. 452 par. 1 Kodeksu spółek handlowych

skutkowało nabyciem praw z akcji oraz podwyższeniem kapitału zakładowego jednostki dominującej na

podstawie powołanych niżej uchwał o warunkowym podwyższeniu kapitału zakładowego. Zapisanie

akcji na rachunkach osób uprawnionych oraz podwyższenie kapitału zakładowego jednostki

dominującej o kwotę 36 325 PLN nastąpiło na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego

Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia 2018 roku o warunkowym podwyższeniu

kapitału zakładowego (z późn. zmianami), z dniem 14 stycznia 2022 roku, w wyniku objęcia 36 325 akcji

emisji serii M jednostki dominującej przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych serii H jednostki

dominującej, uprawniających do obejmowania akcji, emitowanych w formie dokumentu na podstawie

uchwał nr 7 i nr 8 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia

2018 roku w sprawie odpowiednio: emisji warrantów subskrypcyjnych Spółki serii H oraz wyłączenia w

całości praw poboru dotychczasowych akcjonariuszy (z późn. zmianami). Uwzględniając powyższe,

począwszy od 14 stycznia 2022 roku kapitał zakładowy jednostki dominującej wynosi 4 468 312 PLN i

dzieli się na 4 468 312 akcji o wartości 1 PLN każda. Podwyższony kapitał został w całości opłacony.

Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 4 468 312.

W dniu 17 marca 2022 roku nastąpiło zapisanie 1600 nowych akcji serii M na rachunkach papierów

wartościowych osób uprawnionych z warrantów subskrypcyjnych serii H wyemitowanych przez

jednostkę dominującą, co zgodnie z art. 451 par. 2 oraz art. 452 par. 1 Kodeksu spółek handlowych

skutkowało nabyciem praw z akcji oraz podwyższeniem kapitału zakładowego jednostki dominującej na

podstawie powołanych niżej uchwał o warunkowym podwyższeniu kapitału zakładowego. Zapisanie

akcji na rachunkach osób uprawnionych oraz podwyższenie kapitału zakładowego jednostki

dominującej o kwotę 1600 PLN nastąpiło na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego

Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia 2018 roku o warunkowym podwyższeniu

kapitału zakładowego (z późn. zmianami), z dniem 17 marca 2022 roku, w wyniku objęcia 1600 akcji

emisji serii M jednostki dominującej przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych serii H jednostki

dominującej, uprawniających do obejmowania akcji, emitowanych w formie dokumentu na podstawie

uchwał nr 7 i nr 8 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia

2018 roku w sprawie odpowiednio: emisji warrantów subskrypcyjnych jednostki dominującej serii H oraz

wyłączenia w całości praw poboru dotychczasowych akcjonariuszy (z późn. zmianami). Uwzględniając

powyższe, począwszy od 17 marca 2022 roku kapitał zakładowy jednostki dominującej wynosi

4 469 912 PLN i dzieli się na 4 469 912 akcji o wartości 1 PLN każda. Podwyższony kapitał został w

całości opłacony. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi

4 469 912.

W dniu 14 czerwca 2022 roku jednostka dominująca otrzymała informację dotyczącą postanowienia

Sądu Rejonowego w Toruniu, Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, o rejestracji w dniu

9 czerwca 2022 roku zmiany (obniżenia) wysokości kapitału zakładowego jednostki dominującej.

Obniżenie kapitału zakładowego nastąpiło w wyniku umorzenia 65 263 akcji własnych serii H,

skupionych przez jednostkę dominującą w ramach programu skupu akcji własnych prowadzonego w

latach 2020-2022. Po rejestracji umorzenia kapitał zakładowy NEUCA S.A. wynosi 4 404 649 PLN i

dzieli się na 4 404 649 akcji.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W dniu 13 lipca 2022 roku nastąpiło zapisanie 15 300 nowych akcji serii M na rachunkach papierów

wartościowych osób uprawnionych z warrantów subskrypcyjnych serii H wyemitowanych przez

jednostkę dominującą, co zgodnie z art. 451 par. 2 oraz art. 452 par. 1 Kodeksu spółek handlowych

skutkowało nabyciem praw z akcji oraz podwyższeniem kapitału zakładowego jednostki dominującej na

podstawie powołanych niżej uchwał o warunkowym podwyższeniu kapitału zakładowego. Zapisanie

akcji na rachunkach osób uprawnionych oraz podwyższenie kapitału zakładowego jednostki

dominującej o kwotę 15 300 PLN nastąpiło na podstawie uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego

Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia 2018 roku o warunkowym podwyższeniu

kapitału zakładowego (z późn. zmianami), z dniem 13 lipca 2022 roku, w wyniku objęcia 15 300 akcji

emisji serii M jednostki dominującej przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych serii H jednostki

dominującej, uprawniających do obejmowania akcji, emitowanych w formie dokumentu na podstawie

uchwał nr 7 i nr 8 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia jednostki dominującej z dnia 16 stycznia

2018 roku w sprawie odpowiednio: emisji warrantów subskrypcyjnych jednostki dominującej serii H oraz

wyłączenia w całości praw poboru dotychczasowych akcjonariuszy (z późn. zmianami). Uwzględniając

powyższe, począwszy od 13 lipca 2022 roku kapitał zakładowy jednostki dominującej wynosił 4 419 949

PLN i dzielił się na 4 419 949 akcji o wartości 1 PLN każda. Podwyższony kapitał został w całości

opłacony. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 4 419 949.

W dniu 15 grudnia 2022 roku nastąpiło zapisanie 25 025 nowych akcji serii M na rachunkach papierów

wartościowych osób uprawnionych z warrantów subskrypcyjnych serii H wyemitowanych przez Spółkę,

co zgodnie z art. 451 par. 2 oraz art. 452 par. 1 Kodeksu spółek handlowych skutkowało nabyciem praw

z akcji oraz podwyższeniem kapitału zakładowego Spółki na podstawie powołanych niżej uchwał o

warunkowym podwyższeniu kapitału zakładowego. Zapisanie akcji na rachunkach osób uprawnionych

oraz podwyższenie kapitału zakładowego Spółki o kwotę 25 025 PLN nastąpiło na podstawie uchwały

nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 16 stycznia 2018 roku o warunkowym

podwyższeniu kapitału zakładowego (z późn. zmianami), z dniem 15 grudnia 2022 roku, w wyniku

objęcia 25 025 akcji emisji serii M Spółki przez posiadaczy warrantów subskrypcyjnych serii H Spółki,

uprawniających do obejmowania akcji, emitowanych w formie dokumentu na podstawie uchwał nr 7 i nr

8 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 16 stycznia 2018 roku w sprawie odpowiednio:

emisji warrantów subskrypcyjnych Spółki serii H oraz wyłączenia w całości praw poboru

dotychczasowych akcjonariuszy (z późn. zmianami). Uwzględniając powyższe, począwszy od 15

grudnia 2022 roku kapitał zakładowy NEUCA S.A. wynosi 4 444 974 PLN i dzieli się na 4 444 974 akcje

o wartości 1 PLN każda. Podwyższony kapitał został w całości opłacony. Ogólna liczba głosów

wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi 4 444 974.

20. ZMIANY W PODSTAWOWYCH ZASADACH ZARZĄDZANIA PRZEDSIĘBIORSTWEM

W 2022 roku nie wystąpiły istotne zmiany w podstawowych zasadach zarządzania w Grupie NEUCA.

21. UMOWY ZAWARTE MIĘDZY GRUPĄ NEUCA A OSOBAMI ZARZĄDZAJĄCYMI

Grupa NEUCA nie zawarła z osobami zarządzającymi umów przewidujących rekompensatę w

przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich

zwolnienie lub odwołanie nastąpiło z powodu połączenia Emitenta lub przez przejęcie.

22. WYNAGRODZENIA OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH

Wysokość wynagrodzeń członków Zarządu i Rady Nadzorczej w 2022 roku przedstawiona została w

skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej NEUCA za 2022 rok w nocie

objaśniającej nr 5.20. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy podjęło decyzję o wprowadzeniu dla

członków Zarządu, kadry kierowniczej Spółki oraz członków Zarządów określonych spółek z Grupy

NEUCA programu motywacyjnego. Opis programu motywacyjnego przedstawiony został w

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej NEUCA za 2022 rok w nocie

objaśniającej nr 5.14.

23. AKCJE I UDZIAŁY W POSIADANIU OSÓB ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH

Na dzień 28 marca 2023 roku, według wiedzy NEUCA S.A., niżej wymienieni członkowie Zarządu

posiadali następujące akcje NEUCA S.A.:

Imię i nazwisko

Ilość posiadanych akcji na

dzień publikacji ostatniego

raportu kwartalnego

Zwiększenie

stanu

Zmniejszenie

stanu

Wartość nominalna w

PLN/ilość posiadanych

akcji

Piotr Sucharski

63 769

Grzegorz Dzik

15 800

Krzysztof Miszewski

3 000

1 898

1 148

Roman Dudzik

1 500

445

1 055

Daniel Wojtkiewicz

4 850

Na dzień 28 marca 2023 roku członkowie Zarządu nie posiadali innych akcji lub udziałów w spółkach

Grupy NEUCA.

Na dzień 28 marca 2023 roku, według wiedzy NEUCA S.A., niżej wymienieni członkowie Rady

Nadzorczej posiadali następujące ilości akcji NEUCA S.A.

Imię i nazwisko

Liczba posiadanych akcji

Wartość nominalna w PLN

Kazimierz Herba z podmiotami zależnymi

1 244 196

Wiesława Herba

1 117 018

Tadeusz Wesołowski

146

Na dzień 28 marca 2023 roku, według wiedzy NEUCA S.A., członek Rady Nadzorczej Tadeusz

Wesołowski posiadał 65 000 akcji PFM.PL S.A., co stanowi 26% kapitału zakładowego spółki.

Na dzień 28 marca 2023 roku, według wiedzy NEUCA S.A., członkowie Rady Nadzorczej nie posiadali

innych akcji lub udziałów w spółkach tworzących Grupę NEUCA.

24. UMOWY, W WYNIKU KTÓRYCH MOGĄ NASTĄPIĆ ZMIANY W PROPORCJACH

POSIADANYCH AKCJI

Poza programami motywacyjnymi opisanymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy

Kapitałowej NEUCA za 2022 rok w nocie objaśniającej nr 5.14 Spółce nie są znane umowy, w wyniku

których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych

akcjonariuszy.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

25. INFORMACJE O SYSTEMIE KONTROLI PROGRAMÓW AKCJI PRACOWNICZYCH

W Grupie NEUCA nie istnieją programy akcji pracowniczych.

26. INFORMACJA O UMOWIE Z PODMIOTEM UPRAWNIONYM DO BADANIA SPRAWOZDANIA

FINANSOWEGO

Rada Nadzorcza Spółki, działając na podstawie par. 27 pkt 2 ust. 7 Statutu Spółki, zgodnie z

obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi dokonała wyboru podmiotu uprawnionego do

badania sprawozdania finansowego Spółki za rok 2022 obejmującego:

- przegląd śródrocznego sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za okres od 1 stycznia 2022

roku do 30 czerwca 2022 roku,

- przegląd śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej

NEUCA za okres od 1 stycznia 2022 roku do 30 czerwca 2022 roku,

- badanie sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za okres od 1 stycznia 2022 roku do 31

grudnia 2022 roku,

- badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od

1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku.

Wybranym na podstawie Uchwały Nr 8/03/2022 Rady Nadzorczej NEUCA S.A. z dnia 25 marca 2022

roku podmiotem jest KPMG Audyt Sp. z o.o. Sp. k. z siedzibą w Warszawie. KPMG Audyt Sp. z o.o. Sp.

k. jest podmiotem wpisanym na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych

pod numerem 3546. Umowa o przeglądy śródrocznych sprawozdań finansowych została zawarta ze

skutkiem na dzień 8 lipca 2022 roku. Umowa została zawarta na okres roczny. Umowa o badania

sprawozdań finansowych została zawarta ze skutkiem na dzień 14 października 2022 roku. Umowa

została zawarta na okres trzyletni.

Koszty badania sprawozdania finansowego za rok 2022 zgodnie z umowami zawartymi w 2022 roku

wyniosą:

- badanie sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za rok 2022, badanie skonsolidowanego

sprawozdania finansowego Grupy NEUCA za rok 2022 – 341 tys. PLN + VAT,

- przegląd śródrocznego sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za I połowę 2022 roku,

przegląd śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy NEUCA za I

połowę 2022 roku – 106 tys. PLN + VAT.

W roku 2021 Spółka korzystała z usług KPMG Audyt Sp. z o.o. Sp. k w zakresie badania jednostkowego

sprawozdania finansowego NEUCA S.A. i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy

NEUCA. Koszty badania sprawozdania finansowego za rok 2021 zgodnie z umową zawartą w 2020

roku wyniosły:

- badanie sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za rok 2021, badanie skonsolidowanego

sprawozdania finansowego Grupy NEUCA za rok 2021 – 232 tys. PLN + VAT,

- przegląd śródrocznego sprawozdania finansowego NEUCA S.A. za I połowę 2021 roku,

przegląd śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy NEUCA za I

połowę 2021 roku – 94 tys. PLN + VAT.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

27. INFORMACJA NA TEMAT STOSOWANIA DOBRYCH PRAKTYK W 2022 ROKU

27.1. Wskazanie zbioru zasad ładu korporacyjnego, któremu podlega Emitent, oraz

miejsca, gdzie tekst zbioru zasad jest publicznie dostępny

NEUCA S.A. od dnia dopuszczenia akcji Spółki do obrotu na rynku regulowanym przyjęła do stosowania

zasady ładu korporacyjnego zawarte w dokumencie „Dobre Praktyki Spółek Notowanych na GPW”,

wprowadzonym uchwałą nr 12/1170/2007 Rady Nadzorczej GPW w Warszawie z dnia 4 lipca 2007

roku, które ze zmianami obowiązywały do 31 grudnia 2015 roku.

Od 1 lipca 2021 roku Spółka stosuje nowe zasady wydane przez organizatora obrotu – „Dobre Praktyki

Spółek Notowanych na GPW 2021” wprowadzone uchwałą nr 13/1834/2021 Rady Nadzorczej GPW z

dnia 29 marca 2021 roku. Dokument ten jest dostępny na stronie internetowej Giełdy w sekcji

poświęconej zagadnieniom ładu korporacyjnego spółek notowanych (www.gpw.pl/dobre-praktyki).

27.2. Wskazanie tych postanowień zbioru zasad ładu korporacyjnego, od których

Emitent odstąpił, oraz wyjaśnienie przyczyn tego odstąpienia

Według aktualnego stanu stosowania Dobrych Praktyk Emitent nie stosuje 12 zasad: 1.4., 1.4.2., 2.1.,

2.2., 2.7., 2.11.6., 3.5., 3.10., 4.9.1., 4.11., 6.3., 6.4.

1.4. W celu zapewnienia należytej komunikacji z interesariuszami, w zakresie przyjętej strategii

biznesowej spółka zamieszcza na swojej stronie internetowej informacje na temat założeń posiadanej

strategii, mierzalnych celów, w tym zwłaszcza celów długoterminowych, planowanych działań oraz

postępów w jej realizacji, określonych za pomocą mierników, finansowych i niefinansowych. Informacje

na temat strategii w obszarze ESG powinny m.in.: […]

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Spółka w raporcie o zdarzeniach niefinansowych wskazuje filary i opis strategii

odpowiedzialnego biznesu, nie podaje jednak konkretnych mierników, celów i planowanych działań.

1.4.2. przedstawiać wartość wskaźnika równości wynagrodzeń wypłacanych jej pracownikom,

obliczanego jako procentowa różnica pomiędzy średnim miesięcznym wynagrodzeniem (z

uwzględnieniem premii, nagród i innych dodatków) kobiet i mężczyzn za ostatni rok, oraz przedstawiać

informacje o działaniach podjętych w celu likwidacji ewentualnych nierówności w tym zakresie, wraz z

prezentacją ryzyk z tym związanych oraz horyzontem czasowym, w którym planowane jest

doprowadzenie do równości.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: W raporcie niefinansowym Spółka publikuje dane dotyczące stosunku przeciętnego

wynagrodzenia brutto kobiet do wynagrodzenia brutto mężczyzn w poszczególnych kategoriach

szeregowania. Nie podlegają natomiast publikacji informacje o działaniach, które mają niwelować

nierówności, albowiem wynagrodzenia są determinowane wyłącznie skalą płacową, kompetencjami i

doświadczeniem pracowników.

2.1. Spółka powinna posiadać politykę różnorodności wobec zarządu oraz rady nadzorczej, przyjętą

odpowiednio przez radę nadzorczą lub walne zgromadzenie. Polityka różnorodności określa cele i

kryteria różnorodności m.in. w takich obszarach jak płeć, kierunek wykształcenia, specjalistyczna

wiedza, wiek oraz doświadczenie zawodowe, a także wskazuje termin i sposób monitorowania realizacji

tych celów. W zakresie zróżnicowania pod względem płci warunkiem zapewnienia różnorodności

organów spółki jest udział mniejszości w danym organie na poziomie nie niższym niż 30%.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Spółka nie stosuje polityki różnorodności, ponieważ jedynym kryterium obsadzania

kluczowych stanowisk nie są takie czynniki jak płeć i wiek, lecz posiadane kompetencje.

2.2. Osoby podejmujące decyzje w sprawie wyboru członków zarządu lub rady nadzorczej spółki

powinny zapewnić wszechstronność tych organów poprzez wybór do ich składu osób zapewniających

różnorodność, umożliwiając m.in. osiągnięcie docelowego wskaźnika minimalnego udziału mniejszości

określonego na poziomie nie niższym niż 30%, zgodnie z celami określonymi w przyjętej polityce

różnorodności, o której mowa w zasadzie 2.1.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Odstąpienie od stosowania zasady wynika z braku przestrzegania zasady 2.1.

2.7. Pełnienie przez członków zarządu spółki funkcji w organach podmiotów spoza grupy spółki wymaga

zgody rady nadzorczej.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Spółka nie widzi potrzeby wprowadzania tego rodzaju ograniczeń w działalności

członków zarządu spółki.

2.11. Poza czynnościami wynikającymi z przepisów prawa raz w roku rada nadzorcza sporządza i

przedstawia zwyczajnemu walnemu zgromadzeniu do zatwierdzenia roczne sprawozdanie.

Sprawozdanie, o którym mowa powyżej, zawiera co najmniej: […]

2.11.6. informację na temat stopnia realizacji polityki różnorodności w odniesieniu do zarządu i rady

nadzorczej, w tym realizacji celów, o których mowa w zasadzie 2.1.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Odstąpienie od stosowania zasady wynika z braku przestrzegania zasady 2.1.

3.5. Osoby odpowiedzialne za zarządzanie ryzykiem i compliance podlegają bezpośrednio prezesowi

lub innemu członkowi zarządu.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Struktura Spółki nie jest jeszcze dostosowana do tego wymogu, osoby zarządzające

ryzykiem podlegają zarządowi pośrednio.

3.7. Zasady 3.4-3.6 mają zastosowanie również w przypadku podmiotów z grupy spółki o istotnym

znaczeniu dla jej działalności, jeśli wyznaczono w nich osoby do wykonywania tych zadań.

Komentarz spółki: Zasada nie dotyczy spółki.

3.10. Co najmniej raz na pięć lat w spółce należącej do indeksu WIG20, mWIG40 lub sWIG80

dokonywany jest, przez niezależnego audytora wybranego przy udziale komitetu audytu, przegląd

funkcji audytu wewnętrznego.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Spółka nie zleca dedykowanego raportu przeglądu funkcji audytu wewnętrznego,

jednakże rozważa podjęcie tych działań w przyszłości.

4.9. W przypadku gdy przedmiotem obrad walnego zgromadzenia ma być powołanie do rady nadzorczej

lub powołanie rady nadzorczej nowej kadencji:

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

4.9.1. kandydatury na członków rady powinny zostać zgłoszone w terminie umożliwiającym podjęcie

przez akcjonariuszy obecnych na walnym zgromadzeniu decyzji z należytym rozeznaniem, lecz nie

później niż na 3 dni przed walnym zgromadzeniem; kandydatury, wraz z kompletem materiałów ich

dotyczących, powinny zostać niezwłocznie opublikowane na stronie internetowej spółki;

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Walne zgromadzenie dokonuje wyboru członków rady spośród kandydatów

przedstawionych na posiedzeniu, potrzeba publikowania danych kandydatów z wyprzedzeniem nie była

zgłaszana przez akcjonariuszy.

4.11. Członkowie zarządu i rady nadzorczej biorą udział w obradach walnego zgromadzenia, w miejscu

obrad lub za pośrednictwem środków dwustronnej komunikacji elektronicznej w czasie rzeczywistym, w

składzie umożliwiającym wypowiedzenie się na temat spraw będących przedmiotem obrad walnego

zgromadzenia oraz udzielenie merytorycznej odpowiedzi na pytania zadawane w trakcie walnego

zgromadzenia. Zarząd prezentuje uczestnikom zwyczajnego walnego zgromadzenia wyniki finansowe

spółki oraz inne istotne informacje, w tym niefinansowe, zawarte w sprawozdaniu finansowym

podlegającym zatwierdzeniu przez walne zgromadzenie. Zarząd omawia istotne zdarzenia dotyczące

minionego roku obrotowego, porównuje prezentowane dane z latami wcześniejszymi i wskazuje stopień

realizacji planów minionego roku.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Członkowie zarządu i rady nadzorczej dokładają starań, aby uczestniczyć w

obradach walnego zgromadzenia, jednak nie mogą zadeklarować uczestnictwa we wszystkich

obradach walnego zgromadzenia w składzie umożliwiającym udzielenie merytorycznej odpowiedzi na

wszystkie pytania zadawane w trakcie walnego zgromadzenia.

6.3. Jeżeli w spółce jednym z programów motywacyjnych jest program opcji menedżerskich, wówczas

realizacja programu opcji winna być uzależniona od spełnienia przez uprawnionych, w przeciągu co

najmniej 3 lat, z góry wyznaczonych, realnych i odpowiednich dla spółki celów finansowych i

niefinansowych oraz zrównoważonego rozwoju, a ustalona cena nabycia przez uprawnionych akcji lub

rozliczenia opcji nie może odbiegać od wartości akcji z okresu uchwalania programu.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Obowiązujące w Spółce programy motywacyjne nie przewidują bezpośredniego

powiązania celów z wynikami finansowymi lub niefinansowymi spółki, niemniej warunkiem otrzymania

benefitów wynikających z programu jest satysfakcjonujące pełnienie funkcji przez osoby uprawnione

przez okres przekraczający 3 lata, zatem zachowany jest cel polegający na stabilizacji stanu

zatrudnienia kadry kierowniczej.

6.4. Rada nadzorcza realizuje swoje zadania w sposób ciągły, dlatego wynagrodzenie członków rady

nie może być uzależnione od liczby odbytych posiedzeń. Wynagrodzenie członków komitetów, w

szczególności komitetu audytu, powinno uwzględniać dodatkowe nakłady pracy związane z pracą w

tych komitetach.

Zasada nie jest stosowana.

Komentarz spółki: Dotychczas obowiązujące w spółce regulaminy wynagradzania członków rady

nadzorczej przewidują możliwość wynagradzania członków rady w zależności od ilości

przeprowadzonych posiedzeń.

27.3. Opis podstawowych cech stosowanych u Emitenta systemów kontroli

wewnętrznej i zarządzania ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania

sprawozdań finansowych i skonsolidowanych sprawozdań finansowych

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

27.3.1. System kontroli wewnętrznej

W Spółce oraz w całej Grupie NEUCA istnieje system wewnętrznych przepisów obejmujących akty

normatywne (m.in. procedury, instrukcje, regulaminy) regulujących funkcjonowanie Grupy. Nad

przestrzeganiem przepisów wewnętrznych, oprócz nadzoru funkcjonalnego sprawowanego przez

przełożonych, kontrolę właścicielską sprawują poszczególne obszary wsparcia Grupy NEUCA oraz

Obszar Audytu Wewnętrznego (OAW). OAW na podstawie mapy ryzyka na bieżąco monitoruje procesy

biznesowe w ramach Grupy. Podczas przeglądów i audytów tychże procesów zwraca się szczególną

uwagę na zgodność tych procesów z obowiązującymi wewnętrznymi aktami normatywnymi, a także

uregulowaniami zewnętrznymi. Wszelkie odstępstwa od tych aktów są na bieżąco raportowane

Zarządowi i Komitetowi Audytu przy Radzie Nadzorczej. Jednocześnie OAW w takich przypadkach

przygotowuje rekomendacje zmian mających na celu poprawę obecnego stanu rzeczy.

27.3.2. System zarządzania ryzykiem istotnym dla spółki

Za zarządzanie ryzykiem istotnym dla Grupy NEUCA odpowiedzialny jest Zarząd NEUCA S.A.,

natomiast na poziomie poszczególnych spółek powiązanych – ich Zarządy.

Obszar Rozwoju i Organizacji przy współpracy Obszaru Audytu Wewnętrznego przygotowuje narzędzie

wspomagające Zarząd w zarządzaniu ryzykiem. Została również utworzona mapa ryzyka

wykorzystywana do tworzenia krótko- i średnioterminowego Planu Audytu Wewnętrznego.

27.4. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio znaczne

pakiety akcji wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich

procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i

ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu

Nazwa podmiotu posiadającego powyżej 5% głosów na WZA

Liczba

akcji

% kapitału

akcyjnego

Liczba

głosów

% głosów

Kazimierz Michał Herba*

1 244 196

27,99%

1 244 196

27,99%

Wiesława Herba

1 117 018

25,13%

1 117 018

25,13%

AUGEBIT FIZ

471 459

10,60%

471 459

10,60%

Fundusze TFI Allianz Polska S.A.**

231 163

5,20%

231 163

5,20%

* z podmiotami powiązanymi

** Allianz FIO, Allianz Plan Emerytalny SFIO, Allianz Duo FIO, Allianz Inwestycje SFIO, Allianz SFIO Dużych Spółek, Allianz SFIO

PPK

Stan na 31.12.2022 r.

27.5. Wskazanie posiadaczy wszelkich papierów wartościowych, które dają specjalne

uprawnienia kontrolne, wraz z opisem tych uprawnień

Spółka nie wyemitowała papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia kontrolne.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

27.6. Wskazanie wszelkich ograniczeń odnośnie do wykonywania prawa głosu, takich

jak ograniczenie wykonywania prawa głosu przez posiadaczy określonej części lub

liczby głosów, ograniczenia czasowe dotyczące wykonywania prawa głosu lub

zapisy, zgodnie z którymi, przy współpracy spółki, prawa kapitałowe związane z

papierami wartościowymi są oddzielone od posiadania papierów wartościowych

Statut ani akty wewnętrzne Spółki nie zawierają postanowień dotyczących ograniczenia wykonywania

prawa głosu.

27.7. Wskazanie wszelkich ograniczeń dotyczących przenoszenia prawa własności

papierów wartościowych Emitenta

Statut Spółki nie zawiera postanowień dotyczących ograniczenia przenoszenia prawa własności

papierów wartościowych Emitenta.

27.8. Opis zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz

ich uprawnień, w szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji

Członków Zarządu powołuje Rada Nadzorcza na wspólną kadencję, która wynosi 5 lat. Zarząd Spółki

składa się z jednej do sześciu osób. Liczbę członków Zarządu określa Rada Nadzorcza w granicach

wskazanych w zdaniu poprzednim. Członek Zarządu może być w każdej chwili odwołany przez Radę

Nadzorczą. Jednemu z członków Zarządu Rada Nadzorcza powierza pełnienie funkcji Prezesa

Zarządu. Rada Nadzorcza może odwołać Prezesa Zarządu z pełnienia tej funkcji bez odwoływania go

ze składu Zarządu i przy jednoczesnym powierzeniu funkcji Prezesa Zarządu innemu członkowi

Zarządu.

Do składania oświadczeń woli i reprezentowania Spółki upoważnieni są dwaj członkowie Zarządu

łącznie lub członek Zarządu łącznie z prokurentem.

Zarząd wykonuje wszelkie uprawnienia w zakresie zarządzania Spółką, z wyjątkiem uprawnień

zastrzeżonych dla pozostałych organów Spółki. Regulamin Zarządu określa szczegółowo tryb działania

Zarządu, a także sprawy wymagające uchwały Zarządu oraz sprawy, które mogą załatwić w imieniu

Zarządu poszczególni jego członkowie.

Stosownie do postanowień Regulaminu Zarządu każdy członek Zarządu może prowadzić, bez

uprzedniej uchwały Zarządu, sprawy Spółki nieprzekraczające zakresu zwykłych czynności w ramach

przyznanych kompetencji zgodnie z Regulaminem organizacyjnym. Uchwała Zarządu wymagana jest

dla wszelkich decyzji o znaczeniu strategicznym bądź mogących swoimi konsekwencjami dotyczyć

spraw właściwych rzeczowo i kompetencyjnie dla więcej niż jednego członka Zarządu, w szczególności:

− przyjęcie strategii Spółki oraz spółek zależnych obejmującej cele oraz środki realizacji, a także

zmiany strategii,

− ustalenie mierników strategicznych (rodzaj i wartość) oraz zasad kontrolingu,

− zatwierdzenie budżetów oraz ich zmian,

− zatwierdzenie struktury organizacyjnej, planu etatów, regulaminów organizacyjnych Spółki oraz

ich zmian,

− zatwierdzenie celów i zasad strategicznych programów marketingowych,

− ustanowienie prokury,

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

− zatwierdzenie sprawozdania rocznego Spółki oraz bilansu i rachunku zysków i strat za poprzedni

rok obrachunkowy.

27.9. Opis zasad zmiany statutu lub umowy spółki Emitenta

Zmiana statutu Emitenta przebiega na zasadach wskazanych w Kodeksie spółek handlowych. Do

zmiany statutu wymagana jest uchwała Walnego Zgromadzenia i wpis do rejestru przedsiębiorców.

Projekty uchwał Walnego Zgromadzenia dotyczące m.in. zmiany statutu opiniowane są przez Radę

Nadzorczą.

27.10. Sposób działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz

opis praw akcjonariuszy i sposobu ich wykonywania, w szczególności zasady

wynikające z regulaminu walnego zgromadzenia, jeżeli taki regulamin został

uchwalony, o ile informacje w tym zakresie nie wynikają wprost z przepisów prawa

Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy jest najwyższą władzą Spółki. Akcjonariusze mogą uczestniczyć w

Zgromadzeniu oraz wykonywać prawo głosu osobiście lub przez pełnomocników. Każda akcja daje na

Walnym Zgromadzeniu Spółki prawo jednego głosu. Począwszy od 2020 roku, Emitent umożliwia

akcjonariuszom zdalny udział w Walnych Zgromadzeniach z wykorzystaniem aplikacji e-Voting

udostępnionej przez KDPW SA.

Na Walnym Zgromadzeniu powinni być obecni członkowie Rady Nadzorczej i Zarządu. Biegły rewident

powinien być obecny na Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniu oraz na Nadzwyczajnym Walnym

Zgromadzeniu, jeżeli przedmiotem obrad mają być sprawy finansowe spółki. Nieobecność członka

Zarządu lub członka Rady Nadzorczej wymaga wyjaśnienia, które powinno być przedstawione na

Walnym Zgromadzeniu przez osobę przewodniczącą obradom. Członkowie Rady Nadzorczej i Zarządu

oraz biegły rewident Spółki powinni, w granicach swych kompetencji i w zakresie niezbędnym dla

rozstrzygnięcia spraw omawianych przez Zgromadzenie, udzielać uczestnikom Zgromadzenia

wyjaśnień i informacji dotyczących spółki.

Zgromadzenie prawidłowo zwołane jest zdolne do podejmowania uchwał bez względu na liczbę

reprezentowanych na nim akcji, może podejmować uchwały jedynie w sprawach objętych porządkiem

obrad.

Zgromadzenie otwiera Przewodniczący Rady Nadzorczej lub osoba przez niego wskazana. W razie

nieobecności tych osób Walne Zgromadzenie otwiera Prezes Zarządu, inny członek Zarządu albo

osoba wskazana przez Zarząd. Otwierający Zgromadzenie zarządza wybór Przewodniczącego i dwóch

sekretarzy.

Osoba przewodnicząca obradom powinna przeciwdziałać w szczególności nadużywaniu uprawnień

przez uczestników Zgromadzenia i zapewniać respektowanie praw akcjonariuszy mniejszościowych.

Przewodniczący sporządza, niezwłocznie po wyborze, listę obecności zawierającą spis uczestników

Zgromadzenia z wymienieniem ilości akcji, które każdy z nich reprezentuje, i służących im głosów. Lista

jest wyłożona podczas Zgromadzenia. Przewodniczący udziela głosu referentom tematów

wyszczególnionych kolejno w porządku obrad. Referentem może być Przewodniczący. Po zreferowaniu

każdego tematu Przewodniczący udziela głosu akcjonariuszom w kolejności zgłaszania się w celu

zadawania pytań, wniesienia uwag lub wniosków wyłącznie do zreferowanego tematu. Odpowiedzi

udziela, względnie ustosunkowuje się do wniesionych uwag i wniosków, referent tematu wyłącznie do

zreferowanego tematu. Akcjonariusz zabierający głos zobowiązany jest na wstępie podać imię i

nazwisko do protokołu. Po wyczerpaniu tematu przez referenta, zgłoszeniu zapytań, uwag i wniosków

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

oraz wysłuchaniu odpowiedzi do odpowiedniego punktu obrad Przewodniczący poddaje pod głosowanie

wnioski, przestrzegając zasady, aby wnioski referenta głosowane były w pierwszej kolejności.

Głosowanie jawne następuje przez złożenie u sekretarza imiennych kart do głosowania, na których

umieszczone jest:

− imię i nazwisko akcjonariusza,

− ilość przysługujących mu głosów,

− wskazanie numeru (oraz ewentualnie wersji) uchwały, której dotyczy głosowanie,

− słowa „za”, „przeciw”, „wstrzymuję się” – z pozostawieniem nieskreślonego tylko jednego z tych

sformułowań,

− podpis akcjonariusza albo pełnomocnika.

Jeśli zostaną spełnione wymogi niezbędne dla przeprowadzenia głosowania tajnego, wówczas

głosowanie odbywa się za pomocą kart do głosowania, na których umieszcza się:

− ilość przysługujących akcjonariuszowi głosów,

− wskazanie numeru (oraz ewentualnie wersji) uchwały, której dotyczy głosowanie,

− słowa „za”, „przeciw”, „wstrzymuję się” – z pozostawieniem nieskreślonego tylko jednego z tych

sformułowań.

Postanowień tych nie stosuje się, jeżeli głosowanie odbywa się w systemie elektronicznego liczenia

głosów.

Tryb podejmowania uchwał Zgromadzenia, których przedmiotem jest powołanie lub odwołanie członków

Rady Nadzorczej, jest następujący:

1. prawo zgłaszania kandydatów mają wszyscy akcjonariusze biorący udział w Zgromadzeniu;

2. po stwierdzeniu prawidłowości zgłoszenia kandydatów Przewodniczący zarządza

głosowanie;

3. na karcie do głosowania zostaną umieszczeni prawidłowo zgłoszeni kandydaci w kolejności

alfabetycznej;

4. do Rady Nadzorczej wybierani są ci z kandydatów, którzy uzyskali więcej niż 50% głosów

oddanych – w kolejności od tego kandydata, który uzyskał największą ilość głosów „za”, aż

do wyczerpania miejsc do obsadzenia w Radzie;

5. jeśli ponad 50% głosów oddanych uzyska więcej kandydatów, niż jest miejsc do obsadzenia

w Radzie Nadzorczej, wówczas do Rady zostaną wybrani kandydaci, którzy uzyskali

największą ilość głosów;

6. jeżeli ilość miejsc do obsadzenia w Radzie Nadzorczej jest większa niż ilość kandydatów,

którzy uzyskali ponad 50% głosów oddanych, wówczas Przewodniczący zarządza drugą

turę wyborów, w której uczestniczą ci kandydaci, którzy nie uzyskali progu 50% głosów

oddanych. Do Rady Nadzorczej zostaną wybrani ci kandydaci, którzy uzyskali największą

ilość głosów. Wymóg przekroczenia progu 50% głosów przy drugiej turze obowiązuje;

7. jeśli żaden z kandydatów nie uzyska 50% głosów oddanych, wówczas Przewodniczący

zarządza drugą turę głosowania, w której uczestniczyć będą wszyscy kandydaci. Do Rady

Nadzorczej zostaną wybrani ci kandydaci, którzy uzyskali największą ilość głosów. Wymóg

przekroczenia progu 50% głosów obowiązuje.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Głosowanie w tym przedmiocie odbywa się przez złożenie u sekretarza kart do głosowania, na których

umieszczone jest:

1. ilość przysługujących akcjonariuszowi głosów;

2. imiona i nazwiska kandydatów z umieszczonymi obok danych każdego z kandydatów

słowami „za”, „przeciw”, „wstrzymuję się” – z pozostawieniem nieskreślonego tylko jednego

z tych sformułowań. Imiona i nazwiska prawidłowo zgłoszonych kandydatów akcjonariusze

wpisują w odpowiednich miejscach kart do głosowania z zachowaniem porządku

alfabetycznego. Akcjonariusze głosują oddzielnie na każdego kandydata umieszczonego

na karcie do głosowania.

Tryb podejmowania uchwał Zgromadzenia, których przedmiotem jest powołanie lub odwołanie członków

Rady Nadzorczej w drodze głosowania grupami, jest następujący:

1. osoby reprezentujące na Walnym Zgromadzeniu tę część akcji, która przypada z podziału

ogólnej liczby reprezentowanych akcji przez liczbę członków Rady Nadzorczej, mogą

utworzyć oddzielną grupę celem wyboru jednego członka Rady, nie biorą jednak udziału w

wyborze pozostałych członków Rady Nadzorczej;

2. po stwierdzeniu prawidłowości utworzenia grup Przewodniczący zarządza przerwę w

obradach Zgromadzenia celem wyboru w poszczególnych grupach członków Rady –

Przewodniczący może do każdej z grup delegować sekretarza celem sporządzenia przez

niego notatki zawierającej co najmniej skład grupy akcjonariuszy oraz imiona i nazwiska

wybranych przez nią członków Rady Nadzorczej;

3. po uzyskaniu informacji o wyborze członków Rady Nadzorczej w poszczególnych grupach

Przewodniczący zarządza głosowanie celem wyboru pozostałych członków Rady (poza

grupami) – głosowanie odbywa się w trybie określonym w ust. 1 i 2 powyżej.

Głos uznaje się za ważny, jeżeli na karcie do głosowania akcjonariusz pozostawi nieskreśloną jedną z

trzech opcji – „za”, „przeciw” lub „wstrzymuję się”. Głos niespełniający wymogów określonych w zdaniu

poprzednim nie jest głosem oddanym i nie wlicza się go do ogólnej puli głosów ważnie oddanych.

W głosowaniu jawnym nieważny jest także głos tego akcjonariusza, który karty nie podpisał. Głos na

karcie niepodpisanej uważa się za głos nieoddany i nie wlicza się go do ogólnej puli głosów ważnie

oddanych.

Głosy oblicza komisja złożona z Przewodniczącego i sekretarzy. Wyniki głosowania Przewodniczący

podaje do wiadomości akcjonariuszy uczestniczących w Zgromadzeniu.

Postanowień dotyczących głosowania na kartach nie stosuje się, jeżeli głosowanie odbywa się w

systemie elektronicznego liczenia głosów.

Walne Zgromadzenie podejmuje uchwały w sprawach określonych w Kodeksie spółek handlowych i

Statucie, w tym w szczególności w sprawach:

1. rozpatrzenia i zatwierdzania sprawozdania Zarządu z działalności Spółki oraz

sprawozdania finansowego za ubiegły rok obrotowy,

2. podziału zysku lub pokrycia straty,

3. udzielania członkom organów Spółki absolutorium,

4. zmian Statutu Spółki,

5. połączenia, podziału lub likwidacji Spółki, wyboru likwidatorów oraz ustalenia zasad

podziału majątku Spółki po likwidacji,

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

6. umorzenia akcji i określenia warunków umorzenia.

W sprawie sposobu podziału zysku lub pokrycia straty Zarząd Spółki przedstawia Walnemu

Zgromadzeniu wniosek wraz z pisemną opinią Rady Nadzorczej.

Zmiana przedmiotu działalności Spółki następuje bez wykupu akcji, jeżeli uchwała powzięta będzie

większością ⅔ (dwóch trzecich) głosów przy obecności osób przedstawiających przynajmniej połowę

kapitału zakładowego.

27.11. Skład osobowy i zmiany, które w nim zaszły w ciągu ostatniego roku

obrotowego, oraz opis działania organów zarządzających, nadzorujących lub

administrujących Emitenta oraz ich komitetów

W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2021 roku wchodzili:

− Piotr Sucharski – Prezes Zarządu

− Grzegorz Dzik – Wiceprezes Zarządu

− Krzysztof Miszewski – Wiceprezes Zarządu

Piotr Sucharski

Prezes Zarządu, Dyrektor Generalny

Ukończył studia na Wydziale Zarządzania w Akademii Górniczo-Hutniczej w Krakowie. Od tego czasu

jego kariera zawodowa związana była z pionami finansowymi następujących firm: Huta Sendzimira

(1993-1994), PLC Leasco S.A. (1995-1998; Dyrektor ds. Finansowych), Press Glass Sp. z o.o. (1999;

Dyrektor ds. Finansowych), Mostostal Kraków S.A. (2000; Dyrektor ds. Finansowych). Od roku 2001 w

NEUCA S.A. na stanowisku Dyrektora ds. Finansowych; od marca 2005 roku w Zarządzie NEUCA S.A.

Od stycznia 2009 roku na stanowisku Prezesa Zarządu.

Grzegorz Dzik

Wiceprezes Zarządu

Ukończył Wydział Ekonomiczny Uniwersytetu Marii Curie-Skłodowskiej w Lublinie oraz program MBA

Szkoły Biznesu Politechniki Warszawskiej i London Business School. Jest absolwentem programów

menedżerskich w INSEAD i Duke University, posiada uprawnienia Brytyjskiego Stowarzyszenia

Biegłych Rewidentów (FCCA). Pracował dla Grupy Lafarge, ostatnio jako Członek Zarządu

odpowiedzialny za finanse i łańcuch dostaw. Wcześniej zatrudniony w światowej centrali firmy NKT

CABLES w Niemczech oraz w Dziale Audytu i Doradztwa Biznesowego w firmie Andersen. W Zarządzie

Grupy NEUCA od sierpnia 2010 roku. Odpowiedzialny za zarządzanie całym obszarem wsparcia

biznesu Grupy m.in. w zakresie finansów, informatyki czy kontrolingu.

Krzysztof Miszewski

Wiceprezes Zarządu

Ukończył zarządzanie na Uniwersytecie Gdańskim oraz podyplomowe studia z zakresu finansów i

efektywności produkcji w Wyższej Szkole Bankowej w Gdańsku. Swoją karierę zawodową rozpoczął w

Polpharma S.A. jako Specjalista ds. procesów Technologicznych oraz Analiz Inżynieryjnych. Następnie

objął rolę kierownika projektów. W 2009 roku dołączył do Spółki jako kierownik ds. projektów. Od połowy

2010 roku jako Dyrektor Biura Projektów rozwijał portfolio inicjatyw projektowych oraz kompetencje

zarządzania projektami w Spółce. Od 2011 roku pełnił funkcję Dyrektora Departamentu Wsparcia

Sprzedaży oraz Jakości Serwisu, odpowiadając za wsparcie sprzedaży i definiowanie parametrów

serwisu logistycznego. W tym czasie koordynował procesy integracji procesowej ze spółkami zależnymi

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

w obszarze hurtowym. Od 2013 roku odpowiadał za struktury i procesy obsługi klientów. Z początkiem

2018 roku przyjął odpowiedzialność za operacje logistyczno-transportowe jako Dyrektor Pionu

Łańcucha Dostaw.

W ciągu roku obrotowego 2022 skład Zarządu ulegał zmianom.

W dniu 14 listopada 2022 roku Rada Nadzorcza Spółki powołała, z dniem 15 listopada 2022 roku,

dodatkowe trzy osoby do pełnienia funkcji Wiceprezesów Zarządu. Julita Czyżewska objęła funkcję

Wiceprezesa Zarządu ds. Obszaru Pacjenta, Roman Dudzik objął funkcję Wiceprezesa Zarządu ds.

Pionu Informatyki oraz Daniel Wojtkiewicz objął funkcję Wiceprezesa Zarządu ds. Pionu Sprzedaży.

Julita Czyżewska

Wiceprezes Zarządu

Ukończyła Wyższą Szkołę Ekonomiczną w Warszawie, studia podyplomowe w zakresie zarządzania

projektami oraz zintegrowanych systemów informatycznych w Szkole Głównej Handlowej, a także MBA

w Gdańskiej Fundacji Kształcenia Menedżerów i Erasmus University. Absolwentka programów The

Innovative Health Care Leader na Stanford University Graduate School of Business oraz Innovation and

Transformation in Health Care w ramach Kaiser Permanente International. Karierę zawodową

rozpoczęła w 2000 roku w Grupie PZU, w której m.in. zbudowała i zarządzała siecią medyczną PZU

Zdrowie, przeprowadziła transformacje obszarów produktów i likwidacji szkód. Jednocześnie pełniła

funkcję przewodniczącej Komisji Ubezpieczeń Zdrowotnych i Wypadkowych w Polskiej Izbie

Ubezpieczeń, a w 2018 roku otrzymała od PIU odznakę „Za zasługi dla ubezpieczeń”. W 2020 roku dla

Grupy Generali stworzyła strategię rozwoju obszaru zdrowia. W 2021 roku pracowała dla funduszu

inwestycyjnego, zarządzając spółką HomeDoctor. Do Grupy NEUCA dołączyła na początku 2022 roku

jako Dyrektor ds. Ubezpieczeń i Usług Medycznych. W Zarządzie Grupy NEUCA od listopada 2022

roku. Odpowiedzialna za rozwój i zarządzanie Obszarem Pacjenta, m.in. za sprzedaż produktów i usług

zdrowotnych, opiekę zdrowotną nad pacjentem, marketing pacjencki, transformację cyfrową.

Daniel Wojtkiewicz

Wiceprezes Zarządu

Uzyskał tytuł inżyniera na Akademii Techniczno-Rolniczej w Bydgoszczy w zakresie zarządzania

organizacją gospodarczą i tytuł magistra na UMK w Toruniu w zakresie metod ilościowych i informatyki

w zarządzaniu, a także dyplom EMBA w SGM w Warszawie. Posiada ponad 20-letnie doświadczenie w

zarządzaniu zespołami sprzedażowymi w branżach: farmaceutycznej, reklamowej, biuroserwisowej

oraz budowlanej. Z rynkiem farmaceutycznym związany od 2003 roku, a z GK NEUCA od 2010.

Początkowo odpowiedzialny za szkolenie handlowców, w marcu 2011 roku powołany na członka

zarządu HA Galenica-Panax Sp. z o.o. Od września 2011 roku pełnił funkcję Dyrektora Departamentu

Centralnego Sprzedaży w Segmencie Nowoczesnym, a od 2015 roku Dyrektora Pionu Sprzedaży.

Roman Dudzik

Wiceprezes Zarządu

Ukończył finanse i bankowość w Wyższej Szkole Bankowej we Wrocławiu oraz zarządzanie i

informatykę na Uniwersytecie Ekonomicznym we Wrocławiu. Jest absolwentem studiów MBA Akademii

Leona Koźmińskiego. Ponad 20-letnie doświadczenie zawodowe w tworzeniu i wdrażaniu strategii

biznesowych, transformacji organizacyjnych, zarządzaniu programami i projektami realizującymi

kompleksowe zmiany organizacyjne i technologiczne zdobywał w firmach takich jak: TETA, Prokom,

Grupa ENERGA, Grupa Orange oraz SAB Miller i Pfleiderer. W Grupie NEUCA przez sześć lat pełnił

funkcję Dyrektora Pionu IT i Zarządzania Danymi. Od listopada 2022 roku – jako Wiceprezes Zarządu

Grupy – odpowiada za Obszar Technologii i Danych.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Zarząd kieruje bieżącą działalnością Spółki oraz reprezentuje ją na zewnątrz. Składa się z jednego do

sześciu członków, w tym Prezesa Zarządu, który kieruje jego pracą. Członków Zarządu powołuje Rada

Nadzorcza na wspólną kadencję, która wynosi pięć lat, jednemu z członków Zarządu Rada Nadzorcza

powierza pełnienie funkcji Prezesa Zarządu. Rada Nadzorcza może odwołać Prezesa Zarządu z

pełnienia tej funkcji bez odwoływania go ze składu Zarządu i przy jednoczesnym powierzeniu funkcji

Prezesa Zarządu innemu członkowi Zarządu.

Z wyjątkiem Prezesa Zarządu każdy z pozostałych członków Zarządu otrzymuje tytuł Wiceprezesa

Zarządu.

Do składania oświadczeń woli i reprezentowania Spółki upoważnieni są dwaj członkowie Zarządu

łącznie lub jeden członek Zarządu łącznie z prokurentem. Zarząd składa oświadczenia woli w imieniu

Spółki w ten sposób, że pod nazwą Spółki podpisujący umieszcza swój podpis i pieczęć imienną z

podaniem funkcji pełnionej w Zarządzie. Do prowadzenia spraw Spółki lub dokonywania określonych

czynności Zarząd może ustanowić jednego lub więcej pełnomocników lub prokurentów. Imiona i

nazwiska prokurentów oraz granice ich umocowania Zarząd obowiązany jest zgłosić do rejestru

przedsiębiorców.

Do zakresu działania Zarządu należy kierowanie bieżącą działalnością Spółki, reprezentowanie jej na

zewnątrz, prowadzenie wszystkich spraw Spółki i zarządzanie jej majątkiem. W szczególności do

zakresu działania Zarządu należy:

− występowanie w imieniu Spółki i reprezentowanie jej wobec władz, urzędów, instytucji i osób

trzecich,

− zawieranie umów i zaciąganie zobowiązań,

− opracowywanie planów pracy,

− sporządzanie planów działalności Spółki,

− zwoływanie zwyczajnych i nadzwyczajnych Walnych Zgromadzeń,

− proponowanie porządku obrad Walnych Zgromadzeń oraz przygotowywanie projektów uchwał,

− sporządzanie sprawozdań finansowych Spółki i składanie sprawozdań ze swojej działalności

Radzie Nadzorczej i Walnemu Zgromadzeniu,

− branie udziału w posiedzeniach Rady Nadzorczej i Walnego Zgromadzenia,

− opracowywanie regulaminów i innych aktów prawnych w zakresie działania Spółki,

− udostępnianie Radzie Nadzorczej i innym organom kontrolnym żądanych materiałów.

Wykonując swoje zadania, Zarząd podejmuje uchwały i dokonuje innych stosownych czynności.

Każdy członek Zarządu może prowadzić bez uprzedniej uchwały Zarządu sprawy Spółki

nieprzekraczające zakresu zwykłych czynności w ramach przyznanych kompetencji zgodnie z

Regulaminem organizacyjnym. Uchwała Zarządu wymagana jest dla wszelkich decyzji o znaczeniu

strategicznym bądź mogących swoimi konsekwencjami dotyczyć spraw właściwych rzeczowo i

kompetencyjnie dla więcej niż jednego członka Zarządu, w szczególności:

− przyjęcie strategii Spółki oraz spółek zależnych obejmującej cele oraz środki realizacji, a także

zmiany strategii,

− mierniki strategiczne (rodzaj i wartość) oraz zasady kontrolingu,

− zatwierdzenie budżetów oraz ich zmian,

− zatwierdzenie struktury organizacyjnej, planu etatów, regulaminów organizacyjnych Spółki oraz

ich zmian,

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

− zatwierdzenie celów i zasad strategicznych programów marketingowych,

− ustanowienie prokury,

− zatwierdzenie sprawozdania rocznego Spółki oraz bilansu i rachunku zysków i strat za poprzedni

rok obrachunkowy.

Do ważności uchwał Zarządu wymagana jest w przypadku Zarządu wieloosobowego obecność

przynajmniej dwóch członków Zarządu, w tym Prezesa Zarządu. Uchwały Zarządu zapadają zwykłą

większością głosów oddanych. W razie równej ilości głosów rozstrzyga głos Prezesa Zarządu.

Prezes Zarządu kieruje pracami Zarządu, przewodniczy posiedzeniom Zarządu, koordynuje pracę oraz

ustala zakres czynności pozostałych członków Zarządu. Prezes może pełnić równocześnie funkcję

Dyrektora Generalnego Spółki lub może wyznaczyć innego członka Zarządu do pełnienia tej funkcji.

Szczegółowy zakres nadzoru Prezesa Zarządu oraz pozostałych członków Zarządu nad gałęziami

przedsiębiorstwa Spółki określa Regulamin organizacyjny przedsiębiorstwa Spółki. Prezes Zarządu lub

członek Zarządu pełniący funkcję Dyrektora Generalnego wydają zarządzenia, które pozostali

członkowie Zarządu mają obowiązek opiniować. W przypadku czasowej niemożności pełnienia

obowiązków przez Prezesa Zarządu wyznaczy on innego członka Zarządu, który go zastępuje.

W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodzili:

− Kazimierz Herba – Przewodniczący Rady Nadzorczej

− Wiesława Herba – Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, Członek Komitetu Audytu

− Iwona Sierzputowska – Członek Rady Nadzorczej, Przewodnicząca Komitetu Audytu

− Tadeusz Wesołowski – Członek Rady Nadzorczej

− Jolanta Kloc – Członek Rady Nadzorczej, Członek Komitetu Audytu

− Bożena Śliwa – Członek Rady Nadzorczej

Kazimierz Herba

Przewodniczący Rady Nadzorczej

Członek Rady Nadzorczej od 15 stycznia 2009 roku

Absolwent Wydziału Handlu Uniwersytetu Ekonomicznego (dawniej Akademii Ekonomicznej) w

Poznaniu. Założyciel spółki Torfarm S.A. (dziś NEUCA S.A.), w latach 1994-2008 piastował stanowisko

Prezesa Zarządu. Główny akcjonariusz NEUCA S.A. Aktywnie wspiera Spółkę w zakresie wyznaczania

strategicznych kierunków rozwoju i ich realizacji.

Wiesława Herba

Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej,

Członek Komitetu Audytu

Członek Rady Nadzorczej od 24 marca 2004 roku

Ukończyła Uniwersytet Ekonomiczny (dawniej Akademię Ekonomiczną) w Poznaniu. Wraz z

Kazimierzem Herbą tworzyła i zarządzała firmą Torfarm S.A. (dziś NEUCA S.A.), przechodząc przez

wszystkie szczeble struktury organizacyjnej. W latach 2001-2003 pełniła funkcję Dyrektora

Generalnego, a następnie Operacyjnego (2003-2004). Do stycznia 2004 roku była prokurentem Torfarm

S.A. Od marca 2004 roku do stycznia 2009 roku powołana do Rady Nadzorczej na stanowisko

Przewodniczącej. Twórca Komitetu Audytu oraz do grudnia 2017 roku jego Przewodnicząca, obecnie

Członek Komitetu Audytu. Znaczący akcjonariusz NEUCA S.A. Służy pomocą w tworzeniu ładu

korporacyjnego.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Tadeusz Wesołowski

Członek Rady Nadzorczej

Członek Rady Nadzorczej od 16 czerwca 2009 roku

Doktor nauk technicznych, absolwent Politechniki Warszawskiej. Po uzyskaniu dyplomu kontynuował

pracę naukową na uczelni, uzyskując stanowisko adiunkta. W 1990 roku powołał do życia i zarządzał

firmą Prosper, która przez kilkanaście lat była jednym z liderów rynku dystrybucji farmaceutycznej w

Polsce. Spółka rozpoczęła działalność od importowania parafarmaceutyków i leków OTC z krajów

Europy Zachodniej, stopniowo poszerzając asortyment oraz zakres działalności o dystrybucję

farmaceutyków. Wielokrotnie doradzał i uczestniczył w tworzeniu nowych przedsięwzięć na rynku

farmaceutycznym. Doradza Spółce w kwestiach strategicznych.

Bożena Śliwa

Członek Rady Nadzorczej

Członek Rady Nadzorczej od 28 czerwca 2011 roku

Absolwentka Akademii Medycznej w Warszawie, kierunek farmacja, specjalista z zakresu farmacji

aptecznej. Pełniła funkcję wiceprezesa Kieleckiej Okręgowej Izby Aptekarskiej, była członkiem

Prezydium Naczelnej Rady Aptekarskiej. Ukończyła kurs dla członków rad nadzorczych spółek z

udziałem Skarbu Państwa i spółek prawa handlowego. Uczestniczyła w pracach Rad Nadzorczych

Radix S.A., Optima Radix S.A., przewodniczyła Radzie Nadzorczej Optima Radix Vita Plus Tadanko

S.A. Jest współwłaścicielką aptek, pełni funkcję kierownika w jednej z nich.

Iwona Sierzputowska

Członek Rady Nadzorczej

Przewodnicząca Komitetu Audytu

Członek Rady Nadzorczej od 12 listopada 2020 roku

Z wykształcenia ekonomista i prawnik. Absolwentka studiów magisterskich i doktoranckich w Szkole

Głównej Handlowej w Warszawie, SWPS Uniwersytetu Humanistycznospołecznego w Warszawie oraz

Université Paris Dauphine w Paryżu. Członek Polskiej Izby Biegłych Rewidentów i Okręgowej Izby

Radców Prawnych w Warszawie. Doświadczenie zawodowe zdobywała w audycie i finansach na

stanowiskach kierowniczych w międzynarodowych sieciach handlu detalicznego. Obecnie zatrudniona

na stanowisku Dyrektora Finansowego w Leroy Merlin Polska Sp. z o.o., gdzie pełni również funkcję

członka zarządu.

Jolanta Kloc

Członek Rady Nadzorczej,

Członek Komitetu Audytu

Członek Rady Nadzorczej od 14 sierpnia 2018 roku

Absolwentka Uniwersytetu Ekonomicznego (dawniej Akademii Ekonomicznej) w Poznaniu, kierunek

zarządzanie oraz studiów podyplomowych w zakresie finansów i rachunkowości. W latach 1991-2001

pracowała na stanowisku Głównej Księgowej w Energoinwest S.A. Od 2001 roku związana z Grupą

Kapitałową Zespołu Elektrowni Pątnów–Adamów–Konin S.A. (ZE PAK S.A.). Pełniła różne funkcje w

spółkach z Grupy, m.in.: Członka Rady Nadzorczej, Wiceprezesa Zarządu ds. Finansowych, Dyrektora

Finansowego, Głównej Księgowej, Głównego Specjalisty ds. Księgowości Spółek GK. Obecnie

współpracuje z Grupą PMPG Polskie Media S.A., wydawcą tygodnika „Wprost” i „Do Rzeczy”, jako

Wiceprezes Zarządu ds. Finansowych. Ukończyła liczne szkolenia z zakresu zarządzania,

rachunkowości, podatków i prawa pracy, posiada certyfikat Ministerstwa Finansów na usługowe

prowadzenie ksiąg rachunkowych.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

W ciągu roku obrotowego 2022 skład Rady Nadzorczej nie podlegał żadnym zmianom.

Rada składa się z pięciu do dziewięciu członków. Walne Zgromadzenie ustala liczbę członków Rady

Nadzorczej w granicach określonych w zdaniu pierwszym. Kadencja Rady Nadzorczej trwa trzy lata.

Pracą Rady kieruje Przewodniczący Rady Nadzorczej powoływany przez Walne Zgromadzenie

Akcjonariuszy.

Dla ważności uchwał Rady Nadzorczej wymagane jest zaproszenie na posiedzenie wszystkich jej

członków oraz obecność przynajmniej trzech jej członków przy Radzie składającej się z pięciu lub

sześciu osób, czterech jej członków przy Radzie siedmio-, ośmioosobowej lub pięciu jej członków przy

Radzie składającej się z dziewięciu osób. Uchwały są podejmowane bezwzględną większością głosów

członków obecnych, w razie równej liczby głosów decyduje głos Przewodniczącego Rady kierującego

posiedzeniem.

Uchwały są podpisywane przez Przewodniczącego posiedzenia. Członkowie Rady Nadzorczej mogą

brać udział w podejmowaniu uchwał, oddając swój głos na piśmie za pośrednictwem innego członka

Rady. Jednakże oddanie głosu w powyższy sposób nie jest dopuszczalne w sprawach wprowadzonych

do porządku obrad na posiedzeniu Rady Nadzorczej. Rada Nadzorcza może podejmować uchwały w

trybie pisemnym obiegowym bez zwoływania posiedzenia lub przy wykorzystaniu środków

telekomunikacyjnych (faks, telefon, telekonferencja, poczta elektroniczna itp.). Tak podjęta uchwała jest

ważna, jeżeli wszyscy członkowie Rady Nadzorczej zostali powiadomieni o treści projektu uchwały, przy

czym podejmowanie uchwał w trybie wskazanym wyżej jest niedopuszczalne w sprawach wyboru

Przewodniczącego Rady Nadzorczej, powołania lub odwołania członka Zarządu bądź zawieszania

członka Zarządu w czynnościach.

W posiedzeniach Rady uczestniczą członkowie Zarządu z głosem doradczym. Z posiedzenia Rady

sporządza się protokół. Protokolantem jest osoba wskazana przez Przewodniczącego Rady, a

podpisują go wszyscy obecni na posiedzeniu członkowie Rady.

W razie sprzeczności interesów Spółki z osobistymi interesami członka Rady, jego współmałżonka oraz

krewnych i powinowatych powinien on wstrzymać się od udziału w rozstrzyganiu takich spraw.

Do szczegółowych obowiązków Rady Nadzorczej należy:

1. badanie z końcem każdego roku obrotowego bilansu oraz rachunku zysków i strat zarówno

co do zgodności z księgami i dokumentami, jak i stanem faktycznym,

2. badanie sprawozdania Zarządu Spółki oraz wniosków Zarządu co do podziału zysku lub

pokrycia straty,

3. składanie Walnemu Zgromadzeniu corocznego pisemnego sprawozdania z wyników ocen,

o których mowa w pkt 1 i 2, w takim terminie, aby akcjonariusze mogli się z nim zapoznać

przed Zwyczajnym Walnym Zgromadzeniem,

4. powoływanie i odwoływanie Zarządu Spółki lub poszczególnych jego członków,

zawieszanie w czynnościach z ważnych powodów członków Zarządu Spółki lub całego

Zarządu,

5. reprezentowanie Spółki w umowach pomiędzy Spółką a członkami Zarządu oraz w sporach

z nimi poprzez delegowanego spośród jej członków przedstawiciela,

6. ustalanie wynagrodzenia członków Zarządu, wskaźnika tantiemy z zysku Spółki oraz

przyznawanie premii uznaniowych,

7. delegowanie swojego członka do czasowego wykonywania czynności Zarządu Spółki w

razie odwołania całego Zarządu lub gdy Zarząd z innych powodów nie może działać, a

także w przypadku zawieszenia Zarządu w czynnościach,

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

8. wybór biegłego rewidenta na wniosek Zarządu,

9. zwoływanie Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia, jeżeli Zarząd nie zwoła takiego

Zgromadzenia w czasie ustalonym w Kodeksie spółek handlowych lub w Statucie, oraz

Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia, ilekroć uzna to za wskazane, a Zarząd nie zwoła

Zgromadzenia w czasie dwóch tygodni od zgłoszenia żądania w tym przedmiocie przez

Radę,

10. rozpatrywanie i opiniowanie spraw mających być przedmiotem uchwał Walnego

Zgromadzenia.

27.12. Komitet Audytu

W ramach Rady Nadzorczej w roku obrotowym 2022 funkcjonował Komitet Audytu, którego skład

wskazano w pkt 27.11. Pracą Komitetu kieruje Przewodniczący powoływany przez Radę Nadzorczą

spośród członków Komitetu Audytu i przez nią odwoływany. Wynagrodzenie wszystkich członków

Komitetu Audytu ustala Rada Nadzorcza. Komitet Audytu składa się z trzech do czterech członków, w

tym Przewodniczącego. Członków Komitetu Audytu powołuje i odwołuje Rada Nadzorcza, która też

ustala liczbę członków Komitetu Audytu w granicach określonych w zdaniu wcześniejszym. Zasady

działania Komitetu Audytu są zatwierdzane przez Radę Nadzorczą, a Przewodniczący Komitetu Audytu

zobowiązany jest do składania Radzie Nadzorczej rocznego raportu z działania Komitetu Audytu nie

później niż do końca drugiego kwartału następnego roku.

Trzech członków Komitetu Audytu posiada wiedzę i umiejętności w zakresie rachunkowości i badania

sprawozdań finansowych:

− Iwona Sierzputowska – z wykształcenia ekonomista i prawnik. Absolwentka studiów

magisterskich i doktoranckich w Szkole Głównej Handlowej w Warszawie, SWPS Uniwersytetu

Humanistycznospołecznego w Warszawie oraz Université Paris Dauphine w Paryżu. Członek

Polskiej Izby Biegłych Rewidentów i Okręgowej Izby Radców Prawnych w Warszawie.

Doświadczenie zawodowe zdobywała w audycie i finansach na stanowiskach kierowniczych w

międzynarodowych sieciach handlu detalicznego. Obecnie zatrudniona na stanowisku Dyrektora

Finansowego w Leroy Merlin Polska Sp. z o.o.

− Wiesława Herba – mgr ekonomii; ukończyła Uniwersytet Ekonomiczny (dawniej Akademię

Ekonomiczną) w Poznaniu, kierunek ekonomika i organizacja obrotu towarowego i usług.

Doświadczenie zawodowe: Dyrektor ds. Logistyki w Torfarm S.A.

− Jolanta Kloc – mgr ekonomii; ukończyła Uniwersytet Ekonomiczny (dawniej Akademię

Ekonomiczną) w Poznaniu, kierunek zarządzanie oraz studia podyplomowe na tej samej uczelni.

Doświadczenie zawodowe: Dyrektor Finansowy w Energoinwest Serwis Sp. z o.o., Główna

Księgowa, likwidator w PAK Biopaliwa Sp. z o.o., Dyrektor Finansowy, Główna Księgowa w PAK

Górnictwo Sp. z o.o., Wiceprezes Zarządu ds. Finansowych w PAK Odsiarczanie Sp. z o.o.,

TRANS PAK Sp. z o.o., Główny Specjalista ds. Księgowości Spółek GK w ZE PAK S.A.

Spośród trzech członków Komitetu Audytu jedna osoba posiada wiedzę o szeroko pojętym rynku

ochrony zdrowia i odpowiednie umiejętności:

− Wiesława Herba – Dyrektor ds. Logistyki w Torfarm S.A.

Emitent wprowadził politykę kontroli usług dodatkowych świadczonych przez firmę audytorską, podmiot

powiązany z tą firmą lub członka jego sieci, której główne założenia są następujące:

− NEUCA S.A. ani żadna jednostka przez nią kontrolowana nie zleca firmie audytorskiej,

podmiotowi powiązanemu z firmą audytorską lub członkowi jego sieci żadnych usług

dodatkowych zabronionych zdefiniowanych w art. 5 ust. 1 Rozporządzenia UE,

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

− w przypadku gdy audytor świadczy przez okres co najmniej trzech kolejnych lat obrotowych na

rzecz NEUCA S.A. lub podmiotu wchodzącego w skład Grupy NEUCA dozwolone usługi

dodatkowe, całkowite wynagrodzenie z tytułu takich usług jest ograniczone do najwyżej 70%

średniego wynagrodzenia płaconego w trzech kolejnych ostatnich latach obrotowych z tytułu

badania ustawowego (badań ustawowych) NEUCA S.A. lub podmiotu wchodzącego w skład

Grupy NEUCA,

− osobą odpowiedzialną za monitorowanie zgodności dodatkowej usługi z przepisami ustawy i

rozporządzenia jest Wiceprezes Zarządu ds. Finansowych,

− w przypadku usług dozwolonych przez zapisy ustawowe innych niż badanie sprawozdań

finansowych dopuszcza się korzystanie z usług firmy audytorskiej wykonującej badanie po

uzyskaniu pisemnej zgody Komitetu Audytu, który przeprowadza odpowiednią ocenę zagrożeń

i zabezpieczeń niezależności (w uzasadnionych przypadkach Komitet Audytu wydaje wytyczne

dotyczące tych usług).

W 2022 roku na rzecz Emitenta nie były świadczone przez firmę audytorską, podmiot powiązany z tą

firmą lub członka jego sieci usługi dodatkowe w rozumieniu powołanych wyżej przepisów.

Emitent wprowadził politykę monitorowania niezależności firmy audytorskiej, w ramach której Komitet

Audytu dokonał analizy pisemnego oświadczenia audytora, że firma audytorska oraz partnerzy, kadra

kierownicza wyższego szczebla i kierownicy prowadzący badanie ustawowe są niezależni od

podmiotów wchodzących w skład Grupy NEUCA. Członkowie Komitetu Audytu zobowiązani zostali do

wnikliwej analizy ewentualnych omawianych przez biegłego rewidenta zagrożeń dla własnej

niezależności oraz zabezpieczeń stosowanych w celu ograniczenia tych zagrożeń.

Komitet Audytu Emitenta ustanowił także politykę wyboru audytora, której główne założenia są

następujące:

− Wyboru audytora dokonuje Rada Nadzorcza Emitenta, opierając się na rekomendacji Komitetu

Audytu sporządzonej w następstwie procedury wyboru. Rekomendacja Komitetu Audytu jest

wolna od wpływów strony trzeciej. Niedozwolone są wszelkie klauzule umowne, które powodują

ograniczenie możliwości wyboru audytora przez Radę Nadzorczą do określonych kategorii lub

wykazów.

− Rada Nadzorcza podczas wyboru podmiotu uprawnionego do badania oraz Komitet Audytu w

swojej rekomendacji kierują się następującymi kryteriami:

o proponowane wynagrodzenie,

o jakość firmy audytorskiej poparta procedurami badania i rangą audytora na rynku,

o szerokość zakresu usług (badanie sprawozdań jednostkowych, badanie sprawozdań

skonsolidowanych),

o doświadczenie firmy audytorskiej oraz kwalifikacje zawodowe audytorów, w tym znajomość

zagadnień dotyczących specyfiki działania Emitenta,

o elastyczność w ustalaniu terminów przeprowadzenia badania,

o efektywność organizacyjna audytora,

o niezależność podmiotu uprawnionego do badania,

o gwarancja przeprowadzenia badania zgodnie z międzynarodowymi standardami i dbałością o

najwyższą jakość,

o komunikacja audytora z Komitetem Audytu i Zarządem (w przypadku kontynuacji wyboru

audytora).

− Ramy czasowe dotyczące zlecenia badania:

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

o pierwsza umowa na badanie ustawowe sprawozdania finansowego zawierana jest z podmiotem

uprawnionym na okres nie krótszy niż dwa lata (istnieje możliwość przedłużenia umowy na

kolejne, co najmniej dwuletnie okresy),

o maksymalny okres trwania zlecenia, licząc od pierwszego roku obrotowego objętego umową

na badanie, w którym to roku po raz pierwszy powołano uprawniony podmiot do wykonania

następujących nieprzerwanie po sobie badań ustawowych, wynosi pieć lat, przy czym limit ten

obowiązuje dopiero od badania sprawozdania finansowego za 2018 rok,

o maksymalny okres przeprowadzania badania przez kluczowego biegłego rewidenta wynosi pięć

lat, a ponowne przeprowadzenie badania ustawowego Emitenta może być dokonane po

upływie co najmniej trzech lat od zakończenia ostatniego badania ustawowego,

o po upływie maksymalnego okresu zlecenia podmiot uprawniony do badania oraz żaden z

członków jego sieci w rozumieniu ustawy o biegłych rewidentach nie może podejmować działań

z zakresu badania ustawowego sprawozdań finansowych Emitenta w okresie kolejnych trzech

lat.

Rekomendacja Komitetu Audytu dotycząca wyboru biegłego rewidenta spełniała warunki opisane

wprowadzonymi politykami.

W 2022 roku odbyły się cztery posiedzenia Komitetu Audytu.

27.13. System wynagradzania osób zarządzających i kluczowych menedżerów

Spółka wprowadziła w 2020 roku dokument pod nazwą Polityka wynagrodzeń Członków Zarządu i Rady

Nadzorczej NEUCA S.A., który określa podstawy, zasady i procedury ustalania, naliczania i wypłacania

wynagrodzeń dla członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej zgodnie z wymogami Ustawy z

dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do

zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych.

27.14. System wynagradzania członków Rady Nadzorczej

Spółka wprowadziła w 2020 roku dokument pod nazwą Polityka wynagrodzeń Członków Zarządu i Rady

Nadzorczej NEUCA S.A., który określa podstawy, zasady i procedury ustalania, naliczania i wypłacania

wynagrodzeń dla członków Zarządu oraz członków Rady Nadzorczej zgodnie z wymogami Ustawy z

dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do

zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych.

27.15. Polityka różnorodności

Spółka nie ma określonej polityki różnorodności, ponieważ jedynym kryterium obsadzania kluczowych

stanowisk nie są takie czynniki jak płeć czy wiek, lecz posiadane kompetencje. Informacja dotycząca

udziału kobiet i mężczyzn w organach Emitenta znajduje się pod adresem www.neuca.pl/s/polityka-

roznorodnosci.

28. LIST PRZEWODNICZĄCEGO RADY NADZORCZEJ DO AKCJONARIUSZY

Komentując 2022 rok, niewiele powiem o kwestiach biznesowych. Skupię się na tym, jaki wpływ wywarły

na nas i naszej organizacji wydarzenia minionego roku.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

Polska wojny nie toczy, ale Polacy są w nią głęboko zaangażowani. Wojna przyszła do nas w postaci

szukających schronienia kobiet i dzieci. Bez chwili wahania ruszyliśmy z pomocą. Dziś już nie jest

istotne, ile przeznaczyliśmy na pomoc i jakie działania kontynuujemy. Pamiętam jednak tę wyjątkową

mobilizację. Tę determinację, z jaką zdobywaliśmy potrzebny sprzęt i szukaliśmy możliwości jego

dostarczenia do Ukrainy. To był duży spontaniczny wysiłek, dzięki któremu skutecznie i szybko

mogliśmy pomóc. Wojna nadal trwa, a trudności spowodowanych zewnętrznymi wydarzeniami

przybywa.

Po dwóch latach pandemii i pokonaniu wyzwań, które przyniosła, a także adaptacji do nowych

warunków pracy obecnie mierzymy się z inflacją, kryzysem energetycznym i problemami logistycznymi

na globalnym rynku, które są efektem wszystkich wymienionych czynników.

Te negatywne wydarzenia jeszcze dobitniej pokazują nam, że nie ma nic ważniejszego od

bezpieczeństwa oraz kierowania się takimi wartościami, które stawiają człowieka w centrum uwagi.

Także w biznesie tworzymy wspólnotę, a poczucie przynależności i akceptacja wyzwalają w ludziach

to, co najlepsze. Właśnie w trudnych czasach najbardziej potrzeba zaangażowania, poczucia

sprawczości i innowacyjności. W tym kontekście nowego znaczenia dzisiaj nabiera przywództwo. Rolą

liderów staje się tworzenie innym warunków do wykorzystywania potencjału i realizacji pomysłów na

osiąganie wspólnie wyznaczanych celów. Oczekujemy od nich dojrzałości, otwartości na prowadzenie

dialogu z pracownikami oraz umiejętności stworzenia im przestrzeni do rozmowy na każdy temat.

W NEUCA sporo udało nam się w tych obszarach osiągnąć. Trochę pomogło nam wdrożenie strategii

zrównoważonego rozwoju, która uwrażliwia na pewne kwestie, ukierunkowuje myślenie i systematyzuje

proces. Jednak nasi menedżerowie i tak byli świadomi nowych oczekiwań pracowników i doskonale

odnaleźli się w nowej sytuacji. Bazując na potrzebie silnego przywództwa w powierzonych im

obszarach, poszerzyliśmy skład zarządu spółki o trzech nowych członków. Poza obszarem sprzedaży,

któremu od dawna przewodzi Daniel Wojtkiewicz, od tego roku w randze wiceprezesa zarządu, dwa

pozostałe obszary są stosunkowo nowe, a raczej zyskują nowe znaczenie. Są to obszar pacjencki

kierowany przez wiceprezes Julitę Czyżewską oraz obszar technologii i danych kierowany przez

wiceprezesa Romana Dudzika. Rozwój tych dwóch obszarów jest ściśle ze sobą związany, dokładnie

tak samo jak rozwój nowoczesnego społeczeństwa związany jest z przetwarzaniem i wykorzystywaniem

danych. Znaczenia sprawnego zarządzania danymi i implementacją nowych systemów cyfrowych nie

można dziś nie doceniać.

Nie popadamy jednak w technokrację i doskonale pamiętamy o aspekcie humanistycznym. Znaczenie

strategii zrównoważonego rozwoju dla firmy wykracza znacznie poza kwestie dobrego samopoczucia

pracowników czy równowagę pomiędzy życiem zawodowym a prywatnym. Wydarzenia takie jak

pandemia i wojna spowodowały istotne zmiany wartości społecznych. Stały się one świadomym

kryterium wyboru firm przez konsumentów i pracowników. Dokonują oni oceny firm pod kątem ich

zachowania w czasach próby. W mojej ocenie nasza organizacja postrzegana przez pryzmat podjętych

działań wypadła wzorowo. NEUCA dopiero zaczyna budować marki konsumenckie, jednak wiadomo,

że będą one odwoływać się do wartości, jakie komunikujemy jako Grupa. Dlatego wypracowaliśmy je,

ustrukturyzowaliśmy i opomiarowaliśmy.

Mam świadomość, że wielu umyka ta nasza pozabiznesowa aktywność, ale ci, dla których są to

wydarzenia drugiego planu, wkrótce będą w mniejszości. Wszystkich odsyłam do lektury naszego

raportu niefinansowego. Strategię zrównoważonego rozwoju jako integralną część strategii firmy

realizujemy dopiero od roku, ale już dziś dostrzegamy jej efekty zarówno wśród pracowników, jak i wśród

inwestorów. Przede wszystkim widać jej korzystny wpływ na innowacyjność i kreatywność zespołową.

Uważam, że dziś nie sposób przecenić budowy, realizacji i właściwej komunikacji wartości. W świetle

wyzwań, które przed nami stały i nadal stoją, są one kluczem nie tylko do rozwoju biznesu, ale również

do rozwoju nas jako menedżerów i jako ludzi.

29. SPRAWOZDANIE NA TEMAT INFORMACJI NIEFINANSOWYCH

Grupa NEUCA zgodnie z art. 49b ust. 9 oraz art. 55 ust. 2c ustawy o rachunkowości sporządziła odrębne

sprawozdanie na temat informacji niefinansowych łącznie dla spółki NEUCA S.A. oraz Grupy

Kapitałowej NEUCA i zamieści je na stronie internetowej Spółki pod adresem: www.neuca.pl w terminie

6 miesięcy od dnia bilansowego.

Roczne Skonsolidowane Sprawozdanie Zarządu

Grupy Kapitałowej NEUCA za okres od 01.01 do 31.12.2022 roku

30. OCENA WPŁYWU WOJNY W UKRAINIE NA DZIAŁALNOŚĆ GRUPY NEUCA

24 lutego 2022 roku rozpoczęła się inwazja Federacji Rosyjskiej na Ukrainę. Na terytorium Ukrainy

działają spółki Pratia Ukraine LLC oraz Pratia Clinic Ukraine LLC z siedzibą w Charkowie, w których

Grupa NEUCA posiada 100% udziałów. Przychody spółek ukraińskich w 2021 roku wynosiły 394 tys.

PLN, co stanowi wartość nieistotną dla skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy NEUCA.

Czasowe zawieszenie działalności spółek ukraińskich nie miało istotnego wpływu na wynik finansowy

Grupy za 2022 roku.

Grupa nie zatrudnia bezpośrednio pracowników narodowości ukraińskiej. Usługi logistyczne

świadczone przez partnera outsourcingowego są w części wykonywane przez pracowników

pochodzących z Ukrainy (średnio 850 osób rocznie). W obszarze logistyki Grupa na bieżąco monitoruje

rotację pracowników i nie stwierdziła istotnych negatywnych odchyleń w porównaniu z latami

poprzednimi. W związku z zaistniałą w Ukrainie sytuacją Grupa nie stwierdziła ryzyka ciągłości i

prawidłowości działania w obszarze logistyki.

Grupa nie widzi zagrożenia dla kontynuacji działalności w ciągu najbliższych 12 miesięcy w związku z

konfliktem zbrojnym w Ukrainie.

Jednocześnie Grupa podjęła szereg działań prewencyjnych związanych z podwyższonym zagrożeniem

cyberbezpieczeństwa czy ewentualnymi problemami z dostępnością paliw lub energii.

PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU

Data

Imię i nazwisko

Stanowisko/funkcja

Podpis

24.03.2023

Piotr Sucharski

Prezes Zarządu

24.03.2023

Grzegorz Dzik

Wiceprezes Zarządu

24.03.2023

Krzysztof Miszewski

Wiceprezes Zarządu

24.03.2023

Julita Czyżewska

Wiceprezes Zarządu

24.03.2023

Daniel Wojtkiewicz

Wiceprezes Zarządu

24.03.2023

Roman Dudzik

Wiceprezes Zarządu