Bağımsız Denetim Görüşü
Bağımsız Denetim Kuruluşu Denetim Türü Görüş Türü
GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş.
Sınırlı Olumlu







1 Ocak - 30 Haziran 2010 ara hesap dönemine ait
finansal tablolar hakkında bağımsız sınırlı denetim raporu



Ray Sigorta Anonim Şirketi Yönetim Kurulu'na:


Giriş

1. Ray Sigorta Anonim Şirketi'nin (Şirket) 30 Haziran 2010 tarihi itibariyle hazırlanan ve ekte yer alan bilançosu, aynı tarihte sona eren altı aylık gelir tablosu, özsermaye değişim tablosu, nakit akım tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca sınırlı denetime tabi tutulmuştur. Şirket yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların sınırlı denetimine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır.

Sınırlı denetimin kapsamı

2. Sınırlı denetimimiz, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan sınırlı denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların sınırlı denetimi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Sınırlı denetimin kapsamı, ilgili sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan tam kapsamlı bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere uygun olarak yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, sınırlı denetim, tam kapsamlı denetimde farkında olunabilecek tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, tam kapsamlı bir denetim çalışması yürütülmemesi nedeniyle bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır.

Sonuç

3. Sınırlı denetimimiz sonucunda, ara dönem finansal tabloların, Ray Sigorta Anonim Şirketi'nin 30 Haziran 2010 tarihi itibariyle finansal pozisyonunu, aynı tarihte sonra eren altı aylık döneme ilişkin finansal performansını ve nakit akışlarını, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartları (bkz. 2 no'lu dipnot) çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır.









Sonucu etkilemeyen hususlar

4. Not 10'da açıklandığı üzere, reasürör hesaplarının 2009 yılı bakiyelerinin mutabakat işlemleri bilanço tarihini müteakiben tamamlanmamıştır. Sigortacılık sektöründeki reasürör işlemlerinin süreci ve işleyişi gereği söz konusu hesapların mutabakatı gecikmeli olarak tamamlanabilmektedir. Hesapların karşılıklı kesinleşmesinden sonra 31 Aralık 2009 tarihi itibariyle reasürör mutabakatları tamamlanacaktır.

5. Not 4'te açıklandığı üzere Şirket'in 30 Haziran 2010 tarihi itibariyle Hazine Müsteşarlığı'na sunulmak üzere hazırlamış olduğu sermaye yeterlilik tablosuna göre sermaye açığı bulunmaktadır. Sermaye açığına ilişkin 19 Mart 2010 tarihli Yönetim Kurulu Kararında 2010 yılında 40.049.856 TL nakit olarak sermaye artırım kararı alınmıştır.


Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member firm of Ernst & Young Global Limited






Selim Elhadef, SMMM
Sorumlu Ortak, Başdenetçi


12 Ağustos 2010
İstanbul, Türkiye

1 SELİM ELHADEF SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. 12.08.2010 15:56:38

Bilanço

1 HALİM NÜZHET ATABEK GENEL MÜDÜR RAY SİGORTA A.Ş. 12.08.2010 17:23:26
2 SELİM ELHADEF SORUMLU ORTAK BAŞDENETÇİ GÜNEY BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. 12.08.2010 15:56:39

Bilanço
Dipnot Referansları Cari Dönem Önceki Dönem
FİNANSAL TABLO TÜRÜ Konsolide Olmayan Konsolide Olmayan
DÖNEM 30.06.2010 31.12.2009
Raporlama Birimi TL TL
VARLIKLAR
CARİ VARLIKLAR
NAKİT VE NAKİT BENZERİ VARLIKLAR 2.12,14 105.250.311 79.796.947
Kasa 2.12,14 153.950 78.070
Alınan Çekler
Bankalar 14 105.094.966 79.718.877
Verilen Çekler Ve Ödeme Emirleri (-) 2.12,14 1.395
Diğer Nakit Ve Nakit Benzeri Varlıklar
FİNANSAL VARLIKLAR İLE RİSKİ SİGORTALILARA AİT FİNANSAL YATIRIMLAR
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar
Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar
Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar
Krediler
Krediler Karşılığı (-)
Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar
Şirket Hissesi
Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)
ESAS FAALİYETLERDEN ALACAKLAR 12.1 94.678.433 105.301.688
Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 85.488.580 92.974.916
Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 2.8,12.1,12.4 -906.260 -1.443.871
Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar 10,12.1 10.086.900 13.761.430
Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)
Sigorta Ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 12.1 9.213 9.213
Sigortalılara Krediler (İkrazlar)
Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-)
Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar
Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 12.1 24.939.878 24.075.085
Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) 12.1 -24.939.878 -24.075.085
İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR 84.534 81.508
Ortaklardan Alacaklar
İştiraklerden Alacaklar
Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar
Personelden Alacaklar 84.534 81.508
Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar
İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-)
İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar
İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)
DİĞER ALACAKLAR 4.395.733 4.418.917
Finansal Kiralama Alacakları
Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-)
Verien Depozito ve Teminatlar 47.1 142.962 98.959
Diğer Çeşitli Alacaklar 47.1 4.252.771 4.319.958
Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu (-)
Şüpheli Diğer Alacaklar
Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-)
GELECEK AYLARA AİT GİDERLER VE GELİR TAHAKKUKLARI 2.20 21.100.005 20.795.468
Gelecek Aylara Ait Giderler 2.20 21.100.005 20.795.468
Tahakkuk Etmiş Faiz Ve Kira Gelirleri
Gelir Tahakkukları
Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler Ve Gelir Tahakkukları
DİĞER CARİ VARLIKLAR 440.983 945.266
Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar
Peşin Ödenen Vergiler Ve Fonlar 420.045 948.507
Ertelenmiş Vergi Varlıkları
İş Avansları 20.938 -3.241
Personele Verilen Avanslar
Sayım Ve Tesellüm Noksanları
Diğer Çeşitli Cari Varlıklar
Diğer Cari Varlıklar Karşılığı (-)
CARİ VARLIKLAR TOPLAMI 225.949.999 211.339.794
CARİ OLMAYAN VARLIKLAR
ESAS FAALİYETLERDEN ALACAKLAR
Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar
Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)
Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar
Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)
Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar
Sigortalılara Krediler (İkrazlar)
Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-)
Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar
Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar
Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)
İLİŞKİLİ TARAFLARDAN ALACAKLAR
Ortaklardan Alacaklar
İştiraklerden Alacaklar
Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar
Personelden Alacaklar
Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar
İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-)
İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar
İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)
DİĞER ALACAKLAR
Finansal Kiralama Alacakları
Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-)
Verilen Depozito Ve Teminatlar
Diğer Çeşitli Alacaklar
Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu (-)
Şüpheli Diğer Alacaklar
Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-)
FİNANSAL VARLIKLAR 45.2,47.1 130.565 130.565
Bağlı Menkul Kıymetler
İştirakler
İştirakler Sermaye Taahhütleri (-)
Bağlı Ortaklıklar
Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri (-)
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri (-)
Finansal Varlıklar Ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar
Diğer Finansal Varlıklar 45.2,47.1 130.565 130.565
Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)
MADDİ VARLIKLAR 6.3 25.285.582 25.949.864
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)
Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller 23.739.635 23.739.635
Makine Ve Teçhizatlar
Demirbaş Ve Tesisatlar 7.120.555 7.067.238
Motorlu Taşıtlar 495.607 573.231
Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil) 2.948.270 2.948.270
Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 1.689.968 1.609.774
Birikmiş Amortismanlar (-) -10.708.453 -9.988.284
Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil)
MADDİ OLMAYAN VARLIKLAR 8 1.616.396 1.880.162
Haklar 4.818.760 4.455.072
Şerefiye
Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler
Araştırma Ve Geliştirme Giderleri
Diğer Maddi Olmayan Varlıklar
Birikmiş İtfalar (Amortismanlar) (-) -3.202.364 -2.574.910
Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar
GELECEK YILLARA AİT GİDERLER VE GELİR TAHAKKUKLARI
Gelecek Yıllara Ait Giderler
Gelir Tahakkukları
Gelecek Yıllara Ait Diğer Giderler Ve Gelir Tahakkukları
DİĞER CARİ OLMAYAN VARLIKLAR
Efektif Yabancı Para Hesapları
Döviz Hesapları
Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar
Peşin Ödenen Vergiler Ve Fonlar
Ertelenmiş Vergi Varlıkları
Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar
Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı (-)
Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı (-)
CARİ OLMAYAN VARLIKLAR TOPLAMI 27.032.543 27.960.591
TOPLAM VARLIKLAR 252.982.542 239.300.385
YÜKÜMLÜLÜKLER
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
FİNANSAL BORÇLAR 19 426.776 474.700
Kredi Kuruluşlarına Borçlar
Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 466.820 527.282
Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-) -40.044 -52.582
Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri Ve Faizleri
Çıkarılmış Tahviller (Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri
Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar
Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-)
Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler)
ESAS FAALİYETLERDEN BORÇLAR 19 22.239.949 24.732.996
Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 4,19 751.732 750.352
Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar 4,10,19 21.467.067 23.961.541
Sigorta Ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 4,19 21.150 21.103
Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar
Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar
Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-)
İLİŞKİLİ TARAFLARA BORÇLAR 25.038.004 -11.078
Ortaklara Borçlar 2.13,12.2,45 25.000.000
İştiraklere Borçlar
Bağlı Ortaklıklara Borçlar
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar
Personele Borçlar 38.004 -11.078
Diğer İlişkili Taraflara Borçlar
DİĞER BORÇLAR 2.895.329 1.638.033
Alınan Depozito ve Teminatlar 19 244.723 191.574
Diğer Çeşitli Borçlar 19,47.1 2.650.606 1.446.459
Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-)
SİGORTACILIK TEKNİK KARŞILIKLARI 157.255.306 149.895.950
Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net 2.20,17.15 85.734.692 84.942.836
Devam Eden Riskler Karşılığı - Net 2.20,17.15 285.089 430.256
Hayat Matematik Karşılığı - Net
Muallak Hasar Ve Tazminat Karşılığı - Net 3,17.15 71.235.525 64.522.858
İkramiye Ve İndirimler Karşılığı - Net
Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık - Net
Diğer Teknik Karşılıklar - Net
ÖDENECEK VERGİ VE BENZERİ DİĞER YÜKÜMLÜLÜKLER İLE KARŞILIKLARI 1.816.090 3.195.774
Ödenecek Vergi Ve Fonlar 1.585.069 2.920.413
Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri 231.021 275.361
Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş Veya Taksitlendirilmiş Vergi Ve Diğer Yükümlülükler
Ödenecek Diğer Vergi Ve Benzeri Yükümlülükler
Dönem Karı Vergi Ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları
Dönem Karının Peşin Ödenen Vergi Ve Diğer Yükümlülükleri (-)
Diğer Vergi Ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları
DİĞER RİSKLERE İLİŞKİN KARŞILIKLAR
Kıdem Tazminatı Karşılığı
Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı
Maliyet Giderleri Karşılığı
GELECEK AYLARA AİT GELİRLER VE GİDER TAHAKKUKLARI 13.304.237 15.279.984
Gelecek Aylara Ait Gelirler 66.007 87.376
Gider Tahahkkukları
Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler Ve Gider Tahahkkukları 2.20 13.238.230 15.192.608
DİĞER KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 23.2,47.1 562.128 318.200
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
Sayım Ve Tesellüm Fazlalıkları
Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler 23.2,47.1 562.128 318.200
KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER TOPLAMI 223.537.819 195.524.559
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER
FİNANSAL BORÇLAR 19,4 154.494 276.672
Kredi Kuruluşlarına Borçlar
Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar 154.494 276.672
Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-)
Çıkarılmış Tahviller
Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar
Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-)
Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler)
ESAS FAALİYETLERDEN BORÇLAR
Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar
Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar
Sigorta Ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar
Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar
Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar
Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-)
İLİŞKİLİ TARAFLARA BORÇLAR
Ortaklara Borçlar
İştiraklere Borçlar
Bağlı Ortaklıklara Borçlar
Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar
Personele Borçlar
Diğer İlişkili Taraflara Borçlar
DİĞER BORÇLAR
Alınan Depozito ve Teminatlar
Diğer Çeşitli Borçlar
Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-)
SİGORTACILIK TEKNİK KARŞILIKLARI 2.20,17.15,47.1 1.523.806 1.140.056
Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net
Devam Eden Riskler Karşılığı - Net
Hayat Matematik Karşılığı - Net
Muallak Hasar Ve Tazminat Karşılığı - Net
İkramiye Ve İndirimler Karşılığı - Net
Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık - Net
Diğer Teknik Karşılıklar - Net 2.20,17.15,47.1 1.523.806 1.140.056
DİĞER YÜKÜMLÜLÜKLER VE KARŞILIKLARI
Ödenecek Diğer Yükümlülükler
Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş Veya Taksitlendirilmiş Vergi Ve Diğer Yükümlülükler
Diğer Borç Ve Gider Karşılıkları
DİĞER RİSKLERE İLİŞKİN KARŞILIKLAR 1.533.977 1.506.777
Kıdem Tazminatı Karşılığı 3,22 1.533.977 1.506.777
Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı
GELECEK YILLARA AİT GELİRLER VE GİDER TAHAKKUKLARI
Gelecek Yıllara Ait Gelirler
Gider Tahakkukları
Gelecek Yıllara Ait Diğer Gelirler Ve Gider Tahakkukları
DİĞER UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 21 988.679 1.029.343
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü 988.679 1.029.343
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler
UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER TOPLAMI 4.200.956 3.952.848
ÖZSERMAYE
ÖZSERMAYE
ÖDENMİŞ SERMAYE 97.020.000 97.020.000
(Nominal) Sermaye 2.13,4,15 97.020.000 97.020.000
Ödenmemiş Sermaye (-)
Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları
Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları (-)
SERMAYE YEDEKLERİ 1.781.094 1.781.094
Hisse Senedi İhraç Primleri 15 1.758.281 1.758.281
Hisse Senedi İptal Karları
Sermayeye Eklenecek Satış Karları
Yabancı Para Çevirim Farkları
Diğer Sermaye Yedekleri 15 22.813 22.813
KAR YEDEKLERİ 15 17.051.185 17.159.604
Yasal Yedekler
Statü Yedekleri
Olağanüstü Yedekler
Özel Fonlar (Yedekler)
Finansal Varlıkların Değerlemesi
Diğer Kar Yedekleri 17.051.185 17.159.604
GEÇMİŞ YILLAR KARLARI
Geçmiş Yıllar Karları
GEÇMİŞ YILLAR ZARARLARI (-) -76.029.301 -33.582.263
Geçmiş Yıllar Zararları (-) -76.029.301 -33.582.263
Net Dönem Karı/Zararı 35,37.1 -14.579.211 -42.555.457
Dönem Net Karı
Dönem Net Zararı (-) -14.579.211 -42.555.457
Dağıtıma Konu Olmayan Kar
AZINLIK PAYLARI
ÖZSERMAYE TOPLAMI 25.243.767 39.822.978
TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER VE ÖZSERMAYE 252.982.542 239.300.385